002762金发拉比2023年三季度决策水平分析报告

金发拉比2023年三季度决策水平报告
一、实现利润分析
2023年三季度利润总额为负358.01万元，与2022年三季度的29.7万元相比，2023年三季度出现较大幅度亏损，亏损358.01万元。

企业亏损的主要原因是内部经营业务，应当加强经营业务的管理。

2023年三季度营业利润为负359.32万元，与2022年三季度的26.29万元相比，2023年三季度出现较大幅度亏损，亏损359.32万元。

营业收入大幅度下降，企业也出现了较大幅度的经营亏损，企业经营形势迅速恶化。

二、成本费用分析
金发拉比2023年三季度成本费用总额为4,917.67万元，其中：营业成本为2,301.28万元，占成本总额的46.8%；销售费用为1,220.3万元，占成本总额的24.81%；管理费用为1,120.09万元，占成本总额的22.78%；财务费用为-41.79万元，占成本总额的-0.85%；营业税金及附加为41.86万元，占成本总额的0.85%；研发费用为275.93万元，占成本总额的5.61%。

2023年三季度销售费用为1,220.3万元，与2022年三季度的1,575.52万元相比有较大幅度下降，下降22.55%。

2023年三季度管理费用为1,120.09万元，与2022年三季度的869.37万元相比有较大增长，增长28.84%。

2023年三季度管理费用占营业收入的比例为24%，与2022年三季度的15.41%相比有较大幅度的提高，提高8.6个百分点。

在营业收入大幅度下降的情况下，管理费用没有得到有效控制，致使经营业务的盈利水平大幅度下降。

要严密关注管理费用支出的合理性，努力提高其使用效率。

三、资产结构分析
金发拉比2023年三季度资产总额为94,254.93万元，其中流动资产为38,067.97万元，主要以其他流动资产、存货、货币资金为主，分别占流动资产的37.4%、32.01%和21.99%。

非流动资产为56,186.97万元，主要以固定资产、长期股权投资、无形资产为主，分别占非流动资产的42.3%、40.43%和8.78%。

企业营业环节占用的资金数额较大，约占企业流动资产
的34.06%，说明市场销售情况的变化会对企业资产的质量和价值带来较大影响，要密切关注企业产品的销售前景和增值能力。

企业持有的货币性资产数额较大，约占流动资产的21.99%，表明企业的支付能力和应变能力较强。

但应当关注货币资金的投向。

从资产各项目与营业收入的比例关系来看，2023年三季度应收账款所占比例较高，存货所占比例过高。

四、负债及权益结构分析
2023年三季度负债总额为8,077.9万元，与2022年三季度的8,088.82万元相比变化不大，变化幅度为0.13%。

2023年三季度企业负债规模变化不大。

负债主要项目变动情况表(万元)
2023年三季度所有者权益为86,177.03万元，与2022年三季度的97,582.25万元相比有较大幅度下降，下降11.69%。

所有者权益变动表(万元)
五、偿债能力分析
从支付能力来看，金发拉比2023年三季度是有现金支付能力的，其现金支付能力为8,372.04万元。

企业短期偿债能力下降，主要是由经营业务萎缩、资产周转速度放慢、经营业务创造现金的能力下降引起的。

从短期来看，企业拥有支付利息的能力。

本期亏损，利息支出没有保障。

偿债能力指标表
六、盈利能力分析
金发拉比2023年三季度的营业利润率为-7.70%，总资产报酬率为
-1.51%，净资产收益率为-1.59%，成本费用利润率为-7.28%。

企业实际投入到企业自身经营业务的资产为70,785.54万元，经营资产的收益率为-2.03%，而对外投资的收益率为-1.99%。

盈利能力指标表(%)
金发拉比企业内部经营业务处于亏损状态，亏损359.32万元。

七、营运能力分析
金发拉比2023年三季度存货周转天数为444.83天，2022年三季度为485.08天，2023年三季度比2022年三季度缩短40.24天。

金发拉比2023年三季度应收账款周转天数为40.01天，2022年三季度为37.66天，2023年三季度比2022年三季度延长2.36天。

从存货、应收账款、应付账款三者占用资金数量及其周转速度的关系来看，企业经营活动的资金占用有所下降，营运能力有所提高。

八、发展能力分析
从这三期来看，金发拉比营业收入持续下降。

2022年三季度营业收入为5,643.29万元，比2021年三季度下降28.50%，而2023年三季度营业收入为4,666.06万元，比2022年三季度又下降了17.32%。

金发拉比2023年三季度净利润为负342.36万元，比2022年三季度亏损大幅度的减少，减少695.89%。

而2022年三季度企业净利润比2021年三季度减低95.74%。

从这三期情况看，企业净利润并不稳定。

金发拉比所有者权益在2022年三季度出现停滞之后，在2023年三季度出现较大幅度的下降，下降11.69%。

2023年三季度企业亏损运转，不但没有为企业提供发展资金，而且使企业经营资金减少342.36万元。

在加速企业流动资产周转速度方面，如果使企业流动资产周转速度提高0.05次，则流动资产周转天数由777.14天缩短为701.43天，由此而节约资金3,925.19万元，可用于企业今后发展。

九、经营协调分析
2023年三季度营运资本为30,271.35万元，与2022年三季度的
30,767.09万元相比有所下降，下降1.61%。

从长期投资和融资情况来看，企业长期投融资活动能为企业提供30,271.35万元的营运资本，投融资活动是协调的。

2023年三季度营运资金需求为21,899.31万元，与2022年三季度的23,352.53万元相比有所下降，下降6.22%。

营运资金需求下降速度慢于营业收入，应注意提高资金使用效率。

从企业经营业务的资金协调情况
来看，企业经营业务正常开展，需要企业提供21,899.31万元的流动资金。

而企业投融资活动保证了企业经营活动的资金需求，经营业务是协调的。

从企业的现金支付能力来看，企业的营运资本能够满足企业经营业务对资金的需求，企业拥有支付能力，当期现金支付能力为8,372.04万元。

从两期数据来看，企业的资金状况是协调的，各项活动是有资金保证的。

经营性资产增减变化表(万元)
经营性负债增减变化表(万元)
十、经营风险分析
金发拉比2023年三季度盈亏平衡点的营业收入为4,617.2万元，表示当企业该期营业收入超过这一数值时企业会有盈利，低于这一数值时企业会亏损。

营业安全水平为1.05%，表示企业当期经营业务收入下降只要不超过48.87万元，企业仍然会有盈利。

从营业安全水平来看，企业承受销售下降打击的能力较差，经营风险较大。

企业净利润为负，负债经营是否可行，取决于能否扭亏为盈。

经营风险指标表
（注：报告中使用的分析参数为2023年三季度行业分析参数）。