山西焦化2020年一季度经营成果报告
600740山西焦化2020年报表质量评价
山西焦化2020年报表质量评价一、结论该公司财务报表质量轻度粉饰得分：10财报质量评价说明：(1)得分1-7无粉饰；8-15轻度粉饰；16-25中度粉饰；26-35重度粉饰；36-45严重粉饰；45以上建议退出(2)财报质量评价是通过对财务报表四十多个会计指标和科目进行分析和判断，对于变化异常和比较异常的指标、科目给予分值，分值越高，越值得关注；(3)本评价主要适用于一般工商企业，对于初创企业、项目型企业及其他变化幅度较大的企业，需要根据其实际情况判断。
二、概览异常科目项目名异常分值营业收入与现金收入比对 4营业成本 2利润质量 2借款收入比 2利润表中的营业收入和现金流量表中的销售商品提供劳务收到的现金之间存在一定差距，这种差距没有其他科目数据的支持。
营业成本占营业收入之比下降超过5%，请检查其下降合理性。
利润来自于投资收益或资产评估增值。
有息负债占比超过行业均值的2倍。
三、深度解读（1）营业收入与现金收入比对。
2020年营业收入为710,082.91万元，比2019年的664,178.23万元，增长了6.91%。
2020年销售商品提供劳务收到的现金为663,494.89万元，比2019年的552,409.04万元，增长了20.11%。
利润表中的营业收入和现金流量表中的销售商品提供劳务收到的现金之间存在一定差距，这种差距没有其他科目数据的支持。
营业收入与现金收入比对项目名行业值2018年2019年2020年销售商品提供劳务收到的现金- 517,376.08 552,409.04 663,494.89 (万元)营业收入-应收账款增加额+预- 743,190.35 681,862.02 691,988.57收货款增加额(万元)营业收入(万元) - 722,897.44 664,178.23 710,082.91销售商品提供劳务收到的现金- 69.62 81.01 95.88/(营业收入-应收账款增加额+预收货款增加额)(%)(营业收入-应收账款增加额+96.88 143.65 123.43 104.29预收货款增加额)/ 销售商品提供劳务收到的现金(%)（2）营业成本。
山西焦化2019年决策水平分析报告
1,075,135.7
9.85 978,729.74 260.67 271,366.34
0
3
151,604.8
5.86 143,216.86
87.04 76,570
0
787,807.94
9.88 716,982.71 217.66 225,709.59
0
32,230.77
20.18 26,819.29
内部资料，妥善保管
第1页 共6页
山西焦化2019年决策水平报告
短期借款及应付票据，应当对偿债风险给予关注。从资产各项目与营业收 入的比例关系来看，2019年应收账款所占比例基本合理。其他应收款所占 比例基本合理。存货所占比例基本合理。
四、负债及权益结构分析 2019年负债总额为961,071.77万元，与2018年的1,040,805.53万元 相比有所下降，下降7.66%。2019年企业负债规模有所减少，负债压力有 所下降。
19.33 22,475.06
0
-111,490.4
50,871.27
35.91 37,430.34 133.57
0
9
五、偿债能力分析
内部资料，妥善保管
第2页 共6页
山西焦化2019年决策水平报告
从支付能力来看，山西焦化2019年的经营活动的正常开展，在一定程 度上还要依赖于短期债务融资活动的支持。企业短期偿债能力下降，主要 是由经营业务萎缩、资产周转速度放慢、经营业务创造现金的能力下降引 起的。从短期来看，企业经营活动的资金主要依靠短期借款，短期来看全 部偿还短期债务本息会有一定困难。从盈利情况来看，企业盈利对利息的 保障倍数为2.25倍。企业盈利能力对利息的保障程度偏低。
二、成本费用分析
山西焦化2020年上半年管理水平报告
山西焦化2020年上半年管理水平报告一、成本费用分析1、成本构成情况山西焦化2020年上半年成本费用总额为352,502.08万元，其中：营业成本为324,467.26万元，占成本总额的92.05%；销售费用为2,465.79万元，占成本总额的0.7%；管理费用为11,959.64万元，占成本总额的3.39%；财务费用为11,343.56万元，占成本总额的3.22%；营业税金及附加为2,265.83万元，占成本总额的0.64%。
成本构成表(占成本费用总额的比例)(万元)项目名称2018年上半年2019年上半年2020年上半年数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)成本费用总额345,339 100.00376,210.05 100.00352,502.08100.00营业成本318,243.75 92.15344,987.2991.70324,467.2692.05营业税金及附加3,157.18 0.91 2,438.14 0.65 2,265.83 0.64 销售费用2,702.52 0.78 2,447.4 0.65 2,465.79 0.70 管理费用8,877.83 2.57 12,876.53 3.42 11,959.64 3.39 财务费用12,357.71 3.58 13,460.69 3.58 11,343.56 3.22 研发费用0 - 0 - 0 -2、总成本变化情况及原因分析山西焦化2020年上半年成本费用总额为352,502.08万元，与2019年上半年的376,210.05万元相比有所下降，下降6.3%。
以下项目的变动使总成本增加：销售费用增加18.39万元，共计增加18.39万元；以下项目的变动使总成本减少：营业税金及附加减少172.31万元，管理费用减少916.89万元，财务费用减少2,117.14万元，资产减值损失减少2,118.61万元，营业成本减少20,520.03万元，共计减少25,844.98万元。
山西焦化2020年三季度财务指标报告
第1页 共4页
成本费用利润率 总资产报酬率 净资产收益率
28.9 10.93 18.69
6.01 3.62 4.45
25.23 9.74
16.52
山西焦化2020年三季度的营业利润率为25.29%，总资产报酬率为 9.74%，净资产收益率为16.52%，成本费用利润率为25.23%。企业实际 投入到企业自身经营业务的资产为841,675.46万元，经营资产的收益率为 22.79%，而对外投资的收益率为18.17%。
从存货、应收账款、应付账款三者占用资金数量及其周转速度的关系 来看，企业经营活动的资金占用有较大幅度的下降，营运能力明显提高。
五、发展能力分析 从这三季度来看，山西焦化的营业收入一直保持增长态势，但2020年 三季度的增长速度比上一季度有所下降。2020年三季度的营业收入为 189,626.21万元，比2019年三季度增长2.71%，低于2019年三季度8.90% 的增长速度。
297.51 36.72
307.68 17.97
2020年三季度 994.88 169.91 207.91 1.91
山西焦化2020年三季度总资产周转次数为0.36次，比2019年三季度周 转速度加快，周转天数从1050.11天缩短到994.88天。企业的资产规模有 较大幅度的下降，但营业收入却有较大幅度的提高，表明企业在压缩资金 占用、收缩战线的同时，使经营业务得到迅速发展，企业总资产的周转有 较大幅度的提高。
项目名称 存货周转天数
营运能力指标表
2018年三季度
2019年三季度
25.65
21.26
2020年三季度 16.54
内部资料，妥善保管
第3页 共4页
应收账款周转天数 应付账款周转天数 营业周期
山西焦化2020年三季度决策水平分析报告
山西焦化2020年三季度决策水平报告一、实现利润分析2020年三季度利润总额为47,958.28万元，与2019年三季度的12,407.43万元相比成倍增长，增长2.87倍。
利润总额主要来自于内部经营业务盈利和对外投资取得的收益。
2020年三季度营业利润为47,960.22万元，与2019年三季度的12,397.64万元相比成倍增长，增长2.87倍。
在营业收入增长的同时，营业利润大幅度的增长，经营业务开展得很好。
二、成本费用分析山西焦化2020年三季度成本费用总额为190,097.78万元，其中：营业成本为179,243.8万元，占成本总额的94.29%；销售费用为1,380.55万元，占成本总额的0.73%；管理费用为5,104.64万元，占成本总额的2.69%；财务费用为3,061.6万元，占成本总额的1.61%；营业税金及附加为1,307.19万元，占成本总额的0.69%。
2020年三季度销售费用为1,380.55万元，与2019年三季度的1,397.02万元相比有所下降，下降1.18%。
从销售费用占销售收入比例变化情况来看，2020年三季度在销售费用下降情况下营业收入却获得了一定程度的增长，企业销售政策得当，措施得力，销售业务的管理水平明显提高。
2020年三季度管理费用为5,104.64万元，与2019年三季度的3,164.21万元相比有较大增长，增长61.32%。
2020年三季度管理费用占营业收入的比例为2.69%，与2019年三季度的1.71%相比有所提高，提高0.98个百分点。
企业经营业务的盈利水平也有所提高，管理费用增长合理。
三、资产结构分析山西焦化2020年三季度资产总额为2,096,177.23万元，其中流动资产为438,064.03万元，主要以货币资金、存货、应收账款为主，分别占流动资产的84.02%、7.52%和2.39%。
非流动资产为1,658,113.19万元，主要以长期股权投资、固定资产、在建工程为主，分别占非流动资产的61.4%、21.59%和14.26%。
山西焦化：2020年第一季度报告
公司代码：600740 公司简称：山西焦化山西焦化股份有限公司2020年第一季度报告目录一、重要提示 (3)二、公司基本情况 (3)三、重要事项 (5)四、附录 (9)一、重要提示1.1公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证季度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
1.2公司全体董事出席董事会审议季度报告。
1.3公司负责人李峰、主管会计工作负责人王晓军及会计机构负责人（会计主管人员）朱永智保证季度报告中财务报表的真实、准确、完整。
1.4本公司第一季度报告未经审计。
二、公司基本情况2.1主要财务数据单位：元币种：人民币非经常性损益项目和金额√适用□不适用2.2截止报告期末的股东总数、前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表2.3截止报告期末的优先股股东总数、前十名优先股股东、前十名优先股无限售条件股东持股情况表□适用√不适用三、重要事项3.1公司主要会计报表项目、财务指标重大变动的情况及原因√适用□不适用（1）资产负债表项目重大变动情况及说明：单位：元币种：人民币（2）利润表项目重大变动情况及说明单位：元币种：人民币（3）现金流量表项目重大变动情况及说明3.2重要事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明√适用□不适用2020年1月2日，公司发布了《山西焦化股份有限公司控股子公司山西焦煤集团飞虹化工股份有限公司项目进展公告》（编号：临2019-054号），对公司控股子公司山焦飞虹实施的相关项目进行了概述，并对山焦飞虹历次增资情况及增资必要性进行了列举及阐述。
《关于向控股子公司山西焦煤集团飞虹化工股份有限公司增资暨关联交易的议案》经2020年1月17日召开的2020年第一次临时股东大会审议通过，详见公司于2020年1月18日发布的《山西焦化股份有限公司2020年第一次临时股东大会决议公告》（编号：2020-002）。
2020年1月17日，公司发布了《山西焦化股份有限公司非公开发行限售股份上市流通公告》（编号：临2020-001号），公司于2019年1月向涟源钢铁集团有限公司、首钢集团有限公司、河钢集团有限公司、南京钢铁股份有限公司，共4家投资者发行的限售股共计83,879,420股可上市流通时间为2020年1月31日，受到新型冠状病毒肺炎疫情影响，国家法定节假日延长，该部分股份实际上市流通时间为2020年2月3日。
山西焦化2020年上半年财务指标报告
268.85
341.66
30.71
14.86
2020年上半年 1,203.9 203.49 277.97 3.21
山西焦化2020年上半年总资产周转次数为0.30次，比2019年上半年周 转速度放慢，周转天数从1089.76天延长到1203.90天。企业资产规模有较 大幅度的增长但营业收入却没有相应的增长，企业总资产的周转速度有较 大幅度的下降。
340,362.04
- 73,945.98
- 73,947.39
- 110,298.2
-
-1.41
-2.98 311,649.74
-10.23 45,096.35
12.01 45,151
79.7 87,586.08
-100.01
-54.65
-8.44
-39.01 -38.94 -20.59 -3,777.39
山西焦化2020年上半年财务指标报告
一、实现利润分析
项目名称
营业收入
利润总额 营业利润 投资收益 营业外利润
实现利润增减变化表(万元)
2018年上半年 数值 增长率(%)
2019年上半年 数值 增长率(%)
2020年上半年 数值 增长率(%)
350,801.71 82,373.06 66,020.28 61,378.76 16,352.78
从存货、应收账款、应付账款三者占用资金数量及其周转速度的关系 来看，企业经营活动的资金占用有所下降，营运能力有所提高。
五、发展能力分析 从这三中期来看山西焦化营业收入持续快速下降。2019年上半年营业 收入340,362.04万元，比2018年上半年下降2.98%，而2020年上半年又 下降了8.44%，使其营业收入下降至311,649.74万元，应当引起重视，迅 速查明原因。
山西焦化2020年财务状况报告
山西焦化2020年财务状况报告一、资产构成1、资产构成基本情况山西焦化2020年资产总额为2,140,713.35万元，其中流动资产为517,986.88万元，主要以货币资金、存货、应收股利为主，分别占流动资产的82.19%、7.43%和4.26%。
非流动资产为1,622,726.47万元，主要以长期股权投资、固定资产、在建工程为主，分别占非流动资产的62.4%、22.42%和12.42%。
资产构成表(万元)2、流动资产构成特点企业持有的货币性资产数额较大，约占流动资产的82.3%，表明企业的支付能力和应变能力较强。
不过，企业的货币性资产主要来自于短期借款及应付票据，应当对偿债风险给予关注。
流动资产构成表(万元)项目名称2018年2019年2020年数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)流动资产664,572.03 100.00537,388.45100.00517,986.88100.00货币资金494,637.2 74.43452,232.2984.15 425,727.2 82.19存货38,272.56 5.76 53,746.72 10.00 38,502.3 7.43应收股利0 - 0 - 22,050 4.26 应收账款18,202.52 2.74 12,558.47 2.34 9,919.47 1.92 其他应收款1,034.65 0.16 2,538.33 0.47 2,989.54 0.58 其他流动资产1,462.43 0.22 5,481.55 1.02 2,642.59 0.51 预付款项4,339.05 0.65 2,170.46 0.40 1,481.88 0.29应收票据106,623.6116.04 0 - 596.64 0.123、资产的增减变化2020年总资产为2,140,713.35万元，与2019年的2,036,207.5万元相比有所增长，增长5.13%。
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
山西焦化2020年一季度经营成果报告
一、实现利润分析
1、利润总额
2020年一季度实现利润为10,063.7万元，与2019年一季度的
47,308.52万元相比有较大幅度下降，下降78.73%。
实现利润主要来自于对外投资所取得的收益。
2、营业利润
3、投资收益
2020年一季度投资收益为31,321.32万元，与2019年一季度的63,531.45万元相比有较大幅度下降，下降50.70%。
4、营业外利润
2020年一季度营业外利润为负53.58万元，与2019年一季度负13.06万元相比亏损成倍增加，增加3.1倍。
5、经营业务的盈利能力
实现利润增减变化表
项目名称
2020年一季度2019年一季度2018年一季度
数值增长率(%) 数值增长率(%) 数值增长率(%)
营业收入132,525.68 -8.08 144,169.96 -19.99 180,191.5 0 实现利润10,063.7 -78.73 47,308.52 37.58 34,385.24 0 营业利润10,117.28 -78.62 47,321.59 162.43 18,032.28 0 投资收益31,321.32 -50.7 63,531.45 280.67 16,689.22 0 营业外利润-53.58 -310.2 -13.06 -100.08 16,352.95 0
二、成本费用分析
1、成本构成情况
2020年一季度山西焦化成本费用总额为153,980.69万元，其中：营业
成本为139,344.18万元，占成本总额的90.49%；销售费用为1,150.31万元，占成本总额的0.75%；管理费用为7,222.01万元，占成本总额的4.69%；财务费用为5,243.58万元，占成本总额的3.41%；营业税金及附加为
1,020.61万元，占成本总额的0.66%。
成本构成表(占成本费用总额的比例)
项目名称
2020年一季度2019年一季度2018年一季度
数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)
成本费用总额153,980.69 100.00 160,616.82 100.00 179,028.41 100.00 营业成本139,344.18 90.49 147,758.03 91.99 165,668.67 92.54 销售费用1,150.31 0.75 1,149.04 0.72 1,281.35 0.72 管理费用7,222.01 4.69 5,929.99 3.69 4,175.91 2.33 财务费用5,243.58 3.41 4,331.47 2.70 6,984.87 3.90 营业税金及附加1,020.61 0.66 1,448.29 0.90 917.61 0.51
2、总成本变化情况及原因分析
山西焦化2020年一季度成本费用总额为153,980.69万元，与2019年一季度的160,616.82万元相比有所下降，下降4.13%。
以下项目的变动使总成本增加：管理费用增加1,292.01万元，财务费用增加912.11万元，销售费用增加1.27万元，共计增加2,205.4万元；以下项目的变动使总成本减少：营业税金及附加减少427.69万元，营业成本减少8,413.85万元，共计。