《财务报表分析与股票估值》表格整理

长期股权投资
固定资产、在建工程、工程物资、 固定资产清理、生产性生物资产、 油气资产、无形资产、开发支出、 商誉、长期待摊费用
用于经营活动的长期资产通过生产 产品或者提供劳务来获得回报
递延所得税资产应当根据附注调整 为经营活动的递延所得税资产(扣除金融 类资产的递延所得税资产),商誉是企业 业获得超额收益能力的营运资产
实收资本(或股本)、资本公积金、
专项储备、盈余公积金、一般风险
准备、未分配利润、库存股(作为减
应付股利在真正发放之前其实是股
项)、应付股利、外币报表折算差额 东在公司的投入
、未确认的投资损失
长期债务 股东权益
短期债务或营运负 债
长期借款、应付债券、长期应付款
长期债务
专项应付款
该项目比较特殊,绝大多数公司已经 没有发生额。如果有,则为政府为特定目 的给予公司的无偿投入,建议归人营运负 债,理由是该等政府投入是为了补贴公司 的营运活动
营运负债
其他非流动负债
具体分析,如果与营运相关,则归为营运 负债;如果与筹资有关,则归为长期债务
长期经营资产
负债：
短期借款、交易性金融负债、应 付利息、应付短期债券、一年内到 应付利息作为债务处理 期的非流动负债
资本： 短期债务
其他应付款、其他流动负债、预 计负债
需要按是否与营运有关进行具体分 析的项目,比如,金融资产或债务引起的 未决诉讼的预计负债归为短期债务,公司 产品担保准备金引起的预计负债归为营 运负债
金融资产
营运资产： 应收票据、应收账款、预付款项、 存货(含消耗性生物资产)、其他流 动资产、长期应收款、营运递延所 得税资产 营运负债： 应付票据、应付账款、预收款项、 应付手续费及佣金、应付职工薪酬 、应交税费、递延收益一一流动负 债、其他流动负债、递延收益一一 非流动负债、营运递延所得税负债
营运资产是指在经营活动中需要投 入的循环周转性资产;营运负债是指在经 营活动中产生的循环周转性负债
标准资产负债表项目 资产：
备注说明
资产负债表归类 资产：
货币资金、交易性金融资产、发放 贷款及垫款、可供出售金融资产、 持有至到期投资、投资性房地产应 收利息、应收股利、买入返售金融 资产、金融资产递延所得税资产 (减金融资产递延所得税负债)
如果投资性房地产采用公允价值计 量则更佳,应收股利和应收利息作为金融 资产处理,金融资产产生的递延所得税影 响要具体计算
需要按是否与营运有关进行具体分 析的项目,比如,一年内内到期的非流动 资产如果为持有至到期投资则归为金融 资产,与营运有关则归为营运资本需求
金融资产或营运资 产
长期股权投资
长期股权投资采用权益法核算,在估 值中可以用利润表中的联营企业、合营 企业投资收益来计算投资收益率,在投资 收益率接近预期回报率的情况下,采用账 面价值作为估值;对上市公司的长期股权 投资采用市价计算
长期应收账款是公司为了销售提供 给客户的融资服务务,跟营运密切相关, 归为营运资产
பைடு நூலகம்其他流动资产和其他流动负债是否 归为营运资产或营运负债需要具体分析
递延收益是政府为了支持公司运营 而给予的资金补助,公司必须满足政府的 政策规定,营运递延所得税影响需要具体 计算
营运资本=营运资 产
-营运负债
其他应收款、一年内到期的非流动 资产、其他流动资产