期货投资咨询业务与现货企业的风险管理
期货分析师基础知识题库单选题100道及答案解析
期货分析师基础知识题库单选题100道及答案解析1. 期货交易的对象是（）A. 实物商品B. 金融产品C. 标准化合约D. 以上都不对答案：C解析：期货交易的对象是标准化合约。
2. 期货市场最早萌芽于（）A. 美国B. 欧洲C. 中国D. 日本答案：B解析：期货市场最早萌芽于欧洲。
3. 以下不属于期货市场基本功能的是（）A. 价格发现B. 套期保值C. 稳定物价D. 投机答案：C解析：稳定物价不是期货市场的基本功能。
4. （）是期货市场风险控制最根本、最重要的制度。
A. 保证金制度B. 当日无负债结算制度C. 涨跌停板制度D. 持仓限额制度答案：B解析：当日无负债结算制度是期货市场风险控制最根本、最重要的制度。
5. 期货合约中的唯一变量是（）A. 交易品种B. 交割日期C. 交易价格D. 交易单位答案：C解析：期货合约中的交易价格是唯一变量。
6. 我国期货交易所采用的指令驱动的成交原则是（）A. 时间优先、价格优先B. 价格优先、时间优先C. 数量优先、价格优先D. 数量优先、时间优先答案：B解析：我国期货交易所采用的指令驱动的成交原则是价格优先、时间优先。
7. 期货公司的职能不包括（）A. 根据客户指令代理买卖期货合约B. 为客户提供期货市场信息C. 担保客户的交易履约D. 对客户账户进行管理答案：C解析：期货公司不能担保客户的交易履约。
8. 期货投资者保障基金的启动资金由（）缴纳形成。
A. 期货交易所B. 期货公司C. 期货投资者D. 国家财政答案：A解析：期货投资者保障基金的启动资金由期货交易所缴纳形成。
9. 当期货市场出现异常情况时，期货交易所可以按照其章程规定的权限和程序，决定采取的紧急措施不包括（）A. 提高保证金B. 调整涨跌停板幅度C. 限制会员或者客户的最大持仓量D. 禁止开仓答案：D解析：禁止开仓一般不属于紧急措施。
10. 关于期货交易与现货交易的区别，下列描述错误的是（）A. 期货交易的对象是标准化合约，现货交易的对象是实物商品B. 期货交易大多以对冲平仓方式了结，现货交易则以实物交割方式了结C. 期货交易实行当日无负债结算制度，现货交易一般不存在结算制度D. 期货交易是双向交易，现货交易一般是单向交易答案：C解析：现货交易也存在结算制度。
2023年期货从业资格之期货法律法规过关检测试卷B卷附答案
2023年期货从业资格之期货法律法规过关检测试卷B卷附答案单选题（共30题）1、截至2008年第4季度末，某经营正常的期货公司已缴纳的期货投资者保障基金为3000万元。
该期货公司2008年第4季度的代理交易额为35亿元。
A.管理费用B.财务费用C.投资收益D.营业成本【答案】 D2、期货投资者保障基金由（）集中管理、统筹使用。
A.中国证监会B.期货交易所C.财政部D.期货保证金安全存管监控机构【答案】 A3、申请人或者拟任人以欺骗、贿赂等不正当手段取得任职资格的，应当予以撤销，对负有责任的公司和人员予以警告，并处以（）元以下罚款。
A.3万B.5万C.10万D.20万【答案】 A4、期货交易所以其全部财产承担（）责任。
A.民事B.行政C.刑事D.经济【答案】 A5、审查期货公司或者客户是否透支交易，应当以期货交易所规定的（）为标准。
A.结算准备金最低余额B.透支额度C.风险准备金D.保证金比例【答案】 D6、根据《期货公司风险监管指标管理办法》，期货公司应当按照企业会计准则的规定确认预计负债，并在计算净资本时对负债项下的“预计负债”做如下处理（）。
A.中国证监会派出机构可以要求期货公司对预计负债确认的完整性进行专项说明B.期货公司必须对预计负债进行专项说明C.期货公司可以准确确认预计负债的，中国证监会派出机构应当要求期货公司相应核减净资本金额D.有证据表明期货公司未能准确确认预计负债的，中国证监会派出机构应当要求期货公司相应核增净资本金额【答案】 A7、甲是A期货公司的客户，经常委托李某下单。
某日，甲要出差一个月，临行时决定委托李某将其9月份的合约下跌10%时卖出，并和李某签订了书面委托协议。
甲出差后，行情不跌反涨，李某判断一轮上涨行情已经开始，于是又帮甲买入了10手9月份合约。
但是刚买入后合约一直下跌，李某只好接市价卖出止损，但还是亏损了5万元。
甲从外地出差回来，不承认亏损，要求李某赔偿损失。
问此案件的性质是（）。
2023年期货从业资格之期货法律法规自测模拟预测题库(名校卷)
2023年期货从业资格之期货法律法规自测模拟预测题库(名校卷)单选题（共40题）1、期货公司从业人员的父母成为本公司资产管理业务客户的，应当自签订资产管理合同之日起（）个工作日内，向住所地中国证监会派出机构备案。
A.3B.5C.7D.10【答案】 B2、期货公司董事长、总经理、首席风险官在失踪、死亡、丧失行为能力等特殊情况下不能履行职责的，期货公司可以按照公司章程等规定临时决定由符合相应任职资格条件的人员代为履行职责，代为履行职责的时间不得超过（）个月。
A.2B.3C.6D.12【答案】 C3、根据《期货从业人员执业行为准则(修订)》的规定，当期货从业人员发现投资者有不诚信行为时，应当（）。
A.报告中国期货业协会B.报告中国证监会派出机构C.报告期货交易所D.及时向所在期货经营机构报告，并注意防范投资者的信用风险【答案】 D4、客户应当向期货公司登记以本人名义开立的用于存取保证金的（）账户。
A.期货交易B.期货保证金C.期货结算D.期货准备金【答案】 C5、根据《期货从业人员管理办法》,期货从业人员受到纪律惩戒后，享有（）权利A.上诉B.申诉C.申请行政复议D.抗辩【答案】 B6、期货公司应当对期货投资咨询业务操作实行留痕管理，并按照（）规定的保存年限和要求，妥善保存期货投资咨询业务的风险揭示书、合同、风险管理意见、研究分析报告、交易咨询建议、期货交易软件或者终端设备说明等业务材料。
A.中国期货业协会B.中国证监会C.期货交易所D.国务院期货监督管理机构【答案】 B7、自被中国证监会及其派出机构认定为首席风险官不适当人选之日起（）年内，任何期货公司不得任用该人员担任董事、监事和高级管理人员。
A.1B.2C.3D.4【答案】 B8、客户对交易结算报告的内容有异议的，应当在（）时间内以书面方式提出。
A.期货公司规定的B.期货经纪合同约定的C.期货交易所规定的D.中国期货业协会规定的【答案】 B9、（）是指交割仓库开具并经期货交易所认定的标准化提货凭证。
期货公司风险管理子公司业务试点办法
期货公司风险管理子公司业务试点办法（征求意见稿）第一章总则第一条为适应期货市场服务实体经济发展的需要，指导期货公司设立子公司（以下简称风险管理公司）开展以风险管理服务为主的业务试点工作，根据《中华人民共和国公司法》、《期货交易管理条例》、《期货公司监督管理办法》、《证券期货投资者适当性管理办法》、《期货经营机构投资者适当性管理实施指引（试行）》等相关法律、法规和《中国期货业协会章程》等自律规则规定，制定本办法。
第二条期货公司应当在充分评估自身业务优势、人才储备、风险控制能力等条件和准备充分的基础上，审慎设立风险管理公司开展业务试点工作。
第三条风险管理公司可以开展以下试点业务：（一）基差贸易；（二）仓单服务；（三）合作套保；（四）场外衍生品业务；（五）做市业务；（六）其他与风险管理服务相关的业务。
风险管理公司开展试点业务，应当按照各项交易的业务实质归入上述基本类型，并对不同类型业务实施分类管理。
第四条期货公司原则上只能设立一家风险管理公司，确因风险隔离需要设立多家风险管理公司的，期货公司应当清晰划分各风险管理公司的发展战略、市场定位和业务范围，避免利益冲突和同业竞争。
第五条风险管理公司不得直接或者间接持有期货公司、受同一期货公司控股的其他公司的股权或股份，或者以其他方式向期货公司、受同一期货公司控股的其他公司投资。
第六条风险管理公司可以在试点业务范围内，根据服务实体经济发展和风险管理业务试点的需要，审慎设立子公司，避免盲目设立和无序扩张, 不得设立二级子公司。
第七条期货公司应当加强对所设风险管理公司及其下属机构的管理，督促其围绕风险管理服务开展业务，依法合规经营，加强内部管理和风险控制，防范风险管理公司违法违规经营导致的期货公司的经营风险和声誉风险。
第八条风险管理公司及其下属机构开展风险管理服务活动，应当遵循诚实信用和审慎经营的原则，建立健全合规与风险控制制度，有效防范和控制风险。
第九条风险管理公司及其下属机构工作人员开展风险管理服务活动，应当遵循诚实信用原则，恪守职业道德和行为规范，履行勤勉义务。
贸易企业价格风险管理模式浅析——从套期保值到现期结合
贸易企业价格风险管理模式浅析——从套期保值到现期结合中国期货市场经过二十多年的发展壮大，期货服务实体的能力已经功效显著。
期货市场的功能也从理论经济界认可的发现价格和套期保值延伸到实体领域运用广泛的风险管理和资源优化配置上。
笔者结合自身十多年来国企套期保值、风险管理的从业经历，对大型贸易企业经营中利用期货、期权等衍生品工具进行价格风险管理的模式演变、管理体系、风险控制等要素做浅显分析。
浙江省作为期货大省，省内各大型贸易企业都已经将期货等衍生品工具作为经营管理的常规手段，特别是有期货管理专业团队的企业更是走在前列，衍生品工具不仅仅是贸易对冲风险的工具、也是企业规模发展、提供供应链综合服务的重要手段。
大多数企业在这过程中都经历了从套期保值到主动性现期结合的过程，这其中”现“的位置变化，恰恰体现了企业良性利用期货市场这一风险管理工具的历程和效果。
从套期保值到现期结合套期保值的本质是对冲和转移风险，其作用在于使企业在外部环境剧烈变化或不确定时，能够确保成本稳定、财务稳定、市场稳定、利润稳定。
企业利用期货市场进行期现套保业务实际上是一种转移现货贸易预期风险的交易行为，目的是锁定利润和控制风险。
期货市场发展初期，大型贸易企业都是从卖期保值锁定库存下跌风险，买期保值锁定采购上涨风险开始涉足期货领域；近年来随着商品期货品种全产业链化程度提升、期货公司风险子套利业务的开拓，市场上基于现货经营需求的策略和专业人员不断涌现，一些综合型贸易公司率先走出了以现货贸易为本、期货是为现货经营服务的现期结合贸易模式。
经营中主动利用期货工具管理风险，助力现货规模增长、提供高附加值服务方案增加上下游客户粘性；交易策略是从现货端上下游客户的贸易需求、避险需求出发；衍生品工具的专业运用助力企业成为产业链上优质的综合服务商。
贸易企业在现期结合的道路上大致经历了三个阶段1、开放试水、锻炼队伍：此阶段大部分公司刚涉足期货，卖出库存避险，买入锁定成本是主要操作行为，部分国有企业因国企套保制度的限定，大部分期货头寸以交割兑现风险释放的形式了结。
中国期货业协会关于开展期货交易咨询业务实践案例与发展建议征集活动的通知
中国期货业协会关于开展期货交易咨询业务实践案例与发展建议征集活动的通知文章属性•【制定机关】中国期货业协会•【公布日期】2024.06.03•【文号】•【施行日期】2024.06.03•【效力等级】行业规定•【时效性】现行有效•【主题分类】期货正文关于开展期货交易咨询业务实践案例与发展建议征集活动的通知各期货公司：为深入贯彻落实中央金融工作会议精神、国务院《关于加强监管防范风险推动资本市场高质量发展的若干意见》，推动期货公司切实提升专业能力、服务能力，更好地服务实体经济，协会现组织开展期货交易咨询业务实践案例与发展建议征集活动。
现将有关事项通知如下：一、征集方式期货公司在规定日期内自主向协会报送期货交易咨询业务实践案例与发展建议,每家期货公司限报5篇。
二、征集范围本次活动征集范围如下：（一）期货交易咨询业务实践案例1.风险管理顾问服务类案例。
期货公司协助客户建立风险管理制度、操作流程，提供风险管理咨询、专项培训等风险管理顾问服务，为引导生产贸易企业、金融机构等参与期货市场发挥积极作用的实践案例。
2.研究分析服务类案例。
期货公司收集整理市场信息和经济信息，研究分析期货市场及相关现货市场的价格及其影响因素，提供研究分析报告或者资讯信息的研究分析服务，为稳定宏观经济运行、帮助客户经营决策等发挥积极作用的实践案例。
3.交易咨询服务类案例。
期货公司为客户提供设计套期保值、套利等交易方案，拟定交易策略等交易咨询服务，为客户稳定生产经营、管理风险、增厚收益等发挥积极作用的实践案例。
4.其他类案例。
期货公司为客户提供前三项服务中两项及以上的综合性实践案例，或者其他具有创新性的实践案例。
本次征集活动对期货交易咨询实践案例的项目时间不做要求，但要求该项目必须签署期货投资咨询服务合同。
（二）期货交易咨询业务发展建议伴随《期货和衍生品法》实施，期货公司业务范围将进一步拓展，期货交易咨询业务将迎来新的发展机遇。
请立足新形势、新机遇，就期货交易咨询业务的发展定位、经营理念、发展路径等提出意见建议，包括但是不限于：1.政策建议。
2022年-2023年期货从业资格之期货基础知识通关题库(附答案)
2022年-2023年期货从业资格之期货基础知识通关题库(附答案)单选题（共40题）1、下列期货交易指令中，不须指明具体价位的是（）指令。
A.止损B.市价C.触价D.限价【答案】 B2、当现货总价值和期货合约的价值已定下来后．所需买卖的期货合约数随着β系数的增大而（）。
A.变大B.不变C.变小D.以上都不对【答案】 A3、如果企业在套期保值操作中，现货头寸已经了结，但仍保留着期货头寸，那么其持有的期货头寸就变成了（）头寸。
A.投机性B.跨市套利C.跨期套利D.现货【答案】 A4、某投资者在4月1日买入大豆期货合约40手建仓，每手10吨，成交价为4200元／吨，当日结算价为4230元／吨，则该投资者当日的持仓盈亏为（）。
A.1200元B.12000元C.6000元D.600元【答案】 B5、在小麦期货市场，甲为买方，建仓价格为2400元／吨，乙为卖方，建仓价格为2600元／吨，小麦搬运.储存.利息等交割成本为60元／吨，双方商定的平仓价为2540元／吨，商定的交收小麦价格比平仓价低40元／吨，即2500元／吨，期货转现货后节约费用总和__________是__________元／吨，甲方节约__________元／吨，乙方节约元／吨。
（）A.60；40；20B.40；30；60C.60；20；40D.20；40；60【答案】 A6、第一个推出外汇期货合约的交易所是（）。
A.纽约期货交易所B.大连商品交易所C.芝加哥商业交易所D.芝加哥期货交易所【答案】 C7、某基金经理计划未来投入9000万元买入股票组合，该组合相对于沪深300指数的B系数为1.2。
此时某月份沪深300股指期货合约期货指数为3000点。
为规避股市上涨风险，该基金经理应（）该沪深300股指期货合约进行套期保值。
A.买入120份B.卖出120份C.买入100份D.卖出100份【答案】 A8、交易型开放指数基金（ETF）与普通的封闭式基金的显著区别为（）。
2023年期货从业资格之期货基础知识自测提分题库加精品答案
2023年期货从业资格之期货基础知识自测提分题库加精品答案单选题（共30题）1、根据下面资料，答题A.盈利10000B.盈利12500C.盈利15500D.盈利22500【答案】 C2、黄金期货看跌期权的执行价格为1600.50美元/盎司，当标的期货合约价格为1585.50美元/盎司时，权利金为30美元/盎司时，则该期权的时间价值为（）美元/盎司。
A.-15B.15C.30D.-30【答案】 B3、设当前6月和9月的欧元/美元外汇期货价格分别为1.3506和1.3517。
30天后，6月和9月的合约价格分别变为1.3519和1.3531，则价差变化是（）。
A.扩大了1个点B.缩小了1个点C.扩大了3个点D.扩大了8个点【答案】 A4、货币互换在期末交换本金时的汇率等于（）。
A.期末的远期汇率B.期初的约定汇率C.期初的市场汇率D.期末的市场汇率【答案】 B5、某日，我国黄大豆1号期货合约的结算价格为3110元/吨，收盘价为3120元/吨，若每日价格最大波动限制为±4%，大豆的最小变动价为1元/吨，下一交易日不是有效报价的是（）元/吨。
A.2986B.3234C.2996D.3244【答案】 D6、买入沪铜同时卖出沪铝价差为32500元/吨，则下列情形中，理论上套利交易盈利空间最大的是（）。
①沪铜：45980元/吨沪铝13480元/吨②沪铜：45980元/吨沪铝13180元/吨③沪铜：45680元/吨沪铝13080元/吨④沪铜：45680元/吨沪铝12980元/吨A.①B.②C.③D.④【答案】 B7、某交易者卖出4张欧元期货合约，成交价为EUR/USD=1．3210(即1欧元兑1．3210美元)，后又在EUR/USD=1．3250价位上全部平仓(每张合约的金额为12．50万欧元)，在不考虑手续费的情况下，该笔交易（）美元。
A.盈利2000B.亏损500C.亏损2000D.盈利500【答案】 C8、目前，外汇市场上汇率的标价多采用（）。
2021年期货从业资格考试《期货基础知识》考试试卷1193
****2021年期货从业资格考试《期货基础知识》课程试卷（含答案）__________学年第___学期考试类型：（闭卷）考试考试时间：90 分钟年级专业_____________学号_____________ 姓名_____________1、判断题（43分，每题1分）1. 套利者考虑外汇期货跨市场套利的时候，应该考虑到时差带来的影响，选择在交易时间错开的时段进行交易。
（）正确错误答案：错误解析：外汇市场是一个全球市场，在期货交易中，每个交易所都会因为其所在时区的不同，导致开盘和收盘的时间不同。
因此，套利者考虑在不同交易所间进行套利的时候，应该考虑到时差带来的影响，选择在交易时间重叠的时段进行交易。
2. 期权的买方支付权利金后，既承担很大风险，也拥有巨大的获利潜力。
（）正确答案：错误解析：在期权交易中，买方的最大损失为权利金，潜在收益巨大；卖方的最大收益为权利金，潜在损失巨大。
3. 当日结算价即为当日收盘价。
（）[2009年11月真题]正确错误答案：错误解析：结算价是指某一期货合约当日成交价格按成交量的加权平均价。
当日无成交的，用上一交易日的结算价作为当日结算价。
4. 期货投机交易有助于套期保值交易的实现。
（）正确错误答案：正确解析：期货投机是指交易者通过预测期货合约未来价格变化，以在期货市场上获取价差收益为目的的期货交易行为。
从交易风险来看，期货投机者在交易中通常是为博取价差收益而主动承担相应的价格风险；套期保值者则是通过期货交易规避现货价格风险。
因此期货投机交易有助于套期保值交易的实现。
5. 在我国，期货公司可以代理客户进行期货交易。
（）错误答案：正确解析：期货公司的主要职能包括：①根据客户指令代理买卖期货合约、办理结算和交割手续；②对客户账户进行管理，控制客户交易风险；③为客户提供期货市场信息，进行期货交易咨询，充当客户的交易顾问；④为客户管理资产，实现财富管理等。
6. 对冲交易的实质是在不同时间分别进行两笔方向相反、数量相当的交易。
2020期货后续培训部分参考答案
纠纷调解与投诉处理-期货公司1、单元测验：B A2、单元测验：A A课程测试1、选择先否定在肯定2、ABD3、转变是调整认知，对的4、ABCD服务原油首次交割案例B ABCD AC B1:中信期货案例中，在利润测算时是以SC与WTI的价差作为是否存在卖交割利润的指标。
[‘正确’, ‘错误’]答案：[‘错误’]2:中信期货案例中，利润测算时的原油卖出交割成本包括：（）。
[‘交割油种FOB价格’, ‘离港费’, ‘仓储费’, ‘港口费’]答案：ABCD3:卖方交割时，当INE>仓单成本存在期现套利机会。
[‘正确’, ‘错误’]答案：‘正确’4:信期货案例中，下列哪一项不属于企业参与石油交割的方式？[‘保税交割’, ‘未到期合约期转现’, ‘完税交割’, ‘实物交割’]答案：‘完税交割’5:在价格风险管理方案中，现货只能从时间维度进行管理。
[‘正确’, ‘错误’]答案：‘错误’基差贸易在铁矿石供应链中的应用_国信期货2019ABCD ACD ACD ABCD期权基础1、C D C BCD ABCD2、A D B A C D3、B D ACD ACD BCD AB4、C ACD ACD BD ACD ACD A B B B C A C D B A AACD BCD ABCD ABCD ABCD AC BD BCD期货在实体经济中的应用- 80分1、单元测验 A B AC2、单元测验ABCD ABCD BB AC ABC ABCD ABCDB B B A AC C BD ABC CD非法期货整治逻辑和要求AA-EAABCBCDC中国期货市场发展与实体企业套期保值战略A ABCB ABCDABCDE ABCDEABCD AABC ABCDABCD ACD ABCD ABCDE人工智能B DA AC BB D A A商品基本分析B C ACABC A B AABCD A AA C AB A A B ABC ABC AC期权价差交易进阶实务 86C B ABD B A《期货经营机构投资者适当性管理实施指引（试行）》解读90分ABCD ACD CD ABC ABCDEB AB B ABCDE B期权基本知识介绍1 BC Ac AD B B2 BCD B A A B3 A D B B D4 A B A A B5 B C B D A课程测试B A B B F期货经营机构的大市场营销B A A B ABC ABCD ABCD ABCD ABCD ABCD“保险+期货”-农产品价格风险管理的创新模式随1： ABCD ABCD随2：AB B随3：B ABCD随4:A A随5： B ABC课程测试：A B A A原油期货系列合同指引介绍(80分)ABC ABCDE B ABC AABCDE A A A B资产配置与税务(中文版)C B AD A A B B C CA DB B A波动率指数的衍生品交易实务A B B C ABCD D B B波动率交易策略 A C B A C C A AC （87分）铝期货的具体应用课程测试题目及答案（成绩：86分）A A ABCD AB ABCD B A ABCD ABC AB A BCD C AB ABCD白糖期权合约及规则解读B C C ABC ABCDA AB BC ABCD CDC ABC C C AD课程测验ACD AD ABC BC ABCD 80分豆粕期权业务规则介绍测验答案 D C A C B期货市场与现货企业的风险管理ABCD AB A B A A A B A A点价在企业经营中的运用C BD B A A ABD ABCD AD BC《证券期货投资者适当性管理办法》解读及总体考虑80分1B 2A 3A 4A 5ABCD 6AC7ABCD 8AD 9AC 10ABCD证券期货投资者适当性管理办法》解读及总体考虑(课后测验100分) A B DACB ABCD BC 正确正确错误正确如何运用期货对冲风险(下) 87分1B 2ACD 3A 4B 5A 6B 7B C商品类结构化产品铜价的影响因素铜期货品种的交易特点与相关策略玉米期货交易策略案例分析证券期货投资者适当性管理办法期货经营机构投资者适当性管理实施指引中国棉花产业市场经营链解析黄金期货价格影响因素豆粕期权业务规则介绍全球利率市场及利率衍生品量化交易实物与策略(上)豆类企业如何运用市场进行风险管理豆类市场行情分析豆类品种交易策略棕榈油期货的交易策略棕榈油期货价格的影响因素棕榈油基础知识棕榈油期货的运用玉米产业链概况甲醇产业框架分析甲醇期货价格影响因素甲醇期货的运用塑料相关市场及产业链介绍塑料期货的运用塑料影响因素分析PTA期货的操作策略产业链企业利用PTA期货市场PTA产业链及影响因素分析从产业周期的角度看PTA行情的趋势原油和燃料油期货交易模式和策略石油定价和燃料油价格影响因素天然橡胶产业天然橡胶行情分析合规管理随堂测1、一，ABCD随堂测3、ABCD随堂测4、1A 2B随堂测5、1B 2B 3B 4A随堂测7、1ABCD 2A课程测验1A 2C 3ABCD 4ABCD 5ACD 6ABC 7B 8B 9B 10A螺纹钢期货交易策略螺纹基础螺纹钢期货的运用钢价波动逻辑与分析框架焦炭焦煤基础分析焦化产业链企业利用煤焦期货方法分析焦炭焦煤价格影响焦炭焦煤期货交易策略掘金工具贵金属基础知行合一白糖现货企业对期货的运用白糖基础知识白糖品种的主要影响因素白糖期货交易策略棉花期货交易策略中国棉花产业市场经营链影响棉花价格因素铜价的影响因素铜的品种基础铜期货品种的交易特点与相关策略铅锌市场的影响因素分析铅锌企业如何做好保值及套利铅锌市场的基本介绍点价随堂练习一：1.B 2.C随堂练习二： 1. ABD 2.B 3.A 4.AD课程测试：1. C2. B3. D4. B5. A6. A 7 . ABD 8. ABCD9. AD 10. BC如何运用期货市场进行原材料采购随堂练习一： 1.D 2。
期货从业资格之期货法律法规综合提升模拟考试试卷包含答案
期货从业资格之期货法律法规综合提升模拟考试试卷包含答案单选题（共20题）1. 根据《期货从业人员管理办法》，通过从业资格考试的人员将取得由（）颁发的从业资格考试证明。
A.中国证监会B.中国期货业协会C.中国证券业协会D.所在期货公司【答案】 B2. 期货业协会工作人员不按规定履行职责，徇私舞弊、玩忽职守或者故意刁难有关当事人的，协会应当给予（）处分。
A.刑事B.纪律C.民事D.行政【答案】 B3. 期货交易所涉及占其净资产（）以上或者对其经营风险有较大影响的诉讼，期货交易所应当及时向中国证监会报告。
A.5%B.10%C.15%D.20%【答案】 B4. 期货公司申请金融期货结算业务资格，要求控股股东和实际控制人近（）年内未受过刑事处罚。
A.1B.2C.3D.5【答案】 B5. 在期货公司的分公司、营业部等分支机构进行期货交易的，合同履行地应为（）A.期货公司总部住所地B.交割仓库所在地C.分公司、营业部住所地D.受理法院住所地【答案】 C6. 根据《期货经营机构投资者适当性管理实施指引（试行）》，经营机构按其风险承受能力至少划分为（）。
A.六类B.五类C.四类D.三类【答案】 B7. 中国证监会（）中国期货业协会对期货从业人员的自律管理活动。
A.指导和实施B.审查和监督C.管理和监督D.指导和监督【答案】 D8. 期货公司首席风险官应当按时参加中国证监会组织或者认可的培训。
期货公司首席风险官（）不参加培训，或者连续2次培训考试成绩不合格的，中国证监会及其派出机构可以采取监管谈话、出具警示函等监管措施。
A.2次B.连续2次C.3次D.连续3次【答案】 B9. 2009年，某期货交易所的手续费收入为5000万元人民币，根据《期货交易所管理办法》的规定，该期货交易所应提取的风险准备金为（）。
A.500万元B.1000万元C.2000万元D.2500万元【答案】 B10. 期货公司应当切实保障监事会和监事对公司经营情况的（）。
2022-2023年期货从业资格《期货法律法规》预测试题18(答案解析)
2022-2023年期货从业资格《期货法律法规》预测试题（答案解析）全文为Word可编辑，若为PDF皆为盗版，请谨慎购买！卷I一.综合考点题库(共50题)1.根据《期货从业人员管理办法》，通过从业资格考试的人员将取得由（）颁发的从业资格考试证明。
A.中国证监会B.中国期货业协会C.中国证券业协会D.所在期货公司正确答案：B本题解析：《期货从业人员管理办法》第八条。
通过从业资格考试的，取得协会颁发的从业资格考试合格证明。
2.根据《期货投资者保障基金管理办法》，使用保障基金前，中国证监会和保障基金管理机构应当监督期货公司核实投资者保证金权益及损失，积极清理资产并变现处置，应当先以（）弥补保证金缺口。
A.期货公司变现资产B.期货公司自有资金C.期货交易所风险准备金D.期货公司结算担保金正确答案：A、B本题解析：《期货投资者保障基金管理办法》第二十二条规定，使用保障基金前，中国证监会和保障基金管理机构应当监督期货公司核实投资者保证金权益及损失，积极清理资产并变现处置．应当先以自有资金和变现资产弥补保证金缺口。
不足弥补或者情况危急的，方能决定使用保障基金。
3.根据《期货从业人员管理办法》，为期货公司提供中间介绍业务机构的期货从业人员不得从事的行为包括（）。
A.收付期货保证金B.存取期货保证金C.划转期货保证金D.代理客户从事期货交易正确答案：A、B、C、D本题解析：《期货从业人员管理办法》第十八条规定，为期货公司提供中间介绍业务的机构的期货从业人员不得有下列行为：（一）收付、存取或者划转期货保证金；（二）代理客户从事期货交易；（三）中国证监会禁止的其他行为。
4.某期货公司在一起债务纠纷中败诉，标的额为200万元，胜诉方向人民法院申请强制执行。
下列说法中正确的有（）。
A.人民法院在执行与会员资格相应的会员资格费或者交易席位时，可以采取强制措施转让该交易席位B.人民法院在执行与会员资格相应的会员资格费或者交易席位时，应当按照期货交易所相应的规则或者与期货交易所协商，处理好该交易席位的转让事宜C.人民法院保全与会员资格相应的会员资格费或者交易席位时，应当依法裁定不得转让该会员资格，但不得停止该会员交易席位的使用D.人民法院保全与会员资格相应的会员资格费或者交易席位时，可以直接将该席位拿到社会上拍卖，出价最高者获得该席位资格正确答案：A、C本题解析：人民法院保全与会员资格相应的会员资格费或者交易席位，应当依法裁定不得转让该会员资格，但不得停止该会员交易席位的使用。
2022年-2023年期货从业资格之期货法律法规高分通关题库A4可打印版
2022年-2023年期货从业资格之期货法律法规高分通关题库A4可打印版单选题（共30题）1、期货公司成立后无正当理由超过（）个月未开始营业，或者开业后无正当理由停业连续（）个月以上的，国务院期货监督管理机构应当依法办理期货业务许可证注销手续。
A.1；3B.3；3C.1；6D.3；6【答案】 B2、取得期货从业资格考试证明的人员从事期货业务的，应当事先通过（）向中国期货从业协会申请从业资格。
A.协会授权机构B.期货交易所C.其所在期货经营机构D.其本人【答案】 C3、某投资者委托给期货公司20万元进行管理投资，后投资者发现该公司并没有从事代理期货投资的资格，并向法院起诉，则该投资者应向（）起诉。
A.投资者住所地中级人民法院B.交易所所在地中级人民法院C.期货公司所在地中级人民法院D.投资者户口所在地高级人民法院【答案】 C4、A期货公司与甲签订了期货经纪合同。
某日，甲向A期货公司发出交易指令，要求当日以人民币1000元的价格买进10手大豆合约。
结果，A期货公司以500元的价格买进10手大豆合约，则该差价利益应归（）所有。
A.A期货公司B.甲C.A期货公司与甲均分D.如果A期货公司与甲没有就该差价利益的归属作出特别约定，则应当归甲所有【答案】 D5、中国期货业协会应当自对期货从业人员作出纪律惩戒决定之日起（）个工作日内，向中国证监会及其有关派出机构报告。
A.5B.15C.20D.10【答案】 D6、客户在期货交易中违约造成保证金不足的，（）应当以风险准备金和自有资金垫付。
A.期货公司B.期货业协会C.财务部【答案】 A7、根据《期货市场客户开户管理规定》，（）负责客户开户管理的具体实施工作。
A.中国期货业协会B.中国期货保证金监控中心C.期货交易所D.期货公司【答案】 B8、期货公司申请金融期货交易结算业务资格的，董事长、总经理和副总经理中，应该至少1人的期货从业时问在5年以上且具有期货从业人员资格，连续担任期货公司董事长或者高级管理人员的时问在（）年以上。
2024年全国证券从业资格考试044《金融市场基础知识》题库二十四
2024年全国证券从业资格考试044《金融市场基础知识》题库二十四一、选择题(共50题，每题1分，共50分。
以下备选项中，只有一项符合题目要求，不选、错选均不得分)1.下列说法错误的是（）。
A.放松金融管制的实际结果是明显地缩小了监管的范围和边界B.放松金融管制对解放金融生产力和促进金融业现代化起到了一定的积极作用C.金融监管不平衡和不完全扭曲了金融机构之间的利益关系，降低了金融机构的盈利能力和风险承受能力D.具有较充分独立性的国际金融监管机构的主要职能是重新监管全球经济2.远期利率协议的参考利率应为经（）授权的全国银行间同业拆借中心等机构发布的银行间市场具有基准性质的市场利率。
A.中国人民银行B.国家开发银行C.交通银行D.建设银行3.对涉及证券交易的相关工作人员，故意提供虚假资料，隐匿.伪造.篡改或者毁损交易记录，诱骗投资者买卖证券的，处（）的罚款。
A.2万元以上8万元以下B.3万元以上8万元以下C.2万元以上10万元以下D.3万元以上10万元以下4.公司债券网下发行一般不超过（）个交易日。
A.3B.5C.10D.155.若同时在现货市场和期货市场建立数量相同.方向相反的头寸，则到期时不论现货价格上涨或是下跌，两种头寸的盈亏情况是（）。
A.盈亏恰好抵消B.盈大于亏C.盈小于亏D.盈亏情况需根据两种头寸具体情况进行分析6.关于股票价值的说法错误的是（）。
A.股票的票面价值又被称为“面值”B.如果以面值作为发行价，被称为“平价发行”C.股票账面价值并不等于股票的市场价格D.股票的票面价值是公司清算时每一股份所代表的实际价值7.在中小企业板块上市的股票，连续（）个交易日内，公司股票通过深圳证券交易所交易系统实现的累计成交量低于（）万股时，深圳证券交易所对其交易实行退市风险警示。
A.90150B.120150C.90300D.1203008.证券评级机构从事证券评级业务，应当遵循（）原则，对同一类评级对象评级，或者对同一评级对象跟踪评级，应当采用一致的评级标准和工作程序。
2023年-2024年期货从业资格之期货基础知识每日一练试卷A卷含答案
2023年-2024年期货从业资格之期货基础知识每日一练试卷A卷含答案单选题（共45题）1、以下关于利率期货的说法，正确的是（）。
A.欧洲美元期货属于中长期利率期货品种B.中长期利率期货一般采用实物交割C.短期利率期货一般采用实物交割D.中金所国债期货属于短期利率期货品种【答案】 B2、在8月和12月黄金期货价格分别为256元／克、273元／克时，王某下达“卖出8月黄金期货，同时买入12月黄金期货，价差为11元／克”的限价指令，则不可能成交的价差为（）元／克。
A.11.00B.10.98C.11.10D.10.88【答案】 C3、某交易者以100美元／吨的价格买入一张11月的铜期货看涨期权，执行价格为3800美元／吨。
期权到期时，标的铜期货合约价格为3850美元／吨，则该交易者（不考虑交易费用和现货升贴水变化）的到期净损益为（）美元／吨。
A.-50B.-100C.50?D.100【答案】 A4、某交易者以2090元／吨买入3月强筋小麦期货合约100手，同时以2180元／吨卖出5月强筋小麦期货合约100手，当两合约价格为（）时，将所持合约同时平仓，该交易者盈利最大。
A.3月份价格2050元／吨，5月份价格2190元／吨B.3月份价格2060元／吨，5月份价格2170元／吨C.3月份价格2100元／吨，5月份价格2160元／吨D.3月份价格2200元／吨，5月份价格2150元／吨【答案】 D5、在正向市场中，期货价格高出现货价格的部分与（）的高低有关。
A.持仓量B.持仓费C.成交量D.成交额【答案】 B6、卖出看涨期权的投资者的最大收益是( )。
A.无限大的B.所收取的全部权利金C.所收取的全部盈利及履约保证金D.所收取的全部权利金以及履约保证金【答案】 B7、在()中，一般来说，对商品期货而言，当市场行情上涨时，在远期月份合约价格上升时，近期月份合约的价格也会上升，以保持与远期月份合约间的正常的持仓费用关系，且可能近期月份合约的价格上升更多。
2022-2023年期货从业资格之期货基础知识检测卷附答案
2022-2023年期货从业资格之期货基础知识检测卷附答案单选题（共20题）1. 在外汇掉期交易中交易双方分为发起方和报价方，双方会使用两个约定的汇价交换货币。
A.掉期发起价B.掉期全价C.掉期报价D.掉期终止价【答案】 B2. 某客户在7月2日买入上海期货交易所铝9月期货合约一手，价格为15050元／吨，该合约当天的结算价格为15000元／吨。
一般情况下该客户在7月3日最高可以按照（）元／吨价格将该合约卖出。
（上海期货交易所铝期货合约的每日价格最大波动限制为不超过上一交易日结算价±3％）A.16500B.15450C.15750D.15650【答案】 B3. 美国中长期国债期货报价由三部分组成，第一部分价格变动的“1点”代表（）美元。
A.10B.100C.1000D.10000【答案】 C4. 期货合约与远期现货合约的根本区别在于（）。
A.前者是标准化的远期合约，后者是非标准化的远期合约B.前者是非标准化的远期合约，后者是标准化的远期合约C.前者以保证金制度为基础，后者则没有D.前者通过1冲或到期交割来了结，后者最终的履约方式是突物交收【答案】 A5. 对交易者来说，期货合约的唯一变量是（）。
A.价格B.标的物的量C.规格D.交割时间【答案】 A6. 某锌加工商于7月与客户签订了一份3个月后交货的合同。
生产该批产品共需原料锌锭500吨，当前锌锭的价格为19800元/吨。
为了防止锌锭价格在3个月后上涨，决定利用期货市场进行套期保值。
该制造商开仓买入11月份锌期货合约100手，成交价格为19950元/吨。
到了10月中旬，现货价格涨至20550元/吨。
该制造商按照该价格购入锌锭，同时在期货市场以20650元/吨的价格将锌期货合约全部平仓。
以下对套期保值效果的叙述正确的是（）。
A.期货市场亏损50000元B.通过套期保值，该制造商锌锭的实际购入成本相当于是19850元/吨C.现货市场相当于盈利375000元D.因为套期保值中基差没有变化，所以实现了完全套期保值【答案】 B7. 目前我国期货交易所采用的交易形式是（）。
国务院办公厅转发中国证监会等部门《关于加强监管防范风险促进期货市场高质量发展的意见》的通知
国务院办公厅转发中国证监会等部门《关于加强监管防范风险促进期货市场高质量发展的意见》的通知文章属性•【制定机关】国务院办公厅•【公布日期】2024.09.30•【文号】国办发〔2024〕47号•【施行日期】2024.09.30•【效力等级】国务院规范性文件•【时效性】现行有效•【主题分类】期货正文国务院办公厅转发中国证监会等部门《关于加强监管防范风险促进期货市场高质量发展的意见》的通知国办发〔2024〕47号各省、自治区、直辖市人民政府，国务院各部委、各直属机构：中国证监会、国家发展改革委、工业和信息化部、农业农村部、商务部、中国人民银行、金融监管总局《关于加强监管防范风险促进期货市场高质量发展的意见》已经国务院同意，现转发给你们，请认真贯彻落实。
国务院办公厅2024年9月30日关于加强监管防范风险促进期货市场高质量发展的意见中国证监会国家发展改革委工业和信息化部农业农村部商务部中国人民银行金融监管总局期货市场是我国金融体系的重要组成部分，具有发现价格、管理风险、配置资源等功能，与企业和群众生产生活直接相关，对稳定企业经营、活跃商品流通、服务保供稳价发挥着积极作用。
近年来，我国期货市场发展成效显著，有力支持了国民经济平稳健康发展，但与中国式现代化和金融强国建设需要相比，还存在服务实体经济质效和价格影响力不强、监管规则和风险防控体系适应性不足等问题。
为加强监管、防范风险、促进期货市场高质量发展，现提出以下意见。
一、总体要求以习近平新时代中国特色社会主义思想为指导，深入贯彻党的二十大和二十届二中、三中全会精神，落实中央经济工作会议、中央金融工作会议部署，完整准确全面贯彻新发展理念，切实加强期货市场监管，有效防范期货市场风险，有力促进期货市场平稳运行和高质量发展，助力维护产业链供应链安全、经济金融安全和社会预期稳定，更好服务实体经济高质量发展，服务构建新发展格局和中国式现代化。
做好期货市场工作，要坚持政治引领、服务大局，加强党的领导，突出期货市场功能属性，将监管的政治性、人民性与专业性有机结合起来，坚决服从服务于国家战略部署和大政方针；坚持目标导向、系统谋划，围绕提升大宗商品价格影响力、建设世界一流期货交易所，明确期货市场发展目标、路径和重点任务，逐项抓好落实；坚持问题导向、精准施策，聚焦重点领域和薄弱环节，有针对性地补短板、转方式、强弱项，切实解决期货市场存在的问题；坚持统筹兼顾、稳中求进，高度重视期货市场复杂性和跨市场关联性，确保各项监管政策协同、有效、形成合力，努力实现加强监管、防范风险、促进高质量发展有机统一。
风险管理公司试点业务管理办法检查底稿
3.4 权益类客 户要求
4.1 超范围经 营
4.2 开立期货 账户情况
4.3 风险敞口 管理 4.4 期货交易 情况
风险管理公司是否存在期货、期权和现货的净头寸风险敞口，是否履行内部审批 程序，是否符合内控制度的要求。
四、业务 管理规范
五、信息 披露与对 外报送
4.风险管理公司的期货交易情况；在交易系统中是否进行风险阀值设置；风险人 员的盘中风控是否符合制度规定。 风险管理公司的融资情况；获取资金是否通过银行等正常渠道；融资条款有何限 4.5 融资情况 制；资金投向是否符合相关法规规定和合同约定；有无企业间借贷融资业务。 4.6 客户投诉 检查期内，风险管理公司是否有客户投诉，是否有涉及诉讼、仲裁；处置时间和 和风险事件 公司采取的处置措施是否符合制度规定和应急预案。 4.7 场外衍生 风险管理公司场外衍生品业务应当配备专职合规法务、交易、风控、结算等岗 品业务交易规 位，不同岗位人员不得互相兼职 风险管理公司开展场外衍生品业务，不得存在以下行为：（一）与自然人签订业 4.8 场外衍生 务合同或开展场外衍生品交易；（二）未审慎评估交易对手资质，与从事非法证 品业务交易规 券期货活动的机构开展场外衍生品交易或其他业务合作；（三）为客户提供融资 范 或变相融资服务；（四）收取超过履约保障需要的保证金；（五）依照客户指令 使用保证金；（六）为其他机构规避监管或实施监管套利提供便利；（七）中国 风险管理公司开展个股场外衍生品业务的，应当通过具有场外衍生品业务资质的 机构或经报备的专用证券账户进行风险对冲交易。风险管理公司开展个股场外衍 生品业务规模不得超过净资产的20%。 风险管理公司开展合作套保业务的保值标的须与客户现货生产经营相关，且使用 的套期工具公允价值或现金流量变动预期能够抵销被套期项目全部或部分公允价 4.9 合作套保 值或现金流量变动，与客户协议约定合作套保资金的管理和使用，不得存在以下 业务交易规范 行为：（一）与金融机构及其资产管理产品、私募基金管理人及其产品或自然人 签订业务合同或开展合作套保业务；（二）为客户提供合作套保资金；（三）挪 用客户合作套保资金；（四）中国证监会及协会禁止的其他行为。 风险管理公司及其工作人员开展业务过程中是否有以下行为：（一）误导或欺诈 客户；（二）侵占、挪用客户资产；（三）泄漏因职务便利获取的未公开信息， 或利用该信息为本人或者他人牟取不正当利益；（四）与关联公司之间、与客户 4.10 工作人员 之间、在服务的不同客户之间进行利益输送或未公平对待客户；（五）从事内幕 展业行为规范 交易、操纵交易价格及其他不正当交易活动；（六）隐匿、伪造、篡改或者毁损 交易信息；（七）违反账户实名制要求，使用他人证券、期货账户，或将自有证 券、期货账户出借或授权给他人使用；（八）法律、行政法规以及中国证监会规 4.11 工作人 风险管理公司工作人员本人及其配偶不得以本人或者他人名义从事期货交易。风 员禁止从事期 险管理公司及其期货公司发现涉嫌违规交易行为的，应及时调查处理。 货交易 风险管理公司是否于每月度结束后7个工作日内，按照规定的内容与格式向协会 5.1 月报 报送月度经营数据和财务报表。 风险管理公司应当于每年度结束后4个月内向协会报送加盖风险管理公司公 5.2 年报 章的年度报告，包括运营情况、自律规则执行及内部制度执行情况以及经具有证 券期货业务资格的会计师事务所审计的会计报表和审计报告。 以下变更的，风险管理公司应当在5个工作日内向协会报告变更情况，涉及工商 登记变更的，以完成工商登记变更的时间为准：（一）风险管理公司基本信息， 包括公司名称、住所地、注册资本、法定代表人、经营范围等；（二）风险管理 5.3 变更事项 公司股权结构图，包括持有公司5%（含）以上股权的出资人名册及其出资额、出 资方式和出资比例说明，以及出资人之间的关联关系说明;（三）风险管理公司 人员信息，包括董事、监事、高级管理人员的基本信息；（四）风险管理公司章 风险管理公司经营过程中发生以下情形的，应当于发生之日起5个工作日内以书 面形式向协会报告：（一）进行重大股权投资或并购活动；（二）发生重大债务 违约或者发生大额赔偿责任；（三）发生重大亏损或者重大损失；（四）减资、 合并、分立、解散及申请破产的决定，或者依法进入破产程序、被责令关闭； （五）涉及重大诉讼、仲裁，股东大会、董事会决议被依法撤销或者宣告无效； 5.4 重大事项 （六）涉嫌违法违规被有权机关调查，或者受到刑事处罚、重大行政处罚； （七）公司董事、监事、高级管理人员涉嫌违法违规被有权机关调查或者采取强 制措施；（八）主要资产被查封、扣押、冻结；（九）对外提供重大担保； （十）发生重大客户投诉；（十一）其他可能影响风险管理公司持续运行、客户 利益的重大事件。前款所称重大是指对于净资产小于人民币1亿元的风险管理公 司，金额为最近一期净资产的10%；对于净资产大于人民币1亿元且小于10亿元的 风险管理公司，金额为人民币1000万元；对于净资产大于人民币10亿元的风险管
公司期货交易及风险控制管理制度
公司期货交易及风险控制管理制度公司期货交易及风险控制管理制度第⼀章总则第⼀条为了规范公司的期货、期权套期保值业务，规避原材料价格波动风险，根据商品交易所有关期货、期权套期保值交易规则、《XX证券交易所上市公司规范运作指引》及《公司章程》的规定，制定本管理制度。
第⼆条本管理制度适⽤于XXXX公司（以下简称“股份公司”或“公司”），公司下属分、⼦公司不得⾃⾏开展与期货、期权相关的业务。
第三条公司进⾏商品套期保值业务只能以规避⽣产经营中的商品价格风险为⽬的，不得进⾏投机和套利交易。
第四条期货、期权套期保值基本原则：（⼀）遵守国家法律、法规；（⼆）必须注重风险防范、保证资⾦运⾏安全；（三）严格控制套期保值的资⾦规模，不得影响公司正常经营；（四）合理配置企业资源，降低原材料价格⼤幅波动的风险；（五）套期保值业务以保证原料供应、企业正常⽣产为前提，杜绝⼀切以投机为⽬的的交易⾏为；（六）套期保值业务实施⽌损原则。
当市场发⽣重⼤变化，导致期货、期权套期保值头⼨发⽣较⼤亏损时，对保值头⼨实施⽌损；如需继续持有保值头⼨，需由总经理批准。
第五条期货、期权套期保值业务交易管理原则：（⼀）进⾏商品套期保值业务只能进⾏场内市场交易，不得进⾏场外市场交易；（⼆）进⾏商品套期保值业务的品种仅限于公司⽣产经营有直接关系的农产品期货；（三）进⾏商品期货、期权套期保值业务，在期货市场建⽴的头⼨原则上与公司⼀定时间段内现货加⼯需求数量相匹配；在任⼀时点，在期货市场建⽴的净多头或净空头头⼨原则上不能超过当年剩余⽤量的2/3。
（四）期货持仓时间段原则上应当与现货市场承担风险的时间段相匹配，签订现货合同后，相应的期货头⼨持有时间原则上不得超出现货合同规定的时间或该合同实际执⾏的时间；（五）应当以公司名义设⽴套期保值交易账户，不得使⽤他⼈账户进⾏套期保值业务；所有期货、期权相关业务开⽴交易账户统⼀由公司开设并执⾏套保操作。
开⽴和撤销交易账户及开展套期保值操作均须由股份公司期货部负责⼈提请总经理审批后执⾏；期货、期权套期保值中国期货市场监控中⼼账户由审计部管理；（六）应当具有与商品期货、期权套期保值业务的交易保证⾦相匹配的⾃有资⾦，不得使⽤募集资⾦直接或间接进⾏套期保值业务。