浅析远期外汇合同的账务处理方法(含读书笔记)

浅析远期外汇合同的账务处理方法（含读书笔记）
发表时间：2011-6-20 来源：《对外经贸实务》2011年第6期供稿作者：李良敏
在人民币汇率不断升值的背景下，资本市场日益发展，企业的涉外业务不断增加，如何处理好远期外汇合同的账务问题，关系到许多进出口企业的风险，因此这一问题值得我们关注。

本文从签订远期外汇合同的目的出发，来浅析远期外汇合同的账务处理，计量作为金融资产和金融负债的远期处汇合同的价值。

一、远期合同与远期外汇合同概述
随着企业涉外业务的增加，资本市场的日益发展，各种各样的金融工具应运而生。

衍生工具常见的类型有远期合同、期货合同、期权合同和互换合同四种。

其中远期合同（forward contract）是20世纪80年代初兴起的一种套期保值工具，它是一种交易双方约定在未来的某一确定时间，以确定的价格买卖一定数量的某种金融资产的合约，是双方承诺以当前约定的条件在未来进行交易的合约。

远期合同是必须履行的协议，不同于可选择不履行权利的期权。

远期合同也与期货不同，其合约条件是为买卖双方根据自己的业务需要而定制的，是通过场外交易达成，而期货则是在交易所买卖的标准化合约。

远期合同规定了将来交换的资产、交换的日期、交换的价格和数量，合同条款因合约双方的需要不同而不同。

远期合同是现金交易，买方和卖方达成协议在未来的某一特定日期交割一定质量和数量的商品，所以，买卖双方一旦签订远期合同，在合同的有效期内均拥有金融工具交换的权利和义务，其中权利构成了相应的金融资产，义务构成了相应的负债，又由于价格可以预先确定或在交割时确定，因此，作为金融资产和金融负债的远期合同的价值就能可靠的加以计量。

在作为衍生工具的远期合同中，远期合同主要有远期利率协议、远期外汇合同、远期股票合同。

远期外汇合同（foreign exchangeforward transaction ) 是远期合同中的一种，是远期合同的一个子类别，是在将来某一特定时刻按事先确定的价格购买或出售特定种类外币的协议，又称期汇交易。

是外汇买卖双方对将来要交易的外汇币种、数额、汇率和交割的时间等达成协议，并以合同的形式确定下来，到规定的交割日期双方按照合同规定的条件办理实际的收付结算。

远期外汇合同在签订时，相当于一个生产企业签订一份购销合同，是一份待执行的合同，不具有资产和负债的特征，但随着时间的推移，外汇汇率的变化，就形成了金融资产和金融负债。

所以笔者认为：签订远期外汇合同时，不进行账务处理，但需要在备查簿记录该事项，等到实际交割时再对其进行账务处理即可。

通常，订立远期外汇合同的目的不外乎两种：一是持有至到期买卖外汇，其买卖目的主要是为了套期保值，持有即将到期的外汇债权人和短期外汇的债务人，他们与商业银行订立远期外汇合同，按约定的价格，在将来到期时进行交割，来避免出口销售收入减少的损失和进口产品成本上升，以控制结算风险；二是交易性买卖远期外汇，其目的主要是为了投机，对外汇远期看涨的投机者和对外汇远期看跌的投机者，他们订立远期外汇合同就是投机，在预期外汇远期汇率将要上升时，先买进后卖出同一交割日期的远期外汇合同，在预期外汇远期汇率将要下降时，先卖出后买进同一交割日期的远期外汇合同。

笔者现以这两种情况为例对远期外汇合同的账务处理进行浅析。

二、远期外汇合同的账务处理
持有至到期买卖外汇远期外汇合同是指企业签订远期外汇合同的目的不是以交易为目的，而是持有合同到期，为到期按照合同要求购入外汇而签订的合同。

（一）持有至到期买卖远期外汇合同的账务处理
例1：飞天外贸公司在2009年11月1日和外汇经纪银行签订一远期外汇合同，合同约定：2个月期购买90 000美元，远期汇率为￥6.43/＄1；11月30日，外汇经纪银行于11月30日签订1个月期的远期外汇合同，汇率为￥6.49/＄1。

假定：在2009年12月31日到期时，当天美元中间价是￥6.50/＄1，卖出价是￥6.51/＄1。

其账务处理方法如下：
1.飞天外贸公司在2009年11月1日不做账。

2. 2009年11月30日，飞天外贸公司形成企业的金融资产，价值是：（6.49－6.43）×90 000=54 000（元）。

账务处理：借：衍生工具——远期外汇合同5400
贷：公允价值变动损益54 00。

（备注1：借方增加的是金融资产,贷方是金融负债，企业使用“衍生工具”还是“交易性金融资产”科目，应当都是OK的）
同时飞天外贸公司结转公允价值变动损益账户：
借：公允价值变动损益5400
贷：本年利润5400
（备注2：说明企业使用的是账结法而不是表结法，假设未进行上述结转本年利润的处理。

）
3. 2009年12月31日，飞天外贸公司所签订的远期外汇合同（￥6.43/＄1）和市场上的汇率（12月31日银行美元卖出汇率￥6.51/＄1）相对比，飞天外贸公司远期外汇合同的价值应该是：（6.51－6.43）×90 000=7200（元），而原金融资产（衍生工具）账面已经记入是5400元，所以要再补记（7200－5400）1800元。

即：借：衍生工具——远期外汇合同1800
贷：公允价值变动损益1800
4. 2009年12月31日到期时，飞天外贸公司以合同汇率￥6.43/＄买入90 000美元，所以应支付人民币（6.43×90 000）578700元，得到的90 000美元以12月31日的记账汇率（￥6.50/＄1）入账。

飞天外贸公司因为签订了远期外汇合同，在2009年12月31日买入美元时，应该按照合同上规定的汇率（￥6.43/＄1）买入，但是，由于当日银行卖出时的汇率是（￥6.51/＄1），所以飞天外贸公司总计少付了人民币：（6.51×90 000－6.43×90 000）7200元；美元记账采用的是银行美元汇率中间价，所以本月给该公司带来的账面损失是：（6.51－6.50）×90 000=900元。

因此，飞天外贸公司由于签订远期外汇合同买入美元而带来的总收益是6300元，其中：11月份确认收益5400元、12月份确认收益900元。

即：借：银行存款——美元（90 000×6.50）585 000
投资收益900
贷：衍生工具——远期外汇合同7200
银行存款——人民币578700
与此同时，飞天外贸公司要结转公允价值变动损益账户和投资收益账户：
借：公允价值变动损益1800
贷：投资收益900
本年利润900
（备注3：将公允价值变动损益转入投资收益
借：公允价值变动损益 7200= 5400+1800
贷：投资收益 7200= 5400+1800
（备注4：企业因使用套保工具，累计实现的损益为：5400+1800-900+（7200-7200）=6300；该金额是合约汇率与计账汇率差异的影响，即（6.5-6.43）*90000=6300。

（备注5：如果企业是择期交割而不是定日交割，即可在12月份的任一天进行交割，如在12月10日，那么12月末因公允价值变动产生的损益1800元，应当不会进行该笔账务处理。

12月10日交割时：
借：银行存款——美元（90 000×6.50）585 000，
贷：衍生工具——远期外汇合同5400
银行存款——人民币578700
投资收益 900
同时结转公允价值变动损益至投资收益：
借：投资收益 5400
贷：公允价值变动损益 5400
则最终对损益的影响为：5400+900-（5400-5400）=6300；
由此可见，结果与12月最生一天交割的对损益的影响结果一致。

也就是最终对损益的影响都是交割时所采用的记账汇率与合约汇率差异的影响。

)
( 备注6：什么是记账汇率。

记账汇率可以是即期汇率或采用一定方法确定的与即期汇
率近似的汇率；有的企业使用即期汇率就是当天的央行公布的中间汇经，有的企业则使用的是月初央行公布的汇率中间价。

）
飞天外贸公司在会计期末编制资产负债表时，其确认的金融资产，应该填到流动资产（其他流动资产）项目中；而确认的金融负债,则应该填到流动负债（其他流动负债）项目中。

（二）交易性买卖远期外汇合同的账务处理
例2：中汇德股份有限公司在2009年04月1日和外汇经纪银行签订一远期外汇合同，合同约定：3个月期购买200 000美元，远期汇率为￥6.40/＄1；4月30日，外汇经纪银行于4月30日签订1个月期的远期外汇合同，汇率为￥6.47/＄1。

其账务处理方法如下：
1. 中汇德股份有限公司在2009年4月1日签订远期外汇合同的时候，因为公司的风险与公司的收益是对等的，所以既没有形成金融资产，也没形成金融负债，所以不需要做任何的账务处理，只需要在备查簿中登记就行了。

2. 2009年4月30日，中汇德股份有限公司所签订的远期外汇合同（￥6.40/＄1）和市场上（4月30日签订的1个月期的远期外汇合同汇率为￥6.47/＄1）相对比，中汇德股份有限公司就可以较少的人民币买进美元，而与此同时该公司的远期外汇合同也就形成了公司的金融资产，其价值是：（6.47－6.40）×200 000=14 000（元）。

账务处理：
借：衍生工具——远期外汇合同14 000
贷：公允价值变动损益14 000
3. 假设中汇德股份有限公司判断，4月30日是该合同3个月来的最高价值，如果再持续拥有的话有可能会贬值，决定在4月30日将此合同转让，交易价格双方约定为14 000元，那么此时，中汇德股份有限公司的金融资产就减少了14 000元，本公司的银行存款相应增加了14 000元。

即：借：银行存款14 000
贷：衍生工具——远期外汇合同14 000
与此同时中汇德股份有限公司结转公允价值变动损益账户：
借：公允价值变动损益14 000
贷：本年利润14000
可以看出：中汇德股份有限公司通过买卖远期外汇合同收益了14000元。

上述举例由于汇率是上升趋势，给企业带来的是收益；如果汇率是下降趋势的话，中汇德股份有限公司将会形成本公司金融负债，通过交易给本公司带来的将会是损失。