国际金融监管改革的新动向及对我国的启示
金融监管的趋势与未来发展
金融监管的趋势与未来发展随着经济的快速发展，金融业已经成为国家经济运行的重要支柱之一。
然而，金融业的快速发展也带来了一些隐患，如金融风险、不良贷款、洗钱等问题。
面对这些问题，金融监管机构必须加强监管以维护金融市场的稳定。
本文从金融监管的趋势和未来发展两个方面进行探讨。
一、金融监管的趋势1.科技监管的发展随着金融科技的崛起，科技监管已成为金融监管的重要手段。
科技监管能够为监管机构提供更加全面、精准和即时的数据，可以更好地识别和管控风险。
同时，科技监管也能“智能化”监管流程，提升监管效率。
2.跨界监管的强化由于金融业务的复杂性和联系性，有些金融机构会跨界经营，这给监管带来了一定的挑战。
因此，跨界监管正在成为未来金融监管的趋势之一。
跨界监管需要不同监管机构之间协作，实现监管有机衔接和共同监管，提高监管效果。
3.全球化监管的加强金融业已成为全球性的产业，金融监管也需要面对全球化的挑战。
因此，国际合作和协调也成为金融监管的重要方向，监管机构需要加强国际合作和交流，共同应对金融业的挑战。
二、金融监管的未来发展1.智能监管的实现随着人工智能和大数据技术的应用，监管机构可以使用智能监管系统来识别和监管金融风险。
智能监管有利于提高监管效率和准确性，降低监管成本。
2.自律监管的加强自律监管是目前市场上较为流行的一种监管模式，将监管的权力下放给市场机构。
自律监管有利于提高行业自律和规范化水平，但也需要监管机构对自律行为进行监督和评估。
3.合规治理的重要性合规治理在金融监管中越来越受到关注。
金融机构需要加强企业治理，强化内控合规管理，确保业务合法合规。
监管机构也需要加强对金融机构的监督和检查，逐步推动金融行业走向合规化、规范化。
结语金融监管时刻关注金融安全和稳定，保障金融市场健康发展。
未来，随着科技的发展、监管的创新和完善，金融监管将朝着更加精准、高效、智能、全球化、合规化的方向发展。
我们应该保持警惕，不断探索和提高金融监管的水平，为金融市场的稳定和健康发展作出积极贡献。
国外互联网金融的监管经验及对我国的启示
国外互联网金融的监管经验及对我国的启示国外互联网金融的监管经验及对我国的启示随着互联网的迅猛发展，互联网金融行业也日益壮大，成为全球金融领域的重要组成部分。
国外一些发达国家在互联网金融监管方面有着丰富的经验，这些经验对我国互联网金融的监管有着重要的启示。
本文将重点探讨国外互联网金融监管的经验，并分析其对我国互联网金融监管的意义。
国外互联网金融监管的经验主要包括以下几个方面：1. 制定明确的政策和法规：国外一些发达国家制定了一系列明确的政策和法规，如《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》和《互联网保险业务监管办法》等，以便更好地监管和引导互联网金融行业的发展。
2. 加强监管部门的协调合作：国外互联网金融监管采用跨部门合作的方式，加强监管部门之间的沟通与协调。
例如，英国设立了金融行为监管局（FCA），统一监管互联网金融业务，确保监管的一致性和高效性。
3. 引入风险评估机制：国外互联网金融监管引入了风险评估机制，对各类互联网金融机构进行风险评估和分类监管。
这可以帮助监管部门更好地了解和管理互联网金融行业的不同风险，从而提高监管的针对性和有效性。
4. 建立健全的投诉处理机制：国外互联网金融监管建立了健全的投诉处理机制，保护投资者和消费者的权益。
例如，美国成立了互联网金融消费者保护局，负责处理互联网金融行业相关的投诉和纠纷，维护市场秩序和消费者权益。
以上是国外互联网金融监管的一些经验，对我国互联网金融监管有着重要的启示：首先，我国应制定明确的政策和法规，针对互联网金融行业的不同领域和业务进行细化的监管，确保互联网金融行业的健康有序发展。
其次，我国各监管部门应加强协调合作，建立机制化的沟通与协作平台，优化监管资源的配置，保证监管的一致性和高效性。
第三，我国互联网金融监管要加强信息技术的应用，建立风险评估机制，及时了解互联网金融行业的风险状况，并采取相应的监管措施，防范和应对各类风险。
最后，我国互联网金融监管应建立健全的投诉处理机制，积极保护投资者和消费者的权益，加强与相关机构的合作，共同维护互联网金融市场的公平、公正和透明。
美国金融科技监管及其对中国的启示
美国金融科技监管及其对中国的启示随着金融科技的迅速发展，越来越多的国家开始重视金融科技监管。
美国作为全球金融科技的领先国家，其监管模式对其他国家具有一定的示范作用。
在金融科技监管方面，美国一直走在世界的前沿，其监管经验对其他国家尤其是中国有着重要的启示作用。
一、美国金融科技监管的特点1. 资本监管：美国金融科技监管注重对创新型金融科技企业的资本和风险管理。
这主要体现在对数字货币、P2P借贷平台等新型金融科技企业的监管上。
美国通过要求企业提供资金存管、实行实名制等措施，来规范其业务行为，降低金融风险。
2. 创新监管：与传统金融机构的监管相比，美国对金融科技企业的监管更加灵活。
它注重通过监管科技的手段来实现监管的智能化和数据化，同时也鼓励金融科技企业与监管机构紧密合作，共同推动金融科技的创新发展。
3. 法律监管：美国的金融科技监管未来发展方向主要是法律监管。
美国金融科技监管相关法规和法律体系相对完善，这为金融科技的发展提供了有力的法律依据，使得金融科技运营更加合规、规范。
1. 加强监管科技和大数据应用2. 完善金融科技相关法律和法规在法律监管方面，美国的金融科技相关法规和法律体系相对完善。
中国也应该加快完善金融科技监管相关的法律和法规，以适应金融科技的快速发展和变化。
只有形成完善的法律体系，才能够更好地规范金融科技的业务行为，从根本上降低金融风险。
3. 强化资本监管和风险防控4. 推动监管与企业合作美国的金融科技监管经验对于中国有着重要的启示作用。
中国金融科技监管应该加强监管科技和大数据应用，完善金融科技相关的法律和法规，强化资本监管和风险防控，推动监管与金融科技企业的合作，共同推动金融科技的创新发展。
这些都将有助于降低金融风险，促进金融科技业的健康发展。
美国金融监管改革新动向及启示
第１ ０卷 第 ３期
有监 管机构 及职 能进 行 了重构 。其 措施 有 ： １ 组 建金 融稳 定 监 督 委 员会 ； ２ 设 立联邦 保 险办 公室 ； ３ （） （） （） 重组 原有监 管机 构及 职能 。
２严格监管 系统重要性金 融机构 ， ． 解决“ 大而不能倒” 并控制经营风险
国 际货 币基 金 组 织 、 际清 算 银 行 和 金 融 稳 定 理 事 会 对 系 统 重 要 性 金 融 机 构 （Ｉｌ 界 定 为 ： 国 ＳＦｓ ） 在
金 融 市 场 中承 担 了 关 键 功 能 ， 倒 闭可 能给 金 融 体 系及 实体 经 济 带 来严 重 负 面 影 响 的 金 融 机 构 。为 其
上 海 市 经 济 管 理 干 部 学 院 学 报 Ｊｕ ａ ｏ ｈｎｈ ｉ ｃｎｍ ｃＭａａｅ ｅ ｔ ｏｌ ｅ ｏｒ ｌ ｆ ａ ｇａ Ｅ ｏｏ ｉ ｎ ｇｍ ｎ ｌ ｇ ｎ Ｓ Ｃ ｅ
第 １ 第 ３期 ２ １ ０卷 ０ ２年 ５月
Ｖｏ ．０ １１ Ｎｏ ３ ａ ２ ２ ． Ｍ ｙ ０１
监管标准。
（） 异化 、 团化 和全 球 化相 结 合 的监 管思 路 。 新 的监管 框架 中， 系统 重要 性 金融 机构 采 取包 １差 集 在 对 括 资本 、 杆 率 、 动 性和 风 险管 理 等 方面 在 内的 更严 格 的监 管措 施 ， 总 资 产 是否 达 到 ５０亿 美 元 则 杠 流 而 ０
了解 决 金 融机 构 “ 而不 能倒 ” 困境 并 维 护 金 融 系 统 的稳 定 ， 轮 监 管 改 革 旨在 建 立 对 系 统 重 要 性 大 的 本 金 融 机 构 的监 管 框 架 ， 明确 将 所 有 系 统 重 要 性 金 融 机 构 纳 入 美 联 储 的监 管 之 下 ， 且 实施 更 严 格 的 并
后危机时代中国金融监管问题探讨
后危机时代中国金融监管问题探讨摘要：随着全球金融危机进入后危机时代，世界各国针对自身金融体系在金融危机中暴露出来的问题，进行了反省，做出了相应的调整，从各个方面、各个角度强化了金融监管。
本文拟从回顾金融监管的理论依据入手，观察后危机时代全球金融监管的新动向，努力找出我国当前金融监管存在的问题，并针对这些问题，给出了自己的一点思考。
关键词：金融监管；新动向；对策一、金融监管的理论依据在现代市场经济条件下，金融的发展受到了各个国家的高度重视，各个国家想方设法加快本国金融市场的建设，努力抢夺金融制高点。
2007年底美国爆发的次贷危机进而蔓延为全球金融危机，这对金融监管提出了一个全新的课题，如何在保证金融市场快速发展的同时，确保金融产品创新的稳定性和安全性？在全球进入后危机时代的背景下，重新审视金融监管的理论依据，强化金融监管意识，对我国的金融改革深入发展尤为重要。
（一）金融监管是应对外部效应和系统性风险的需要外部效应主要是指负外部效应。
相对于其他类型机构而言，金融机构之间的关联性要更强一些，当银行的金融机构发生挤兑风波的时候，由于银行的资产价值一般是大于清算价值，根据先到先得原则，金融机构更容易产生系统性问题。
同时，金融机构资产负债的杠杆率较高，金融机构倾向于短债长用，这些都导致金融机构具有较强的外部效应，金融市场容易产生系统性风险，此次由美国开始的次贷危机继而演变为全球金融危机，最终演变为全球经济危机就是一个典型例子。
金融机构较强的外部效应和容易导致系统性风险都要求必须加强金融监管。
（二）金融监管是应对市场不完善和市场失效的需要市场经济在促进经济社会快速发展进步的同时，也可能出现市场失效。
金融机构与金融机构之间以及消费者与金融机构之间复杂的委托——代理关系，使得双方信息不对称，特别是消费者和金融机构之间信息不对称，产生的结果可能就是市场失效。
同时，现代社会的金融创新层出不穷，金融产品日益复杂化，消费者无法评估金融产品的风险状况，评价金融机构的稳健程度。
我国金融监管的现状、存在的问题及应对措施
未来我国金融监管的发展趋势与展望
第一季度
第二季度
第三季度
第四季度
强化宏观审慎管理
未来我国金融监管将更 加注重宏观审慎管理， 加强对系统性风险的监 测和预警，确保金融稳 定和安全。
加强微观审慎监管
未来我国金融监管将更 加注重对金融机构和业 务的微观审慎监管，加 强对风险管理和内部控
制的监督和指导。
推进金融科技创新
逐步完善阶段
20世纪90年代中期到21世纪初， 我国逐步放开金融市场，引入了更 多的金融机构和市场主体，金融监 管体系也逐步完善。
深化改革阶段
2008年全球金融危机后，我国金融 监管体系进入深化改革阶段，加强 了对系统性风险的防范和应对。
02
我国金融监管存在的问题
金融监管目标不够明确
缺乏明确、全面的金融监管目标
许多国家在金融监管中重视消费者权益保护，设立专门的消费者保 护机构，加强对金融机构的信息披露和行为监管。
对我国金融监管的启示与借鉴意义
完善监管体系
我国应建立综合、全面、高效的 金融监管体系，实现各监管机构 之间的协调配合，减少监管重叠
和空白。
加强风险防控
我国应加强宏观审慎监管，建立 风险预警机制，提前识别和防范
我国金融监管的现状、存在的问 题及应对措施
汇报人： 2023-12-08
contents
目录
• 我国金融监管的现状 • 我国金融监管存在的问题 • 应对措施 • 国际经验与启示 • 结论与展望
01
我国金融监管的现状
金融监管的背景与意义
金融市场的快速发展
01
随着金融市场的不断扩大，新兴金融产品和服务的出现给监管
带来了挑战。
金融监管的新形势分析
金融监管的新形势分析随着社会经济的发展和金融行业的壮大，金融监管也迎来了新的挑战和机遇。
金融监管的作用不仅是保障金融市场的稳定和健康发展，还需要促进金融机构之间的合理竞争、防范金融风险、保护金融消费者权益等。
近年来，随着金融行业的快速发展和国际金融风险的增加，金融监管的作用和重要性日益凸显，因此金融监管的新形势也引起了广泛关注。
金融监管的趋势在金融监管的新形势下，趋势主要有三个方向，分别是更加强调事中监管、更加注意理性监管和更加全面监管。
首先，事中监管是指在金融交易过程中实时监管和全面监管，这是一种重要的监管方式。
事中监管可以及时发现和纠正金融市场上的不正当行为，从而防止和化解金融风险。
其次，理性监管是指在金融监管过程中不采取盲目的制度和方法，而是注重知识产权保护和市场竞争的平衡。
最后，全面监管是指金融监管的内容从传统的简单审慎监管转变为包括风险管理、市场准入等方面的多元化监管，这有助于建立更加稳定和健康的金融市场。
金融监管的挑战既然有新的趋势，自然也会遇到一些挑战。
金融监管的挑战主要有两个方面：一是金融行业的创新发展带来的监管难点；二是全球化金融市场的快速变化带来的监管压力。
对于金融行业的创新发展，金融监管机构需要不断更新监管政策和措施，以适应新形势下的金融市场需求。
与此同时，全球化金融市场的快速变化也给金融监管带来了巨大的挑战。
金融监管机构不仅需要了解国内市场的情况，还需要与国际监管机构建立联系和共同制定金融监管政策，共同应对全球化金融市场带来的监管压力。
金融监管需要树立全球战略思维，加强国际协作，做好多边、双边合作，共同打造一个稳定、健康、透明、开放的全球金融体系。
金融监管的机遇虽然金融监管面临挑战，但是也带来一些机遇。
首先，金融监管的形势也代表着金融市场的发展趋势。
随着金融市场的逐渐完善和发展，金融监管也面临着更加复杂、多元化的市场需求。
其次，金融监管的形势变化也为金融机构提供了更多的发展空间。
金融体制改革的影响及前景
金融体制改革的影响及前景近年来，中国的金融体制改革取得了重大进展，此举不仅对中国的经济发展有着深远的影响，也在全球范围内引起了广泛关注。
本文将从影响和前景两个方面探讨金融体制改革的意义。
一、金融体制改革的影响1.促进金融业的改革当前，中国正处于金融业高度发展的阶段，而金融体制改革则是其中非常重要的一步。
改革使得银行和证券市场更加开放和自由，同时也带来了更高的竞争，这也促进了中国金融业的发展。
2.加强对小微企业的支持相比于大型金融机构，小微企业的融资难度更大。
通过金融体制改革，中国政府引入了更多积极的政策，包括降低银行存款准备金率等，这些措施可以为小微企业提供更多融资机会，帮助他们快速而持续地发展。
3.提高金融体系的风险管理能力那么，金融体制改革对金融系统的另一个重要影响是改善金融体系的风险管理能力。
以往，金融机构的风险管理能力相对较弱，容易导致银行系统的风险积累。
改革可以通过优化管理和监督机制，提高金融体系的风险管理能力，这可以有效地控制风险。
二、金融体制改革的前景尽管金融体制改革已经取得了一定成绩，但中国的金融体制改革路线图仍然存在诸多不确定性，也许最大的挑战是金融机构的像业务转型和技术创新。
1.转型在对传统金融业务的重视下，金融机构对于技术和吸纳人才的重视显然不够。
金融体制改革中的一个主题应该是机构的转型和创新，同时有效应对各种市场条件，比如降低金融姿的并购成本或简化市场筹资流程。
2.技术创新当今全球金融业在机器学习、大数据、云技术、区块链、智能合约等方面发展迅速。
发达国家的实践经验表明，未来的金融业务和生态环境将会越来越注重与科技之间的结合。
因此，中国应该在金融体制改革方面发掘更多的机遇和挑战，将金融技术与智能技术相整合，推动形成金融科技生态，为未来的发展做好准备。
结尾：总的来说，金融体制改革已经有了很大的影响。
通过加强风险管理、改进融资环境和促进业务创新，中国的金融体系可以更好地为小微企业服务和拥有更高的竞争力。
中国金融监管的现状和改革方向
中国金融监管的现状和改革方向中国的金融监管在近年来的发展中取得了显著的进步，但同时也面临着更加复杂和严峻的挑战。
如何更好地掌握金融风险，稳定金融体系，是中国金融监管所面临的重大问题。
一、金融监管的现状中国的金融监管体系由中央银行、证券监管机构、银行监管机构和保险监管机构四大部分构成。
这四大机构的主要职能是：中央银行：负责货币政策，维护金融稳定，管理外汇储备等。
证券监管机构：管理证券市场，维护市场秩序。
银行监管机构：管理银行业，维护金融体系的健康发展。
保险监管机构：管理保险业，保障消费者权益。
然而，在现实中，这些部门之间的职权划分存在一定的重叠和不清晰，监管的效率和协作存在一定的问题。
同时，金融市场的复杂性和快速变化给监管带来了更多的挑战。
二、金融监管的改革方向针对当前中国金融监管面临的问题，需要推行一系列的改革方案，以提高监管的有效性和协作。
1、加强监管协调与合作。
金融监管机构之间应该加强沟通和协调，建立信息共享机制，共同加强对金融风险的掌控，真正实现全面监管。
2、完善风险防范机制。
建立完善的金融风险评估机制，针对不同的风险类型，制定相应的防范和措施，及时解决风险点。
3、推动金融科技和监管相结合。
金融科技的应用能够有效地提高金融服务效率和降低成本，但同时也带来新的监管难题。
应通过技术手段，更好地管理金融风险。
4、增强监管透明度和公正性。
完善监管法律法规，加强监管执行力度，落实责任，严厉惩处违规行为，确保监管的透明度和公正性。
5、坚持审慎监管原则。
要加强对金融机构的管理，保持稳健的发展方向，避免过度的放松监管和过度的扩张，防止出现系统性风险。
三、结语金融监管是维护国家金融稳定和经济发展的重要保障。
改革已经成为当前中国金融监管的必然趋势，不断完善和加强监管制度和手段，才能更好地适应金融市场的快速变化，维护中国金融体系的稳定和健康发展。
浅析当代国际金融体系及其改革的新动向
浅析 当代国 际金融体 系及其改革 的新 动 向
＿ 胡家佳 中信建投证券
［ 要 ］ 当代 国 际金融 危机系。结合 国际社会 现状 和 分析 几个 主要发 达 国 家的金 融体 系 ，研 究 当代 国际金 融体 系 实际遇到 的 问题 和 矛盾 ，探 讨 出可 以实 际操 作 的改 革动 向。 ［ 关键 词 ］ 国际金 融体 系 Ｉ 改革 金 融监 管体 系 区域金 融合 作与 监 管 ＭＦ
务 、资本 国际 流动及 世 界经 济一 体化 的发 展 。除保 留并加 强 了国 际 流 动实 行必 要的 监督 ，进 一 步完 善 国际性 的规 范和 准则 以及 建 立对 货 币基金组 织 的作 用外 ，它同布 雷顿 森林 体 系有许 多 重大 的不 同 ：
以控 制性 ，使 市场 的 可预 测性 下降 而风 险上 升 。其次 ，使 国 家或 国
际社会 对 金融 市场 的监 管 变得 困难 。法 制具 有滞 后 性特征 ，而金融 私人 银行 进行 管理 监督 职 能 ，更 为重要 的是 为 美 国政 府 制订 和执 行 机 构通 过 网络 而数 量倍 增 ， 同时也 使得 金融 监管 部 门与金 融机 构 的
导 。民间金融机 构 为主体 。政 府政 策 性金融 机构 为补 充 的模式 。 得 到 各 国的 广泛 认 同 ，并统 一 增加 对 Ｉ 的 出 资 ，用于 对危 机 国进 ＭＦ ３德 国 的金 融 体 系 的 基 本 特 征 ：德 国是 典 型 的银 行 主 导 型 国 行 救援 。其 次 ，增 强 Ｉ 的信 息 收 集权 力 。 Ｉ 近 年 对危 机 预 警的 ． ＭＦ ＭＦ 家 ，其银 行在 金融体 系中处 于核 心位 置 ，而 金融 市场 很不 发达 。 由 滞 后有 一 方面 原 因来 自危机 国发 布 信息 不 够透 明和及 时 。Ｉ 应 被 ＭＦ ２ ０ 年 的统 计 数据 发 现 ，股 票市 场 总 市值 只 占ＧＤＰ ４ ，而银 赋 予对 基本 信息 进行 收 集并透 明化 和 公开 化 的权 力。再 者 ，减 少美 ０１ 的２ ％ 行资产 占到 Ｇ Ｐ １２ Ｄ 的 ５ ％。 国 在Ｉ 的发 言权 和 投 票权 或 增加 欧 洲和 亚 洲 国家 的发 言权 和投 票 ＭＦ
巴塞尔协议Ⅲ：国际金融监管改革新动向
收稿 日期 ： ２ ０ １ ２—１ ２—１ ０
基金 项 目 ： 上 海市教 委科 研创 新重 点项 目（ １ ２ Ｚ Ｓ １ ８ ４ ） ；
国家教育部人文社科研究青年基金项 目（ １ ２ Ｙ Ｊ Ｃ ７ ９ ０ ０ ０ ４ ） 作者 简介 ： 陈 兵 （ １ ９ ７ ２一） ， 男， 副教授 ， 博士， 研 究方 向为 金 融风 险与金 融监 管 、 个人 理财 。
陈 兵
（ 上 海立信 会计 学 院 金 融学 院 ， 上海 ２ ０ １ ６ ２ ０ ）
摘要 ： 全球金 融危机 暴露 出巴塞 尔协 议 Ⅱ的缺 陷 ， 对金 融危机 和 巴塞 尔协 议 Ⅱ的反 思推 动 了全
球银行 监 管 的改革 ， 促 成 了巴塞 尔协 议 Ⅲ的 出台。本 文从 微观 审慎监 管和 宏观 审慎监 管 两方 面展
风险， 确 保银 行经 营稳 健 和整个金 融体 系 的稳定 。
巴塞尔协 议 Ⅲ的特 点 ： （ １ ） 对 资本监 管 的新要 求 。 巴塞 尔协议 Ⅱ强调 对 风 险资 产 的计量 ， 而 巴塞尔 协议
Ⅲ则更强调对资本的计量 ， 对监管资本 的质量和数量提出了更高要求 ， 同时进一步更新和强化资产的风险权 重（ 强化对证券化产品、 交易帐户 、 对手信用风险的风险覆盖） ， 以更全面和准确地捕捉银行经营中面临的风
示巴塞尔协议 Ⅲ的监 管改革动向， 分析 了巴塞 尔协议 Ⅲ的实施对 中国银行监管带来的影响 ， 探讨 了
巴塞 尔协 议 Ⅲ未 来需要进 一 步改进 的 方向 。
关键 词 ： 巴塞 尔协议 Ｉ Ｉ Ｉ ； 银行 ； 监 管； 资本 中图分类 号 ： Ｆ ８ ３ ２ ． ０ 文献 标识 码 ： Ａ 文章编 号 ： ２ ０ ９ ５— ０ ０ ９ ８ （ ２ ０ １ ３ ） ０ １— ０ ０ １ ６— ０ ７
金融行业金融监管改革演讲稿
金融行业金融监管改革演讲稿尊敬的各位来宾，各位同仁：大家好！今天我非常荣幸能在这里向大家作一次题为“金融行业金融监管改革”的演讲。
作为金融行业的从业者，我深知金融监管改革对于整个行业的重要性，也深感金融行业监管改革亟待加强和完善。
接下来的演讲中，我将从金融行业监管的背景、现状和问题以及改革方向和建议几个方面展开讲述。
一、金融行业监管背景金融行业作为国民经济的重要组成部分，对国家经济发展和社会稳定起着至关重要的作用。
然而，长期以来，由于监管力度不够、监管手段滞后等原因，金融市场出现了一系列的问题，其中包括金融乱象、金融风险、金融诈骗等，给整个金融行业和社会带来了严重的负面影响。
二、金融行业监管现状和问题目前，我国金融监管机构体系已初具规模，但在实际操作中仍然存在一些问题。
首先是监管职责划分不明确。
由于金融行业的多元化和复杂性，各个监管机构之间的职责划分模糊，导致监管中存在一些重叠和缺失。
其次是监管手段不够灵活。
随着金融创新的不断推进，传统的监管手段已经无法完全适应金融市场的发展需求。
再次是监管力量不足。
金融行业的迅猛发展，使得监管工作形式更加复杂和繁重，一些问题无法得到及时发现和解决。
最后是监管法律法规滞后。
金融行业的创新发展，往往会使得监管法律法规跟不上步伐，给监管工作带来一定的难度。
三、金融行业监管改革方向为了解决当前金融行业监管中存在的问题，我们亟需进行一系列的改革。
首先，要加强监管职责划分和合作。
明确各个监管机构的职责范围，消除重叠和缺失，同时加强监管机构之间的合作和协调，共同维护金融市场的稳定和健康发展。
其次，要创新监管手段和方法。
加大对金融科技的应用和研发，提高监管的智能化水平，将科技手段与监管工作紧密结合，更好地应对金融风险和乱象。
再次，要加强监管力量建设。
加大对金融行业从业人员的培养和引进力度，提高监管人员的专业素养和能力水平，增强监管工作的有效性和准确性。
最后，要完善监管法律法规。
金融监管的现状和未来发展趋势
融监管面临着诸多挑战和机遇。
本文将探讨金融监管的现状和未来发展趋势，以期为金融市场的健康稳定发展提供有益的参考。
一、金融监管的现状监管体制多样化目前，全球范围内的金融监管体制呈现出多样化特点。
各国根据自身国情和发展需要，设立了不同的金融监管机构和监管模式。
例如，美国采用多头监管模式，由多个监管机构分别监管不同的金融机构和业务领域；欧洲则采用单一监管模式，由欧洲中央银行负责监管整个欧元区的金融机构。
监管手段逐步完善随着金融市场的复杂性和不确定性的增加，金融监管手段也在逐步完善。
各国监管机构采取了一系列措施，例如实施严格的资本充足率要求、建立风险防范机制、加强跨境监管合作等，以应对各种潜在的金融风险。
监管技术不断创新随着科技的发展，金融监管技术也在不断创新。
大数据、人工智能、区块链等新兴技术的应用，为金融监管提供了新的手段和工具。
这些技术的应用有助于提高监管的准确性和效率，降低监管成本，提升金融市场的透明度和公平性。
二、金融监管的未来发展趋势强化宏观审慎监管宏观审慎监管是指从宏观角度出发，对整个金融体系进行全面的风险评估和管理。
未来，随着金融市场的不断发展，宏观审慎监管的重要性将更加凸显。
各国监管机构将加强对系统性风险的监测和预警，采取有效措施防范和化解风险，维护金融市场的稳定。
推进微观审慎监管微观审慎监管是指对单个金融机构进行的风险评估和管理。
未来，监管机构将进一步加强微观审慎监管，提高金融机构的稳健性和抗风险能力。
例如，加强对金融机构的资本充足率、风险管理等方面的监管，防范个体风险传递给整个金融体系。
加强跨境监管合作随着金融市场的全球化，跨境风险传递和监管套利问题愈发突出。
未来，各国监管机构将进一步加强跨境监管合作，共同应对跨国金融风险。
例如，通过国际组织、双边协议等方式加强信息共享和协同监管，提高跨境监管的有效性和效率。
探索智能化监管智能化监管是指运用人工智能、大数据等新兴技术提高监管的智能化水平。
美国金融监管协调机制的发展及对中国的启示
美国金融监管协调机制的发展及对中国的启示近年来，金融市场的全球化趋势日益明显，国际金融市场的稳定性成为全球各国政府关注的焦点。
在这种背景下，各国纷纷加强金融监管合作，建立相应的协调机制，以应对全球金融市场风险。
美国作为全球金融业最为发达的国家之一，其金融监管协调机制的发展给其他国家提供了许多启示，包括中国。
本文将从美国金融监管协调机制的发展历程入手，分析其对中国金融监管的启示。
美国的金融监管协调机制的发展可以追溯到20世纪30年代，当时美国经历了大萧条的严重经济危机。
随着金融危机的不断恶化，美国政府开始意识到监管机构之间的协调和合作的重要性。
于是，美国政府成立了以解决金融危机为目标的各种委员会和机构，如著名的格拉斯-斯蒂格尔法案（Glass-Steagall Act）和证券交易委员会（SEC），从而形成了美国金融监管的基本框架。
随着时间的推移，美国的金融监管机构和机制不断完善和发展。
最具有标志性的是2008年全球金融危机的爆发，这个危机对美国金融市场造成了重大冲击，也暴露了美国金融监管机制的不足。
美国政府对金融监管协调机制进行了深刻反思和改革，并制定了一系列法规和措施，如《多德-弗兰克法案》（Dodd-Frank Act）和《金融稳定监督委员会法案》（Financial Stability Oversight Council Act），旨在加强金融监管的合作与协调，提高金融市场的稳定性。
美国金融监管协调机制的发展给中国带来了一些启示。
金融监管的协调机制需要建立在有效的制度和法律基础之上。
美国通过制定法律和法规，建立了统一的监管框架，对金融机构和市场进行了全面监管。
这为金融监管协调提供了明确的法律依据和指导，有利于各监管机构之间的合作与协调。
在这方面，中国也需要完善相关法律法规，加强金融监管的法治化建设。
金融监管协调机制需要有统一的组织机构来协调各方的合作。
美国成立了金融稳定监督委员会（Financial Stability Oversight Council），作为协调金融监管的顶层机构，负责制定协调政策和监管措施，并协调各监管机构之间的合作。
国际金融监管的发展现状与未来趋势
国际金融监管的发展现状与未来趋势在全球化背景下，国际金融监管扮演着至关重要的角色，以维稳金融市场、保护投资者权益和促进经济发展。
本文将探讨当前国际金融监管的发展现状，以及未来的趋势。
1. 发展现状国际金融监管的发展经历了从国内监管到跨国监管的变革。
过去，国际金融监管主要依靠各国自身监管机构，无法有效应对跨境资本流动和金融活动。
这导致了全球金融危机等事件的爆发。
为了应对这些挑战，国际金融机构纷纷加强协调与合作，在全球范围内构建监管架构。
2. 国际合作与机构在国际金融监管中，国际合作与机构是关键要素。
国际货币基金组织（IMF）和世界银行等国际金融机构发挥着重要作用，它们通过提供政策建议、技术援助和金融支持等方式，协助各国改善金融监管体系。
同时，各国之间也通过签订双边或多边协议，加强合作，形成跨国监管网络。
3. 新兴技术与金融创新的挑战随着金融科技的迅猛发展，新兴技术和金融创新对金融监管产生了挑战。
互联网金融、区块链和人工智能等技术在金融业的应用不断扩大，这为金融活动和市场带来了更大的便利和效率，但也增加了金融风险和监管难度。
因此，国际金融监管需要密切关注这些新兴领域，并制定相应的监管政策和技术标准。
4. 数据共享与监管合规数据在金融监管中发挥着重要作用。
但是，由于多个司法管辖区和隐私保护的要求，数据共享仍然是一大挑战。
然而，通过信息技术的进步和跨国合作的创新，越来越多的国家开始探索建立跨境数据共享框架和机制，以提高监管的有效性和效率。
此外，合规方面的监管也日益受到关注，各国金融监管机构都加强了对金融机构的合规要求，并采取相应措施防范洗钱和恐怖融资等非法行为。
5. 金融监管的未来趋势未来，国际金融监管将更加注重风险防控和技术监管。
金融机构的合规性和风险管理将成为监管的核心关注点。
监管机构将加强对金融机构的资本充足率、流动性、市场风险和违约风险等进行监管，并加强监管科技的应用，以提高监管的准确性和速度。
英、美金融监管趋势与我国金融监管模式改革的思考
２０ 年 １ ０５ 月分别 把抵 押贷款业 务 和保险 金融机构 的风险 ；独立 的消费者保护局 ， 了放松管制的阶段 。 负责监管向一般消费者提供服务的金融机 １９ 年 １ 月 ，美国 国会 通过了以金融 ９９ １ 业务的监管转移 到金融服务局。至此 ，银 金融服 务现代化法案》 行业 、保 险业 和证 券业 的监管 被统 一起 构 ，并稳定金融市场。新 的金融改革蓝图 混业经营为核心 的 《 （ 称 《 朗一利 奇 金 融 服 务 现 代 化 法 又 格 来 ，英 国的金融监管体制从根本上发生 了 主要 目的是为了提高信 息共享 ，更好地发 ） 格拉 斯—斯 蒂格 尔法》 ， 改变 ，英 国成为世界上第一个实行统一金 挥协同作用 ，但统一的审慎监管这一基本 案》 ，从 而废 除 《 这是对全部金融法 律突破性的修改和整合 ， 原则是不变 的。 融监管 的国家 。
Байду номын сангаас 一
一
｜ 。≯簿 嚣 嚣》謦
圆 圈
孵 ｌ ｌ ｌ
是美 国金融业从分业经 营转到混业经营 的 管部门之间的配合协调机 制 ，中央银行对 开展 ，部分交 叉业 务监管 出现真 空或没 有 标 志 ，金融业跨 区域综合化混业经 营得 到 １银行业金融机构的检查需 要向银行业监管 １ 得到有效的监管协调，使基层中央银行在 了法律上 的确认 。美 国也改进 了原有 的分 机构提 出 “ 建议 ” ；中央银行 自总行至县 ０ 融市 场管理 和金 融稳定 工作操作 方 面有 金
立 了新 的全能金 融监管机构——金融 服务 体系的系统性掌控 ，英 国政府决定拆 分金 证券业 和保险业分业经营的监管模式 。
局 （Ｓ ） Ｆ Ａ 。第一步 ，将英格兰银行 的银行 融服务管理局 ，将监管 职责 和权力集中到
全球金融体系的改革与监管
全球金融体系的改革与监管在21世纪的全球化时代，全球金融体系的改革与监管成为了各国政府和国际金融组织的重要议题。
随着金融市场的快速发展和全球化程度的提高，金融体系的稳定性和公平性亟待得到加强和维护。
本文将以此为切入点，探讨全球金融体系的改革与监管。
一、全球金融体系的改革1. 改革目标与原因全球金融体系的改革旨在提高金融市场的稳定性、增强金融机构的可持续性，并促进全球经济的健康发展。
金融危机的不断发生及其对经济的深远影响使得改革成为必然选择。
2. 改革内容（1）监管规范的完善：制定更加严格的监管标准、强化风险防范机制、提高监管部门的监管能力。
（2）金融机构的审慎管理：对金融机构的资本充足性、流动性管理等方面进行规范，提高金融机构的风险承受能力。
（3）金融市场的透明度与公平性：提高金融市场的信息披露要求，加强内幕交易等违法行为的打击。
二、全球金融体系的监管1. 监管机构与框架（1）国际金融组织：国际货币基金组织、世界银行等负责全球金融体系的监测、评估与指导。
（2）国家级监管机构：各国政府设立的金融监管机构，负责本国金融体系的监管与风险防范。
2. 监管措施与工具（1）宏观审慎政策：例如货币政策、财政政策等，以影响整体经济和金融市场的发展趋势。
（2）微观审慎政策：例如监管机构针对个体金融机构的监管要求、风险评估和监管力度等。
三、全球金融体系改革与监管的挑战1. 国际合作与协调的困难全球金融体系改革与监管需要各国政府和国际组织之间的协调与合作，但存在国家利益、政治差异等因素导致合作困难。
2. 利益集团的阻碍金融体系改革与监管牵涉到金融市场各方的利益，一些利益集团可能会通过各种方式阻碍改革的进行。
3. 新技术引发的风险与挑战金融科技的快速发展为金融体系带来了新的机遇和挑战，监管部门需要加强对新技术的理解和监管。
总结全球金融体系的改革与监管是确保金融市场稳定和经济发展可持续的重要举措。
通过加强规范、提高透明度、增强监管机构的能力，我们可以更好地应对金融风险并推进全球经济的健康发展。
国外金融产品监管的新动向及其对我国的启示
国外金融产品监管的新动向 及其对我国的启示
贾小雷 刘 媛
金融危机以来， 英� 美等国关于是否应对金 融产品实施更为严格的监管争论从未停歇， 其本 质上体现出金融业者 � 金融监管机构和学者围绕 金融自由与金融管制 � 金融创新与金融稳健之间 的激烈博弈， 尽管英美等国政府已经给出了政策 进程的基本取向 ， 即实施较过去更为纵深化与更 加严格的� 包括对金融产品实施监管在内的一系 列措施， 然而伴随金融危机的渐行渐远， 最终所 能落实到法律和政策条文上的金融产品的监管 措施还有待进一步观察� 然而， 至少在金融危机 后我们能够认同的一个事实是 � � � 金融创新的 过度化的确给金融总体安全及金融消费者的保 护带来了极大的风险与伤害， 因此有必要采取适 当的方式给金融创新注入基本限度的理性， 对金 融产品实施监管从这个意义上或许只是其中的 一种备选方法� 将视线拉回中国， 尽管在当前中国金融市场 页)
及 �不经意间， 一年期存款利率作为基准利率的 功能， 在很大程度上受到了挑战� 同时， 这也意 味着商业银行实际上也在主动尝试利率市场化� 在各种监管要求之下， 如没有利率市场化的积极 实践， 不去发行利率较高的理行都 难以为 继 �我们认为， 应加快存款利率市场化方面的尝 试， 包括大额存款单， 允许某些银行差额化定价 等 ; 早日实 现存款利率上限 的退出， 并在"十二 五" 期间， 争取完成利率的市场化定价 � ( 晓宇摘自 �中国产经新闻� 2 01 1 年 7 月 7 日)
2011 年第 54 期( 总第 23 98 期 )
的利差， 贡献了银行利润的 80% �但是， 存款管 住了存款利率， 而对于理财产品的利率则鞭长莫
应警惕银行表外风险失控
沈建光
01 0 年 2 月以来 ， 自2 存款蒸发现象越加严 重， 居民资产如何保值� 增值是当前投资者最为 关心的话题� 由于股市走势尚不确定， 楼市调控 持续深入， 在此背景下， 银行短期理财产品数量 急速 增加， 收益 率也 大幅 上升 � 据 统计， 截至 2 01 1 年 6 月上旬， 银行理财产品总额已达 7 万亿 元 �光 2 01 1 年 以来银 行发行 的理财 产品就 有 6 000 多只， 已接近 2 01 0 年全年总量� 年化收益 % � 率节节抬高， 最高收益率甚至达到了 7 在流动性短缺的情况下， 银行理财产品"价 格战" 是银行为争抢存款不得已而为之的现象， 且从某种程度上也可以视为存款利率上浮的预 演 �我们认为 ， 为避免银行"表外" 风险失控， 短 期内应尽快变数量型调控工具为价格型调控工 具， 让 "出表" 资金重回" 表内 " � 而长期来看， 加 快存款利率市场 化的适当 尝试， 包括大额 存款 单， 允许某些银行差额化定价等， 才是化解矛盾 之根本 � 从长期来看， 加快存款利率市场化， 是化解 风险的根本之法� 目前为止， 我国国内的债券市 场利率 � 同业拆借利率� 贴现利率都已经基本实 现了市场定价， 外币利率的市场化已基本到位， 只剩贷款下限和存款上限方面存在管制� 而在 贷款利率方面， 面对私营企业， 尤其是中小企业 方面 ， 银行在贷款利率上有一定的定价能力� 在 流动性收紧的背景下， 大企业的贷款利率也在上 浮， 取消贷款利率下限或扩大下浮比例在目前来 看意义不大� 存款利率市场化是整个利率市场化过程中 最为艰难的一步� 有关部门试图控制存款利率 的向上浮 动， 是 出于保护 银行利益 的考虑 � 目
金融监管趋势及其对企业的影响
金融监管趋势及其对企业的影响随着金融市场的不断发展和扩大，金融监管也变得越来越紧密和严格，金融监管对企业的影响也日渐明显。
在当前经济背景下，金融监管趋势仍将继续演变，企业需要更加积极地应对金融监管带来的挑战。
一、金融监管的趋势近年来，金融监管的趋势可以概括为以下几点：1、加强风险管理和监测。
随着金融市场的不断变化和动荡，各国政府也意识到了风险管理的重要性。
因此，加强金融监管，包括对金融实体的资本充足性、流动性、杠杆率和风险管理等方面进行更加严格的监测，以确保金融市场的安全和稳定。
2、强化知识产权保护。
随着数字经济的快速崛起，保护知识产权已成为各国政府的一项重要任务。
因此，各国政府加强了对金融机构和企业知识产权的保护和监管，对于侵犯知识产权的行为进行了更加严格的打击和惩罚。
3、提高金融市场透明度。
透明度是维护金融市场稳定和公正的重要保障。
各国政府采取了一系列政策措施，提高金融市场透明度——如信息公示、可追踪性等，以确保投资者对市场有足够的了解和信心。
4、强化数据安全和隐私保护。
数据安全和隐私保护成为了现代金融监管的一项重要任务。
各国政府加强了对金融机构和企业数据安全和隐私保护的监督和管理，对于违反相关规定的行为予以了处罚和惩罚。
二、金融监管对企业的影响金融监管对企业的影响是多方面的，主要表现在以下几个方面：1、资金成本增加。
加强金融监管，提高资本充足率、降低杠杆率等措施都会导致企业融资成本上升，特别是对于小型企业来说，融资难度增加，融资成本增高对于企业的资金链管理和经营带来了更多的挑战。
2、监管成本加大。
各国政府加强了对金融机构的监管和管理，也增加了企业的监管成本，对于企业而言，需要承担更多的监管费用和数据安全保障费用，因此，企业需要更加注重合规管理。
3、业务发展受限。
加强金融监管，提高业务准入门槛、强化知识产权保护等措施对企业的业务发展带来影响。
企业需要更加注重进行规范合规的运营，增强自身风险管理，为业务的可持续发展创造更加良好的环境。
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
部 门在 内的领 导组成 的金 融监管联席会议来进 行 ，联 管信息 的搜寻成本 。 席 会议并非 法定监管机构 ，也无法律授权 ，彼此 间不 ３加 强金 融机 构的 内控建 设 ，构建 自我监 督 、行 ． 存在隶属关 系 ，目前还是一个 比较松散 的机 制 ，缺乏 业 自律 、监管机构监 督和社 会监督 的内外监督相结合 个法定 的实体机构负责识 别 、监督金融业 的系统风 的监 督框 架。次贷危机 的爆发显示 了内控监督的重要 险 ，而且它们 的协 调成本很 高 ，很难实现有效协 调 。 性 ，美 国的金融机构正是 自我 约束不 力 ，才导致 了过
成立金 融稳定委 员会复杂 识别威胁，监管机 构之 间的协 调主要靠 以
显示出更加关 注金融 市场的稳 定和系统性风 险 。随着 上几个部 门在 内的领 导组成 的金 融监管联席会 议来进 金融创新和 混业经 营的发展 ，金融机 构业 务出现交叉 行 。 “ 一行 三会” 的监 管体制责 任明确 ，能够在 合理 和综合化的特点 ， 金融机构间业务风 险的关联性很强 ， 分工的基础上 实现专业 化的监管 ，实现 了我 国金 融业 哪个监 管环节 出现纰 漏都有可 能 由局部性的风 险演变 的稳 定 。随 着以光大集 团 、中信集 团为主的金融控股 为系统 性的风险 ， 大型 金融机 构出现风 险可能会 影响 公 司的发展 ，金 融业混业 经营方兴未艾 ，这种监管 体 金融市 场的稳定 。由于传 统 的机 构型监管 以金融机 构 制越来越 显示 出了它的不足和缺 陷 ，这 些不 足和缺 陷 为监管对 象并不能 实现监管 面的全覆 盖 ，只有 以金 融 体现在 以下 几个 方面 。１容 易出现监管 疏漏 。随着金 ． 业务或金融产 品为监 管对象 的功能型监 管才是 与混业 融创新 的蓬 勃发展和金 融 自由化 的深 化 ，混业 经营将 经营相适应 的监管方 式 ， 未来金 融监管 发展的方 向 成为我国金 融业 发展 的必然趋势 ，而 当前 的监 管制度 是
强跨境监管 ， 建立风险预警系统 。 ＝．金融监管改革的新动 向 通 过主要发 达国家金 融监管 改革的措 施 ，我们可 以看 出国际金融监 管改革 呈现 出以下新动 向和 趋势 。 构建安全的金融监管体系 。 （ ） 国金融监管体系存在的问题 一 我 我 国金融业 实行分业 监管制度 ，这种金融监 管体
重大改革 ，这些监 管改革措施将对美 国金 融业的发展 融监 管改革 的国家之 一。英国 实行统一 的监管模 式 ，
成 美 国金 融监管改革 的内容包括成立金 融稳定委 员 上 ， 立金 融监 管服务 局 ，对银 行 、证 券 、保险进 行 会 ，该委 员会 委 员 包括 财政 部长 、美联 储主 席及 七 统一 监管 。英 国金 融监管改革 的主要 内容主 要体现在
、
范大型 金融机构 的风险 引发的整体金 融风 险 ，加强金
融衍 生产品的监管 ，要 求绝大多数场 外衍 生品交 易通
１ 国监管改革措施 ． 美
危机爆发 前 ，美国采取 的是 “ 双重多头 ”金 融监 过第三方 交易所和清算 中心进 行 ，集 中交 易 、统一清 管模式 ， “ 重”是指联邦 和州政府均有金融监管 的 算 。对将 商业银行和投资银 行的业务重新进 行分离 ， 双 权力 ， “ 多头 ”是 指 有多 个 履行 金融 监 管职 能 的机 通过对银 行的私募基金 和对冲基金投资 比例 的严格限 构 。联 邦一级 ，联邦储 备体系 （ ＲＳ Ｆ ）主要 负责监 管 制来控 制银行 自营业务 中的风险 。建立 消费者金融保 金融控 股公司 ，对控股公 司的子公司也有～ 定的监管 护局 ，负责监管 为消费 者提供 的信 用卡 、按 揭贷款等 权 。证 券业 、保险业 、银行 业则分别 由证券 交易委员 个人金 融产品业务 ，加强评级机构信 息披露的监管 ， （Ｅ Ｓ Ｃ）、全国保险监管者协会 （ Ｃ ），货 币监理 提高信 息披露的透 明度 ，充分保护免受金 融机构的欺 ＮＡ Ｉ 署 （ ＤＩ Ｆ Ｃ）等机 构 ，同时各州监管 当局在法定权限 内 诈性金 融交易的损害 ，维 护投资者利益 。此外还更加 对所在 州的金融机构 有一 定的监管权 。次贷 危机暴露 突 出了国际金融监管合 作的重要性 ，提 高国际金融监
和 权限 。在 《 改革 金融 市场 》方 案 ，英国把 金融 业稳 染 给其他 国家 。而 当前 的金融监 管仍 然是 以国家为主
定 、系统性风险的监管 、 金融监管机构之间的协调 、金 体 ， 缺乏在统一框架下的国家金融协作 ， 加强 国际金融 融消 费者 利益的保护和 国际监管合作 作为监管 改革的 监管 的协调 对于提 高金 融监管 的有效 性 、针对 性 ，防 重点。主 要采 用了以下的一些措施 ：延续由英 国央行 、
范金融危机的扩散有重要作用。 三，对我 国金融监管 改革的启 示 虽然 次贷 危 机 对我 国金 融 业并 没 有 造 成 巨大 冲
金融服务局 （ Ｓ 和财政部 组成 的金融监管 “ Ｆ Ａ） 三驾马
车”模 式，成立 由上述三家机 构组成的金融稳 定委 员会
（ Ｓ ＣＦ ），负责识别和分析威胁 金融稳定的风险 ，协调 击 ，但我们要清 醒地认识 到这不是我 国金 融监管体 系
＿ ｊ 口 Ｍａｋｔ）白皮书之中。 ｛ ０９ ｒｅ ｓ ２０ 年银行 法案》明确规定了 ３７ 强国际金融协调 。随着金融 自由化 的深化 ，资本跨 规模越来越大 ， 各国金 融市场的联 英格 兰银 行作为 中央银 行在金 融稳定 中的法 定职责和 国流动越来越频 繁 ，
所处 的核心地 位 ， 强化 了相关 的金融稳 定政策 工具 动性 越来越 高 ，一 国的金 融风 险可 以通过 各种渠道 传 并
和趋 势。２ ． 更强调对投资者利益的保护。两 围的改革措 却不 能适应这一 趋势 。随着金融创新 的发展 ，各类金
施都 体现 了重视投 资者 利益 的保 护 ， 国建立 消费者 融衍 生产品层 出不 穷 ，金融机 构 间的业 务交叉和渗透 美 金融保护局 ， 国监管成立保护消费者利益的群 体 ， 英 保 特征 明显 ，业务 界线逐渐变得 模糊 ，如果 严格按照现 护投资者 的利益。温家宝说 “ 信心比货币，比黄金更 重 有的监 管体制分业监 管 ，一些 创新 产品和业 务之 间的 要”，重视投资者利益 的保护可以增强投资者对金 融业 交叉部分不 能实现监管 的全覆盖 ，容 易出现监 管的疏
制 可以概括 为 “ 一行三会 ”制度 ， “ 一行 ”指 中国人
１ ． 更加关注金融市场的稳定和 系统性风险 ，显示出功能 民银 行负责货 币的发行 、货 币政策 的制定 、同业 拆借
型监 管导 向。美国新成 立金融服 务监 管委员会监 督系 和 外 汇 市场 的 管理 及金 融 市 场的 稳 定等 业 务 ， “ 三 统性风 险，强化美联储维护金融市场稳定 的作用 ， 英国 会 ”指银 监会 、证 监会 、保监 会分别 负责银行业 、证
次贷危机 对全球经济造 成 了巨大冲 击 ，使发达 国 家金 融监管机构 的高级官员 。金融稳 定委员会负责监 家尤 其是美国 的经济 增长受到 了巨大冲 击 ，这促使他 督和识别系统性风 险 ，找 出威胁金融 体系稳定的 因素
们反 思现 有的金融监管模 式 ，对本国 的金融监 管作出 和监管 上的漏洞 ，向各监管机构提 出调 整建 议 。强化
作者简介ｔ 梁丰， 四川财经职业学院工商管理学院教师， 主要研 究 方向为市场营销、 金融学。
２ 怕 ６辛
・ ２１第期 ｏ年 ３ 括 １
２ ０年２ ０ ９ 月的 ￣ ０ ９ ２０ 年银 行法案 》 （ ａ ｋｎ ｔ ０ ９ 资 者信心 的丧失所 引起 的金融产 品价格 的剧 烈波动和 Ｂ ｎ ｉｇＡｃ ２０ ） ￣２０ 年７ ０９ 月的 《 改革金融市场 》 （ ｆｒ ｎ ｉａ ｃ ｌ 崩溃 ，维护了金 融业的稳 定 ， 以实现经济早 日复苏 。 ＲｅｏｍｉｇＦｎｎ ｉ ａ 可
风险应对方案 。要求银行投资产品简单透 明化 ， 成立保 很完 善使我们免 受冲击 ，而是因为我 国金 融业 的开放
护消费者利益的机构 ， 护投资者利益。在国际金融监 程度不够 。我们要 居安思危 ，正视监管体 系中存在 的 保 管合作方面 ， 国加强欧盟范围内的金融监 管合作 ，加 问题 ，把握 发达 国家金融监管 改革的新动 向 ，努 力去 英
梁 主
（ 川 财 经 职 业 学 院 四 川成 都 四 Ｉ ６００ ） １ １ １
摘要 ：次贷危机对 全球经济造成 了巨大冲击 ， 发达 国家尤其是 美国的经济增 长受到 了巨大冲击， 使
他们寻找金融监管方 面的原 因， 本国的金融监管作 出调整。本文通过分析主要 发达 国家金融监管改革 对
一
３． 有建 立完 善的 信息披 露 制度 。 当前 由于 我 国的 度金融 创新 忽视 了金融风 险的积累 。我 国金融机构尤 没 法律体系和信 用体系还不完 善 ，金融业的信 息披 露制 其是 国有银 行与政府 的关 系密切 ，金 融机 构的风险管
度 还不健全 ，经常出现财务报表 造假 ，信 息披露 不全 理意识还很 弱 。构建 内外监 督相结合 的监 管框架 ，可 面 、不真实 、不及 时 ，甚至很多 金融创新产 品的信息 以加强金融 机构的 自我 约束 力 ，增 强金 融机构的风险
的信心 ，在一 国金 融业 出现 危机和风 险时 可以减缓 投 漏 ，监管的疏漏长 期积累易导致系统性风险 。 ２． 一 “
２１第期 辛 ０年 ３ 怕 １
ｆ ２ ５ ７ 耗
行三会 ”的监管体制协调 成本高 ，缺乏有 效的协调 。
“
－ －
问责制度 ，强化监管 机构在信 息披 露中的责任 ，建立 ／－ ”下监管机构之 间的协调主要 靠几个监管 网络 化的监管信 息数 据库 ，实现信 息的共享 ，降低监 ｉ 三会
披 露还处于空 白，信用评级机 构的发展还不成熟 ，很 管理意识 ，充分发挥行业协 会 、社会 中介 机构如会计 多 信息披露 的规范 还没有建立 ，监管信息 的共享 平台 师事务所 、审计师事务所 、信用评级机 构以及社会舆