铁矿石行业基本情况(2014)

铁矿石行业基本情况

一、铁矿石简介

铁矿石是指含有铁元素或铁化合物的矿石。铁资源是地球中蕴含最丰富的自然资源之一，主要以四氧化三铁（俗称磁铁矿）或者三氧化二铁（俗称赤铁矿）的形式存在，其它自然存在的铁矿石类型包括褐铁矿、菱铁矿、针铁矿、黄铁矿等。

铁矿石的主要用途系作为钢铁生产的原材料；钢铁是国民经济的基础性材料，广泛应用于建筑、机械、基础设施建设、汽车、船舶等行业。

根据铁矿石产品粒度的差异，铁矿石分级为块矿、粉矿和铁精粉。我国铁矿石原矿的品位普遍较低，除部分品位较高的原矿以块矿成品形式直接用于生铁冶炼外，大多需经磨选加工成铁精粉，才能供应给钢铁企业冶炼生铁使用。巴西、澳大利亚等国的铁矿石原矿平均品位在60%左右，大部分经破碎后以块矿或粉矿的形式供应给钢铁企业冶炼生铁。

二、全球铁矿石行业概览

（一）全球铁矿石资源分布

世界铁矿资源主要集中在巴西、澳大利亚、俄罗斯、印度、中国。上述五个国家铁矿石储量约占全球储量的70%。据美国地质调查局（USGS）《矿产品概要》公布的数据：2013年末，全球铁矿石储量金属量为810亿吨，铁矿石原矿储量

1,700亿吨。

表：全球铁矿石资源分布（截至2013年12月31日）

（二）全球铁矿石需求情况

铁矿石的需求与钢铁行业的发展状况直接相关。2013年度，中国为全球第一大粗钢生产国，粗钢产量约占全球粗钢产量的48%。全球前五大粗钢生产国（中国、日本、美国、俄罗斯和印度）2013年度产量合计占比约为70%。

在全球经济发展特别是以中国和印度为主的发展中国家经济增长的带动下，自2001年到2008年，全球粗钢产量的持续上升拉动全球铁矿石需求量的大幅上涨。2008年下半年到2009年上半年，受全球宏观经济下滑影响，全球粗钢产量大幅下降。在各国经济刺激政策实施下，世界经济自2009年下半年开始呈现回升迹象，全球粗钢产量逐步回升，2013年，全球粗钢产量达到16.07亿吨。全球钢铁产量的变动也直接引致了铁矿石需求的变化。

图：全球粗钢产量情况（单位：万吨）

（三）全球铁矿石供给情况

中国、澳大利亚、巴西、印度和俄罗斯为全球铁矿石原矿产量的主要来源。2013年度，根据USGS 测算，上述五国的铁矿石原矿产量约占全球总产量的85%。

图：全球铁矿石原矿主要来源

（四）国际贸易和铁矿石价格情况

1、铁矿石国际贸易

受铁矿石需求国和供应国区域不平衡的影响，铁矿石供需的匹配主要依靠铁矿石的国际贸易。其中，中国是全球铁矿石的最主要进口国，澳大利亚、巴西、印度、俄罗斯、南非和加拿大成为最主要的铁矿石出口国。

目前，巴西的淡水河谷和澳大利亚的力拓、必和必拓是全球最大的三家综合性矿产资源公司（以下简称“三大矿业公司”），其铁矿石贸易量占全球铁矿石贸易总量的比例超过60%，居于主导地位。

2、国际铁矿石定价机制

1980年起，国际铁矿石的价格谈判机制逐步稳定，并延续至2007年。期间，铁矿石贸易一般以主要购买方与主要铁矿石生产商进行价格谈判而确定的长期协议价格（即长协价格）作为各种铁矿石价格的基础。谈判主要在三大矿业公司和各大钢铁企业之间举行。2008年以来，在金融危机影响下，铁矿石现货价格与长协价格均大幅波动，原有的铁矿石谈判机制经历着重大变革，并在持续演变中。2011年3月起，三大矿业公司等主要供应商开始采取月度或季度普氏铁矿石指数定价等方式，铁矿石长协价格呈现向现货价格靠拢的趋势。

3、长协价格情况

从2004-2008年，铁矿石谈判价格逐年提高，以力拓公司——杨迪粉矿为例，价格从2004年的33.23美分/干公吨度提高到2008年的144.66美分/干公吨度，2008年当年的价格增长幅度更是高达79.90%。2009 年，铁矿石长协价格因需求量下降而在近5年首次同比下降。但随着经济的回升，2010年，全球三大矿业公司与日本钢铁企业就年度铁矿石长协价格达成季度定价，2010年协议价格平均增长幅度高达114%，2011年3月起，三大矿业公司开始采取月度或季度普氏铁矿石指数定价。

三、中国铁矿石行业

（一）我国铁矿石储量、分布与品位

根据国土资源部统计数据，截至2012年末，我国铁矿石查明资源储量为775.3亿吨，其中基础储量为194.77亿吨。我国铁矿石分布较广，在全国各省市区均有分布，但相对集中在东北、华北和西南等地。根据国家统计局2013年统计年鉴数据，我国铁矿石主要分布情况如下：

图：我国铁矿石分布情况

我国铁矿石资源虽然绝对储量大，但贫矿多，富矿少，平均品位约为30%，远低于世界平均水平。我国富铁矿石查明资源储量为10.02亿吨，占全部铁矿查明资源储量的1.55%，而形成一定开采规模，能单独开采的富铁矿更少。我国开采的铁矿石绝大多数须经选矿制球团或烧结后才能供高炉冶炼，利用难度大，成

本较高。

（二）我国铁矿石需求情况

中国是全球最大的钢铁生产国，也是全球最大的用钢国。2013年，中国粗钢的表观消耗量约占全球产量的45%，而中国生铁和粗钢产量分别约占全球产量的61%和48%。中国是铁矿石需求增长最快的国家之一，也是推动全球铁矿石行业增长的主要驱动力。

1、我国粗钢表观消费量保持增长且高位运行

从2001年以来，我国粗钢表观消费量保持增长，2010年达到6.00亿吨。进入2013年，我国粗钢表观消费量仍保持高位，2013年我国粗钢表观消费量达到7.26亿吨的历史新高，同比增长9.21%。我国钢铁消费量增长对铁矿石需求的拉动巨大。

图：我国粗钢表观消费量（单位：万吨）

2、我国铁矿石消耗量持续增长

由于铁矿石的需求量无直接的统计数据，根据我国近年的生铁产量，可大致推算出对铁矿石的需求量。2002-2013年，我国生铁产量保持较快增长速度，2013年，我国生铁产量达70,897.00万吨。根据生铁产量测算的全国铁矿石消耗量如下：

图：我国铁矿石消耗量（单位：万吨）