主力经典出货方法之对敲出货

主力经典出货方法之对敲出货
一、对敲出货概述
对敲就是主力利用多个账号同时买进或卖出，人为地将股价抬高或压低，以便从中获益。

当成交栏中连续出现较大成交盘，且委买卖盘中没有此价位挂单或成交量远大于实际委买卖盘中的挂单量时，则十有八九是主力刻意对敲所为，此时假设股价在顶部多是为了掩护出货，假设是在底部则多是为了激活股性。

主力对敲主要是利用成交量制造有利于主力的股票价位，吸引散户跟进或卖出。

主力经常在建仓、震仓、拉高、出货、反弹行情中运用对敲。

对敲出货是指主力利用较大的手笔大量对敲，制造该股票被市场看好的假象，蓄意串通，按照事先约定的方式或价格进行交易或互为买卖，通过震仓洗盘、价格拉升到达预计要求，股评家也都长线看好，股价再次以巨量上攻，这时主力开始出货，从盘口看往往是盘面上出现的卖二，卖三上成交的较大手笔。

对敲出货后一般股票价格下跌，许多跟风买进的中小散户被套牢。

主力一般在拉升和出货的时候采用对敲手法。

当一只股票小幅拉升跃出了盘整已久的底部后，就进入了拉升期。

在拉升中主力需要投资者大量进出，抬高市场浮筹的持仓成本。

为到达这个目的的主力就采用对敲的手法造成该股的短线巨大震荡。

从盘中来看，该股时上时下震幅较大，每到一些重要价位都会出现较大的买卖盘，震出不坚定的筹码，以利于后期的拉升。

另外，主力也较喜欢在低位吸纳拉升至高位除权后，股价似乎低了下来，然后主力就采用对敲的手法摆出一副再起波澜的架势，其实已在且战且退，投资者切莫上当。

因此，熟悉了主力操作的手法，就可在拉升的初期介入，不要理睬在成本区附近的震仓，才能获得较好的收益。

另外对于高位除权后的股票应引起警觉，不要被主力的对敲出货所迷惑。

要防止在这种情况下去给主力接盘，一定要透过表象看本质。

主力越想出货，做出的形态看起来就越像是在吸货。

二、对敲出货形式
对敲主要是为了制造无中生有的成交量以及利用成交量制造有利于主力的股票价位。

主力操盘常用对敲，过去一般是为了吸引散户跟进，而现在则变成了一种常用的操盘手法，建仓时对敲、震仓时对敲、拉高时对敲、出货时对敲、做反弹行情仍然运用对敲。

虽然对敲的方式有很多，但归结起来无外乎有以下几种：建仓对敲。

以压制股价为目的，在建仓时积极对敲，主力是为了能够在低价位搜集到更多的筹码，往往通过对敲的手法来压制股价。

在个股的K线图上可以看到股票处于较低的价位时，股价往往以小阴小阳的形态持续性上扬，这说明有较大的主力在积极吸纳。

之后，出现成交量较大的并且较长的阴线回调，而阴线往往是由于主力大手笔对敲打压股价形成的。

从较长的时间上看，这期间股价基本是处于低位横向盘整，但是成交量却在悄悄地放大。

这时候盘面表现的特点是股票下跌时，单笔成交量明显大于上涨或者横盘时的单笔成交量。

如果您能够在这个时候识别出主力的对敲建仓，可以买一个地板价。

另外，在低位时主力更多的运用夹板的手法，既上下都有大的买卖单，中间相差几分钱，同时不断有小买单吃货，其目的就是让股民觉得该股抛压沉重上涨乏力，而抛出手中股票。

盘底阶段，这时的对敲行为是突然性的比较多，而且时间间隔上稍长，对敲的次数较少。

此时多为主力的试盘行为，而且对敲的价位往往成为全天的最高点或最低
点。

此时关注没有意义的，从K线图上，基本上是长影线较多了起来。

拉升对敲。

主力用拉升对敲的手法来大幅度拉抬股价。

主力利用较大的手笔大量对敲，制造该股票被市场看好的假象，提升股民的期望值，减少日后该股票在高位盘整时的抛盘压力(散户跟他抢着出货)。

这个时期散户投资者往往有买不到的感觉，需要高报许多价位才能成交，从盘口看小手笔的买单往往不容易成交，而每笔成交量明显有节奏放大。

强势股的买卖盘均有3位数以上，股价上涨很轻快，不会有向下掉的感觉，下边的买盘跟进很快，这时的每笔成交会有所减少(因为对敲拉抬股价，不可能象吸筹时再投入更多资金，加上散户跟风者众多，所以虽出现“价量齐升”，但“每笔成交”会有所减少。

震仓洗盘因为跟风盘获利比较丰厚，主力一般会采用大幅度对敲震仓的手法使一些不够坚定的投资者出局。

从盘口看在盘中震荡时，高点和低点的成交量明显放大，这是主力为了控制股价涨跌幅度而用相当大的对敲手笔控制股票价格造成的；当经过高位的对敲震仓之后，股评家也都长线看好，股价再次以巨量上攻。

这时主力开始出货，从盘口看往往是盘面上出现的卖二，卖三上成交的较大手笔，而我们并没有看到卖二，卖三上有非常大的卖单，而成交之后，原来买一或者是买二甚至是买三上的买单已经不见了，或者减小了，这往往是主力运用比较微妙的时间差报单的方法对一些经验不足的投资者布下的陷阱，散户吃进的往往是主力事先挂好的卖单，而接主力卖出的往往是跟风的散户。

反弹对敲主力出货之后，股票价格下跌，许多跟风买进的中小散户已经套牢，成交量明显萎缩，主力会找时机用较大的手笔连续对敲拉抬股价(这时主力不会向以前那样卖力了)，较大的买卖盘总是突然出现又突然消失，因为主力此时对敲拉抬的目的只是适当的拉高股价，以便能够把手中最后的筹码也卖个好价钱。

放量对敲。

成交激烈放大，委比较大，外盘远大于内盘，分时线大于45度角。

当分时盘口出现这种走势，如K线形态入于阶段底部或有阶段触底K线组合或平台整理或均线多头排列，且五日乖离较小，或上涨途中无放量大阴大阳，此时的对敲属良性对敲，可在分时盘口起跳的瞬间介入。

但如果“ 面” 不支持，则属恶性对敲，避而远之较好。

有时候，某些冷门个股会突然莫名其妙地放大量，如每笔成交10万股或几十万股，有的主力在拉高后，常在一些关键点位放上大卖盘，然后把它吃掉，见到此种情形应果断出货，以防中计。

假设在低位对敲放量，则是机构换庄或准备拉高作行情了，此时可择机跟进。

盘整对敲。

不理会大盘的震荡，对敲维系股价窄幅波动，或穿绕均价线，或与均价线保持一段中距离，均价线小角度上扬或走平。

此种手法在弱市中常见，一般在午盘往往有一波爆发。

这种走势的个股主力一般实力不强或控筹不深，所以只能维系一个分时盘口的盘整，在午盘偷袭。

也因此，此类个股不可恋战，并且涨幅也不会太大，短命行情居多。

另注意一点，如此类个股在2:30分后拉起，不参与为妙。

如无“ 面” 的支持，避而远之。

密集对敲。

量温和上扬或量平，委买委卖相当或委买大于委卖，委比80%以上，股价一分一分密集成交，均价线沿一定角度温和上扬，这也就是常说的“ 小猫钓鱼” 走势，当股价到达一定升幅，下方跟风买盘充足时，主力以一记大手笔卖单一口吞掉下方买单。

这种走势的个股往往是主力重仓品种。

锯齿对敲。

此种手法是对“ 小猫钓鱼” 的一种变异，每一个锯齿放大后就是一幅经典的“小猫钓鱼”图，每一个缩微的“小猫钓鱼”图组成数个锯齿。

此类走势往往与其他对敲手法复合。

三、主力对敲目的
对敲是主力同时利用多个账户进行股价操纵的行为，目的是制造大量的大买单来吸引跟风盘买入，然后到达出货的目的。

1. 利用对敲交易吸引投资者参与活跃个股交易气氛，有时属于主力为日K线制造一定的成交量以维持该股人气。

2. 利用对敲制造交投活跃气氛，吸引跟风盘涌入以到达利用非该主力之外的资金入市共同推高股价以节省拉升成本。

3. 利用对敲推高股价，为日后出货腾出空间或吸引跟风入场接货主力减仓派发。

4. 利用对敲交易做盘制造大量不明交易以迷惑欺骗投资者让其看不清主力机构的真正操作意图。

主力对敲的多种目的中，往往第三条对投资者是最具有意义的。

认识熟悉主力利用对敲推高股价减仓出货行为，一是可以回避买入这类股票带来不必要的损失；二是手上如果持有这类股票，在出现明显的主力对敲诱多行为时可以及时退出。

四、对敲出货特点
1.大买单突袭，股价直线飙升，然后迅速回落，如此反复多次。

整个过程很突然(一般在几秒钟完成拉升和回落)，散户没反应(股价虚高为主力做出来的)。

2. 在某一个价位巨单压顶，下面大买单不断，造成吸货假象，散户这个时候最容易冲进去。

3. 股价抽风之后回归平静，或继续横盘(出现在出货初期)，或大幅下跌(出现在出货末期)
4. 对敲出货一般一天没方法完成，会持续3~5个交易日甚至更长。

5. 成交量短期大量堆积，但是股价涨幅却很小，甚至不涨。

(量升价平，放量滞涨)
五、对敲出货和对倒出货相比较
对敲与对倒是两个概念，所谓对敲是同一主力通过自己的不同账户之间的买卖来操纵股价的行为，而对倒是不同主力或者说是多个主力通过不同账户交易来操纵股价的行为，从上面定义看，二者相同点就是对倒和对敲都是主力主动操纵股价的行为，不同点是对敲是一个主力的行为，而对倒是多个主力间的行为。

相同点：股价突然大幅偏离正常值，成交量突然放大。

不同点：①、送礼单为一次性行为，K线表现为非常长的下引线；对倒出货会连续出现大买单，股价上串下跳很频繁。

②、送礼单一般是往下打压，对倒出货一般是往上拉升吸引跟风盘。

③、送礼单预示这短线要涨，对倒出货预示着短线要暴跌。

对倒和对敲往往伴随着高换手、大成交量，其作用有三：
1、建仓完毕，通过对敲或对倒激活股价开始波段上涨行情
002289，2010年11月5日，完成技术上的量价突破，该股当日换手22%，随后短短几日在大盘暴跌行情中越挫越勇接近翻倍。

从该股当日的换手看主力对倒手法明显，从软件数据看该股三季度是没有主力进入的，但从K线形态看前期该股已经完成了前期的打压建仓的任务。

(图一)
数据上看不到主力的影子，但股价却不经意已经飞到了山顶，主力账户已经化整为零分散开了。

如主力建仓完成后拿到了该股30%的筹码，假设该主力有6
个账户，每个账户有5%的筹码，当然主力还有另外的拉升资金，其中一个账户卖出去5%的筹码(这里面多半是主力自己用拉升资金买的，还有散户跟风买的)，然后该账户再买回来5%的筹码，这样一个5%筹码的账户就完成了10%的换手率，在极度狂热的市场中因为有散户的跟风，一个5%仓位的账户会产生极大的乘数效应，最终的换手可能会扩大到20%，所以有些股就是要连续大涨成为散户心中最耀眼的明星股。

2、中继对倒洗盘
300024，机器人，该股2010年2月26日一根巨阴线造成成交量数倍扩大，该日换手率33%，看起来高位巨阴实在可怕，但技术形态看该股完成了对前期平台的突破，该股连续大涨仅仅一根阴线主力不能全身而退，次日该股就量能和换手迅速萎缩下来，如果是出货的话随后几日也应该是大的换手，量能迅速萎缩说明主力展开了平台洗盘，后市可持股待涨。

3、对倒或对敲出货
600259，2010年10月18日—11月2日，高位区域大换手，注意这是持续的高换手，底部筹码慢慢的全部转移到高位，主力对倒派发明显，矩形内最后一根阴线砸出来后就不能再犹豫不决了，这时候和机器人中继洗盘是不同的，之所以能断定它是出货除了持续高换手外，还因为该矩形内阴量之和是显著大于阳量的，这是矩形整理判别方向的技巧之一。

注意该股即便如此也不可能完全派发完毕，主力仓内肯定还有货，没有三五个月它走不了，如果能缩量到60日决策线附近即可展开短线狙击。

六、案例分析
(图二、图三)
从两个案例来看，对敲出货之后股价会非常惨烈下跌。

经过一段时间出货之后，股价有了一定的下跌幅度，许多跟风买进的中小散户已经纷纷套牢，抛盘开始减轻，成交量明显萎缩。

这时，主力往往会不失时机以较大的手笔连续对敲拉抬股价，但是这时的主力已经不会再向以前那样卖力，较大的买卖盘总是突然出现又突然消失，因为主力此时对敲拉抬的目的只是适当的拉高股价，以便能够把手中最后的筹码也卖个好价钱。

股票操盘精髓〔精华〕
底部放量突破就应该关注了，不管是真是假；
中线心态，满仓一支股，手里留点，逢高出点，逢低接点，滚动操作是上策；做短线最主要的是看成交量和换手率；
每日的量比榜和成交金额榜就是短线的黑马榜；
买入正在上涨的股票才是最安全的；
看到长期横盘后底部带量向上突破的缺口，就说明你的财运来了，即使这个缺口只有一分钱价差；
最管用的是技术指标的背离，而不是这个指标当前的数值；
敢于适时斩仓才是在这个场子里生存的根本；
分时走势中，白线和黄线距离突然垂直向上拉大很多，就是短线出货的绝好时机，因为你一定有时机再补回来；
洗盘和出货最重要区别就在于一个量缩一个量增；
短线一定要看15分钟的K线图，根据KDJ可找到当日的进出点，根据OBV 可判断主力的意图；
如果你有足够的技巧和胆量，大盘放量上攻时，你完全可以追龙头股的第一个涨停，说不定一周就能赢利30-50％；
强势上攻的股，出风险提示公告可理解为“开盘就追吧，至少还有3天的涨头呢！”；
短线可在ST摘帽的那天介入，你要坚信丑小鸭已变成了白天鹅，怎么着也得扑腾几下；
新股上市的第一天，开盘30分钟的换手率到达40以上，就已经说明了问题；真正高手往往不会在股票明显进入下降通道的时候出货，而是更早；
股市下跌时成交量可以不用放大，股市上涨时成交量必须放大；
技术指标是随着股价变动而变动，不是股价随着技术指标的变动而变动；
股市如果出现恐慌性抛盘，股市就是见底之时。

股市如果出现疯狂性买盘，股市就是见顶之时；
当多头市场接近巅峰时，卖掉涨得最多的，因为涨得越高，跌得越深；卖掉涨得最慢的，因为涨不上去的，势必会跌得更惨；
股价破20日、60日均线或号称生命线的120日线、250日线时，一般尚有8%至15%左右的跌幅，先退出来观望较妥；
日线图上留下从上至下突然击发出大黑棒或槌形并破重要平台时，无论如何都应该出货；
股价从高位下来后，如果连续三天未收复5日均线，稳妥的做法是退出来；市场大底形成后，个股通常只会有30%至35%左右的涨幅；
股价反弹未达前期制高点或成交无量达前期高点时，不宜留着该股票；
雪崩的股票什么时候出来都是对的。

大市持续下跌中，手中持有的股票不跌或微跌，一定不要太过侥幸，先出来为好；
“熊市有牛股，牛市有熊股”；
“有涨早追，有跌早杀”；
只要一只股票继续向上的攻击力消失，特别是成交量异常放大，不管它的业绩如何，基本面情况怎么样，都必须离场；
极小赢为大胜，在弱市里，显得尤其珍贵；
主力资金和持仓变化是判断主力进出的最可靠方法。

永远不要相信经济学家关于股市的预测。

如果你的目标是收益10％，这很容易做到；如果你的目标是让自己的股票价格翻一番，那你最好清醒一下。

股市存在一天，庄家就会存在一天。

永远不要相信长线投资。

永远不要同时关注超过30只股票。

永远保持你的账户上有40％的现金，那是你应付突如其来的暴跌时唯一的弹药。

如果你不幸买入一只股票后，它还在继续下跌，那么，当跌幅超过10％时，你要考虑的不是卖出，而是继续
买入。

不要去研究MACD指标理论、波浪理论、三线开花理论等，这些书要么是美国人写的，要么就是已经亏损得退
出股市的人写的。

当你开始赚到钱时，当你出手越来越彪悍时，要及时意识到：你最危险的时候到了。

技术分析最高境界“至简”
“大道至简”，在许许多多的技术分析中，其实一个指标：MACD；一条均线：30日均线；一个技巧：周线二次金叉抓大牛股足矣！简单能争取时间，简单能不被纷乱的线条迷惑方向，技术分析永远只能作参考，讲的只是大概率事件，盘面决定一切！
一、基本知识
㈠、一个指标：MACD
1、低位两次金叉买进法
MACD在低位发生第一次金叉时，股价在较多情况下涨幅有限，或小涨后出现较大的回调，造成买进的股民出现套牢亏损情况。

但是当MACD在低位第二次金叉出现后，股价上涨的概率和幅度会更大一些。

因为在指标经过第一次金叉之后发生小幅回调，并形成一次死叉，此时空方好似又一次的占据了主动，但其实已是强弩之末，这样在指标第二次金叉时，必然造成多方力量的发力上攻。

(参数设置快速ema12，慢速ema26)
使用方法：
随股价上升macd翻红，即白线上穿黄线(先别买)，其后随股价回落，dif(白线)向macd(黄线)靠拢，当白线与黄线粘合时(要翻绿未翻绿)，此时只需配合日k 线即可，当此时k线有止跌信号，如：收阳、十字星等。

注意，在即将白黄粘合时就要开始盯盘囗，观察卖方力量)，假设此时能止跌称其为“底背驰”。

底背驰是买入的最正确时机！
反之，当股价高位回落，macd翻绿，再度反弹，此时当dif(白线)与macd(黄线)粘合时[要变红未变红]假设有受阻，如收阴、十字星等，就有可能”顶背驰”
是最后的卖出良机！此时许多人以为重拾升势，在别人最正确卖点买入往往被套其中。

但是在操作时要注意：
①、背驰时不理是否击穿或突破前期高(低)位
②、高位时只要有顶背驰可能一般都卖，不搏能重翻红，除非大阳或涨停
③、其为寻找短期买卖点的奇佳手段，短期幅度15%以上，但中线走势要结合长期形态及其他
2、MACD的实战经验修正
首先，建议MACD使用周期必须缩小到分时K线。

MACD本身就是以追逐趋势为主，属于中长型指标，按照日线MACD操作需要具备非常优秀的心理素质。

据观察，大部分投资者根本不可能连续很多个交易日都能承受巨大的资金权益波动，因而按照MACD日线周期操作明显抬高了投资者的操作成本，使投资者原本沉重的心理负担变得更加超负荷运行。

关键在于：日线周期的MACD波动得非常缓慢，经常在市场行情已经发生了天翻地覆的变化之后才步履蹒跚地发出已经迟得不能再迟的信号，此时介入将导致投资者的利润大幅度缩水。

实际上MACD完全可以缩小到分时K线中使用。

至于使用5、15、30、60分钟哪一种分时MACD，可以参照指标周期共振综合使用，或者投资者可以挑选自己擅长的分时周期使用。

在期货市场上，MACD在分时K线中使用效果比较显著。

其次，要充分地使用MACD的顶底背驰信号。

这是市场最明显的警示性信号，很难被人为操纵(因为MACD运算较为复杂，属于趋势追逐性工具，某些投资力量对顶底背驰信号进行骗线操作时经常力不从心)。

3、注意MACD“山峰”和“谷底”
①、在多头趋势中，DIFF向下交叉DEA，形成了一个“山峰”，每次遇到这种情况一定要看清楚：这个“山峰”的位置和前几次“山峰”的位置相比，是高了还是低了，与此相对应的K线走势是逐步抬高还是在逐步降低。

如果K线走势逐步抬高，几个“山峰”也在同时稳步上行，此时投资者可安心持有多头仓位，等到K线价格有效跌破了普通移动平均线的重要支撑，再全部平仓。

需要指出的是，空头投资者此时的风险却变得极大，此时不可逆势进行波段性空头操作。

关键点在于，如果K线走势逐步抬高，却突然出现与之相反、连续下降的“山峰”，形成了K线走势和MACD“山峰”的顶背驰，此时投资者应该立刻开始逐步平仓离场。

这种情况往往意味着多头主力在拉高出货，价格的上涨往往是一种外表上的假象。

②、在空头趋势中，DIFF向上交叉DEA，形成了一个“谷底”，同样每次遇到这种情况，一定要看清楚：这个“谷底”的位置和前几次“谷底”的位置相比，是高了还是低了，与此相对应的K线走势是逐步抬高还是在逐步降低。

如果K线走势逐步降低，几个“谷底”也在同步缓缓下滑，出现了K线走势和MACD谷底背离，此时投资者必须坚决持有空头头寸，除非K线价格有效向上突破了普通移动平均线的重要压力，再全部平仓。

此时，多头投资者风险极大，不可逆势进行波段性多头操作。

一定要注意，如果K线走势逐步降低，“谷底”突然与之相反连续上升，投资者应该考虑开始逐步平仓离场。

这种情况往往意味着空头主力在压盘出货，价格的下跌带有诱骗性。

总之，MACD是移动平均线最好的使用“伴侣”，投资者应在行情走势中多加运用，具体使用情况随品种不同和市场行情不同而有变化，要灵活运用。

4、MACD底背驰买入法
MACD底背驰有两种情况：一种是负(绿)柱峰底背驰，另一种是两条曲线底背驰。

①、负(绿柱峰)底背驰买入法。

A、负(绿)柱峰一次底背驰买入法。

特征：只有两个负柱峰发生底背驰。

这是较可信的短线买入信号。

两个负柱峰发生底背驰时，买入时机可采用“双二”买入法，即：在第二个负柱峰出现第二根收缩绿柱线时买入，这样可买到较低的价位。

B、负(绿)柱峰二次底背驰买入法。

MACD负柱峰发生两次底背驰是较可信的买入信号。

买入时机：第三个负柱峰出现第一根或第二根收缩绿柱线时。

C、负柱峰复合底背驰买入法。

特征：负柱峰第一次底背驰后，第三个负柱峰与第二个负柱峰没有底背驰，却与第一个负柱峰发生了底背驰，称为“隔峰底背驰”。

这是可信的买入信号。

买入时机：第三个负柱峰出现第一根或第二根收缩绿柱线时。

②、负柱峰与MACD两曲线同时出现底背驰时，买入信号较可靠，可积极买入。

③、MACD两条曲线两次底背驰或复合底背驰，有较大时机出现中、长期底部。

④、MACD负柱峰及两曲线底背驰大多数在股价处于60日均线下方运行之时出现。

股价在60天均线上方运行的强势市场较少出现，一旦出现可积极买入。

5、MACD两曲线“死叉后再快速金叉”买入法
要满足的条件是：MACD两曲线死叉在3个交易日内再重新金叉。

这种情况出现，说明主力洗盘凶狠，故意制造MACD死叉的假象，这样更会使不坚定者出局，后市有利于主力拉抬。

买入时机：MACD两曲线重新金叉且当天出现放量阳线时。

6、活用“探底器”，寻觅真底部
利用MACD与30日均线配合起来寻找底部的方法：MACD指标中DIF线在0轴以下与MACD线金叉后没有上升至0轴以上，而是很快又与MACD线死叉，此时投资者可等待两线何时再重新金叉，假设两线再度金叉(在0轴以下)前后，30日平均线亦拐头上行，这说明底部构筑成功，随后出现一波行情的可能性较大。

MACD中的两线在0轴以下金叉、死叉的次数越多，说明该股筑底时间越长，一旦反转后向上的空间越广阔。

㈡、一条均线：30日均线
30日均线通俗地讲就是30天收盘价的加权平均价。

这条被誉为“生命之线”的30日均线，在股市实战中常常发挥着重要的作用。

30日均线从时间周期来看属于中长期指标，所以反映的是中期趋势和股价运行的中长线轨迹。

基本方法如下：
1、当股价与30日均线顺势同步向下，坚决不买。

2、当股价经过一段时间的下跌或调整后，跌势趋缓，等到30日均线走平，开始关注。

一旦股价带量上涨突破30日均线并回抽确认或30日均线开始上翘，就是技术上的买点。

3、当股价站上30日均线，并同30日均线顺势向上，继续持有。

4、经过一段时间的上涨，涨势末期，30日均线开始走平，此时假设股价跌。