央行利率政策调整对银行业的影响分析

摘要：在2008年国际金融风险应对过程中，我国央行实施了一系列利率下调政策，从而对银行业造成了积极或消极的影响作用。为此，在利率政策调整背景下，要求银行业为了稳固自身在市场竞争中的地位，应注重针对央行利率未来发展趋势进行预测，同时在预测工作开展过程中制定利率风险管理方案，且建构利率风险预测模型，继而达到最佳的业务开展状态。本文从央行利率政策调整对银行业的影响分析入手，并详细阐述了银行业政策调整应对措施。

关键词：央行利率政策调整银行业影响

从央行利率政策调整角度来看，中央银行在未来指导工作开展过程中将更为注重通过市场杠杆，对利率进行小幅度、多频率微调，从而实现对市场运作环境的有效操控，同时通过再贴现率、准备金率等多种渠道，满足市场化宏观调控条件。但在此背景下，银行业为了增强自身整体竞争实力，应注重迎合央行利率变化趋势，达到可持续发展状态。以下就是对央行利率政策调整影响作用的分析，旨在推进当前市场化的快速发展。

一、央行利率政策调整对银行业的积极影响

就当前的现状来看，央行利率政策调整对银行业的积极影响主要体现在以下几个方面：第一，激发银行放贷积极性。即基于央行利息下调的基础上，企业融资贷款需求将随之增加，为此，为了满足市场化运行条件，要求银行业在宏观调控工作开展过程中应通过放出大量货币资金方式，保障经济稳定性，同时迎合央行利率政策调整趋势，稳固自身发展地位。此外，由于央行利率下调政策的实施，有助于激发国家投资项目的增加，为此，要求商业银行在下调政策实施前，必须提高自身资金盈利能力，同时挖掘潜在客户，且以扩充信贷投放的方法，争取投资项目。

第二，保持银行系统流动性。即银行系统流动性是银行偿债能力的反馈，为此，基于央行利率政策调整的基础上，有助于引导银行业利用利率政策对再贷款、再贴现、公开市场操作、外汇占款等因素进行改善，同时提高资金使用率，营造流动性资金使用环境。

第三，缓解流动性风险。即在银行业业务活动开展过程中逐渐呈现出中长期贷款比重变动的现象，同时新增量占比亦提升至94.5%，从而呈现出流动性缺口现象，诱发了流动性风险问题。而央行利率政策的调整，有助于实现对银行业存贷款期限结构问题的处理，满足流动性风险处理需求。从以上的分析中即可看出，央行利率政策的调整，可带动银行业的发展，为此，当代央行在宏观指导工作开展过程中应遵从小幅度、多频率的利率调整原则。

二、央行利率政策调整对银行业的消极影响

银行利率政策调整对银行业的消极影响首先体现在，增大了错配风险。即在央行利率政策调整的背景下，若利率敏感性资产、利率敏感性负债处在不匹配的状态下，那么当利率下降时，银行净利差收入将增加，而当利率上升时，银行净利差则将相对减少，从而诱发利率风险问题。同时，从期权角度来看，商业银行在业务提供过程中，从支票存款、住房抵押贷款等角度出发，对客户期权进行界定，而客户保有提前取款的自由，因而当利率调高时，将诱发提前支取现象，由此增加商业银行期权风险，影响到了其整体经济效益。

其次，资产质量恶化亦是央行利率政策调整所诱发的消极影响，即若央行利率做出了下调处理，那么商业银行在经济扩张阶段，不良贷款绝对值、不良贷款率将随之回升，从而影响到坏账发生概率问题的处理，且威胁资产质量。为此，中国央行在利率政策调整过程中，应提高对此问题的重视程度，并注重对其展开行之有效的处理。

三、银行业应对央行利率调整政策的对策

（一）加强利率风险管理

就当前的现状来看，央行利率政策调整过程中在一定程度上扩大了银行业基本点风险、收益曲线风险、期权风险等，因而在此基础上，为了实现对风险问题的有效处理，要求银行业在利率政策调政策调整现象应对过程中，应注重加强利率风险管理工作，即设置组织-资产

负债管理委员会，同时安排管理人员参加专业化的培训项目，从而在培训过程中培养管理人员利率风险管理意识，且基于职能划分的基础上，明确自身管理职责，并建构利率风险测量模型，例如，通过缺口分析法、收益模拟分析法、经济值模拟分析法等，阐述银行业短期利率风险，同时，通过动态化利率风险模型，判定利率风险波及范围，继而由此实现对风险问题的有效处理。此外，银行业在利率风险管理工作实施过程中，亦应从风险偏好、盈利水平、资金充足率等角度出发，设定利率风险额度，规避利率风险指标超标问题的凸显。

（二）加强业务创新

在银行业经营活动开展过程中，为了实现对央行利率政策调整消极影响的有效应对，应注重加强业务创新工作，即首先在业务经营活动开展过程中，通过问卷调查法形式，获取客户需求信息，同时针对客户需求的不同，对客户类型进行细化，且打造“产品包装+组合营销”业务开展策略，最终以一站式服务模式增强自身风险应对能力。其次，基于业务创新的基础上，要求银行业在产品推广过程中，应扩大对资产证券化的宣传力度，继而增强贷款和非流动资产可流动性，并将资产证券化作为新型投资工具，规避贷款风险问题。

四、结束语

综上可知，央行利率政策的调整，对银行业的发展起到了积极影响和消极影响，因而在此基础上，为了有效发挥央行利率政策积极效用，规避贷款风险等问题的凸显，要求当代银行业在可持续发展过程中应注重强调对利率变化趋势的预测，同时在实践经营活动开展过程中从加强业务创新、加强利率风险管理、调整资产负债管理等角度出发，对政策调整中风险问题进行有效处理，达到最佳的业务经营状态，并就此增强自身整体竞争实力。