现代产权理论与国有企业改革

另一部分学者从微观企业和宏观社会角度对产权与
程就面临着如何选择一种产权制度及相应的交易方
资源配置和社会制度问题进行研究 , 形成了企业产
式 , 以 追 求 交 易 费 用 极 小 化 的 问 题 。这 是 个 涉 及 企
权结构理论和制度变迁理论 。
业乃至整个社会经济效率提高的大问题 , 不可不引
20 世纪 80 年代以来 , 改革开放给中国城乡经济
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2002 年 第 4 期
经济体制改革 REFORM OF ECONOMIC SYSTEM
[ 关键词 ] 产权经济学 交易费用 国有企业改革 [ 中图分类号 ] F271 [ 文献标识码 ] A [ 文章编号 ] 1006 —012X (2002) —04 —0062 (02) [ 作者 ] 陈 伟 , 博士研究生 , 西南财经大学 , 四川成都 610074 罗来明 , 上海贝尔公司重庆公司 , 重庆 400000 林 进 , 会计师 , 电子科技大学审计处 , 四川成都 610054
用的大小跟社会的产权安排 ( 结构) 有关 , 在不同
探讨 企 业 的 起 源 、性 质 与 边 界 及 其 对 企 业 效 率 的 影
的产权 制 度 中 , 会 有 不 同 的 交 易 关 系 或 交 易 方 式 ,
响 , 形 成 了 产 权 理 论 的 一 个 分 支 ———企 业 性 质 理 论 。 从 而 产 生 不 同 的 交 易 费 用 。我 国 国 有 企 业 的 改 革 过
在 现 代 西 方 经 济 学 中 , 产 权 经 济 学 是 新 制 度 经
制的 的 确 确 具 有 启 发 和 借 鉴 意 义 。下 面 仅 以 交 易 费
济学 的 一 个 分 支 , 属 于 自 由 主 义 学 派 。它 是 在 批 判
用 的 概 念 、方 法 为 例 , 对 国 有 企 业 改 革 中 的 一 些 问
2002 年 第 4 期
经济体制改革 REFORM OF ECONOMIC SYSTEM
No . 4 J ul. / Aug. 2002
现代产权理论与国有企业改革
○ 陈 伟 罗来明 林 进
[ 摘要 ] 随着经济体制改革的不断深化 , 西方现代产权理论在中国掀起了一股不小的 “产权热”, 交易费用是现代产 权理论中最基础 , 最重要的概念 , 也是最基本的分析方法和工具 。在国有企业改革不断推进的今天 , 对于科学的判断企 业兼并 、重组 、再造以及组建企业集团是否能取得满意的结果 , 现代产权理论的交易费用理论为我们提供了经济分析的 思路 、理论 、方法和工具 。
综上所 述 , 通 过 对 企 业 的 内 部 交 易 费 用 和 外 部 交易 费 用 大 小 的 比 较 , 可 以 解 决 企 业 是 否 设 立 、企 业的 合 理 边 界 和 规 范 等 问 题 。这 一 原 理 和 方 法 用 数 学语言描述如下 :
假 设 MN 是 内 部 交 易 费 用 , 即 企 业 自 己 建 电 厂 、 印刷 厂 以 解 决 能 源 、包 装 问 题 所 带 来 的 内 部 成 本 支 出 ; MW 是 外 部 交 易 费 用 , 即 企 业 在 市 场 上 购 买 电 和委托印刷以解决能源和包装问题所带来的外部成 本支出 , 则 :
起我们的高度重视 。
带来了惊人的巨变 , 人们在实际生活中真切地体会
Fra Baidu bibliotek
在市场 经 济 体 系 中 , 企 业 作 为 一 个 经 济 要 素 存
和 感 受 到 了 制 度 变 迁 的 “魔 力 ”。随 着 经 济 体 制 改 革
在 , 一方面 , 它和其它经济要素存在着千丝万缕的
的不断推进和深化 , 西方现代产权理论在中国掀起
传统的西方微观经济学和福利经济学的一些根本缺
题 进 行 分 析 、阐 述 。
陷的 基 础 上 , 对 新 古 典 理 论 进 行 修 正 、扩 展 和 一 般
交易费 用 是 现 代 产 权 理 论 中 最 基 础 、最 重 要 的
化 而 逐 步 形 成 的 。它 产 生 于 2 0 世 纪 3 0 年 代 , 在 5 0
( 1 ) 当 MN - MW < 0 时 , 即 MN < MW , 说 明 企 业自 己 建 电 厂 、印 刷 厂 可 以 实 现 交 易 费 用 的 节 约 , 电 厂 、印 刷 厂 可 以 设 立 。
( 2 ) 当 MN - MW > 0 时 , 即 MN > MW , 说 明 企 业在市场上购买电 和 委 托 印 刷 会 使 交 易 费 用 更 小 , 建 电 厂 、印 刷 厂 不 可 取 。
易 费 用 、产 权 关 系 、市 场 运 行 和 资 源 配 置 效 率 四 者
一 种 浪 费 。同 时 , 交 易 费 用 的 降 低 即 意 味 着 社 会 效
联系起来 , 研究产权及其结构和安排对资源配置及
率的 提 高 , 由 此 可 以 产 生 更 大 的 社 会 福 利 。交 易 费
其 效 率 的 影 响 。一 些 学 者 从 企 业 与 市 场 的 关 系 入 手 ,
概念 , 也 是 最 基 础 的 分 析 方 法 和 工 具 。所 谓 交 易 费
年 代 末 期 有 了 较 大 发 展 。到 2 0 世 纪 8 0 年 代 中 期 其
用 , 是指从事商品生产和交换活动的当事人之间 ,
理论 体 系 基 本 成 熟 , 形 成 了 企 业 性 质 理 论 、企 业 产
易 费 用 普 遍 存 在 着 。正 如 诺 贝 尔 奖 获 得 者 G. 斯 蒂
塞 茨 ( H . Demsetz ) 、斯 蒂 格 勒 ( G . Stigler ) 、诺 思
格勒形 象 比 喻 的 那 样 , 一 个 没 有 交 易 费 用 的 社 会 ,
( D . Nort h ) 、张 五 常 ( S . Cheung ) 等 。
联系 , 另一方面 , 其自身又是由更小的经济要素组
了 一 股 不 小 的 “产 权 热 ”。事 实 上 , 现 代 产 权 理 论 对
成 的 有 机 整 体 。企 业 为 了 实 现 资 源 的 优 化 配 置 , 取
我国的经济体制改革 , 特别是国有企业的改革和改
得尽 可 能 多 的 利 润 , 对 外 、对 内 都 存 在 关 系 协 调 问
在市 场 竞 争 中 用 于 信 息 收 集 、传 递 、策 划 、签 约 及
权结 构 理 论 和 制 度 变 迁 理 论 三 个 主 要 分 支 。代 表 人
履行 合 同 的 一 种 资 源 支 出 。在 市 场 经 济 环 境 中 , 交
物 有 科 斯 ( R . Coase ) 、阿 尔 钦 ( A . Aechian ) 、德 姆
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题 , 在 经 济 上 也 必 然 要 付 出 代 价 , 即 交 易 费 用 。企 业对外协调的交易费用主要靠市场机制来调控 , 即 靠 “看 不 见 的 手 ” 来 调 节 。当 外 部 交 易 费 用 太 高 , 而通过形成一个组织 , 并允许某个权威 (企业家) 来支配资源 , 就能节约交易费用时 , 企业就应运而 生 了 。这 对 国 有 企 业 改 革 中 企 业 的 设 立 、企 业 生 产 经营 规 模 的 扩 张 提 供 了 重 要 的 思 路 、方 向 和 理 论 指 导 。如 : 一 个 企 业 在 生 产 发 展 中 是 否 建 电 厂 、印 刷 厂以 解 决 自 己 生 产 经 营 中 的 能 源 需 求 、产 品 包 装 问 题 , 应该如何决策 , 一个重要的依据和标准是看是 否能节约交易费用 , 是否能实现交易费用的最小化 , 这就 是 一 个 企 业 外 部 交 易 费 用 问 题 。不 但 企 业 存 在 一个外部交易费用问题 , 企业内部也有不同的分工 , 需要 内 部 的 各 部 门 、各 单 位 之 间 彼 此 衔 接 配 合 才 能 完成企业的生产经营任务 , 这同样需要有成本耗费 , 这种 成 本 耗 费 就 是 内 部 交 易 费 用 。企 业 内 部 交 易 费 用主 要 靠 企 业 的 规 章 制 度 、行 政 指 令 等 来 协 调 , 俗 称 为 “看 得 见 的 手 ”。当 企 业 规 模 扩 张 过 度 , 以 致 企 业内部交易费用的增加超过了市场交易费用的节约 时 , 再 扩 大 规 模 就 不 经 济 了 。如 前 述 例 子 , 企 业 自 己 发 电 、搞 印 刷 , 成 本 比 市 场 价 还 要 高 , 显 然 就 不 合算 了 , 建 发 电 厂 、印 刷 厂 的 决 策 就 是 不 恰 当 不 可 取 的 。因 此 , 企 业 合 理 的 边 界 和 规 模 , 就 是 企 业 内 部 交 易 费 用 的 增 加 恰 好 等 于 市 场 交 易 费 用 的 节约 。
图规模扩大 , 不作经济分析 , 国有企业改革就难以 取得满意的结果 , 正是从这个意义上说 , 现代产权 理论的交易费用理论为国有企业改革提供了经济分 析 的 思 路 、理 论 、方 法 和 工 具 。
进一步分 析 , 企 业 要 加 速 自 己 的 发 展 , 取 得 尽 可能多的利润 , 实现资源的优化配置 , 就必然需要 探 索 使 外 部 、内 部 交 易 费 用 趋 向 最 小 化 的 改 革 策 略 。 归纳起来不外乎有两种方向和策略 : 一种方向和策 略 是 “外 部 交 易 内 部 化 ”, 追 求 规 模 经 济 和 经 济 规 模 , 通过适当增加 企 业 内 部 交 易 费 用 , 用 “看 得 见 的 手 ” ———企 业 的 规 章 制 度 、 行 政 指 令 等 , 取 代 “看 不 见 的 手 ” ———市 场 机 制 , 获 取 高 额 市 场 交 易 费 用的 节 约 , 最 终 达 到 交 易 费 用 最 小 化 的 目 的 。第 二 种 方 向 和 策 略 是 “内 部 交 易 外 部 化 ”, 这 就 形 成 了 一 种 全 新 的 理 念 、思 路 、方 法 和 企 业 的 组 织 形 式 ——— 虚 拟 企 业 。企 业 在 改 革 中 仅 保 留 最 关 键 的 功 能 组 织 , 其它功能组织以各种方式借用外力将其虚拟化 , 也 就是说企业专心致 志 地 致 力 于 其 核 心 功 能 和 业 务 , 使 之 更 大 更 强 , 而 把 自 己 “ 不 该 管 ”、 “ 管 不 了 ”、 “管 不 好 ” 的 功 能 和 业 务 剥 离 出 去 , 用 “看 不 见 的 手 ” 取 代 已 力 不 从 心 的 “看 得 见 的 手 ”, 以 适 当 的 合 理市场外部交易费用 , 换取巨额的内部交易费用的 节约 , 最 终 实 现 交 易 费 用 的 最 小 化 。这 样 一 来 , 企 业可以集中精力进行整合 , 实现聚变和资源优化配 置 , 创 造 出 超 过 企 业 自 身 力 量 的 竞 争 优 势 。这 对 于 当前我国国有企业改革 , 特别是剥离企业办社会的 历史包袱具有重要的指导意义 。
( 3 ) 当 MW - MW = 0 时 , 即 MW = MW , 说 明 企 业 建 电 厂 、印 刷 厂 与 在 市 场 上 买 电 、委 托 印 刷 二 者交易费相等 , 此时企业处于合理边界和规模 。
以上原理 和 方 法 对 于 国 有 企 业 改 革 中 企 业 的 兼 并 、重 组 、再 造 , 组 建 企 业 集 团 是 十 分 重 要 的 , 只
宛如自然界没有摩擦力一样 , 是非现实的 , 只不过
产权经济 学 的 理 论 可 以 概 括 为 以 交 易 费 用 和 产
交易 费 用 借 以 反 映 出 来 的 方 式 有 所 不 同 罢 了 。无 论
权为概念基础 , 以交易费用为基本分析工具 , 将交
从什么角度来看 , 交易费用都是社会财富和资源的