601258庞大集团2022年财务分析报告-银行版

庞大集团2022年财务分析报告
一、总体概述
庞大集团2022年资产总计为2,221,719.58万元，比2021年下降
3.79%。

而2021年企业资产总计比2020年增长2.02%。

从这三期情况看，企业资产总计不太稳定。

庞大集团2022年负债总计为1,179,995.44万元，比2021年增长
4.56%。

但这一增长速度是在上一期负债总计下降的情况下取得的，本期已经恢复并超过了2020年的水平。

庞大集团2022年营业收入为2,602,099.63万元，比2021年下降
9.12%。

而2021年企业营业收入比2020年增长4.56%。

从这三期情况看，企业营业收入不太稳定。

庞大集团2022年出现亏损，亏损140,347.18万元。

从这三期来看，2020年，2021年企业均是盈利的，并且盈利不断增加。

应当查明原因。

三期资产负债率分别为51.13%、48.87%、53.11%。

经营性现金净流量三期分别为-46,020.55万元、-12,867.72万元、-68,701.56万元。

关键财务指标表
二、资产规模增长匹配度
2022年资产增长率与负债增长率差距不大，资产增长率为-3.79%，负债增长率为4.56%。

收入增长率与资产增长率差距不大，收入增长率为-9.12%，资产增长率为-3.79%。

净利润与资产变化不匹配，净利润下降257.02%,资产下降3.79%。

负债增长过快。

资产总额下降,营业收入下降，亏损在增加。

资产规模增长匹配情况表
三、负债规模增长
从三期数据来看，负债呈波动上升趋势。

总负债分别为1,157,428.09万元、1,128,572.3万元、1,179,995.44万元，2022年较2021年增长了4.56%，主要是由于一年内到期的非流动负债等科目增加所至。

从三期数据来看，营业收入呈波动下降趋势。

营业收入分别为
2,738,561.3万元、2,863,303.7万元、2,602,099.63万元，2022年较2021年下降了9.12%。

2022年现金流入为4,464,667.12万元，与2021年的4,701,603.54万元相比有所下降，下降5.04%。

在负债总额有所增长的情况下，营业收入却有所下降，经营活动现金流入也有所下降。

负债增长与收入增长、现金流变化不匹配、不同步，应关注还债能力变化。

负债规模增长匹配情况表
负债总额增加51,423.14万元，满足筹资活动资金支出之后的筹资活动现金流量净额为18,732.67万元，而投资活动现金流量净额为42,531.4万元，经营活动现金流量净额为-68,701.56万元，企业当前现金流量净增加额为-7,174.95万元。

负债增长带来的资金在满足企业各项资金需求之后并不存在资金剩余。

企业长期资金来源为1,542,533.2万元，长期资金占用为1,257,006.42万元。

企业经营活动需要资金432,579.55万元。

企业长期资金来源能够满足长期资金占用的需求。

企业不存在短借长投问题。

长短期负债与资产匹配情况表
四、收入利润增长
净利润呈波动下降趋势，2022年为-140,347.18万元，同比减少257.02%。

其中：从三期数据来看，营业收入呈波动下降趋势。

营业收入分别为2,738,561.3万元、2,863,303.7万元、2,602,099.63万元，2022年较2021年下降了9.12%。

从三期数据来看，营业成本分别为2,453,691.76万元、2,632,139.79万元、2,466,499.92万元，2022年较2021年下降了6.29%。

2022年期间费用为205,994.21万元，同比减少9.84%。

期间费用占营业收入的比重为7.92%，同比减少0.06个百分点。

2022年利润总额为-134,359.56万元，同比减少231.39%。

其中非经常性损益占利润总额的比重为36.67%，同比减少75.48个百分点。

该公司收入主要来自于营业收入，其次为投资收益。

在营业收入有所下降的同时，净利润大幅度下降，营业净利率也有所下降。

主要是由以下科目引起的：资产减值损失2022年为-33,081.33万元，2021年为-14,897.99万元，下降了122.05%，信用减值损失2022年为-31,469.88万元，2021年为-10,690.99万元，下降了194.36%，公允价值变动收益2022年为-4,514.98万元，2021年为
-1,429.13万元，下降了215.93%。

收入构成表(万元)
五、现金流量情况
经营性现金流：三期分别为-46,020.55万元、-12,867.72万元、
-68,701.56万元，保持了负向净流出，较上年，金额大幅下降。

投资性现金流：三期分别为11,014.4万元、69,157万元、42,531.4万元，保持了正向净流入，较上年，金额大幅下降。

筹资性现金流：三期分别为-73,125.13万元、-59,065.83万元、18,732.67万元，较上年，由净流出转变为净流入。

六、指标波动对比
1.营运能力
2022年应收账款周转率为83.25次，同比减少5.05次，比行业均值高64.46次。

2022年存货周转率为7.58次，同比减少0.73次，比行业均值高3.1次。

2022年流动资产周转率为2.69次，同比减少0.32次，比行业均值高1.01次。

2022年固定资产周转率为4.48次，同比减少0.03次，比行业均值低3.48次。

2022年总资产周转率为1.15次，同比减少0.1次，比行业均值高0.25
次。

营运能力指标表
2.盈利能力
2022年毛利率为5.21%，同比减少2.86个百分点，比行业均值低22.49个百分点。

2022年净利率为-5.39%，同比减少8.51个百分点，比行业均值低8.05个百分点。

2022年总资产报酬率为-4.17%，同比减少10.01个百分点，比行业均值低8.69个百分点。

2022年净资产收益率为-12.63%，同比减少20.45个百分点，比行业均值低18.14个百分点。

盈利能力指标表(%)
3.偿债能力
2022年资产负债率为53.11%，同比增加4.24个百分点，比行业均值低0.67个百分点。

2022年流动比率为142.04，同比减少40.79，比行业均值高13.67。

2022年速动比率为91.91，同比减少32.23，比行业均值高16.36。

2022年已获利息保障倍数为-2.37倍，同比减少6.63倍，比行业均值低5.25倍。

偿债能力指标表
4.发展能力
2022年销售增长率为-9.12%，同比减少13.68个百分点，比行业均值低7.35个百分点。

2022年资本保值增值率为88.22%，同比减少18.53个百分点，比行业均值低14.8个百分点。

2022年销售利润增长率为-203.05%，同比减少269.44个百分点，比行业均值低166.78个百分点。

2022年总资产增长率为-3.79%，同比减少5.81个百分点，比行业均值低7.79个百分点。

发展能力指标表
七、异动科目分析
1.科目异动
2.科目过快增长和过快下降
(1)流动负债。

流动负债出现过快增长，增长28.29%。

流动负债
(2)营运资本。

2022年营运资本为285,526.78万元，比2021年下降了34.89%。

营运资本
(3)经营活动现金净流量。

2022年经营活动现金净流量为-68,701.56万元，比2021年下降了433.91%。

经营活动现金净流量
(4)现金及现金等价物净增加额。

2022年现金及现金等价物净增加额为-7,174.95万元，比2021年下降了145.43%。

现金及现金等价物净增加额
(5)现金支付能力。

现金支付能力出现大幅下降，下降7,154.61%。

现金支付能力
(6)总资产周转速度。

总资产周转速度明显下降，从2021年的1.25次下降到1.15次。

总资产周转速度
3.报表科目粉饰
报表粉饰度
(1)资产质量。

2022年资产总额为2,221,719.58万元，比2021年的2,309,338.57万元，下降了3.79%。

2022年不能直接使用资产为
772,483.36万元，比2021年的741,057.41万元，增长了4.24%。

不能直接使用的资产占资产总额的比例超过30%。

建议检查其他应收款、无形资产、商誉、开发支出、长期待摊费用、递延所得税资产等科目是否存在余额过大的问题。

(2)其他应收款。

2022年其他应收款为338,184.5万元，比2021年的315,046.26万元，增长了7.34%。

其他应收款占流动资产比例为35.06%。

资金不合理占用较大，且经营亏损。

2022年经营利润为负85,095.85万元，与2021年负12,418.09万元相比亏损成倍增加，增加5.85倍。

请查看是否存在大股东占用资金、其他关联企业占用资金、其他应收款不实等问题，或是企业为投资公司、集团母公司或控股公司的情况。

(3)利润质量。

2022年营业利润为负103,546.6万元，与2021年的100,481.23万元相比，2022年出现较大幅度亏损，亏损103,546.6万元。

2022年净利润为负140,347.18万元，与2021年的89,381.5万元相比，2022年出现较大幅度亏损，亏损140,347.18万元。

2022年营业利润率为
-3.98%，比2021年的3.51%，减少了7.49个百分点。

营业利润率下降过快。