(财务会计)高级财务会计第十章辅导

高级财务会计第十章辅导

一、衍生金融工具的主要类别

（一）金融远期合同(Forward contract)

金融远期合同是交易双方分别承诺在将来某一特定时间购买和提供某种金融资产而签订的合约，是最简单的一种衍生金融工具。

（二）金融期货合同(Futures Contract)

金融期货合同指买卖双方在期货交易所以公开喊价方式成交后，承诺在未来某一特定日期以当前约定的价格交付某种特定标准数量的基础金融工具。

（三）金融期权合同

金融期权合同是一种选择性合同，该合同持有人（即期权买方）亨有在合约到期前或到期时以规定的价格购买或销售一定数量某种金融资产（如外汇、股票、计息工具等）的权利。

期权交易双方的权利和义务

（四）金融互换合同(swap contract)•

金融互换合同是交易双方为了确定在未来某一段时间内交换一系列的货币流量而签订的远期合同。

１、利率互换利率互换指交易双方在债务币种一样的情况下互相交换不同形式利率。

２、货币互换货币互换指交易双方交换不同币种但期限相同的固定利率贷款。在货币交换中，贷款的本金和利息是一起交换的。

二、金融工具的会计确认、计量与信息披露

（一）金融工具的会计确认

1、初次确认的条件

（1）与资产和负债有关的风险和报酬实际上已全部转移给了企业；

（2）所获资产的成本或公允价值，或者预计负债的金额能够可靠地加以计量。

2、初始确认过程中值得注意的两个问题：

（１）确认要体现“实质重于形式”的原则

（２）对于企业所发行的混合金融工具（如既有明确的到期日又有转换成发行者产权工具的那部分金融工具），初始确认时应区别这项金融工具的不同组成部分分别予以确认，并使类别的划分与金融负债和权益工具的定义相一致。

2、再确认

已初始确认的金融资产或金融负债，如果在会计报表编制日其公允价值发生变化且这种变化能够可靠地加以计量，则有必要对已确认的金融资产或金融负债的公允价值进行修订，即进行再确认。

3、终止确认的条件

（1）与资产或负债有关的所有风险和报酬实质上已全部转移给了其他企业，且所包含的成本或公允价值能够可靠加以计量；

（2）契约的基本权利或义务已经得到履行、清偿、撤销或者到期自行作废。

（二）金融工具的会计计量

１、长期持有或持有至到期日的金融资产或金融负债在通常情况下，这类金融工具经初次确认后，在报表日仍然按初次确认的金融计量。但以下几种情况除外：

（１）如果长期持有或持有至到期日的金融工具是通过分期支付固定的或可确定的金融来清算的，则它应以能反映其初始确认时确定的实际利率折余成本为基础予以计量（如长期债券投资）；

（２）当有证据表明继续按成本基础计价的某项金融资产，其将来分期清算的固定或可确定的金额可能受到损害时，则应重新确定该项资产的帐面价值；

（３）所持有的金融资产不是通过分期或者不是按定额收回的资产（如长期股权投资），且其公允价值已经降至票面金额，应按其公允价值重新调整帐面金额。

２、为套期保值而持有的金融资产或金融负债报表日按公允价值计量，公允价值变动所形成的损益应在确认时计入损益表；若套期保值的对象属未来交易，公允价值变动所形成的损益可以递延至交易发生时调整交易的公允价值。

３、其他金融资产或金融负债除上述两类以外的其他金融资产和金融负债（如出于投机目的而持有的期货合同），在报表编制日按其公允价值进行计价，公允价值变动所形成的利得或损失作为当期损益予以确认。

（三）金融工具的会计揭示

１、在资产负债表中确认和停止确认金融资产或金融负债的时间标准；

２、金融资产或金融负债的计量属性以及采用这一计量属性所运用的具体方法。

３、对金融资产或金融负债所引起的收益和费用予以确认和计量的基础。

４、有关金融工具性质和范围的信息，包括对未来现金流量的金额和期限可能产生影响的重要条件和情况。

５、有关利率和汇率风险的信息，包括合同规定的再定价日或到期日以及实际利率和汇率；

６、有关信用风险暴露情况的信息，包括在不考虑任何抵押品公允价值的情况下因其他方未能履行金融工具合约义务，企业可能遭受的最大损失，以及信用风险的集中程度和企业对收回抵押品所采用的会计政策；

７、企业管理者为控制与金融工具相关的风险而采取的政策以及金融工具会计处理方面所采用的其他重要的会计政策和方法。

三、金融远期合同

（一）有关概念

１、现汇交易与现汇汇率

现汇交易：指在外汇买卖成交后，在两个工作日内办理交割的外汇交易。

现汇汇率或即期汇率：买卖现汇所用的汇率。

２、期汇交易和期汇汇率

期汇交易：指在外汇买卖成交后，先由买卖双方签订合同，规定外汇买卖的数量、交割期限以及汇率，在合同约定日再办理交割的一种外汇交易。

期汇汇率或远期汇率：期汇交易所采用的汇率。

３、远期升水或远期贴水(Forward margin)

远期升水或远期贴水：指某一时点的期汇汇率与现汇汇率的差额。

（二）金融远期合同的主要类型

1、投资

投资指以签订远期合同的方式于将来某一时期以固定的价格购买用于投资的某种基础金融工具。

2、套期保值

（１）外币应收应付款套期保值

外币应收应付款套期保值指在以外币结算的商品购销业务已经发生情况下，为避免结算日汇率波动风险而与外汇经纪银行签订的买入或卖出与货款等额的远期外汇的合约。

（２）外币约定套期保值

外币约定套期保值是以购销合同为基础签订的合约。

（３）外币投资净额套期保值

外币投资净额套期保值指的就是跨国公司为避免外汇风险而对其拥有的境外子公司或分支机构的权益份额进行的套期保值。

3、投机

运用远期合同进行外币投机指的是投机者在预测外汇变动趋势的基础上，利用远期合同谋取利润。

（三）用于投资的远期合同的会计处理

签订以投资为目的的远期合同是为了在未来确定时期以合同约定的价格及数量购买某种基础金融工具，并将其长期持有或持有至到期日。对这类远期合同所形成的金融资产和金融负债，除了在合同生效时以所交换资产的公允价值（即取得成本）计量外，以后的报告日也应按初始确认时的公允价值计量。

（四）用于套期保值的金融远期合同的会计处理

套期保值是通过采取某一手段产生一项与现存或将要发生的事项相对应的、与当前汇率计量金额相等的金融资产或金融负债，使之与相应项目因汇率波动而产生的风险相抵销。套期保值的最通常手段是运用远期外汇合同。作为套期保值的远期外汇合同应具备以下条件：①企业的经济事项面临着由于汇率波动而可