硫酸钾 市场调研情况

硫酸钾市场调研报告

一、硫酸钾的市场概况

目前全世界硫酸钾生产能力达450万t/a，实际产量约350-400万t/a，国外主要硫酸钾生产企业产能见表1.从硫酸钾的消费结构看，目前世界各国生产的硫酸钾大约有95%作为化学肥料，仅有5%用于中间体、澄清剂、香料工业助剂、食品添加剂或制备其它钾盐盐类。硫酸钾农业肥料消费中，主要消费区域在西欧和亚洲，仅西欧地区年硫酸钾消耗量达100万t以上，近年亚洲硫酸钾的消费呈上升趋势，年消费量也达130-150万t，此外，非洲、美洲、独联体，东欧年消费为300万t。

全球硫酸钾年总消费量在320万t左右，并以4%-5%的比率递增，全球硫酸钾贸易量为200万t/a。据专家分析，世界硫酸钾消费地区和国家主要是中国，其次是美国、欧洲、日本等。近年来硫酸钾占整个钾肥消费中的比例有所提高，由过去的5%上升到目前的7%。从总体看，硫酸钾呈现供过于求的状态，但市场价格基本平稳。

表1.世界主要硫酸钾生产企业及基本情况

二、中国生产供应情况

1.当前产能和供应情况

中国硫酸钾工业化生产始于1992年，目前中国硫酸钾生产企业有70家左右，硫酸钾产能已达380多万t/a，其中95%的生产企业以氯化钾为原料制取硫酸钾。总体来说，目前硫酸钾生产已处于过剩状态，行业管理无序混乱，出现了饱和迹象。

曼海姆法是中国主要生产硫酸钾的方法，也是目前最为成熟的硫酸钾生产工艺，已有青上集团、米高集团等多家企业采用曼海姆法生产，年实际生产量不足60万吨。新疆罗布泊是以钾资源矿为原料的硫酸钾生产企业，也是国内最大的一次型硫酸钾生产企业。

在产能增长的带动下，中国硫酸钾产量也在稳步提高。2006年以前，由于国内硫酸钾市场销量好，企业利润水平高，厂家的开工率基本在80-90%。

然而，06年以后，由于硫酸钾产能增长过快，市场严重供大于求，且氯化钾价格逐渐高涨，而硫酸钾价格则停滞不前，导致硫酸钾生产企业利润大幅下降，有的甚至亏本经营。进入到2008年后，由于新疆罗布泊120万吨硫酸钾项目建成投产，国内硫酸钾产能大幅提高，然而产量并没有大幅提高，因而08年硫酸钾行业的平均开工率到达冰点，只有27.4%。2009年后略有好转，达到34%。当前尽管仍然供大于求，不过市场情况基本平稳。

2.未来国内硫酸钾生产供应趋势

由于新疆罗钾公司低成本硫酸钾上市，很多以氯化钾转化生产硫酸钾的企业由于利润下降或者亏损而常年停产，盈利空间萎缩，曼海姆方法生产硫酸钾产能扩张将受到遏制，因此未来，国内硫酸钾产能保持平稳状态。

2012年后罗布泊拥有高达180万吨的硫酸钾产能，已经成为全球最大的硫酸钾生产基地。

与此同时，二次加工型硫酸钾生产企业由于成本较高，市场萎缩，部分生产装置将常年处于关闭状态，国内硫酸钾总产能在稳步保持一定的上涨阶

段之后，将呈现略有下降的趋势。

国内硫酸钾产能不断提高，但硫酸钾行业开工率普遍不高，且氯化钾价格越高，二次加工型硫酸钾企业开工率越低。由于国内对硫酸钾的总需求量约在120-150万吨，受需求制约，国内硫酸钾总产量持续提高，但上升幅度不大，总产量保持在200万吨以内。

3.硫酸钾的价格行情

2016下半年硫酸钾价格在低位运行。曼海姆工艺厂家50%粉主流出厂报价2900元/吨，成交多在2750-2800元吨的低端，而外发低端成交价2700元左右也并不罕见;国投罗钾检修后，其代理商惜售心理增强，51%粉的销售价格上调至2850-2900元/吨到站;青海资源型硫酸钾厂家报价分歧较大，质量较好的51%粉到站报价2800元/吨，质量正常的到站报价多在2700元/吨左右，而一些养分正常，颜色稍差的货源到站价甚至不足2600元/吨。总体来看除罗钾因货源偏紧售价较坚挺外，其它硫酸钾销售有压力，且成交多在低端。

1）市场供给。国投罗钾1-5月共生产硫酸钾85万吨，由此可以推测月产量应在17万吨左右，而6月26日开始，罗钾进入了为期2个月的夏季检修期，在这2个月中，市场上的硫酸钾供给将减少月34万吨左右，部分地区不排除硫酸钾供给偏紧的可能。但是最近几年硫酸钾产能急速扩

张，中国化肥网统计曼海姆厂家年产能约为130万吨，青海等地厂家的产能约50万吨，而2016年原计划扩产总量接近200万吨，尽管因为行情转向，所以实际投产率远低于原计划，但仍不容忽视。况且，秋季市场钾肥需求一般，有些复合肥大厂家前期备货已较充足。所以未来2个月硫酸钾供给较前期会减少，但相比于低迷的需求，还是较充足。

2）市场需求。中国硫酸钾行业发展态势及未来五年发展商机研究报告显示，进入7月后，复合肥厂家开工率有所改善，但由于前期已适当备货，采购并不十分积极，如据下游反馈，某山东复合肥大厂前期以2700元/吨的价格采购了3万吨罗钾51%粉。与此同时，由于近期宏观经济形势仍

不是很乐观，香蕉、油桃等经济经济作物价格低迷也影响了农户用肥的积极性，所以短期内硫酸钾需求将难有大幅改善。

3）原料价格。影响硫酸钾成本的原料主要是氯化钾，现边贸62%晶成交1900元/吨左右，港口62%白钾成交2100元/吨左右，大单还有一定可谈空间。下半年港口到船逐渐增多，国产钾产量虽然不是太正常，但持续释放中，未来氯化钾市场的竞争必将再度激烈，暂时来看大合同成本对其有一定支撑，所以降价的空间应很有限，但观望国际国内长期走势，大合同成本是不是底线并不能完全肯定。

综上所述，未来市场供给较前期稍有减少，但需求同样不振，原料价格并无有力支撑，因此硫酸钾价格反弹可能性较小，依然会是缓慢的阶段性回落的趋势，近期随着高端价格继续回落，曼海姆50%粉主流出厂报价将落至2800元/吨左右，并在此位置维持一段时间。

三、近年硫酸钾进口情况和国家分布

1.硫酸钾进口情况

中国硫酸钾年进口数量比氯化钾年进口量小得多。随着中国硫酸钾行业的发展壮大，硫酸钾进口数量均不大，不足20万吨。

从近几年进口硫酸钾的货源国来看，近几年保持了10万吨左右的市场份额，德国和俄罗斯居于主导，每年保持了4-6万吨市场规模。比利时和台湾也有一定的进口量，每年平均在几千吨的数量。

2.中国硫酸钾主要市场

中国硫酸钾市场规模在120-150万吨。主要市场在蔬菜、烟草、果树等经济作物方面：西北土豆、黑龙江水稻具有一定市场。

美国产硫酸钾具有两种类型，一种为全水溶型，另一种为通用型。全水溶型可比照比利时进口产品作为水溶肥推广销售。通用型产品主要面向直接农用，还需要调研农民使用习惯、区域等信息以确定目标市场。

东北地区主要卖颗粒硫酸钾，一年可以卖3-5千吨。华南、新疆主要卖全水溶性的，一年估计能卖上千吨。

西南硫酸钾的量大约有15-20万吨，主要在云南和四川以进口为主，基