300049福瑞股份2023年三季度经营风险报告

福瑞股份2023年三季度经营风险报告
一、经营风险分析
1、经营风险
福瑞股份2023年三季度盈亏平衡点的营业收入为17,435.67万元，表示当企业该期营业收入超过这一数值时企业会有盈利，低于这一数值时企业会亏损。

营业安全水平为38.28%，表示企业当期经营业务收入下降只要不超过10,816.08万元，企业仍然会有盈利。

从营业安全水平来看，企业承受销售下降打击的能力较强，经营业务的安全水平较高。

2、财务风险
从资本结构和资金成本来看，福瑞股份2023年三季度的带息负债为1,091.57万元，实际借款利率水平为4.39%，企业的财务风险系数为1。

从企业当期资本结构、借款利率和盈利水平三者的关系来看，企业增加负债不会增加企业的盈利水平，相反会降低企业现在的盈利水平。

经营风险指标表
二、经营协调性分析
1、投融资活动的协调情况
从长期投资和融资情况来看，企业长期投融资活动能为企业提供96,833万元的营运资本，投融资活动是协调的。

营运资本增减变化表(万元)
所有者权益172,878.32 7.85 179,912.28 4.07 186,904.33 3.89 非流动负债43,515.33 -0.01 44,294.02 1.79 48,702.9 9.95 固定资产8,638.82 -1.29 14,941 72.95 15,555.3 4.11 长期投资10,289.66 -8.99 9,737.74 -5.36 14,448.26 48.37
2、营运资本变化情况
2023年三季度营运资本为96,833万元，与2022年三季度的91,629.08万元相比有所增长，增长5.68%。

3、经营协调性及现金支付能力
从企业经营业务的资金协调情况来看，企业经营业务正常开展，需要企业提供34,979.25万元的流动资金。

而企业投融资活动保证了企业经营活动的资金需求，经营业务是协调的。

经营性资产增减变化表(万元)
项目名称
2021年三季度2022年三季度2023年三季度
数值增长率(%) 数值增长率(%) 数值增长率(%)
存货10,911.63 4.53 11,056.62 1.33 10,063.51 -8.98 应收账款30,078.37 17.73 39,430.3 31.09 38,716.92 -1.81 其他应收款0 - 0 - 0 - 预付账款2,103.27 25.82 4,701.71 123.54 4,290.28 -8.75 其他经营性资产4,001.46 -47.9 2,811.49 -29.74 4,376.62 55.67
合计47,094.74 3.88 58,000.11 23.16 57,447.33 -0.95
经营性负债增减变化表(万元)
项目名称
2021年三季度2022年三季度2023年三季度
数值增长率(%) 数值增长率(%) 数值增长率(%)
应付账款5,900.59 -13.91 6,309.46 6.93 0 -100 其他应付款0 - 0 - 0 - 预收货款248.63 -49.2 523.28 110.47 473.65 -9.48 应付职工薪酬3,847.54 -1.85 4,674.72 21.5 5,696.63 21.86 应付股利0 - 0 - 0 - 应交税金4,287.19 -5.88 3,631.5 -15.29 3,673.4 1.15 其他经营性负债6,700.68 31.9 4,378.26 -34.66 12,624.4 188.34 合计20,984.63 0.41 19,517.22 -6.99 22,468.08 15.12
4、营运资金需求的变化
2023年三季度营运资金需求为34,979.25万元，与2022年三季度的38,482.89万元相比有所下降，下降9.1%。

在营运资金需求降低的情况下实现了营业收入的增长，表明企业经营业务健康开展，效率提高。

5、现金支付情况
从企业的现金支付能力来看，企业经营业务需要34,979.25万元的营运资金，而企业的营运资本数额为96,833万元，营运资本能够满足企业经营
业务对资金的需求，企业拥有支付能力，当期现金支付能力为61,853.75万元。

6、整体协调情况
从两期数据来看，企业的资金状况是协调的，各项活动是有资金保证的。

（注：报告中使用的分析参数为2023年三季度行业分析参数）。