002489浙江永强2023年三季度财务分析结论报告

浙江永强2023年三季度财务分析综合报告
一、实现利润分析
2023年三季度利润总额为负23,566.78万元，与2022年三季度负13,510.14万元相比亏损有较大幅度增长，增长74.44%。

企业亏损的主要原因是内部经营业务，应当加强经营业务的管理。

营业收入大幅度下降，经营亏损继续增加，企业经营形势进一步恶化，应迅速调整经营战略。

二、成本费用分析
2023年三季度营业成本为22,776.28万元，与2022年三季度的60,168.49万元相比有较大幅度下降，下降62.15%。

2023年三季度销售费用为9,285.72万元，与2022年三季度的12,363.35万元相比有较大幅度下降，下降24.89%。

从销售费用占销售收入比例变化情况来看，2023年三季度销售费用大幅度下降的同时营业收入也有较大幅度的下降，但收入下降快于投入下降，经营业务开展得不太理想。

2023年三季度管理费用为7,690.81万元，与2022年三季度的7,498.31万元相比有所增长，增长2.57%。

2023年三季度管理费用占营业收入的比例为39.48%，与2022年三季度的12.11%相比有较大幅度的提高，提高27.37个百分点。

本期财务费用为-629.86万元。

三、资产结构分析
从流动资产与收入变化情况来看，流动资产下降慢于营业收入下降，资产的盈利能力下降，与2022年三季度相比，资产结构偏差。

四、偿债能力分析
从支付能力来看，浙江永强2023年三季度是有现金支付能力的，其现金支付能力为166,617.24万元。

企业净利润为负，负债经营是否可行，取决于能否扭亏为盈。

五、盈利能力分析
浙江永强2023年三季度的营业利润率为-120.20%，总资产报酬率为
-13.28%，净资产收益率为-23.23%，成本费用利润率为-53.55%。

企业实际投入到企业自身经营业务的资产为524,642.8万元，经营资产的收益率为-17.85%，而对外投资的收益率为-15.23%。

从企业内外部资产的盈利情况来看，对外投资的收益率大于内部经营资产的收益率，说明对外投资的盈利能力高于内部资产，但内外部资产的收益率均小于企业实际贷款利率，内外部资产的盈利能力均是不能令人接受的。

对外投资业务缺乏盈利能力，并且亏损程度加剧。

六、营运能力分析
浙江永强2023年三季度总资产周转次数为0.11次，比2022年三季度周转速度放慢，周转天数从1129.22天延长到3141.32天。

企业在收缩战线的同时使营业收入有较大幅度的下降，致使企业总资产的周转速度有较大幅度的下降。

浙江永强2023年三季度固定资产周转天数为349.07天，2022年三季度为111.64天，2023年三季度比2022年三季度延长237.43天。

浙江永强2023年三季度存货周转天数为343.43天，2022年三季度为285.44天，2023年三季度比2022年三季度延长57.98天。

浙江永强2023年三季度应收账款周转天数为188.76天，2022年三季度为156.30天，2023年三季度比2022年三季度延长32.46天。

从存货、应收账款、应付账款三者占用资金数量及其周转速度的关系来看，企业经营活动的资金占用有较大幅度的增加，营运能力明显下降。

七、经营协调分析
从长期投资和融资情况来看，企业长期投融资活动能为企业提供142,152.85万元的营运资本，投融资活动是协调的。

从企业经营业务的资金协调情况来看，企业经营业务正常开展，能够为企业带来24,464.39万元的流动资金，经营业务是协调的。

从两期比较来看，企业经营业务从2022年三季度的需要资金182,393万元转变成不需要资金，而企业长期性资金来源仍然为企业提供142,152.85万元的经营资金，结果出现了资金过剩，企业现金支付能力从2022年三季度的1,144.13万元提高到166,617.24万元。

说明企业经营业务开展的比较理想，但要防止出现资金闲置。

八、发展能力分析
2023年三季度企业亏损运转，不但没有为企业提供发展资金，而且使企业经营资金减少22,202.21万元。

在加速企业流动资产周转速度方面，如果使企业流动资产周转速度提高0.05次，则流动资产周转天数由2,035.58天缩短为1,586.92天，由此而节约资金97,104.85万元，可用于企业今后发展。

九、经营风险分析
浙江永强2023年三季度亏损运转，经营业务很不安全，经营风险较大。

企业净利润为负，负债经营是否可行，取决于能否扭亏为盈。

十、现金流量分析
企业通过销售商品、提供劳务所收到的现金为55,841.87万元，它是企业当期现金流入的最主要来源，约占企业当期现金流入总额的44.36%。

但是，由于企业当期经营活动现金流出大于经营活动现金流入，因此经营业务自身不能实现现金收支平衡，经营活动出现了43,678.44万元的资金缺口，企业通过增加负债所取得的现金也占不小比重，占企业当期现金流入总额的36.91%。

但企业增加的负债所取得的现金，仍然不能满足偿还债务的资金需求。

2023年三季度浙江永强投资活动需要资金1,185.14万元；经营活动需要资金43,678.44万元。

企业经营活动和投资活动均需要投入资金。

2023年三季度浙江永强筹资活动需要净支付资金87,468.51万元，致使当期企业现金大量流出。

总体来看，当期经营、投资、融资活动使企业的现金净流量减少。

（注：报告中使用的分析参数为2023年三季度行业分析参数）。