上市银行指标对比

中国建设银行与中国农业银行（2018年）

资产组合、负组合及盈利性对比

经过对我国32家上市银行有关数据和自身情况的比较分析，本文选择同为中国“四大国有银行”的中国建设银行和中国农业银行作为研究对象，并通过对两家上市银行2018年财务报表和年度报告相关数据的对比，分析其资产、负债组合及盈利性的差异。

一、资产组合

在资产组合方面，两家银行2018年资产总额构成情况如下：

项目

中国建设银行中国农业银行

金额（百万元）占比（%）金额（百万元）占比（%）

发放贷款和垫款13,365,430 57.55 11,461,542 50.7 金融投资5,714,909 24.61 6,885,075 30.5 现金及存放中央银行款项2,632,863 11.34 2,805,107 12.4 存放同业和拆出资金836,676 3.60 661,741 2.9 买入返售金融资产201,845 0.87 371,001 1.6 其他470,970 2.03 425,005 1.9 资产总额23,222,693 100.00 22,609,471 100.0 总体上看，两家银行的资产总额及各个分项目金额均相差不多，体现了国有银行的平均水平。具体来看，在金融投资、现金及存放中央银行款项、买入返售金融资产三个方面，农业银行的相关金额与占比高于建设银行，而在包括资产总额在内的其它四个方面，则为建设银行高于农业银行。

二、负债组合

在负债组合方面，两家银行2018年负债总额构成情况如下：

项目

中国建设银行中国农业银行

金额（百万元）占比（%）金额（百万元）占比（%）

吸收存款17,108,678 80.58 17,346,290 82.9 同业存放和拆入资金1,847,697 8.70 1,449,863 6.9 已发行债务证券775,785 3.66 780,673 3.7 卖出回购金融资产款30,765 0.15 157,101 0.8 向中央银行借款554,392 2.61 286,303 1.4 其他负债913,782 4.30 914,454 4.3

负债总额21,231,099 100.00 20,934,684 100.0 由表可知，两家银行的数据总体水平较为相近。其中，建设银行在同业存放和拆入资金、向中央银行借款以及负债总额三个方面金额高于农业银行，其余四个方面的金额和占比则略低于农业银行。

三、盈利性

盈利性比率指标是用来衡量商业银行运用资金赚取收益同时控制成本费用支出的能力。盈利性指标的核心是资产收益率和资本收益率，除此之外还有银行净利润率、营业利润率、非利息净收入率、收入费用比。

（一）指标说明

1．资产收益率，指净利润与平均资产总额的百分比。该比率用于分析银行资产获取利润的能力，反映了银行资产利用的综合效果。资产收益率越高，表明银行

资产的利用效率越高，银行在增收节支和节约资金使用方面越有效。其计算公式为：

资产收益率=净利润/平均资产总额×100%

2．资本收益率，又称净资产收益率，即银行净利润与资本总额的比率。该比率反映银行资本的收益水平。比率越高，说明盈利能力越强，从盈利中增加资本的潜力越大；否则相反。其计算公式为：

资本收益率=净利润/资本总额×100%

3．银行净利润率

该指标反映企业主营业务收入的最终获利能力，该比率越高，企业最终获利能力越高。其计算公式为：

净利润率=净利润/主营业务收入

4．营业利润率

该指标考核了主营业务和非主营业务的盈利能力以及成本费用，扣除了非经常性损益因素，综合反映企业具有稳定和持久性的收入和支出因素，所揭示的企业盈利能力具有稳定和持久的特点。其计算公式为：

营业利润率=营业利润/主营业务收入

5．非利息净收入率

非利息净收入率。非利息净收入率不只是银行获利能力的标志，同时也反映出银行的经营管理效率。由损益表中可知，银行非利息收入来自于手续费和佣金收入，获得这类收入不需要相应增加资产规模，较高的非利息净收入会明显提高银行资产收益率。非利息支出包括提取贷款损失准备、员工薪金、折旧等间接费用，均与银行管理效率直接相关，因而较高的非利息净收入率意味着相对较低的各类间接费用开支，表明银行管理效率良好。其计算公式为：

非利息净收入率=非利息净收入/资产总额

6．收入费用比

收入费用比反映商业银行控制成本费用的能力，比值越低，反映其控制成本的能力越强，效率越好。其计算公式为：

收入费用比=营业费用/营业收入

（二）指标分析

根据以上指标，两家银行2018年盈利性情况如下：

项目（%）中国建设银行中国农业银行

资产利润率 1.13 0.93

净资产收益率14.04 13.66

净利润率40.56 34.95

营业利润率48.96 43.16

非利息净收入率0.53 0.34

收入费用比53.18 58.20 其中，除收入费用比一项指标建设银行低于农业银行以外，其余五项指标情况均为建设银行优于农业银行。以上对比情况显示，2018年农业银行在控制成本的能力上优于建设银行，而在增收节支、盈利能力的高低和稳定性及管理效率方面均不及建设银行。

四、小结

由以上三个方面分析可得，在资产组合和负债组合方面，两家银行情况相近；而在盈利性方面，则建设银行显著优于农业银行。