2023年-2024年基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识每日一练试卷A卷含答案

2023年-2024年基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识每日一练试卷A卷含答案
单选题（共45题）
1、以下估值方法中，估值结果与未来价值通常无必然联系的是（）
A.股权自由现金流贴现法
B.公司自由现金流贴现法
C.重置成本法
D.前瞻市盈率法
【答案】 C
2、（）中国证券监督管理委员会第51次主席办公会议审议通过《私募投资基金监督管理暂行办法》。

A.2014年6月30日
B.2015年6月30日
C.2014年5月30日
D.2012年6月30日
【答案】 A
3、优先认购权是指目标公司未来发行新的股份或者可转换债券时，股权投资基金可以（）。

A.按照持股比例直接获得新股的权利
B.按照持股比例获得同等条件下的优先认购权利
C.始终优先于新进投资人进行认购的权利
D.转让一部分股份的权利
【答案】 B
4、对于合伙型基金，下列属于增值税征税范围的是（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅱ
D.Ⅲ、Ⅳ
【答案】 C
5、股权投资基金管理人与服务机构应当依据基金合同签订书面服务协议。

协议应当至少包括（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅱ
D.Ⅰ、Ⅳ
【答案】 A
6、对于非公开募集的股权投资基金，投资者应当为（）。

A.合格投资者
B.机构投资者
C.个人投资者
D.以上三者均可
【答案】 A
7、投资机构的主要职责包括（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【答案】 D
8、(2017年)合格投资者的认定标准包括（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【答案】 D
9、（2020年真题）以下内容摘录自股权投资基金管理人甲与目标公司A的投资框架协议，“除非法律、法规或司法程序要求予以披露之信息，未经对方同意，除公司甲及A允许的人员以外，双方不得向任何第三方披露：（a）拟定投资正在洽谈或协商；（b）拟定投资相关的条款、条件及其他信息，包括进展；（c）本协议及本条款的存在。

”该条款属于（）。

A.排他性条款
B.保护性条款
C.完全棘轮条款
D.保密条款
【答案】 D
10、股权投资基金管理人内部控制的要素构成主要包括（）。

A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【答案】 C
11、下列关于“创投国十条”的说法正确的是（）。

A.培育合格个人投资者，支持具有风险识别和风险承受能力的个人参与投资创业投资企业
B.研究建立所投资企业上市解禁期与上市前投资期限长短反向挂钩的制度安排
C.对于已设立基金未覆盖且需要政府引导支持的领域，鼓励有条件的地方按照“政府引导、市场化运作”原则推动设立创业投资引导基金，发挥财政资金的引导和聚集放大作用，引导民间投资等社会资本投入
D.以上都正确
【答案】 D
12、基金信息披露的（）对基金投资者来说非常重要，直接影响到投资者的决策行为。

A.时效性
B.真实性
C.准确性
D.完整性
【答案】 A
13、私募基金管理人委托基金销售机构募集私募基金的，应当以书面形式签订基金（），并将协议中关于私募基金管理人与基金销售机构权利义务划分以及其他涉及投资者利益的部分作为（）的附件。

A.销售协议、基金合同
B.销售协议、基金招募说明书
C.托管协议、基金合同
D.托管协议、基金招募说明书
【答案】 A
14、创业投资的考察重点为（）和产品服务部分。

A.公司所处行业
B.管理团队
C.职业经理人
D.公司战略
【答案】 B
15、公募基金（）要求托管，类属非公开募集基金的股权投资基金
（）要求托管。

A.强制；强制
B.强制；未强制
C.未强制；强制
D.未强制；未强制
【答案】 B
16、（2019年真题）关于排他性条款，以下表述正确的是（）
A.在排他期内，投资方不得提前终止排他期限
B.排他期内，投资方不得与目标公司的其他竞争对手接触
C.在排他期内，书面通知对方后，双方都可以提前终止排他期限
D.在排他期内，目标公司的普通员工不得与其他潜在投资方接触
【答案】 D
17、下列关于不同类型股权投资基金内部组织机构的设置与投资决策的说法，正确的是（）。

A.公司型基金中，投资者出资成为公司股东，通过公司章程对公司内部组织结构设立、监管权限、利益分配划分作出规定
B.公司型基金聘请外部管理机构进行投资运营管理时，股东大会决定外部管理机构的选择并起监督职能，监督投资的合法、合规、风险控制和收益实现
C.在实务中，合伙协议中会对合伙人会议的召开条件、程序、职能或权力以及表决方式进行明确，合伙人会议对合伙企业的投资业务进行决策和管理
D.在契约框架下，通常设置类似合伙型基金常见的投资咨询委员会或顾问委员会，投资者往往参与其人员构成，契约型基金的决策权归属投资者
【答案】 A
18、有限合伙型股权投资基金中，关于收益分配的说法，错误的是（）。

A.在收益分配顺序上普通合伙人优先于有限合伙人
B.管理分红可以按照总体利润计算，也可以按每个项目单独计算
C.特定项目实现之前，所有收益归有限合伙人
D.有限合伙型股权投资基金与公司型股权投资基金收益分配存在差别
【答案】 A
19、（2017年真题）下列相关说法正确的是（）。

A.增值服务在投资机构的投资运作流程中处于重要的地位，只在投资后管理的某些环节提供
B.对于处在不同成长阶段的被投资企业，投资机构对其在投资后管理中参与的程度与侧重点是相同的
C.良好的增值服务能够增加投资机构品牌内涵和价值，成为投资机构“软实力”的重要体现
D.股权投资基金的增值服务能协助被投资企业实现更好更快的发展，但是对降低投资风险的作用有限
【答案】 C
20、基金合同应当约定给投资者设置不少于（）小时的投资冷静期。

A.48
B.24
C.72
D.36
【答案】 B
21、（），修订的《证券投资基金法》施行，该法第十章，对非公开募集基金做了原则性的规定，并授权中国证监会进行细化监管。

A.2005年2月7日
B.2013年6月1日
C.2011年12月1日
D.2015年8月1日
【答案】 B
22、基金业协会会员可分为（）
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
C.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ
D.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
【答案】 B
23、全面性原则是管理人内部控制的原则之一，下列说法正确的是（）。

A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
【答案】 B
24、（2018年真题）关于投资后管理，以下表述错误的是（）
A.通过项目跟踪与管控，管理和防范投资风险
B.通过项目跟踪与管控，发现潜在投资项目的投资价值
C.通过提供增值服务，提升被投资企业自身价值
D.通过提供增值服务，协助被投资企业利用资本市场
【答案】 B
25、中国证监会及其派出机构对股权基金违法违规行为进行处理，其中不属于行政处罚的是（）。

A.罚款
B.警告
C.发布警示书
D.没收违法所得
【答案】 C
26、私募股权投资基金现金流模式的关键要素包括（）。

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
C.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
【答案】 A
27、股权投资基金管理人违反法律、行政法规、行政规章的规定，中国证监会及其派出机构可以对其采取的行政监管措施有（）。

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ
B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
D.Ⅱ.Ⅳ.Ⅴ
【答案】 C
28、经过散发传单、电话营销、报刊广告等方式的大力推荐，某股权投资基金管理人甲公司成功向40名合格投资者募集资金3000万元，并和投资者签订基金合同，约定每年的收益率不低于同期银行存款利率。

甲公司上述做法中不合规的是（）。

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
B.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ
C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
D.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
【答案】 B
29、下列不属于中国证券投资基金业协会应履行的职责是（）
A.依法维护会员的合法权益
B.提供会员服务
C.依法对会员进行行政监管
D.制定和实施行业自律则
【答案】 C
30、某股权投资基金拟投资 A 公司 5000 万元,A 公司当年的财务数据为:净利润 9000 万元,净债务 3000 万元,利息 200 万元,所得税税率为 25%,按照企业价值/息税前利润倍数法进行投后估值时,使用5 倍倍数,则该基金在完成本次投资后在 A 公司的股权占比为（）。

A.8.62%
B.8.73%
C.8.20%
D.9.22%
【答案】 C
31、在完成项目尽调并实施投资后直到项目退出之前都属于（）。

A.投资期
B.投后管理期
C.投资冷静期
D.项目投资周期
【答案】 B
32、以下不属于尽职调查报告主要内容的是（）。

A.其他
B.主要债权和债务
C.行业背景资料
D.股权结构
【答案】 D
33、股权投资基金是指主要投资于企业（）发行和交易股权的投资基金。

A.定向
B.非定向
C.公开
D.非公开
【答案】 D
34、（2020年真题）关于按照单一项目的收益分配方式和按照基金整体的收益分配方式,表述错误的是（）。

A.按照单一项目的收益分配方式下,可以应用回拨机制,要求基金管理人退回部分或全部业绩报酬
B.按照基金整体的收益分配方式下,每个投资项目退出后,退出资金先向投资者分配,直至分配金额达到投资者针对基金的全部投资本金
C.按照单一项目的收益分配方式下,在满足约定条件后,基金管理人针对毎笔投资后退出收入都参与收益分配
D.按照基金整体的收益分配方式下,在前期项目盈利并提取业绩报酬而后期项目出现亏损的情况下,可能出现基金投资人获取的收益不足门槛收益的情况
【答案】 D
35、设立有限合伙企业，应按照（）的要求提交申请材料.
A.工商登记部门
B.税务主管部门
C.证券监管部门
D.基金监管部门
【答案】 A
36、公司型股权投资基金的投资者是（）。

A.公司股东
B.企业法人
C.金融机构
D.普通合伙人
【答案】 A
37、公司型基金的最高权力机构是（）。

A.股东大会（股东会）
B.董事会
C.监事会
D.投资决策委员会
【答案】 A
38、下列哪些属于私募基金的具体募集流程（）。

A.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
B.Ⅰ.Ⅱ
C.Ⅱ.Ⅲ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
【答案】 D
39、（2018年真题）我国证券交易所进行证券交易时，对一段时间内接受的买卖申报一次性撮合的价格形成机制时（）
A.连续竞价
B.协议转让
C.大宗交易
D.集合竞价
【答案】 D
40、股权投资基金一般都要有基金托管人托管，基金合同约定股权投资基金不进行托管的，应当在（）中明确保障股权投资基金财产安全的制度措施和纠纷解决机制。

A.私募基金章程
B.风险揭示书
C.基金合同
D.基金招募说明书
【答案】 C
41、（2021年真题）投资基金的退出方式呈现多样化的特点，关于股权投资基金退出方式,以下表达错误的是（）
A.上市转让退出的收益一般要比挂牌转让退出的收益高
B.上市转让退出的时间一般要比挂牌转让退出的时间长
C.上市转让退出的收益一般要比协议转让退出的收益高
D.上市转让退出的时间一般要比协议转让退出的时间短
【答案】 D
42、（2018年真题）不属于可申请基金销售业务资格的主体是（）
A.证券投资咨询机构
B.证券公司
C.商业银行
D.财务公司
【答案】 D
43、下列关于股权投资母基金的说法中，正确的有（）。

A.Ⅱ、Ⅳ
B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【答案】 D
44、小吴拟向某私募基金进行投资,小吴下述行为不符合法律规定的是（）。

A.向亲朋好友凑集人民币100万元以甲的名义向私募基金投资,待收益分配时按照各自出资比例分配给各出资人
B.签字确认由私募基金管理人制作的风险揭示书
C.如实填写风险识别能力和承担能力问卷
D.向私募基金管理人书面确认自己符合合格投资者要求
【答案】 A
45、(2017年)为保护投资者合法权益，促进私募基金行业规范健康发展，发挥行业自律的基础性作用，基金业协会发布了（）。

A.《私募投资基金监督管理暂行办法》
B.《关于实行私募基金管理人分类公示制度的公告》
C.《关于进一步规范私募基金管理人登记若干事项的公告》
D.《基金管理公司风险管理指引（试行）》
【答案】 C。