第六章 证券市场运行-交易规则汇总

2015年证券从业资格考试内部资料

2015证券市场基础知识

第六章证券市场运行

知识点：交易规则

● 定义：

交易规则主要有交易时间、交易单位、计价单位与最小变动单位、报价方式、价格决定以及涨跌幅限制六项

● 详细描述：

（1）交易时间。沪、深证券交易所规定，采用竞价交易方式的，每个交易日的9：15-9：25为开盘集合竞价时间；上海证券交易所9：30-11：30、13：00-15：00为连续竞价时间；深圳证券交易所9：30-11：30、13：00-14：57为连续竞价时间，14：57-15：00为收盘集合竞价时间；大宗交易时间延长至15：30。

（2）交易单位。一个交易单位俗称“一手”，沪、深证券交易所规定，通过竞价交易买入股票、基金、权证的，申报数量应当为100股（份）或其整数倍。卖出股票、基金、权证时，余额不足100股（份）的部分，应当一次性申报卖出。股票、基金、权证交易单笔申报最大数量应当不超过100万股（份）。

（3）证券交易的计价单位和申报价格最小变动单位。股票为“每股价格”，基金为“每份基金价格”，权证为“每份权证价格”，债券现货为“每百元面值债券的价格”，债券质押式回购为“每百元资金到期年收益”，债券买断式回购为“每百元面值债券的到期购回价格”。申报价格最小变动单位是交易所规定每次报价和成交的最小变动单位。上海证券交易所规定，A股、债券交易和债券买断式回购交易的申报价格最小变动单位为0.01元，基金、权证交易为0.001元人民币，B股交易为

0.001美元，债券质押式回购交易为0.005元。深圳证券交易所规定，A股交易的

申报价格最小变动单位为0.01元，基金、债券、债券质押式回购交易为0.001元人民币，B股为0.01港元。（4）报价方式。

报价方式分为口头报价、书面报价和电脑报价三种方式，现代证券交易所多采用电脑报价方式。

（5）价格决定。

我国上海、深圳证券交易所的证券竞价交易采取集合竞价和连续竞价方式。

（6）涨跌幅限制。

沪、深证券交易所对股票、基金交易实行10%的涨跌幅比例，其中ST股票和＊ST股票以及未完成股权分置改革的股票价格涨跌幅比例为5%。属于下列情形之一的，首个交易日无价格涨跌幅限制：首次公开发行上市的股票；首次公开发行上市的封闭式基金（上海证券交易所）；增发上市的股票（上海证券交易所）；暂停上市后恢复上市的股票；中国证监会或交易所认定的其他情形。

例题：

1.我国《证券法》规定，因不可抗力的突发事件或者为维护证券交易的正常秩序，证券交易所可以决定（）。

A.临时停市

B.永久停市

C.终止其股票上市交易

D.罚款

正确答案：A

解析：第一百一十四条因突发性事件而影响证券交易的正常进行时，证券交易所可以采取技术性停牌的措施；因不可抗力的突发性事件或者为维护证券交易的正常秩序，证券交易所可以决定临时停市。

2.股市每日的开盘价是由证券交易所决定的。

A.正确

B.错误

正确答案：B

解析：证券交易所开盘价为当日该证券的第一笔成交价；证券的开盘价通过集合竞价方式产生；不能产生开盘价的，以连续竞价方式产生。

3.对出现重大异常交易情况的证券账户,证券交易所无权直接限制其交易,需报中国证监会批准。

A.正确

B.错误

正确答案：B

解析：证券交易所对出现重大异常情况的账户可限制交易。

4.上海、深圳证券交易所自2007年1月8日起对于未完成股改的股票(即S股实施特别的差异化、制度化安排,将其涨跌幅比例统一调整为5%,同时要求该类股票实施与ST、*ST股票相同的交易信息披露制度。

A.正确

B.错误

正确答案：A

解析：上海、深圳证券交易所自2007年1月8日起对未完成股改的股票（即S股）实施特别的差异化、制度化安排，将其涨跌幅比例统一调整为5%，同时要求该类股票实行与ST、*ST股票相同的交易信息披露制度。

5.我国证券交易所规定的A股每次申报和成交的最小数量单位（除零股交易外）是（）。

A.1股

B.10股

C.100股

D.1000股

正确答案：C

解析：我国证券交易所的交易单位，常识题

6.退市风险警示公司股票价格的日涨跌幅限制为（）。

A.3%

B.5%

C.10%

D.没有限制

正确答案：B

解析：ST（其他特别处理）和*ST（退市风险警示）股票的价格涨跌幅比例为5%

7.上海、深圳证券交易所自2007年1月8日起对未完成股改的股票（即S 股）实施特别的差异化、制度化安排，将其涨跌幅比例统一调整为5%，同时要

求该类股票实施与ST、*ST股票相同的交易信息披露制度。

A.正确

B.错误

正确答案：A

解析：证券交易所交易规则和交易制度的涨跌幅制度规定内容

8.可以在证券交易所挂牌交易的证券，除了股票以外，还有（）。

A.国债

B.基金

C.公司债

D.权证

正确答案：A,B,C,D

解析：P226交易原则和交易规则第一段第5行，在证券交易所挂牌交易的品种包括股票、基金、债券、权证和经中国证监会批准的其他交易品种

9.交易所有严格的交易时间，上海证券交易所的连续竞价时间包括（）。

A.12:00-13:00

B.9:30-11:30

C.13:00-15:00

D.15:00-15:30

正确答案：B,C

解析：上证为9：30-11:30、13:00-15：00，深圳上午一样，下午13:00-14:57

10.当中小企业和创业股票上市首日盘中成交价格较当日开盘价首次上涨或下跌达到或超过20%,交易所对其实施临时停牌( 分钟。

A.60

B.30

C.10

D.90

正确答案：B

解析：深圳证券交易所可以对其实施盘中临时停牌措施：盘中成交价较当日开盘价首次上涨或下跌达到或超过20%的，临时停牌时间为30分钟。