浅谈中国中小企业融资难问题

浅谈中国中小企业融资难问题

随着金融危机席卷全球，世界各国先后陷入经济衰退，越来越多的企业倒闭或处于破产的边缘，中国也不例外。特别是众多中小企业由于资金短缺、融资困难，受此次金融危机的冲击也最大，生存状况不容乐观。

为了缓解金融危机的负面影响，解决中小企业融资难的瓶颈，国家先后出台了诸多政策法规，来加大对中小企业的信贷支持力度，明确要求国内商业银行提高对中小企业的信贷额度，以及增加对中小企业的贷款。

与此同时，随着竞争的日趋激烈，为了增加收入来源，拓展新的业务领域，中小企业业务也逐渐引起了商业银行的重视，各商业银行围绕中小企业的切实需求，积极开展中小企业融资的探索。特别是进入09年之后，国内各商业银行明显加快了在中小企业融资方面的创新力度，越来越多的创新产品和服务逐渐面世，在一定程度上有效解决了部分中小企业的融资难题。但相对于庞大的中小企业融资需求来讲，无疑是杯水车薪，仍然未能从根本上解决中小企业融资难问题，根据数据显示，近5万亿信贷增长：中小企业占比不足5%。

一、中小企业的生存状况

近年来，我国中小企业持续快速健康发展，取得了重要成就，对经济增长的贡献越来越大，已成为经济社会发展中的举足轻重的力量。统计数据显示，目前我国中小企业数量已达4200万户，约占全

国企业总数的99.8%。“十五”期间，国民经济年均增长9.5%，而规模以上中小工业企业增加值年均增长28%左右。截至2006年底，中小企业创造的最终产品和服务的价值占国内GDP的58%，社会零售额占59%，上缴税收占50.2%，提供就业机会占75%，出口额占全国出口的68%。中小企业不仅成为扩大就业的主渠道，而且还成为了创新的主力军和出口创汇的主要力量。

不过，自2008年金融危机以来，随着经济增长放缓和出口形势恶化，我国中小企业受到了重创，生存状况不容乐观。在次贷危机的影响下，我国中小企业增幅大幅回落，盈利空间逐步缩小，特别是沿海地区的出口导向型中小企业陷入了两头挤压的困境。与此同时，去年上半年持续上涨的原材料价格，不断攀升的人民币汇率，以及一系列紧缩的宏观调控措施，给广大中小企业带来了巨大的生存和发展压力。

一方面，中小企业的生产成本明显上升。自07年以来，央行8次加息和18次上调存款准备金率大大提高了企业的资金成本，银行对中小企业的贷款利率普遍上浮了30%-40%。尽管，在金融危机爆发之后，央行进行了多次降息，但对中小企业造成的负面影响已经无法挽回。与此同时，随着新的劳动合同法实施后，企业用工成本上升，部分劳动密集型中小企业的成本平均增加了20%-30%。此外，中小企业的资源环境成本和原材料成本也在不断增加。

另一方面，中小企业的出口形势急剧恶化。在美国次贷危机后全球经济下行，导致海外市场需求下降，出口持续出现负增长，导致相

当多的传统制造业中小企业企业经营陷入经营困境。

在金融危机的影响下，一批中小企业，出现关、停、半停工，甚至倒闭的状况，更多的中小企业则受困于经营环境恶化，企业利润下滑的危机。

中小企业主要依靠自身的资金积累获得发展，外部资金对它们的发展支援较少。这完全可以通过它们的资产负债率以及企业总贷款占总资产的比重两个指标看出。这也从另外一个角度说明中小企业外部资金缺口非常大，超过70%的中小企业（成立时间在5年以内）其资产负债率低于40%。其中，成立时间在2年内的中小企业有44.5%中小企业必须依靠自己筹集80%以上的资金（资产负债率低于20%）并且绝大部分中小企业贷款占总资产比重很低，贷款占总资产比重小于60%的企业数量高达95.1%。

中小企业融资需求旺盛，普遍存在融资缺口。调查数据显示：33%的中小企业认为资金不足是制约企业发展的首要因素，而认为经济环境、管理水平、人才因素是首要制约因素的企业占比基本持平。在融资需求上，有74%的中小企业认为自己的企业急需融资，而其中仅有30%的中小企业能够成功融资。即使能够获得银行贷款，这些获得贷款的大部分企业获得的贷款额也仅能满足其部分融资需求。

在融资缺口上，主要以小额缺口为主。有79.2%的融资缺口在500万元以下，其中融资缺口在100万元以下的比例达到了54.6%。在企业融资资金的用途上，43.5%的企业表示是为了扩大生产规模，

而用于更新技术的占19.5%，维持正常生产资金需求的占15%，其它还有一些归还未还欠款，进出口资金需要等。

各商业银行对中小企业贷款相对比率呈现总体下降趋势。如中国银行从2004年的67%下降到了2006年的53%；广东发展银行、东莞银行和东莞市农村信用合作社也有较大程度的下滑；但招商银行的中小企业贷款比增长较快，其它商业银行变动不太明显。

二、中小企业如何增加信用

中国人民银行日前公布的数据显示，2008年央行企业征信系统共补充完善中小企业信用信息71.8万多户，金融机构共查询62.1万多次，获得银行新增贷款的中小企业2.7万多户，贷款余额比去年底增加了6151亿元，占全国新增贷款的12.5%。这一数据表明，信用建设对于改善中小企业融资环境有着重要作用。目前，我国大企业获得的贷款40%以上为信用贷款，中小企业的信用贷款只占15%，大部分中小企业仍要通过抵(质)押或担保才能获得贷款，这是中小企业贷款难的一个重要原因。

1、有关部门要积极引导中小企业树立信用意识，制定信用发展战略，加强信用管理，形成全员重视、全方位普及、全过程实施的信用管理，从而在合作伙伴、金融机构以及消费者中形成良好的信用形象，为企业健康发展打下坚实的基础。

2、要强化企业信用管理制度，弥补信息系统不足。在推进信用建设过程中，应将企业的各种信用理念以制度化的形式表现出来，并

渗透到各个层面，落实到各个环节，脚踏实地一丝不苟地付诸行动。如保留企业所有交易记录及相关单据、凭证。企业在信用建设制度化管理上日益积累的成果和优势，将转化为企业内在素质的提高和外在形象的提升，从而为企业赢得更多的社会资源和更大的发展空间。

3、要全员参与。信用建设不仅需要企业管理层的高度重视和身体力行，更离不开全体员工的积极参与。因此，要让全体员工加入到企业信用建设行列，让他们既成为企业信用实践的执行者，又是企业信用行为的监督者，有效提高员工参与信用建设的责任感和自觉性，从而提升企业的整体信用水平。

良好的信贷记录。俗话说，好借好还再借不难。但长期以来，大多数中小企业由于财务制度不健全，很少同商业银行建立结算关系，使得商业银行同中小企业间存在着一定的信息不对称，使信贷人员很难了解中小企业的经营状况，导致金融机构在向中小企业提供授信时往往十分谨慎。故此，良好的信贷记录，对于一家企业来说，其重要性不言而喻。业的信用才有可能建立起来。根据现代企业制度的要求和中小企业自身的特点，大力推进股份合作制，促进中小企业的改革。通过产权转让、股份制改造、租赁、拍卖等多种方式，加快中小企业的改革步伐在改革中鼓励员工自愿入股，增强员工对企业资产的关切度，为

企业的发展开辟新的融资渠道。规范企业财务制度，提高财务管