财务报表粉饰的识别方法

财务报表粉饰的识别方法

作者：吴小翠郝敏

来源：《大经贸》2018年第09期

【摘要】企业粉饰财务报表的手段多种多样，而且对企业的长期健康发展存在着很大的威胁。但是，不论粉饰的手段有多高明，总会留下蛛丝马迹，我们可以根据这些痕迹，采用适当的方法识别，使粉饰过的会计报表原形毕露。

【关键词】现金流量分析法不良资产剔除法关联交易分析法异常利润剔除法行业分析法

上市公司财务报表粉饰的方法有很多，有从数据上进行剖析的，也有从行业宏观上进行分析的，只要是对财务报表进行了粉饰，必然会露出蛛丝马迹，而这些“蛛丝马迹”就可以通过以下主要几种方法来识别。

（一）现金流量分析法

现金流量是以收付实现制为基础计算出来的，无法人为地过度粉饰。现金流量分析法是指将经营活动产生的现金净流量、投资活动产生的现金净流量和总现金净流量分别与主营业务利润、投资收益和净利润进行比较分析，以判断企业的主营业务利润、投资收益和净利润的质量。一般而言，没有相应现金净流量的利润，其质量是不可靠的。如果企业的现金净流量长期低于净利润，将意味着与已经确认为利润相对应的资产可能属于不能转化为现金流量的虚拟资产，表明企业可能存在着粉饰财务报表的现象。例如万福生科财务造假案的发现，首先也是从现金流量分析中发现端倪的。自由现金流指标，由于经营活动现金净流量扣除了资本支出和营运资本增加，它一般与净利润的增长趋势一致。反观万福生科的净利润和自由现金流增长趋势，出现了严重背离趋势。例如万福生科财务造假案的发现，首先也是从现金流量分析中发现端倪的。自由现金流指标，由于经营活动现金净流量扣除了资本支出和营运资本增加，它一般与净利润的增长趋势一致。反观万福生科的净利润和自由现金流增长趋势，出现了严重背离趋势。该公司财务报表显示，2009至2011年，公司净利润分别为3956万元、5555万元、6026万元，逐年递增，而自由现金流值分别为332万元、-3997万元、-10276万元，连年大幅下滑。因此，这样也可以基本上判断出该公司销售造假、利润虚增。

（二）不良资产剔除法

企业的不良资產是指企业尚未处理的资产净损失和潜亏（资金）挂帐，以及按财务会计制度规定应提未提资产减值准备的各类有问题资产预计损失金额。不良资产剔除法主要是核算出企业的不良资产总额，然后将其与净资产总额比较或是将企业不良资产的变动幅度与当期利润总额的变动幅度进行对比。如果不良资产总额大于等于净资产总额或是不良资产变动幅度超过利润总额变动幅度，则表明企业有可能存在资产泡沫，企业当期利润表有水分。

（三）关联交易分析法

关联交易分析法主要是关注关联交易价格的公允性是否合理，关联交易的定价政策是否正确，分析企业是否以不等价交换的方式与关联方进行财务报告粉饰。采用此方法需要将来自关联企业的营业收入和利润总额予以剔除来分析某一特定企业的盈利能力在多大程度上依赖于关联企业，进而来判断这一企业的盈利基础是否扎实，利润来源是否稳定。此外，在实际工作中，判断是否存在关联关系，还可以将上市公司的会计报表与其母公司编制的合并报表进行对比分析，如果母公司合并报表的利润总额（剔除上市公司的利润总额）大大低于上市公司的利润总额，则母公司很有可能通过关联交易进行利润粉饰。

（四）异常利润剔除法

利润是权责发生制下产生的，易受到粉饰。异常利润剔除法是通过把企业利润总额中的其他业务利润、投资收益、补贴收入、营业外收入进行剔除，以分析和评价异常利润是否对企业利润增长的贡献过大，客观地判断和评价企业盈利能力的高低和利润来源的稳定性。关注非经常性损益项目占利润总额的比重大小及其变化，关切企业的利润将能够发现企业财务报表是否存在粉饰现象。当企业利用资产重组调节利润时，所产生的利润主要通过这些项目体现出来，此时运用异常利润剔除法识别财务报告粉饰特别有效。

（五）行业分析法

除了上述企业内部相关财务数据分析方法外，还可以通过行业分析，从宏观上大致判断一个企业是否有进行财务报表粉饰的嫌疑，这是最直接也是最直观的分析。行业分析法主要是将该企业与同行业里有代表性的公司在重要财务指标上进行比较，如果与行业平均数据相差甚远，就需要对该企业进行深入的分析，判断是否存在财务数据造假的行为。

识别上市公司粉饰财务报表的方式不仅仅是以上五种方法，但从以上五种方法去识别粉饰行为，会更快速并且也更直观。“经济越发展，会计越重要”，纵观世界各国近代历史，没有一个经济发达的国家在会计发展上是落后的；反之，也没有一个会计落后的国家经济能够快速发展的。对于处于转型时期的中国社会经济来说，彻底改变财务报表粉饰的现象有一定的难度，但不代表着我们不能改善这一现状。财务报表粉饰问题的原因深刻而复杂，只有深入地分析产生这一问题的动因，了解具体粉饰的手段，洞悉识破粉饰手段的方法，才能进一步有效地解决这个难题。而且只有从根本上解决财务报表粉饰、会计信息虚假的问题，中国社会主义市场经济才能持续健康发展，在全球经济化的大环境中更好地生存。

【参考文献】

[1] 吴革：《财务报告粉饰手法的识别与防范》，[M]，对外经济贸易大学出版社，2003（01）

[2] 刘蜀云：《财务报表粉饰的手法极其防范》，[J]，才智，2009（24）

[3] 梁琳：《财务报表粉饰行为的识别及其防范》，[J]，吉首大学学报，2010（02）

[4] 黄世忠：《会计报表粉饰及其识别方法》，[J]，财会月刊，1997（10）

作者一简介：吴小翠（1991—），女，汉族，安徽，硕士，单位：国网安徽省电力有限公司培训中心，研究方向：管理会计。

作者二简介：郝敏（1989—），女，汉族，江苏，硕士，单位：国网安徽省电力有限公司培训中心，研究方向：管理会计。