P2P网络借贷的现状与风险防范

P2P网络借贷的现状与风险防范
作者：颜凯利
来源：《中外企业家》 2016年第4期
颜凯利
（华南理工大学经济与贸易学院，广东广州 510006）
摘要：P2P网络借贷是一种新型的互联网金融借贷模式，致力于解决了中小微企业和个人
客户的融资难、融资成本高的困境，短时间内获得了迅猛的发展。

但在P2P网贷行业快速发展
的同时暴露出巨大的风险。

本文首先描述了P2P网络借贷平台的发展现状，然后指出P2P行业
普遍面临的风险所在，并给予了建议，对促进P2P网贷行业的健康发展具有一定的积极作用。

关键词：P2P网络借贷平台；风险；防范
中图分类号：F830.23文献标志码：A 文章编号：1000-8772（2016）10-0068-02
收稿日期：2016-03-20
作者简介：颜凯利（1989-），女，汉，河南省新郑市人，华南理工大学经济与贸易学院金融学研究生，研究方向：货币理论与政策。

1 P2P网络借贷平台的发展现状
P2P网络借贷是在商业银行信贷收紧的情况下，随着互联网技术和民间借贷的发展而逐步
发展起来的一种新型的互联网金融借贷模式。

这种模式有利于解决游离在传统银行业金融机构
外的中小微企业和个人的借贷需求，并为有资金投资需求的投资者提供了理财的手段。

P2P网
贷公司在网络借贷中充当中介的作用，为投资者和借款人提供借贷资金的平台以及信息，并以
此收取手续费。

全球第一家P2P网络借贷平台是2005年3月在英国成立的Zopa，我国的第一家P2P网络
借贷平台“拍拍贷”成立于2007年，随后中国的P2P网络借贷平台如雨后春笋般迅速发展起来。

根据《2015年中国网络借贷行业年报》的数据显示，截至到 2015 年年末，P2P网络借贷行业
的平台运营数量达到了 2595 家，与2014年相比增长了1020家。

2015年全年新上线的平台数
量达到1500家（含问题平台），平均注册资本3885万元，较2014年增长1000多万元。

2015
年全年网贷行业成交量9823.04亿元，相比2014年增长了288.57%。

P2P行业总贷款余额达到4394.61亿元，增长幅度为 324%。

P2P行业的平均借款期限为6.81个月，与2014年相比增长
了0.69个月。

虽然P2P行业的发展与2007年相比有了巨大的飞跃，平台数量也实现了质的增长，但是在
P2P行业快速发展的同时，暴露出巨大的风险问题。

目前，我国确定了银监会的监管，具体的
监管细则也在制定当中，但是尚不能有效的规范P2P网贷行业的规范发展。

同时与银行等传统
金融机构的客户以大中型企业为主，P2P网络借贷的平台的借款人和投资者以个人客户为主，
相对具有较弱的风险识别以及承受能力。

P2P行业平台的资质条件不同，平台发展良莠不齐，
行业发展混乱。

从2010年开始，P2P网络借贷平台就时常有平台出现提现困难、跑路等现象的
发生，2013年更是到处可以看见P2P网贷平台停业、跑路的现象。

2015年全年共出现问题平台896家，是2014年问题平台数量的3.26倍。

随着监管的加强，将会促进不合规的P2P平台的
加速倒闭。

P2P网贷行业问题频发扰乱了正常的市场秩序，造成了极恶劣的社会影响，打击了
投资者的投资热情，在极大程度上降低了人们对P2P平台的信任。

2 P2P网络借贷平台面临的风险
2.1来自监管的风险
2015年7月18日，中国人民银行联合十部委共同发布了《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》。

该意见明确了银监会负责P2P网贷行业的监督管理，同时也明确规定了P2P网络借贷平台充当中介的性质，不得凭借互联网平台非法集资。

随着监管的加强，来自监管方面的风险将会促进一大批担保模式或者自融模式的P2P网络借贷平台的加速倒闭。

同时，随着监管细则的颁布实施，将会明确规定P2P网贷行业的准入门槛、注册资本金的要求、信息披露现象以及资金的流向等问题，将会使目前的P2P行业发生巨大的变革。

2.2来自借款人的风险
P2P网络借贷平台的风险很大一部分来自于借款人不能履约按时归还借款，目前我国的个人的信用评价体系尚不完善，虽然目前已经促使P2P网贷平台接入央行的个人征信系统，但是不排除某些借款人并没有银行借款的历史，使得对借款人的调查的详尽程度很大程度上影响企业的风险水平。

目前，大多数P2P平台都采取身份验证、手机绑定、收入记录、银行账户以及视频等方式了解借款人，但是目前各个平台之间的信息尚不是共享的，会出现一个借款人在多个P2P平台骗贷的现象的发生。

拍拍贷在2015年3月24日，发布了业内首个基于个人征信数据的“魔镜风控系统”线上征信系统，基于用户的信用行为、网上行为认证以及社交关系数据等通过模型预测每一个借款人的逾期率和最优风险定价，大大提高了贷款的审批效率，也保障了投资者的资金安全，维持平台的稳健运营。

2.3来自平台自身的风险
平台的管理层人员的素质、员工的素质以及网络的安全性都会造成平台风险的发生。

管理层人员的相关行业的工作经验、教育背景以及历史的信用记录都会影响平台的安全。

工作人员非法挪用资金、非法集资等违法的犯罪行为都与平台的风险有很大的关系。

同时网站的技术安全性也会影响平台的安全，P2P网贷平台涉及资金交易，每一个技术漏洞都会给平台以及借贷资金的双方造成致命的危险。

如果网站出现技术漏洞，将会使得黑客攻击有机可乘，致使网站无法正（下转73页）（上接68页）常运营，投资者丧失对平台的信心，最终出现挤兑现象。

3 对P2P网贷平台的发展建议
3.1促进平台的合规经营
指导意见明确了P2P平台的中介的地位，并促使P2P平台第三方客户资金存管。

P2P网贷平台应加快实施风险准备金制度以及客户资金银行托管。

风险准备金制度是指P2P网络借贷平台从自有的资本金和收取的手续费中拿出部分用于当平台出现逾期标的时对投资者的损失的垫付，是一种安全的风险共担机制。

第三方资金托管，有利于防止平台自设资金池以及平台欺诈行为的发生，防止平台跑路。

2015年前，P2P网络借贷平台的托管业务机构以第三方支付机构为主，目前相继出现中信、招商、民生银行开展资金托管业务。

银行的资金托管在托管操作的合规性方面比第三方支付机构更加严谨，更能保障资金的安全性。

3.2促进行业信息共享，加强对个人的信用评级建设
目前各个P2P平台之间的信息尚不是共享的，会出现一个借款人在多个P2P平台骗贷的现象的发生，导致行业的联动风险。

促使平台的信息共享，及时公布黑名单，防范借款人的欺诈行为的发生。

同时对借款人的信用评级很大程度上保障平台的资金安全和投资者的利益。

首先
应加强促进个人信用评级的制度建设；其次应该加强信息共享，促使信用评级机构对个人的信用评级。

最后，要通过舆论、司法等方法加强对出现逾期不归还欠款的贷款人的惩治力度，并将其纳入网贷黑名单，促进网贷行业的健康发展。

3.3网贷平台应加强内部控制，并且提高网站的技术水平，避免出现技术漏洞
网贷平台要完善公司的内部控制制度，建立完善的规章制度，防止出现公司内部人通过银行或者第三方借贷平台挪用或者盗取公司的资金。

同时，技术漏洞带来的问题也不能小视，比如，黑客对网站进行攻击，造成网站无法访问，会使得投资人对网站失去信心，从而造成挤兑现象。

2013年的网赢天下以及及时雨的破产都是在黑客攻击若天之后。

而且还有可能出现账户被盗取、客户个人信息被泄露等问题，因此，提高网站的技术水平刻不容缓。

3.4 促使对P2P平台的信用评级
对P2P平台进行信用评级，对于投资者、监管层、企业自身发展都有重要的意义。

首先，有利于降低信息的不对称现象，向投资者提供有效率的信息服务；其次，诚信是企业生存和发展的动力，有利于企业提升自身的竞争力；然后，对P2P平台的信用评级结果可以作为监管当局的监管工具，节省行政资源；最后，有利于增强市场的透明度，提高资金的使用效率。

参考文献：
[1] 陈芳，李丹.P2P网络借贷监管存在的问题及建议[J]时代金融，2013.
[2] 伍兴龙.我国网络借贷发展现状与监管路径探析[J]金融管理，2013.
[3] 李雪静.国外P2P网络借贷平台的监管及对我国的启示[J]金理论与实践，2013.
（责任编辑：陈丽敏）。