公路工程经济计算公式

公路工程经济计算公式

第一章工程经济管理

一、利息利率计算公式

1、利息

I=F-P 利息=目前债务人应付总金额-本金

2、利率

i=I/P×100% 利率=（利息/本金）×100%

3、单利

利息：I=P×i×n 利息=本金×利率×计息期数

本利和：F=P（1+in）本利和（本金与全部利息总和）=本金×（1+利率×计息期数）4、复利

利息：I=i×F t-1利息=利率×第（t-1）期末复利本利和

本利和：F=P（1+i）n F一本利和；P一本金；n一计息期数

5、名义利率（按年计的利率）

r=i×m r一名义利率；i一计息周期利率；m一年内计息周期数

6、实际利率

本利和：F=P（1+r/m）m m一每年的计息期数

年实际率：i=（F-P）/P=（1+r/m）m-1

二、资金等值计算公式

1、一次支付终值公式：F=P（F/P，i,n）=P（1+i）n

2、一次支付现值公式：P=F（P/F，i,n）=F/（1+i）n

3、等额支付终值公式：F=A（F/A，i,n）=A×[（1+i）n-1/i]

4、等额支付现值公式：P=A（P/A，i,n）=A×[（1+i）n-1/i（1+i）n]

5、等额支付资金回收公式：A=P（A/P，i,n）=P×[i（1+i）n/（1+i）n-1]

6、等额支付偿债基金公式：A=F（A/F，i,n）=F×[i/（1+i）n-1]

7、永久年金：P=A/i

三、独立方案的经济评价

1、投资收益率（投资收益率是指投资方案建成达到设计生产能力后的一个正常生产年份的净收益总额与方案投资总额的比率。）

R=A/I×100% A一年净收益总额或年平均净收益额；I—总投资（包括建设投资和流动资金）R≥Rc，则方案可行；若R

（1）总投资收益率

Ra=（F+Y+D）/I×100% F—正常年销售利润；Y—正常年贷款利润；D—折旧费

（2）自有资金收益率

Re=（F+D）/Q×100% Q—自有资金

（3）总投资利润率

R’a=（F+Y+D）/I×100%

（4）自有资金利润率

R’e=F/D×100%

2、投资回收期

（1）静态投资回收期

各年净收益相同：

Pt=I/A I—全部投资；A—每年净收益（A=CI-CO，净收益=流入-流出）

各年净收益不相同：

Pt=（累计净现金流量出现正值的年份-1）+上一年累计净现金流量绝对值/出现正值年份的净现金流量

若Pt≤Pc，项目投资在规定时间内能收回，方案可以考虑；Pt>Pc，方案不可行

（2）动态投资回收期（折成现值后计算）

Pt=（累计净现金流量现值出现正值的年份-1）+上一年累计净现金流量现值绝对值/出现正值年份的净现金流量现值

若P’t≤Pc，项目投资在规定时间内能收回，方案可以考虑；P’t>Pc，方案不可行

3、净现值法（净现值是反映投资方案在计算期内获利能力的动态评价指标）

投资方案的净现值是指用一个预定的基准收益率（或设定的折现率），分别把整个计算期间内各年所发生的净现金流量都折算到投资方案开始实施时的现值之和。

NPV=CFt/（1+ic）n CFt—第t年净现金流量；ic—基准折现率

若NPV>0，方案可行；NPV<0，方案不可行；NPV=0，方案勉强可行或有待改进

4、净年值、净终值

（1）净年值

NAV=NPV（A/P，i,n）

若NAV≥0，项目在经济上可行；若NAV<0，项目在经济上不可行

（2）净终值

FW=NPV（F/P，i,n）

若FW>0，方案可行；若FW<0，方案不可行

5、内部收益率

内部收益率就是使投资方案的净现值等于零时的贴现率。

CFt/1+IRR=0 （CI-CO）t/1+IRR=0

内部收益率在用于单方案分析时，要与基准贴现率进行比较。若IRR≥ic，项目在经济上可行；若IRR

四、盈亏平衡分析

1、线性盈亏平衡

利润=销售收入-总成本-税金

销售收入=单位销售×销量

总成本=变动成本+固定成本=单位变动成本×产量+固定成本

销售税金=（单位产品销售税金+单位产品增值税）×销售量

利润：B=PQ-CvQ-CF-T×Q

P—单位产品销售价格；Q—销售或生产量；CV—单位产品变动成本；CF—年固定总成本；T—单位产品销售税金和单位产品增值税

（1）以产销量（工程量）表示的盈亏平衡点

BEP（Q）=CF/P-Cv-T BEP（产量）=成本/单价-可变成本-税金和增值税

（2）以销售单价表示的盈亏平衡点

BEP（P）=CF/Q+Cv+T BEP（单价）=成本/产量+可变成本+税金和增值税

（3）以生产能力利用率表示的盈亏平衡点

BEP（%）=BEP（Q）/Q=CF/[（P-Cv-T）×Q]

BEP（利用率）=固定成本/[（单价-可变成本-税金和增值税）×产量]

（4）以销售额表示的盈亏平衡点

BEP（S）=BEP（Q）×P=P×CF/P-Cv-T BEP（S）=（单价×成本）/（单价-可变成本-税金）

2、经营风险状况分析

A=[（Q-Qc）/Q]×100% A—经营安全率；Q—项目设计生产能力；Qc—盈亏平衡点上的产量五、价值工程

V=F/C 价值=功能/成本

价值工程基本工作程序

内部收益率计算：初步估计2个IRR值

IRR=i1+[NPV1/（NPV1+┃NPV2┃）]×（i2-i1）

先求NPV1与NPV2