大豆油产业化项目经营分析报告

大豆油产业化项目经营分析报告规划设计 / 投资分析第一章项目总体情况说明一、经营环境分析2018 年7 月我国大豆油进口数量为 4 万吨，同比下降 51.9%，较6 月进口量减少 3 万吨；1-7 月我国大豆油进口数量累计 21 万吨。

2018 年7 月我国大豆油进口金额为 19250 万元，同比下降 52.5%，较6 月进口量减少 20132 万元；1-7 月我国大豆油进口金额累计 112323 万元。

大豆油主要由中国、美国、阿根廷和巴西生产，其中中国的大豆油产量居世界第一，近年来，全球大大豆油的消费量呈稳定增长的趋势。

中国是大豆油主要消费国家，2017 年，中国大豆油的消费量为 1600 万吨，占全球大豆油总消费量的 29.82%，虽然中国大豆油产出保持了增长态势，但是大豆油需求同样也出现增长。

全球大豆油贸易预计增长 27%，由目前的 1210 万吨增长至约 1540 万吨。

至2022/23 年度，阿根廷、巴西和美国的大豆油出口份额分别占全球份额的 48%、18%和 8%。

目前，我国食用油消费仍以大豆油、棕榈油、菜籽油及花生油为主，占总消费量的近 90%，橄榄油、玉米油、葵花籽油、茶油等比重较小。

大豆油作为我国食用油消费中的主力油种，所占比重长年居首。

根据国家粮油信息中心数据显示，预计 2018/2019 年度豆油供给量达 1637.9 万吨，年度需求总量达 1645.0 万吨，年度国内豆油供需缺口为 7.1 万吨。

豆油出现供需缺口，主要原因是大豆进口数量同比下降。

一直以来，我国对进口大口高度依赖，但在 2018 年由于中美贸易摩擦，大豆进口量在第三、第四季度出现下滑，尤其是最后两个月，跌幅超过 35%，导致全年大豆进口量同比下降 7.85%，达8806.6 万吨。

棕榈油主要用于食品工业方面，主要是因为它具有良好的天然抗氧化性、独特的物理特性、适于人体健康的营养构成及显而易见的经济性。

我国棕榈油以进口为主，近年来进口量有所下滑。

据海关总署数据显示，2012 年，中国棕榈油进口量达到 523 万吨，同比增长 11.3%；但之后不断下滑，2013 年少于 500 万吨，2014 年跌破 400 万吨，2016 年最低时只有 316 万吨。

2018 年 1-12 月，中国棕榈油进口数量有所回升，为 357 万吨，同比增长 3.1%。

菜籽油方面，我国一直是世界上最大的菜籽油生产国和消费国，虽然近年我国菜籽油消费没有明显增加，但仍是世界上最大的菜籽油消费国。

2017 年我国菜籽油消费量为 890 万吨，需求量较上年同期增长 2.30%；预计2018 年我国菜籽油消费量在 865 万吨左右。

菜籽油消费量增长放缓，一方面是菜籽油供应量难以大幅增加，2013 年以来，我国菜籽油产量基本维持在 700-745 万吨区间；另一方面是菜籽油与豆油、棕榈油其它植物油价差扩大，导致菜籽油占我国植物油消费量的比重不断下降。

花生油方面，花生油价格比其它同级油脂产品（大豆油和菜籽油）普遍高出 50%以上，较高的价格决定了花生油的市场份额不大，同时大豆油、菜籽油消费的增加进一步挤占了花生油市场份额。

中国的人均消费食用油与世界人均消费相比还有比较大的市场空间，而且每年仍保持 5.7%的增长比率，食用油行业发展空间依旧可观。

随着中国经济的飞速发展和人民生活水平的大幅度提高，健康、营养、多样化的食用油产品是市场发展的必然选择。

对健康类食品的强烈需求，促使健康营养的食用油有着广阔的市场空间。

新的品种的高档和特种食用油不仅含有人体所需的营养成分，而且对预防和控制高血压、心脑血管疾病、癌肿、老年痴呆症等疾病具有良好功效，具体包括橄榄油、山茶油、核桃油、荠蓝油、红花籽油、亚麻籽油等各种特种油。

随着科技的发展，在未来几年中还会出现新的品种，消费者将会有更大的选择，从目前市场的情况来看，最近国内几家大的食用油生产企业陆续开始销售山茶油、核桃油和橄榄油等营养成分更加丰富和更加有益健康的食用油。

总体而言，从市场消费看，中国营养、健康食用油市场虽处于起步阶段，但它迎合了人们对健康和营养越来越高的追求趋势，因此，营养、健康食用油将会有广阔的市场前景，将是中国食用油市场的新亮点。

二、项目情况说明为了积极响应 xxx 经济园区关于促进大豆油产业发展的政策要求，xxx 公司通过科学调研、合理布局，计划在 xxx 经济园区新建“大豆油项目”；预计总用地面积 10185.09 平方米（折合约 15.27 亩），其中：净用地面积10185.09 平方米；项目规划总建筑面积 10999.90 平方米，计容建筑面积10999.90 平方米；根据总体规划设计测算，项目建筑系数 65.30%，建筑容积率 1.08，建设区域绿化覆盖率 7.69%，固定资产投资强度 187.27 万元/ 亩。

根据谨慎财务测算，项目总投资 3974.93 万元，其中：固定资产投资2859.61 万元，占项目总投资的 71.94%；流动资金 1115.32 万元，占项目总投资的 28.06%。

在固定资产投资中建筑工程投资 801.23 万元，占项目总投资的 20.16%；设备购置费 1211.67 万元，占项目总投资的 30.48%；其它投资费用 846.71 万元，占项目总投资的 21.30%。

项目建成投入正常运营后主要生产大豆油产品，根据谨慎财务测算，预期达纲年营业收入 8439.00 万元，总成本费用 6593.34 万元，税金及附加 71.29 万元，利润总额 1845.66 万元，利税总额 2171.52 万元，税后净利润 1384.25 万元，达纲年纳税总额 787.28 万元；达纲年投资利润率46.43%，投资利税率 54.63%，投资回报率 34.82%，全部投资回收期 4.37 年，提供就业职位 192 个，达纲年综合节能量 33.35 吨标准煤/年，项目总节能率 29.74%，具有显著的经济效益、社会效益和节能效益。

目前，我国食用油消费仍以大豆油、棕榈油、菜籽油及花生油为主，占总消费量的近 90%，橄榄油、玉米油、葵花籽油、茶油等比重较小。

三、经营结果分析目前我国仍然是世界大豆油生产和消费大国，近年来我国大豆油供需双双增加。

我国大豆油产业特点有进口依赖度高、压榨业发展快且集中于沿海以及受农业、贸易和食品等国家政策的影响大等。

大豆油主要由中国、美国、阿根廷和巴西生产，其中中国的大豆油产量居世界第一，2016 年中国大豆油的产量为 1550 万吨，占全球大豆油总产量的 28.55%，美国的大豆油产量居世界第二，为 1014 万吨，占全球大豆油总产量的 18.68%，阿根廷和巴西的大豆油产量分别为 866 万吨和 796 万吨，分别占全球大豆油总产量的 15.95%和14.66%。

1、本期工程项目符合国家产业发展政策和规划要求，符合 xxx 经济园区行业布局和结构调整政策；项目的建设对促进 xxx 经济园区产业结构、技术结构、组织结构、产品结构的调整优化有着积极的推动意义。

2、项目拟建设在 xxx 经济园区内，工程选址符合 xxx 经济园区土地利用总体规划，保证项目用地要求，而且项目建设区域交通运输便利，可利用现有公用工程设施，水、电、气等能源供应有保障。

3、根据谨慎财务测算，本期工程项目达纲年投资利润率 46.43%，投资利税率 54.63%，全部投资回报率 34.82%，全部投资回收期 4.37 年，固定资产投资回收期 4.37 年，因此，本期工程项目经营非常安全，说明项目具有较强的盈利能力和抗风险能力。

4、本期工程项目利用现有土地，计划总建筑面积 10999.90 平方米（计容建筑面积 10999.90 平方米）；购置先进的技术装备共计 106 台（套），项目建设规模合理、经济技术实施方案可行。

5、本期工程项目总投资 3974.93 万元，其中：固定资产投资 2859.61 万元，流动资金 1115.32 万元；经测算分析，项目建成投产后达纲年营业收入 8439.00 万元，总成本费用 6593.34 万元，年利税总额 2171.52 万元，其中：税后净利润 1384.25 万元；纳税总额 787.28 万元，其中：增值税254.57 万元，税金及附加 71.29 万元，年缴纳企业所得税 461.42 万元；年利润总额 1845.66 万元，全部投资回收期 4.37 年，固定资产投资回收期4.37 年，本期工程项目可以取得较好的经济效益。

6、从高速增长转向高质量发展，必须进一步提高发展质量效益和创新能力，更好满足保持经济持续健康发展的必然要求；进一步解决我国经济发展不平衡不充分的突出问题，更好满足适应我国社会主要矛盾变化和全面建成小康社会、全面建设社会主义现代化国家的必然要求；进一步加快转变发展方式、优化经济结构、转换增长动力，更好满足遵循经济规律发展的必然要求，不断推动我国经济在实现高质量发展上取得新进展。

第二章经济效益分析一、投资情况说明截至目前，项目实际完成投资 2453.74 万元，占计划投资的 61.73%。

其中：完成固定资产投资 1566.03 万元，占总投资的 63.82%；完成流动资金投资 887.71，占总投资的 36.18%。

二、经济评价财务测算（一）营业收入估算根据初步统计测算，该项目实际实现营业收入 5049.86 万元，同比增长 24.95%（1008.35 万元）。

其中，主营业务收入为 4783.89 万元，占营业总收入的 94.73%。

（二）利润及利润分配根据初步统计测算，该项目实际实现利润总额 1253.27 万元，较去年同期相比增长 216.32 万元，增长率 20.86%；实现净利润 939.95 万元，较去年同期相比增长 199.38 万元，增长率 26.92%。

节项目建设进度一览表三、项目盈利能力分析按照相关计算准则，该项目主要盈利分析指标如下：1、投资利润率：51.08%。

2、财务内部收益率：20.74%。

3、投资回报率：38.31%。

第三章经营分析一、运营情况说明截至目前，该项目（公司）总资产规模达到 6519.24 万元，其中流动资产总额 2449.20 万元，占资产总额的 37.57%，资产负债率 20.80%，运营情况良好。

大豆油主要由中国、美国、阿根廷和巴西生产，其中中国的大豆油产量居世界第一，2016 年中国大豆油的产量为 1550 万吨，占全球大豆油总产量的 28.55%，美国的大豆油产量居世界第二，为 1014 万吨，占全球大豆油总产量的 18.68%，阿根廷和巴西的大豆油产量分别为 866 万吨和 796 万吨，分别占全球大豆油总产量的 15.95%和14.66%。