信用违约互换的数值定价研究——基于中国公司债市场的开题报告

信用违约互换的数值定价研究——基于中国公司债市场的
开题报告
一、研究背景和目的
随着中国公司债市场的不断壮大和发展，信用违约互换日益成为公司债市场中的一种重要的风险管理工具，而其数值定价也成为人们极为关注的研究课题。

因此，本
文旨在通过对中国公司债市场的信用违约互换的数值定价研究，探索该市场中信用违
约互换的定价要素和机制，以期对公司债市场中的风险管理提供理论依据和经验借鉴。

二、研究内容和方法
本文将主要围绕以下几个方面进行研究：
1.信用违约互换的基本概念和特点。

本文将对信用违约互换的定义、种类和属性进行介绍及分析，以便深入理解信用违约互换及其在中国公司债市场中的作用。

2.信用违约互换的数值定价模型。

本文将采用基于信用违约互换的风险中立定价理论，结合中国公司债市场的特点，建立信用违约互换的数值定价模型，并对模型中
的各个要素进行分析，以深入探索信用违约互换的定价要素和机制。

3.数据采集和分析。

本文将通过对中国公司债市场中信用违约互换的历史数据进行采集和分析，对信用违约互换的定价进行实证研究，并对结果进行分析和解释。

4.风险管理的实证分析。

本文将通过对信用违约互换定价结果进行综合分析，检验其有效性，并探讨其在公司债市场中的应用。

本文将采用实证分析和理论分析相结合的方法，其中数据分析将主要采用回归分析和统计分析等方法，以期深入探讨中国公司债市场中信用违约互换的数值定价机制
和风险管理应用。

三、预期成果
通过本文的研究，我们期望得到以下几个方面的成果：
1.深入理解信用违约互换的概念和特点。

2.建立信用违约互换的数值定价模型，并对模型中各个要素进行解释和分析。

3.通过数据分析，得出中国公司债市场中信用违约互换的实证结果，并对结果进行解释和分析。

4.提出关于公司债市场风险管理和信用违约互换的应用建议和未来研究方向。

四、研究的意义
本文的研究意义分为两个方面：
1.对信用违约互换的定价机制进行分析，提高风险管理水平。

信用违约互换作为先进的风险管理工具，能够在一定程度上帮助企业降低风险，因此对其定价机制的深入研究，对企业的风险管理具有重要意义。

2.为中国公司债市场的发展提供理论支撑。

随着中国公司债市场的不断发展，债券违约的情况也在逐年增加。

因此，通过对信用违约互换的数值定价研究，可以有效的提高中国公司债市场的风险管理水平，为市场的发展提供有力的理论支撑。