001270铖昌科技2023年三季度现金流量报告

铖昌科技2023年三季度现金流量报告
一、现金流入结构分析
2023年三季度现金流入为2,821.22万元，与2022年三季度的
20,417.96万元相比有较大幅度下降，下降86.18%。

企业通过销售商品、提供劳务所收到的现金为2,522.17万元，它是企业当期现金流入的最主要来源，约占企业当期现金流入总额的89.4%。

但是，由于企业当期经营活动现金流出大于经营活动现金流入，因此经营业务自身不能实现现金收支平衡，经营活动出现了5,252.82万元的资金缺口，
二、现金流出结构分析
2023年三季度现金流出为14,950.98万元，与2022年三季度的49,313.71万元相比有较大幅度下降，下降69.68%。

表明企业处于大规模建设阶段。

最大的现金流出项目为购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金，占现金流出总额的45.76%。

三、现金流动的稳定性分析
2023年三季度，营业收到的现金有较大幅度减少，经营活动现金流入的稳定性明显下降。

2023年三季度，工资性支出有较大幅度增加，现金流出的刚性明显增强。

2023年三季度，现金流入项目从大到小依次是：销售商品、提供劳务收到的现金；收到其他与经营活动有关的现金；收到的税费返还；收回投资收到的现金。

现金流出项目从大到小依次是：构建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金；购买商品、接受劳务支付的现金；支付给职工以及为职工支付的现金；支付的其他与经营活动有关的现金。

四、现金流动的协调性评价
2023年三季度铖昌科技投资活动需要资金6,841.18万元；经营活动需要资金5,252.82万元。

企业经营活动和投资活动均需要投入资金。

2023年三季度铖昌科技筹资活动需要净支付资金35.76万元，致使当期企业现金大量流出。

总体来看，当期经营、投资、融资活动使企业的现金净流量减少。

五、现金流量的变化
2023年三季度现金及现金等价物净增加额为负12,129.76万元，与2022年三季度负28,895.75万元相比现金净亏空有较大幅度减少，减少
58.02%。

2023年三季度经营活动产生的现金流量净额为负5,252.82万元，与2022年三季度负648.24万元相比现金净亏空成倍增加，增加710.31%。

2023年三季度投资活动产生的现金流量净额为负6,841.18万元，与2022年三季度负28,247.51万元相比投资有较大幅度减少，减少75.78%。

2023年三季度筹资活动产生的现金流量净额为-35.76万元。

六、现金流量的充足性评价
企业当期经营活动缺乏创造现金的能力，需要依靠投资活动或融资活动来弥补其经营活动的现金亏空，经营现金是不充足的。

现金偿债能力指标
注释：
1.现金流动负债比=现金及现金等价物净增加额/流动负债合计
2.经营偿债能力=经营活动产生的现金流量净额/负债总额
3.现金流动资产比=现金及现金等价物净增加额/流动资产合计
4.经营还债期=带息负债/经营活动产生的现金流量净额
5.债务偿还率=偿还债务支付的现金/带息负债
七、现金流动的有效性评价
从现金的盈利情况来看，经营活动产生的现金流量净额占营业收入的-941.92%。

表明企业经营活动缺乏创造现金的能力，需要输血维持。

2023年三季度销售现金收益率为-941.92%，与2022年三季度的-55.14%相比有较大幅度的降低，降低886.77个百分点，效益进一步下降。

经营活动耗费的现金大幅度增加。

2023年三季度资产现金报酬率为-33.88%，与2022
年三季度的-88.59%相比有较大幅度的提高，提高54.71个百分点，但盈利水平仍然为负。

从变化情况来看，企业2023年三季度资产现金报酬率明显提高。

现金盈利能力指标
注释：
1.销售现金收益率=经营活动产生的现金流量净额/营业收入
2.资产现金报酬率=现金及现金等价物净增加额/资产总计
3.收益净现率=经营活动产生的现金流量净额/净利润
4.资本现金收益率= 现金及现金等价物净增加额/所有者权益
从经营活动现金流入情况来看，铖昌科技2023年三季度销售活动回收现金的能力很强，销售含金量很高。

2023年三季度销售收现率为452.27%，与2022年三季度的509.17%相比有较大幅度的降低，降低56.91个百分点。

从变化情况来看，企业2023年三季度的销售收现能力有较大幅度的下降。

八、自由现金流量分析
2023年三季度企业经营活动，不但没有给企业带来自由现金流量，而且使企业现金净流失1,222.98万元。

2023年三季度经营活动使企业可支配的自由现金流量为负5,252.82万元。

当期经营活动使企业可支配的现金降低，企业现金管理效率下降。

（注：报告中使用的分析参数为2023年三季度行业分析参数）。