铁矿石长协机制的瓦解是好事
2023年铁矿石谈判拖延致中方优势渐弱
铁矿石谈判拖延致中方优势渐弱力拓矿区遭受洪水攻击，出口受阻新年度的铁矿石谈判仍在僵持之际，三大矿山企业之一的力拓又“火上浇油”，指出暴雨和狂风导致其在澳大利亚西部Pilbara地区铁矿石卸载和出口活动受阻。
分析人士认为，随着谈判的拖延，钢厂渐渐失去谈判优势。
力拓昨天表示，由于长达50英里（约合80公里）的大路遭受洪水，隔断了力拓主要港口Dampier和CapeLambert，因此公司在澳大利亚西部Pilbara地区的铁矿石卸载和出口受到了影响。
此前，力拓在Pilbara地区的铁矿石卸载量每日可达50万吨。
“Pilbara部分地区降水最高达到150毫米，而且仍在不停地下暴雨。
我们的首要任务是确保平安。
”力拓方面表示。
不过，同样在Pilbara地区进行矿产运作的必和必拓方面则表示公司的运作尚未受到影响。
根据以前的惯例，矿山企业以不行抗力为由推迟交货，就会造成现货市场的资源紧急，铁矿石价格和海运费都会进一步被推高。
在过去几年谈判期间，也有澳大利亚和巴西矿山企业以天气和港口缘由推迟交货的先例。
这也意味着，目前进行的铁矿石谈判也会更加困难。
由于去年金融危机爆发，日子不好过的钢厂也首次取得了谈判主动权，外界也普遍认为2022年的铁矿石长期合同价格也将自2022年以来首次下跌，并且是大幅下跌。
此前，钢厂方面始终要求2022年的长期合同价格回到2022年的水平，即价格下跌40%～45%，不过，直到现在供需双方仍没有达成全都。
据《第一财经日报》了解，本月钢厂与国际三大矿山公司又进行了新一轮的铁矿石价格谈判，但自谈判开头3个多月来，供需双方的分歧仍没有缩小，中方认为钢铁和铁矿石市场还没有见底，矿山企业则认为下半年就会复苏。
联合金属网分析师胡凯认为，随着谈判的一再拖延，从前中方在谈判中的优势也渐渐减弱。
首先，中国政府从2022年四季度开头出台了一系列刺激经济的宏观政策，以及直接投资于基础设施建设的浩大方案项目，到2022年底这些设施建设约需投资4万亿元，这也成为矿山公司在谈判中的筹码。
铁矿定价机制及中国的作用
世界铁矿石供给现状：中国、巴西、澳大利亚、印度等是主要铁矿石生产国。
目前国际主要铁矿石供应商为巴西的淡水河谷集团、澳大利亚必和必拓集团和力拓集团。
世界铁矿石定价机制分析：1、当前国际大宗商品如有相关成熟期货市场或其他金融产品，其交易价格通常以期货合约价格决定，如原油价格、农产品价格、铜价、天然橡胶。
2、未形成期货定价方式的大宗商品一般通过主要供应商与购买者谈判议定具体交易价格。
此时买卖双方的定价能力，就由各利益集团自身包括政治、垄断地位、资本规模、储量等因素在内的综合实力决定。
铁矿石是一种尚未收到广泛认可的期货品种或期货市场的初级产品，采用后一种定价形式。
2010年之前定价主要存在两种形式：卖方垄断定价和谈判首发定价。
1、卖方垄断定价：巴西的淡水河谷集团、澳大利亚必和必拓集团和力拓集团。
2、谈判首发定价：在铁矿石价格谈判中，无论哪家钢铁企业最先与供应商谈定价格，它所确定的铁矿石价格就将被全球其他钢铁企业和供应商所接受。
每年4月1日到下年的3月31日为一个财政年度，价格一年一谈。
自2003年中国成为最大进口国，三对三分开谈判，先拍案的价格作为一年矿石的离岸价。
2010年4月必和必拓提出年度定价改为季度定价，得到力拓和淡水河谷的追随。
2011年伊始，必和必拓宣布大部分出口实行月度定价机制。
、同时定价基准由离岸价转变为到岸价。
对策：1、提高国内铁矿石资源的合理利用2、加大对国外铁矿资源的开发力度3、实施多元化进口渠道，降低铁矿石进口依存度4、整合国内钢铁企业5、建立铁矿石资源战略储备6、与铁矿石国家结成战略联盟中国参与国际铁矿石定价谈判：一年一度的铁矿石价格谈判最早开始于1981年，经铁矿石供应商和消费商谈判协商后，双方确定一个财政年度的铁矿石价格。
根据历年传统的谈判习惯，国际铁矿石市场分为亚洲市场和欧洲市场，并分别确定亚洲价格和欧洲价格。
亚洲市场主要以日本为用户代表，欧洲则以德国为用户代表。
铁矿石四大买方阵营：力拓：力拓矿业集团于1873年在西班牙成立，总部设在英国，是一家英国和澳大利亚双重上市的公司。
对中国铁矿石危机的认识与解决方案
时协议， 本年度 的铁矿 石谈判 以中 国完 败告终 。这意 味着 中 国企 业坚守 的铁矿 石长协 机制 面临崩 坍， 同 时还要 参照 淡水 河谷 与 日 本钢铁企业确定 的 ４月至 ７ 月 铁矿 石 价格， 中 国钢企 不但 输 了价 格， ｊ 丕输 了机制 。与 中国的价格谈 判联盟崩 溃相 比 ， 世界 主要 的寡 头 高品位铁 矿石 出口商早 已形成 卡特尔 ， 而且彼 此之间 的联系 十
月， 中钢协公开宣 布 中国钢铁 企业 可 以与三大 矿 山达成铁 矿石 临
铁企业个体而言 ， 无论别的企业是否选择抢购铁矿石 ， 他们 都应 当
抢购铁矿石 ， 因为虽然对于整个 中国钢铁企业这个集体 而言 ， 大 家 都看空铁矿石可 以达 到集 体的最优 选择 ， 而对于个体而言 ， 由于缺 乏与其他个体 的有效 沟通 ， 他们都会选择抢购铁矿石 ， 从而达到 纳 什均衡 ， 因为这是纳什均衡 下最 为理性 的做法 。纳 什均衡 就是 指 参与人 的这样一 种策 略组 合 ， 在该策略组合上 ， 任何参与人单独 改 变策略都不会得 到好处 ［ ２ ］ 。所 以我 国的钢铁企业 不应 当是分 散 的个体 ， 应当形成一个 团结 的集 体议价 的整体 。正 如前文 所述 国 际的铁 矿石 寡头是 一个 垄 断 的卡特 尔 ， 他们 的股 东重 合率 很高 。
必和 必拓 ； 淡水 河谷 ； 技 术拆 借 贸 易
一
、
铁矿石 的危机
２ ０ ０ ３ 年， 中国成为全球 最大 的铁 矿石进 口国， 此后 中 国的铁矿
在 亏损 的状况下仍然坚 持开工 生产 ， 而不暂 时停产 呢？有关 负责
人 给出的解释是 ， “ 鞍钢有 ｌ ４万人要养活 ， 我们不 能停 产。 ” 如此 巨 大的员工总数 ， 使得 中国的龙头钢铁企业不敢停产 ， 这 种畸形 的竞 争必然导致一些 中国规模较小 的钢铁企业无法生存 。完全 与帕 累
未雨绸缪应对铁矿石谈判机制变革
精心整理
未雨绸缪应对铁矿石谈判机制变革
在矿业巨头澳大利亚力拓集团咄咄逼人的攻势面前，国际铁矿石公开基准价格谈判机制多多少少显得有些脆弱。
现行谈判机制始于1981年，在27年的实践中演进出一套较为严格的规则。
其
过15
高达41美元/吨左右。
按照国际铁矿石谈判机制，长协巴西矿和澳洲矿的离岸价相差不多，两者以即期海运费计算的到岸价自然也相差很多。
因此，近年来两拓一直认为这不符合同物同价的原则，要求需方给予海运费补偿，以抹平巴西矿与澳洲矿离岸价的差距。
在本轮谈判中，这一问题更是被力拓以“前所未有的强硬方式”提出。
特别是在淡水河谷达成矿价协议之后，必和必拓、力拓更是希望在海运费补偿问题“得寸进尺”。
2月18日，淡水河谷公司宣布，与日本五大钢厂、韩国浦项制
)在2007
134.41 6.19美分//干
2007/干
斯利粉矿至亚洲的离岸价分别为72.1美分/干公吨度铁、80.42美分/干公吨度铁，价格也不一致。
鉴于每年涨幅基本一致，同一国家铁矿石到不同地区、不同国家铁矿石到同一地区离岸价的初始定价必定不同，这表明最初设定的谈判机制的确也考
虑到了海运费差价的问题。
事实上，上世纪90年代海运费很低，长协巴西矿、澳洲矿在东亚地区的到岸价基本是一致的。
只是世移时易，由于目前海运费差价扩大，两拓自然也就“虎视眈眈”，随时准备埋葬现行谈判机制。
可以预见，类似海运费补偿的议题，两拓在未来的谈判中仍将纠缠不休。
(以63.5
使目前的现货矿在谈判中失去代表性。
2023年深度解读：铁矿石中国话语权能否迎来转机
深度解读：铁矿石中国话语权能否迎来转机在铁矿石问题上，不能单从政治角度和民族心情上看问题，还必需敬重市场规律，适应市场。
中国是全球最大钢铁生产和消费国，同时也是铁矿石最大进口国。
然而自从2022年加入国际铁矿石谈判以来，这个最大的买家却在资源定价问题上不断丢失话语权。
2022年度中方与全球三大矿商必和必拓、巴西淡水河谷和力拓的谈判，更以中方被迫默认三大矿商的季度定价要求收场。
这一年，进口铁矿石价格持续一路高涨，从年初的90美元/吨左右上扬至年底的超过140美元/吨。
中国钢铁工业协会4月29日公布的行业信息显示，今年一季度进口铁矿石17717万吨，进口到岸价平均156.62美元/吨，同比上涨60.31美元/吨，涨幅62.62%。
在成本上升的压力下，一季度纳入协会统计的77户大中型企业产品销售利润率只有 2.91%，比全国工业行业平均销售利润率 6.2%低3.29个百分点。
而三大矿商其中任何一家的利润都超过了中国钢铁行业利润的总和。
依据铁矿石指数机构普氏能源的数据，今年二季度澳矿协议价（离岸）还将环比上涨25.1%，品位为62%的皮尔巴拉粉矿将上涨到171.35美元/干吨;58%的杨迪粉矿将上涨到160.30美元/干吨；巴西矿价（到岸）环比将上涨16%，品位66%的巴西卡拉加斯矿将上涨到200美元/干吨的历史最高位，涨幅16.4%，品位65%的图巴朗块矿将上涨至194.93美元/干吨。
铁矿石价格“高烧不退”，如同一道“魔咒”，难以承受铁矿石成本之重的中国钢铁业能否以及如何获得转机?中国需求从历史数据来看，上世纪70年月中期到本世纪初的20多年里，铁矿石的价格基本维持在20多美元/吨的水平，假如考虑到美元贬值的因素，铁矿石实际是贬值的。
但2000年以来，中国需求渐渐增加。
2000年中国进口铁矿石7000万吨，2022年超过6亿吨，10年间消失8.6倍的增长。
新华社首席经济分析师陆晓明在接受采访时分析指出，中国对铁矿石的需求旺盛，铁矿石增产速度低于需求增长速度，供不应求成为一个大趋势。
铁矿石之战
铁矿石之战刘洋【摘要】国际钢铁协会（WSA）6月19日公布的数据显示，5月份，全球66国粗钢总产量比2008年同月减少21％。
WSA称，产量下滑的主要原因是全球建筑、汽车和航空业的需求萎缩。
业内人士认为，中国对铁矿石等大宗商品的实际需求已出现短期“虚假繁荣”。
近期铁矿石高库存、钢铁产能过剩、出口受阻和炒作因素等已无法继续支撑其涨势。
【期刊名称】《中国金属通报》【年(卷),期】2009(000)024【总页数】4页(P14-17)【作者】刘洋【作者单位】(Missing)【正文语种】中文国际钢铁协会（WSA）6月19日公布的数据显示，5月份，全球66国粗钢总产量比2008年同月减少21%。
WSA称，产量下滑的主要原因是全球建筑、汽车和航空业的需求萎缩。
业内人士认为，中国对铁矿石等大宗商品的实际需求已出现短期“虚假繁荣”。
近期铁矿石高库存、钢铁产能过剩、出口受阻和炒作因素等已无法继续支撑其涨势。
我国每年的铁矿石进口长协价的谈判都是我国钢铁企业面临的“大战”。
在日本、韩国钢厂接受铁矿石降价33%协议与两拓宣布合并澳洲铁矿石业务的双重夹击之下，中国钢铁业想要凭一己之力左右未来的铁矿石谈判可谓艰难。
在这场战役中，我国钢铁业唯一所能依赖的就是我国庞大的铁矿石进口量以及今年受经济危机影响而带来的需求疲软。
三大铁矿石生产商都希望我国能和日韩钢厂同价，我国则希望能恢复2007年的价格水平。
在谈判双方分歧明显而且又都掌握着所谓的“杀伤性武器”的情况下，战术的运用就显得更为重要，而分析这些战术不仅可以对今年的谈判结果有了预测，对于今后定期的常态谈判也可以提供有用的范本。
在今年1-4月中国天量进口铁矿石的背后，一场跨国“阴谋”暴露在阳光下，以力拓、必和必拓为代表的澳矿打出了诱逼中国在谈判桌上让步的三记重拳，而这三记重拳也可以理解为铁矿石生产商对我国钢企采用的“常规战”。
第一记重拳，以力拓、必和必拓、淡水河谷为代表的三大矿山巨头放弃限产保价，全面向中国市场低价倾销。
铁矿石谈判停摆之后
矿 山更 大 幅度的降价 。
两 年 博 弈 战 到２ ０ 年， ０９ 中国进 口铁 矿石 数 字飙
协） 新任 会长朱 继 民表 示 ， 未来 中国铁 矿石
进 口价格 还将 持 续谈 判机 制。 朱 继 民介 据
升 为６３ 吨 ， ．亿 占全 球铁 矿 石 海 运 贸易 量
的５ ％以上 ， ０ 虽然 中 国是最 大 的铁 矿石 买
１９ 年 以后无 论 是 在 亚 洲首 发 还是 ９５
绍， 去年 中 国对 国外 铁 矿石 的依 赖程 度 达
到６ ． ２５ ％
在 欧 洲首发 ， 都被 全球普 遍 接受 ， 这样 ， 首 发价 就形成 了所谓 的长协 价。
随 着 中国钢铁 业快 速发 展 ， 中国铁矿
家， 需求 巨大 ， 中国在 国际铁矿石谈 判中 但 却不 具备举 足轻重 的议价能 力。
２ ０ 年 以来 ， ０４ 由宝 钢牵头 代表 中国钢
刚卸 任 中钢 协 会 长 的 武钢 总 经 理邓 崎 琳 ３ 日却表 示 ：“ ２ ０ 年 开始 就 是 月７ 从 ０９ 三 巨头说 了算 ， 已不 存 在长协 矿 的价 格 一 说 Ｔｏ ２ １年 ， ” ０ ０ 一年 一谈 的长协 矿被 三 巨 头摒 弃 ， 由一 季一 谈 的季度 矿取 而代 之 。 而２ １年 铁矿石谈 判也 被 中钢 协正式 承认 ０１ 已经暂停 。
但是， 国内钢 企 因为长协 价 的原 因，
也分 成 了营垒分 明的派 别 ， 益 的迥 异也 利 是 后来导 致 中国在铁 矿石谈 判中败北 的主
要原 因之・。
我国铁矿石困局形成机制与化解建议
亿 吨增至９ ． ６ 亿吨，年均增长率０ ． ３ ％ 。不仅如
此 ，这 期 间还 出现 产 量大 幅 回调 的情 况 ，尤 其 是１ ９ ８ ０ ￣ｌ ９ ８ ３ 年 间 ，回 调 幅度 达 到 １ ６ ． ５ ％ 。不 仅产 出增 长 陷入 停 滞 ，铁矿 石 贸易 更 是 步履 维 艰 。ｌ ９ ７ ５ 年 ，全 球 铁 矿 石 出 口量 达 到４ ． ０ ４ ５ 亿 吨 的 高 点后 持续 震 荡 ，直 至 １ ９ ８ ９ 年 才 首 次超 过 这 一 高 点 。１ ９ ７ ５ ￣２ ０ ０ ０ 年 间 ，全球 铁 矿 石 出 口 量年 均 增 长率 仅 为 １ ． ５ ７ ％ 。 面 对 市 场 的持 续 低迷 ，铁 矿 石 资源 国 不得
价 格 便 突破 ６ ０ 美元 ／ 吨 ，涨 幅 接 近 １ ． ５ 倍。
一
随 着 全 球 钢 铁 工 业 发 展 至 第 一 阶 段 的 后
［＝＝＝＝＝＝＝＝＝二＝
、
铁矿石价 格形成 机制 的历 史回顾
期 ，领 跑 国家 由英 美 等 国变 为 日苏 ，这 一 变 化
对 铁 矿 石 市 场 产 生 深 远 影 响 。 同铁 矿 石 资 源 丰 富 的苏 联 不 同 ， 日本 铁矿 石 资源 较 为 匮乏 。为
阶 段 的 前 期 ，全 球 粗 钢 产 量 年 均 增 长 率 为 全 祀 ３ ． ９ ％ ，产 出规 模不足２ 亿吨 。这 一期间引领粗 造
一
成 钢 产 量 增 长 的主 要 是 欧 美 发 达 国家 。 由于 这 些
但 国 内铁 矿 石 供给 已经 无 力满 足 需 求 ， 中 国开
现 货 价 格 迅速 上 升 ，长 期 合约 价 格 已不 能真 实
铁矿石年度定价长协机制瓦解原因及调控策略研究
第一次更 为迅速 ．由此也引发 了铁矿石定价 方式的变
革。 铁 矿 石 的定 价 方 式 可 以分 为 内部 转 移 定 价 、长 期
中最重要 的莫过于对产 品价格 的定价方式 这种 契约在设 计时对 双方来 说都存在 共 同利 益 ．
使 得 双 方 价 值 最 大 化 ．契 约 条 款 和 结 构 在 很 大 程 度 上 是 双 方 希 望 把 蛋 糕 做 大 也不得不承认 ． 契 约 并 不 能把
【 摘
要】 铁 矿 石 定价 对 中 国 经 济 的 平稳 增 长 具 有 重要 影 响 ， 到２ ０ １ ０年 ， 持 续 了近 三 十 年 的 年 度 定 价 长 协 机 制 发 生
了根 本 改 变 。基 于此 ． 在 对 战 后 国际 铁 矿 石 价 格 机 制 演 进 过 程 分 析 的 基 础 上 ， 剖 析 了长 协机 制 瓦 解 的 原 因 ： 供 需 双 方 力
性 。
—■
为 严 峻 的现 实 生 存 考 验
成联盟 ， 期 望 在 与对 方 谈 判 中获 得 较 低 的 采 购 价 格 ． 与 对 方 签 订 固定 价 格 和 数 量 的长 期 合 约 逐 步增 加 （ 二） 以 Ｈ本 为 代 表 的 年 度 铁 矿 石 基 准 协 议 价 （ ２ ０ 世纪 ７ ０ 年代 ） １ ９ ７ ０年 ， 通 过 合 并 重 组 成 立 的 新 日铁 取 代 美 国 钢 铁 公 司成 为世 界 头 号 大 钢 厂 ．此 时 日本 经 济 正 处 于 飞 速发展阶段 ， 钢 铁 业 迎 来 了 自己的 黄 金 时代 。 随着 澳 大 利 亚皮 尔 巴拉 地 区铁 矿 的发 现 ．该 国 由以 前 禁 止 铁 矿 石 贸 易 变 为 开始 出 口． 但 其 建 设 需 要 大 量 资 金 此时 日 本 铁 矿石 需 求 量 不 断 增 加 ． 为 了保 证 矿 石 的 稳 定 供 应 ． 日本 与澳 大利 亚 两 国政 府 很 快 达 成 协 议 ， Ｈ本 出资 开
2023年钢铁企业盈利不佳,铁矿石供求关系逆转
钢铁企业盈利不佳，铁矿石供求关系逆转中国铁矿石供求消失有利于买方的信号；铁矿石价格年内或难觅升势，但仍高位运行；即使铁矿石不涨，钢厂盈利前景仍不乐观。
据路透社消息，坐拥全球一半产能的中国钢铁业今年或许可以松一口气了，两年来一路飞涨的铁矿石价格自本月大幅回落，而中国铁矿石市场可能转向供过于求，使业内人士信任铁矿石价格年内或难觅升势。
参与上周铁矿石行业会议的业内人士亦指出，矿石供应商的垄断地位将促使其在矿石供需关系逆转时快速减产，因此目前推断铁矿石价格已经消失拐点还为时尚早。
“今年年内，(铁矿石价格)想返回到180美元以上会很难，估量会跌到150美元左右，时间点则是在3-4季度交替的时候，”’’联合金属网铁矿石资深分析师胡凯称。
中国为稳定物价和房价而连续出台紧缩政策，以及国际油价大幅飙升恐影响全球经济增长，导致大宗商品价格自2月末起大幅回调。
铁矿石价格亦由2月下旬接近每吨200美元的纪录高位，回落至目前的160美元左右，跌幅达到20%。
国际铁矿石供应巨头多从中长期着眼，强调中国需求仍将支撑铁矿石价格。
力拓和淡水河谷Vale认为，中国宽阔且有待进一步开发的西部地区将成为钢铁业进一步增长的推动来源，尽管东部沿海地区的钢铁产量接近峰值。
更多专家则坚信，中国走出去步伐加快以及国内矿大幅开采，将完全可以满意中国新增的铁矿石需求，而在第3-4季度是国产矿市场生产最旺盛的时候，且钢厂还没有开头冬储，这个时期应当是国内矿石价格最低迷的时候。
过去几年，中国需求被认为是全球推动铁矿石等大宗商品上涨的主要推手。
而过去十年的年度海运铁矿石交易量已增加逾一倍至10亿吨左右，铁矿石价格亦快速上涨数倍，主要受中国等新兴国家钢铁业的需求推动。
但需求大增促使全球矿业巨擘扩增产能。
淡水河谷方案在2022年将产量增至 5.22亿吨，去年为 3.11亿吨;力拓方案通过对澳洲Pilbara矿藏和几内亚Simandou项目进行大手笔投资，将产量提高逾1亿吨。
铁矿石变成跳蚤
重新 洗牌 的过 程 ，或许正 是 “ 中国价
格 ” 横空 出 世 的机 会
宝钢 集团董事 长徐乐江 现在我们
制。 中国接 受铁 矿石 １ ０ ０ ％的 涨价 幅
度仍 然 是 合 理 的 。
竞 争力 从 来都是需 求为王 ，
从来 都是顾 客是上帝 ，为什么在铁 矿
石 行 业 就 不 灵 了？ 而 且 倒 过 来 了？ 原
在 现 货 市场 采 购 ，这 将 有 利 于 铁 矿 石 三 巨头 推 行 每 季 度 谈 判 一 次 的 定价 机
国际钢铁 协会 主席 罗卡 中国钢企 则正 在经历破 坏性重建 的历史时 刻 ； 是 全球最不 赚钱的钢 铁企业 。铁 矿石
继 续 涨 价 将 会 侵 蚀 中 国 钢 企 原 本 微 薄
的 地 方 ， 但 它 的 优 点 是 可 以 维 护 钢 企
因很 简单 ，中国的上 帝 （ 钢铁厂 商 ）
太 多，而 且互 斗 ，恰恰变 成了鹬蚌 相 争渔翁得利。▲
４ ｕ ０ ０ 竞争力 ４ Ｊ ｎ２ １
投 资 决 定 ，而 改 为 短 期 定 价 后 ，铁 矿 石 价 格 将 会 更 加 波 动 ，从 中 长 期 来 看
位运行 ， 沙钢宁愿不生产或者 少生产 。
（ 尔 街 日报 中 国房 地 产 市 场 《 华
为 出发 点，具 有资本 属性的特 征 ，不 考虑企业长期利益。
工 信 部 长 李 毅 中 进 口铁 矿 是 企 业 行 为 ，但 铁 矿 石 谈 判 已经 影 响 到 国家 利 益 ， 因为 我 们 的 钢 铁 企 业 在 去 年 无 序 进 口矿 石 方 面 经 济 上 受 到 巨大 的 损 失 ，不 能 不 引起 政 府 的 重 视 。
铁矿石谈判正走向破裂中钢协强硬应对
的谈判愈加艰 难 。
此次
两 拓 “
”
将铁
矿石 业 务 打包组 建合资公 司 ， 三 家巨头 变成 了两 家 。 分析人 士 表示 ， 中国今年 想要 获得 比 日本更 为优惠 的矿石 价 格
变得难上加难。
按惯例 ， 全球主要铁矿石 厂商和钢铁企业 每年 1 1 月将
就来年的长期协议铁矿石 价格进行谈判。 供需方任何一 对 率先达成矿价协议 ， 即 为 “ 首发 价格 ” ， 其他各方均 无 条件
此 前 ， 力拓 公 司铁 矿 石 业 务 负责人 S a m W a l s h 对 中钢协
下了
牒 最 后 通 “
”
，
称若力拓与中国钢企在 6 月 3 0
日之 前 未
就价格达成协议 ， 则力拓将终止剩余合约 的条款。 对此 ， 中
钢协 回应称 ， 如果 力拓想退 出与中国钢企 的铁矿石 价格谈判 ，
事 件 In c ide n t
阚鬻 铁 矿石 谈判正 走 向破 裂 中钢 协强 硬 应 对
在力拓与 日本钢厂 达 成铁矿石 首发价两周 多后 ， 另
一 个 铁 矿 石 巨 头 巴 西 淡 水 河 谷 公 司 6 月 l O 日宣 布 ， 已 与
日本新 日铁公 司 、 韩 国浦项 公 司达 成价格 协议 ， 粉矿 在
关 系 到 中国企 业 的切 身利 益 ， 而 且 ， 中国进 口 铁 矿石 占世 界
铁 矿石 海运 贸易量 的 5 0 ％ 以 上 ， 在买 方市场情 况 下 ， 中国
市场价格具 有代 表 l生， 尤其是亚 洲市场 。
因此 ， 中钢协 呼吁 国 内钢铁企 业 坚 决抵 制 国际 铁矿 石
贸易 的垄 断行为 。
和 澳洲矿 的价差 基 本 回到 2 0 0 7 年 的水平 ， 但在 巴 西 、 澳洲
铁矿石谈判失败
铁矿石谈判失败事件/Event铁矿石谈判失败文/顾列铭2010年4月28H上午,在中钢协三楼的会议室内,中钢协常务副会长罗冰生"史无前例"地坦陈了中国在2010年铁矿石谈判中的不利局面,并表示,国内钢铁企业可以和三大矿山公司就铁矿石问题进行分别接触.这意味着中钢协已经放弃了此前一直强调的"在中钢协的组织协调下统一行动"原则,也基本宣告了2010年铁矿石谈判已经结束.按照铁矿石谈判传统,4月1日将是矿企与客户新结算年度的起始口期,在任何一家矿商和客户率先谈成合同后,其他合同都参考该合同进行确定.不过本年度的谈判一直僵持,但中钢协的上述表态,已宣告中方完败于铁矿石谈判.谈判几成最后通牒按照传统的国际铁矿石谈判机制,每年年底开始就第二年的长协矿价格进行谈判.谈判的双方分别是钢厂和矿商.时间足从第二年的4月1日开始结算.谈定长协价后,矿企按照固定的合同价格向钢厂供货.2005年,中国开始作为独立一方参与谈判.中国是全球铁矿石的最大买家,近年来一直占全球海运铁矿石总量的一半以上,但中国在定价方面却缺乏相应发言权.[~2005年首次独立参加铁矿石谈判以来,历次谈判都未能取得理想的"中匡I价格",在2009 年度谈判中与全球三大矿石巨头未达成任何协议.而2010年铁矿石谈判刚开局,三大矿山就暗示价格上涨势在必行—_3月30日,澳矿巨头必和必拓宣布,已经和其在亚洲的许多客户达成协议,将把现有按年定价的铁矿石合同转为基于到岸价格的更短期合同.几乎与此同时,日本媒体报道,日本最大钢铁商——新日铁与另一家铁矿石巨头巴西淡水河谷达成初步协议,为下一季度铁矿石每吨支付100美元至110美元.这一价格较去年的6O美元/吨上涨近一倍.这同时表明持续40多年的国际铁矿石谈判长协机制土崩瓦解.必和必拓,巴西淡水河谷选择在3月30日这个时间点公布协201O年5月号议,似乎从另一侧面反映了矿商的强硬态度.原因在于,2009年,中国钢铁行业的对外依存度从2002年的44%提高到了69%.这绝对是一个危险的信号.因为根据国际经验,当一国资源的对外依存度达到20%～30%时,经济发展就将面临较高的风险.去年欧洲和北美的钢企压缩产量,富余出来的1亿吨铁矿石被中国消化掉了.而今年形势已经不一样了,北美和欧洲的生产都在恢复,不会再有这多余出来的1亿吨铁矿石."中国是钢铁制成品重要产地,中国钢企是全球铁矿石的最大消费国,根据国际惯例,重要消费方在定价机制中应发挥重要作用,因此中国的利益应在铁矿石谈判中有所体现."中国商务部新闻发言人姚坚在3月16日的新闻发布会上如是说.对于三大矿山提出的"改变长协模式,建立现货指数或现货销售铁矿石"要求,姚坚回应道,商务部主张维护铁矿石长期协议的价格形成机制,希望矿山的供应方和各国钢铁企业能共同维护长期协议的机制,避免铁矿石价格出现大幅波动.同时,商务部将联手工信部,对铁矿石谈判中的中钢协和钢企给予积极支持,包括必要的贸易手段的支持.不过,中国钢企的铁矿石最大购买量,并不能真正成为谈判筹码,相反有时候却会成为受制于人的"软肋".正如某钢铁企业负责人所说,矿业巨头可以3个月不开采铁矿石,但钢铁冶炼高炉却不能停工3个月.还有业内人士爆料,去年国内有钢铁企业在价格下跌时毁约长期铁矿石采购协议,从而遭致了今年的报复,低时不执行采购协议,高时要求执行采购协议,这说不过去.因此今年中国可能遭遇的问题是,国际铁矿石在供应北美,欧洲,日韩有剩余时才会供应中国,而不会管你要买多少.两会期间,包括宝钢,武钢,鞍钢,河北钢铁内的十几家钢企老总联名上书,希望将进口铁矿石问题的解决上升至国家层面. 但不切实际的,过高的目标提出,舆论环境的过高期望值,甚至将铁矿石谈判"政治化",只会凭空增添谈判难度,并给自己套上"紧箍咒".知己知彼,从实际出发,避免提出超出承受能力的过高目标.纵观数年来中国铁矿石谈判,恰恰是违反了这个原则.有一点必须承认,现今铁矿石谈判双方阵营中,不仅中国钢铁企业,而且世界钢铁企业都处于明显的劣势.中国谈判方所能够争取的, 在于承认这个劣势,以及如何面对这个劣势,获取较好的谈判结果.可惜中钢协还在维护大钢企的利益,还在搞什么行政化指导.而这显然是无效的.中钢协不想退位也得退,价格双轨制也在国际压力下走向没落.此前一个月,中钢协曾呼吁国内钢厂统一行动,争取做到两个月内不进口三大矿山公司一吨矿石,以此对抗三大矿山公司在铁矿石谈判中的不合理要求和强硬态度.但一个月后,中钢协开始放弃这一做法.这是因为,2010年一季度铁矿石供需关系发生了重大的变化.数据显示,一季度全球粗钢产量增加33.03%,其中日本增加5O.7%,欧盟27国增JJ~37%,韩国增加29.1%,中国台湾增加了51.5%,粗钢产量的增加,使铁矿石需求大幅度增加,导致严重的供不应求,并直接推高了铁矿石价格的上涨.第二,铁矿石供需双方矛盾加剧.铁矿石供应方的三大矿商,占据70%以上全球铁矿石贸易,实行垄断价格,对中,日,韩,欧盟实施了统一的大幅度涨价措施.此时,最大购买量或是软肋.现在已经不是谈判,而是最后通牒,三大矿商提出的涨幅,钢企必须接受,如果不接受就断货,而且要求在某个期限内必须接受.他们正通过惜售铁矿石继续操纵矿价,拨动中国钢企痛苦的神经.铁矿石已不仅是铁矿石三大矿商均由金融资本控制,他们千方百计追求当期的最高利益,使得铁矿石产品有了金融资本属性.4月25日"为了规避风险,铁矿石市场迫切需要一个健康的现货定价体系,"国际金属信息提供商金属导报铁矿石价格指数总监亨特在上海出席由"钢之家"主办的"第六届钢铁产业发展战略会议"时,面对台下的近千名钢厂和贸易商代表侃侃谈到.亨特的推销只是一个缩影.在国际三大矿山相继表态退出年度长协体系而改为季度定价等更短期的议价方式后,铁矿石价格的现货化趋势显露无遗,这无疑为铁矿石价格指数以及与之相配套的衍生品合约的推出创造了契机.目前,国际上比较有影响力的铁矿石指数主要有三种,分别是环球钢讯(SBB)的TSI指数,金属导报的MBIO指数和普氏能源资讯(Platts)的普氏指数.以MBIO指数为例,亨特介绍说,该指数以中国青岛港到岸的品位62%铁矿石价格为基准编制,价格数据来自于供应方,贸易商和消费者等多个市场参与主体.习惯了年度基准价格体系的中国钢厂对于铁矿石的指数化定价以及更为复杂的衍生品交易,表现非常谨慎."不知道这些指数怎么编出来的,更别提参与风险极大的场外衍生品市场,"一位钢厂代表说.在中钢协看来,无论上述三种指数中的哪一种,其公正,透明和准确程度都有待检验.并且,在矿山处于垄断地位的情况下,指数化定价并不是完全按照供需关系决定的,因此不赞成这种定价机制.兰格钢铁研究中心研究员张琳也认为,指数化定价以及配套衍生品的推出,会增强铁矿石的金融属性,有可能造成其价格的极度不稳定,这是中国钢厂要尤其警惕的.东证期货总经理党剑指出,在大宗商品领域,金融资本和产业资本结合的紧密程度超出一般人的想象,"对于铁矿石金融衍生品的出现,中国钢厂需要正视它,研究它,并学会利用它."仅以铁矿石价格指数为例,其采集地和潜在客户都瞄准中◎中国证券期葺{i事件Event国,但发布者却是外资机构,这无疑是值得业界深思的地方.在主动应对并力争制定自己的"游戏规则"方面,中国钢铁业需要有更积极的态度.最近以来,围绕在铁矿石身上的新闻炙手可热,层出不穷一一巴西淡水河谷公司酝酿向中国钢铁企业提价100%;中国钢铁企业为购买低价铁矿石不惜重金行贿力拓中国员工;部分钢铁企业开始多方合作走出国门购买国外矿山……这一幕一幕,都刻画着国内钢铁企业老板们为铁矿石疯狂的身影.中国作为世界上最大的铁矿石消费国和进口国,钢铁企业作为铁矿石的''_上帝"们缘何被动到如此程度?原因何在?作为全球铁矿石消费量最大的国家,中国钢铁企业缘何被动到如此程度呢?据了解,中国铁矿资源一是贫矿多,贫矿储量占总储量的80%;二是多元素共生的复合矿石较多.此外,矿体复杂,有些贫铁矿床上部为赤铁矿,下部为磁铁矿.以最大的矿区之一鞍山矿区为例,除极少富矿外,该矿区约占储量的98%为贫矿,含铁量2oC40%,平均30%左右.必须经过选矿处理,精选后含铁量可达60%以上.业内人士认为,大量的贫矿生产过程中不仅对钢铁的生产设备有影响,还会影响钢铁企业的生产效率,这让许多钢铁企业宁愿走出国门,花高价购买国外的优质铁矿石.而澳大利亚,巴西等地铁矿石的品位可达60%以上.2000年以来,随着我国经济的高速发展,钢铁企业对于铁矿石的需求大幅增加,国内产量无法满足需求,钢铁企业需要大量进口铁矿石,因此我国进口铁矿石的数量连年递增,进口量占需求量的比重亦逐步提高.数据显示,中国的国产矿自给率多年来保持在50%左右的水平.2008年,我国进口铁矿石达~1J44414万吨,同比增长15.8%,占比总需求量达N58.9%,成为世界上最大的铁矿石进口国.中国铁矿石80%以上来自澳大利亚,印度和巴西, 即三大铁矿石巨头所在国家.同时,中国目前虽然是全球铁矿石需求量最大的国家,也是产钢量最大的国家,但是部分商品的附加值不高,所以高品质商品仍需进口,去年我国钢铁行业的销售利润率仅有2.43%,抵抗风险的能力可想而知.今年铁矿石若以100%的涨幅计算,我国钢铁行业的每年成本支出将增加约900亿元,而2009年我国钢铁全行业的利润也只有690亿元,影响之大不言而喻.而日本虽然没有我国铁矿石用量及产钢量大,但日本产钢的附加值相对较高,所以在价格方面有话语权.而且,日本尽管铁矿石基本全部依靠进口,但应对措施较多.一是日本钢铁工业的产品较为高端,其转嫁成本的能力也比较强,并且日本钢铁企业很早就参股到铁矿石上游企业,原料涨价的同时,可以从回报上弥201O年5月号补损失.至于美国,其钢铁企业历来很少受国际市场铁矿石价格变动影响,因为美国铁矿石供应几乎全部来自国内.走出去要规避风险在日渐难以承受铁矿石涨价之重的同时,国内钢铁企业也加快了海外买矿的步伐,展开自救.至2009年,中国每年进口的铁矿石中有8000万吨属权益曰f~2009年2月起,中国的钢铁企业,贸易企业等加大了对海外权益矿的投资力度,主要以购买海外矿企的股权为主.按照今年海外权益矿的进展速度,~J2010年中国的权益矿资源量将超过1亿吨.这些权益矿的存在,增强了中国钢厂对上游资源企业的控制力和话语权.曰前,澳大利亚金必达矿业公司宣布与鞍钢股份达成650亿美元铁矿石销售合同,创澳大利亚矿石销售历史最高纪录.据悉,金必达将把位于澳大利亚中西部的Karara磁铁矿终生开采权卖给鞍钢.该铁矿预计在未来3O年内年产量为3000万吨,预计首批销往中国的矿石将在明年下半年装船.山钢集团也马不停蹄地展开海外买矿的步伐.记者从山东省商务厅了解到的信息是,山钢集团日前和新汶矿业集团有限责任公司与香港洪桥集团就巴西8alirlas铁矿项目签署合作框架备忘录,山钢集团通过与新汶矿业集团以及洪桥集团三方合作,最终介入开发巴西sa1inas铁矿石项目.巴西SaTinas铁矿项目以镜铁矿为主要含铁成分,位于巴西米纳斯州,预计储量62亿吨,原属南美最大家族公司沃特兰(VNN)公司所有.今年3月,洪桥集团购得该项目探矿权,项目投资概算25-88亿美元,设计年产精矿粉2500万吨.在巴西购买铁矿石,价格优势成为吸引山钢集团的主要因素.根据巴西Salinas原股东VNN提供的财务顾问资料显示,这里65%的矿精粉离岸成本价估计为每吨l9.66美元.而同等含量的铁矿石合同离岸价在澳大利亚或许可达3倍以上.山钢集团此番间接入主巴西铁矿石开发,无疑将大大增强其竞争优势.现在来看,在三大铁矿石巨头频频单方涨价的时候,到海外买矿的优势将更加明显.但武钢5O亿美元巴西建_r=业内担忧有资源没市场——4月16日下午,在巴西里约热内卢州,武钢与巴西EBX集团签署全面战略合作协议,合资在里约热内卢州阿苏港工业区建设钢铁预期年产能为500万吨.这一项目投资金额为5O亿美元,是中国企业在巴西最大一笔投资,也将成为中国在海外兴建的最大规模钢武钢集团此次建也可以视为钢铁业上下游两个大国间的首次联合.中国是最大钢铁生产国和最大铁矿石进口国,巴西则是最大铁矿石出口国,两国既有互补性,又有着难以弥合的矛盾,今年铁矿石若以100%的涨幅计算,我国钢铁行业的每年成本支出将增加约9oo亿元,fin2009年我国钢铁全行业的利润也只有690亿元,影响之大不言而喻.每年的铁矿石谈判都令双方伤透脑筋.但武钢的巴西建厂计划,能否顺利进行还有待观察.持不同意见者则认为,增强巴西的钢铁工业,将削弱中国钢铁企业在铁矿石价格上的谈判地位.此外,钢铁产业的历史表明,仅有铁矿石无法保证成功.澳大利亚虽然铁矿右和焦炭都十分丰富,却未能像缺乏原材料的日本,韩国那样拥有强大的钢铁产业.根据巴西钢铁协会数据,巴西2009年粗钢产量2650万吨,消费量只有1880万吨.曾担任伞球最大矿业公司必和必拓中国总裁的ClintonDines指出,钢铁企业必须建设"在市场之内",否则会因缺乏经济竞争力而失败.澳大利亚的经历表明,仅有资源而无市场,即使是资源丰富如必和必拓者,也无法建起有竞争力的钢铁业.2002年,必和必拓决定将旗下钢铁产业出售,就是经过多年尝试失败后的断腕之举.目前看来,中国钢铁企业海外建厂都是获耿铁矿石资源的一个附加条件,此外,还需要建立基础设施,码头等,从投资效益来看,需要谨慎对待.目前还不是中国钢氽大规模进行海外投资建设钢铁厂的时机.海外建厂选址要考虑的不仅足资源因素,更重要的是要建在市场需求旺盛的地方.2006年3月底,中信泰富与澳大利亚的采矿企业MineralogyPtYLtd达成协议,以4.15亿美元收购西澳大利亚两个分别拥有lO亿吨磁铁矿资源开采权的公司Sino—Iron和BalmoralIron的全部股权.中信泰富收购的澳铁矿项目,曾被称为世界级的磁铁矿开采和加工项目,矿山坐落于西澳皮尔巴拉地区,两处铁矿每年可生产2760万吨精矿和球团,开采期大约为25年.除了已探明的现存储量,还有4O亿吨的储量如获证实,中信泰富还有权购买最多4O亿吨的开采权.因此,潜在的年产量可达7000万吨以上. 这个投资42亿美元的中澳铁矿项目,是目前澳洲已规划开发的规模最大的磁铁矿项目.项目由中信泰富在澳洲的全资子公司中信泰富矿业公司管理.加工工艺的基础设施将包括粗碎机,磨机,选矿厂和球团基础设施支援将包括一个新港口及港口设施,'条25公里的矿浆管道,'个产品料堆,一座45o~E瓦的燃气发电站和一个51千兆的海水淡化不过,中信泰富所要投入的资金也是可想而知巨大的.项目原计划总投资42亿美元,2009年上半年投产.现在,不仅总投资额调整后增至54亿美元,而且实际进度大大落后,投产日期推迟N2olo年底.事实上,成本是不少业内人十对于中澳磁铁矿项目最为担忧的风险.澳大利亚当地优质铁矿石资源主要在必和必拓和力拓手里,磁铁矿成本高,中国企业要出经济效益,只能上规模.这或许可以解释,为何当初澳大利亚外国投资审查委员会(FIRB)干干脆脆地批准了这桩100%o股权收购.因为成本太高,风险太大,本土企业不愿碰.潜在的危机总有可能在未来的某个节点出现.一旦全球铁矿石需求出现逆转,国际铁矿石价格暴跌,生产成本平均高于赤铁矿约40~/oo的磁铁矿项目,将是第'批牺牲者.中澳磁铁矿项目的生产成本究竟是多少?一个可资参考的数据是,澳洲白杨地磁铁矿项目在吸引投资时公开透露,当年产800 万吨时,现金运营总成本可降到每吨35澳元到45澳元.这意味着,假设国际铁矿石价格跌回2004年之前的价格水平,或再度出现2008年底至2009年初的价格低潮,中澳铁矿石项目可能会无利可图甚至亏本.画◎中国证券期l{l。
浅谈中国市场在铁矿石期货合约上的劣势
浅谈中国市场在铁矿石期货合约上的劣势作者：丁浩张英竹来源：《商品与质量·消费视点》2013年第07期摘要：在竞争日益竞激烈的市场中，我国铁矿石谈判所处的劣势地位尤为凸显，在屡次谈判中中国成了任人宰割的羔羊，没有自己对铁矿石谈判的发语权，每次都被三大矿产公司牵着鼻子走。
本文针对这一问题着重分析了，中国在谈判中发语权缺失的原因，并且结合了铁矿石期货合约交易提出了几点建议。
关键词：谈判；期货合约；发语权一、引言建立期货市场的意义主要从三方面体现[1][2]：发现价格、回避风险、套期保值。
如今铁矿石期货交易又是如何呢？每年全球铁矿石的现货市场价值达到2000亿美元，仅次于原油，而中国的铁矿石交易量就占全球总量的50%以上，且对外依存度也在50%以上，可见中国在全球铁矿石市场中的重要地位。
2009年新加坡交易所率先推出了铁矿石掉期交易，填补了市场空白。
2011年8月12日，新加坡交易所推出了铁矿石期货，这是继2011年1月29日印度商品交易所（ICEX）推出首个铁矿石期货后，全球第二个推出铁矿石期货的交易所。
铁矿石期货以及掉期交易的推出与发展，为全球铁矿石供应商、贸易商以及终端用户规避市场风险提供了途径。
印度铁矿石期货与新加坡铁矿石期货虽有一些共同点，但差异较大。
二、我国在铁矿石市场上的劣势1.铁矿石本身供应缺失从2003年到2008年，世界铁矿石需求一直在快速增加，这其中主要是因为中国需求大幅增加。
根据一般的市场经济规律，当商品需求大于供给的时候，商品的价格就会上涨；在商品需求小于供给的时候，商品的价格就会下降。
2.寡头垄断世界铁矿石供应是一个典型的寡头垄断行业，世界上主要有三大铁矿石供应商[3]——淡水河谷（Vale）、澳大利亚必和必拓（BHP）和力拓（Rio Tinto），这三大铁矿石供应商工段了世界铁矿石贸易。
而世界上钢铁行业比较分散。
3.我国在铁矿石定价发语权上的弱势地位2010年以来，三大矿山均放弃有40多年历史的长期定价机制.就铁矿石定价。
莫让铁矿石谈判成为挥之不去的痛
客户签订短期合约 ，所达成的协议量 占 公司销售 的绝大部分。４月 １日，淡水
河谷 宣 称 已与 ９ ％的 客 户签 订 季 度定 价 ７
传统的离岸 价模式 ，以求获得更大的 国市场份额 。有鉴于此 ，国际钢铁行
沿 袭 了数 十 年 的 “ 协 、离 岸 、 同 ｝ 长 幅 、首 发跟 风 ”传 统 铁矿 石 定 价 机制 ｊ
虽然 中钢协一直希望维持传统 的年
度定 价机制 ，但 当前铁矿石的 “ 卖方市 场”决定 了中方在谈判中仍难 以争得话 语权 。为达成协议 ，可考虑接受矿石供 应商提出的 以季度定价替代年度定价 ， 即长期协议短期 约定的定价模式 ，前提
则 由各 钢铁 企 业 （ 括 民 营钢 企 ） 公 平 包
公司与产业
近年来 。极度扩张的钢铁产能已成为我国铁矿石谈判中最大的软肋。
莫让铁矿石谈判成为挥之不去的痛
＠ 鹿 建 光
涨 价 之声 甚 嚣 尘上 。
价格；三是与买方分别就不 同的价格ｊ 款签订合 同，取代传统 的 “ 首发跟冈 定价模式 ，国际矿业巨头的最终 日的 是要在铁矿石销售上实现与现货市场１
淡水 河 谷 、必 和 必 拓与 力 拓 三 大矿 山均
矿业巨头在 ２ １ ００年度铁矿 石谈判 中的
表 现尤 为 强 势 ，宣 称 成倍 上 调 铁 矿石 售
的金融属性 ，导致铁矿石市场的价格ｉ 动幅度更大 ，有利于三大矿商进～步｛ 纵 、推高铁矿石价格 。如果接受新的； 价模式 ，国内钢铁企 业 不但 将 失去 定 的原料供 应价格 ，还将 丧失海 运ｉ
价 机 制 改 为 季度 定 价机 制 ；二是 向现 货
力拓秘技：投其所好,瓦解联盟
力拓秘技：投其所好，瓦解联盟尽管中澳双方一再强调“力拓间谍”只是个案，但大型外资企业在华的“变质”商业表现，以及钢铁行业的隐讳利益链条，却在力拓事件中被逐一放大，力拓为谋取利益而采取的种种手段也应该为我们敲响警钟。
2021年7月9日，外交部例行记者会，外国媒体就力拓间谍门事件对秦刚穷追不舍。
“他（胡士泰）被指控涉嫌窃取国家秘密，那么你能否阐述一下国家秘密的性质？是指铁矿或其他什么信息么？”“关于什么是国家秘密，各国都有基本的常识、共识，中国的法律也有明确规定……中国有关部门是在掌握了确凿的证据，证明他们为境外刺探、窃取中国国家秘密，给中国的经济利益和经济安全造成了严重损害的情况下，依法对他们采取了行动。
”秦刚的回答留下了太多的想象空间。
尽管中澳双方一再强调这只是个案，不应该上升到政治层面。
但大型外资企业在华的“变质”商业表现，以及钢铁行业的隐讳利益链条，却在力拓事件中被逐一放大。
“先机总握在他们手里”上海市国家安全局7月9日证实，国际矿业巨头、澳大利亚力拓集团上海办事处的4名员工因涉嫌窃取中国国家机密在上海被拘捕。
其中包括该办事处总经理、力拓铁矿石部门中国业务负责人胡士泰。
随后，首钢国际贸易工程公司总经理助理谭以新同时遭到北京警方拘押，他被指涉嫌商业犯罪，外界猜测其向力拓透露了中方谈判价格底线。
除首钢外，上海宝钢、山东济南钢铁、莱钢以及中国钢铁工业协会（下称中钢协）多位人士也接受了有关部门的“询问”。
作为世界三大铁矿石供应商之一的力拓，与澳大利亚的必和必拓、巴西的淡水河谷并列，是目前中国进行铁矿石采购谈判的主要对象。
在今年的谈判中，中国商务部全权将2021年度铁矿石谈判事宜放手给中钢协处理。
受金融海啸影响，今年中钢协提出降价40%以上的降幅要求采购本年度的铁矿石，但三大矿山信心十足，认为今年中国对铁矿石原料的需求仍将上涨，因而坚持将降价幅度维持在33％。
一家参与中方谈判组的钢企负责人坦承：“感觉每一次谈判对方准备都很周密，先机总是掌握在他们手里。
铁矿石价格的谈判案例（上传）
MBA 案例分析报告学科：谈判专题案例名称：中国钢铁厂与西方的矿业巨头们关于铁矿石价格的谈判案例目录第一节铁矿石谈判的案例背景............................................. .. (3)第二节铁矿石谈判案例“3W”框架分析 (5)第三节策略与战术建议.......................... ... . (8)第四节铁矿石谈判的焦点问题分析 (8)第五节参考文献 (10)一、铁矿石谈判的案例背景1.铁矿石价格谈判：垄断市场与完全竞争市场的博弈世界铁矿石市场就如同一个擂台，擂主就是三个“超级霸王”：力拓、必合必拓和淡水河谷。
它们控制了全球70%的铁矿石贸易额，处于行业垄断地位，牢牢掌控着市场定价权。
三大铁矿石供应商是铁矿石协议价格的主要发起者，也是主要供应商，其主要压力来自于股东对业绩的要求。
由于处于行业垄断地位，当市场不好时，可以通过控制供应量维持价格稳定；当市场好转时，提升价格获取超额收益是理性选择。
因此在价格谈判过程中，如何实现利润最大化和持续性才是其需要考虑的问题。
中国虽是全球最大的钢铁生产国，年产能达到6.6亿吨，2009年进口量占全球总需求量比重超过60%，这是中钢协在谈判中最大的优势。
国内有大小钢企1200多家，行业集中度较低，前15家钢企产量至占我国总产量的45%。
而国际主要生产国的行业集中度远高于此，最低的美国，前四家钢企的钢产量也占美国钢总产量54.50%。
基本上国内钢铁行业是完全竞争市场，为追求自身的利润最大化，在铁矿石价格谈判过程中，内部博弈降低了中方的谈判能力。
2.铁矿石价格飞涨，中国钢铁企业面临巨大成本压力中国是国际铁矿石的最大买主，在市场定价上却一直没有话语权。
最新数据显示，今年前4个月，中国进口铁矿石均价为157.6美元/吨，同比增长57%。
按同期铁矿石进口量2.3亿吨计算，仅铁矿石涨价一项，中国钢铁业就多付出近132亿美元(按照6.5∶1的汇率折算，合人民币857亿元)的成本。
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铁矿石长协机制的瓦解是好事
随着华尔街开始交易铁矿石远期合约,并逐渐形成市场,已经采用了数十年的铁矿石长协机制宣告瓦解,中钢协正式承认谈判失败。
对铁矿石谈判的失败,国内的舆论基本上是一边倒,无不痛心疾首。
但是在我看来,铁矿石长协机制的瓦解是一件好事,能够最终促使中国在铁矿石市场上真正通过中国作为最大消费市场的地位获得价格话语权。
要想提高中国钢铁产业的核心竞争力和话语权,就必须改变中国钢铁行业的产业组织现状,实现去行政化,加强钢铁产业的运营能力,在钢铁产业上真正施行国退民进。
最初,以宝钢等钢铁企业为主的中方与铁矿石巨头谈判,形成了铁矿石价格的双轨制。
双轨制的价格机制为以宝钢为首的钢铁国企带来了巨额的利润。
他们只要在现货市场卖出长协矿,就能获得数十亿乃至数百亿元的利润。
由于对这些龙头钢企来说,他们关心的只是长协价格与现货价格的差价,并不关心价格的涨落,因此在实际谈判过程中,这些钢企会尽可能向铁矿石巨头索要更多的份额,然后以让铁矿石涨价作为筹码来进行交换。
事实上,很多钢铁企业在那时候都会在铁矿石谈判之前储备足够大的库存,然后等着价格上涨来获利。
后来,中钢协开始介入并主导铁矿石谈判。
他们开始强令国外的矿产商降低价格,但结果却适得其反,被迫签下了历史最高长协价格。
后来随着百年一遇的金融危机突然到来,一夜间形势逆转,长协价格远高于现货价格,宝钢、武钢、鞍钢等钢厂全部毁约,购买现货进行生产。
由此破坏了国外三大铁矿石巨头和中国钢厂之间的互信机制。
此后,随着中国、美国的救市政策出台,市场逐步复苏,中钢协又与三大铁矿石生产商开展了旷日持久的谈判,由于矿产商拒绝降价,此后爆出了力拓间谍门事件,起起伏伏接近2年时间,到4月末承认谈判失败。
尽管国内主流媒体对铁矿石谈判机制的瓦解比较痛惜,我始终认为这对中国是一个绝大的好事,这将让中国真正开启以市场的力量和国外铁矿石厂商进行博弈的大门。
事实上,如果我们把中国在各种大宗原材料上的话语权进行梳理,我们会发现,越是市场化程度高的品种,中国的话语权就越大;越是国有企业参与少的大宗商品,中国的话语权越大;越是没有行政力量干预的大宗商品,中国的价格话语权越大。
比如说镍金属,中国一直是缺镍的国家,国内年消费量超过50万吨,而国内矿山自产的数量却只有8万吨,外贸依存度高达84%,远远超过铁矿石的外贸依存度。
镍金属耐高温,抗腐蚀,延展性好,是军工、核电、航天等领域不可缺少的战略性原材料。
但是在镍金属上,中国人的话语权正在一步步增强。
而在中国人话语权增强的过程中,民营企业起了不可或缺的作用。
从2000年至今,我全程参与了宁波神化从一个镍的贸易商到可以和国外竞争价格话语权的镍的运营商的成长过程。
现在的宁波神化拥有亚洲地区最大的现货库存,是亚洲地区最大的镍金属供货商,经营超过全球8%份额的现货镍。
又比如说铜,西安迈科也为中国的铜现货的运营做出了表率,成为国际铜现
货市场上举足轻重的一员。
中国人之所以能够在铜和镍上在国际话语权中有一席之地,是因为这两个品种的市场化程度最高,中国的话语权是通过国际性的自由竞争形成的。
无论是宁波神化还是西安迈科,他们在国际现货市场上的话语权都是依托中国庞大的现货市场,以科学的运营思路和灵活的决策机制,自发逐步形成的。
因此,铁矿石长协谈判机制的瓦解,对中国人来说绝不是一个坏事情。
只要中国政府以此为契机,放开关于铁矿石贸易的种种限制,让民营企业更多参与到铁矿石的运营中去,相信经过若干年的发展,中国一定能够依托国内庞大的铁矿石需求,形成一个有全球话语权的铁矿石现货市场。
这对中国的未来来说,是天大的好事。