商业银行积极应对人口老龄化的思路建议

商业银行积极应对人口老龄化的思路建议①

摘要：我国人口老龄化发展速度快、老年人口多、城乡分布不均匀、“未富先老”问题突出，且有进一步加深的趋势。这虽然为商业银行服务老龄产业提供了机遇，但却影响了商业银行发展的宏观经济环境，降低商业银行的盈利能力，影响商业银行的贷款行业分布，也不利于商业银行发展互联网金融。对此，商业银行需要充分抓住人口老龄化带来的机遇，创新金融服务产品和业务领域，合理调配贷款行业分布，推行物理网点和电子渠道综合经营策略并积极开展异业合作，以服务老年人口和经济社会发展。

关键词：商业银行；人口老龄化；老龄产业

人口老龄化是我国经济社会发展中不可逆转的大趋势。由于人口是经济发展的一个重要影响因素，也是我国长期经济发展面临的重要风险之一，所以在各项经济决策时自然需要考虑人口老龄化问题。商业银行作为现代经济的核心，需要充分发挥其调配金融资源的作用，针对人口老龄化带来的各项挑战采取更加积极的措施，为降低因为寿命延长而导致的长寿风险做出积极的贡献，更好地服务于经济社会发展。

一、人口老龄化的历程、现状及趋势

从人口老龄化的历程看，我国人口老龄化速度快，且进入老龄化社会后呈加速发展态势。1970年代前半期，我国人口年轻化的特点突出，直到1982年我国的人口结构仍然是成年型。1982-2000年，我国65岁及以上人口占比提高2.1个百分点，增速相对较低。在此之后，受生育率下降、寿命延长以及人口惯性的影响，人口老龄化快速发展且问题日渐突出。按照联合国人口司的界定标准，2000年，我国65岁及以上人口占比达到7%，正式进入老龄化社会，从此65岁及以上人口占比有了较快的增长。2000-2012年，65岁及以上人口占比提高了2.4个百分点，增速明显提高。从人口绝对老化进度看，我国所用的时间比发达国家少一半还要多。

从人口老龄化的现状看，与发达国家相比，我国“未富先老”的特点尤为突①原文发表于《西南金融》，2014年第2期，第27-28页。

出。发达国家人口老龄化基本与工业化、现代化同步，进入老龄化社会时的人均GDP相对较高，美国、日本、韩国进入老龄化社会时的人均GDP依次是7000美元、1.1万美元、1.5万美元。而我国2000年步入老龄化社会时的人均GDP为949美元，只有世界平均水平的1/5。虽然近年来国内经济增长较快，经济总量跃居世界第二位，但2012年我国的人均GDP也只有6102美元，仍低于世界平均水平。2012年，我国65岁及以上人口占比为9.4%，比同期7.7%的世界平均水平高出1.7个百分点，比不含我国的发展中国家平均水平高出3.6个百分点。

就国内的情况看，我国人口老龄化的现状表现为：一是老年人口绝对数量较大。2000年，我国65岁及以上人口数量为8822万人，2002年突破一亿人，成为全球老年人口绝对数最多，且是老年人口唯一过亿的国家。二是农村地区老龄化超前于城市和乡镇地区。第六次人口普查的数据显示，农村地区65岁及以上人口占比为10.06%，而城市和乡镇地区该比值分别是7.68%、7.98%。三是人口高龄化与老龄化同步出现，老年人口高龄化趋势严重。第六次人口普查的数据显示，80岁及以上高龄人口总数为2098.93万人，约占总人口的1.57%。

从人口老龄化的趋势看，21世纪前半叶，我国人口老龄化呈加速增长的态势，后半叶增速趋缓，但人口老龄化问题将持续凸显。一是从65岁及以上人口的绝对数看，2055年以前其数量将持续增加，2055年达到3.42亿人的峰值，之后进入绝对数总数下降的时期，到2100年降至2.89亿人。2050年，我国老年人口数量比届时所有发达国家老年人口的总和还要多出约5000万人，老年人口全球第一的位置将保持到2080年代。二是从65岁及以上人口占比看，大致呈稳步增长态势，2040年占比将超过20%，2100年占比为27.5%。三是高龄人口数量和占比加速增长。我国80岁及以上高龄人口2052年将超过1亿人，占全球高龄人口总量的25%。21世纪前半叶，高龄人口年平均增长率为4.02%，分别是老年人口、总人口年均增长率的1.7倍、20倍。

二、人口老龄化对商业银行经营的影响

随着收入水平的提高，老年人口的消费需求已不再局限于温饱型消费，对生活质量、精神慰藉和健康水平的要求更高，现代老龄产业纷纷出现并呈较好的发展势头。2010年，我国老年人口市场消费的年需求已达1万亿元，2020年、2030年将分别达到2万亿元、8万亿元，为商业银行在银色经济时代开辟新的市场提

供了机遇。但是，人口老龄化也直接影响商业银行发展的外部环境，降低其盈利能力，为商业银行服务渠道转变及部分业务的开展带来不便。

第一，人口老龄化对商业银行发展的宏观经济环境有负面影响。首先，人口老龄化将降低资本积累和投资。人口老龄化引发储蓄率降低，资本积累减少和价格提高，抑制投资扩大，加上老年人口的消费属性强于投资属性，其数量增加会减少各项投资，从而削弱投资对宏观经济增长的拉动作用。其次，人口老龄化将削弱创新动力。2012年，我国的人均GDP超过6000美元。根据国际经验，当一国的人均GDP超过5000美元后，靠简单的复制和模仿已难以维持经济稳步快速增长，必须更多地依靠创新。但老年人口创新的积极性和动力较低，不利于以创新助推经济增长。商业银行的发展对宏观经济的依赖性较高且顺经济周期特点突出，由于人口老龄化而影响宏观经济稳步快速增长，对商业银行经营的宏观经济环境不利。

第二，人口老龄化将降低商业银行的盈利能力。从存款方面看，老年人口的储蓄率相对较低，这将增加商业银行吸收存款的难度，提高其吸收存款的成本。从贷款方面看，银行业对优质客户的竞争，以及借款主体融资渠道日益多元化，决定了商业银行难以提高贷款利率。从存贷款利差看，人口老龄化将导致劳动力减少及价格上升，抬高劳动密集型行业产品的生产成本，提高农产品和服务业产品价格，从而导致通货膨胀率提高。日本、韩国在进入老龄化社会后，都出现了因农产品和服务业价格提高引发较高的通货膨胀。商业银行贷款的实际利率是名义利率减去通货膨胀率，若名义利率不变，通货膨胀率提升将降低商业银行贷款的实际利率和利差。国内商业银行利润主要来源于存贷款利差，受到的影响会更大。

第三，人口老龄化影响商业银行的贷款结构分布。一方面，老年人口比例的提高将导致总需求结构的变化，其对耐用消费品、住房消费、经营性贷款的需求会减少，而对医疗保健、健康产业的贷款需求会增加，直接影响商业银行贷款的需求结构。另一方面，受“未富先老”的影响，我国劳动年龄人口占比在2011年开始呈下降趋势，但资源禀赋优势尚未从劳动充裕转到资本、技术充裕阶段。在贷款行业分布方面，商业银行信贷支持劳动密集型行业面临劳动力短缺、工资上涨，行业发展前景不被看好的问题，结合人口老龄化发展及劳动年龄人口减少