企业全要素生产率影响因素的文献综述

企业全要素生产率影响因素的文献综述

企业作为微观主体，其全要素生产率的发展如何，将会影响经济的发展。然而影响企业全要素生产率的因素有很多。在已有的文献研究中有涉及到税收、基础设施、融资约束、进出口贸易、政策体制、腐败、经济制度、文化、市场化以及进入退出行业等各个方面，但主要有以下几方面的影响因素。

首先，是税收环境的影响。税收对经济增长影响的相关研究可追溯到古典经济学的奠基人亚当•斯密，其在《国富论》中指出，税收通过征税降低投资者的预期收益率及居民的可支配收入，收入的减少对于投资和资本的积累都是阻碍因素从而影响经济增长。罗秦认为税负轻重直接影响企业净利润，从而改变投资流向，一国税收管理与服务的水平亦直接影响企业纳税成本的高低。何轩通过对我国30个省份的税收、创新活动及企业生产活动的数据分析表明高税率将抑制企业生产性活动水平，经济发达省的制度质量和生产性创业活动报酬都相对较高，有利于激发生产性活动，因而创新水平高、资源配置合理、企业生产率增长速度也相对较快，经济发展呈现良性循环。宋丽颖通过CEG模拟得到企业税负变动将会直接影响企业要素效率且呈负相关关系，许可和王瑛也得到了类似结论。在一些理论中，将税收设定为人们享用公共产品和劳务相应付出的代价，政府作为公共经济活动的中心，处理好“税收”这一“对价”，是企业发展良好运行所必要的外部条件。

其次，基础设施投资的影响。基础设施投资不仅能影响宏观经济增长，也能在微观层面影响企业的生产成本及其要素投入结构，如发达的交通运输网络能降低运输成本和生产折旧。张光南利用中国制造业面板数据，研究发现：基础设施空间溢出能显著降低本地制造业的生产平均成本和边际成本，提高企业竞争力。

交通基础设施作为基础设施的重要组成部分，其对生产率的影响主要通过降低运输成本、促进信息共享、加快人力资源流动等途径产生。以及张志和周浩基于微观数据说明中国公路、铁路、政府规模、城市化水平和进出口贸易（经济开放度）对全要素生产率都存在显著的正向溢出效应。高速公路虽然在总体上对制造业企业生产率的平均影响很小，但是显著提高了小城市企业和距离大城市较远的企业的全要素生产率。网络基础设施也属于基础设施建设的一个重要部分，对企业生产计划具有至关重要的作用。在同等生产条件下，利用IT技术可以降低资源约束的影响，合理安排生产，释放企业产能，从而提高企业生产率。互联网技术的使用也通过促进劳动力技能水平的提高和企业层面的组织变革，从而提高了企业生产率。从理论上看，企业网络嵌入有助于企业获取和培养多样性的资源和能力，但是过度的网络嵌入也会致使企业间信息冗余，过度投资必然会带来企业边际投资效率的降低以及竞争的加剧；另外维系企业间网络关系必然会使企业面临协调网络中诸方利益等问题，从而使企业付出超额的成本费用，降低了企业的生产经营效率。因此，中国IT投资对企业生产率的影响还有一定的提升空间。激励企业利用信息化技术提升竞争力，将成为提高企业生产率和促进经济持续增长的一个重要驱动力。基础设施不仅直接对企业生产率起作用，还通个过影响融资、出口等因素间接影响企业的生产率。

再次，企业融资约束的影响。关于融资信贷对企业的影响，己经越来越引起学者的关注。其中，将国企和民企进行比较发现国内民营企业存在融资约束，直接影响其生产率，生产率显著依赖于内部资金积累的民营企业一旦内源融资不足，在外部融资存在难度的背景下，其生产效率必将受到拖累。在出口企业中，国有出口企业和非国有出口企业的贸易融资都能显著影响企业生产率，但是国有出口企业与非国有出口企业相比，贸易融资对企业全要素生产率的提升程度更大。从内外源融资约束来分析得，内源融资约束对企业生产率的边际影响先递减后递增，外源融资约束对企业生产率的边际促进作用逐渐递增，但都存在一个临界值，当外源融资约束值小于临界值时，外源融资约束的下降对企业生产率的提高有抑制作用，当外源融资约束值大于临界值时，外源融资约束的下降就会促进企业生产率的提高。

另外，进出口贸易的影响。国际贸易与企业生产率之间的联系也受到学者的广泛关注。出口贸易对生产率的影响可以归为三类：出口对企业生产率没有效应，从总体层面发现企业“走出

去”在短期内对生产率提升并不具有显著地促进作用，而在长期内具有一定的促进作用，但是这种生产率提升的促进作用并不是很大。出口对企业生产率产生正效应，黄丽丽和綦建红研

究了出口对企业生产率的动态影响，发现我国企业各年度的出口均能不同程度地提高企业的

生产率，对生产率的增长速度具有一定的正面影响。梁云针对流通业企业发现出口贸易能够

促进我国流通业企业生产率的提升。杨亚平和李晶基于工业企业微观面板数据得出我国出口

企业的生产率高于非出口企业，并随着时间有所上升。并且出口企业的出口强度与生产率水

平呈倒 U 型关系。出口对企业生产率产生负效应，李春顶和赵美英从总体和分行业两个方面

检验了我国出口贸易对于企业生产率的影响，结果显示其不但没有积极作用，反而存在负面

效应。进口贸易对生产率的影响方面，进行进出口活动的企业往往是生产率最高的企业，而

且产成品关税及中间投入品关税削减都能使进口带来贸易利益，两种贸易自由化共同提高了

企业生产率。而且中间品和资本品的进口皆对企业生产率有促进作用。严冰也证实了贸易自

由化带来的进口品增加显著促进了中国工业企业生产率增长。

最后，政策体制的影响。企业经营环境的便利程度在一定程度上反映了一国的制度质量，毛

其淋和许家云发现地区制度环境的改善不仅直接提高了企业生产率，还强化了中间品贸易自

由化的生产率获得效应，同时显著降低了生产率分散化程度，有益于资源优化配置。同时发

现国家级经济开发区也对企业全要素生产率存在积极影响，然而这种现象并非由政府挑选高

生产率企业所致，主要是通过提供更好的政策环境提升企业生产率。另外，政府补贴对企业

生产率的提升产生了显著的负面效应，主要是由于政府补贴不能有效地提高企业的创新能力，容易使企业形成政策依赖，转移其参与市场竞争的注意力，徐保昌和谢建国也得到类似结论。政府对企业的补贴力度存在两个临界值，小于第一临界值时，政府补贴才能够显著地促进企

业生产率水平的提高，一旦高于另一临界值，政府补贴就会抑制了企业生产率水平的提高。

腐败作为制度环境中的一个重要内容，对企业生产率的影响也引起了学者的关注。何聂辉华

发现腐败总体上与企业生产率之间并不存在一种确定关系，而是对不同类型的企业有不同的

影响。邢维全在我国转型经济体的背景下发现，腐败并未成为经济增长的“润滑剂”，反而成

为阻碍企业生产率提升的“绊脚石”。另外，经济制度对我国企业的影响也在逐步加深，产权

的保护制度和契约的执行制度，是经济制度主要体现的两个方面。其中产权保护制度对促进

企业的生产率有着正面的影响，虽然契约的执行制度在促进企业生产率提高方面的效果并不

是很明显，但可以很好的避免企业的实际利益不受侵犯。以及地方的经济保护主义和国家金

融管理体制等都对企业生产率有制约作用。

以上这些因素都会对全要素生产率产生影响，因此，明晰影响全要素生产率的因素会为企业

的高质量发展指明方向。