河南省2015年期货从业《行情及基本术语》：期货交易的高收益与风险考试试卷

河南省2015年期货从业《行情及基本术语》：期货交易的
高收益与风险考试试卷
一、单项选择题（共25题，每题2分，每题的备选项中，只有1个事最符合题意）
1、以下关于套利行为描述正确的是__。

A．消除了价格变动的风险
B．提高了期货交易的活跃程度
C．保证了套期保值的顺利实现
D．促进交易的流畅化和价格的合理化
2、在国债期货交易中，成交价格______。

A．包括利息
B．包括佣金
C．不包括利息
D．自动撮合
3、当投机总量超过了保证期货市场所需足够的流动性以及市场容量的承受力时，该商品价格突然或不合理的波动，或不正常的变化，可以界定为____
A：空头投机
B：多头投机
C：适度投机
D：过度投机
4、中国证监会及其派出机构可以根据原则要求期货公司调整净资本扣减比例。

A：公平监管
B：公开监管
C：审慎监管
D：公开监管
5、期货公司应当在（）交易闭市后为客户提供交易结算报告。

A．每日
B．每周
C．每季度
D．每年度
6、金融期货的基本功能有__。

A．套期保值功能
B．价格发现功能
C．投机功能
D．稳定产销功能
7、下列关于期货交易指令的说法，不正确的是____
A：如果限时指令在指定的时间段内未被执行，则自动取消
B：通过执行取消指令，将客户以前下达的指令完全取消，并且用新的指令取代原指令
C：c．限价指令和停止限价指令成交速度相对较慢，有时甚至无法成交
D：双向指令是客户向经纪人下达两个指令，一个指令执行后，另一个指令则自动撤销
8、在期货交易所计算机交易系统中，当买入价大于、等于卖出价时自动撮合成交，其成交价可能为__中的一个。

A．前一成交价
B．买入价
C．卖出价
D．当日开盘价
9、下列不属于会员制期货交易所会员的基本权利的是__。

A．设计期货合约
B．行使表决权、申诉权
C．联名提议召开临时会员大会
D．按规定转让会员资格
10、期货公司缴纳期货投资者保障基金的具体比例由确定．
A：期货交易所根据期货公司风险状况
B：期货交易所根据期货公司盈利状况
C：中国证监会根据期货公司风险状况
D：中国证监会根据期货公司盈利状况
11、期货公司的董事长、总经理、首席风险官之间的下列关系不符合规定的是（）。

A．董事长是总经理的表叔
B．总经理是首席风险官的弟弟
C．董事长是总经理的前夫
D．董事长和首席风险官是非常要好的朋友
12、根据《期货交易管理条例》的规定，同时经营期货经纪业务和其他期货业务的期货公司应当严格执行（）制度。

A．业务混合和资金分离
B．业务分离和资金分离
C．业务分离和资金混合
D．业务混合和资金混合
13、期货中介机构为期货投资者服务，它连接__，在期货市场中发挥着重要作用。

A．期货投资者
B．期货交易所
C．期货结算组织
D．期货经纪人
14、动用期货投资者保障基金对期货投资者的保证金损失进行补偿后，__依法获得相应的受偿权，可以依法参与期货公司清算。

A．期货交易所
B．期货投资者保障基金管理机构
C．中国证监会
D．中国期货业协会
15、期货公司的股东、实际控制人或其他关联人有下列（）情形之一的，中国证监会及其派出机构可以责令其限期整改。

A．占用期货公司的资产，可能影响期货公司持续经营
B．股东未按照出资比例行使表决权
C．报送、提供或者出具的有关报告、材料或者信息等存在虚假、误导或者遗漏D．直接任免期货公司的董事、监事、高级管理人员，或者非法干预期货公司经营管理活动
16、某客户开仓卖出大豆期货合约20手，成交价格为2020元/吨，当天平仓5手合约，成交价格为2030元，当日结算价格为2040元/吨，则其当天平仓盈亏为______元，持仓盈亏为______元。

（）
A．-500；-3000
B．500；3000
C．-3000；-500
D．3000；500
17、与现货市场相比，期货市场交易具有__的运行机制。

A．公开
B．公正
C．高效
D．竞争
18、以下指标中属于空头市场的是__。

A．DIF和DEA为正值
B．DIF和DEA为负值
C．短期RSI小于长期RSI
D．短期RSI大于长期PSI
19、对基差作用酌理解不正确的有__。

A．基差的存在为人们的套期保值提供了可能
B．基差是套期保值者成功与否的关键
C．基差的存在是期货价格的基础
D．基差的存在是人们进行套期保值的原因所在
20、期货交易所的法人代表是（）。

A．理事长
B．董事长
C．监事长
D．总经理
21、______又称避险基金，是一种充分利用各种金融衍生品的杠杆效应，承担较高风险、追求较高收益的投资模式，属于私募基金。

A．股票
B．对冲基金
C．开放基金
D．债券
22、卖出套期保值是为了。

A：获得期货价格上涨的收益
B：回避现货价格下跌的风险
C：获得现货价格下跌的收益
D：回避期货价格上涨的风险
23、会计师事务所及其注册会计师对期货公司年度风险监管报表进行审计时，应对出具审计报告的（）负责。

A．合法性
C．完整性
D．准确性
24、下列关于我国期货法律法规体系的说法，正确的有__。

A．《期货交易所管理办法》是由国务院颁布的行政法规
B．《期货交易管理条例》是由中国证监会颁布的部门规章与规范性文件C．《期货从业人员管理办法》是由中国证监会颁布的部门规章与规范性文件D．《期货从业人员执业行为准则(修订)》是由中国期货业协会颁布的自律规则25、客户对当日交易结算结果的确认，应当视为对（）的确认，所产生的交易后果由客户自行承担。

A．该日所有持仓和交易结算结果
B．该日所有交易结算结果
C．该日之前所有交易结算结果
D．该日之前所有持仓和交易结算结果
二、多项选择题（共25题，每题2分，每题的备选项中，有2个或2个以上符合题意，至少有1个错项。

错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得0.5 分）1、价差结构型交易策略包括
A：期现价差交易策略
B：月间价差交易策略
C：内外价差交易策略
D：相关品种价差交易策略
2、申请除期货公司董事长、监事会主席、独立董事以外的董事、监事的任职资格，应当具备的条件不包括____
A：具有经济管理工作3年以上经验
B：具有从事期货、证券等金融业务3年以上经验
C：具有从事法律、会计业务3年以上经验
D：具有大学专科以上学历
3、期货公司申请设立营业部应具备的条件有__。

A．近5年内未因违法违规经营受到行政处罚或者刑事处罚
B．申请日前6个月符合期货公司风险监管指标标准
C．符合有关客户资产保护和期货保证金安全存管监控的规定
D．具有符合期货业务需要的营业场所和设施
4、小麦欠收导致小麦价格上升，准确地说在这个过程中____
A：小麦供给的减少引起需求量的下降
B：小麦供给的减少引起需求下降
C：小麦供给量的减少引起需求量下降
D：小麦供给量的减少引起需求下降
5、下列关于中国证监会的表述中，正确的有（）。

A．中国证监会派出机构有权监管期货公司
B．中国证监会有权依法对期货公司进行监督管理
C．中国证监会有权依法对期货公司分支机构进行监督管理
D．中国证监会派出机构有权对期货公司的分支机构进行监督管理
6、国有以及国有控股企业进行境内外期货交易，应当遵循__原则。

A．套期保值
C．公平公正
D．差价交易
7、如果期权买方买入了看涨期权，那么在期权合约的有效期限内如果该期权标的物即相关期货合约的市场价格上涨，则__。

A．买方会执行该看涨期权
B．买方会获得盈利
C．因为执行期权而必须卖给买方带来损失
D．当买方执行期权时，卖方必须无条件的以较低价格的执行价格卖出该期权所规定的标的物
8、下列不属于反转突破形态的是__。

A．头肩顶
B．三重顶
C．矩形
D．双重底
9、从持仓时间区分，期货市场中的投机者可以划分为__。

A．长线交易者
B．短线交易者
C．当日交易者
D．抢帽子者
10、对于期货期权交易，下列说法正确的有______。

A．买卖双方风险和收益结构不对称
B．卖方要交纳保证金
C．在交易场所外完成交易
D．采用标准化合约方式
11、每年初，为合法参与境外期货业务企业开据《企业期货业务年度风险额度登记确认函》的部门是（）。

A．中国证监会
B．国家商务部
C．该企业开立相关帐户的银行
D．国家外汇管理局
12、下列不属于金融期货的是__。

A．外汇期货
B．黄金期货
C．利率期货
D．股指期货
13、在远期交易中，__是根据双方的具体情况达成的。

A．商品品质
B．商品等级
C．商品价格
D．商品交货时间
14、下列关于期权类型的说法，正确的有__。

A．根据期权合约标的物的不同，可分为现货期权和期货期权
B．根据期权买方的权利的不同，可分为看涨期权和看跌期权
C．根据期权交易地域的不同，可分为美式期权和欧式期权
D．近年来，欧式期权已占据主流，交易量超过美式期权
15、全面结算会员期货公司应当平等对待，防范利益冲突，不得利用结算业务关系及由此获得的信息损害非结算会员及其客户的合法权益．
A：本公司客户
B：非结算会员期货公司
C：非结算会员期货公司客户
D：特別结算会员期货公司
16、对股指期货投资者的适当性综合评估的评估结果中，分值上限为15分的有（）。

A．基本情况
B．相关投资经历
C．财务状况
D．诚信状况
17、最早开设外汇期货交易的交易所是__。

A．芝加哥商业交易所
B．芝加哥期货交易所
C．伦敦国际金融期货交易所
D．堪萨斯市交易所
18、公司制期货交易所应于每年税后盈余项下至少提列多少比例之特别盈余公积?
A：20%~70%
B：30%~80%
C：40%~90%
D：以上皆非。

19、下列关于会员制期货交易所局限性的说法，正确的有__。

A．会员制期货交易所的收益不能在会员间分配，使得会员管理交易所的动力不足
B．会员制期货交易所以营利为目标，追求交易所利益最大化
C．会员制期货交易所无法通过向其他投资者融资以扩大交易所的资本规模和实力
D．会员制期货交易所的非营利性质降低了交易所的管理效率
20、以下违规行为中，应没收违法所得并处以违规收入一倍以上，五倍以下罚款的有（）。

A．期货交易所擅自上市合约
B．期货经纪公司向客户提供虚假成交回报
C．期货经纪公司允许客户在保证金不足的情况下交易
D．期货交易所违反规定使用收益
21、近20年来，金融期货发展的特点表现在__。

A．交易量大大超过商品期货
B．目前在国际期货市场上，金融期货已占据了主导地位
C．外汇期货、利率期货和股指期货是金融期货的三大类别
D．在全球期货中，金融期货仅次于农产品期货
22、期货市场风险分为可控风险和不可控风险，其中不可控风险包括。

A：宏观环境变化的风险
B：交易所的管理封信
C：计算机故障等技术风险
D：政策性风险
23、商品期货合约的履约方式有__。

A．现金交割
B．实物交割
C．私下转让
D．对冲平仓
24、某公司于3 月10日投资证券市场300 万美元，购买了C 三种股票分别花费100 万美元，三只股票与S&P500 的贝塔系数分别为0.9、1.5、2.1。

此时的S&P500现指为1430 点。

因担心股票下跌造成损失，公司决定做套期保值。

6 月份到期的S&P500 指数合约的期指为1450 点，合约乘数为250 美元，公司需要卖出____张合约才能达到保值效果。

A：7 个S&P500期货
B：10 个S&P500 期货
C：13 个S&P500 期货
D：16 个S&P500 期货
25、下列金融期货合约中，由CBOT推出的有__。

A．3个月欧洲美元定期存款合约
B．美国长期国债期货合约
C．政府国民抵押协会抵押凭证
D．DJIA指数期货合约。