中小企业融资租赁论文

中小企业融资租赁探究
目前，中小企业的发展已成为我国过民经济发展中十分重要的部分。

中小企业的健康发展，密切关系到地方经济发展和人民就业问题，关系到整个国民经济的增长质量。

融资困难是中小企业发展中最大的瓶颈，传统的融资方式不能对中小企业的融资提供充分的帮助。

融资租赁因其独有的特点和方式，为中小企业融资提供了新的途径，但长期以来一直没有得到重视。

通过目前中小企业融资现状的分析，提出融资租赁是中小企业解决融资问题的重要途径。

中小企业融资租赁对策建议融资困难
2007年，中国民主建国会企业委员会与中国企业家对什么是中小企业发展中遇到的主要困难做了“2007年中国中小企业经营者问卷跟踪调查”。

而调查结果显示大部分中小企业都选择了“融资困难”。

针对这个现象我提出融资租赁这个可以解决中小企业融资现实问题的有效方法，希望融资租赁在今后的生活中可以得到更好的发展。

一、我国中小企业融资的必要性
（一）我国中小企业的地位
中小企业是我国国民经济发展中的一支重要力量，在确保经济增长、技术创新、市场繁荣、缓解就业压力、优化经济结构、优化群众生活、促进社会稳定等方面具有不可替代的作用，可以说中小企业在经济发展中数一数二的作用。

（二）我国中小企业的融资环境
2009年国家发改委副主任透露，百分之五十六的中小企业贷款都被拒绝。

调查还显示，由于国家实行紧缩的货币政策，正常的融资渠道也相对缩小，促使了非正常渠道的融资方式大力发展，从而加大了中小企业的融资成本，中小企业的融资环境也日益恶化。

（三）我国中小企业融资难的原因
中小企业融资困难的原因是多方面的：（1）自有资金少。

中小企业的原始投资大部分都属于股东自有资金，（2）规模小。

初始成本低在生产经营活动中所得的利润也少，（3）积累的资金也就相对较少。

（4）融资方式有限。

在我国《证劵法》中规定通过证劵市场筹集资金所需要的门槛很高，（5）中小企业由于自身特点无法通过资本市场发行股票、证券、基金等方式进行融资，（6）中小企业的融资方式便受到了很大的限制。

（7）银行信贷支持率低。

（四）我国中小企业开展融资的必要性
我国企业主要通过从银行贷款、从其他金融机构贷款或者通过资本市场发行股票、债券、基金等方式进行融资。

但是，我国监管力度日益增强，企业成功融资的几率越来越低，迫使企业在融资方面开始寻找新的途径。

融资租赁由于自身特点对企业门槛限制低，为企业特别是中小企业提供了很好的融资渠道。

其原因如下：（1）融资租赁是“融资”与“融物”相结合；（2）融入的设备；（3）可以为企业带来直接的现金收入；（4）融资租赁简便、迅速；（5）租赁公司也租赁业务为主要业务；（6）租赁业务的到充分的重视；（7）且租赁业务本身程序简便。

二、我国中小企业开展融资租赁的优势
（一）融资租赁可以有效避免一定的风险
在如今通货膨胀货币贬值的经济形式下，物价上涨速度快，企业所购买的设备也越来越贵，而融入设备时，租金一般都是根据签订租赁合同时的价格所拟定的，在租赁的期间价格不会发生变化，所以企业不会应为物价上涨而付出更多的租赁费用，反而为企业节约了成本。

（二）融资租赁成本低
融资租赁的利息与银行的同期利息相比要高2～3个百分点，表面看来融资租赁的成本更高。

但是银行贷款在贷款时往往还有附加条件，比如补偿性余额、等期偿还贷款等。

而融资租赁在融入的过程中节省了运输费和保险费，在税收上也享受到了一定的好处。

综合下来看，融资租赁反而为企业节约来成本。

（三）融资租赁可以优化资本结构
融资租赁在分时期支付当期的租金，在财务的核算中不形成负债，可以说是实现了百分之百的融资。

中小企业实行融资租赁时出租人直接为其代购设备，人后以出租的方式租赁给中小企业，以“融物”进行“融资”，相当于出租人对中小企业提供了与设备相同金额的资金，但对中小企业又可以不构成负债，起到了优化资本结构的作用。

（四）融资租赁可以促进技术进步、产业升级，提高竞争力
对于企业的发展，技术的进步起到了至关重要的作用，关系到
企业的生死存亡。

而中小企业由于资金不足不能及时的对企业的设备进行更新换代，技术落后从而被大型企业产品的更新所取代。

而融资租赁正好可以解决中小企业的这个现象。

中小企业付出较少的租金就可以获得先进的设备，从而提高生产技术，促进产业升级，增强企业竞争力。

三、我国融资租赁在发展中遇到的问题
（一）企业观念落后，对融资租赁认识不足
我国市场经济在进几年类有很大的发展，但是还处于经济体制转型阶段，市场化程度不高，观念仍然很落后。

市场经济中还是存在“重买轻租”的观念，大部分企业很重视资产的所有权，在需要设备时首先想到的是直接购买或者贷款购买。

这种根深蒂固的旧观念，无法使融资租赁业务又一个良好的发展空间。

又加上融资租赁业务本身宣传力度不够。

所以融资租赁在我过没有得到很好的发展。

（二）融资租赁的法律制度不完善
从2004年我国商务部、银监会、国家税务总局等单位就开始起草《融资租赁法》，但如今都没有得到通过。

所以目前我国在融资租赁过程中出现的问题都只能参考《民法通则》、《涉外经济合同法》等相关法律、法规来解决。

2007年《融资租赁公司管理办法》中对最融资租赁公司的注册资本和监管问题做了规定，经济法中逐渐看是出现融资租赁的影子，但是只是笼统的对融资租赁做了规定，没有一个专门正对融资租赁而出台的法规，在业务发生的过程中很多
细节问题都没有相应的解决依据，具有一定的局限性，从而不能从根本上改变融资租赁“无法可依”的局面。

（三）政府的支持力度不够
在《会计准则——租赁》中政府规定了租赁的定义、分类、会计处理方式等内容，构建了会计处理的框架。

融资租赁业务还与政府税收、财政补贴、保险、信贷等方面有着不可分开的关系，对融资租赁的发展起着决定性的作用，但是政府并没有针对这些方面为融资租赁提供政策支持。

要是融资租赁发展起来离不开政府的支持，只有在政府的帮助下融资租赁才能得到更好的发展。

四、我国中小企业发展融资租赁的对策及建议
（一）转变观念
要促进中小企业融资租赁的发展的前提和基础就是要对融资租赁有充分的认识和理解。

各个机构都要从自己的角度充分认识融资租赁，使其得到充分的发展。

从租赁企业来看，中小企业是一个十分庞大的市场，中小企业从各方面都很适合发展融资租赁，市场发展潜力巨大。

从中小企业来看，要转变“重买轻租”的观念，注重设备的使用权，积极利用融资租赁来解决设备的更新换代。

从金融机构来看，金融机构要加大对融资租赁的扶持力度，积极参与融资租赁业务，为融资租赁业务提供资金支持。

（二）完善融资租赁法律环境
1、结束多头管理的局面
在我国还没有专门针对融资租赁的法律、法规，只是在《合同
法》、《金融租赁公司管理办法》、《民法通则》、《外商投资租赁公司管理变法》中设计了融资租赁的相关法则，而我国对融资租赁业主要由银监会和商务部实施监管，两个监管机构对融资租赁业的发展起到了一定的作用，但是由于没有统一的融资租赁法则，不同部门在解决融资租赁问题是依据不同的法则，一直处在多头管理的局面。

2、早日出台《融资租赁法》
2004年起我国便开始起草《融资租赁法》，《融资租赁起草法案》，但是到现在2012年就要过去，《融资租赁法》都还没有颁发。

由于各个业内人士意见不统一等原因，《融资租赁法》一直没有顺利的颁布，我们只有期待国家早日解决相关问题，颁布《融资租赁法》使我国融资租赁业务有法可依。

3、组建融资租赁业协会
融资租赁也协会是在融资租赁发展的过程中提供信息共享业务，为促进行业内个体相互交流，为租赁业提供更好发展的交流平台。

西方国家大多都建立了融资租赁协会，而在我国只有一些中外合资租赁业和地方租赁也协会成立，没有全国性的融资租赁也协会。

我国应该学习西方先进的思想，早日建立融资租赁业协会，为融资租赁提供政策传导的枢纽和信息交流的平台。

（三）加强政府扶持力度
1、税收政策支持
融资租赁业在运行的过程中，会受到税收的严重影响，税收的
高低决定了融资租赁业务是否可以顺利进行。

融资租赁业务发达的国家都会降低对融资租赁的税收，以保障融资租赁的发展。

我国可以从以下几个方面完善融资租赁税收政策：
直接降低融资租赁业务的税收。

即在融资业务发生的过程后，在企业缴纳融资租赁所得税时先按一定的比列扣除一部分后在缴
纳所得税，起到减少融资租赁所得税的作用。

允许企业自主涉及折旧方案，加速企业设备的折旧。

加速企业设备的折旧就减少了设备的入账价格，而纳税时是依据企业的账面价值缴纳所得税，由于设备的折旧加速账面价值也就能相对快速的减少。

2、保险政策支持
融资租赁业务没有得到很好的发展有一部分原因是其还具有一定的风险性，政府可以开设相应的保险机构，如“小商业保险机构”“私人投资公司”等，制定出相关的保险政策。

这样在中小企业运行融资租赁发生风险的时候，保险公司可以为中小企业和租赁机构提供一定的帮助。

解决租赁机构的后顾之忧，为融资租赁业务的发展提供保障。

3、信贷政策支持
租赁公司是融资租赁业务中的重要环节，租赁公司要把设备租借给企业，那么在这里的先决条件就是租赁公司要拥有或者有足够的资金购买承租人所需的设备。

我国租赁公司普遍面临资金缺乏、来源窄、融资成本高的问题。

要解决这个问题可以通过以下方法：
为租赁公司设立优惠的贷款政策，如为中小企业融资业务提供专门的信贷方案提供资金支持、为租赁公司提供长期的稳定的贷款为租赁公司的融资租赁业务提供资金保障、减少租赁公司的贷款利率等。

鼓励金融机构和设备生产厂开设融资租赁业务，金融机构开展融资租赁业务在资金上有很大的优势，把限制的资金放在了有用的地方，还可以产生经济利润。

（四）建立融资租赁担保系统
1、加快建立为融资租赁业务提供担保的担保机构
我国目前为中小企业融资租赁提供担保的担保机构十分的少，满足不了融资租赁市场的需求。

我国担保机构的建立主要是由政府出资设立，在出现坏账的时候也直接由政府补偿。

所以保障机构实际是由政府控制的，政府可以多设立担保机构，通过专项的财务和税收政策，还可以实现政府担保机构的盈利。

2、建立风险补偿机制
我国现有的很少的保障机构普遍缺乏风险补偿机制，由于我国没有明确的制度规范，保障机构被银行风险转嫁，几乎承担了百分之百的风险。

政府建立风险补偿机制，对担保机构提供风险补偿，明确规定银行与担保机构的分摊比例。

五、结束语
中小企业发展的瓶颈一直是融资困难，求贷无门。

中小企业由于自身财务能力差、信誉低、规模小、财务制度不健全等原因，银
行从成本、风险、收益等多方面考虑，一直很难为中小企业发放贷款。

融资租赁对企业融资的门槛低，并不注重企业的财务能力，更看重企业的当期收入。

在加上融资租赁成本低、可以优化资本结构、可规避风险、可加速设备更新、促进技术进步等优势。

鉴于以上情况，我通过对中小企业融资困难的现状和原因进行了解，对融资租赁各方面的分析，提出我国中小企业面对融资困难时，可以利用融资租赁，发挥融资租赁的各种优势，解决中小企业发展中最主要的融资困难问题，使之成为有效缓解中小企业融资困难的新途径。

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