基金业务基础知识

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基金业务基础必学知识点

基金业务基础必学知识点
1. 基金的定义和特点：基金是一种集合投资方式，将多个投资者的资金集中管理，由基金经理进行投资运作。

基金的特点包括分散投资、共担风险、专业管理和流动性较高等。

2. 基金的分类：根据不同的投资对象和投资策略，基金可以分为股票基金、债券基金、货币市场基金、混合基金、指数基金等。

3. 基金的运作流程：基金的运作流程包括基金发行、基金销售、基金投资、基金净值计算和基金赎回等环节。

4. 基金的费用：基金的费用包括管理费用、销售服务费用、托管费用等，投资者需要关注基金的费率水平和结构。

5. 基金的风险与收益：基金投资存在市场风险和基金经理能力风险，不同类型的基金具有不同的风险和收益特征，投资者需要根据自身的风险承受能力选择合适的基金产品。

6. 基金的投资策略：基金经理根据基金的投资目标制定相应的投资策略，如价值投资、成长投资、指数跟踪等。

7. 基金的评价指标：常用的基金评价指标包括收益率、风险指标、夏普比率、信息比率等，用于评估基金的综合表现。

8. 基金的定投策略：定期定额投资是一种长期投资策略，通过定期定额投资可以享受基金的分散投资和长期复利效应。

9. 基金产品的选择：投资者可以根据自己的投资目标、风险承受能力
和投资偏好选择适合自己的基金产品。

10. 基金投资的注意事项：投资者在进行基金投资时需要注意基金的风险特征、收益预期、历史表现等，并及时关注基金的运作情况，做出合理的投资决策。

基金知识入门基础知识(详情)

基金知识入门基础知识(详情)基金知识入门基础知识基金知识入门基础知识如下：1.基金分类：根据不同标准，基金可分为不同种类。

例如，按照运作方式，基金可分为封闭式基金和开放式基金。

按照基金投资对象的不同，基金可分为股票型基金、债券型基金、混合型基金。

2.基金费用：基金费用包括管理费、托管费、销售服务费、其他费用。

这些费用主要用于支付基金管理人、托管人及销售机构的费用和税费。

3.基金持有人：基金持有人是基金的所有者，持有人享有基金投资收益。

4.基金经理：基金经理负责基金的投资管理，包括制定投资策略、选择投资对象等。

5.基金风险：基金风险包括市场风险、信用风险、流动性风险等。

投资者在投资基金前，应充分了解基金的风险，并根据自己的风险承受能力做出决策。

6.基金净值：基金净值是基金单位所代表的资产价格。

基金知识入门基础知识包括哪些投资基金的入门基础知识包括：1.了解基金的分类，如股票型基金、债券型基金、混合型基金等；2.熟悉基金的费用，如管理费、托管费、销售服务费等；3.了解基金的投资策略，如择股策略、风险管理策略等；4.关注基金的历史业绩，通过业绩来评估基金经理的投资能力。

基金知识入门基础知识有哪些基金知识入门基础知识包括：1.基金份额：基金份额是指基金单位在基金集中证券交易所上市交易的数量。

2.基金资产总值：基金资产总值是指基金全部资产的总和。

3.基金资产净值：基金资产净值是指基金全部资产的总和，减去负债后剩余的部分。

4.基金资产：基金资产是指基金实际拥有的所有资产。

5.基金负债：基金负债是指基金所承担的各项负债。

6.基金收益：基金收益是指基金资产在运作过程中产生的各种收益。

7.基金费用：基金费用是指基金在运作过程中所发生的各项费用。

8.基金现金资产：基金现金资产是指基金所拥有的现金及现金等价物。

9.基金投资组合：基金投资组合是指基金持有的各种证券及证券组合。

10.基金管理人：基金管理人是指基金的经营管理机构。

基金公司及基金基础知识业务知识基金管理

价值主张投资
成本结构人力佣金手续费托管费
客户关系投资者
渠道通路
客户关细分机构客户散户专户
收入管理费
12
基金的投资业务
基金公司投资流程
事前做好研究
投资指研究员依宏观信息判断未来市场运行方向； ➢行业研究员自上而下、自下而上调研、分析与推荐个股，构建模拟组合； ➢量化研究员研究量化策略，通常包括：因子选股、CTA策略、套利策略、量化择时……
公司LOGO
基金公司的业务知识
了解业务
目录
1
我们一起认识投资
2
了解基金公司的业务
基金公司的组织架构基金投资业务基金产品研发业务基销的销售业务基销的后台支持业务
我们一起认识投资
我们一起认识投资
中国金融机构体系
央行
中国人民银行
银行
政策性银行商业银行
外汇管理局
国务院
银保监会
证监会
(间接投资)
建筑物厂房
机器设备 ……
股票基金期货 ……
6
投资工具
投资工具
实物及其他投资工具
房地产
黄金
艺术品
古玩
纪念币和邮票
固定收益投资工具
银行存款
政府债券
公司债券
优先股
金融投资衍生工具
期货
期权
互换
远期
金融信托及基金产品
基金
外汇
股票
(普通股)
权益性投资工具
7
各类资管业务介绍
银行存款、证券、期货、基金、保险、实体企业以及其他可被证券化的
22
基金的主要销售渠道
销售渠道
展业平台

基金入门基础知识

基金入门基础知识基金入门基础知识1.什么是基金份额净值?基金份额净值是指基金在某一个时点上，按照公允价格计算的基金资产扣除负债后的余额除以对应的基金份额数，代表基金持有人的权益，也可以简单理解为买卖一份基金的价格。

计算公式为：基金份额净值=(基金资产总值-基金负债)/基金总份额。

对于开放式基金而言，基金份额总数每天都可能发生变化，因此基金管理者须在当日交易截止之后进行统计，然后再以当日的基金资产净值除以份额，这样就得到了当日的基金份额净值，也就是投资者申购赎回的依据。

2.什么是基金的累计净值和复权净值?除了基金份额净值外，投资者也会经常看到累计净值和复权净值的说法，这又是什么含义呢?我们知道，一些基金每年或多或少会有分红，而这些分红没有反映在基金的份额净值里，那么通过基金份额净值就无从知道基金往常的全部盈利情况，而通过观察累计净值就能弥补，2019年4月30日它的某只基金产品的单位净值是14.029元，而累计净值达到18.309元，说明成立以来每份额累计分红为4.28元，基金份额累计净值=基金份额净值+基金成立后份额的累计分红金额。

复权单位净值反映的是分红再投资的收益。

复权单位净值将分红加回单位净值，并作为再投资进行复利计算，即假设投资者获得分红均选择红利再投资的情况下基金净值的水平。

同样以某只基金为例，2019年4月30日它的复权净值为1.6742，意味着如果投资者在基金成立之初即持有基金，并且每次分红均选择红利再投资，则其总资产为当初本金的1.6742倍。

3.为什么基金成立后会有封闭期?基金成功募集足够资金宣告基金合同生效后都会有一段封闭期，在封闭期内投资者不能够申购和赎回基金份额，封闭期的设立是对投资者的保护，以实现基金成立后的平稳运行。

新基金成立后需有一段期间依市场情况逐步完成初步的建仓布局，也便于基金管理人为日常申购、赎回做好充分的准备，所以基金契约中一般都设有封闭期的规定。

根据我国《开放式证券投资基金试点办法》规定，开放式基金成立后的封闭期不得超过3个月。

基金基础知识大全

基金基础知识大全基金指的是债券型基金，是指专门投资于债券的基金。

下面是店铺为大家整理的关于基金基础知识，希望对大家有帮助!基金基础知识开放式基金和封闭式基金有哪些区别:◎基金规模和续存期不同开放式基金因投资者可随时申购和赎回，故基金规模不固定，也不设定续存期。

而封闭式基金规模固定，有续存期规定。

◎买卖方式不同开放式基金类似保险产品，可通过基金管理公司的投资顾问销售，也可通过银行代理销售。

封闭式基金类似股票，在交易所交易。

◎定价方式不同虽然两者的价值均是按基金单位核算的资产净值，但是开放式基金价格严格按照单位资产净值计算，而封闭式基金交易价格会受到时常供求因素影响，因此在单位资产净值基础上会有折价和溢价的情形。

开放式基金相对封闭式基金有哪些优势?相对封闭式基金，开放式基金有以下优势：◎透明度高开放式基金每天都会披露基金单位资产净值，准确体现基金运作的真实价值。

◎流动性好投资者可以随时按照基金单位资产净值申购、赎回，避免了折价风险。

另一方面，基金管理人为满足投资人的赎回需要，不会持有难以变现的资产，使组合流动性优于封闭式基金。

◎更好的客户服务投资开放式基金后你可以享受到基金公司或代销商的一系列服务，比如帐户查询和理财咨询，这些是封闭式基金所没有的。

什么是成长型基金?什么是价值型基金?成长型基金的投资风格旨在挑选盈利增长优于平均水平，并具备增值潜力的公司。

成长型的重点并不着眼于股票的现价，而是预期未来股价表现会优于市场平均水平。

而价值型基金的投资风格旨在买入价格相对内在价值显得较低的股票，预期股票价格会重返应有的合理水平。

什么是指数基金?什么是增强指数基金?◎指数基金是一种以拟合目标指数、跟踪目标指数变化为原则，实现与市场同步成长的基金品种。

指数基金的投资采取拟合目标指数收益率的投资策略，分散投资于目标指数的成份股，力求股票组合的收益率拟合该目标指数所代表的资本市场的平均收益率。

◎增强指数基金是指通过指数化投资和积极投资的有机结合，实现投资风险和收益的优化平衡，力求使基金取得超过市场的投资收益，实现基金资产的长期稳定增值。

商业银行基金业务基本知识

商业银行基金业务基本知识一、基金的基本知识（一）什么是基金。

证券投资基金（简称基金）是指通过发售基金份额，将众多投资者的资金集中起来，形成独立财产，由基金托管人托管，基金管理人管理，以投资组合的方法进行证券投资的一种利益共享、风险共担的集合投资方式。

（二）基金的分类。

1.依据运作方式的不同，可分为封闭式基金与开放式基金。

封闭式基金是指基金份额在基金合同期限内固定不变，基金份额可以在依法设立的证券交易所交易，但基金份额持有人不得申请赎回的一种基金运作方式。

开放式基金是指基金份额不固定，基金份额可以在基金合同约定的时间和场所进行申购和赎回的一种基金运作方式。

2.依据投资对象的不同，可分为股票基金、债券基金、货币市场基金、混合基金。

根据《公开募集证券投资基金运作管理办法》对基金类别的分类标准,80%以上的基金资产投资于股票的为股票基金；80%以上的基金资产投资于债券的为债券基金；仅投资于货币市场工具的为货币市场基金；投资于股票、债券和货币市场工具，但股票投资和债券投资的比例不符合股票基金、债券基金规定的为混合基金。

这些基金类别按收益和风险由高到低的排列顺序为：股票基金、混合基金、债券基金、货币市场基金，即股票基金的风险和收益最高，货币市场基金的风险和收益最低。

3.特殊类型基金。

（1）系列基金。

又被称为伞型基金，是指多个基金共用一个基金合同,子基金独立运作,子基金之间可以进行相互转换的一种基金结构形式。

（2）保本基金。

是指通过一定的保本投资策略进行运作，同时引入保本保障机制，以保证基金份额持有人在保本周期到期时，可以获得投资本金保证的基金。

（3）交易型开放式指数基金(ETF)与ETF联接基金。

交易型开放式指数基金,通常又被称为交易所交易基金,是一种在交易所上市交易的、基金份额可变的一种开放式基金。

它结合了开放式基金和封闭式基金的运作特点，其份额可以在二级市场买卖，也可以申购、赎回。

但是，由于它的申购是用一篮子成份券换取基金份额，赎回也是换回一篮子成份券而非现金。

基金知识入门基础知识

基金知识入门基础知识什么是基金？基金是一种集合资金，由专业基金公司管理并投资于多种金融产品的投资工具。

基金通常由投资者购买基金份额来参与，而基金公司则根据基金总资产的增长或下降对其进行管理。

基金的种类股票基金股票基金是投资于股票市场的基金，主要以购买股票为主要投资方式。

股票基金的表现受到股票市场波动的影响。

债券基金债券基金是投资于债券市场的基金，主要以购买各种类型的债券为主要投资方式。

债券基金相对稳健，适合追求稳定收益的投资者。

货币基金货币基金是投资于短期债务工具和货币市场工具的基金，通常以保本和追求短期稳定收益为主要目标。

货币基金的风险相对较低。

如何选择基金了解自己的风险承受能力在选择基金时，投资者需要评估自己的风险承受能力。

不同类型的基金风险水平不同，投资者应该选择符合自己风险承受能力的基金。

分散投资分散投资是降低投资风险的有效策略。

投资者可以通过投资不同类型、不同行业、不同地区的基金来分散风险。

关注基金经理基金经理的经验和能力对基金的表现起着重要作用。

投资者可以关注基金经理的过往业绩和投资风格来选择适合自己的基金。

基金投资的优势专业化管理基金由专业的基金经理团队管理，能够利用专业知识和技能优化资产配置，降低风险。

分散风险基金投资通常包含多种资产，能够实现资产的有效分散，降低特定资产风险对投资组合的影响。

便捷性投资者可以通过购买基金份额来间接持有多种资产，减少了投资门槛和操作复杂性。

基金投资的风险市场风险基金投资受到市场波动的影响，可能造成投资损失。

管理风险基金经理的操作失误或基金公司的管理问题可能影响基金的表现和投资者的收益。

小结基金作为一种集合多种资金、实现多元投资的工具，为投资者提供了广泛的投资选择。

在选择基金时，投资者需要了解基金的种类、选择适合自己风险承受能力的基金，关注基金经理和分散投资以降低风险。

同时，投资者也应该注意基金投资的风险，并密切关注市场动态和基金表现，以做出明智的投资决策。

基金基础知识

美国股票及债券分散配置（1994年至2004年底）
100% 股票投资
其他因素个股选择 4.6% 买卖时点 2.1% 1.8% 报酬率
股40 债60 股20 债80 100% 债券投资
股60 债40
股80 债20
投资人直觉的风险水平
资产配置 91.5%
Brinson,Hood, and Beebower(1991), 19731985, quarterly return analysis
10
证券投资基金的投资股票策略
风格风格描述选股的指标
积极主动投资
认为市场是无效的，积极选择投资时机，选择市场上表现较好的品种，以超过平均收益为目标
行业对经济周期的敏感性、股票的流动性、股票市值的权重及对指数的贡献、潜在题材的价值、市场资金流向与行业的景气度关系、历史活跃性
消极被动投资
6
开放式基金的各方参与者
投资人
投资人
分配投资收益
销售机构
注册登记机构
基金契约
证监会
交易所
注册律师注册会计、审计师
委托投资
基金资产
相互监督
托管协议
资产保管
基金管理人
基金托管人
7
开放式基金的主要运作过程
• 基金发起与设立申请——————————招募说明书 • 基金发行———— ———————— ———(开户）认购
36 5000 22 227
180,000
12,714
264,450
12,952
271,993
13,179
289,945
55.56%
55.42%
30 61.08%
定额定投-随时可进场情境二：起扣后，先盘整再上涨

基金入门基础知识小白必须知道

基金入门基础知识小白必须知道Hi，我是小鹿，一个90后保险打工人~最近好多姐妹问我基金怎么玩、如何看行情、基金A和C的区别…等问题一、基金是什么？简单点说，基金是笔钱，一笔你交给别人，却让别人帮你花，然后能给你带来好处的钱。

举个例子：洪兴村的阿南外出打工，辛苦攒下一笔钱，想拿这笔钱干票大的，然后回家买房娶老婆。

听说炒股能赚很多，但自己没啥文化又不懂，怕亏了。

刚好村长儿子基哥是读书人，有文化本事大，阿南就把钱给给了基哥，让基哥帮忙打理。

同村想买房的年轻人不止阿南一个，然后大家就都把钱放在基哥（基金经理）那里，让其帮忙实现首付的小目标。

这种把钱给基哥，让他来赚钱的投资，就叫投资基金，根据投资项目不同，又可以分为：股票型基金（包括指数型基金）债券型基金货币型基金混合型基金比如，经常听到的白酒医药还是新能源，其实都是基金经理拿钱去买了和这个概念相关的股票。

二、基金入门基础知识搞懂什么是基金后，我们来说一些基金入门基础知识。

1.什么是交易日？交易日简称“T日”，也就是我们常说的股市开门时间，节假日和周末都是关门的。

2.A股股票交易时间交易日上午9:30-11:30，下午13:00-15:00。

3.基金交易时间基金可以随时买卖，但并不是马上成交。

凡是交易日下午15:00前进行操作，都是按照当天的基金净值成交。

如果过了15:00，则都按下一个交易日的基金净值成交。

举个例子：交易日上午10点买入和下午14:30买入，都是按照当天收市价格成交的。

4.如何看行情基金其实就是打包一篮子股票，所以与股市涨跌有直接关系，我们习惯用大盘指数-上证指数当日的涨跌幅来判断当天市场整体表现。

上证指数：由所有在上海证券交易所上市的股票构成的市值加权指数。

如果上证指数逐渐上涨，即可判断市场上多数股票都在上涨。

5.什么是基金净值可以简单理解为一份额基金的单价，也就是买入一份额基金所需支付的钱。

基金单位净值=总净资产➗基金份额6.净值涨跌幅可以简单理解为今天净值相比昨天是涨还是跌。

《基金基础知识》课件

基金的分类
总结词
基金可以根据不同的标准进行分类，如投资对象、组织形式、投资策略等。
详细描述
按照投资对象划分，基金可以分为股票型基金、债券型基金、混合型基金等。按照组织形式划分，基金可以分为公司型基金和契约型基金。按照投资策略划分，基金可以分为成长型基金、收入型基金和平衡型基金。了解基金的分类有助于投资者根据自身风险承受能力和投资目标选择合适的基金。
02
基金的运作原理
基金的发起与设立
发起
基金发起人根据市场需求和投资机会，提出设立基金的初步设想。
设立
发起人通过募集资金、组建基金管理团队、设立基金公司等步骤，完成基金的设立工作。
基金的募集与交易
募集
基金管理公司通过各种渠道和方式，向投资者募集资金。
交易
投资者通过证券交易所或其他交易平台，进行基金份额的买卖交易。
信息披露
基金需定期披露投资组合、净值等信息，确保投资者了解基金运
作情况。
报告制度
基金需定期向监管机构提交财务报告、合规报告等，确保合规运作。
信息真实性
基金管理公司需确保披露信息的真实性和准确性，防止误导投资者。
THANKS
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《基金基础知识》ppt课件
目录
• 基金的定义与分类 • 基金的运作原理 • 基金的投资风险与收益 • 基金的投资工具与市场 • 基金的管理与监管
01
基金的定义与分类
基金的定义
总结词
基金是一种集合投资工具，通过汇集投资者的资金，由专业的投资机构进行管理和运作，以实现资产的增值。
详细描述
基金的本质是将众多投资者的资金集中起来，交由专业的基金管理公司或基金经理进行投资运作。这些专业机构和人员具备丰富的投资经验和专业知识，通过多元化的投资组合降低投资风险，为投资者创造收益。

基金从业知识点

基金从业知识点一、基金基础知识1. 基金定义基金是指通过公开募集或者非公开募集方式，由投资者出资形成的财产集合，由基金管理人管理，基金托管人托管，以投资于股票、债券等有价证券，或者投资于货币市场工具，或者投资于其他财产和财产权利，以获取投资收益为目的的金融工具。

2. 基金分类- 根据运作方式：开放式基金、封闭式基金- 根据投资对象：股票型基金、债券型基金、货币市场基金、混合型基金- 根据投资策略：主动管理基金、被动管理基金（指数基金）3. 基金运作机制- 基金的设立与募集- 基金的申购与赎回- 基金的投资与运作- 基金的收益分配- 基金的费用与税收二、基金法律法规1. 监管机构在中国，基金行业的监管机构主要是中国证券监督管理委员会（CSRC）及其下属的中国证券投资基金业协会（AMAC）。

2. 法律法规- 《中华人民共和国证券投资基金法》 - 《证券投资基金管理暂行办法》- 《证券投资基金托管业务管理办法》 - 《证券投资基金销售管理办法》- 《证券投资基金信息披露管理办法》3. 合规要求- 基金管理人的资格要求- 基金销售机构的资格要求- 基金广告宣传的合规性- 基金信息披露的规范性三、基金投资策略1. 资产配置- 战略资产配置- 战术资产配置2. 风险管理- 风险识别- 风险评估- 风险控制3. 投资分析- 基本面分析- 技术分析- 量化分析四、基金产品创新1. ETF与指数基金- ETF的特点与运作机制 - 指数基金的构建与管理2. 量化基金- 量化策略的开发与应用 - 量化基金的风险控制3. 另类投资基金- 商品基金- 房地产基金- 私募股权基金五、基金业绩评价1. 业绩评价指标- 收益率- 风险调整后的收益- 夏普比率- 最大回撤2. 业绩归因分析- 资产配置效应- 选股效应- 交互效应3. 基金评级- 基金评级机构- 基金评级方法- 基金评级的应用六、基金从业道德与职业责任1. 职业道德准则- 诚信原则- 专业精神- 客户利益优先2. 职业责任- 信息披露- 利益冲突管理- 客户资产保护七、基金从业考试1. 考试科目- 基金法律法规与职业道德- 证券市场基础知识- 证券投资基金基础知识2. 考试准备- 教材选择- 模拟题练习- 考试技巧八、结语基金从业知识涵盖了从基金的基本概念到法律法规，再到投资策略、产品创新、业绩评价以及职业道德等多个方面。

基金从业基础知识

1.利润包括收入减去费用后的净额以及等..A.所得税B.营业利润C.实收资本D.直接计入当期利润的利得和损失考点：基金会计核算的主要内容答案：D解析：利润包括收入减去费用后的净额以及直接计入当期利润的利得和损失等..故本题选D选项..2.一个成功的市场选择者;会在..A.市场高涨时提高基金组合的β值;市场低迷时提高基金组合的β值B.市场高涨时提高基金组合的β值;市场低迷时降低基金组合的β值C.市场高涨时降低基金组合的β值;市场低迷时降低基金组合的β值D.市场高涨时降低基金组合的β值;市场低迷时提高基金组合的β值考点：资本资产定价模型答案：B解析：通常用贝塔系数β的大小衡量一只股票基金面临的市场风险的大小..一个成功的市场选择者;能够在市场处于涨势时提高其组合的β值;而在市场处于下跌时降低其组合的β值..故本题选B选项..3.积极型股票投资战略的目标是..A.实现平均收益B.实现经济利润C.获取市场超额收益D.以上都不正确考点：股票投资组合构建答案：C解析：根据对市场有效性的不同判断;股票投资组合管理又演化出积极型与消极型两类投资策略..积极型投资策略旨在通过基本分析和技术分析构造投资组合;并通过买卖时机的选择和投资组合结构的调整;获得超过市场组合收益的回报..故本题选C选项..4.在同一风险水平下能够令期望投资收益率的资产组合;或者是在同一期望投资收益率下风险的资产组合形成了有效市场前沿线..A.最小;最大B.最大;最大C.最大;最小D.最小;最小考点：最小方差与有效前沿答案：C解析：在确定了资产组合的投资风险、期望收益率以及不同资产之间的投资收益相关度以后;必须对所有组合进行检验;找到在同一风险水平下能够令期望投资收益率最大化的资产组合;或者是在同一期望投资收益率下风险最小的资产组合..所有满足这一要求的资产组合形成了有效市场前沿线..故本题选C选项..5.证券组合管理的目标可以简单表述为;在既定的收益水平下所能承担的..A.最低风险B.最大化收益C.最高风险D.最少收益考点：最小方差与有效前沿答案：A解析：证券组合管理的目标可以简单表述为;在既定的收益水平下所能承担的最低风险或者在既定的风险水平下所能获得的最大化投资收益..故本题选A选项..6.远期利率和即期利率的区别在于..A.付息频率不同B.计息日起点不同C.计息期限不同D.计息方式不同考点：即期利率和远期利率答案：B解析：远期利率和即期利率的区别在于计息日起点不同;期利率的起点在当前时刻;而远期利率的起点在未来某一时刻;故本题选B选项..7.下列不属于期货市场功能的是..A.价格发现B.投机C.风险管理D.套现考点：期货合约概述答案：D解析：一般而言;期货市场的基本功能有以下三种：风险管理、价格发现、投机..故本题选D选项..8.期货市场最基本的功能是..A.价格发现B.投机C.风险管理D.套现考点：期货合约概述答案：C解析：期货市场最基本的功能就是风险管理;具体表现为利用商品期货管理价格风险;利用外汇期货管理汇率风险;利用利率期货管理利率风险;以及利用股指期货管理股票市场系统性风险..9.通过对杜邦分析体系的分析可知;提高净资产收益率的途径不包括..A.加强销售管理;提高销售净利率B.加强资产管理;提高其利用率和周转率C.加强负债管理;降低资产负债率D.加强利润管理;提高利润总额考点：杜邦分析法答案：C解析：通过对杜邦分析体系的分析可知;提高净资产收益率的途径包括加强销售管理;提高销售净利率加强资产管理;提高其利用率和周转率;加强利润管理;提高利润总额..故本题选C选项..10.按公司规模划分的股票投资风格;通常不包括..A.小型资本股票B.混合型资本股票C.大型资本股票D.中型资本股票考点：股票答案：D解析：按公司规模划分的股票投资风格;通常包括小型资本股票、大型资本股票和混合型资本股票三种类型..故本题选D选项..1.以下不属于基金投资风格分析的是..A.基金持仓成长性分析B.基金持仓股本规模分析C.基金持仓行业分析D.基金持仓集中度分析考点：基金财务会计报告分析的主要内容答案：C解析：不同基金有不同投资风格;根据基金的投资组合情况可以从不同角度进行分析;以了解基金的投资风格..1持仓集中度分析..通过计算持仓的前10只股票占基金净值的比例可以分析基金是否倾向于集中投资..2基金持仓股本规模分析..通过基金持有股票的股本规模分析;可以了解基金所投资的上市公司股票的规模偏好..3基金持仓成长性分析..通过分析基金所持有的股票的成长性指标;可以了解基金投资的上市公司的成长..故本题选C选项..2.假设某基金某日持有的某三种股票的数是分别为150万股、280万股和370万股;每股的收盘价分别为32元、25元和18元;银行存款为10000万元;对托管人或管理人应付的报酬为3000万元;应付税费为4500万元;已出售的基金份额为20000万份;则基金份额净值为元..考点：基金资产估值的概念答案：B解析：本题考查基金份额净值的计算;基金份额净值=基金资产-基金负债/基金总份额=150×32+280×25+370×18+10000-3000-4500/20000=1.048元..故本题选B选项..3.当日申购的基金份额自下一个工作日起基金的分配权益;当日赎回的基金份额自下一个工作日起基金的分配权益..A.享有;不享有B.不享有;不享有C.享有;享有D.不享有;享有考点：基金利润分配答案：A解析：当日申购的基金份额自下一个工作日起享有基金的分配权益;当日赎回的基金份额自下一个工作日起不享有基金的分配权益..4.关于估值频率的说法;下列各项错误的是..A.我国开放式基金与每个交易日估值;并于次日公告基金份额净值B.封闭式基金每日披露一次基金份额净值C.海外基金多数是每个交易日估值D.封闭式基金每个交易日要进行估值考点：基金资产估值的概念答案：B解析：封闭式基金每周披露一次基金份额净值..故本题选B选项..5.收益率曲线在以为横坐标;以为纵坐标的直角坐标系上显示出来..A.期限、收益率B.收益率、期限C.时间、收益率D.收益率、时间考点：利率期限结构和信用利差答案：A解析：收益率曲线在以期限为横坐标;以收益率为纵坐标的直角坐标系上显示出来..故本题选A选项..6.如果市场不是有效市场;基金管理人..A.买入“价值低估”的股票和“价值高估”的股票B.卖出“价值低估”的股票和“价值高估”的股票C.买入“价值低估”的股票;卖出“价值高估”的股票D.卖出“价值低估”的股票;买入“价值高估”的股票考点：市场有效性答案：C解析：在无效的市场条件下;基金管理人有可能通过对股票的分析和其良好的判断力以及信息方面的优势;识别出错误定价的股票;通过买入价值低估的股票、卖出价值高估的股票;获取超出市场平均水平的收益率;或者在获得同等收益的情况下承担较低的风险水平..故本题选C选项..7.债券收益率曲线中是一种正常形态..A.上升收益率曲线B.反转收益曲线C.水平收益曲线D.下降收益曲线考点：利率期限结构和信用利差答案：A解析：债券收益率曲线的类型中上升收益率曲线是一种正常形态;故本题选A选项..8.以下不属于与基金利润有关的财务指标的是..A.本期利润B.本期已实现收益C.期初可供分配利润D.未分配利润考点：基金利润答案：C解析：与基金利润有关的财务指标：本期利润、本期已实现收益、期末可供分配利润、未分配利润..C错误..故本题选C选项..9.下列对ETF基金份额申购赎回的说法正确的是..A.申购、赎回ETF采用金额申购、份额赎回的方式B.一般最小申购、赎回单位为10万份C.投资者申购、赎回的基金份额须为最小申购、赎回单位的整数倍D.申购、赎回申请提交后可以撤销考点：ETF的上市交易与申购、赎回答案：C解析：A选项;申购、赎回ETF采用份额申购、份额赎回的方式;故A选项错误;B选项;一般最小申购、赎回单位为50万份或100万份..基金管理人有权对其进行更改;并在更改前至少3个工作日在至少一种中国证监会指定的信息披露媒体公告;故B选项错误;D选项;申购、赎回申请提交后不得撤销;故D选项错误;综上;故本题选C选项..10.是证券投资基金会计核算的责任主体;承担主会计责任..A.基金管理人与基金托管人B.基金管理人C.证券投资基金D.基金托管人考点：基金会计核算的特点答案：B解析：基金会计的责任主体是对基金进行会计核算的基金管理公司和基金托管人;其中前者承担主会计责任..故本题选B选项..1.下列选项中不属于房地产投资信托基金特点的是..A.风险较低B.抵补通货膨胀效应C.流动性强D.信息不对称程度较高考点：不动产投资工具答案：D解析：房地产投资信托基金具有以下特点：1流动性强;2抵补通货膨胀效应;3风险较低;4信息不对称程度较低..故本题选D选项..2.下列关于机构法人投资基金税收的表述;正确的是..A.对机构买卖基金份额征收印花税B.对非金融机构买卖基金的差价收入征收营业税C.对机构从基金分配中获得的收入征收企业所得税D.对金融机构买卖基金的差价收入征收营业税考点：基金的税收答案：D解析：A项;企业投资者买卖基金份额暂免征收印花税;B项;非金融机构买卖基金份额的差价收入不征收营业税;C项;企业投资者从基金分配中获得的收入;暂不征收企业所得税..故本题选D选项..3.下列关于回购协议的表述;错误的是..A.回购协议是指资金需求方在出售证券的同时与证券的购买方约定在一定期限后按约定价格购回所卖证券的交易行为B.本质上;回购协议是一种证券抵押贷款;抵押品以国债为主C.按回购期限划分;我国在交易所挂牌的国债回购可以分为1天、2天、3天、4天、7天、14天、28天、91天以及182天D.由于买断式回购历史很长;回购市场目前以买断式回购为主要交易品种考点：常用的货币市场工具答案：D解析：D项;由于质押式回购历史很长;回购市场目前以质押式回购为主要交易品种..故本题选D选项..4.下列关于回转交易的说法中;错误的是..A.权证交易当日不能进行回转交易B.深圳证券交易所对专项资产管理计划收益权证份额协议交易实行当日回转交易C.B股实行次交易日起回转交易D.债券竞价交易实行当日回转交易考点：场内证券交易特别规定及事项答案：A解析：当日回转：债券竞价交易、权证交易、深交所对专项资产管理计划收益权份额协议交易;次交易日起回转：B股..故本题选A选项..5.我国提供基金评价业务的公司不包括..A.晨星公司B.海通证券C.招商证券D.招商银行考点：基金业绩评价体系答案：D解析：我国提供基金评价业务的公司主要有晨星公司、银河证券、海通证券、招商证券、上海证券等..故本题选D选项..6.从事的人员或机构被称为“天使”投资者;这类投资者一般由各大公司的高级管理人员、退休的企业家、专业投资家等构成;他们集资本和能力于一身;既是创业投资者;又是投资管理者..A.风险投资B.成长权益C.并购投资D.危机投资考点：私募股权投资的战略形式答案：A解析：从事风险投资的人员或机构被称为“天使”投资者;这类投资者一般由各大公司的高级管理人员、退休的企业家、专业投资家等构成;他们集资本和能力于一身;既是创业投资者;又是投资管理者..故本题选A选项..7.下列不属于系统性风险特点的是..A.大多数资产价格变动方向往往是相同的B.无法通过分散化投资来回避C.可以通过分散化投资来回避D.由同一个因素导致大部分资产的价格变动考点：系统性风险和非系统性风险答案：C解析：系统性风险具有以下几个特点：1由同一个因素导致大部分资产的价格变动;2大多数资产价格变动方向往往是相同的;3无法通过分散化投资来回避..故本题选C选项..8.经常用来反映数据一般水平的统计量指的是..A.分位数B.中位数C.相关系数D.方差考点：随机变量与描述性统计量答案：B解析：经常用来反映数据一般水平的统计量指的是中位数..故本题选B选项..9.下列选项中不属于隐性成本的是..A.机会成本B.买卖价差C.市场冲击D.印花税考点：显性成本与隐性成本答案：D解析：除了佣金和税费等显性成本;交易过程中的隐性成本;如买卖价差、市场冲击、对冲费用、机会成本等..故本题选D选项..10.在我国;对从证券市场中取得的收入;包括买卖股票、债券的原价收入;股票的股息、红利收入、债券的利息收入及其他收入;暂不征收企业所得税..A.非银行金融机构B.企业C.证券投资基金D.基金管理公司考点：基金的税收答案：C解析：对证券投资基金从证券市场中取得的收入;包括股权的股息、红利收入;买卖股票、债券的差价收入;债券的利息收入及其他收入;暂不征收企业所得税..故本题选C选项..1.用于融资融券上市标的证券如为股票的;在上海交易所上市交易时间需超过个月..A.3B.6C.9D.12考点：保证金交易答案：A解析：用于融资融券上市标的证券如为股票的;在上海交易所上市交易时间需要超过3个月..故本题选A选项..2.是指还未公开的只有公司内部人员才能获得的私人信息..A.历史信息B.公开可得信息C.内部信息D.内幕信息考点：市场有效性答案：C解析：“历史信息”主要包括证券交易的有关历史资料;如历史股价、成交量等;“公开可得信息”;即一切可公开获得的有关公司财务及其发展前景等方面的信息;“内部信息”;则为还未公开的只有公司内部人员才能获得的私人信息..故本题选C选项..3.目前保本基金普遍采用基于参数设定的投资组合保险策略;常用的是..A.OBPI策略B.TIPP策略C.CPPI策略D.VPPI策略考点：保本基金的保本策略答案：C解析：目前保本基金普遍采用基于参数设定的投资组合保险策;常用的是CPPI策..故本题选C选项..4.下列关于做市商的表述;不正确的是..A.报价驱动中;最为重要的角色就是做市商;因此报价驱动市场也被称为做市商制度B.做市商的利润来源于买卖差价;如果证券差价小但交易频繁;做市商无法赚取利润C.做市商通常由具备一定实力和信誉的证券投资法人承担;本身拥有大量可交易证券;买卖双方均直接与做市商交易;而买卖价格则由做市商报出D.当接到投资者卖出某种证券的报价时;做市商以自有资金买入;当接到投资者购买某种证券的报价时;做市商用其自由证券卖出考点：报价驱动市场答案：B解析：B项;虽然做市商的利润来源于买卖差价;但如果买卖差价太大;做市商将很难促成交易;从而失去赚取差价的机会..另外;如果证券差价小但交易频繁;做市商仍可以赚取利润..故本题选B选项..5.1985年12月20日;欧盟委员会通过了;标志着欧洲投资基金市场开始朝着一体化方向发展..A.UCITS指令B.AIFMD指令C.证券监管目标和原则D.集合投资计划治理白皮书考点：欧盟的基金法规与监管一体化进程答案：A解析：1985年12月20日;欧盟委员会通过了可转让证券集合投资计划指令UCITS指令;标志着欧洲投资基金市场开始朝着一体化方向发展..故本题选A选项..6.我们通常用表示证券i和证券j的收益回报率之间的相关系数..A.ρijB.αijC.βijD.γij考点：相关系数答案：A解析：我们通常用ρij表示证券i和证券j的收益回报率之间的相关系数..故本题选A 选项..7.目前常用的风险价值模型技术不包括..A.历史模拟法B.参数法C.蒙特卡洛模拟法D.贴现模型法考点：风险敞口、风险价值VaR答案：D解析：目前常用的风险价值模型技术主要有三种：参数法、历史模拟法和蒙特卡洛模拟法..故本题选D选项..8.在一国监管体系下注册的基金;不需要在另一个国家或地区都进行注册;或履行一定简便程序后;就可以直接销售的基金是..A.QFIIB.QDIIC.沪港通D.基金互认考点：中国证券投资基金国际化进展情况答案：D解析：基金互认;是指在一国监管体系下注册的基金;不需要在另一个国家或地区都进行注册;或履行一定简便程序后;就可以直接销售的基金..故本题选D选项..9.采用网上交易、电话交易等方式的佣金率现场交易..A.低于B.高于C.等于D.不确定考点：显性成本与隐性成本答案：A解析：采用网上交易、电话交易等方式的佣金率低于现场交易..故本题选A选项..10.关于做市商和经纪人的说法;以下表述错误的是..A.做市商在市场中与投资者进行买卖双向交易;而经纪人也参与到交易中进行买卖B.做市商的利润主要来自于证券买卖差价;而经纪人的利润则主要来自于给投资者提供经纪业务的佣金C.做市商是市场流动性的主要提供者和维持者;而经纪人的利润主要来自投资者买卖指令的执行者D.两者有时可以共同完成证券交易;当做市商之间进行资金或证券拆借时;经纪人往往是不错的帮手;有些经纪人甚至是专门服务于做市商的考点：报价驱动市场答案：A解析：A项;做市商在报价驱动市场中处于关键性地位;他们在市场中与投资者进行买卖双向交易;而经纪人则是在交易中执行投资者的指令;并没有参与到交易中..故本题选A选项..。

基金理财入门基础知识

基金理财入门基础知识基金理财入门基础知识基金是理财的方式之一;基金是专家帮你理财。

下面就是小编整理的基金理财入门基础知识，一起来看一下吧。

第1问：什么是私募股权投资基金私募股权基金顾名思义是指从事私人股权投资的基金。

而私募股权投资(Private Equity)(简称“PE”)，是指对非上市企业进行的权益性投资，并以策略投资者的角色积极参与投资标的的经营与改造，通过上市、并购或管理层回购等方式，出售持股获利。

私募股权投资的资金，一般采取非公开发行的方式，向有风险辨别和承受能力的机构或个人募集。

第2问：私募股权投资基金的分类私募股权投资基金通常包括创业投资基金、并购投资基金、过桥基金，等等;创业投资基金投资于包括种子期、初创期、快速扩张期和成长初期的企业;并购投资基金投资于扩展期企业和参与管理层收购;过桥基金则投资于过渡企业或上市前的企业。

第3问：如何区别不同类型和不同规模的私募股权基金?私募股权基金也可以根据基金的规模来分类，通常基金规模越大，越是投资企业发展的后期，即为收购基金或过桥基金。

而小型基金为创业投资或叫风险投资基金。

最复杂的是通常叫中间市场的基金，它既有投资高端的，也有投资低端的，不同的中间市场的基金有不同的投资对象和投资风格，不像创业投资或收购基金那样目标明确。

第4问：私募股权投资基金的特点1)在资金募集上，主要通过非公开方式面向少数机构投资者或个人募集，它的销售和赎回都是基金管理人通过私下与投资者协商进行的。

另外在投资方式上也是以私下协商形式进行，绝少涉及公开市场的操作，一般无需披露交易细节。

2)多采取权益型投资方式，绝少涉及债权投资。

反映在投资工具上，多采用普通股或者可转让优先股，以及可转债的工具形式。

PE投资机构也因此对被投资企业的决策管理享有一定的表决权。

3)一般投资于私有公司即非上市企业，绝少投资已公开发行公司，不会涉及到要约收购义务。

4)投资期限较长，一般可达3至5年或更长，属于中长期投资。

基金简单知识点总结归纳

基金简单知识点总结归纳基金的种类及特点在市场上，基金可以分为股票基金、债券基金、混合基金、指数基金、货币基金等多个种类。

不同种类的基金具有不同的投资特点和风险收益特征。

股票基金是主要投资于股票市场的基金，适合投资者对股票市场有一定的了解，并能够承担一定的风险。

债券基金是主要投资于债券市场的基金，风险相对较低，适合保守型投资者。

混合基金是股票基金和债券基金的综合，风险和收益相对均衡，适合中长期投资者。

指数基金跟踪某一类股票指数进行投资，风险相对较低，适合普通投资者。

货币基金主要投资于短期货币市场，风险较低，适合短期投资者。

基金的收益和风险投资基金需要对基金的收益和风险有一个清晰的认识。

基金的收益来源主要包括股票、债券、期货等资产的投资收益和分红收益。

基金的风险主要包括市场风险、信用风险、流动性风险等。

对于投资者来说，要根据自己的风险偏好和投资目标选择适合自己的基金产品。

基金的选择和投资在选择和投资基金时，需要综合考虑多个因素。

首先要了解基金的投资策略和投资风格，基金的历史业绩表现，基金管理人的经验和能力，基金的费用水平等。

其次，要根据自己的风险偏好和投资目标选择适合自己的基金产品，并通过定期定额投资或者定期定额定投的方式进行投资。

基金的监管和规范基金是一种集合投资方式，需要严格的监管和规范。

基金的监管主要包括基金法规、基金合同、基金净值评估、基金销售等方面的监管。

基金公司、基金经理、基金托管人等机构需要依法依规运作，确保投资者的合法权益。

总之，基金是一种集合投资的方式，可以帮助投资者实现资产的多样化配置和风险的分散。

投资者在选择和投资基金时，需要了解基金的种类及特点、收益和风险、选择和投资方法等相关知识，以便可以更好地进行基金投资。

同时，监管部门也需要加强对基金行业的监管和规范，促进基金行业的健康发展。

基金入门基础知识(最新完整版)

基金入门基础知识(最新完整版)基金入门基础知识基金入门基础知识包括以下几个方面：1.了解基金：基金是由基金管理人负责管理和运作的，投资于证券市场的投资工具。

投资者购买基金，就是购买了基金管理人的管理权。

2.选择适合自己的基金类型：根据投资目标的不同，基金可分为货币基金、债券基金、股票基金、混合型基金等。

投资者应选择适合自己的基金类型，以便在风险和收益之间做出平衡。

3.了解基金的费用：基金的费用包括管理费、托管费、销售服务费等。

投资者应了解这些费用的种类和金额，以便更好地评估基金的投资价值。

4.关注基金的业绩：基金的业绩是评估基金投资价值的重要指标。

投资者应关注基金的历史业绩，以便更好地评估基金的投资价值。

5.了解基金的投资策略：基金的投资策略包括股票投资、债券投资等。

投资者应了解基金的投资策略，以便更好地评估基金的投资价值。

6.了解基金的交易规则：基金的交易规则包括申购、赎回、交易等。

投资者应了解基金的交易规则，以便更好地评估基金的投资价值。

7.关注基金的风险：基金的风险包括市场风险、信用风险、流动性风险等。

投资者应关注基金的风险，以便更好地评估基金的投资价值。

以上是基金入门的基础知识，投资者应认真学习这些知识，以便更好地评估基金的投资价值。

基金入门基础知识包括哪些投资基金的知识涉及的面比较广，需要系统学习，一般包括以下几个方面：1.基金的各种运作方式：开放式基金，封闭式基金，公司型基金，契约型基金，伞型基金，QDII基金，以及LOF基金等等。

2.基金的各种费用：管理费，托管费，销售服务费，其他费用如审计费等。

3.基金的各种比率：资产净值，基金份额净值，资产总值，基金资产，负债，运作资金，封闭式基金的基金单位净值，开放式基金的基金单位净值，基金净值增长率等等。

4.基金收益的投资证券的差价，存款利息，债券利息等。

5.基金投资操作手法：包括买入并持有，主动管理，指数化投资，量化投资等等。

投资基金不是一件轻松的事情，需要不断学习提高自己的认知水平。

3.基金基础知识

1.1契约型基金契约型基金又称为单位信托基金，是指把投资者、管理人、托管人三者作为基金的当事人，通过签订基金契约的形式，发行受益凭证而设立的一种基金。
契约型基金起源于英国，后在香港、新加坡、印度尼西亚等国家和地区十分流行。契约型基金是基于契约原理而组织起来的代理投资行为，通过基金契约来规范三方当事人的行为。基金管理人负责基金的管理操作。基金托管人作为基金资产的名义持有人，负责基金资产的保管和处置，对基金管理人的运作实行监督。
一、基金及基金分类
1.3基金的分类 1.3.3按基金投资目标分类
增长型基金以追求资本增值为基本目标的基金，较少考虑当期收入的基金，主要以具有良好增长潜力的股票为投资对象。
收入型基金以追求稳定的经常性收入为基本目标的基金，主要以大盘蓝筹股、公司债券、政府债券等稳定收益证券为投资对象。
平衡型基金是将资产分别投资于两种不同特性的证券上，并在以取得收入为目的的债券及优先股和以资本增值为目的的普通股之间进行平衡。
1.3.5按基金募集方式分类公募基金：是指可以面向社会公众公开发售的一类基金。私募基金：只能采取非公开方式，面向特点投资者募集发售的基金。
一、基金及基金分类
1.3.6特殊类型基金伞型基金、FOF、保本基金、分级基金、QDII、ETF、LOF
一、基金及基金分类
二、契约型基金介绍
1.基金按组织形式的分类契约型、公司型、有限合伙
而公司制和有限合伙制基金在制度要求上没有托管人这一保障环节，更多的要依靠监事会或有限合伙人对管理人的监督，具有潜在的管理人携款潜逃的风险。
（6）契约型基金信托财产独立与基金公司的财产之外，有效隔离。
案例演示
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史上最全基金基础知识入门

基金入门基金基础知识入门(非常全面)一、基金类别• 1.证券投资基金• 2.开放式基金• 3.封闭式基金• 4.契约型基金• 5.公司型基金• 6.成长型基金•7.收入型基金•8.平衡型基金•9. 公募基金•10.私募基金•11.股票基金•12.债券基金•13.指数基金•14.保本基金•15.交易所交易基金（ETF）和上市型开放式基金（LOF）•16.货币市场基金•17.伞型基金•18.专向基金•19.偿债基金•20.政府公债基金1.证券投资基金证券投资基金指一种利益共享、风险共担的集合证券投资方式，即通过发行基金单位，集中投资者的资金，由基金托管人托管，由基金管理人管理和运用资金，从事股票、债券等金融工具投资。

国际经验表明，基金对引导储蓄资金转化为投资、稳定和活跃证券市场、提高直接融资的比例、完善社会保障体系、完善金融结构具有极大的促进作用.我国证券投资基金的发展历程也表明，基金的发展与壮大，推动了证券市场的健康稳定发展和金融体系的健全完善，在国民经济和社会发展中发挥日益重要的作用。

证券投资基金的种类繁多，可按不同的方式进行分类。

根据基金受益单位能否随时认购或赎回及转让方式的不同，可分为开放型基金和封闭型基金；根据投资基金的组织形式的不同，可分为公司型基金与契约型基金；根据投资基金投资对象的不同，可分为货币基金、债券基金、股票基金等等。

我国证券投资基金开始于1998年3月，在较短的时间内就成功地实现了从封闭式基金到开放式基金、从资本市场到货币市场、从内资基金管理公司到合资基金管理公司、从境内投资到境外理财的几大历史性的跨越，走过了发达国家几十年上百年走过的历程，取得了举世瞩目的成绩。

证券投资基金目前已经具有了相当规模，成为我国证券市场的最重要机构投资力量和广大投资者的最重要投资工具之一。

1999年底，中国基金业的资产规模只有577亿元人民币，到2006年底，基金资产已达到了6220亿份、8564亿元的规模。

基金交易员基础知识单选题100道及答案

基金交易员基础知识单选题100道及答案一、基金的概念与分类1. 基金是一种（）投资工具。

A. 高风险、高收益B. 低风险、低收益C. 风险和收益相对适中D. 无风险答案：C2. 按照投资对象分类，基金可以分为（）。

A. 股票基金、债券基金、货币市场基金、混合基金B. 封闭式基金、开放式基金C. 公募基金、私募基金D. 成长型基金、收入型基金、平衡型基金答案：A3. 股票基金主要投资于（）。

A. 股票B. 债券C. 货币市场工具D. 以上都有答案：A4. 债券基金的主要投资对象是（）。

A. 股票B. 债券C. 货币市场工具D. 以上都有答案：B5. 货币市场基金主要投资于（）。

A. 股票B. 债券C. 货币市场工具D. 以上都有答案：C6. 混合基金是指同时投资于（）的基金。

A. 股票和债券B. 股票和货币市场工具C. 债券和货币市场工具答案：D7. 封闭式基金的特点是（）。

A. 基金份额在基金合同期限内固定不变B. 基金份额可以在证券交易所交易C. 基金份额在封闭期内不能赎回D. 以上都是答案：D8. 开放式基金的特点是（）。

A. 基金份额不固定B. 可以在基金合同约定的时间和场所申购、赎回C. 基金份额的价格以基金资产净值为基础计算D. 以上都是答案：D9. 公募基金的特点是（）。

A. 面向社会公众公开发行B. 募集对象不特定C. 投资门槛较低D. 以上都是答案：D10. 私募基金的特点是（）。

A. 面向特定投资者发行B. 募集对象特定C. 投资门槛较高D. 以上都是答案：D二、基金的运作与管理11. 基金的运作包括（）等环节。

A. 募集、投资、管理、托管、信息披露B. 募集、投资、交易、清算、信息披露C. 募集、投资、管理、交易、清算D. 募集、投资、管理、托管、交易、清算、信息披露答案：D12. 基金管理人的主要职责是（）。

A. 募集基金B. 投资管理C. 为基金份额持有人的利益管理和运用基金财产答案：D13. 基金托管人的主要职责是（）。