信用证风险及应对

指导老师：卢洪雨
班级：国贸1202
姓名：舒豪
学号：1204100231
信用证常见风险及对策
信用证(Letter of Credit，L/C)是指开证银行应申请人的要求并按其指示向第三方开立的载有一定金额的，在一定的期限内凭符合规定的单据付款的书面保证档。

信用证是国际贸易中最主要、最常用的支付方式。

信用证是银行有条件保证付款的证书，成为国际贸易活动中常见的结算方式。

按照这种结算方式的一般规定，买方先将货款或抵押贷款，交存银行，由银行开立信用证，通知异地卖方开户银行转告卖方，卖方按合同和信用证规定的条款发货，银行代买方付款。

信用证方式有三个特点：
一是开证银行负首要付款责任。

信用证是一种银行信用，它是银行的一种担保文件，开证银行对支付有首要付款的责任；
二是信用证是一项自足文件。

信用证不依附于买卖合同，银行在审单时强调的是信用证与基础贸易相分离的书面形式上的认证；
三是信用证方式是纯单据业务。

信用证是凭单付款，不以货物为准。

只要单据相符，开证行就应无条件付款。

理论上来看，信用证通过银行做为买卖双方的保证人，代为收款交单，以银行信用代替商业信用，因此对于买方来说，似乎安全性比纯商业信用的其他付款方式高一些（前T/T等除外）。

但是，在实际操作中却并不是这样。

一般的信用证风险主要存在以下四个方面。

银行信用、单证不符、软条款和硬条款。

首先，由于信用证是以银行信用为保证的，因此开证行的信用就很重要，换句话说，开证行是不是有名气很重要。

除此之外，由于很多从事外贸的人不是科班出身，做信用证的全套单证并且做到单证相符并不是容易的事，而且也不能排除一些银行会鸡蛋里挑骨头故意找碴。

另外还有可能在开立信用证时买方故意设立一些软条款，使买方控制一些单证，并且极有可能会导致单证不符的操作。

同时信用证也有硬条款风险，即在信用证的规定格式中，一些硬性条款，这些构成信用证的基本要素，如受益人、有效期、装运期、交单期、议付行等，任何一个条款的细微变化都可能给出口商带来麻烦。

很多风险没有办法消除。

但是为了能最大程度上降低这些风险的方式，首先
要遵守最基本原则，就是严格按照信用证条款要求，做到单证相符。

另外，根据信用证的这些常见的一般风险，还有一些操作方式也可以帮助出口方来降低贸易的风险。

（1）知名大银行开立信用证
信用证的原理就是“银行做中间担保人”，因此这个银行的可靠性至关重要，而国外的银行很多都是私营的，规模有大有小，信用度也良莠不齐。

一夜间倒闭关门，与客户勾结，设圈套坑害出口商的不乏其例。

可是也有很多的知名大银行因为历史悠久，讲究信誉，在信用证操作上基本能做到公平合理，对买卖双方的服务也比较周到，如：花旗银行、巴黎国民银行、德意志银行、汇丰银行。

但是这些老牌的银行一般都在欧美等发达国家，而东南亚、非洲、南美洲等地区的客商，有时确实无法经由知名银行开立信用证的，为促进交易，只能接受一些小银行的信用证，条件是“经第三方知名大银行或者通知行保兑”。

这样在小银行没有履行付款责任的时候由保兑行履行条款。

保兑一般会收取0.3%左右手续费，一般由卖家承担；并非保兑行并不是无条件付款，它的付款前提也是单证相符。

（2）单证要求合理可行
信用证中要求的单据，特别是由第三方机构如商检局、货代等出具的单据，必须都可以获得。

案例：信用证要求船期后5日内寄交副本提单，10日内交单银行，而客户指定了香港的货代，香港货代则要求先港币支付杂费，到帐后才肯出提单。

实际操作时因为外汇支付、提单寄交内地城市等因素，根本无法在5天内取得提单。

此外，信用证对单据的要求往往还细致到语句表述，碰到这类对词句有特别具体要求的单据，没有十足把握的，最好事先向单据出具方咨询，确认是否能按要求缮制。

如果这一点有疏漏，到时候不能完全依照信用证要求来出具单证，势必产生不符点，信用证的可靠性就大打折扣了。

比如有信用证要求提单上要注明：CLEAN ON BOARD，则我们必须事先跟货代确认是否可以如此显示。

如果单证要求不合理可行，则要尽量要求客户更改，一般可以要求客户把开证申请先给卖方确认。

（3）无“软条款”
识别信用证“软条款”二原则：
A)确保客户没有付款买单（赎单）之前无法提货。

B)确保“制单不求人”，确切地说是不求客户，也就是信用证中不要规定由买方签署出具什么单证，所有的单证，都由咱们出口商自己缮制，或由官方机构或货运公司出具。

识破了软条款，就要据理力争，或采取变通手段，让客户取消该条款。

比如前面提及的“正本提单径交客户”，就可改为副本提单交客户，让客户届时以银行担保的形式先行提货，而一旦如此操作，基本上就等同于无条件承诺付款了，两全其美。

当然，也不是说见到“软条款”一概枪毙--事实上也做不到。

特别是一些国际知名的大买家，在其信用证中多见软条款，其目的一则牵制出口商，二则便于自身管理。

这些软条款往往也是不容磋商的“霸王条款”，为求发展也多半会忍气吞声。

不过既然是大买家，信用也好点，风险比杂牌买家小点。

常见软条款：
a.开证申请人（买方）通知船公司、船名、装船日期、目的港、验货人等，受益人才能装船。

此条款使卖方装船完全由买方控制。

b.信用证开出后暂不生效，待进口许可证签发后通知生效，或待货样经申请人确认后生效。

此类条款使出口货物能否装运，完全取决于进口商，出口商则处于被动地位。

出口商见信用证才能投产，生产难安排，装期紧，出运有困难。

c.信用证到期地点在开证行所在国，有效期在开证行所在国，使卖方延误寄单，单据寄到开证行时已过议付有效期。

d.信用证限制运输船只、船龄或航线等条款。

e.含空运提单的条款，提货人签字就可提货，不需交单，货权难以控制。

有的信用证规定提单发货人为开证申请人或客户，可能被不法商人利用此特殊条款进行无单提货。

f.品质检验证书须由开证申请人或其授权者签发，由开证行核实，并与开证行印签相符。

采用买方国商品检验标准，此条款使得卖方由于采用本国标准，而无法达到买方国标准，使信用证失效。

为了最大程度的保护出口方的贸易安全，在收到进口草拟的信用证之后，应该要审证审银行审客户。

审证是指审查信用证不合理的地方，包括有没有软条款，
是否有与合同不相符之处，是否与操作惯例不符，没有按照UCP600等，同时也要审查自己能否完全达到对方提出的要求，能否得到对方要求的全套单据。

除此之外，了解开证行和保兑行等银行的信用情况也很有必要。

如果发现有情况，及时与进口商联系，同时给出修改意见，开证行和保兑行必须尽量有一家是信用较好的大银行，如果自己无法很好地搞清信用证的条款，可以请教专业人员包括公司的开户银行。

对有怀疑的客户，可向海关核销部门（核实是否有真实货物进港）、船运公司、出口方银行进行调查。

合同和信用证订立，并且完成单据后就要自己审证，对照信用证的条款看是否可以做到单证相符。

如果出现情况，能够补救的尽量及时补救，或者根据一些行业操作的规则进行单据的修改，如果情况比较严重或者难以补救的，应该及时与进口方联系，并且进行沟通，尽量将自己的损失降到最小化。

但是，在现在中国对外出口总体并不是很景气的前提下，很多时候出口商对于银行和信用证的软条款没法有太大的意见。

因为有单子才有钱赚，就算对方选的开证行是个杂牌的小银行，信用证如同废纸一张，也只能接受，对于一些软条款也只能忍气吞声，完全看对方的脸色。

当我们出口商的相符单据提交到开证行以后，买家要求开证行付款，开证行没有理由不付的，毕竟付的不是开证行的钱，是买家的钱；除非一些黑心的银行想赚些黑钱，会故意挑事。

当我们出口商提交的单据有不符点的时候，如果这些单据对于买家来说清关没有问题，而他又特别需要你的货物，一般来说买家也会选择要求开证行付款，这个时候不管你有多少不符点，开证行才不管，毕竟要付出去的钱跟他没有太大关系，他只是个中介而已，所有的风险跟他无关（只要单证相符无误）。

这两种情况都是比较好的。

如果反过来，提交到开证行的单据没有不符点，买家不想要你的货了，这个时候开证行可能会配合买家，不付款，然后买家会告知：我已经跟开证行说了付款，你等着吧，或者我已经向开证行下达过付款指令了，至于为什么不付，我也不知道。

拖到最后，出口商崩溃，只能退货或者弃货。

所以，做信用证这种支付方式，说到底买家信用压倒一切。

开证行只是一个配角而已。

所谓的配角就是一般情况下不起作用，极端情况下才上场。

这个极端情况就是买家拒付没有不符点的单据或者买家破产等等。

总之，选个好的开证行，
不如选个好的买家。

因此，我想除了一些大单子或者是与不太信任的买家，一般不需要轻易使用信用证。

毕竟，信用证对于进出口双方尤其是出口方是很大的压力，而且单证较为复杂，所以除非万不得已没有必要接受信用证，一旦确定使用信用证方式结算，那么就一定要仔细核对一切信息，对各方面都要好好审核，谨慎做单据，并且做好与客户的沟通。

中国作为一个进出口贸易大国，而近年来贸易行业又热度下降，很多从事该行业的人也并非是专业出身，因此为了保护众多出口商的利益，出口商除了可以选择中信保这样的政策性出口保险公司，还可以通过一些外贸服务平台来获得帮助，像阿里巴巴收购的一达通，通过互联网一站式为中小企业和个人提供金融、通关、物流、退税、外汇等所有外贸交易所需的进出口环节服务，改变传统外贸经营模式，集约分散的外贸交易服务资源，为广大中小企业和个人减轻外贸经营压力、降低外贸交易成本、解决贸易融资难题。

针对信用证问题，一达通推出的信融保服务涵盖审证制单、打包贷款、信用证买断三大模块,可按需灵活选择。

他可以帮助客户进行专业审证，并全权承担审证风险，甚至提供融资贷款服务。

所以通过类似的外贸服务平台，即便是初入行的菜鸟也可以松一口气。

虽然通过第三方的服务与担保可以有效降低贸易的风险，减少单证不符点的出现，但是同时也会导致自己的利益减少。

因此，还是同样的建议，除非是非常重要的或者自己没有把握的单子，能自己做成功的就应该自己做，毕竟自己学到了才能有经验。

所以，在出口贸易中，虽然信用证在理论上风险是最小的，但是其实在实际操作中由于各种实际的情况，信用证并不是最适合的方式，甚至风险程度超过其他付款方式，因此对待信用证的态度应该要格外谨慎，首先提出或接受信用证结算的时候就应该谨慎，其次是对范本的审核、对银行和客户的审核要谨慎，然后是最单据的时候要谨慎，最后交单时也要谨慎。

对自己没有把握的单子要多请教专业人士或通过第三方可靠的服务平台来审单，将自己的风险降到最低。