保险需求分析复习课程

人身保险需求分析

人身保险需求理论

寿险需求理论创建于20世纪60年代，该理论把人寿保险当作消费者应付某种未来不确定性的手段，并将其引入到生命周期消费理论的研究之中。人寿保险需求理论研究的是，人们为什么能够和怎样通过购买人寿保险和年金来减轻或消除未来收入现金流的不确定性后果，以达到一生消费效用的最大化，以及在最优消费条件下，哪些因素影响着寿险需求。

人寿保险需求理论的创建者是以色列经济学家梅纳赫姆．雅瑞(Yare，M．E．)，1965年他在《经济研究评论》上发表了《寿命不确定性、人寿保险和消费者理论》一文，雅瑞指出：人们会面临寿命的不确定性，而寿命的不确定性会带来未来收入流的不确定性，如果人们追求生命周期消费效用最大化，那么这种不确定性会影响到人们的消费行为，通过购买年金，人们可以减轻这种不确定性的影响。他依据生命周期消费假说，首次考察了在寿命不确定的条件下，人们如何通过购买保险来消除这种不确定性对人们消费的影响，给出了人寿保险需求的分析框架，即：购买人寿保险和年金可以应对寿命的不确定性带来的风险，实现最优消费。

雅瑞的研究是人寿保险需求理论研究的开始，之后，斯坦利.费希尔(Fischer，S．)(1973)，克里斯托弗·比萨利兹(Passerines，C．A．)(1980)，埃迪·卡尔尼(Karin，E．)和伊扎克·泽尔卡(Zilch，I．)(1985，1986)，弗兰克·刘易斯(Lewis，F．V．)(1989)等人进

一步推动了人寿保险需求理论的发展。美国经济学家斯坦利·费希尔以定期保险为例，给出了一个人寿保险需求概数，认为人寿保险需求与死亡率、遗产动机和未来预期劳动收入正相关；英国经济学家克里斯托弗·比萨利兹指出，购买人寿保险可以消除收入波动的不确定性对于积累的财富的影响；美籍以色列保险学者埃迪·卡尔尼和以色列经济学者伊扎克·泽尔卡讨论了人们的风险态度与人寿保险购买之间的关系，他们通过考察两期模型，指出如果人们风险厌恶越高，那么就会购买越多的人寿保险，越少的年金。加拿大经济学者弗兰克·刘易斯另辟蹊径，从遗嘱的角度考察了家庭的人寿保险购买行为。他认为保险的购买不仅仅是出于投保人自己的需要，同时也是为了满足其被抚养人(如妻子，儿女)获得保障的需要，投保人家庭人口结构及家庭成员的风险偏好也会影响保险需求。

人寿保险需求理论的研究表明，通过购买人寿保险和年金，可以减少或消除未来死亡年龄的不确定性和未来劳动收入的不确定性对

于人们消费的影响；并且指出，影响人寿保险购买行为的因素有很多，被直接引入到理论模型中的因素主要包括未来预期收入、死亡率、遗产动机、心理因素等。

寿险需求理论的研究为国内外许多学者对寿险需求进行实证研究打下了坚实的基础，学者们在对寿险需求进行实证研究时，大都参考以上寿险需求理论选取寿险需求的影响因素，建立寿险需求函数，通过利用各种理论模型对各影响因素与寿险需求的相关关系及显著性程度进行研究。

人身保险需求具体分析

纵观国内外学者的研究，影响人身保险需求的因素可以概括为以下几个方面：

一是经济因素，如国民收入水平和消费结构的变化、通货膨胀、金融深化程度和金融资产存量等。构成人身保险有效需求的一个基本条件是具有足够的支付能力，居民收入水平的高低反映一个地区的平均支付能力，数值越高，支付能力越强。国内生产总值(GDP)是反映

国民收入的一项宏观指标，也是一逞或地区经济发展水平的重要标志，现如今，我国GDP极大提高，人们有了多余的钱财用于保障自身安全，而较低的通货膨胀率又让居民对生活的前景看好，不会急于将钱财用于当前消费；

二是法律和政策因素，如法律环境、国家社会保障制度、货币政策(利率)、税收政策等。一个国家或地区的社会保障程度，直接影响到商业保险中人身保险的需求。社会保障对人身保险需求的影响体现在两个方面：一方面，社会保障对人身保险产品具有一定的替代效应，在社会总资源一定的情况下，用于社会保障方面的多了，用于商业保险方面的将会减少，从这一点看，社会保障会抑制商业保险需求。另一方面，社会保障对人身保险需求产生一定的收入效应，社会保障可以在一定程度上保障人们的基本生活水平，又能提高他们对商业保险的购买力。一般来说，社会保障对人身保险的替代效应大于收入效应，社会保障支出的增加会减少人们对人身保险的需求。

而另一方面，在国家的宏观政策上，近年来国家颁布酶与人身保

险相关的各项法律法规对人身保险的需求结构产生了重要影响。

（1）允许产险公司经营短期健康保险业务和意外伤害保险业务。2003年颁布的新《保险法》第九十二条明确规定：“经营财产保险业务的保险公司经保险监督管理机构核定，可以经营短期健康保险业务和意外伤害保险业务。产险公司的进入给意外险市场和健康保险市场带来了新的活力。

(2)健康险的发展受到重视财政部。国家税务总局《关于人寿保险业务免征营业税若干河遂的通知》中明确规定，一年期以上(包括一年期)健康保险和经财政部、国家税务总局审核并列入免税名单的可免征营业税。

(3)意外伤害保险需求受到重视。2007年，财政部、国家安全生产监督管理总局联合发布了《高危行业企业安全生产费用财务管理暂行办法》，规定在矿山开采、建筑施工、危险品生产以及道路交通运输行业全面提取安全生产费。《暂行办法》特别规定，企业应当为从事高危作业人员办理团体人身意外伤害保险或个人意外伤害保险。可见国家对高危险行业非常重视意外伤害保险，有利于意外伤害保险需求的增加。

三是社会和文化因素，如人翻数量、居民的年龄结构、家庭结构以及居民的保险意识等。一个地区居民的年龄结构分布会对人身保险需求产生较显著的影响，人口老龄化程度、抚养比率的高低都会对人身保险的需求产生较大的影响，人口老龄化程度越高，抚养比率越高，人们对于商业保险的需求就越大，人口老龄化，“空巢老人”也增大

的商业保险的需求。而如今每个家庭都向着小型化的方向发展着，平坦到子女身上的抚养负担就比以往有好几个子女一起赡养时重多了，同时，小型化的家庭对风险的规避能力随之减小，这也增大了保险的需求。此外，一般认为居民的受教育程度越高，保险意识就会越强，因为受教育高的人对相关知识的理解程度越高，风险意识越强，从而个人进行风险管理的能力也会越强。另外，学历越高，一般收入水平也较高，对保险的购买力也就越强，现今的社会，高学历的人才越来越多，保险的需求也大了起来；

四是从事人身保险业务的保险公司因素，如保险产品价格及保险人的服务质量等多个方面。保险公司作为保险产品的供应方，其产品的价格及本身的服务质量等因素对居民的人身保险需求都会产生重

要影响。保险公司的服务质量也会影响人身保险的需求。如果保险公司的承保服务质量好，理赔信誉高，就会刺激未来保险需求的增加；反之，则会使消费者丧失信心，从而降低保险需求。除了以上两个方面以外，保险公司的产品种类，责任范围等因素也会影响人身保险的需求，如果保险公司能根据消费者的需求研发新产品，扩大责任范围，也会有效刺激保险需求的增加。另外，人身保险的市场垄断程度，也会影响屠民的人身保险的需求，市场垄断程度越高，竞争性就越差，产品价格及服务质量等方面很难令消费者满意，这样就会抑制人们对人身保险的需求。