(财务知识)从双边贷款走向银团贷款
银团贷款业务讲座
➢90年代末期，美国取消混业经营的限制后，金融 控股企业之间的贷款转让活动日益活跃
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国家开发银行信贷管理局
第一讲 银团贷款二级市场简介
二、贷款交易市场简介：市场发展的推动力
1、巴塞尔协议的具体监管要求，尤其是资本充足 率的要求使得银行尽量去降低资产负债表中的风险 资产
《关于规范银信理财合作业务有关事项的通知》 （银监发[2010]72号)
《中国银监会关于进一步规范银行业金融机构信贷资产转让业务的通知》 （银监发[2010]102号文）
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国家开发银行信贷管理局
第三讲 关于贷款交易的主要规范
三、行业性自律组织文件
总则
《银团贷款转让交易规范》
交易各方职责
✓第一个规范银团贷款交易的文件
➢APLMA（The Asia Pacific Loan Market Association）亚太贷款市场 协会，1998年成立于香港，总部位于香港 ➢主要职能：致力于提升亚太地区贷款一级和二级市场流动性，建立 和提升 银团贷款交易秩序和惯例，为交易提供文本或相关市场信息 ➢221家会员单位
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国家开发银行信贷管理局
二、贷款交易市场简介：美国贷款转让市场
第一次热潮： 20世纪80年 代后半期
第二次热潮： 20世纪90年 代
➢并购融资高峰促进了高利率的大规 模放贷活动
➢高回报促进了银行贷款产品的需求， 使得银行不断增大贷款额度，然后 通过各种产品转让贷款
➢杠杆收购和并购融资促进了银团贷 款发放数额 急剧增长，促进了贷款转让的增长
交易流程 交易渠道
内部管理要求
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国家开发银行信贷管理局
国际市场银团贷款发展历程
国际市场银团贷款发展历程作者：赵昱光来源：《环球市场信息导报》2013年第12期银团贷款大约是上世纪六十年代在国际银行业市场上起源的。
欧洲美元的诞生和跨国银行市场的发展导致不同国家的放款者组合到一起以银团的形式共同发放大额度的贷款，首先是发放给政府，逐渐地扩大到公司信贷。
银团贷款的基本技术首先是在国际范围内发展起来的，国际范围内相对国内范围内规制约束较少，发展速度更快。
银团贷款在国际市场上的发展呈现出比较明显的阶段性。
一、国际市场上银团贷款发放的首轮兴起银团贷款市场在上世纪七十年代之前的规模是很小的。
1973年的石油危机之后，油价飞涨，石油输出国获得的大量存款并将他们存放到跨国银行，通过银团贷款的方式发放给了非石油输出国的欠发达国家（也有称为新兴市场国家的）。
银团贷款作为一种主权债务在这些国家中快速地发展起来。
当时，特别活跃的借款者包括墨西哥、尼日利亚、委内瑞拉，接下来贷款扩展到南斯拉夫、波兰、匈牙利巴西智利和阿根廷。
西欧的统治者也积极地加入贷款市场。
在1982年墨西哥主权债务危机前，大多数发展中国家都有银团形式的债务。
上世纪七十年代，中期银团贷款广泛地用于外国资本向非洲、亚洲特别是拉美国家提供资金的通道。
银团贷款可以当地不设机构的情况下获得新兴市场的份额，银团贷款从70年代的小数量到1982年发展到460亿美元，直接取代了双边贷款。
二、银团贷款市场转入低潮银团贷款的发展在1982年开始转入低潮，首先墨西哥推迟他的主权债务的利息支付，接下来，巴西、阿根廷、委内瑞拉、和菲律宾出现了同样的情况。
相继地，墨西哥、阿根廷、巴西、尼日利亚、委内瑞拉、南斯拉夫出现债务违约。
到1982年底，40个主权国家没有了利息偿付能力，到1983年底，27个国家在考虑重组他们的贷款银团贷款在1985年达到最低点90亿美元。
在1987年花旗银行将他在新兴市场国家贷款份额的价值大幅度调低，许多美国银行也采取了同样的策略。
这些动作促使时任美国财政部部长的布雷迪发起的布雷迪计划。
从双边贷款走向银团贷款——中国金融市场发展的巨大空间
从双边贷款走向银团贷款——中国金融市场发展的巨大空间一、前言二、从双边贷款走向银团贷款的背景和意义1.双边贷款的发展现状及问题2.银团贷款的发展现状及优势3.从双边贷款走向银团贷款的意义三、中国金融市场发展的巨大空间1.中国金融市场的变革与发展2.国内金融机构的发展与壮大3.金融市场的开放与国际化趋势4.银团贷款市场的潜力和规模5.中国银团贷款市场的现状和发展趋势四、案例分析1.中国银行20亿元银团贷款借给上海某房地产开发商2.建设银行与国际著名石油公司签署15亿美元三年银团贷款合同3.兴业银行与香港金融机构合作完成10亿美元银团贷款4.工商银行领衔银团贷款为广汽集团提供100亿元资金支持5.邮储银行组织20家金融机构参与的40亿元银团贷款支持地方政府疫情防控及复工复产五、结论六、参考文献一、前言随着经济全球化进程的不断加速，各国之间的贸易往来和投资活动愈加频繁。
国际金融市场作为实现贸易和投资的基础设施，其重要性日益凸显。
中国作为一个巨大的经济体，其在国际金融市场中的地位也越来越重要。
本文将从中国银团贷款市场的发展出发，探究银团贷款的背景和意义，分析中国金融市场发展的巨大空间，并结合五个案例进行分析。
二、从双边贷款走向银团贷款的背景和意义1.双边贷款的发展现状及问题双边贷款是指两国政府或政府机构之间的借贷关系，主要用于经济合作、贸易和投资等领域。
在中国与发展中国家的经济合作中，双边贷款一直是重要的资金来源。
但是，在实践中也遇到了一系列的问题，如单一来源、利率较高、还款周期较短、难以满足资金需求等，随着经济的快速发展和金融市场不断开放，双边贷款已经不能满足国内企业日益增长的融资需求。
2.银团贷款的发展现状及优势银团贷款是指多家金融机构共同向一个借款人提供授信，共同承担风险和贷款责任的一种贷款方式。
与双边贷款相比，银团贷款具有政策不干扰、融资成本较低、还款周期长、灵活度高等优势，因此，越来越多的企业开始选择银团贷款方式进行融资。
从双边贷款走向银团贷款_解析_银团贷款业务指引_
５１■2007年第18期有效防范集团客户风险，促进银行业金融机构加强同业合作，改善金融服务，提高风险管理水平，维护金融秩序和市场公平竞争，银监会近期发布了《银团贷款业务指引》。
银团贷款作为一种先进的融资模式，在欧美等发达国家有着广泛的应用，并随着经济全球化的发展，已成为现代商业银行最具竞争力和盈利能力的核心业务之一。
在我国，由于历史原因和市场环境的约束，银团贷款业务的发展较为缓慢。
但近年来，在银监会的倡导下，随着国内商业银行管理水平的提高和风险意识的加强，为加强同业合作，分散信贷风险，针对大型项目主动发起和组织银团发放贷款已逐渐成为一种市场方向。
国内外银团贷款业务的发展现状国际银团贷款的发展大致经历了以下三个阶段：第一阶段，以支持基础设施为主的项目融资阶段（２０世纪６０年代～８０年代中期）。
早期的银团贷款是以发展中国家和欧洲国家的公路、电力、石化和通讯等基础设施建设为代表的项目融资为主。
１９６８年国际上第一笔银团贷款创立，当年银团贷款总额为２０亿美元；１９７３年银团贷款迎来了第一个高峰，达到１９５亿美元；１９８１年银团贷款达１３７６亿美元，占国际资本市场长期贷款融资额的７４％。
第二阶段，以并购杠杆交易推动银团贷款业务进入第二个发展高潮（２０世纪８０年代中期～９０年代末）。
２０世纪８０年代初期，由于一系列杠杆融资活动的出现，美国国内的银团贷款市场异常火爆。
１９８９年随着科尔伯格·克拉维斯·罗伯茨公司筹组的金额为２５０亿美元的ＲＪＲ纳比斯克公司融资交易的完成，这类活动达到了顶峰。
２０世纪９０年代中期，美国在杠杆融资领域快速增长，特别是并购融资成了９０年代末期市场的主流。
第三阶段，以资产证券化和贷款交易二级市场为主的金融创新促进银团贷款市场与资本市场的融合（２０世纪９０年代末至今）。
２０世纪９０年代末，银行业的一个重大变化就是银行希望更灵活地管理自己的贷款投资组合。
这种对资金流动性的需求导致了银团贷款二级交易市场的快速发展，美国、欧洲和亚洲分别成立了正式的机构如银团及贷款转让协会、贷款市场协会和亚太贷款市场协会等，以提供规范的操作程序和相关文本格式。
银团贷款管理办法
银团贷款管理办法一、引言银团贷款作为一种重要的融资方式，在满足企业大额资金需求、分散风险、优化资源配置等方面发挥着关键作用。
为了规范银团贷款业务，保障各方权益，提高贷款管理效率和质量，特制定本管理办法。
二、银团贷款的定义与特点（一）定义银团贷款是指由两家或两家以上银行基于相同贷款条件，依据同一贷款协议，按约定时间和比例，通过代理行向借款人提供的本外币贷款或授信业务。
（二）特点1、金额大：能够满足企业大规模的资金需求。
2、风险分散：多家银行共同承担风险，降低了单个银行的风险敞口。
3、专业性强：涉及多个银行的专业团队，能够提供更全面、专业的服务。
三、银团贷款的参与方（一）牵头行负责组织银团、分销份额、协调各方等工作。
（二）代理行代表银团处理日常事务，如资金收付、贷后管理等。
（三）参加行按照约定份额提供资金，并承担相应风险。
（四）借款人提出贷款需求，按照合同约定使用资金并履行还款义务。
四、银团贷款的组建流程（一）借款人提出申请借款人向牵头行提出银团贷款申请，并提供相关资料，包括但不限于企业财务报表、项目可行性研究报告等。
（二）牵头行受理与评估牵头行对借款人的申请进行初步审查和评估，确定是否具备组建银团的条件。
（三）组建银团牵头行邀请其他银行参加银团，共同协商贷款条件、份额等事项。
（四）签订合同各方达成一致后，签订银团贷款合同，明确各方权利义务。
五、银团贷款的风险管理（一）信用风险对借款人的信用状况进行全面评估，建立风险预警机制。
（二）市场风险关注市场利率、汇率等变化，采取相应的风险对冲措施。
（三）操作风险规范业务流程，加强内部控制，防范操作失误和欺诈行为。
（四）法律风险确保合同条款合法合规，避免法律纠纷。
六、银团贷款的贷后管理（一）资金监控监督借款人按约定用途使用资金。
（二）定期检查对借款人的财务状况、经营情况进行定期检查。
（三）风险预警及时发现风险信号，采取应对措施。
（四）还款管理督促借款人按时还款，处理可能的逾期情况。
银团贷款操作流程
银团贷款操作流程
银团贷款是指由两家或两家以上的金融机构联合向借款人发放贷款的一种融资方式。
银团贷款通常应用于大型项目的融资，具有融资规模大、期限长、利率低等特点。
下面将为您介绍银团贷款的操作流程。
第一步，洽谈贷款意向。
借款人首先需要与主导行进行贷款意向的洽谈，确定贷款的基本条件和规模。
主导行会根据借款人的资信情况、项目的可行性等因素来确定是否愿意参与贷款，并初步确定贷款的利率、期限等条件。
第二步，邀请其他银行参与。
主导行在确定了贷款意向后，会开始邀请其他金融机构参与银团贷款。
这些被邀请的机构将根据项目的风险、收益等因素来决定是否愿意参与贷款，以及参与的规模和条件。
第三步，签订贷款协议。
一旦确定了参与银团贷款的金融机构，借款人与各参与机构将签订贷款协议，明确各方的权利和义务、贷款的利率、期限、还款方式等具体内容。
同时，还需要确定贷款的担保方式和担保人。
第四步，放款及监管。
在签订了贷款协议后，各参与机构将按照约定的比例向借款人发放贷款。
借款人在使用贷款资金时需要按照约定用途进行支出，并接受各参与机构的监管和审计。
第五步，还款。
借款人在贷款期限内按照约定的还款计划向各参与机构进行还款，包括本金和利息。
在还款过程中，需要及时向各参与机构提供相关的财务报表和经营情况。
银团贷款的操作流程相对复杂，需要借款人、主导行和各参与机构之间的密切合作和沟通。
同时，借款人需要对项目的可行性和风险有充分的把握，以便顺利获得银团贷款并按时还款。
希望以上内容能为您对银团贷款的操作流程有所帮助。
第十五章 贷款业务 第四节 银团贷款
第十五章贷款业务第四节银团贷款银团贷款是指由两家或两家以上获准经营贷款业务的银行业金融机构基于相同贷款条件，依据同一贷款合同，按约定时间和比例，通过代理行向借款人提供的本外币贷款或授信业务。
银团贷款牵头行是指经借款人同意，负责发起组织银团、分销银团贷款份额的银行。
银团代理行是指银团贷款合同签订后，按相关贷款条件确定的金额和进度归集资金向借款人提供贷款，并接受银团委托按银团贷款合同约定，进行银团贷款事务管理和协调活动的银行。
代理行可以由牵头行担任或银团贷款成员协商确定，但借款人的附属机构或关联机构不得担任代理行。
参加行是指接受牵头行邀请，参加银团并按照协商确定的承贷份额向借款人提供贷款的银行。
一、基本规定1、我行作为代理行时发放的银团贷款，放银贷款前必须先做银团协议录入，主要录入各参加行的银团贷款本息暂挂账号。
2、我行作为代理行时，参与行部分的贷款发放。
录入各项要素进行表外贷款发放，并将贷款金额从本息暂挂账号转账至申请人的活期存款账户。
3、银团贷款发放后必须维护贷款账号。
二、银团贷款协议录入（一）业务审核1、业务受理。
录入柜员审核信贷系统提供的银团贷款协议书。
（二）业务操作1、录入柜员可以选择“贷款业务”→“贷款处理”→“ 3018银团贷款协议维护”，进入交易界面：2、输入合同号，点击“查询”按钮，列表中显示银团贷款所有成员行的信息，包括成员行类型、成员行编号、成员行名称、出资金额、贷款账号、还款账号、本息暂挂账号、合同号。
3、列表中贷款帐号、还款帐号和本息暂挂账号三个字段可维护。
4、提交成功后打印凭证。
完成柜员交易凭证的打印，打印凭证内容为一联通用凭证。
（三）会计分录无（四）回单处理1、客户回单无2、柜员凭证摆放一联通用凭证加盖业务公章作主凭证，银团贷款协议加盖附件章作为附件。
（五）注意事项1、本息暂挂账号必须在协议录入前先开立，为内部账号。
如果银团贷款的参加行有多个最好分别开立账号。
三、代理行发放参加行银团贷款（一）业务审核1、业务受理。
从双边贷款走向银团贷款
从双边贷款走向银团贷款——中国金融市场进展的庞大空间来源：金时网日期：2004年2月17日随着经济全球化的持续进展，全球银团业务进展迅猛，差不多成为现代商业银行最具竞争力和盈利能力的核心业务之一。
2003年银团融资金额高达1.9万亿美元。
在金融创新推动下，银团贷款不仅成为现代商业银行最具有竞争力和盈利能力的核心业务之一，而且显示出与全球资本市场强烈的融合趋势，广泛用于收购兼并、资产证券化等投资银行业务。
中国工商银行从2001年开始领先在国内金融界成立专门组织机构开展银团贷款业务。
2003年，英国《新兴市场》杂志按照牵头银团贷款的额度，将工商银行在新兴市场上的银团贷款业务列为第七位；同年工商银行牵头组织的南海石化44亿美元银团贷款被《亚洲金融》评为年度最佳项目融资奖。
加入世贸组织后，中国银行业需要按照国际惯例，建立完善的公司治理结构，专门需要对信贷业务进行重新凝视，构架新的业务结构、盈利模式和组织体系。
因此，有必要借鉴国际体会，把握银团贷款业务进展趋势，提出进展壮大中国银团贷款市场的战略思路和工作思路，促进中国的银团贷款市场尽快与国际市场接轨。
一、国内外银团贷款业务的进展现状（一）国际银团贷款业务的进展状况银团贷款是国际金融市场最重要的融资方式之一。
按照资本数据公司（Capital Data）提供的数据，全球银团贷款融资额从1995年的1.4万亿美元进展到2003年的1.9万亿美元左右；按照地区划分：美国银团贷款市场占69％，欧洲约占22％，亚洲占5％，加拿大占4％；从借款人来看，78％的为非金融企业，20％为金融机构，2％为政府部门；按照承销量，2002年JP摩根、花旗集团、美洲银行、巴克莱银行以及德意志银行分列前五名。
银团贷款在全球资本市场发行中一直占最大比例，按照汤姆森财务公司（Thomson Financial）统计，从1995年到2003年，银团贷款大大超过债券和股票融资。
以2000年全球资本市场发行为例：银团贷款2.3万亿美元，约为公布市场债券（1.26万亿美元）的1.8倍，公布市场股票发行（7 010亿美元）的3.3倍。
银团贷款操作流程
银团贷款操作流程银团贷款是指由两家或两家以上的金融机构联合向借款人提供贷款的一种融资方式。
银团贷款通常应用于大型项目融资，由于资金规模大、风险高，因此其操作流程相对复杂。
下面将详细介绍银团贷款的操作流程。
首先，借款人需要向主导行递交融资申请，申请材料一般包括项目可行性研究报告、资信状况证明、担保方案等。
主导行会对申请材料进行初步审查，确定项目的可行性和借款人的信用状况。
接着，主导行会邀请其他金融机构参与贷款，形成银团贷款联合体。
在邀请其他金融机构时，主导行需要提供项目的基本情况、融资规模、风险分析等信息，以吸引其他金融机构的参与。
一旦形成银团贷款联合体，各金融机构将开始进行贷款谈判，包括贷款金额、利率、担保方式、还款期限等条款。
在谈判过程中，各金融机构需要充分考虑自身的风险承受能力和盈利能力，以确定最终的贷款条件。
谈判结束后，各金融机构将签订贷款协议，明确各自的权利和义务。
贷款协议一般包括贷款合同、担保协议、抵押协议等。
在签订贷款协议之前，借款人需要提供相关的担保物权证明和抵押物权证明。
贷款协议签订后，银团贷款将正式发放给借款人。
借款人将按照协议约定的用途使用贷款资金，并按时足额偿还贷款本息。
在贷款期间，借款人需要向银团贷款联合体提供项目进展情况和财务报表，以便各金融机构对项目进行监控和风险控制。
最后，在贷款到期时，借款人需要按照协议约定的还款计划偿还贷款本息。
如果借款人无法按时足额偿还贷款，各金融机构将根据协议约定采取相应的追偿措施，以保障自身的权益。
通过以上流程，银团贷款的操作过程得以完整展现。
银团贷款作为一种重要的融资方式，对于大型项目的融资具有重要意义。
在实际操作中，借款人和各金融机构需要充分理解和遵守贷款协议，确保贷款资金的安全和有效使用。
837-银团贷款
银团贷款——“走出去”企业的一种融资方式李跃随着“走出去”战略的进一步实施，越来越多的中国企业逐渐参与到国外项目的投资与建设之中，尤其是随着海外资源开发业务的不断增多，资金短缺将成为“走出去”企业难以回避的瓶颈问题。
本文介绍了银团贷款的主要特点和操作流程，简要分析了中国进出口银行开展银团贷款业务的主要优势，并对今后开展此项业务提出了几点思考。
一、银团贷款的主要特点和操作流程（一）基本特点银团贷款（Bank Consortium Loan）又称辛迪加贷款（Syndicated Loan），是指由一家或几家银行牵头，多家银行联合组成一个银团，由其按照内部分工和各自的贷款份额向借款人提供的一笔贷款。
银团贷款的历史可追溯到20世纪60年代。
1968年，以银行家信托公司与莱曼兄弟银行为经理行，共计12家银行参加组成的银团对奥地利发放了金额为1亿美元的首笔国际银团贷款，从此，银团贷款作为一种中长期融资方式正式登上了国际金融舞台，并且由于其可以满足借款人和银行双方的多种需求而受到了普遍欢迎，并由此迅速发展成为一种国际主流信贷产品。
与国际同业相比，我国银团贷款业务起步虽不算太晚，但直到20世纪80、90年代，银团贷款才开始在国内得到较快的发展。
截至目前，包括上海东方明珠电视塔、南海石化、上海ＢＰ、扬子巴斯夫、上海通用汽车、中国移动等项目在内，中国国内银行牵头或参与的银团贷款项目不断增多。
作为一项相对高端的金融服务，银团贷款越来越受到国内银行的重视，尤其是随着加入WTO后国内金融业竞争日趋激烈，银行不断更新风险观念以及改善治理结构，采取联合融资或银团贷款等方式必将成为银行业的共识和发展趋势。
从不同角度分析，银团贷款具有不同的特点和优势。
对借款人而言：一是有利于满足其大额融资需求。
在传统的银企双边贷款方式下，由于银行向同一借款人发放贷款资金，须遵循法律或监管机构对单一客户贷款集中度加以限制的要求，因此客户在开展某些大型项目时产生的巨额资金需求往往得不到满足。
(财务知识)间接银团贷款最全版
（财务知识）间接银团贷款间接银团贷款百科名片所谓间接银团贷款，指的是牵头行单独和借款人签订贷款合同且向借款人发放或承诺发放贷款，然后牵头行再通过将部分已经发放的贷款或承诺发放的贷款分别转让给其他愿意提供贷款的银行的方式安排其他愿意提供贷款的银行发放贷款，由牵头行和受让贷款的银行共同组成银团，且由同时作为代理行的牵头行负责贷款管理的银团贷款，有时又称参和型的银团贷款。
间接银团贷款的特点和直接银团贷款相比，间接银团贷款具有如下特征：1、牵头行同时是银团贷款的代理行，即牵头行既是银团贷款的组织者，又是银团贷款的代理人，其身份具有多重性，且且要承担更多的责任和义务；2、间接银团贷款是壹种开放的银团贷款形式，参加行在参加银团和退出银团方面均具有较大的选择余地，成员行的稳定性不强；3、借款人壹般情况下只需要和牵头行签订贷款合同，程序相对简单，工作量较少；4、法律风险较大。
关于直接银团贷款，世界各国壹般均有比较完备的专门法律予以规定，而对于间接银团贷款，目前尚缺乏明确的法律规定，不但我国没有间接银团贷款的明确的法律规定，即使在壹些金融业发达国家亦是如此，这就导致了间接银团贷款要依据其它有关法律法规进行调整，因此存在着壹定的法律风险。
间接银团贷款的种类根据参加行参加银团的方式的不同，间接银团贷款能够分为更新型的间接银团贷款、让和型的间接银团贷款和转贷款型的间接银团贷款等种类。
(壹)更新型的间接银团贷款所谓更新型的间接银团贷款，是指在经借款人同意的前提下，牵头行将其在其和借款人签订的贷款合同项下的发放贷款的义务中的壹部分和由此而产生的要求借款人偿仍相应贷款本息的权利转让给参加行，参加行因此和牵头行共同向借款人发放贷款而形成的间接银团贷款。
在牵头行和借款人签订的贷款合同中，向借款人发放贷款属于牵头行对借款人所承担的义务，而向借款人收取有关贷款本息则属于牵头行对借款人享有的权利，因此在更新型的间接银团贷款组建过程中，牵头行向参加行转让其在贷款合同项下的发放贷款的义务和收取有关贷款本息的权利的行为的法律性质属于贷款合同权利和义务的概括转让。
银团贷款方案
银团贷款方案在金融领域，银团贷款方案是一种常见的融资方式。
银团贷款指的是一群不同的银行或金融机构合作，为一个借款方提供贷款的一种方式。
该贷款模式可以提供更高的贷款额度，同时分散风险，并为参与方提供更多的机会。
银团贷款的运作原理是，一个贷款需求方发起贷款申请后，多个银行或金融机构会组成一个银团，共同提供贷款。
每个银行或机构根据自身能力和风险承受能力来确定贷款额度，并参与到整个借贷过程中。
首先，贷款需求方与一个主引领银行进行洽谈。
主引领银行负责协调其他银行或机构的参与，并担任银团的牵头角色。
这种合作的方式可以为贷款需求方提供更为灵活的融资方式，并获取更大的资金支持。
银团贷款的优势之一是风险分散。
由于多个银行或金融机构参与，借款方的风险得到了分散。
每个银行或机构只需承担一部分风险，减轻了单个金融机构的压力，同时也减少了借款方集中面对风险的风险。
这种共同承担风险的方式可以为借款方提供更加稳定和可持续的融资支持。
其次，银团贷款为贷款需求方提供了更大的贷款额度。
由于多个银行或金融机构参与，总融资额度大大增加。
这对于大型项目或企业而言，相当于得到了更多的融资渠道，更有利于实施财务战略和业务发展。
此外，银团贷款也为银行和金融机构提供了更多的机会和灵活性。
通过参与银团贷款，银行或金融机构可以扩展自己的业务网络，并在贷款过程中与其他机构进行合作。
这种合作模式可以增加机构之间的交流和互动，从而提高整个金融系统的稳定性和可持续发展。
然而，银团贷款也存在一些潜在的挑战与风险。
首先，银团贷款的协调和管理需要大量的时间和资源。
参与银团的各个银行或机构需要就贷款额度、利率、还款期限等进行协商和达成一致。
这需要主引领银行具备较强的组织和协调能力，以确保各方的利益得到妥善平衡。
其次，由于银团贷款需要多个银行或机构参与，借款方可能面临更多的审查和尽调程序。
每个参与方都会进行自己的风险评估，这可能导致贷款过程更加复杂和耗时。
借款方需要做好相应的准备，以充分配合和满足各个参与方的需求。
浅谈银团贷款
浅谈我国商业银行的银团贷款业务摘要我国银团贷款虽然近几年来有了一定的发展，但与我国的市场实际需求还有相当大的差距，各银行的政策、观念、规模、环境等还远不能满足我国经济快速发展的实际需要，特别是银团贷款在诸如法律、政策、操作等方面还有许多不完善之处。
目前在实际操作过程当中，银团贷款在各行贷款期限、利率、担保等方面的统一性依然难以保证，银团贷款难以推进。
关键词：银团贷款；现状；问题；解决方案一、银团贷款的概念银团贷款又称为辛迪加贷款（Syndicated Loan），是由获准经营贷款业务的多家银行或非银行金融机构，采用同一贷款合同，按商定的期限和条件向同一借款人提供资金的贷款方式。
形式上，各银团成员与借款人表现为同一合同关系，实质上，各银团成员分别与借款人存在合同关系并独立而非连带地承担合同义务。
根据我国法律规定，银团贷款是指由两家或两家以上银行基于相同贷款条件，依据同一贷款协议，按约定时间和比例，通过代理行向借款人提供的本外币贷款或授信业务。
银团代理行是指银团贷款协议签订后，按相关贷款条件确定的金额和进度归集资金向借款人提供贷款，并接受银团委托按银团贷款协议规定的职责对银团资金进行管理的银行。
代理行可以由牵头行担任，也可由银团贷款成员协商确定。
二、银团贷款的特点和优势（一）银团贷款的特点银团贷款与传统双边贷款相比，特点表现为三个方面：一是基于相同的贷款条件，使用同一贷款协议；二是融资额度大，期限长，参加行多；三是成员银行相对独立，互相不承担连带责任。
（二）银团贷款的优势银团贷款对于借款人来说，可以获得长期稳定、金额巨大的资金来源，对于银行而言，具有以下优势：（1）有利于识别信贷风险。
由于信息的不对称，一家银行能力有限，难以全面把握客户风险，但是三个臭皮匠，顶一个诸葛亮，集合众家银行的资源，就会大大减少信息不对称带来的风险，增强整个银团的风险识别和控制能力，就能有效防范客户信贷欺诈行为，防止对企业的过度授信。
银行会计核算办法-银团贷款
XX银行银团贷款核算办法第一章总则第一条为规范银团贷款业务核算，防范银团贷款业务风险，根据《贷款通则》、《中华人民共和国商业银行法》、《银团贷款业务指引》等法规以及《企业会计准则》的有关规定，制定本办法。
第二条本办法所指银团贷款业务是指由获准经营贷款业务的两家或两家以上银行或非银行金融机构，基于相同贷款条件，依据同一贷款协议，按约定的时间和比例，通过代理行向借款人提供的本外币贷款或授信业务。
第三条按照在银团贷款中的职能和分工，银团贷款成员通常分为牵头行、代理行和参加行等角色，也可根据实际规模与需要在银团内部增设副牵头行等，并按照银团贷款相关协议履行相应职责。
第二章相关费用第四条我行在开展银团贷款业务过程中，接受借款人书面委托，为借款人提供财务顾问、贷款筹集、信用保证、法律咨询等融资服务，可以收取相应的费用，包括安排费，以及承诺费、代理费等。
第五条根据银监会有关规定，银团贷款收费由借款人与银团成员行自愿协商确定，并由借款人支付。
银团贷款安排费一般按银团贷款总额的一定比例一次性支付；贷款承诺手续费一般按未用余额的一定比例每年按银团贷款协议约定方式收取；代理费可根据代理行的工作量按年支付。
第六条向借款人收取的银团贷款安排费，属于与我行自有贷款资金相关的部分，计入贷款成本；应向其他成员行支付的，暂挂其他应付款科目。
向借款人收取的银团贷款承诺费，属于与我行自有贷款资金相关的部分，确认为中间业务收入；应向其他成员行支付的，暂挂其他应付款科目。
我行作为代理行收取的代理费收入确认为中间业务收入。
第三章核算办法及账务处理第七条我行按当前市场条件发放的银团贷款，应按发放贷款的本金，扣除收到的银团贷款安排费收入，或加上支付的安排费支出，作为初始确认金额。
第八条我行作为牵头行时的核算原则及其账务处理发放银团贷款时，应将我行使用自有资金发放贷款的本金计入“银团贷款——本金”科目，同时将向借款人收取的安排费收入中与我行自有贷款资金相关的部分计入“银团贷款——利息调整”科目，将收到的安排费收入中应向其他成员行支付的部分暂挂其他应付款科目。
银团贷款相关知识简介
银团贷款相关知识简介8.1 概述8.1.1 定义银团贷款又称为辛迪加贷款（Syndicated Loan），是由获准经营贷款业务的一家或数家银行牵头，多家银行与非银行金融机构参加而组成的银行集团（Banking Group）采用同一贷款协议，按商定的期限和条件向同一借款人提供融资的贷款方式。
国际银团是由不同国家的多家银行组成的银行集团。
8.1.2 银团贷款的特点：1. 贷款对象主要是国有大中型企业、企业集团和列入国家计划的重点建设项目。
2. 筹款金额大，贷款期限长。
由于银团贷款是由多家银行组成的，所以它能提供巨额的信贷资金，而不像独家银行贷款那样受自身贷款规模的限制。
3. 分散贷款风险。
多家银行共同承担一笔贷款经一家银行单独承担要稳妥得多，各贷款行只按各自贷款的比例分别承担贷款风险，而且还可以加速各贷款行的资金周转。
4. 利用银团贷款方式筹资，可以避免同业竞争，把利率维持在一定的水平上。
5. 可以提高银行，特别是牵头行和安排行的影响和知名度，同时增强了各贷款银行间的业务合作。
6. 筹资时间较短，费用比较合理。
8.1.3银团贷款的方式1.直接银团贷款:由银团各成员行委托代理行向借款人发放、收回和统一管理贷款。
国际银团贷款以直接银团贷款方式为主。
2.间接银团贷款：由牵头行直接向借款人发放贷款，然后再由牵头行将参加贷款权（Participant in the Loan），即贷款份额，分别转售给其他银行，全部的贷款管理及放款、收款均由牵头行负责。
8.1.4 银团内部分工1. 牵头行与安排行（Leading Bank and Arranger）牵头行是受客户委托发起组织银团贷款的银行，安排行是具体负责组织安排银团的银行，协助代理行做一些事务性工作。
通常牵头行与安排行为同一家银行。
对金额较大的银团贷款，牵头行或安排行则联合若干副牵头行或副安排行共同牵头组织或安排。
其主要职责是：为客户物色贷款银行、组织银团，认定贷款总额及种类，协助客户编制贷款项目信息备忘录，聘请律师起草贷款文件及有关法律文件，负责贷款项目的广告宣传，安排贷款合同正式签署，并协助代理行督促客户和其他有关方落实使用贷款的先决条件。
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从双边贷款走向银团贷款——中国金融市场发展的巨大空间来源：金时网日期：2004年2月17日随着经济全球化的不断发展，全球银团业务发展迅猛，已经成为现代商业银行最具竞争力和盈利能力的核心业务之一。
2003年银团融资金额高达1.9万亿美元。
在金融创新推动下，银团贷款不仅成为现代商业银行最具有竞争力和盈利能力的核心业务之一，而且显示出与全球资本市场强烈的融合趋势，广泛用于收购兼并、资产证券化等投资银行业务。
中国工商银行从2001年开始率先在国内金融界成立专门组织机构开展银团贷款业务。
2003年，英国《新兴市场》杂志按照牵头银团贷款的额度，将工商银行在新兴市场上的银团贷款业务列为第七位；同年工商银行牵头组织的南海石化44亿美元银团贷款被《亚洲金融》评为年度最佳项目融资奖。
加入世贸组织后，中国银行业需要按照国际惯例，建立完善的公司治理结构，尤其需要对信贷业务进行重新审视，构架新的业务结构、盈利模式和组织体系。
因此，有必要借鉴国际经验，把握银团贷款业务发展趋势，提出发展壮大中国银团贷款市场的战略思路和工作思路，促进中国的银团贷款市场尽快与国际市场接轨。
一、国内外银团贷款业务的发展现状（一）国际银团贷款业务的发展状况银团贷款是国际金融市场最重要的融资方式之一。
根据资本数据公司（Capital Data）提供的数据，全球银团贷款融资额从1995年的1.4万亿美元发展到2003年的1.9万亿美元左右；按照地区划分：美国银团贷款市场占69％，欧洲约占22％，亚洲占5％，加拿大占4％；从借款人来看，78％的为非金融企业，20％为金融机构，2％为政府部门；按照承销量，2002年JP摩根、花旗集团、美洲银行、巴克莱银行以及德意志银行分列前五名。
银团贷款在全球资本市场发行中一直占最大比例，根据汤姆森财务公司（Thomson Financial）统计，从1995年到2003年，银团贷款大大超过债券和股票融资。
以2000年全球资本市场发行为例：银团贷款2.3万亿美元，约为公开市场债券（1.26万亿美元）的1.8倍，公开市场股票发行（7010亿美元）的3.3倍。
美国是全球最重要的银团贷款市场，银团贷款总发行额从1991年的2410亿美元发展到2003年9796亿美元，年增长率超过10％。
在美国的银团贷款市场上，牵头行领导地位突出，2003年JP摩根、美洲银行、花旗集团等排名前五名的牵头行牵头包销额度共占当年银团贷款市场的70％。
从行业分布看，银团贷款集中投向电信石化、交通城建等基础设施产业，其中：电信占24％，化工占10％，航空和公用设施占9％，制造业占9％，食品饮料、保健各占7％，其余占34％。
银团贷款与资本市场结合紧密，主要用于结构融资、债务重组、兼并收购以及杠杆收购（包括过桥贷款），其中：结构融资占70％左右，与兼并收购和杠杆收购密切相关的银团贷款占30％左右。
在经济周期上升期，银团贷款以新建的项目融资和结构融资为主；在经济周期调整期，银团贷款以收购兼并融资为主。
从国际银团贷款的发展看，大致经历了三个大的发展阶段：第一阶段，以支持基础设施为主的项目融资阶段（20世纪60年代－80年代中期）。
早期的银团贷款是以发展中国家和欧洲国家的公路、电力、石化和通讯等基础设施建设为代表的项目融资为主。
1968年银团贷款创立，当年银团贷款总额为20亿美元；1973年银团贷款迎来了第一个高峰，达到195亿美元；1981年银团贷款达1376亿美元，占国际资本市场长期贷款融资额的74％。
从1982年到1986年，由于拉美国家债务危机、石油输出国银行存款大量减少、以及西方工业国家国内经济复苏对资金需求量增加等原因，国际银团贷款锐减，1985年下降到189亿美元，以基础设施为代表的项目融资银团贷款进入缓慢发展时期。
第二阶段，以并购杠杆交易推动银团贷款业务进入第二个发展高潮（20世纪80年代中期－90年代末）。
二十世纪80年代初期，由于一系列杠杆融资活动的出现，美国国内的银团贷款市场异常火爆。
1989年随着科尔伯格·克拉维斯·罗伯茨公司（Kohlberg Kravis Roberts，KKR）筹组的金额为250亿美元的RJR纳比斯克公司（RJR Nabisco）融资交易的完成，这类活动达到了顶峰。
二十世纪90年代中期，美国在杠杆融资领域快速增长，特别是并购融资成了90年代末期市场的主流。
由于高倍杠杆融资的复苏及高收益债券市场的重新开放，美国的并购融资活动特别活跃。
1999年，沃达丰和美国电报电话公司都发起了创纪录的并购交易，其融资额分别为300亿欧元和300亿美元。
第三阶段，以资产证券化和贷款交易二级市场为主的金融创新促进银团贷款市场与资本市场的融合（20世纪90年代末至今）。
二十世纪90年代末，银行业的一个重大变化就是银行希望更灵活地管理自己的贷款投资组合。
这种对资金流动性的需求导致了银团贷款二级交易市场的快速发展，美国、欧洲和亚洲分别成立了正式的机构银团及贷款转让协会（Loan Syndications and Trading Association，LSTA）、贷款市场协会（Loan Market Association，LMA）和亚太贷款市场协会（Asia Pacific Loan Market Association，APLMA），以提供操作程序和格式规范的贷款文本。
贷款协议中都规定了可转让条款，其目的是要借款人同意贷款的转让从而使贷款银行获得更大的自由度。
同时机构投资者将银团贷款作为一种资产买进并持有，增加了银团贷款二级市场的贷款交易。
正常贷款交易量急剧上升，由1991年的近40亿美元上升到了1999年的580亿美元。
机构投资者引进资产证券化、风险评级和随行就市定价等技术，使银团贷款向透明度高、流动性强和标准化方向发展。
根据贷款定价公司（Loan Pricing Corporation，LPC）的统计，2003年亚太区金融市场的银团贷款额为439亿美元，其中香港银团贷款融资总额为199亿美元。
2003年，在亚洲银团贷款承销排行榜上，排名前五名的分别为汇丰、渣打、花旗、中国银行（香港）和中国工商银行（亚洲）。
中国工商银行（亚洲）成为亚洲银团贷款市场成长最快的银行，其在亚洲银团贷款承销排行榜的排名由1999年的第36名跃居2003年的第5名。
（二）国内银团贷款的发展状况国内银团贷款（不包括香港、台湾地区）起步于二十世纪八十年代初，中国银行从1983年开始办理此项业务，最初采取中行担保向海外借入银团贷款转贷给国内企业的形式，其中最具代表性的是“大亚湾核电站”项目。
境内银团贷款以外币为主，人民币银团贷款业务发展相对缓慢，据估算，目前银团贷款在每年银行新增贷款中的占比不足1％。
中国工商银行第一笔本外币银团贷款是1991年上海分行牵头组织的上海东方明珠电视塔项目银团贷款。
截至2003年底，中国工商银行共牵头和参与了南海石化、东深供水、上海BP、扬子巴斯夫、上海通用汽车有限公司、中国远洋运输集团、中国移动等476个银团贷款，共涉及银团贷款融资金额22726.61亿元人民币，其中工商银行承贷金额1181.84亿元人民币，目前余额约328.56亿元人民币。
总体来看，国内银团贷款业务的发展还存在着一些急需解决的问题：一是银团贷款发展所需的市场环境尚未完全形成。
目前国内银团贷款发展缓慢，关键在于理念的滞后和市场环境不成熟。
银团贷款是国际金融市场普遍采用的一种贷款方式，市场化程度要求高，而我国金融市场中银团贷款仍属一种新兴贷款形式，相对于外资银行和企业来讲，中资银行和国内企业对此种贷款形式的认可程度不高。
二是银行分散贷款风险的观念不强。
目前我国企业活动链条的不确定性急剧增加，且现代企业制度建设滞后，企业信用观念淡薄，贷款风险加剧，尽管客户普遍具有借款愿望，但能够满足银行贷款条件的有效信贷需求相对不足，优质客户、优质项目少，银行资金运用渠道相对狭窄，同业竞争激烈。
因此，商业银行一旦寻找到贷款机会，首先考虑自己能不能消化全部贷款需求，追求独家承贷或高份额贷款，而不是通过银团方式分散和规避风险。
三是银团贷款的制度建设滞后。
1997年10月，人民银行出台了《银团贷款暂行办法》（以下简称“暂行办法”），对银团贷款如何评审、银团贷款承销方式、银团贷款成员行的利益分配等作了原则性规定。
但暂行办法的规定过于原则化，且要求“除利息外，银团贷款成员行不得向借款人收取其他任何费用。
”这一规定使得牵头行无法通过收费来弥补组织银团所付出的成本及包销贷款所承担的风险，也与国际银行业的惯例和利率市场化的进程不一致，严重影响了银行参与银团贷款的积极性。
二、发展中国银团贷款市场的重要意义长期以来，国内银行的信贷业务主要采用双边贷款方式，即银行与借款人进行单独谈判，银行独立进行尽职调查、审批贷款，并签订一对一的借款合同。
双边贷款的优势在于各银行可以保持较强的独立性和灵活性，进行独立评审与判断。
但目前国内企业信息披露制度不健全，多家银行的双边贷款即成为多头授信，使一些集团性企业获得的授信远超过其承债能力，导致银行风险。
此外，借款人还利用各家银行的过度竞争，迫使银行简化必要的审批手续，压低贷款利率，加长还本付息期限，放松抵押担保条件等，实际上增加了银行的贷款风险。
而借款人也必须分别与各家银行反复谈判，接受多次评估、审查，因而筹资时间长、交易成本高。
银团贷款是指获准经营信贷业务的多家银行或其他金融机构组成银团，基于相同的贷款条件，采用同一贷款协议，向同一借款人提供的贷款或其它授信。
与传统的双边贷款相比，银团贷款具有以下特点：1、基于相同的贷款条件，使用同一贷款协议。
2、牵头行将借款人、担保人提供的资料编辑形成信息备忘录，供其他成员行决策参考，同时聘请律师对借款人、担保人进行尽职调查并出具法律意见书。
在此基础上，银团各成员行进行独立的判断和评审，做出贷款决策。
3、贷款法律文件签署后，由代理行统一负责合同的执行和贷款管理。
4、各成员行按照银团协议约定的出资份额提供贷款资金，并按比例回收贷款本息。
如果某成员行不按约定发放贷款，其他成员行不负有替其出资的责任。
概括来讲，发展银团贷款业务具有以下十个方面的重要意义：1、有利于信用风险的识别。
多双眼睛优于一双眼睛的判断。
从银行的角度来看，多家银行参与风险评估要比一家效果好很多。
在银团组建过程中，安排行要考虑所有参贷银行的信贷标准，在贷款评审时更加谨慎、更加全面；参贷行一方面参考安排行的推介意见以及包销额度，另一方面要在安排行、律师行提供的信息备忘录和法律意见书基础上进行独立审查，增强了整个银团识别和控制风险的能力。
2、有利于信贷资产的风险分散。
一般来讲，贷款集中度与贷款风险水平是相关的，贷款集中程度越高，贷款风险越大。