金融风险管理第二章课件

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问卷调查法的主要优点为：可以节约人力、物力和 时间，有助于降低风险管理成本，而且同样可获得 大量信息。 问卷调查法的缺陷有： 问卷调查表的编制要求调查者具有很强的认识、发 现风险的能力，对被调查对象的运转机制和组织结 构等有深入了解，能准确把握调查重点 问卷调查表所存在的微小漏洞都可能导致调查资料 和信息的不可靠性 问卷调查的真实性还受到被调查者的知识、素养、 态度、责任心等的影响，其实这在现实中最难得到 保证
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从资金运用的角度考察 金融机构的资金运用主要是现金资产、证券投 资和发放贷款，少数金融机构也会通过金融衍生工 具投资进行风险套利。 现金资产的头寸直接影响金融机构的流动性； 金融机构选择证券投资方式，将面临操作风险；金 融机构的贷款业务可能会由于借款人违约使金融机 构面临信用风险，也可能由于利率波动而遭遇市场 风险；此外，由于金融衍生工具的交易额一般都很 大，价格的微小变化都可能造成重大损失，因此， 投资金融衍生工具可能会带来巨大的金融市场风险， 巴林银行的倒闭事件就源于此。
现场调查法（Method of Scene Investigation） 现场调查法是指金融风险辨识主体对有可 能存在或遭遇金融风险的各个机构、部门和所 有经营活动进行详尽的现场调查来识别金融风 险的方法。现场调查法的主要步骤有： 调查前的准备工作 调查前的准备工作是确保现场调查成功的 前提和基础，其中关键是确定调查需要花费的 时间以及调查的开始时间，而核心则是确定现 场调查的内容，这可以通过编制一个现场调查 表完全反映出来。
第二节 金融风险辨识的基本内容
简单来说，金融风险辨识实质上就是金 融风险辨识的主体如何识别客体的过程。金 融风险辨识的主体识别相关客体的角度、思 路、方式、步骤等，构成了金融风险辨识的 内容，其中，对金融风险类型与受险部位的 辨识以及对金融风险诱因与严重程度的辨识 是金融风险辨识的两大基本内容。
金融风险类型和受险部位的识别 识别金融风险类型和受险部位是金融风险辨识的基 本内容之一，本文主要通过对金融机构的运营过程、 业务流程、财务报表等方面的分析展开 从营运过程和业务特征的角度识别 金融风险是伴随着金融机构的运营活动而产生的， 自然地，各类风险和受险部位也蕴藏在金融机构的 运营过程之中，所以我们可以从运营过程中的资金 来源、资金运用、资金管理等方面分析
金融风险诱因和严重程度的辨识 对金融风险诱因的辨识，是为了进一步 分清楚已辨识出的各类金融风险的诱因特性， 为下一步采取有效的金融风险处理策略提供 可靠的依据。 而辨识金融风险严重程度旨在对是否需 要对各类风险采取进一步的行动、采取行动 的次序和方式等做出准确判断。
金融风险诱因的辨识 金融风险是由经济活动中的一些不确定 性因素引起的，不同种类的金融风险的诱因 可能不同，同一种金融风险可能有多个诱因。 例如，商业银行的经营活动的不确定性可以 带来经营风险，利率或汇率变动的不确定性 可以引起利率或汇率风险，贷款违约的不确 定性则会带来信用风险等。
调查报告 现场调查后，风险管理人员应立即对现 场调查的资料和信息进行整理、研究和分析， 在此基础上根据现场调查的目的撰写调查报 告。
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现场调查法的优点 通过现场调查法可以直接获得进行金融风险辨识的 第一手资料，从而达到眼见为实的效果，在某种程 度上可以确保所得资料和信息的可靠性； 现场调查活动还能加深风险管理人员与基层人员之 间的相互沟通、了解和联系，既可以使得基层人员 获得更多有关风险辨识和风险处理的经验和知识， 又可以使得风险管理人员在现在和未来可及时获得 所需要的相关资料和信息； 通过现场调查法容易发现潜在的风险，有助于将风 险控制在萌芽阶段。
金融风险辨识的作用 金融风险的辨识是金融风险管理的前提和基础，因 而它直接关系到金融风险管理的成败。因此金融风 险辨识对于金融风险管理具有重要的意义和价值。 体现在以下三方面： 通过辨识金融风险，可以确定金融风险的类型和受 险部位。 通过辨识金融风险，可以确定金融风险的诱因。 通过辨识金融风险，可以对各类金融风险的性质、 状态、严重程度等做出初步估计，以确定下一步处 理各类金融风险的顺序、路径和方式。
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组织结构图的设计应当遵循以下四大原则 合理分工、相互协调的原则。 统一指挥的原则。 权责一致原则。 效率原则。经济主体内部的组织结构设置应 该精干有效，避免出现过多重复的现象。
流程图法 流程图法，是按照业务活动的内在逻辑关 系将整个业务活动过程绘制成流程图，并借 此辨识金融风险的方法。
组织结构图示法 组织结构图示法，是用图形来描绘经济 主体的组织结构并据此辨识金融风险的方法。
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组织结构图示法主要包括以下几个步骤 对经济主体的组织结构的整体及其各个组成 部分进行识别与分析。 绘制出经济主体的组织结构图。当要分析的 对象涉及到多个子组织结构时，可以先绘制 出各个子组织结构图，再组合成总的组织结 构图。 对组织结构图进行解释与剖析。 通过组织结构图识别金融风险。
现场调查 在现场调查实施过程中，风险管理人员 可以通过座谈、访问、查阅相关文件档案、 实地观察业务活动等方式完成先期编制的现 场调查表所列举的项目，同时又不完全限于 此，还需要根据现场调查中发现的新信息适 时调整需要调查的项目和关注的重点，以期 为尽可能成功地完成风险辨识等后续工作获 得准确、全面的第一手资料和信息。
金融风险严重程度的辨识
影响程度 发生的概率
不显著 较 小 中等 较大 灾 难 性
基本上肯 高 定 很有可能 中等 中等概率 低 可能性较 低 小 极少发生 低
高
高
高
高 高 高
显著 显著 高 中等 显著 高 低 低
中等 显著 高 中等 显著 显著
第三节 风险辨识的基本方法
在上节确定了金融风险辨识的基本内容后， 接下来的问题就是系统介绍主要金融风险辨 识方法和技术原理、使用步骤、适用范围和 优缺点等。
专家调查法 专家调查法，主要是利用专家的集体智慧 辨识金融风险的方法。专家调查法包括头脑 风暴法、德尔菲法等。
头脑风暴法 头脑风暴法是一种刺激创造性、产生新 思想的技术。应用头脑风暴法的一般步骤是： 先召集有关人员构成一个小组，然后以会议 的方式展开讨论。 该法的理论依据是群体智慧多于个体智慧， 最主要的特点是尽量避免成员间的批评，最 大限度地展现智慧以及相互刺激和启发，以 提出创造性的想法、主意和方案。
第二章 金融风险的识别
通过本章的学习，您可以了解或掌握： 通过本章的学习，您可以了解或掌握： 金融风险辨识的概念及原则 如何从金融机构运营过程、业务特征、 如何从金融机构运营过程、业务特征、财务 报表、 报表、运作能力等角度识别金融风险的类型 和受险部位 对金融风险诱因和严重程度进行辨识的方法 几种主要的金融风险辨识方法
第一节 金融风险辨识的概念和原则
金融风险辨识的概念 金融风险辨识是指通过运用相关的知识、技 术和方法，对处于经济活动中的经济主体所 面临的金融风险的类型、受险部位、风险源、 严重程度等进行连续、系统、全面的识别、 判断和分析，从而为度量金融风险和选择合 理的管理策略提供依据的动态行为或过程。
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根据统计结果及时调整前述问题中不合理的 成分，把调整后的问题和汇总意见匿名发给 各位专家，对于偏离大多数人意见一定程度 的回答者，将被请求更正其回答或陈述理由。 随着对每个问题一次又一次的反复问询、反 馈、更正等过程，从专家处可获得的信息量 将越来越少，组织者可视具体情况确定何时 停止反复。
主观风险测定法 主观风险测定法，主要依赖于风险管理者 的主观努力、个人经验及判断力来进行。具 体包括以下四种方法： 财务报表透视法 直接观察法 连锁推测法 证券市场追踪法 即通过追踪上市公司在证券市场中的表现推 测、辨识金融风险。
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现场调查法的缺点 进行现场调查需要花费大量的人力和物力， 过于频繁的调查活动还会使得被调查人员疲 于应付，甚至影响正常的生产经营活动； 现场调查一方面要求调查者必须深入了解被 调查对象的可能很复杂的运转机制和组织结 构等，另一方面现场调查没有固定的方法可 循，因而需要调查人员具备敏锐的观察力以 及很强的创造力和灵活性等，这对调查人员 来说都是很大的挑战。
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流程图法的应用步骤主要包括以下四个方面 分析业务活动之间的逻辑关系。 绘制流程图。 对流程图作出解释。流程图本身只能反映生 产、经营过程的逻辑关系，在实际应用时还 需要对流程图作进一步的解释、剖析，并编 制流程图解释表。 风险辨识。风险管理部门通过察看流程图及 其解释表，识别流程中各个环节可能发生的 风险以及导致风险的原因和后果。
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从风险暴露和业务特征的角度考察 具有不同风险暴露和不同特征的具体业 务往往蕴藏着不同的风险类型和受险部位， 所以我们还可以从风险暴露和业务特征的角 度识别金融风险。 从资金管理角度考察 金融机构用于套期保值的远期、期货交 易可能会由于未来金融市场变量的反向波动 而面临金融市场风险等。
从财务报表的角度识别 财务报表可以反映经营者在特定经营期 间或时点上的资产状况、经营成果、现金流 状况以及运营情况，因而可以从财务报表中 观测、挖掘有关金融风险类型和受险部位的 大量信息。
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从资金来源的角度考察 金融机构的资金来源主要有存款负债、 借入负债、发行债券、通过提供金融服务获 得资金等。 如与定期存款业务相比，支票存款和储蓄 存款业务由于客户可以随时取款会给存款性 金融机构带来较大的流动性风险；金融机构 不同融资方式的成本不同，机构承担的义务 也有所差异，从而不同的融资方式会带来不 同的经营风险（主要是财务风险）。
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从运作能力的角度识别 经济主体的运作能力可以为预防与抵御 未来各类风险、保持经济主体稳健运营提供 可持续的再生动力。经济主体的运作能力越 强，经济主体抵御未来内外风险的能力就越 强，经营也就越具有稳健性和持续增长性， 反之类似。 从资本充足率的角度考察 从盈利能力的角度考察 从管理水平的角度考察
客观风险测定法 客观风险测定法是一种以反映经营活动 的实际数据为依据进行金融风险辨识的方法。 传统的客观风险测定法主要利用单一的财务 分析指标，如流动比率、资产周转率等来分 析财务状况，进而识别金融风险。
幕景分析法 幕景分析法，也称为情景分析法，是一种 辨识引致风险的关键因素及其影响程度的方 法。 幕景分析的结果大致可分为两类：一类是 对未来某种状态的描述；另一类是对未来某 个发展过程或者说未来若干年某种情况变化 链的描述。
关于金融风险的辨别，可以从两方面理解： 金融风险辨识的根本任务在于辨识金融风险 的类型和风险源； 金融风险辨识是一项连续、复杂的系统工程。 因为金融机构面临的风险是复杂的；金融机 构各个部门普遍存在金融风险而且金融机构 所面临的风险具有动态变化性。
金融风险辨识的原则 为确保金融风险辨识活动的有效性和可靠性，金融 风险辨识应遵循以下四个基本原则 实时性原则 准确性原则 系统性原则 成本效益原则 一般来说，随着金融风险辨识活动的进行，辨识的 边际成本会越来越大，而边际收益会越来越小，所 以需要权衡成本和收益，以选择和确定最佳的辨识 程度和辨识方法。
问卷调查法（Method of Questionnaire Survey） 问卷调查法又称为审核表调查法，也可 以看作是现场调查法的一种替代方法，是指 调查人员不进行现场调查而是通过发放审核 表或其他形式的调查表让现场人员填写来识 别金融风险的方法。
正确运用问卷调查法的核心和关键主要取决 于：问卷调查表编制的科学、合理、有效和 适用性，被调查者所具有的与问卷调查表的 编制水平相适应的知识、素养、态度、责任 心等等。
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德尔菲法 应用德尔菲法的一般程序是： 把一组具有特别形式、非常明确、用笔和纸 可以回答的问题以通讯的方式寄给专家，或 在某会议上发给专家，问题的条目可由组织 者、参加者或双方共同确定。 对专家进行多轮反复问询，每一次问询后都 要对每个问题的专家反馈意见进行统计汇总， 包括计量中位置和一些离散度数值，甚至需 要给出全部回答的概率分布，等等。