第八章投资连结保险产品
投资连结保险名词解释
投资连结保险名词解释
投资连结保险是一种保险产品，它结合了保险和投资两个方面的特点。
投资连结保险的本质是一种寿险产品，它提供给被保险人一定的寿险保障。
与传统的寿险产品不同的是，投资连结保险还具有投资功能。
投资连结保险的名词解释如下：
1. 投资：投资是指将资金或其他资源用于购买资产、证券、金融产品等，以获取利润或回报的行为。
2. 连结：连结是指将投资与保险合二为一，将保险产品与投资产品进行结合，使其具有保险和投资的双重功能。
3. 保险：保险是指一种经济制度，通过合同方式，向投保人提供经济保障，以减轻或弥补因意外事故、疾病、损失等而导致的经济损失。
4. 寿险：寿险是一种保险产品，主要为被保险人在特定事件发生时提供一定的保险金或一定的保障。
5. 保障：保障是指保险公司向被保险人承诺在特定的风险事件发生时提供补偿、赔偿或保险金的义务。
6. 保费：保费是指被保险人为购买保险而向保险公司支付的费用。
7. 投资组合：投资组合是指投资者将资金投入到不同类型的资产中，以实现投资目标的一种方式。
8. 多元化：多元化是指将投资分散到不同的资产类别或市场，
以降低风险并提高收益。
9. 本金保证：本金保证是指保险公司承诺在投资期限结束时返还被保险人的本金。
10. 投资回报：投资回报是指投资所获得的收益，包括利息、股息、资本利得等。
投资连接保险
－ 红利分配有两种方式：
现金红利。现金红利分配指直接以现金的形式将盈余 分配给保单持有人。保险公司可以提供多种红利领取 方式，比如现金、抵交保费、累积生息以及购买交清 保额等。
增额红利。增额红利分配指在整个保险期限内每年以 增加保额的方式分配红利，增加的保额作为红利一旦 公布，则不得取消。采用增额红利方式的保险公司可 在合同终止时以现金方式给付终了红利。
它提供抵押贷款偿还保障 保险金额与抵押贷款未偿还余额保持一致 随着时间推移，贷款未偿余额逐渐减少，保险
金额也相应降低。
10
减额定期保险图示
11
家庭收入保险
它提供家庭收入保障 被保险人死亡，配偶按期领取收入保险金，至
约定年龄，或至保单签发后的固定期限（10， 15，20年）末。 通常适合正在抚养子女的年轻家庭，保证家庭 必要的收入。
保人成为实际的被保险人。
37
示例：某少儿两全保险
被保险人生存至18、19、20、21周岁的生效对应日，每 年按基本保额的30%给付教育保险金；给付完21周岁后 的教育保险金后，合同终止。
被保险人身故，公司退还保险单现金价值，本合同终 止。
投保人身故或身体高度残疾，从投保人身故或被确定高 度残疾之日起，若被保险人生存，公司于每年的生效对 应日按基本保额的5%给付成长年金，直至被保险人21 周岁的生效对应日为止。
30
条款示例
某公司福瑞两全保险 第四条 保险期间 保险期间分五年、十年、十五年、二十年四种，投 保人可选择其中一种作为本合同的保险期间，但保险期 满时被保险人的年龄不得超过七十周岁。 第五条 保险责任 在本合同有效期间内，本公司负以下保险责任: 一、被保险人生存至保险期满的生效对应日，本公 司按保险单载明的保险金额给付满期保险金，本合同终 止。 二、被保险人身故，本公司按保险单载明的保险金 额给付身故保险金，本合同终止。
投资连结保险(课堂PPT)
1. 分红保险（participating insurance）
▪1.6 相关政策
▪ 中国保监会规定,保险公司每年至少应将分红保险可分配盈 余的70%分配给客户。
▪ 目前分红险预定利率为2.5%。
8
1. 分红保险（participating insurance）
▪1.7 适宜人群
▪ 购买分红型保险比较适合收入稳定的人士，对于有稳 定收入来源、短期内又没有一大笔开销计划的家庭， 买分 红保险是一种较为稳妥的理财方式。收入不稳定，或者短 期内预计有大笔开支的家庭要慎重选择分红型产品，分红 保险的变现能力相对较差，若中途想要退保提现来应付不 时之需，可能会连本金都难保。
▪ 第二，红利分配方式包括现金红利和增额红利。现金红 利分配是指直接以现金的形式将盈余分配给保单持有人， 保险公司可以提供多种红利领取方式，比如现金、抵交保 费、累积生息以及购买交清保额等。增额红利分配是指在 整个保险期限内每年以增加保额的方式分配红利。
▪ 第三，红利的分配是不确定的。分红水平主要取决于保 险公司的实际经营成果。
12
2. 投资连结保险（investment-based insurance）
2.3 出现背景
▪ 20世纪70年代，英国最早出现投连保险并且在国际上流行, 1987年至1997年间，占寿险产品的市场份额由 39% 提高到 50%。
▪ 1998年，美国的投资连结保险占寿险市场份额的 32%，这 类保险已经成为欧美国家人寿保险的主流险种之一。
▪ 简单地说，分红保险就是保险公司将其实际经营成果优于 定价假设的盈余，按照一定比例向保单持有人进行分配的 人寿保险。
3
1. 分红保险（participating insurance）
培训教材投资连结类产品介绍投影片
百分比
传统产品
投资连结 类产品
75 68 97 92 91
传统产 品
3
1980 1984
89
1988 1992
25 32
1996 1998Leabharlann 投资连结 类产品19
投资连结产品简介—19
投资连结保险系列培训教材——《平安世纪理财投资连结保险》
4、新加坡的投资连结产品市场
有效保费 (百万美元)
119
185
94
有效保单数量 51
65
71
76
年复合增
(千)
长率:
16.5%
1992
93
94
95
96
315
有效保费
228
234
年复合增
(百万美元)
61
75
长率:
1992
93
94
95
96
51%
市场份额增长
(百分比)
5
5
13
11
1992
93
94
95
资料来源：香港保险业监理处
21
投资连结产品简介—21
投资连结保险系列培训教材——《平安世纪理财投资连结保险》
11
投资连结产品简介—11
投资连结保险系列培训教材——《平安世纪理财投资连结保险》
3、客户承担投资风险
•无约定的投资回报率 •投资收益与保险公司投资绩效直接挂钩 •当投资收益不理想时，风险全部由客户承担
12
投资连结产品简介—12
投资连结保险系列培训教材——《平安世纪理财投资连结保险》
4、透明度高
• 信诺 • 友邦 • 国卫 • 宏利 • 保诚
《投资连接保险》课件
4. 混合型保险
综合了投资和保险特点，提供全面的财务规划 和保障。
5. 债权和资产支持证券
通过购买债券或资产支持证券获取投资回报和 保险保障。
三、投资连接保险的优点和缺点
优点
投资与保险相互补充， 实现财务协同效应。
2. 风险分散
通过多样化的投资组 合和保险策略，降低 风险。
3. 稳健的投资 收益
投资连接保险提供相 对稳定的投资收益。
《投资连接保险》PPT课 件
# 投资连接保险
一、引言
投资和保险紧密相连，投资连接保险在个人理财中扮演着重要角色。
二、投资连接保险的形式
1. 保险与投资绑定
将投资产品与保险合并，提 供全方位的财务保障。
2. 投资保险
以保费作为投资，享受保险 保障同时实现资本增值。
3. 厚生型保险
保险产品与医疗健康相结合， 提供医疗费用保障和投资收 益。
4. 税收优惠
某些投资连接பைடு நூலகம்险可 享受税收优惠政策。
四、案例分析
以道琼斯工业平均指数为例，探讨如何通过投资连接保险获取回报和保障。
五、总结
1 投资连接保险的前景
投资连接保险将在未来成为个人理财的重要选择。
2 投资者应如何选择适合自己的投资连接保险产品
根据个人的风险承受能力和理财目标，选择合适的投资连接保险产品。
六、参考文献
1. 王鹏飞，“投资连接保险在个人投资中的应用研究”，《保险研究》。 2. 张美丽，“风险分散的投资连接保险策略研究”，《金融评论》。
人身保险新型产品信息披露管理暂行办法-保监会令[2001]6号
![人身保险新型产品信息披露管理暂行办法-保监会令[2001]6号](https://img.taocdn.com/s3/m/f8f75e3abdd126fff705cc1755270722192e59c1.png)
人身保险新型产品信息披露管理暂行办法正文：---------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------- 人身保险新型产品信息披露管理暂行办法（２００１年１２月２９日保监会令[2001]6号）第一章总则第一条为促进人身保险业务的健康发展，规范市场行为，保护保单持有人的利益，根据《保险公司管理规定》，制定本办法。
第二条本办法所称人身保险新型产品（以下简称新型产品），是指投资连结保险、万能保险、分红保险，以及中国保险监督管理委员会（以下简称中国保监会）认定的其他产品。
第三条本办法所称信息披露，是指保险公司通过产品说明书、保险利益测算书、公告、客户报告，以及建议书、招贴画、宣传单等形式提供新型产品有关信息的行为。
第四条开办新型产品的保险公司，应当按照本办法进行信息披露。
第五条保险公司进行信息披露，应当采用非专业语言，通俗易懂，并对其客观性、真实性负责，无重大遗漏，不得对客户进行欺骗、误导和故意隐瞒。
第六条保险公司开办新型产品，产品说明书内容应当与保险条款相一致。
第七条保险公司在签发保单之前，应让投保人认真阅读产品说明书。
保险公司应当在投保单上显著位置用黑体字打印：“本人已认真阅读并理解产品说明书”，并由投保人签名确认。
第二章投资连结保险信息披露第八条投资连结保险的产品说明书应当包含以下内容：（一）风险提示在产品说明书封面显著位置用黑体字打印：“投保人要承担该产品投资风险”。
（二）产品基本特征包括投资部分的收益与投资账户的投资表现的关系，保障部分的收益与投资账户的投资表现的关系。
（三）投资账户情况说明１、投资账户的投资政策和主要投资工具；２、投资账户的运作方式及其受到的限制；３、该保险所连接的投资账户过去１０年每年的业绩；如果运作时间不足１０年，则为其存续时间每年的业绩；投资账户的业绩计算应严格按照经中国保监会备案的程序方法进行，保险公司不得随意自行设计业绩指标；４、对投资账户所收取的各项费用及水平；５、投资账户资产价值评估方法；６、未来可能的投资连结部分的利益给付情况，应根据过去的经验，采用高、中、低三个不同的利率进行演示，并说明该演示利率纯粹是描述性的，不能理解为对未来的预期；７、投资账户面临的主要投资风险。
投资连接保险
1. 什么是投资连结保险？答：1）除了具有保险保障外，保单的现金价值直接与保险公司的投资收益挂钩的寿险产品；2）缴付的保费一部分用来购买由保险公司设立的投资帐户中的投资单位，另一部分购买寿险保障；3）投资帐户内的资金由保险公司的投资专家负责投资运作，客户享有全部投资收益，同时承担相应投资风险。
简介投资连结保险可汇集客户的投资资金，通过专业投资人才的投资运作，获取规模效益和较高的回报，最后使客户受益；其可变保费的缴付方式可满足客户在不同经济状况下的不同需求。
但我们也应看到现阶段中国的投资渠道尚比较狭窄，使得保险公司以至个人难以获得理想的投资回报。
投资连结保险是指包含保险保障功能并至少在一个投资账户拥有一定资产价值的人身保险产品。
投资连结保险除了同传统寿险一样给予保户生命保障外，还可以让客户直接参与由保险公司管理的投资活动，将保单的价值与保险公司的投资业绩联系起来。
大部分缴费用来购买由保险公司设立的投资账户单位，由投资专家负责账户内资金的调动和投资决策，将保户的资金投入在各种投资工具上。
“投资账户”中的资产价值将随着保险公司实际投资收益情况发生变动，所以客户在享受专家理财好处的同时，一般也将面临一定的投资风险。
何谓投资连接保险投资连接保险，简称投连保险，它是保险公司预先设立一个或若干个相互独立的基金，每一基金划分为金额相等的单位，投保人每期所缴保费，扣除保险公司的管理费用、向推销人员支付的佣金以及承担保险责任所需费用后，用于购买基金单位，能够购买多少单位，取决于基金单位当时的价格，保险公司定期按基金实际持有资产的市场价值评估基金单位的价格。
投保人要求退保时，保险公司按投保人持有的基金单位数量和每一基金单位当时的价格退还；保险事故发生时，保险公司给付死亡保险金并退还基金单位价值或只给付两项中金额较大的一项。
相较于普通寿险产品，它的特点是：透明度高；灵活性强；兼具保障、储蓄、投资三种理财方式；风险与收益并存；对技术要求不高。
第八章投资连结保险产品
六、投连险的运营管理
〔一〕销售管理 3、销售行为管理 增强对销售人员的后续管理，完善参与机制
； 对投连险客户100%回访并做好记载；
六、投连险的运营管理
〔二〕信息披露 详见«人身保险新型产品信息披露管理方法»
第八章投资连结保险产 品
2021年7月24日星期六
视频：投资连结保险
投资连结保险的发生
投资连结保险是指包括保险保证功用，并至 少在一个投资账户中拥有一定资产价值的人身 保险，其真实传统寿险基础上开展而来的保险 险种，不只具有保证功用，还具有投资性。
投资连结保险最早于20世纪50年代发生于英 国，然后盛行欧美国度，与传统寿险产品的基 本区别是该产品将投资选择权和投资风险同时 转移给了客户，20世纪60年以后，欧美金融市场 动摇猛烈，对保险公司的动摇运营形成了极大 要挟。例如当市场利率降低时，传统预定利率
•投资组合分散化
•分散投资于证券投资基金、债券及 银行存款； •证券投资基金的分散化投资； •投资于各种不同期限、信誉等级、 收益水平的债券和银行存款完成债 券、银行存款投资的分散化；
主要特点
特点说明
•投资帐户 •选择自在
•投资帐户 •收费转换
•客户可以自在选择投资帐户或将资金 以一定比例分配于各投资帐户停止组 合投资； •客户可以重新选择投资帐户或重新指 定投资于各投资帐户的比例而不受保 单年度投资帐户转换次数的限制；
平安集团退休金投资衔接保险 投资帐户引见
1、投资帐户结构及作风
平安集团退休金投资衔接保险设立 了三种代表不同投资作风的投资帐户， 客户可以依据自身的风险接受才干、 支出状况、年龄结构及市场判别停止 自在选择或组合投资；
三种投资帐户构成了一种相似国际 资本市场上深受投资者欢迎的〝雨伞
投资连接保险介绍[1]
![投资连接保险介绍[1]](https://img.taocdn.com/s3/m/7a903806eff9aef8941e06a2.png)
投资连接保险介绍人身保险分为人寿保险、健康保险、意外保险，投资连结保险属于人寿保险的范畴。
投资连结保险是一种寿险与投资相结合的新型寿险产品。
根据中国保险监管机构的规定，投资连接保险是指包含保险保障功能并至少在一个投资账户拥有一定资产价值的人身保险产品。
国外背景篇在英国，投连险被称为基金连锁保险(Unit-linked Insurance)。
自1961年第一张投连险保单在英国诞生以来，其发展极为迅速，很快抢占了英国寿险市场份额第一的位置。
1997年投连险占寿险保费的比例已达55%，2004投连产品占据了58.06%的寿险市场份额。
现在投连险已成为欧美国家人寿保险的主流险种之一。
在美国，80％的人都购买了投连险，几乎所有的上班族或高端客户都会拥有投连险这个产品。
因为对于保户而言，投连险首先具有保障的功能，然后又有投资或储蓄的概念，能够满足所有需要保障和理财的人，而且对于上班族这样需要长期保障和理财的人，投连险能够满足伴随其一生的要求。
传统寿险都有一个固定的预定利率，保险合同一旦生效，无论保险公司经营状况如何，都将按预定利率赔付给客户。
而“投资连结保险”则不存在固定利率，保险公司将客户交付的保险费分成"保障"和"投资"两个部分。
其中，“投资”部分的回报率是不固定的。
如果保险公司投资收益比较好，客户的资金将获得较高回报。
反之，如果保险公司投资不理想，客户也将承担一定的风险。
国内背景篇我国自1996年6月以来，央行连续八次下调银行基准利率，一年期定期储蓄利率从10.98%处调到1.98%，低利率使得保险公司承受了巨大的利差损压力。
1999年10月，平安保险公司率先在国内推出了世纪理财投资连结保险，其后，各寿险公司纷纷效仿，投连险迅速发展。
但投连险的发展可谓一波三折，归纳起来，可分为三个阶段：第一阶段：1999-2001年，高涨期。
投连险产品自问世以来，便受到市场的热捧，吸引了大量消费者，保费快速攀升。
投资连结型保险法律规定(3篇)
第1篇一、引言投资连结型保险（以下简称“投连险”）作为一种集保障与投资于一体的新型保险产品，近年来在我国金融市场得到了迅速发展。
为了规范投连险市场，保护投保人、被保险人和受益人的合法权益，维护保险市场的稳定，我国制定了相应的法律规定。
本文将详细介绍我国投连险的法律规定，包括投连险的定义、法律关系、合同要素、监督管理等方面。
二、投连险的定义投连险是指保险人根据保险合同的约定，将保险费的一部分用于投资，投资收益与风险由投保人承担，保险人仅承担约定的保险责任的一种保险产品。
三、投连险的法律关系投连险的法律关系涉及保险人、投保人、被保险人和受益人四方主体。
具体如下：1. 保险人：指与投保人签订投连险合同，承担保险责任并负责管理的保险公司。
2. 投保人：指与保险人签订投连险合同，支付保险费，享有保险权益的人。
3. 被保险人：指保险合同中约定的享有保险保障的人。
4. 受益人：指保险合同中约定的在保险事故发生后，享有保险金请求权的人。
四、投连险的合同要素1. 保险金额：指保险合同约定的保险事故发生时，保险人应支付的保险金数额。
2. 保险费：指投保人按照保险合同约定，支付给保险人的费用。
3. 投资账户：指保险人根据保险合同约定，为投保人开设的投资账户，用于存放保险费及其收益。
4. 投资选择：指投保人根据保险合同约定，从保险人提供的多种投资方案中选择的投资方式。
5. 风险提示：指保险人在保险合同中明确告知投保人投资连结型保险的风险，包括市场风险、信用风险、流动性风险等。
五、投连险的监督管理1. 监管机构：我国投连险的监管机构为中国保险监督管理委员会（以下简称“保监会”）。
2. 监管内容：保监会负责对投连险市场进行监督管理，包括：（1）制定投连险业务规则，规范投连险业务运作。
（2）对保险公司的投连险业务进行审批和监管。
（3）对投连险产品的销售和宣传进行监管。
（4）对保险公司的偿付能力进行监管。
3. 违规处罚：对于违反投连险法律规定的保险公司和销售人员，保监会将依法进行处罚，包括警告、罚款、吊销业务许可证等。
什么叫投资连结保险
什么叫投资连结保险？
什么是投连险?
投连险是一种新形式的终身寿险产品，它集保障和投资于一体。
保障主要体现在被保险人保险期间意外身故，会获取保险公司支付的身故保障金，同时通过投连附加险的形式也可以使用户获
投连险
得重大疾病等其他方面的保障。
投资方面是指保险公司使用投保人支付的保费进行投资，获得收益。
在新的保险会计准则下，投连险和万能险的投资账户部分收入不再计入原保险保费收入。
投连险的费用主要包括初始保费、风险保险费、帐户转换费用、投资单位买卖差价、资产管理费、部分支取和退保手续费等，根据产品的不同上述费用的收取也存在差异，一般头几年的费用较高，适合于长线的理财规划。
一般每款投连险都会提供不同的帐户进行选择，帐户区别主要反映在投资领域(如基金、股票、期货、银行存款)帐户资金投资比例不同，导致帐户收益和风险存在差异，有利于满足用户的不同投资选择。
保险业中的人寿保险与投资连结产品
保险业中的人寿保险与投资连结产品保险业作为金融行业的重要组成部分，为人们的生活提供了多样化的保障和风险管理工具。
在保险产品中，人寿保险与投资连结产品是当下备受关注和青睐的一种产品形式。
本文将对保险业中的人寿保险与投资连结产品进行探讨，并分析其特点、优势以及风险。
一、人寿保险与投资连结产品的特点在传统的人寿保险产品中，保险公司为被保险人提供一定的保险保障，并在保险期限届满或者投保人逝世时支付给受益人一定金额的保险金。
而投资连结产品则将保险与投资紧密结合，为投保人提供了更多的选择和机会。
人寿保险与投资连结产品的主要特点如下：1. 投资潜力大：在传统人寿保险产品中，保险公司通常将保费以固定利率进行投资，保证被保险人获得一定的收益。
而投资连结产品允许投保人根据自身需求和风险承受能力，在一定范围内选择不同的投资标的，如股票、债券、基金等，享受更高的投资收益。
2. 灵活性强：人寿保险与投资连结产品在保险和投资的组合方式上具有较大的灵活性。
投保人可以根据自身的需求和目标，选择不同的保障期限、保额以及投资比例，以满足个性化的理财需求。
3. 建立投资资产：与传统人寿保险产品相比，投资连结产品更加注重长期资产的积累和增值。
通过将保险与投资相结合，投保人可以在享受保险保障的同时，尽可能地增加个人财富，并在未来实现资金的增值。
二、人寿保险与投资连结产品的优势人寿保险与投资连结产品在保险业中具有许多优势，使其成为投资者的首选之一。
以下是几个主要的优势：1. 整合资源：人寿保险与投资连结产品可以将不同领域的金融资源整合起来，为投保人提供多样化的投资标的和投资方案。
这有助于分散风险、降低投资风险，并在一定程度上提高投资收益。
2. 税收优惠：在一些国家和地区，人寿保险与投资连结产品可以享受税收优惠政策。
例如，投保人在产品投资收益上暂不缴纳个人所得税，直到赎回或受益时才纳税。
这一政策对于个人财富的积累和传承具有重要意义。
3. 保险保障：虽然人寿保险与投资连结产品主要注重投资收益，但也包含一定的保险保障，以应对不可预见的风险。
人身保险产品练习题 (8)
人身保险产品练习题(1)第八章1.投资连结保险的投资风险（）。
A．完全由投保人承担 B．完全由保险公司承担C．由投保人和保险公司共同承担 D．由受益人和保险公司共同承担（答案：A．完全由投保人承担；P231）2.客户购买投资连结保险时，保险公司不能收取的费用是（）。
A．账户管理费 B．手续费 C．资产管理费 D．初始费用（答案：A．账户管理费；P239）3．以下关于投资连结保险与万能保险账单价值计算方式的描述，正确的是（）。
A．投资连结保险的账户价值由投资单位数和单位价格确定，存在平滑机制，收益波动性不大B．万能保险的账户价值由投资单位数和单位价格确定，存在平滑机制，收益波动性不大C．投资连结保险的账户价值由投资单位数和单位价格确定，不存在平滑机制，收益波动性大D．万能保险的账户价值由投资单位数和单位价格确定，不存在平滑机制，收益波动性大（答案C．投资连结保险的账户价值……收益波动性大；P233）4．下列四类产品中相对而言“透明”程度最大的是（）。
A．传统保险 B．分红保险 C．万能保险 D．投资连结保险（答案：D. 投资连结保险；P232）5．下列关于投资连结保险投资账户的描述中，错误的是（）。
A．投资连结保险的投资账户完全独立于保险公司的其他投资账户B．保险公司应定期对投资连结保险的投资账户进行评估并公开相关信息C．投保人不能自主选择投资账户D．投资连结保险投资账户的价值由投资单位的数量和价格决定（答案：C．投保人不能自主选择投资账户；P231）6. 个人投资连结保险的费用，除了死亡风险保费、退保费用外，保险公司还可以收取的费用是（）：①初始费用；②保单管理费；③资产管理费；④手续费；⑤买入卖出差价。
A．①②④⑤ B．①②③④⑤ C．①②⑤D．①②③④（答案：B．①②③④⑤ P.239）7. 客户购买投资连结保险并交纳保费后，所能购买投资单位数等于（）。
A. 保费/投资单位买入价B. 保费/投资单位卖出价C. 扣除初始费用后的剩余保费/投资单位买入价D. 扣除初始费用后的剩余保费/投资单位卖出价（答案：C. 扣除初始费用后的剩余保费/投资单位买入价；P242）8. 投资连结保险的灵活性表现在（）：①保险费可以灵活支付；②保险金额可以灵活调整；③投资账户可以灵活转换；④保险责任可以灵活调整。
投资连结保险的理解和投资策略
投资连结保险的理解和投资策略保险在我们的生活中扮演着重要的角色，它不仅能够提供风险保障，还能够成为一种投资手段。
在保险市场中，投资连结保险成为了一种备受关注的产品。
本文将介绍投资连结保险的定义和特点，并提供一些投资策略供投资者参考。
一、投资连结保险的定义和特点投资连结保险，简称IVG（Investment-Linked Insurance），是将保险产品与投资产品结合起来的一种保险形式。
它的本质是一种寿险产品，但与传统寿险产品不同，投资连结保险允许投资者根据自己的risk 承受能力和收益预期来选择不同的投资策略，以实现更高的收益。
投资连结保险的特点如下：1. 保险与投资相结合：投资连结保险将保障和投资两个方面结合在一起，不仅为投保人提供风险保障，还能够获得投资收益。
2. 灵活的投资策略：投资连结保险允许投资者根据自己的风险偏好和投资目标选择不同的投资策略，包括股票基金、债券基金、货币市场基金等。
3. 累积价值提取：投资连结保险允许投资者在保单有效期内部分或全部提取累积价值。
这使得投资者在紧急情况下能够灵活运用资金。
4. 具有税收优势：投资连结保险在一些国家拥有税收优势，如免税或者延迟缴税。
二、投资连结保险的投资策略1. 长期投资策略：由于投资连结保险的本质是一种寿险产品，它适合长期投资。
投保人可以选择长期投资策略，如投资股票基金等，以获得更高的长期回报。
2. 分散投资策略：投资连结保险提供了多种投资选择，投资者可以选择将投资资金分散投资到不同的资产类别中，以降低风险。
3. 定期重新平衡策略：由于市场波动，投资组合的权重可能会发生变化。
定期重新平衡投资组合，可以使资金分配保持在预定的比例，保持投资组合的稳定性。
4. 根据市场情况调整策略：投资连结保险允许投资者根据市场情况调整投资策略。
在市场行情不佳时，可以选择较为保守的策略，而在市场行情好时，可以适当增加投资比例，以追求更高的收益。
三、总结投资连结保险作为一种具有保险和投资特点的产品，在投资市场中越来越受到关注。
投资连结保险的原理和风险控制
投资连结保险的原理和风险控制投资连结保险（Investment-Linked Insurance，简称ILI）是一种将保险和投资组合相结合的金融产品。
投资连结保险的原理是将保费分配到保单持有人选择的投资项目中，以期通过投资获得更高的回报。
然而，与其他保险产品相比，投资连结保险也存在一定的风险。
本文将探讨投资连结保险的原理以及相关的风险控制策略。
一、投资连结保险的原理投资连结保险的原理是将保费分配到不同的投资项目中，比如股票、债券、基金等，以期通过投资获得更高的投资回报。
保单持有人可以根据自身的风险承受能力和投资目标选择不同的投资项目。
一般来说，保险公司会提供多种投资组合选择，并根据保单持有人的需求进行投资配置。
投资连结保险的一个主要优势是灵活性。
相比传统的保险产品，投资连结保险允许保单持有人更加自由地进行投资策略的调整。
保单持有人可以根据市场状况和个人需求来调整投资组合，从而更好地应对市场波动。
二、投资连结保险的风险控制虽然投资连结保险提供了投资回报的机会，但也伴随着一定的风险。
以下是一些常见的投资连结保险风险以及相关的风险控制策略。
1. 投资风险投资连结保险所投资的项目可能存在市场风险，包括股票价格下跌、债券违约等。
为了控制投资风险，保险公司会进行有效的投资组合管理，实施多元化投资策略。
此外，保险公司还会根据市场环境和风险承受能力进行投资组合调整。
2. 保险风险除了投资风险，投资连结保险也面临着保险风险，即保险公司无法兑现保单承诺的风险。
为了控制保险风险，监管机构通常会对保险公司资本充足率进行监管，并要求保险公司储备足够的资金以应对可能的赔付。
3. 选择风险保单持有人在投资连结保险中需要做出投资选择。
然而，由于投资知识和信息的限制，保单持有人可能面临选择风险，即选择不合适的投资项目。
为避免选择风险，保单持有人可以寻求专业的投资建议，了解自己的风险承受能力，并根据个人情况做出明智的投资决策。
4. 赎回风险投资连结保险一般具有一定的锁定期限或者赎回费用。
保险业中的投资连结保险及回报预期
保险业中的投资连结保险及回报预期保险业一直以来都在不断创新和开拓新的产品形式，以满足客户不断变化的需求。
其中，投资连结保险是在传统保险的基础上发展起来的一种新型保险产品，它充分结合了保险和投资的特点，为投保人提供了更多的选择和投资回报预期。
本文将详细介绍投资连结保险在保险业中的应用，并探讨其中的回报预期。
投资连结保险是什么？投资连结保险（Investment-Linked Insurance）是一种综合性的保险产品，它将传统万能保险与投资结合在一起。
投保人在购买投资连结保险时，不仅可以享受到传统保险所带来的风险保障和保险金赔付，还可以选择将部分保险费用投资于指定的投资组合中，享受到相应的投资回报。
投资连结保险的特点1. 灵活性：投资连结保险产品通常提供多种不同的投资组合选择，投保人可以根据自身的风险承受能力和投资偏好，选择适合自己的组合。
同时，投保人还可以根据自己的实际情况调整保费、增减投资金额，以及选择不同的风险保障计划。
2. 透明度：投资连结保险对于投资部分的运作和情况提供了更加透明的信息，投保人可以随时了解到自己投资的资金流向和投资收益情况。
这种透明度有助于投保人更好地了解和掌握自己的投资风险。
3. 投资回报预期：投资连结保险的投资部分通常由保险公司的专业投资团队进行管理，他们会根据市场情况和投资策略，为投保人争取最佳的投资回报。
投保人可以根据自己的投资目标和风险承受能力，选择适当的投资组合和理财策略，以实现自己的投资回报预期。
投资连结保险的回报预期投资连结保险的回报预期主要受到以下几个因素的影响：1. 投资组合的配置：不同的投资组合具有不同的风险和回报特点。
一般来说，风险越高的投资组合，回报预期也相对较高。
投保人可以根据自己的风险承受能力和投资目标，选择适合自己的投资组合。
2. 投资策略的执行：保险公司的投资团队会根据市场情况和投资策略，调整投资组合中的资产配置比例。
他们的投资策略执行情况将直接影响到投资连结保险的回报预期。
什么是投资连结保险
什么是投资连结保险？1．什么是投资连结保险？答：1）除了具有保险保障外，保单的现金价值直接与保险公司的投资收益挂钩的寿险产品；2）缴付的保费一部分用来购买由保险公司设立的投资帐户中的投资单位，一部分购买寿险保障；3）投资帐户内的资金由保险公司的投资专家负责投资运作，客户享有全部投资收益，同时承担相应投资风险。
2、投资连结保险有什么特点？(1)投连保险更强调客户资金的投资功能。
(2)投连产品当中可包含多个不同类型（根据投资对象分类）的投资账户供客户选择，客户购买后资金将直接进入其选择的投资账户。
(3)投连产品同时可以向客户提供人身风险保障功能，保障责任可多可少，客户购买保障发生的费用及其他投连产品规定向客户收取的管理费用均定期从客户的投资账户中扣除。
(4)同股票、基金类似，投连账户中的资产由若干个标价清晰的投资单位组成，资金收益体现为单位价格的增加。
(5)客户享有投连账户中的全部资金收益，保险公司不参与任何收益分配而只收取相应管理费用，同时客户要承担对应投资风险。
3.投资连结险与传统非分红产品和传统分红产品有何区别?（表格）投连险一般运作机制1. 投资连结产品还是不是保险产品，如何实现对客户的保障？既然是保险公司经营的产品，投连仍然属于人身保险的一种。
不过投连产品更加侧重于帮助客户在有生之年投资理财，但它同时能够提供额外的人身风险保障功能。
客户在购买时可根据自己需要选择特定产品提供的不同类型及不同额度的人身风险保障，这样就可以在风险发生时除去获得投资收益外，再获得对应的保险赔偿金。
2．投资连结产品如何帮助客户进行投资？保险公司会专门针对购买投连产品的资金设立独立的投资管理账户，并根据客户在购买之初确定的不同选择将资金分别投资于对应的投资渠道当中。
保险公司的专业投资人员会负责相关资金的运用，以帮助客户获得良好收益。
客户一般可以根据特定投连产品提供的账户数量和自己的风险偏好随时调整其资金在各账户之间的分配比例。
什么是投资连结保险如何利用它实现资产增长
什么是投资连结保险如何利用它实现资产增长投资连结保险一直以来都是人们关注的热点话题之一。
它是一种结合了保险和投资的金融产品，能够实现资产增长并为投保人提供保险保障。
本文将介绍投资连结保险的定义、特点以及如何合理利用它来实现资产增长。
一、什么是投资连结保险投资连结保险是指一种保险产品，它将保险与投资结合在一起，为投保人提供一定的风险保障同时带来资产增值的机会。
与传统的保险产品相比，投资连结保险更加灵活，能够根据投资人的需求和风险承受能力进行个性化的定制。
投资连结保险的核心特点是其投资成分。
保险公司将投保人的保费投资于各类特定的投资标的，例如股票、债券、期货、基金等，根据市场的表现，投资回报将影响到保单的现金价值。
因此，投资连结保险的收益与投资表现息息相关。
二、投资连结保险的特点1. 保险保障：投资连结保险在提供资产增长机会的同时，也提供一定程度的风险保障。
无论市场行情如何，投保人的财产都能够得到一定的保障，确保在意外情况发生时保障家庭的经济稳定。
2. 灵活性：投资连结保险具有一定的灵活性，投保人可以根据自身需求和偏好选择不同的投资策略和风险水平。
投资连结保险产品通常提供多种投资选项，如稳定收益、平衡增长、积极收益等，以满足不同投资需求。
3. 长期性：投资连结保险是一种比较长期的金融产品，投保人需要持续缴纳保费并保持一定的投资期限，以便更好地实现资产增长。
投保人需要做好长期规划，合理分配资金并耐心等待投资回报。
三、如何利用投资连结保险实现资产增长1. 制定合理的投资策略：在选择投资连结保险的同时，投保人应根据自身的风险偏好和投资目标制定合理的投资策略。
如果追求稳定收益，可以选择较为保守的投资选项；如果对风险有一定的承受能力，可以选择积极收益的投资标的。
2. 定期评估和调整：投资连结保险是一个长期的投资项目，但并不意味着投资人不需要进行定期的评估和调整。
投保人应密切关注市场行情和投资回报情况，根据个人需求和市场变化灵活调整投资组合，以达到最大化的资产增长效益。
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
二、投资连接保险的特点
（四）可以提供持续奖金 持续奖金是保险公司对持续有效的保 单或持续缴费的保单，满足合同约定 时给予的奖金。 鼓励客户长期持有保单或长期交费。
三、投连险与万能保险的区别
1、投资自由度不同 投连险：自由度高，客户可选择不同 类型的投资帐户。 万能保险只提供一个帐户，客户不能 自由选择； 平滑机制限制了万能帐户的投资结构， 设置了股票投资的上限。
•投资帐户 信息披露充分
•目前每月至少在公开媒体上公布一次投 资帐户单位的交易价格； •每年公布投资帐户会计年度权益报告； •每年向投保人、被保险人提交保单年度 权益报告；
二、投资连接保险的特点
投连险的主要功能 保险保障+投资 客户可根据自身的需要合理选择不同类型 的投资帐户
（一）投资帐户独立 投连险的投资帐户完全独立于保险公司的 其他投资帐户 保费进入投资帐户，以投资单位计价
本章内容安排：
一、投资连接保险产品的概念 二、投资连接保险的特点 三、投连险与万能保险的区别 四、市场上主要的投连险产品形式 五、投连险的关键产资连接保险的概念
投资连结保险是包含保险保障功能并至少 在一个投资帐户拥有一定资产价值的人身 保险产品。
二、投资连接保险的特点
（二）产品透明 图8-1 投资连接保险运作机制
图8-1 投资连接保险运作机制
初始费用 买卖差价 其他费用
保费
分配入投资 账户的部分
连结的投资 账户
税赋
费用
现金价值
投资收入及 资本金增长
保单账户 价值
退保费用（若有）
二、投资连接保险的特点
（三）具有一定的灵活性 交费灵活，保险金额可灵活调整，投资帐 户也可以灵活转换； 如果帐户价值能够支付保险成本与各项费 用，投保人也可暂停交费； 投连险为保单持有人提供了多种投资选择： “保障为主、投资为辅”、“储蓄为主、 保障为辅”等等；
其他保险业务主要的业务来源：利差益、 死差益
平安团体退休金投资连接保险 投资帐户介绍
1、投资帐户结构及风格
平安团体退休金投资连接保险设立了三种 代表不同投资风格的投资帐户，客户可以根 据自身的风险承受能力、收入状况、年龄结 构及市场判断进行自由选择或组合投资；
三种投资帐户形成了一种类似国际资本市 场上深受投资者欢迎的“雨伞基金”的投资 帐户结构。
•投资组合分散化
•分散投资于证券投资基金、债券及 银行存款； •证券投资基金的分散化投资； •投资于各种不同期限、信用等级、 收益水平的债券和银行存款实现债 券、银行存款投资的分散化；
主要特点
特点说明
•投资帐户 选择自由
•投资帐户 免费转换
•客户可以自由选择投资帐户或将资金 以一定比例分配于各投资帐户进行组 合投资； •客户可以重新选择投资帐户或重新指 定投资于各投资帐户的比例而不受保 单年度投资帐户转换次数的限制；
风险 •高
•平衡投资 •适中
•中
帐户
(moderate)
•稳健投资
•保守
•低
帐户 （conservative)
风险收益特征
客户可以根据投资帐户披露的投资政策按照自身需求 在三种投资帐户间分配资金。
投资帐户 •进取型
•平衡型
投资目标
•追 求 资 本 长期增值收 入
•兼顾资本长 期增值和当 期稳定收入
保单帐户价值直接与独立帐户的投资业绩 相连。
保监会规定，投连险不得保证最低投资回 报率。
投连险可以设置一个或多个投资帐户供投 保人选择。
一、投资连接保险的概念
投保人要承担全部投资风险，同时也享 受全部投资回报。
投连险业务最大的利润来源是费差益
费差益：即初始费用、买入卖出差价、管 理费和退保费等保单所收取的费用与保险 公司实际支付的费用之差。
三、投连险与万能保险的区别
2、帐户价值的计算方式不同 万能保险的帐户价值根据结算利率增 长，结算利率根据万能帐户的投资收 益率确定，但结算利率是经过平滑后 的，并不完全等于投资收益率。 投连险的帐户价值=单位数×单位价格， 单位价格直接反映投连帐户的投资回 报，不存在平滑因素，波动性〉万能 保险的结算利率。
•客户可以申请转换投资帐户以调整已经 分配在各投资帐户上的资产组合比例； •客户在各投资帐户间转换资产不收取任 何费用，但不得超过本公司规定之保单 年度投资转换次数；
主要特点
•投资帐户 运作透明
特点说明
•客户保费的转入和赎回都按照相应 的定价日公开披露的投资帐户买入价 和卖出价折算成投资单位数，客户可 以随时查询其帐户资产收益状况； •投资帐户收取的各项费用比例、收 取办法均详细列明；
平安团体退休金投资帐户
进取投资帐户
平衡投资帐户
稳健投资帐户
三种投资帐户代表着三种具有显著不同风 险和收益特征的投资组合，这可以更大范 围地满足客户的多重需求；
平安团体退休金投资连接保险的推出是我国 养老保险投资的一项重要金融创新。
投资帐户 投资风格
•进取投资 帐户
•积极进取 （aggressive)
•稳健型
•注重当期 稳定收入
资产分布
•证券投资基金 20-80%
•银行存款 5-20%
•债券
15-75%
•证券投资基金 10-60%
•银行存款 15-50%
•债券
25-75%
•证券投资基金 0-30%
•银行存款 15-70%
•债券
25-85%
2、投资帐户的主要特点
主要特点
特点说明
•投资帐户多样化 •多样化的投资帐户结构满足了 客户多样化的投资需求；
投资连结保险的产生
的寿险产品竞争力下降，客户大量退保，或从 保险公司获取保单贷款，转而投资股票、共同 基金，造成大量现金流出，给公司的经营带来 极大的压力；而当市场收益率持续下降时，传 统产品又给保险公司带来利差损风险，严重时 将导致保险公司的破产，在两难的困境下，20 世纪70年代以来，欧美保险公司开始大力推广 投资连结保险，使之迅速成为欧美市场的主要 产品。
第八章 投资连结保险产品
视频：投资连结保险
投资连结保险的产生
投资连结保险是指包含保险保证功能，并至 少在一个投资账户中拥有一定资产价值的人身 保险，其实在传统寿险基础上发展而来的保险 险种，不仅具有保障功能，还具有投资性。
投资连结保险最早于20世纪50年代产生于英 国，而后流行欧美国家，与传统寿险产品的根 本区别是该产品将投资选择权和投资风险同时 转移给了客户，20世纪60年以后，欧美金融市场 波动剧烈，对保险公司的稳定经营造成了极大 威胁。例如当市场利率升高时，传统预定利率