现金流量表分析

（二）现金流量的分类
按来源划分 （1）经营活动现金流量； （2）投资活动现金流量 （3）筹资活动现金流量。 按性质划分 （1）总额：无抵消的合计金额； （2）净额：相互抵消后的金额； （3）现金净流量：现金流入与流出的差额。
（三）现金流量表的结构
主表：经营活动产生的现金流量
?
投资活动产生的现金流量
的报表.
? ——可用企业报告期资料推断未来产生净现金流入的能力。 ? ——有利于投资者、债权人了解企业偿债能力与支付业主权益的能力。 ? ——可以揭示企业本期损益与经营活动所产生净现金流量的差异与原
因。从实质上讲，就是有利于揭示企业的损益质量。 ? ——可以揭示本期现金与非现金对投资活动和筹资活动的影响，以及
直接法的优点： （1）详细揭示经营活动现金流量。 （2）有助于评价企业偿债能力和支付能力。 （3）有助于预测企业未来现金流量创造能力。 缺点： （1）容易产生误解。 （2）不能说明净利润与同期现金增减数产生差异的原 因。
2 .间接法
是以本期净利润为起点，调整经营活动中不影 响现金的收入、费用、营业外收支及与经营活动 有关的流动资产和流动负债增减变化，来确定经 营活动产生的现金流量。调整公式如下：
预测的一种分析方法。通过变动趋势分析可以让报表使
用者了解企业未来现金流量发展情况，以便作出是否对
首先经营活动是企业的主要业务活动，它所引起 的现金流量至关重要；
其次是投资活动引起的现金流量； 最后是筹资活动引起的现金流量。
（3）各个指标具体形成原因分析 现金流量增减变动分析( 水平分析）P136
案例分析：
项
目 案例1 案例 案例
23
经营活动产生的现金净流量 300 -200 ຫໍສະໝຸດ Baidu00
投资活动产生的现金净流量 150 50 -200 筹资活动产生的现金净流量 -150 750 -350
现金及现金等价物净增加额 300 600 -50
具体分析为：
经 投 筹 分析结果 － － － 发生于高扩张企业。财务风险极大。
＋ ＋ ＋ 状况良好，但是较保守。
－ ＋ ＋ 依靠贷款渡日，投资要分析是投资减少或 者效益增加引起
－ － ＋ 财务状况危险，完全依靠贷款渡日。
－ + － 经营情况不良，投资有一定收益，但要加 强经营活动。
? （1）现金及现金等价物净增加额的总体评价 ? 本指标反映企业报告期内现金流量总结果，通常
讲，一个企业该指标应以正数为宜，节余越多，效 果越好，反之则不好。
（2）现金及现金等价物净增加额的形成原因评价 现金及现金等价物净增加额是由经营活动、投资
活动、筹资活动等引起的。净增加额的形成原因不同， 其效果是不一致的，因为：
券 用现金购置设备 出口退税增加额 出售设备取得现
金
要求：在相应的空格填上“ √ ”。
净利润与经营性现金净流量的关系
? 净利润是采用权责发生制会计原则计算的企业经营 成果
? 经营性现金净流量是采用收付实现制计算的企业经 营成果
? 收入费用发生与现金收支之间产生了一个重要的时 间差
? 净利润只是潜在的现金，而经营性现金净流量是企 业经营过程中实际发生的现金净流入或者净流出
＋ － ＋ 企业经营正常，增加投资，但注意不影响 正常经营活动。
＋ ＋ － 企业经营正常，并进入还款期，财务状况 安全。
＋ － － 经营良好，但投资时间选择不当。
二、现金流量趋势分析
?
趋势分析是通过连续观察数期的会计报表，比较各
期的有关数据，分析某些指标的增减变动情况，在此基
础上判断其发展趋势，从而对未来可能出现的结果作出
净利润同现金流量的差异
权责发生制 原因：
收付实现制
会计报告显示 公司本年实现 净利润100万元
会计师说公司 的经营现金流 量为负数
? （四）现金流量表的编制方法及资料来源
1.直接法
是以同期损益表、比较资产负债表以及相关帐 户的明细资料为依据，以损益表中的收入、费用 项目为编制点，分别调整与经营活动有关的流动 资产和流动负债的增减变动，将权责发生制确认 的本期收支调整为 收付实现制 的现金流量。
三、现金流量表分析思路
1 、基本业务量分析 2 、现金流量表的水平分析 3 、现金流量表的垂直分析 4 、现金流量表的趋势分析 5 、现金流量表的项目分析
第二节 现金流量表总体分析
?一、基本业务量分析
? 基本业务量分析是通过对企业报告期内现金流 量的绝对数的评价，来分析该企业现金流量合理性 的。
经营活动现金净流量=本期净利润+不减少现 金的费用或借项营业外支出、非现金流动资产减 少及流动负债增加-不增加现金的收入或贷项营 业外收入、非现金流动资产增加及流动负债减少
间接法的优点： （1）符合权责制原则。 （2）反映三大报表之间的关系。 （3）编制工作量较小。 缺点： （1）不能全面揭示经营活动现金流量变化 （2）不能直接预测企业未来现金流量。
对其他财务状况的影响等。
二、现金流量表的格式与内容
? （一）现金流量表有关概念 ? 1、现金：指库存现金、银行存款、其他货币资金。 ? 2、现金等价物：期限短、流动性强、易于转换为现金、
价值变动风险小的投资。 ? 3、现金流量 ? 某一时期内，企业现金流入和流出的数量。（ 注意：现
金及现金等价物的内部转换，不构成现金的流入与流 出）。 ? 4、现金流量表 ? 反映企业在一定时期内现金及现金等价物流入和流出情 况的报表。
?
筹资活动产生的现金流量
?
汇率变动对现金的影响额
?
现金及现金等价物增加额
补充资料：将净利润调节为经营活动的现金流量
不涉及现金收支的投资及筹资活动
现金及现金等价物净增加
项目
练习
现金流量分类
对现金影响
经营活动 投资活动 筹资活动 流入 流出
非现金 交易
存货增加 应收账款减少 预付保险费增加 发行普通股 支付现金股利 支付所得税 用现金偿还债务 用普通股偿还债
第四章 现金流量表分析
教学目的： 通过本章学习，理解现金流量表的基本结
构，掌握现金流量增减变动和现金流量结构 分析，掌握现金流量分析方法。 教学重点： 1. 理解各项目的含义与内容； 2. 现金流量表分析的基本方法。
第一节 现金流量表分析概述
? 一、现金流量表的作用 ? 反映在一定会计期间内企业现金和现金等价物流入和流出