国有企业债务重组案例

国有企业债务重组案例
案例一剥离银行债务
一、基本情况
东莞某集团是国内专业汽车电子产品的高科技制造企业，其下五大产品深受国内外客商青睐。

因盲目扩张，银行贷款20亿元，大部分应收款成为呆账、死账，导致资金链断裂，无法正常支付银行本金、利息，拖欠员工工资、拖欠供应商应付款。

二、重组方案
广东远景投资采用债务重组+战略转型的思路，为其量身制定债务重组方案，融资方案，股权重组方案等。

1、通过政府协调获得银行支持，通过低价回购债权，降低债务杠杆，化解银行债务；
2、加大对应收账款的催收力度，回笼了大量资金，解决了部分资金枯竭的难题；
3、优化核心资产结构，重新进行产品市场定位，力助企业恢复正常经营。

三、重组成果
帮助该公司剥离12亿元银行债务，自重组至今，生产经营重回正轨，扭亏为盈，年营业额逐年增长：2018年达4亿元，2019年近6亿元，2020年7亿元。

案例二民间借贷债转股
一、基本情况
佛山某电器集团有20年发展历史，曾荣获过“中国驰名商标”、“国家免检产品”等荣誉，年营业额最高达30亿元。

因盲目扩张，导致入不敷出；被银行抽贷，为救企业盲目计划上市，筹集私募基金5亿涉及5家机构，民间借贷10亿涉及300多人，总负债达36亿元。

企业资金链断裂，经营与市场都陷入了混乱的状态，无法正常经营及支付员工工资。

二、重组方案
广东远景投资为该集团制定了股权、债权、产权三大重组战略，以先解决民间债务后解决银行债务为策略，在盘活资产的基础上，化解法律风险，优化产业配置，剥离债务，引进战略投资者，为企业打上一剂输血强心针。

1.与政府部门达成协议，将企业原有的120亩土地从工业用地转为商业用地。

2.邀请政府、媒体、员工代表、民间债权人共同召开重组会议，让各方缓冲争取时间换空间。

3.成立房地产开发公司，找代建公司代建商住房，并与民间债权人协商以债转股的方式化解民间债务，以买断债权等方式降低银行债务杠杆。

4. 砍掉重资产，撤出部分亏损专卖店，协助企业进行经营模式转变——变产业链导向转向品牌、技术、渠道为核心的成功转型。

三、重组成果
消除和化解了80%以上的民间债务，逐步恢复正常经营、产品热销，促使该集团实现了战略重生。