融资融券业务常见问题

结息之前产生的息费为预计利息，客 户暂不须偿还；如客户提出还款需求， 可通过填写《提前偿还负债申请表》， 经营业网点复核后传真至融资融券部， 融资融券部手工结息，次一交易日可 还。
结息后预计息费将转为逾期息费，该 费用将在客户还款时优先扣除。
ቤተ መጻሕፍቲ ባይዱ 选择“禁止自动还款”的客户，日终 清算时，系统仍将自动扣收其账户的 逾期利息。
折算率调整为0会导致帐户保证金可用余额减少，维持担保比例不受影响。
13、信用账户内有资金余额，且自动还款功能开通情况下，系统如何扣款？
首先还逾期利息，再按融资先后顺序时间还融资欠款，当月产生的利息当月系统无法自动扣除。
（1） 如果客户操作卖券还款，并该笔还款足够偿还最近一笔融资负债的，则还款后当天 通过网上交易系统“已平仓合约”菜单查询时，系统会显示当天偿还的负债为最近融资买 入的一笔负债，而并非按照真实的融资偿还顺序显示。在当天清算结束后，系统会恢复正 常，即显现当天偿还的为最早融资买入的负债。
10、股票转进去信用账户成为担保品后能否操作？
• 可以，担保品也能够在信用账户内进行普通买卖；如果需要转出，需要维持担 保比例在300％以上，且普通帐户上有20元以上的资金。
常见问题汇总
11、新上市的股票大概多长时间会成为担保物？
一般新股在3个月内会成为担保物，现在逢1、4、7、10月定期调整。
12、股票停牌超过两天，停牌股票的折算率调整为0，折算率调整为0对帐户有 什么影响？
此操作方式适用于标的物的操作，若融资的借款用作买卖其他非标的物，那么还款后需要重新 融资买入标的物的股票后第二天卖出再买其他股票；
常见问题汇总
4、客户来电反馈，我信用账户已经开通成功了为什么不能买入股票？
1. 首先要向客户了解是进行融资买入还是普通买入； 2. 如果是融资买入，首先查询客户的担保物是否已经转入，并且要注意担保证券转入需要T+1到
常见问题汇总
（2） 如客户还款的金额不足以全部偿还最近一笔融资负债的，则还款后当天通过系 统“已平仓合约”菜单无法查询该笔还款；在“未平仓合约”菜单中，系统显示对 最近一笔融资债务的偿还金额，而并非按照真实的融资偿还顺序显示。在当天清算 结束后，系统会恢复显示当天当还的为最早融资买入的负债。
常见问题汇总
例：假设客户现在的可用资金为0，保证金可用余额也为0，客户负债100万，担保市值200万
客户卖出40万折算为0.5的股票，得到的可用资金是40万，但是保证金可用余额，因为只是提 高了50％，所以只是变成保证金可用余额20万
因此这位客户如果再买入股票只能买20万50％折算率的股票，不能等额换股。 如果客户想释放多一点的保证金可用余额，建议用卖券还款的菜单卖出股票，减少负债后保证
3、针对客户想长期持仓，但合约又快到期的简单处理方式：
融资交易在保证金可用余额>=0，或额度用完的情况下，卖券还款（或直接还款）后立即融资买入； 融券交易在保证金可用余额>=0，或额度用完的情况下，买券还券（或直接还券）后立即融券卖出。
注意事项：
客户帐户保证金可用余额若为负数时，当客户卖券还款（买券还券）后立即重新融资买入（融 券卖出）会出现不能买入（卖出）原来的股数；
16、开通融资融券后的普通证券账户销户与转托管如何办理？
（1）上海普通账户撤指定，需先销上海信用证券账户 （2）深圳普通账户转托管，可不用销信用账户
融资融券业务 常见问题汇总
杭州分公司营销服务部
常见问题汇总
1、息费计算与收取
注意事项：
通常情况下，每月最后一个自然日进行 结息，次月第一个交易日收取。
如结息日为节假日的，则顺延至次月第 一个交易日早上开盘前结息，此时的逾 期息费包含节假日期间产生的息费，次 月第一个交易日收取。
如遇央行利率调整，且公司对融资融券 利率进行调整的，将采取分段计息方式。 融资融券部手工结息至新利率生效前一 日（结息次日开盘后开始收取）。
计息基础为360日。客户一年产生的 息费=息费积数×利率×365/360。
常见问题汇总
2、针对同一证券，如何进行T+0交易？
融资买入+融券卖出：需要第二天使用现券还券后再用融券 卖出的资金还融资款，因此会增加一天的利息
融券卖出后买券还券：可当日回转，不需要利息；（融券卖 出的金额不能低于当时成交价）
金可用余额会对应增加。
常见问题汇总
5、为什么信用账户的保证金可用余额变成负数了？
例如：客户获批的授信额度是50万，某日融资买入股票49万，即融资负债49万，因信用账 户对负债要收取相应的利息，一段时间后累计逾期息费1.5万，此时客户的总负债为 50.5万，超出授信总额度，保证金可用余额变为负数；对客户没有什么影响，只是不能 融资新开仓。
帐，当天不能进行融资买入，资金转入当天可以到帐； 3. 另外需要查询“授信额度”和“当前保证金可用余额”是否足够，其中一项不足都不能买入； 4. 普通买入客户遇到最多的情况是，客户想当天卖出股票后当天重新买入，但如果“当前保证金
可用余额”不足的情况下，可能会导致当天卖出股票后的资金当天不能重新再使用买入股票；
14、为什么帐户的维持担保比例和保证金可用余额突然降低？
• 因股票除权除息日当天，股票市值降低导致维持担保比例和保证金可用余额降低，在 红利到账后大部分会恢复到原有水平。如客户反映出现保证金可用余额大幅度降低的 情况，可查看是否客户账户中持有除权除息的股票。
15、关于信用账户交易密码和资金密码。
• 信用账户的交易密码与普通证券账户联动，任何一个修改，另外一个也会同步变更； 一般而言交易密码的更改不会改变信用账户资金密码；（如银证通客户等，账户开通 密码联动的客户除外。开通密码联动的客户，普通账户及信用账户中任一密码发生变 化，其余三个密码也随之改变）
常见问题汇总
8、信用账户的股票分红已经过了分红日为什么没有到帐？
• 如果信用账户上有负债，则分红到帐当天在清算时将股票分红到帐的资金自动 还款，还融资的负债（如有逾期息费，则先还逾期息费），减少客户的利息支 出。
9、逾期利息是否需要罚息？
• 目前每月的利息会在月初自动扣除，过期没有还息在6个月内不用罚息，但避 免日后对还息时间也有要求，建议客户习惯提早还息。
6、在了结融券负债时，还券若超出当时融券股数，应该怎么处理？
系统会将还多的股数划回到信用帐户（T+2到账）； 使用现券还券是可以还零股（不足100股）； 但是买券还券受到交易规则限制，只能买100股或其整数倍还股；
7、融资融券的保证金可用余额、负债、担保比例是否会时时变动？
卖券还款、现金还款、买券还券都是时时变动。除融券卖出后，因为现券还券是非交易过户， 所以需要晚上清算过后才会更改。