P2P网贷风险与监管分析
我国P2P网络借贷现状、风险敞口及监管对策
205我国P2P 网络借贷现状、风险敞口及监管对策罗子瑶作者简介：罗子瑶（1990－），女，汉族，贵州省贵阳市人，助教，金融学硕士，贵州商学院，研究方向：互联网金融、行为金融学。
（贵州商学院贵州贵阳550014）摘要：全球首家P2P 网络借贷平台Zopa 诞生于2005年的英国伦敦，随着我国互联网金融产业创新的不断发展，我国开始纷纷效仿并于2007年上线国内首家P2P 平台。
P2P 平台的出现满足了众多小额且信用等级不高的民间借贷需求，也为投资者开辟了新的投资渠道，给小微企业的可持续发展注入了新活力。
我国自2015年政府工作报告中提出“互联网+”战略以来，P2P 网络借贷产业发展迅速。
但与此同时，信用风险、平台违约风险、法律维权风险、信息泄露风险等相伴而生，层出不穷，一度让P2P 在大众视野成为非法集资的代名词。
目前我国对P2P 产业的监管逐渐收紧趋严，P2P 开始面临发展瓶颈。
因此，本文将探讨目前我国P2P 的产业现状，研究分析阻碍我国P2P 发展的风险敞口，针对性的提出解决对策。
关键词：P2P 网络借贷；金融风险；行业监管；金融创新一、引言自我国人工智能、大数据、云计算等电子信息技术逐渐发展成熟，互联网金融在各领域得到了广泛应用。
网络众筹，第三方支付，P2P 网贷等普惠互联网金融模式相继进入大众视野。
其中以P2P 网贷的发展速度尤其令人瞩目，成为规模最大且发展速度最快的互联网金融新模式。
传统金融行业对于中小企业贷款扶持力度不够，P2P 网贷的出现填补了传统金融的短板，利用互联网新技术搭建平台，连接借贷双方进行资金融通交易需要，不仅为中小企业的发展提供动能，同时也为有投资需求的投资人开辟新的投资渠道，赚取可观的投资收益。
然而P2P 网贷在快速发展的同时，也在不断爆出提现困难、非法集资、平台关停、负责人跑路等负面消息，一时人心惶惶质疑不断。
自2016年开始，国家开始加大P2P 网贷专项整治力度，各项法律法规重拳出击，严厉打击违法P2P 平台。
P2P网络借贷风险控制探析—以拍拍贷为例
P2P网络借贷风险控制探析—以拍拍贷为例P2P网络借贷是指个人之间通过互联网来进行借贷活动，其具有无需抵押、灵活便捷、费用低廉等优势，成为投资人和借款人的首选。
然而，P2P网络借贷也存在着一些风险，如违约风险、信息不对称风险、平台风险等。
本文以拍拍贷为例，探析P2P网络借贷的风险控制措施，旨在提供借贷平台更为精准的风险控制建议。
一、拍拍贷业务模式、风险控制框架及结果1、拍拍贷的业务模式拍拍贷是一家专注于P2P网络借贷的借贷平台，在平台上，借款人可以通过发布借款需求，吸引不同的投资人投资，拨款方式采用全额拨款。
拍拍贷将所有借款人合同归纳为借款合同组合，并基于此，通过投资人的投资，组合出不同的投资组合。
投资人所获得的收益，来自于借款人还款中扣除的利息和管理费。
同时，拍拍贷也为投资人提供托管服务。
2、拍拍贷的风险控制框架（1）信息披露拍拍贷对借款人和投资人进行信息披露，格外注重借款人的基本情况披露。
披露内容包括：借款人基本信息、资料、申明和承诺等，帮助投资人进行投资决策。
（2）风险定价拍拍贷通过对借款人进行360°测评，为借款人评估风险。
根据客观数据和借款人行为评估，综合评估借款人的还款能力和意愿，最终确定借款人的贷款利率。
（3）监控和预警拍拍贷设有专门的风险定价及控制团队，对借款人的还款情况进行实时监控，并针对逾期和违约的情况进行预警处理，帮助投资人有效管理自己的投资风险。
（4）强制执行针对违约借款人，拍拍贷将启动强制执行程序，对借款人进行保全和强制执行。
3、拍拍贷的风险控制结果从2014年开始，拍拍贷已经在P2P行业中安全运营了4年，其坏账率低于行业平均水平，在行业内的影响力不断提升。
同时，拍拍贷继续引入第三方机构来加强风险控制，如南京银行和安硕信息等，提升了风控能力，进一步保障了借款人和投资人的利益。
二、拍拍贷的风险控制的不足1、信息披露质量需进一步提高拍拍贷在信息披露方面做得不错，但是仍有不足之处。
我国互联网金融发展及其风险监管研究以P2P平台、余额宝、第三方支付为例
我国互联网金融发展及其风险监管研究以P2P平台、余额宝、第三方支付为例一、本文概述随着信息技术的迅猛发展和互联网的广泛应用，互联网金融作为一种新兴业态，在全球范围内得到了快速的发展。
中国作为世界上最大的互联网市场之一，互联网金融的发展尤为引人注目。
本文旨在探讨我国互联网金融的发展状况，以及针对其存在的风险进行监管研究。
本文将选取P2P平台、余额宝、第三方支付等具有代表性的互联网金融产品作为研究案例，深入分析其运营模式、发展特点以及存在的风险问题。
P2P平台作为互联网金融的重要组成部分，其快速发展的同时也暴露出了一系列风险事件，引发了广泛关注。
余额宝作为互联网金融创新的代表，以其高收益、便捷性等特点吸引了大量用户，但其背后的货币基金运作风险也不容忽视。
第三方支付则以其方便快捷的支付方式改变了人们的消费习惯，但其信息安全、资金安全等问题也亟待解决。
针对这些互联网金融产品存在的风险问题，本文将从风险识别、风险评估、风险防控等方面进行深入探讨，提出相应的监管对策和建议。
通过加强监管、完善法律法规、提高风险防范意识等措施，以促进我国互联网金融的健康、可持续发展。
本文的研究不仅有助于深入了解我国互联网金融的发展状况和风险问题，也为相关部门制定监管政策提供了有益的参考，对于保障金融消费者的合法权益、维护金融市场的稳定具有重要意义。
二、我国互联网金融的发展历程互联网金融在我国的发展历程可谓波澜壮阔，其伴随着信息技术的飞速发展和金融市场的逐步开放，经历了从无到有、从小到大、从弱到强的蜕变。
互联网金融的发展，大致可以分为以下几个阶段：起步阶段（2005年以前）：在这一阶段，互联网与金融的结合主要停留在信息层面，如金融信息的发布和查询。
此时，尚未出现真正意义上的互联网金融产品或服务。
探索阶段（2005-2010年）：随着互联网技术的不断进步，金融机构开始尝试通过互联网提供更为便捷的金融服务，如网上银行、电子支付等。
这一阶段，互联网金融开始逐渐融入人们的日常生活。
国内P2P网贷行业现状浅析与再思考
国内P2P网贷行业现状浅析与再思考随着互联网金融的兴起，P2P网贷业务作为其重要组成部分快速发展。
但是，P2P网贷行业也存在着一系列的问题。
本文将从行业现状分析角度入手，对P2P网贷行业的问题进行深入探讨，并提出再思考的建议。
一、行业现状我国P2P网贷行业迅速发展，但是，面对市场的快速扩张，行业管理层面尚未能够跟上步伐，行业风险层出不穷，已经形成危机。
1、资金来源不透明P2P网贷平台的资金来源缺乏透明度，有很大一部分资金源于庞大的私募车队，与正规银行金融机构和监管机构的资源链条断开，缺乏监管约束，运作风险增加。
2、风险隐患大量涌现有人预测，P2P网贷将是下一个雷曼兄弟危机的引爆点。
涉及虚假宣传、内幕交易、刻意瞒报、空中楼阁等多种风险隐患。
3、监管缺位P2P网贷行业缺乏统一规范的监管机制，监管缺位已经成为行业持续发展面临的最大问题之一。
许多P2P网贷平台大肆吹嘘的“双边监管”、“风险评估”等，其实也只是表面的形式主义。
二、再思考上述问题损害了P2P网贷行业的正常发展和广大投资者的利益。
要想解决这些问题，需要多方面的努力。
1、政策监管趋严化政府应当采取严格的监管政策，完善法规体系，规范行业规范，真正实现P2P网贷行业中的“双重监管”，规范市场行为。
2、行业自律机制建立加强P2P网贷行业自律机制建设，借鉴海外同类行业自律经验，增强行业凝聚力和社会影响力。
3、普及投资教育投资者在进行P2P网贷投资之前，应当了解细节和投资本身的风险特征，需要知识、分析和判断能力，提高个人投资素质，减少政策和市场波动带来的损失。
4、风险评估优化P2P网贷平台应当建立全面科学的风险评估体系，实时监控业务风险，提高整体风险管理能力，严格风险控制，确保客户贡献最大化。
结论： P2P网贷业务的快速发展，为广大投资者提供了更为丰富的投资渠道。
但是，P2P网贷行业对于法律监管和行业自律机制建设方面还有待于加强与完善。
我们期待，行业管理人员将在政府、投资者和监管机构的共同努力下，实现P2P网贷行业的稳定发展，为广大投资者带来更高的收益和更为安全的保障。
P2P网贷存在问题及发展对策研究
P2P网贷存在问题及发展对策研究P2P网贷存在问题及发展对策研究随着互联网技术的迅猛发展，P2P网贷平台作为新兴金融模式应运而生。
P2P（Peer-to-Peer）网贷是指通过互联网平台将个人投资者和借款者直接连接起来的一种金融形式。
它以低门槛、高灵活性、高效率等特点吸引了大量投资者和借款者的关注。
然而，随着P2P网贷的快速发展，也暴露出了一系列问题。
本文将就P2P网贷存在的问题展开分析，并提出相应的发展对策。
1.缺乏监管导致风险加大目前，我国对P2P网贷平台监管体系尚不完善，监管主体缺乏统一的标准，导致一些不良平台进入市场。
这些问题平台缺乏实力抵抗风险，可能采取欺诈手段或违约行为，对投资者利益造成巨大损失。
因此，我们建议加强监管，建立健全监管体系，制定统一的监管标准。
同时，加强对平台的准入审查，加大对不良平台的整顿力度，保护投资者的合法权益。
2.信息不对称导致信息透明度低P2P网贷平台是个人投资者和借款者进行交易的重要场所，然而由于信息传递的不对称，很多投资者无法全面了解借款人的真实情况，缺乏有效的风险评估手段，从而增加了投资的风险。
针对这一问题，我们建议平台加强对借款人的资信审核，并提高贷款信息的真实性。
同时，对投资者提供更加全面、准确的信息披露，提高信息透明度。
此外，建立信用评级机制，为投资者提供更为客观的信用评估，帮助其进行投资决策。
3.风控能力不足导致风险难以控制P2P网贷平台在贷款审批和风险管控方面存在不足，导致资金风险难以控制。
一些平台在面临还款风险时无法及时兑付，甚至发生资金链断裂的情况，给投资者和借款人带来了重大的不确定性。
为解决这一问题，我们建议平台加强风控能力的建设，建立科学合理的风险预警机制，及时发现并控制风险。
加大技术投入，引入大数据分析等先进技术手段，提高风险识别和管理的准确性和效率。
4.缺乏提供增值服务的创新意识目前，大多数P2P网贷平台只提供了简单的撮合服务，缺乏增值服务的创新，无法满足借款人和投资者的多样化需求。
p2p网贷行业分析报告
p2p网贷行业分析报告一、行业概况P2P网贷行业是指通过互联网平台实现个人与个人之间的借贷交易，借款人可以通过P2P平台借到资金，投资人可以通过平台将闲置资金投资给借款人获得利息收益。
该行业起源于2005年，经过十多年的发展，逐渐成为金融行业的一个重要组成部分。
二、市场规模根据中国互联网金融协会的数据，截至2024年底，中国P2P网贷行业融资余额达到2.8万亿元，比上年增长了10.2%。
然而，由于监管政策的严格以及平台风险事件的频发，P2P网贷行业的规模在过去几年一直在缩小。
三、发展趋势1.监管政策趋严：为了防范金融风险，监管部门加大对P2P网贷行业的监管力度。
2024年开始，监管政策逐渐收紧，对平台准入要求、资金存管等方面进行了规范，这对行业的发展带来了一定的影响。
2.行业整合加速：监管政策的收紧导致了P2P网贷平台的大规模关停，行业整合加速。
规模较小、实力较弱的平台被迫退出市场，行业中的头部玩家逐渐崭露头角。
3.资金存管成为标配：监管政策要求平台必须进行资金存管，以确保投资人的资金安全。
资金存管成为P2P网贷行业的标配，也提高了平台的透明度和可信度。
4.风控能力提升：由于过去几年平台风险事件频发，投资人对P2P网贷行业的信任度下降。
因此，平台需要加强风控能力，通过建立风险管理体系、数据分析等手段降低风险，提高投资人的信任度。
5.机构化投资者的进入：随着行业整合的加速以及监管政策的收紧，越来越多的机构化投资者进入P2P网贷行业。
这些机构在风控、资金实力等方面具有优势，为行业的稳定发展提供了动力。
四、风险与挑战1.平台信用风险：由于行业监管不完善、信息不对称等原因，平台信用风险是P2P网贷行业的主要风险之一、一些不良平台可能存在挪用资金、跑路等问题，投资人需要谨慎选择平台。
2.政策风险：随着监管政策的不断调整，行业的发展受到政策风险的影响。
投资人和平台需要关注监管政策的变化，及时调整投资策略和运营模式。
P2P网络贷款平台潜在风险分析及对策
信息 化论坛 ・实务
栏 目编辑 －梁丽雯 Ｅ — ｍａ ｉ ｌ ： ｌ ｉ ｖ ｅ ｎ 一 ０ １ ＠１ ６ ３ ｃ ｏ ｎ ｒ
据 中 国反 钓鱼 网站 联 盟 发 布 的数 据显 示 ， 今
年以来联 盟已处理钓鱼网站２ １ ８ ６ 个， 钓鱼网站涉
及的行业前２ 位分别为支付类交易和金融证券类；
虑 因素 。
但 是传 统银 行的资金系统通常都是放 在内网， 与互联 网是 物理 隔离 的； 而Ｐ ２ Ｐ 网络贷款平 台则运行在 互联
实务 ・ 信 息化 论坛
栏 目编辑 梁丽雯 Ｅ — ｍａ ｉ ｌ ｌ ｆ ｉ ｖ ｅ ｎ 一 ０ １ ＠１ ６ ３ ｃ ｏ ｎห้องสมุดไป่ตู้ｒ
Ｐ ２ Ｐ 网络贷款平台潜在风险分析及对簧
■ 中国人民银行南京分行 许 婷
与传统的银行贷款相比， Ｐ ２ Ｐ 网络贷款具有手续便
利、 信息透 明、 风险分担等优点 ， 适合于小额贷款的发
Ｐ ２ Ｐ 网络贷款平 台这样一 个互联 网上 的创新 型金融产
品， 从其诞生之 日 起， 就面临着网络黑客 、 钓鱼网站 、 网 络诈骗等不法分子的觊觎 。
高的资金成本 ， 因此Ｐ ２ Ｐ 平 台上的高利率从某种程 度上
５ ８ ｌ ２ ０ １ ３ 年 ・ 第６ 期 投稿邮箱 ｈ ｎ ｆ ｃ ＠２ ｌ ｃ ｎ ． ｎ ｅ ｔ
而联盟接到的钓鱼 网站举报中， 涉及淘宝网、 建设 银行、 中国银行、 工商银行４ 家单位的钓鱼网站总量 占全部举报 网的８ ２ ． ６ ２ ％， 而Ｐ ２ Ｐ 网络贷款平台作为
一
个涉及支付类 的金融服务平台， 可以想象 ， 它们
未来将会成为钓鱼网站仿冒的重点对象 。 而在 网站每 日的运营 中， 网站 中保 留着大量
p2p网络借贷有哪些风险p2p网络借贷特点
p2p网络借贷有哪些风险p2p网络借贷特点P2P网络借贷风险1.借款人违约的风险
你贷款给借款人的资金没有抵押，即借款人未为贷款提供保证（如房子按揭贷款）。
所以，如果借款人违约，那么作为借贷人几乎也无计可施，且只能承担剩余未支付款项的损失。
P2P网络借贷违约率每年平均为3%左右，而大部分借贷人也会遇到3%左右的违约。
2.糟糕的分散化投资组合
实行分散化，进行投资组合是将风险减轻至1点的最好方法，即你应当将投投资分成若干个部分。
比方说，你有5000美元的投资款，如果将其分为5份，每份投向1000美元的投资款。
这是错误的，因为一旦其中一个借款人违约，你就会失去一大笔资金，即资金的分散化投资组合较差。
最好的投资方法是将其分散到200份25美元一份的不同投资项目中，这样的话，借款人的违约对你资金损失的影响也相对要小很多。
3.网络借贷公司的经营风险
Lending club及prosper公司都在赔钱，他们仍然有好几个月都无法实现收支平衡。
甚至，当他们开始赚钱的时候，也无法保证他们会继续如此。
因此，在破产的情况下，这两家公司都会以备用贷款资金来继续处理借款人的借款。
但是，法律上没有P2P网络借贷公司破产的先例，因而也就无人准确知晓具体后果。
尽管如此，这两家公司都呈现出强劲的增长趋势，因此，我认为这两家公司破产的可能性很低，但是可能会一直存在。
以e租宝为例的P2P网贷平台风险及内部控制机制研究
以e租宝为例的P2P网贷平台风险及内部控制机制研究一、风险分析1. 信贷风险信贷风险是P2P网贷平台最主要的风险之一。
由于P2P网贷平台的出借人和借款人往往是个体或中小型企业，其信用状况相对较难评估，容易出现逾期或违约情况。
e租宝曾因未能对借款人进行充分的风险评估和审核，导致大量借款人逾期违约，使投资者遭受巨大损失。
2. 流动性风险P2P网贷平台的资金来源于广大投资者，为了吸引更多资金，一些平台可能会承诺高收益，导致平台资金链紧张，无法及时偿还投资者的本息。
e租宝曾通过不合规的资金池和资金流转方式，导致了流动性风险的暴露，最终引发了资金断裂的局面。
3. 操作风险P2P网贷平台存在较大的操作风险，如技术风险、信息安全风险等。
e租宝曾因数据泄露、系统故障等问题，导致平台运营受到重大影响，使投资者信心丧失，进一步加剧了资金出逃的风险。
二、内部控制机制分析1. 风险识别和评估P2P网贷平台需要建立完善的风险管理体系，对借款人的资信状况和还款能力进行全面评估，对出借人进行风险偏好和资金实力的评估，建立相应的风险管理模型。
对e租宝来说，应该对每一笔借款进行风险评估，确保借款人真实可靠，并根据不同风险程度制定相应的风险定价。
2. 信息披露和透明度P2P网贷平台应该秉持公开透明的原则，向投资者披露平台的运营情况、资金流向、借款人信息等关键信息，提高平台的透明度和可信度。
e租宝在这方面存在欠缺，不仅未能透明披露资金运作和风险状况，还存在信息不对称和不真实的问题。
3. 资金监管和保障P2P网贷平台应该建立完善的资金监管机制，确保投资者的资金独立存管，切实保障投资者的利益。
e租宝的资金池模式在一定程度上破坏了出借人和借款人之间的直接关系，加大了出借人的本息安全风险。
4. 内部控制和审计P2P网贷平台需要建立完善的内部控制机制，包括风险管理、内部审计、合规合法等方面，提高平台的自律性和规范性。
e租宝的内部控制机制薄弱，未能及时发现和解决平台运营中的问题，使得风险意识和管理水平不足。
p2p行业的风险分析
p2p行业的风险分析P2P（Peer-to-Peer）行业是指通过互联网平台进行直接借贷与投资的金融业务模式。
尽管P2P行业具有高效、低成本、方便快捷的特点，但也存在一定的风险。
以下是P2P行业的风险分析：首先，信用风险是P2P行业最主要的风险之一。
借贷双方没有直接关联，投资人在选择借款人时很难确定其信用水平。
借款人可能出现借款不还的情况，导致投资人无法收回本金和利息。
其次，运营风险也是P2P行业的风险因素。
P2P平台的运营方面要面临技术风险、信息安全风险等问题。
如果平台的技术系统存在漏洞，可能被黑客攻击或者数据泄露，对用户的资金安全和隐私造成重大威胁。
第三，政策风险是P2P行业面临的另一个重要风险。
由于监管政策的不确定性和政策的频繁调整，P2P行业监管环境不稳定，容易受到监管政策的限制和影响。
政策调整可能导致平台无法正常运营，甚至可能导致平台倒闭。
第四，市场风险也是P2P行业的风险要素之一。
P2P行业的发展依赖于资本市场的支持和投资者的信任，如果市场情况不好，投资者的信心可能会受到影响，资金流入可能会减少，从而造成P2P平台的风险增加。
最后，法律风险也是P2P行业面临的风险因素。
P2P平台需要遵守各种法律法规，包括金融、网络、消费者权益等方面的法律，如果平台不合规或存在违法行为，可能会面临处罚和法律纠纷，增加平台的经营风险。
综上所述，P2P行业存在着信用风险、运营风险、政策风险、市场风险和法律风险等多方面的风险。
为了降低这些风险，P2P平台需要建立完善的风险控制体系，加强对借款人的信用审核和风险评估，提升平台的技术能力和信息安全保护水平，并严格遵守相关法律法规，以保障用户的权益和平台的可持续发展。
p2p风险应对处置方案
P2P风险应对处置方案前言Peer-to-Peer（P2P）网络是一种联网方式，相较于中心化网络，它更加分散和自主。
P2P网络中的节点可以直接相互通信和交换数据，而无需通过中心服务器。
随着P2P网络应用的普及，P2P平台已经成为了互联网金融领域的一个重要组成部分，而P2P平台所面临的风险也日益增多。
本文将会介绍一些P2P平台风险应对处置方案。
P2P平台风险种类P2P平台风险种类主要包括：•政策风险：政策法规的变化导致P2P平台的收益率变化或者平台关闭。
•运营风险：P2P平台的运营管理不完善导致的风险，例如：平台信息披露不足、客户资金管理不规范等。
•信用风险：平台资金回收能力不足或者资金流出排队造成的风险。
•技术风险：平台技术安全和创新能力的缺失导致的风险，如：黑客攻击。
P2P平台风险应对处置方案预防预防是最基础的方案。
P2P平台可以通过以下方式进行预防：•完善政策法规意识：P2P平台需要关注行业法规政策的变化，及时调整运营策略以避免风险。
•客户风险识别与监管：P2P平台应该对用户进行风险识别和分类，并对高风险用户进行关注和监管。
•加密交易技术：P2P平台需要使用更加安全的交易协议、加密技术和访问控制技术，以保证平台交易的安全性和可靠性。
处理若P2P平台已经出现风险事件，需要采取相应的处置方案：•临时停业：P2P平台可以根据相关法规规定，采取暂停业务的决策，以避免风险进一步扩大。
•暂停还款：对于出现逾期的项目，P2P平台应该在第一时间采取相应的措施，暂停用户的还款。
•减缓风险：对于已经发生的损失，P2P平台可以减缓风险，例如：将坏账转移到特定的备用金账户或者发行债券等。
资金管理P2P平台可以通过一些资金管理技术措施来规避风险：•资金监管：P2P平台应该将平台所融资产存放于第三方托管机构，以避免资金集中风险。
•增加控制：P2P平台可以对资金流入和流出进行监控，以保证平台资产安全性和合法性。
•风险储备：P2P平台应该设立一定量的风险储备金，以保证平台发生意外事件时的应急处置力度。
P2P网络借贷运营模式及其风险分析
在 P2P 信息中介模式下，风险主要来源于 P2P 平台对借款人信息审查，信 用评估时的风险，主要存在以下几种风险：
1. 借人信息的真实准确性。P2P 平台在对借款人进行信用评估，首先要 保证借款人相关信息的真实准确，由于我国征信系统并不完善，且平台面对的借 款人数量众多，在实际操作过程中，很难对借款人的所有信息进行审查，无法保 证借款人信息的真实准确性。
3
类金融企业是指经营业务具有金融活动属性，但是并未获得金融许可证，非 由国家金融监管部门直接监管的企业，包括小贷公司、融资租赁公司、保理公司、 典当公司、担保公司等。类金融企业是中小企业融资的重要来源，亦为金融机构 资产配置提供了更多途径。
随着 P2P 业务的快速发展，P2P 逐渐成为一个重要的融资渠道。急需资金的 类金融企业开始加入到 P2P 业务中来，从 P2P 平台得到融资，开展类金融业务。 于是，各种形式的 P2P 模式迅速发展起来，例如 P2C 模式（personal to company）、 A2P（personal to asset）、P2L（person to leasing）等。
图 3：个人与企业借贷模式
该模式与上一模式的不同之处在于，借款方由单一借款人变成了借款企业。 主要风险来源与上一模式几乎相同，但由于借款人借款规模的变化显现不同的特 征，这种模式下存在的风险如下：
1. P2P 平台担任信息中介带来的风险（信息中介模式下的信息中介风险）。 2. P2P 平台信用中介带来的风险（信息信用中介模式下的信用担保风险）。 本模式与上一模式的区别在于，企业作为借款方，融资需求规模更大，远高 于以消费贷款为主的单一借款人的融资规模，涉及到的贷款人数量更多；与此同 时，企业作为借款方，信用相关信息更为复杂，信用评估难度更大。因此，这种 模式下，对于 P2P 平台的信用评估能力、信用担保能力要求更高，一旦借款企 业无法偿还贷款，受到损害的投资者更多，引发的后果更严重。所以，这种模式 下的信用风险会更大。 四、 P2P 类金融企业参与模式
法律层面分析：P2P网络借贷的风险和监管.doc
法律层面分析：P2P网络借贷的风险和监管冰火两重天的背后，差别在什么地方？作为投资者和创业者，分别该如何识别和权衡其中的风险？笔者结合自己从事互联网金融法律实务的经验，择其要点谈谈看法。
由于P2P网贷的基础知识在互联网上已经比较丰富。
一、P2P的中国特色P2P发源于英国，在美国壮大，这几年在中国得到高速发展。
从交易量上看，中国领先的几家P2P企业超过美国的Landing Club和Prosper只是时间问题。
到2014年底，世界上最大的几家P2P网站很可能大部分都在中国。
如果仔细观察中外P2P的操作，会发现差别实际非常大，这种区别由不同的民间借贷环境所决定。
在美国或英国，主流的P2P仅起到信息撮合的作用，风险由投资者自己承担风险，网站通常不会提供本息担保；在中国，平台仅提供信息中介服务、由投资者自己承担风险的P2P网站则凤毛麟角，普遍都会由其合作的担保公司提供本息担保。
重要的原因在于中国的信用评级发育不良，投资者无法仅通过网络上的信息判断项目和借款人的信用，P2P在创立之初，为了取得投资者的信任，只能提供担保。
从表面上看，中国的P2P是变相承诺刚性兑付的，即不管借款人是否违约，和P2P合作的担保机构都会偿还投资者的本金和利息。
是因为买者自负的基本原则不被广泛接受，因此需要刚性兑付才能获取用户？还是因为刚性兑付导致无需投资者承担不利后果，因此买者自负无法成为主流？这可能是个鸡生蛋，蛋生鸡的问题。
中国P2P的另一大特色是很多借款人来自于合作的小贷公司、担保公司以及其他非金融企业的推荐，即P2P把风险识别的部分工作交给了第三方合作机构。
这一特色的形成和中国的金融管制有密切的关系：一方面民间借贷有巨大的实际需求，另一方面小贷公司和担保公司都受到苛刻的政策限制，就借道P2P来满足借款人的需求，而P2P也可以批量获得经过审核的项目。
小贷公司、担保公司通过P2P利用他人的资金给自己的客户提供贷款，收益和风险都随之放大，这也是理解中国P2P风险的一个关键点。
网贷监管环境下我国P2P网贷市场利率的影响因素分析
网贷监管环境下我国P2P网贷市场利率的影响因素分析随着网贷行业的快速发展，P2P网贷市场已经成为我国金融市场的重要组成部分。
由于监管环境的变化，P2P网贷市场的利率也受到了影响。
本文将分析网贷监管环境下我国P2P网贷市场利率的影响因素。
一、宏观经济环境的影响宏观经济环境是影响P2P网贷市场利率的重要因素之一。
随着我国经济的发展和变化，市场利率也会受到影响。
如果经济增长迅速，市场信贷需求增加，那么P2P网贷市场的利率可能会上升；反之，如果经济增长放缓，市场信贷需求减少，利率可能会下降。
二、监管政策的影响监管政策是影响P2P网贷市场利率的另一个重要因素。
随着我国监管政策的不断调整和完善，P2P网贷市场的合规程度得到了提高，风险得到了有效控制。
在监管政策比较严格的情况下，P2P网贷平台需要更加审慎地进行借贷活动，利率可能会上升；反之，监管政策放松，利率可能会下降。
三、市场竞争的影响市场竞争是影响P2P网贷市场利率的另一个重要因素。
随着P2P网贷行业的竞争加剧，平台之间的利率水平也会受到影响。
一方面，为了吸引更多的借款人和投资人，P2P网贷平台可能会降低利率；由于市场竞争加剧，部分P2P网贷平台可能会采取高利率的策略来吸引投资人。
四、资金成本的影响资金成本是影响P2P网贷市场利率的一个重要因素。
随着资金成本的变化，P2P网贷平台的借贷成本也会发生变化。
如果货币政策收紧，资金成本上升，P2P网贷市场的利率可能会上升；反之，如果货币政策宽松，资金成本下降，利率可能会下降。
五、风险偏好的影响风险偏好是影响P2P网贷市场利率的另一个重要因素。
投资人的风险偏好不同，对P2P网贷市场的利率也会产生不同的影响。
一般来说，投资人的风险偏好越高，对利率的要求也越高；反之，风险偏好低的投资人，可能愿意接受较低的利率。
六、信息透明度的影响信息透明度是影响P2P网贷市场利率的另一个重要因素。
随着信息透明度的提高，投资人对P2P网贷市场的认知和了解也会提高，对市场利率的要求也会越来越高。
P2P网络借贷的风险与监管
一、金融创新与P2PP2P 是互联网顺应了金融发展的大趋势，而不是乱颠覆金融。
P2P 网贷行业自诞生之日起，就引发了行业的广泛关注。
P2P行业不仅是对互联网发展的创新，也是对金融行业发展的创新。
P2P 行业在中国发展已有几年之久，也在广大投资者心中产生了或轻或重的影响，以其收益高、风险可控受到广大投资者的青睐。
然而，P2P 平台目前面临着各种成长中的烦恼，诸如市场竞争白热化、虚假融资信息、坏账率高企、平台卷款跑路等问题频频曝光。
自2013年以来，累计已有60多家P2P 平台出现经营困难或者倒闭、跑路的现象，行业遭到外界质疑，呼吁完善监管的声音不断。
二、P2P 网络借贷的风险在P2P 平台的发展初期，由于缺乏对投资者的安全性保障，吸引到的都是风险偏好的投资者，国外如LendingClub，国内以人人贷为代表的平台越来越多地介入到交易过程中去，通过提供诸如担保等服务来吸引更多的投资人参与。
目前，国内的P2P 平台已经演化为三种主要经营模式：一是纯中介型，平台本身仅作为借贷信息的提供者，不介入交易，也不提供担保。
在借贷双方之间处于居间地位，以佣金为收入，“拍拍贷”是这一模式的代表。
二是以“人人贷”为代表的线上担保模式，这类平台提供线上借贷信息，并对贷款者的本金提供担保。
三是线下的债权合同转让模式，以“宜信”为典型代表。
这类平台既负责审核借款人信息，又对贷款人的本金提供担保，在借贷双方间扮演了代理角色。
第二种和第三种模式也是目前业界争议较大的。
P2P 平台介入交易本身，有了担保之实后，违约风险并没有分担或消失，只是转移到P2P 借贷平台。
目前投资者对于P2P 平台本身仍然缺乏有效的监督和制约。
三、P2P 风险监管与控制随着我国向现代市场经济的转型，民间借贷所依靠的非正式契约的执行缺乏一个外在的权威保证，容易导致民间借贷的运行脱离原有轨道，风险频发。
因此，制定政策适时地将P2P 网络借贷平台等民间借贷形式纳入法制和监管的轨道，是当前金融管理中一个迫切需要解决的问题。
P2P网络借贷现存风险及其监管问题分析
Ｐ２Ｐ网络借贷现存风险及其监管问题分析张 璇（华东师范大学 经济与管理学部，上海 ２００２４１）［摘 要］近年来，Ｐ２Ｐ网贷在中国迅猛发展，对解决我国小微企业融资难、融资贵现象具有重要意义，但与此同时也伴随着停业、跑路、提现困难等许多问题。
文章在分析Ｐ２Ｐ网贷存在的各类风险的同时，提出建立多层次监管体系、发挥行业自律机制、完善信息披露制度、适度监管鼓励创新等监管建议，以期帮助其健康、稳定发展。
［关键词］Ｐ２Ｐ网贷；风险；监管［ＤＯＩ］１０ １３９３９／ｊ ｃｎｋｉ ｚｇｓｃ ２０１６ ３７ １０６１ 引 言Ｐ２Ｐ（ＰｅｅｒｔｏＰｅｅｒ）网络借贷是指借款人与贷款人借助网络中介平台进行直接借贷的行为。
尽管通过这种方式成交的贷款利率高于同期银行贷款利率，但因银行贷款申请条件严苛、等待过程漫长，而Ｐ２Ｐ网贷操作便捷、资金供给充分，因此其发展对解决我国小微企业融资难、融资贵现象具有重要意义。
网贷之家数据显示，截至２０１６年６月，累计网贷平台数量４１２７家。
２０１６年６月Ｐ２Ｐ网贷行业实现了１７１３ ７１亿元的整体成交量，截至２０１６年６月底，Ｐ２Ｐ网贷行业历史累计成交量已经达到了２２０７５ ０６亿元。
２０１６年１—６月累计成交量达到８４２２ ８５亿元，是去年１—６月累计成交量的２ ８０倍，去年同期的累计成交量为３００６ １９亿元。
２ Ｐ２Ｐ网贷问题频发在Ｐ２Ｐ网贷井喷式发展的同时，也伴随着许多问题。
网贷之家数据指出，２０１６年６月，新增停业及问题平台９４家，累计总数１７７８家。
最近１年来，停业及问题平台发生率逐月增加。
２０１６年６月，停业及问题平台地区多集中在山东、上海、广东等地（见图１），问题集中在停业、跑路、提现困难上（见图２）。
图１ ２０１６年６月停业及问题平台地区图２ ２０１６年６月事件类型３ Ｐ２Ｐ网贷存在的风险３ １ 法律风险Ｐ２Ｐ网络借贷从事金融贷款业务，但现有还没有专门的法律、规章等对其进行有效规范。
浅析我国P2P网络借贷行业的监管问题和对策
一、P2P 网络借贷行业的发展P2P 网络借贷（peer to peer lending）主要是指通过网络平台的中介作用，实现个人对个人或个人对企业的借贷活动。
它的源头可以追溯到2005年3月英国Zopa 网站的成立。
随后，美国在2006年也出现了第一家P2P 平台Prosper，同年我国成立第一家P2P 网络借贷公司宜信，2007年LendingClub 平台成立，同年我国第一家P2P 借贷平台拍拍贷成立。
2011年开始，我国P2P 行业增长迅速，平均年增长率为500%。
成交额方面，2013年更是达到了2000亿元。
2015年6月末，我国已经成立2000多家P2P 平台。
但目前我国的P2P 网络借贷依然处于监管真空之中。
2014年4月，国务院表态将P2P 监管问题归属到银监会；2014年4月，处置非法集资联系会议给出了P2P 平台中介性质的“四条红线”；2014年8月，银监会又提出了P2P 监管的“五方面内容”。
自从P2P 网络借贷行业得到政府层的重视之后，社会学者，商界都对该行业进行了激烈的分析论证。
尽管如此，P2P 行业的监管与其发展速度相比，仍显不足。
本文旨在分析我国P2P 网络借贷存在的监管问题，提出相应的监管对策。
二、我国P2P 网络借贷行业存在的监管问题近年来，我国P2P 网络借贷行业不断爆出平台诈骗，跑路等问题。
2013年9月至2014年9月，我国P2P 网络借贷行业新出现的问题平台为152家，相当于2014年9月末平台总数的10.57%。
这种现象背后是我国监管制度的缺失，本文认为我国P2P 网络借贷平台的监管中存在的问题主要包括以下几个方面：1.P2P 网络借贷从本质上说，属于民间借贷的范畴，但是对于我国民间借贷行为，目前尚存在法律缺失的问题。
一方面，涉及民间借贷方面的法律体系不完备，只零星见于《合同法》，《民法通则》，《关于人民法院审理借贷案件的若干意见》等若干法律条文中。
另一方面，这些法律条文中的相关规定存在模糊不清的地方。
互联网金融P2P网络借贷模式的风险和监管路径探析
互联网金融P2P网络借贷模式的风险和监管路径探析【摘要】近年来，包括P2P网络借贷在内的互联网金融业蓬勃发展，在促进经济发展的同时，也产生了许多问题。
本文在对P2P网络借贷概念和发展的基础上，简要介绍了该模式的运作流程，并着重分析了P2P网络借贷模式的风险和问题，针对性的提出了加强P2P网络借贷加监管的解决方案。
【关键词】互联网金融；P2P网络借贷模式；风险；监管1 互联网金融P2P模式的概念和发展互联网金融是传统金融行业与互联网精神相结合的新兴领域。
从广义上讲，具备互联网精神的金融业态统称为互联网金融。
理论上任何涉及到了广义金融的互联网应用，都应该是互联网金融，包括第三方支付、在线理财产品的销售、信用评价审核、金融中介、金融电子商务等模式。
P2P借贷是peer to peer的缩写，即由网络借贷平台（第三方公司）作为中介，借款人在平台发放借款项目、金额、利率、期限等信息，投资者自主选择向借款人放贷的行为。
P2P网络借贷平台，即P2P借贷与网络借贷相结合的金融服务网站。
自2005年3月，全球首家P2P网贷平台Zopa在伦敦上线以来，P2P网贷模式已经在全球范围内蓬勃发展，目前世界上规模最大的P2P网络借贷平台是2006年成立于美国的Prosper网站，拥有超过193万会员和6.14亿美元的借贷发生额。
近两年，国内网贷平台数量迅速增长，迄今已达到2000余家。
据安信证券的报告，2012年以来整个网络借贷行业的成交量估计将高达200亿元，短短六年光景，P2P市场交易量增长约千倍。
2 P2P网络借贷模式的运作与传统的个人间民间借贷相比，P2P网络借贷模式十分便捷，大大交易者的信息成本和交易成本，拓宽了借贷参与者的范围，也分散了投资者的借贷集中度风险。
一般来说，P2P网络借贷模式的运作流程如下：（一）借款人和贷款人在网络借贷平台上注册；（二）网络借贷平台根据信息对借款人评级；（三）借款人发布借款需求信息（包括金额、期限、利率等）；（四）贷款人根据风险偏好选择项目投标；（五）借款人借款成功；（六）借款人获得借款；（七）借款人归还借款；（八）贷款人收回贷款本息。
P2P网络借贷的风险管理探析
P2P网络借贷的风险管理探析（2023年作）摘要近年来，全国P2P网贷平台获得了飞速发展，目前有超过300家平台，整个行业的贷款额在2023年达到200亿元。
“无准入门槛、无行业标准、无机构监管”的“三无”原则使得P2P网贷行业获得飞速发展的同时，也遭遇了不少挫折。
淘金贷等P2P网贷平台先后爆出“卷款跑路”的新闻，为行业发展蒙上了阴影。
在这种情况下，对P2P网贷平台的主要风险点进行探析，提出风险管理的发展建议无疑具有重要意义。
通过分析，变相担保和道德风险等是行业发展的主要风险点，针对这些风险点，合理设计交易制度、预防和遏制道德风险是其发展的必然选择。
一、P2P网络借贷的发展现状根据安信证券在2023年底发布的一份分析报告显示，目前全国P2P网贷平台超过300家。
2023年，整个行业的贷款额达到200亿元。
而按照行业近年的3倍增长速度来估算，2023年底，P2P网贷平台的成交规模可达到600亿元。
在目前200亿元的市场规模中，除了宜信（拥有除P2P贷款之外的业务）有50亿元的贷款额之外，其它的P2P贷款平台大多规模在5亿以内，极少数规模在10亿内。
目前，整个P2P网贷行业拥有大大小小的企业近300家。
根据行业公开的统计，现在，每天，都有一家新的P2P网贷公司成立。
实际上，P2P网贷行业的快速发展也不过两三年光景。
2023年成立的宜信、2023年成立的翼龙贷、2023年成立的拍拍贷称得上是最早的一批。
自2023年，P2P网贷平台如雨后春笋般发展起来，如人人贷、e速贷、易贷365、盛融在线等。
而2023年，微贷网、中宝投资、搜搜贷等新平台又层出不穷。
经过这两年的快速发展期，到了2023年，整个P2P网贷行业才被公众知晓。
这些P2P网贷平台可以分为两种发展模式：1、点对点模式所谓点对点模式，就是指P2P网络借贷平台只做信息流，不涉及担保和债权。
在这种模式下，平台上的借款人与投资人之间直接进行债权债务的建立，风险自营，平台只收取一定的平台服务费。
我国P2P网贷平台的现状分析及监管建议
现代经济信息276我国P2P 网贷平台的现状分析及监管建议曹丽娜 河北地质大学摘要：近年来，P2P 网贷引起人们的关注。
网贷投资高收益和网贷平台跑路、停业、提现困难一同进入人们视线，引发热议。
因此，本文通过对我国网络借贷平台现状分析，得出现阶段网贷平台发展中出现的问题，并提出监管建议。
关键词：P2P；网络借贷平台；现状；监管建议中图分类号：F830 文献识别码：A 文章编号：1001-828X(2017)018-0276-01P2P 借贷即为点对点借贷或个人对个人借贷。
以P2P 借贷方式借力互联网的大数据搜索、云计算等先进科技，发展衍生出一种新型融资模式——P2P 网络借贷。
一、我国现阶段P2P 网络借贷发展现状(一)P2P 网络借贷平台发展状况2014年网贷平台增长率为268.64%。
2015年互联网金融竞争过于激烈，政府开始对网络借贷平台进行规范监管，增长率有所下降仅达到48.33%。
2016年持续互联网金融平稳发展模式，增长76.64%。
从增长规律中可以得出，我国P2P 网贷平台呈增长趋势，但从增长率的比较中发现，我国P2P 已渡过爆发式增长，现整体增长率趋于稳定状态。
民营背景网贷平台在我国P2P 网贷市场中占据44%。
相对应风投所占比重为20%，上市公司16%和银行系占比为14%，国资占比略少，仅为6%。
(二)P2P 网络借贷平台运营模式现状目前我国P2P 网络借贷平台运营大致分为三种模式：纯中介网贷平台模式是指 P2P 网络借贷平台不介入借贷双方的借贷关系，仅为借贷双方提供与撮合交易相关的功能，如信息发布、信用审核、供需匹配等，仅仅起到信息中介的作用，交易风险由交易双方自行承担。
平台保证模式是指 P2P 网贷平台网站通过自有资金垫付、风险备用金账户或者引入第三方担保公司，保证投资人投入资金的安全。
理财转让模式是指P2P 网络借贷平台提前达成借贷或担保协议，之后把借贷获得的债券或担保的产品拆分打包成理财产品，再通过P2P 网络平台销售给资金投资人的平台运行模式。
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Electronic Bussiness | 电子商务MODERN BUSINESS现代商业32P2P网贷风险与监管分析李品文 南京大学 江苏南京 210093摘要:P2P网贷作为舶来品，近年来在中国发展迅速的同时也爆发出不少问题，风险事件层出不穷。
作为互联网金融的典型创新，P2P网贷发展中的问题该如何解决？本文从P2P行业在中国的发展现状、P2P网贷模式的风险入手，对互联网金融监管提出了几点想法。
关键词:P2P网贷；风险；监管一、P2P网贷的发展及现状P2P网贷是互联网金融的一种，指个人与个人间的小额借贷交易，一般需要借助电子商务专业网络平台帮助借贷双方确立借贷关系并完成相关交易手续。
它起源于国外，如美国PROSPER、LENDING CLUB、英国ZOPA等平台的成功让P2P网贷真正开始在世界范围内获得认可和发展。
早在2007年P2P网贷已登陆中国，经过7年多实践，国内P2P平台也从简单的模仿国外模式，引入线下环节和担保措施等流程，发展成为当下结合本土特征的多种模式。
目前，P2P网贷主要演化为四种模式：(一)纯中介线上模式。
该模式中的网络借贷平台的角色仅限于“牵线人”，负责考察借款人的资信状况，但不承诺保障出资人的本金，借款人和出借人在公司平台上自主完成交易，比如拍拍贷、红岭创投等。
(二)复合中介型线上模式。
与国外的复合中介模式类似，我国也出现了众多同时承担借款的利率指定人、担保人或(和)联合追款人的P2P融资平台。
安心贷、人人贷是其中的典型代表，安心贷对于平台出资人的借款提供连带保证，而人人贷为理财人提供了本金保障计划。
(三)线下认证模式。
该模式中加入的线下认证是标准的中国特色，源于应对我国个人征信系统的不完善而采取的降低借款人违约风险的措施，合力贷是其典型代表。
与普通的P2P借贷模式最大的不同在于合力贷要求对部分借款人(借款需求超过3万元)的资质审核采取线下面申的方式。
(四)债权转让模式。
由初始债权人将资金出借给借款人，然后分割所获取的债权，通过债权转让形式转让给分散的小投资人，周转借贷资金。
该模式的最显著特征是以线下行为为主，以宜信为代表，是我国特有的P2P借贷模式，平安集团全力打造的“陆金所”在引入平安融资担保的同时，还拥有强大的线下业务支持，也可归于该类。
与传统金融企业比较，P2P平台具备大数据处理信息、渠道成本低廉、人员精干运营效率高、用户服务面广等特点，成功切入传统商业银行不愿涉足的小额信贷领域，弥补了普惠金融的市场空白，向投资者提供了高收益的金融产品，在负利率环境下迅速取得了成功。
近几年P2P年均复合增长速度超过了250%，成为互联网金融各大业态中发展最为迅猛的一类，网贷平台数量及成交金额均呈现爆发式增长，2015年全国P2P网贷成交额达到11805.65亿。
但是在野蛮生长的背后，P2P行业也滋生了众多问题平台，出现了平台欺诈、非法集资、针对性网络攻击、资金链断裂和行业恶意竞争等诸多问题。
数据显示，截至2015年10月，我国累积的问题P2P 平台达1078家，数量惊人。
数量庞大的劣质平台、严重缺位的风险控制、触目惊心的犯罪行为，如e租宝事件造成了投资者巨大损失，形成很大的社会负面效应，影响了该行业的健康发展，故亟待引入金融监管加以规范。
二、P2P网贷的主要风险(一)信用风险。
P2P网贷的信用风险较高。
一是P2P网贷业务的融资方多为不能从银行获得贷款的中低收入人群或中小微企业，且大多数贷款无抵押、无担保，虽然收益高但风险也高，这也是传统金融机构不愿大力推进小微企业贷款的症结所在；二是过去多年的金融环境存在“刚性兑付”的情况，市场投资者存在“还不了钱就去闹，闹了就会政府兜底”的想法，扭曲了其风险回报率，导致社会公众风险意识低，片面追求表面的高回报；三是P2P网贷平台专业能力有很大差异，大部分无法实施有效的尽职调查，难以解决借贷行为的信息不对称问题，容易被不怀好意的融资人乘虚而入，实施恶意欺诈。
(二)道德风险。
目前阶段，P2P网贷存在严重的道德风险。
一方面由于过去多年互联网金融属于“监管空白地带”，P2P网贷的进入门槛极低，导致不法分子有机可乘；另一方面，P2P网贷结合了互联网，呈现渠道成本极低且扩散极快，能够迅速吸引投资者，但资金运用方式极不透明，令不法分子容易“大展拳脚”。
上述两方面使得P2P网贷成为了滋生非法集资行为的绝好温床，个别人利用其特点，以高收益为诱饵，大搞庞氏骗局或直接卷款走人，严重侵害投资利益，导致巨大的社会负面影响，其中典型正是“e租宝事件”。
(三)信息风险。
P2P网贷平台一般通过互联网形成借贷关系，必须搭建相应的技术平台以实现其功能；同时为解决借贷关系中的信息不对称问题，需要收集和披露客户信息。
但很多P2P网贷平台只重短期利益，对投入动辄上百万/年的信息系统毫无兴趣，且缺乏人才及能力对系统进行相应维护及改善，科技风险尤为突出。
2014年元旦过后，P2P平台人人贷、拍拍贷等先后遭遇黑客攻击，而国内互联网安全问题反馈平台乌云更是曝出某P2P平台系统存在严重安全漏洞，而与该平台使用共同软件“晓风系统”的平台更是多达114家。
(四)流动性风险。
一些P2P平台习惯用拆标的方法来解决金额大、期限长的标的不受欢迎的问题。
例如，对于一笔金额为100万元，期限为12个月的借款，平台会把100万元的金额拆成10份甚至100份，期限则缩短为1个月，滚动放标12次，以便尽快将借款推销出去。
这样操作对P2P平台而言，实际上就是建造了一个资金池，进行期限错配、短贷长投。
如果在期内突遇集中到期或大量提现的状况，平台需要自筹资金来垫付。
这种情况即使有担保也无济于事，因为担保公司的代偿只针对12个月后贷款出现逾期的情况。
到目前为止，已有网赢天下、中财在线等多个平台出现由于拆标引发挤兑，引爆流动性风险的情况。
(五)法律风险。
法律风险在互联网金融业务中普遍存在，主要包括两个方面：一是互联网金融业务违反相关法律法规，或者是交易主体在互联网交易中没有遵守有关权利义务的的规定；二是互联网金融立法相对落后和模糊，现有的银行法、证券法、保险法等法律法规都是基于传统金融业务制定的，不适应互联网金融的发展。
此外，由于互联网金融涉及互联网技术、信息技术、金融管理等诸多领域，互联网金融法律关系更加纷繁复杂。
三、P2P网贷的监管建议Electronic Bussiness电子商务 | MODERN BUSINESS 现代商业33湖北省农产品电子商务的现状、问题及对策曾德灼 秦茂 程雨 刘迎 武汉东湖学院经济学院 湖北武汉 430212摘要:现如今电子商务发展越来越迅速，而农业特别是农产品电子商务的发展却还处于起步阶段，“三农”未能真正享受电子商务带来的的福利。
现以洪湖地区特色农产品电子商务发展为考察对象，深入分析其发展的现状及存在的问题。
并结合湖北省农产品电商化发展的问题，提出合理的对策，为湖北省农产品电子商务的发展提供借鉴意义。
关键词:农产品；电子商务；问题与对策农产品电子商务是利用计算机网络、互联网和多媒体等现代科学技术，将农产品的生产、加工配送、销售纳入电子商务体系中，利用网络作为媒介进行产品买卖、销售、电子支付等业务交易的过程。
它能整合农产品商务活动中的信息流、资金流和物流，突破时间上和空间上的限制，降低农产品交易的中间成本，减少流通环节，更好地促进农产品在市场中的流通。
农产品电子商务作为新型商业模式，是传统型农业向现代农业发展的有效途径。
2014年中央一号文件首次提出“加强农产品电子商务平台建设”奠定了发展农村电商的政策基础，特别是2015年3月，李克强总理“互联网+”新型经济模式的提出更加推动了农产品电子商务的发展。
一、洪湖地区农产品电子商务发展的现状洪湖市地处湖北省中部，拥有国家级湿地、全省最大的淡水湖泊——洪湖，其水域面积达到3.53万hm 2。
洪湖市境内河湖渠汊星罗棋布，水质天然无污染，水生动植物资源极其丰富，是湖北省特色农产品的传统产地。
洪湖地区现有莲藕、菱角、荠及各种特色水生农产品达到36种之多，品种丰富、产量高，质量好。
如洪湖生鲜莲藕年产量达到20万吨，远销全国各地。
境内多大型农产品加工企业，如“鱼米乡绿色食品有限公司”、“洪湖水乡食品有限公司”、“德炎水产食品股份有限公司”等，其中德炎水产公司为农业产业化国家重点龙头企业，产业化突出。
根据2015年洪湖市统计数据，洪湖市年产水生蔬菜产品达到45.33万吨，年均增长率保持在6%以上；特色农产品加工产值151亿元，年增长率超过20%。
洪湖地区现以莲子、藕带、生鲜莲藕等农产品电子商务发展(一)建立法律法规体系。
《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》(银发〔2015〕221号)中提出“网络借贷业务由银监会负责监管”，监管主体已明确，但相关的法律法规体系仍基本空白，亟待建立。
其一，应借鉴国际先进立法经验，尽快出台《网络借贷行为规范指引》等与P2P网贷发展相关的法规、部门规章、规范性文件，明确各方权利和义务，赋予相应合法地位。
其二，应在网络和设备标准、网络体系架构、网络与信息安全等牵涉到公民权益和金融安全的关键性技术与管理环节，抓紧相关国家标准和行业标准的制定。
(二)建设完整的社会信用体系。
其一，尽快构建覆盖全社会的征信系统，将P2P网贷过程中产生的信用信息纳入企业和居民信用信息数据库的采集范围，作为准公共产品向严格准入的互联网金融服务商开放。
其二，加快推动征信立法，利用各种措施增强全社会的信用评级意识，促进P2P网贷市场的健康发展和良性竞争。
(三)构建风险准备金机制。
部分网贷平台为了提高客户收益率，会实施资金错配的融资模式，一旦发生风险事件或贷款人信心下降有可能导致资金募集不利或兑付危机，将会导致公众对于互联网金融模式的整体怀疑，进而引发挤兑风潮，影响社会金融秩序。
笔者建议平台开业股东先投入一部分资金，平台运作过程中将盈利的一部分按一定比例放入资金池，同时该资金池要对外进行公示。
如果出现逾期或者坏账，可以第一时间动用这部分资金对投资人进行垫付。
这项举措既能增加平台抗风险能力，又能增加投资人投资的信心。
(四)增强平台透明度。
一是要督促平台对每一笔借款都认真做好尽职调查和合规性审查，使每一笔借款都能有据可查。
二是督促平台做好信息披露，使出借人对每笔借款都能看得明白。
三是对于发布不实信息的平台要切实取缔，严惩不贷。
(五)探索第三方存管制度。
第三方存管银行按照网上借款成交后产生的电子协议进行资金汇划，严格监控账户的资金流向和取现情况，并由网络借贷平台定期向客户公布账户资金流入流出情况，加大透明度，防止出现资金被挪用、侵占、隐匿的风险。
(六)加强金融消费者教育和保护工作，打击涉及网络借贷的违法犯罪活动。