阿里小贷突破放贷杠杆率限制

银行挑战者：阿里小贷

银行挑战者：阿里小贷中国的传统银行业出现了一位离经叛道的挑战者。

它是一家能做到果断与合作多年的大型银行分道扬镳的公司，也被称为最靠谱的“小贷工厂”,已被视为传统银行的劲敌——不是银行，胜似银行。

阿里小贷的发展速度已经远远超过了在小贷领域寻求突破的大多数银行。

接近阿里金融的人士透露，从2010年4月阿里巴巴拿到小额信贷牌照到今年6月底，阿里巴巴信用金融部门已经为超过12.9万家小微企业提供贷款，贷款总额超过260亿元，阿里金融已经实现单日利息超过100万元。

年利息所得数亿元，不亚于一家小型城商行。

“阿里金融是颠覆整个金融格局的大手笔。

希望能搅动目前的一潭死水。

”长期观察民间金融的北交所董事长熊焰对记者表示。

阿里金融人士透露，阿里金融只是一个统称概念，而非实体公司。

具有营业执照的法人单位是浙江阿里小贷和重庆阿里小贷两家小贷公司。

但具体业务都是由阿里金融的员工执行，并没有放具体的运营人员在两家小贷公司里面。

业内人士介绍，阿里巴巴进军金融业仅五年时间，已拥有了可比央行征信系统的数据库、比银行更快的资金流动性及相当于一家小型银行的利息收入。

这直接影响到了它的从合营到自营的转变。

“小微企业在阿里巴巴和淘宝累积的信用不能获得银行的认可，仍需要担保、抵押或联保，能够通过银行审核门槛的很少。

我们送过去100个客户，99个都被否了，他们依然用固有的方式操作，理念和我们太不一样。

”前述接近阿里金融人士回忆道。

随着2010年6月两家小贷公司的成立，阿里巴巴正式停止了与建行和工行的合作，走上了金融自营的道路。

阿里金融不是没有谋求过银行牌照，但迄今并未成功。

“他们没有银行牌照也不影响他们开展业务。

”监管当局有关人士告诉记者。

是不影响，只是不能增加杠杆来放大阿里小贷的规模，仅仅靠资本金的快速周转来实现贷款总额的迅速放大。

监管准入和合规性限制只能暂时捆绑住阿里金融业务发展膨胀的速度，不管这种限制是否合理。

从合营到自营2007年5月16日，阿里巴巴联手建行推出“e贷通”，阿里巴巴会员可凭借在其网站上的交易信用记录向建行申请贷款。

互联网金融发展模式谈——以蚂蚁金服为例

互联网金融发展模式谈
以蚂蚁金服为例
黄玮
摘要：随着科技振兴，互联网金融公司逐渐发展起来，妈蚁金服是目前规模最大餉互联网金融公司。本文试图从妈蚁集团财务数据中，厘清其是一家科技公司还是金融公司的问题，总结经验教训，为金融科技行业健康发展提供参考。
关键词：互联网；公司金融；金融科技；信息技术
一、以数据视角看业态
主要参考文献 [1] 银保监会等.网络小额贷款业务管理办法.http：//www. gov. cn/xinwen/2020-1 l/03/content_5556859. htm. 2020. [2] 蚂蚁金服.蚂蚁金服招股说明书.http ：//. cn/stock/infomiation/c/202008/e731 ee980f5247529ea824d20fcdb 293.pdf.2020. [3] 银保监会等.关于进一步规范大学生互联网消费贷款监督管理工作的通知31904240406&wfr=spider&for=p（、.2021.
2018年，蚂蚁公司旗下金融科技平台的微贷平台与商业银行等金融机构合作，共同推出小微贷款产品,共建合作共赢
❻中国农业会计2021—7
论
模式，在一定程度上促进了小微信贷余额的增长蚂蚁公司通过与金融机构合作的方式获取资金，蚂蚁小贷一般出资比例不到2%,联合贷款大约1.8万亿元左右,这是目前蚂蚁集丙占比最高的信贷资产形式,理论上不承担资金成本，也无需承担坏账风险.从而使资产质量更高。因新冠肺炎疫情，该业务也受到一定冲击，导致2020年6月末收入减少。其平台典型产品包括花呗、借呗。一是花呗。该产品为消费者提供最长40天的免息期,是数字化无抵押循环消费信贷产品，与信用卡类似。截至 2020年12月末，花呗大部分分期用户贷款日利率为万分之四左右（即年化利率14.6% ）„截至2020年期末,花呗用户平均余额约2 000元。二是借呗。借呗是一个数字化无抵押的短期消费信贷产品。截至2020年中期，借呗大部分贷款的日利率也在万分之四左右。三是经营贷.截至2020年12月末，小微经营者大部分贷款的日利率为万分之三左右（即年化利率10.95% ）。网商银行2019年年报中披露“截至2019年末网商银行历史累计服务小微企业和小微经营者客户2 087万户，户均余额3.1万元。”

阿里金融小额贷款模式存在的问题及对策研究

107906 金融研究论文阿里金融小额贷款模式存在的问题及对策研究中图分类号：F830.9 文献标识码：A文章编号：1005-913X（20xx年，阿里小贷客户累计数突破了80万家，发放贷款累计突破2100亿元；客户平均贷款余额不到4万元，客户平均授信大概13万元，不良贷款率在1%以下，低于一般商业银行的平均水平。

二、阿里金融小额贷款模式存在的问题（一）有效资金来源不足阿里小贷作为小额贷款公司，不得向公司内外筹集资金或以任何方式吸收低利率的公众存款，这一规定使阿里小贷公司正常的获取资金渠道和成本受到了限制，以至于其后续营运资金不足，进而限制了阿里小贷的健康稳定发展。

另外，根据政策对阿里小贷公司定位为工商企业，阿里小贷公司办理业务只能利用自有资金，贷款有效资金来源问题成为其发展的桎梏。

阿里金融虽然拿到了第三方支付牌照，阿里旗下的支付宝沉积了很多闲散资金，但是据有关监管方的规定，第三方支付机构需要凭借一家商业银行来托管其备付金。

因此，目前阿里金融小额贷款公司无法利用支付宝积淀的客户资金。

（二）风险控制较为薄弱阿里金融小额贷款风险控制的重点主要是数据的整合、模型的构建和定量的分析，它通过将自身平台上的客户交易数据整合处理，利用该信用评价模型算出借款人的违约可能性的概率，依据此来作为阿里小贷放贷的标准。

由于阿里小贷的平台目前主要是以其电商业务有关的交易数据作为依据，数据维护程度单一，有效性不足，很难真正保证所提供的交易数据及外部数据的真实性可靠性。

而数据的可靠性和有效性会直接影响到小额贷款的质量。

另外，由于阿里小贷目前无法从我国征信体系中直接获取目标客户资料，只能以网络信用为主要放贷标准，缺少硬性约束，阿里小贷不能全面考核贷款人的经营环境和地理位置，违约的可能性还是存在的。

（三）金融监管存在漏洞阿里小贷公司有别于传统的小额贷款公司，主要通过网络审批发放贷款，使其身份特殊，定位模糊。

首先，2008年监管当局出台了《小额贷款公司试点指导意见》，该意见虽承认了小额贷款公司的法人身份，但是仍没有将金融机构的身份赋予小贷公司，而被定位为工商企业，由于工商部门并不熟悉金融业的业务流程和管理要求，所以对其日常监管又无能为力，最终导致其金融监管方面复杂、模糊。

以阿里巴巴为例分析我国互联网金融的发展

以阿里巴巴为例分析我国互联网金融的发展马福成摘要：当今社会经济的一大热点问题便是互联网和金融的交叉产品，在我们身边已经逐渐兴起了一批拥有“互联网金融”概念的公司。

以阿里巴巴为例，已经发展成为全球范围内电子商务的标杆企业，在“互联网金融”领域的发展较好。

本文将阿里巴巴作为重点分析对象，研究了我国互联网金融的发展。

关键词：互联网；金融；阿里巴巴；发展引言当前，电商平台利用自身掌握的平台优势所开创的小微融资和贷款新模式已经发展成为互联网金融的焦点。

由于服务对象的不同，电商平台所创建的互联网金融模式并没有对传统的大型银行业务形成威胁。

然而，现代各电商平台都纷纷开始申请金融牌照，国有大型银行感受到了威胁与压力，竞相构建自身的电商平台，互联网金融行业充满了潜在的竞争。

笔者认为，这应该是传统金融模式和互联网金融服务融合前的对抗。

伴随着大数据时代的到来，互联网金融服务逐渐普及开来，金融权利在信用体系数据分享的带动下开始向个人转移，在这因过程中，互联网金融将会发展到社会的各阶层，一个崭新的大金融时代即将到来。

一、从阿里集团的发展分析中国互联网金融的发展历程阿里巴巴集团早在2007年便和工商银行、建设银行联合推出目的在于解决中小企业融资难的贷款业务，以期发挥传统银行的资金优势与阿里巴巴平台的数据优势，来对这一问题进行解决。

然而，受到阿里巴巴集团服务对象为小微企业以及传统银行锦上添花式的贷款类型，这一合作业务在三年后宣告终结。

招商银行的优势向来是其信用卡业务，他们在与阿里巴巴支付宝的合作也并不是毫无保留的，在合作初期迟迟不肯开放无交易限额的“快捷支付”业务。

阿里巴巴集团的支付宝尽管在支付模式上做了创新，然而他们对于传统银行的核心业务并没有形成影响，支付宝主要是首先利用大数据优势，对客户需求进行搜集，然后开展和银行的合作，业务开展中支付工具与资金来源都是银行，互联网在这过程中承担一种渠道角色。

但是，事实上，阿里巴巴平台被这些传统大型银行所拒绝。

电商小额信贷金融模式的发展研究

课程论文电商小额信贷金融模式的发展研究———以“阿里小贷”为例院系：商学院专业：物流管理年级（班级）：2012级（1）班姓名：******学号: *****完成日期：2014年11月15日摘要在中国电商发展日益成熟的情况下，基于银行贷款难，手续繁杂，周期长的传统模式，电商小额信贷金融模式逐渐发展起来。

所谓的电商小额信贷金融模式是互联网金融的一种形态，属于互联网银行类业务，指电商公司通过其旗下的小额贷款公司，利用掌握的线上贸易数据，通过自有资金及融资对其线上的小微企业进行贷款服务的金融模式。

该金融模式主要面向线上的从事电子商务的小微企业，提供的也是小额贷款服务，有效解决了这些小微企业的融资难题，为我国电子商务产业发展提供了有力支撑。

本文通过研究国内市场最为常见的电商小额信贷金融-----“阿里小贷”的发展模式及其优劣势来探索电商小额信贷金融模式在中国的发展状况。

关键词：小额信代；阿里小贷；优劣势AbstractIn Chinese online retailersdevelopment day by day mature, based on bank loans difficult, complicated procedures, the traditional mode of long cycle, the microfinance financial model business gradually developed。

The so-called Online retailersmicro credit financial pattern is a pattern of Internet finance, which belongs to the Internet banking business, refers to the electric company through its subsidiary of the petty loan company, the online trade master data, through its own funds and financing of the line Small and micro businesses in the loan service of financial model.The financial model oriented line mainly engaged in e-commerce Small and micro businesses, also provides microfinance services, effectively solve the financing problem of the Small and micro businesses, providing powerful support for our country electronic commerce industry development. In this paper, through the study of domestic market the development mode and its advantages and disadvantages of common electric micro credit financial------ Ali small credit business to explore the microfinance financial mode advantages and risks.Key words：Small signal generation；Ali small credit:The advantages and disadvantages目录1．引言 (1)2．互联网金融概述 (1)2.1国内互联网金融概述 (1)2.2国外互联网金融概述 (3)3．“阿里小贷”的概况 (3)3.1 “阿里小贷”的简介 (3)3.2 “阿里小贷”模式发展的优势及局限分析 (3)3.2.1“阿里小贷”发展的优势 (3)（1）具有庞大的客户资源和数据及先进的微贷技术 (3)（2）具有完整的风险控制体系 (4)（3）低廉的成本及高效率优势 (4)（4）目标客户优势 (5)3.2.2“阿里小贷”发展的局限与挑战 (5)(1)阿里自身的缺陷 (5)(2)竞争对手的挑战 (6)4．我国对电商小额信贷金融发展的政策监管 (7)5．结语 (7)参考文献 (9)电商小额信贷金融模式的发展研究———以“阿里小贷”为例1 引言根据数据统计我国有89.02%的小微企业有融资需求，53.66%的企业需要无抵押贷款，然而由于传统银行对风险的严格控制，贷款难的问题一直制约着中小企业尤其是小微企业的发展。

小贷大劫蚂蚁金服出80亿“救火”新三板小贷咋办？

小贷大劫：蚂蚁金服出80亿“救火”新三板小贷咋办？【各位读友，本文仅供参考，望各位读者知悉，如若喜欢或者需要本文，可点击下载下载本文，谢谢！】2018年1月17日，最新一期蚂蚁花呗ABS已经完成发行，其中，优先A利率为6%。

由于市场需求高于预期，这一期ABS发行量从25亿元临时上调至40亿元。

这也意味着，国内互联网小贷公司发行ABS并未被“一刀切”叫停，互金消费金融资产证券化将重启。

当然了，不是每家小贷公司都像蚂蚁小贷这么幸运。

故事还是得从去年说起。

2017年12月8日，银监会发布《小额贷款公司网络小额贷款业务风险专项整治实施方案》，细化了12月1日《通知》的内容。

主要有几个影响：1、融资杠杆比例受限，表外融资并入表内，小贷实际杠杆率将会大幅降低，这样一来，小贷公司资金来源就很少了；这点对小贷公司影响较大，目前各地最高的融资杠杆可能只有2倍左右，换言之，假设互联网小贷注册资金5亿，放贷规模也就只有15亿左右，盈利能力、互联网小贷牌照价值预估都会受到影响。

2、平台今后基本只能以自有资金放贷，业务会大大萎缩；3、以后网络小贷开展业务，只能做有场景的。

据媒体不完全统计，鸿丰小贷、元丰小贷、国汇小贷、阳光小贷、中祥和等新三板小贷公司拿到了网络小贷的牌照。

目的就是为了破局。

然而，站在今天这个时点，这些小贷公司还是被推到了悬崖边上。

事实上，大家都知道监管细则会落地，只是迟早的的事。

但是呢，一颗老鼠屎坏了一碗粥，有些规矩办事的小贷机构也受到了同等待遇，银行不放款，新三板不让融资，连ABS产品融资也很难走通了，这局还怎么破？据媒体统计，截至目前，新三板共有42家小贷公司。

自挂牌以来，仅有琼中农信、鑫庄农贷、广文农贷等10家企业实现过定增，增发次数共计12次，增发募资金额合计亿元。

其中，单笔最大金额为信源小贷的8264万元。

更冰冷的数据是：2017年全年，新三板小贷公司中无一家企业实施过定增！没有最惨只有更惨。

据媒体报道，2017年12月仅有6笔小额贷款ABS发行，规模仅为亿元，较11月的17单亿元，融资规模骤降%。

蚂蚁金服小额贷款的监管难题

蚂蚁金服小额贷款的监管难题
蚂蚁金服作为中国最大的互联网金融平台之一，其提供的小额贷款服务在中国市场上拥有庞大的用户基础和业务规模。

然而，由于小额贷款行业的特殊性质和蚂蚁金服的快速发展，存在一些监管难题。

1.监管缺失：小额贷款行业相对于传统金融行业而言，监管制
度尚不完善。

目前，监管部门对于互联网金融领域的监管尚未完全跟上，导致蚂蚁金服等互联网金融平台在小额贷款业务中可能存在监管空白。

2.风险控制：小额贷款业务存在较高的风险，蚂蚁金服需要建
立有效的风险评估和控制体系。

例如，在用户验证和信用评估方面，蚂蚁金服需要确保借款人的真实身份和还款能力，并采取措施防止欺诈行为和违约风险。

3.信息安全：小额贷款业务涉及大量用户的个人和金融信息，
因此信息安全是一个重要的监管难题。

蚂蚁金服需要加强用户数据的保护，包括数据加密和防止信息泄露。

4.利率管制：小额贷款行业的利率问题一直备受争议。

监管部
门会考虑限制蚂蚁金服等互联网金融平台的贷款利率，以保护借款人的利益。

然而，由于互联网金融的高效率和低成本特点，限定利率可能会影响蚂蚁金服的盈利能力。

5.消费者权益保护：小额贷款行业存在一些不规范的行为，例
如过度借贷和高压催收等，这可能对借款人的权益造成损害。

监管部门需要加强对蚂蚁金服等互联网金融平台的合规监管，保护消费者的合法权益。

总之，监管小额贷款业务是一个较为复杂的问题，需要监管部门与蚂蚁金服等互联网金融平台合作寻求解决方案，以保障行业的可持续发展和消费者的权益。

互联网金融企业资产证券化风险研究——以蚂蚁金服为例

财财融融互联网金融企业资产证券化风险研究——以蚂蚁金服为例王炳萱摘要：近十年互联网企业在我国迅速发展，以大数据为依托的互联网金融企业开始逐渐渗透进消费者的日常生活。

阿里巴巴集团旗下的蚂蚁金服通过穿插配合淘宝等网购业务对个人消费者进行放贷，其相关放贷业务还针对相关的中小企业，并将放贷后的应收账款债权进行抵押发行债权融资，进行新一轮的放贷遥然而蚂蚁金服希望不遵守《巴塞尔协议芋》，无视相关资本充足率的规定，在自有资金不足2%的情况下进行100%的放贷，持续进行应收账款的资产证券化，以百倍杠杆融资进行循环放贷。

我国互联网贷款以及与之相关的ABS等尚处于起步阶段，各项法律法规还不完善，本文根据ABS放贷及融资模式，提出对此类业务模式风险的思考以及相关建议。

关键词：资产证券化;应收账款;蚂蚁金服中图分类号作者单位:甘肃政法大学2020年10月24日，马云在第二届外滩金融峰会上发表演讲,言辞激烈地批评我国金融监管制度过于保守,称现在的银行仍为古代当铺思想，执着于“老年人俱乐部”的《巴塞尔协议芋》，会扼杀金融科技创新；11月3日，上海证券交易所宣布，中国人民银行、中国银行保险监督管理委员会（简称中国银保监会）、中国证券监督管理委员会（简称中国证监会）、国家外汇管理局对蚂蚁集团实际控制人马云，蚂蚁集团董事长井贤栋、执行官胡晓明进行了监管约谈，蚂蚁金服被交易所决定暂缓上市。

一、资产证券化的相关概念资产证券化的形式种类繁多，应收账款资产证券化是其中的一种也是主流的形式。

资产证券化按照不同的基础资产，有着不同的分类标准。

以居民贷款作为基础资产的一类资产证券化，统称为MBS（Mortgage Backed Securities,住房抵押贷款证券化）。

另外一种形式的资产证券化是ABS （Asset Backed Security，资产支持证券化）。

ABS通俗地理解是以一项未来有稳定现金流的收款权利作为抵押，以该项权利为标的而发行债券。

阿里巴巴网络贷款(阿里巴巴欠银行贷款多少)

阿里巴巴网络贷款(阿里巴巴欠银行贷款多少)
阿里巴巴网络贷款是阿里巴巴集团旗下的一项金融服务，它为小微企业和个人提供小额贷款服务。

阿里巴巴网络贷款的出现，填补了传统金融机构对小微企业和个人的信贷空白，同时也为阿里巴巴集团拓展了金融领域的业务。

但阿里巴巴网络贷款也面临着一些问题，其中最重要的问题是欠银行贷款问题。

由于阿里巴巴网络贷款的贷款对象大多是小微企业和个人，他们的还款能力相对较弱，因此阿里巴巴网络贷款的不良贷款率较高，这也导致了阿里巴巴欠银行贷款的问题。

根据阿里巴巴集团公布的财报，截至2019年3月31日，阿里巴巴集团的总负债为1.2079万亿元人民币，其中短期借款为1.1576万亿元人民币，长期借款为502.7亿元人民币。

其中，阿里巴巴网络贷款负债占比较大，但具体数字并未公布。

针对阿里巴巴欠银行贷款的问题，阿里巴巴集团也采取了一系列措施。

首先，阿里巴巴集团加强了对阿里巴巴网络贷款的风险控制，严格审核贷款申请人的信用记录和还款能力，降低不良贷款率。

其次，阿里巴巴集团积极拓展金融业务，通过发行债券、股票等方式筹措资金，缓解负债压力。

最后，阿里巴巴集团加强了内部管理，规范运营流程，提高效率和透明度，避免出现财务问题。

总的来说，阿里巴巴网络贷款作为一项新兴金融服务，虽然在发展过程中遇到了欠银行贷款的问题，但阿里巴巴集团采取了一系列措施，积极应对问题。

相信在未来，阿里巴巴网络贷款将会更加成熟和稳定，为小微企业和个人提供更加优质的金融服务。

浅谈“阿里小贷”缓解融资难问题

一．
中小企业融资危机问题成因分析
元，尽管银行纷纷表示对中小企业的关注，但事实上，银行会
１．借贷市场体制不平衡
把２０００万元贷款给一家大企业，却忽略了只需要５０万元就能
当前资金融通市场有近８０％的资金掌握在大型国有银行或运转下去的小企业的需求，因此阿里小贷公司提供的贷款额是是股份制银行，使得小型金融机构掌握的资金资源很少，即使５Ｏ万元以下，对超过５Ｏ万元以上的需求，阿里小贷公司不予支有心对中小企业放贷也是力不从心。而那些大型银行更加倾向持。阿里巴巴小额贷款就是要贴近草根用户群，提供传统金融于将资金投放于大型企业，以期承担更小的风险，获得较为稳机构无暇顾及的微型贷款业务。定的现金流入，并且大型银行严格的信用评审体系和较高的资从某种层面上而言，小微企业对于资金的需求量相对于大本门槛也将中小企业拒之门外。这样的局面迫使那些资金链有型企业是非常小的，但是银行往往会忽略其需求，或是因为担
信用体系极其不完善熟人文化的盛行和民间借贷的活跃一度为中小微企业提供了不少方便但也正因为如此支持中小微企业的金融市场迟迟未能走上规范的正轨民间借贷往往建立在关系的基础上而非契约的基础上于是一个电话一张借条便能筹集千万资金成为这里的常态
管理视西
雨贸纵横
浅谈 “ 阿里小贷＂缓解融资难问题
困难的中小企业转而向民间借贷。另一方面，银行贷款利率长期处于非市场化状态，在通货膨胀率高、银根紧缩的市场环境下，金融机构的贷款利率远低于市场化状态下的 “ 平衡利率” 。使市场呈 “ 供远小于求” 的态势，迫使民营企业不得不转向更高利率的民间借贷，从而加大了企业一旦经营不善导致资金链断裂而无法偿还巨额贷款的

以阿里巴巴为例分析我国互联网金融的发展

以阿里巴巴为例分析我国互联网金融的发展马福成摘要：当今社会经济的一大热点问题便是互联网和金融的交叉产品，在我们身边已经逐渐兴起了一批拥有“互联网金融”概念的公司。

以阿里巴巴为例，已经发展成为全球范围内电子商务的标杆企业，在“互联网金融”领域的发展较好。

本文将阿里巴巴作为重点分析对象，研究了我国互联网金融的发展。

关键词：互联网；金融；阿里巴巴；发展引言当前，电商平台利用自身掌握的平台优势所开创的小微融资和贷款新模式已经发展成为互联网金融的焦点。

由于服务对象的不同，电商平台所创建的互联网金融模式并没有对传统的大型银行业务形成威胁。

然而，现代各电商平台都纷纷开始申请金融牌照，国有大型银行感受到了威胁与压力，竞相构建自身的电商平台，互联网金融行业充满了潜在的竞争。

笔者认为，这应该是传统金融模式和互联网金融服务融合前的对抗。

伴随着大数据时代的到来，互联网金融服务逐渐普及开来，金融权利在信用体系数据分享的带动下开始向个人转移，在这因过程中，互联网金融将会发展到社会的各阶层，一个崭新的大金融时代即将到来。

一、从阿里集团的发展分析中国互联网金融的发展历程阿里巴巴集团早在2007年便和工商银行、建设银行联合推出目的在于解决中小企业融资难的贷款业务，以期发挥传统银行的资金优势与阿里巴巴平台的数据优势，来对这一问题进行解决。

然而，受到阿里巴巴集团服务对象为小微企业以及传统银行锦上添花式的贷款类型，这一合作业务在三年后宣告终结。

招商银行的优势向来是其信用卡业务，他们在与阿里巴巴支付宝的合作也并不是毫无保留的，在合作初期迟迟不肯开放无交易限额的“快捷支付”业务。

阿里巴巴集团的支付宝尽管在支付模式上做了创新，然而他们对于传统银行的核心业务并没有形成影响，支付宝主要是首先利用大数据优势，对客户需求进行搜集，然后开展和银行的合作，业务开展中支付工具与资金来源都是银行，互联网在这过程中承担一种渠道角色。

但是，事实上，阿里巴巴平台被这些传统大型银行所拒绝。

中小微企业网络融资模式实验以“阿里小贷”为例

中小微企业网络融资模式实验以“阿里小贷”为例一、本文概述随着信息技术的飞速发展，互联网金融作为一种新兴的金融业态，逐渐崭露头角并在全球范围内引起广泛关注。

中小微企业作为国民经济的重要组成部分，其融资问题一直是困扰其发展的难题。

传统的融资模式由于种种限制，难以满足中小微企业快速、便捷、低成本的融资需求。

探索适合中小微企业的网络融资模式显得尤为重要。

本文以“阿里小贷”为例，深入剖析了中小微企业网络融资模式的运作机制、特点及其优势。

阿里小贷作为阿里巴巴集团旗下的互联网金融平台，凭借其强大的互联网技术和数据分析能力，为中小微企业提供了高效、便捷的融资服务，成为行业内颇具影响力的典范。

本文首先对中小微企业的融资困境进行了梳理，指出了传统融资模式的局限性和网络融资模式的出现背景。

接着，详细介绍了阿里小贷的发展历程、运营模式及其在中小微企业融资方面的创新实践。

通过案例分析，本文深入探讨了网络融资模式在中小微企业融资中的应用效果及其面临的挑战。

本文提出了完善中小微企业网络融资模式的对策建议，以期为我国中小微企业的融资问题提供有益的参考和启示。

本文的研究不仅有助于深化对中小微企业网络融资模式的理解，也为金融机构和政策制定者提供了有益的借鉴和参考，对于推动中小微企业的健康发展具有重要意义。

二、中小微企业网络融资模式概述在当前的经济环境下，中小微企业的发展对于推动经济增长、促进就业和创新具有重要意义。

这些企业在成长过程中常常面临资金短缺的问题，传统的融资渠道往往难以满足它们的需求。

网络融资作为一种新兴的融资方式，为中小微企业提供了新的解决方案。

网络融资模式主要依托于互联网技术，通过在线平台连接资金的供需双方，实现资金的快速流动和有效配置。

这种模式具有操作便捷、成本低、覆盖面广等优点。

对于中小微企业而言，网络融资不仅能够提供更为灵活的融资选择，还能够根据企业的实际情况，提供定制化的金融产品和服务。

以“阿里小贷”为例，它作为阿里巴巴集团旗下的一项网络融资服务，专门为中小微企业提供小额贷款。

阿里小贷对我国金融业的影响

阿里小贷对我国金融业的影响作者：孙美霞来源：《中外企业家·下半月》 2013年第1期孙美霞（福建师范大学协和学院，福建福州 350108）摘要：我国金融监管体系长期以来的唯“美”主义倾向并未消除监管的漏洞。

本文从我国的金融贷款现状和问题出发，阐述阿里小贷的运营模式及作用，从弥补缺口、提高信贷技术、降低门槛分析阿里小贷给我国的金融业所带来的影响。

关键词：阿里小贷；金融业中图分类号：F831.59 文献标志码：A 文章编号：1000-8772（2013）02-0069-01我国目前的金融体系发展仍然不全面，许多商业银行重视大企业，鼓励其向银行贷款，对大企业的贷前调查松懈，放款后只重视还款额是否按期到账忽视贷后管理。

反之对小企业则要求较高，贷款准入严格。

阿里的出现满足了小企业的资金需求。

下文从弥补缺口、提高信贷技术、降低门槛的角度分析阿里小贷对我国金融业的影响分析。

一、阿里小贷弥补我国金融体系的缺口在我国，大型的银行并不适合为中、小企业贷款。

一般的中小企业的贷款需求额度小、频率高、季节性及时效性强、用款急，这对大型的银行而言既是不现实的也是不经济的。

大型的银行一般它的规模比较庞大，代理链条也较长，并且各自有一套较为严格的信贷审批程序，因而造成效率低，灵活性差。

此外，与大型的银行巨额的固定成本支出相比较，中、小企业的贷款单位是高成本及低利润的，所以一般是不乐于为中、小企业贷款的。

这就产生我国金融体系在中小企业贷款这个方面的缺口。

阿里巴巴集团2010年6月和2011年6月先后成立浙江阿里巴巴小额贷款股份有限公司，重庆市的阿里巴巴小额贷款股份有限公司。

重庆市的阿里小贷是依托于阿里巴巴、支付宝、淘宝、阿里云这四大电子商务的平台。

阿里充分利用客户积累下来的信用数据并结合微贷技术，对无法于传统的金融渠道中获得贷款的弱势群体批量的发放50万元以下“金额小、期限短、随借随还”纯信用的小额贷款服务。

阿里金融宣布：截止至2012年的中期，其小额贷款的业务投放贷款为130亿元，从2010年自营小贷的业务到现在累计投放了280亿元，为超过了13万家的小微企业，个人创业者提供了融资服务，甚至于在某一段的时间内曾经创造出日均完成接近10000笔业绩的贷款。

时代浪潮下的阿里小贷

时代浪潮下的阿里小贷【摘要】相较于传统贷款方式，阿里小贷具有方便快捷、成本低廉及风险较小等优势，同时，也具有一定的劣势。

但是，在网络大发展的前提下，其出现具有必然性，有较好的发展前景。

【关键词】阿里小贷数据优势风险自2008年金融危机爆发以来，面对着越来越差的经济形势，各行各业都承受着巨大的压力。

可是，在马云领导下的阿里金融，却热火朝天地进行了一系列的改革，在形势严峻的金融领域里，硬是打出了一片辽阔天地。

在经济如此低迷的时期，阿里巴巴却发展得顺风顺水，于是它理所当然地被推上了舆论的尖端，甚至有人说，它要推翻金融业。

在我看来，这一言论是有些过于夸张的。

不论什么行业，它总是在不断变革发展的，而为了适应当今这个科技高速发展的时代，行业进行适当的变革是必要的，否则就只有被淘汰的份。

而新的行业兴起、旧的行业衰败，亦如潮涨潮退，是一种必然的趋势。

遥想当年，谁会知道在“铁饭碗”的国企单位工作的人，竟仍会面对下岗失业？又有谁会知道，当年不被看好的互联网行业，竟会变成滔天巨浪席卷了整个世界？所以说，阿里金融的变革发展，也不过是顺着发展的大浪潮，适应着这个移动化、数据化的世界，慢慢走向“互联网金融”的时代。

其中，作为阿里金融五大核心板块之一的阿里小贷，由于近日的版图再扩，更是引起了大批人的关注。

一、阿里小贷的优势阿里小贷的运营，主要是依靠数据。

阿里巴巴这个庞大的集团拥有着庞大的数据量。

阿里将自身网络内的客户交易数据，例如客户评价度数据、货运数据、口碑评价等进行量化处理，同时引入外部数据，例如海关数据、税务、电力等加以匹配，从而形成一套独特的风控标准。

同时建立中小企业贷款的数据库模型，进行数据库跟踪管理。

有了“数据”这个核心武器，阿里小贷当然地能成为一匹“黑马”，在小贷行业里脱颖而出。

（一）快捷便利阿里小贷无需抵押、无需担保，而是仅仅以借款人的信用状况作为还款保障，这种新型的贷款方式不同于传统的贷款，反而更加快捷便利。

论阿里小贷及其风险研究

论阿里小贷及其风险研究阿里小贷作为阿里巴巴集团旗下的金融科技公司，一直以来都备受关注。

随着借贷业务的快速增长，人们对阿里小贷的风险进行了广泛研究。

本文将对阿里小贷及其风险进行探讨。

首先，阿里小贷的优势和特点是其风险的重要因素。

阿里巴巴的电商平台提供了丰富的数据，这些数据可以被阿里小贷用于评估借款人的信用风险。

相比于传统银行，阿里小贷可以更准确地判断借款人的还款能力和信用水平，从而降低风险。

其次，阿里小贷的商业模式也会受到一定风险的影响。

阿里小贷通过线上借贷以及与线下合作伙伴的合作，为广大个人和小微企业提供便利的借贷服务。

然而，这一模式也存在一定的风险。

例如，借款人逾期还款的风险可能会较高，尤其是在经济波动时期。

此外，线上借贷存在信息泄露、欺诈等风险，对平台和用户都会带来损失。

第三，监管风险也是阿里小贷面临的重要问题。

随着互联网金融行业的快速发展，监管政策也在不断完善。

然而，阿里小贷的快速发展也可能会超过监管的能力，引发一系列的监管问题。

例如，阿里小贷与合作伙伴之间的监管关系不明确，合规问题可能成为一个突出的风险。

此外，互联网金融对于数据隐私和个人信息保护的要求也越来越高，这对于阿里小贷来说是一个重要的监管风险。

最后，风险管理是阿里小贷必须要重视的方面。

在风险管理方面，阿里小贷需要建立完善的风险评估模型，以便更准确地判断借款人的信用风险。

此外，阿里小贷还需加强内部风控体系的建设，建立合适的机构架构和内部控制制度，加强对于风险的识别、评估和管理。

综上所述，阿里小贷作为互联网金融公司，其发展和业务规模的快速增长使得其面临着一系列的风险。

然而，阿里小贷具备丰富的数据优势和风险管理能力，这使得它能够在一定程度上降低风险。

未来，阿里小贷需要进一步加强风险管理和监管合规，以保证其稳步发展。

阿里小贷对我国金融业的影响

阿里小贷对我国金融业的影响
随着科技的发展，网络金融业的发展也受到了极大的推动，而阿里小
贷作为其中的重要代表之一，也将改变我国金融业的发展面貌。

首先，阿里小贷能够有效减少金融系统的投资成本，有效改善金融体
系的效率，使得中小企业在实现资金支持时能够更加迅速地获得资金支持，并且能够更加有效地实现资金匹配，为实现企业的发展提供了稳定的资金
支撑。

其次，阿里小贷可以在其中一种程度上拓展金融服务的覆盖范围，大
大提高金融服务的便捷性，可以为普通客户提供更灵活的金融服务方案，
并且可以很快的为普通客户覆盖更多的金融服务，从而在其中一种程度上
保障了客户能够获得多样化的金融服务。

此外，阿里小贷也可以有助于提高金融监管的能力，通过大数据分析
技术可以更好的评估借款人的信用状况，有助于提高金融机构的风险把控
能力，从而使金融机构更加有效地聚焦于高品质的业务，从而为客户提供
更优质的服务。

在整体宏观经济环境的变化中，阿里小贷也可以促进金融产品的创新，推动金融行业结构的调整，同时也可以促进金融服务的普及，使得更多的
消费者能够从中受益。

揭秘阿里金融如何将贷款坏账率控制在1%以下

揭秘阿里金融如何将贷款坏账率控制在1% 以下亲，你是被双十一的广告图片吸引进来的吗？你是以为学习君要给你介绍淘宝购物吗？一年一度的11 月11 日还有不到一个星期的时间就到了，这个日子除了被冠以“光棍节”的称号，也被喻为网络购物的狂欢节。

“剁手党”的亲们，你们的钱包准备好了吗？客官，且慢！作为宜信小微的客户经理，你是否也曾遇到过想找咱们贷款的淘宝卖家呢？他们在阿里平台上贷过款你造吗？那么，问题来了，小微信贷哪家强？学习君的答案是宜信小微A_A 不过今天学习君要带你探秘为众多淘宝卖家提供贷款的阿里金融。

阿里金融亦称阿里巴巴金融，为阿里巴巴旗下独立的事业群体，主要面向小微企业、个人创业者提供小额信贷等业务。

目前阿里金融已经搭建了分别面向阿里巴巴B2B 平台小微企业的阿里贷款业务群体，和面向淘宝、天猫平台上小微企业、个人创业者的淘宝贷款业务群体，并已经推出淘宝（天猫）信用贷款、淘宝（天猫）订单贷款、阿里信用贷款等微贷产品。

2010 年，浙江省阿里巴巴小额贷款公司宣告成立，这是全国范围内首家完全面向电子商务领域小微企业融资需求的小额贷款公司，也是全国首个电子商务领域的小额贷款公司。

次年，重庆市阿里金融小额公司成立。

截至2013 年12 月底，阿里小贷累计客户数超过了65 万家，累计投放贷款超过1600 亿元；户均贷款余额不足 4 万元，户均授信约13 万元，不良贷款率控制在1%以下。

截至13 年上半年，淘宝平台共有800 万家店铺，其中有400 万家已通过淘宝贷款平台对贷款资格的审核，并且，已有25 万家店铺成功申请到淘宝贷款。

一运行模式阿里金融有阿里信用贷款、淘宝（天猫）信用贷款，淘宝（天猫）订单贷款等微贷产品,且均为纯信用贷款，不需要小微企业提交任何担保或抵押。

其贷款方式都是在线操作，即时到账，如同组合成一台“贷款ATM”。

1. 信用贷款其中，使用最多的为信用贷款类。

阿里信用贷款指阿里巴巴B2B 电子商务平台上的诚信通或中国供应商会员无需提供担保即可申请。

(完整版)互联网金融题目答案

第一题：请推荐并介绍一个互联网金融案例，要求：1、目前真实发生，2、同类模式尚未大发展，3、你认为该模式代表了未来的方向【“阿里小贷”的资产证券化模式】“如果有一个稳定的现金流，就将它证券化。

”美国华尔街的这句名言，非常清晰地表明了资产证券化在金融中的地位。

所以，笔者认为，随着国内互联网金融行业的日渐深化，所有在互联网金融行业沉淀的资金均将进行各种各样的金融资产转变，这种转变必将使资产证券化成为中国互联网金融发展过程中的一座金矿。

背景情况：阿里小贷现名为“蚂蚁小贷”，是属于阿里巴巴筹建的蚂蚁金融服务集团旗下的重要业务之一。

其主要利用自身阿里巴巴、淘宝、天猫平台内积累的海量交易数据为依据放贷，为小微企业和网商个人创业者提供互联网化、批量化和数据化的小额贷款服务。

截至2014年3月底，蚂蚁小贷已经累计为超过70万家小微企业解决融资需求，累计投放贷款超过1900亿元。

然而，由于小贷公司不得吸收公众存款，且融资的杠杆率也受到不得超过50%的要求，阿里能够获得的直接贷款融资非常少，为了支撑百亿元的贷款余额，突破贷款资金不足对于阿里小贷的制约，其开始尝试资产证券化道路。

模式架构：阿里小贷通过东方资产管理有限公司作为计划管理人设立专项计划发行资产支持证券，根据不同的风险、收益特征，专项计划分为优先级（75%）、次优先级(15%)、次级（10%）资产支持证券。

其中优先级与次优先级资产支持证券向境内合格机构投资者发行，次级资产支持证券向阿里小贷定向发行，同时担保公司为优先级和次优先级资产支持证券的本金及收益提供担保和补充支付。

（具体结构见下图）（图片来源：海通证券研究所）优势与风险：笔者认为，依托于阿里巴巴整个电商环境的阿里小贷有着得天独厚的发展优势：首先，阿里小贷的基础资产是面向阿里巴巴、淘宝商城、天猫商城平台上小微企业和个体工商户发放贷款形成的债权。

小额信贷资产规模大，高度分散、每笔金额小、期限短、不良贷款率低，整体质量好，风险分散。