鞍钢股份2019年一季度财务指标报告

11.06 1,937,100
0
56,000
-73.4 210,500
91.36 110,000
0
56,600
-73.12 210,600
93.57 108,800
0
4,900
-40.24
8,200
-7.87
8,900
0
-600
-500
-100 -108.33
1,200
0
2019年一季度实现利润为56,000万元，与2018年一季度的210,500 万元相比有较大幅度下降，下降73.40%。实现利润主要来自于内部经营业 务，企业盈利基础比较可靠。
鞍钢股份2019年一季度财务指标报告
鞍钢股份2019年一季度财务指标报告
一、实现利润分析
项目名称
营业收入 实现利润 营业利润 投资收益 营业外利润
实现利润增减变化表
2019年一季度
2018年一季度
2017年一季度
数值 增长率(%) 数值 增长率(%) 数值 增长率(%)
2,446,300
13.71 2,151,300
从盈利情况来看，企业盈利对利息的保障倍数为2.87倍。企业盈利能 力对利息的保障程度偏低。
四、营运能力分析
项目名称 总资产周转天数 固定资产周转天数 流动资产周转天数 现金周转天数
资产周转速度表
2019年一季度 332
2018年一季度 373.19
182.97
200.83
99.47
128.04
48.77
内部资料，妥善保管
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鞍钢股份2019年一季度财务指标报告
鞍钢股份2019年一季度的营业利润率为2.31%，总资产报酬率为 3.81%，净资产收益率为3.15%，成本费用利润率为2.33%。企业实际投入 到企业自身经营业务的资产为8,759,700万元，经营资产的收益率为 2.58%，而对外投资的收益率为6.85%。
项目名称 存货周转天数 应收账款周转天数 应付账款周转天数 营业周期
营运能力指标表
2019年一季度 54.62
2018年一季度 64.11
9.5 15.35
9.6 40.61
64.12
73.71
2017年一季度 58.74 11.1 61.87 69.84
鞍钢股份2019年一季度营业周期为64.12天，2018年一季度为73.71
三、偿债能力分析
项目名称 流动比率 速动比率 利息保障倍数
偿债能力指标表
2019年一季度
2018年一季度
0.84 0.4
0.93 0.54
2.87
7.25
2017年一季度 0.79 0.5 5.14
内部资料，妥善保管
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资产负债率
0.42
鞍钢股份2019年一季度财务指标报告
0.45
0.51
鞍钢股份2019年一季度净利润为41,500万元，比2018年一季度有较 大幅度的下降，下降73.87%。而2018年一季度企业净利润比2017年一季 度增长47.45%。从这三季度情况看，企业净利润并不稳定。
2,245,800
91.80 1,788,600
83.14 1,693,700
87.43
23,700
0.97 30,200
1.40 18,400
0.95
73,700
3.01 69,900
3.25 63,200
3.26
28,600
1.17 28,200
1.31 33,500
1.73
30,000
1.23 33,700
项目名称
营业收入 营业成本 营业税金及附加 销售费用 管理费用 财务费用
成本构成变动情况表(占营业收入的比例)
2019年一季度
2018年一季度
2017年一季度
数值 百分比(%) 数值 百分比(%) 数值 百分比(%)
2,446,300 100.00 2,151,300 100.00 1,937,100 100.00
33.1
2017年一季度 422.5
226.17 133.92
7.98
鞍钢股份2019年一季度总资产周转次数为1.08次，比2018年一季度周 转速度加快，周转天数从373.19天缩短到332.00天。企业在资产规模增长 的同时，营业收入有较大幅度增长，表明企业经营业务有较大幅度的扩张， 总资产周转速度有较大幅度的提高。
1.57 26,600
1.37
二、盈利能力分析
项目名称 营业毛利率 营业利润率 成本费用利润率 总资产报酬率 净资产收益率
盈利能力指标表(%)
2019年一季度
2018年一季度
wk.baidu.com
7.23 2.31
15.46 9.79
2.34
10.8
3.81
10.95
3.15
12.41
2017年一季度 11.62 5.62 5.99 6.01 9.4
2019年一季度流动比率为0.84，与2018年一季度的0.93相比略有下 降。2019年一季度流动比率比2018年一季度下降的主要原因是：2019年 一季度流动资产为2,716,500万元，与2018年一季度的3,263,700万元相比 有较大幅度下降，下降16.77%。2019年一季度流动负债为3,233,500万元， 与2018年一季度的3,494,900万元相比有较大幅度下降，下降7.48%。流 动资产下降速度快于流动负债的下降速度，致使流动比率下降。
2019年一季度营业利润为56,600万元，与2018年一季度的210,600 万元相比有较大幅度下降，下降73.12%。以下项目的变动使营业利润增加： 公允价值变动收益增加2,400万元，营业收入增加295,000万元，资产减值 损失减少11,000万元，营业税金及附加减少6,500万元，财务费用减少 3,700万元，共计增加318,600万元；以下项目的变动使营业利润减少：管 理费用增加400万元，销售费用增加3,800万元，营业成本增加457,200万 元，共计减少461,400万元。增加项与减少项相抵，使营业利润下降142,800 万元。
内部资料，妥善保管
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鞍钢股份2019年一季度财务指标报告
天，2019年一季度比2018年一季度缩短9.58天。
从存货、应收账款、应付账款三者占用资金数量及其周转速度的关系 来看，企业经营活动的资金占用有较大幅度的下降，营运能力明显提高。
五、发展能力分析 从这三季度来看，鞍钢股份的营业收入持续快速增长。2019年一季度 营业收入为2,446,300万元，比2018年一季度增长13.71%，这一增长速度 是在2018年一季度取得了较大幅度增长的基础上取得的。说明营业收入的 增长是有基础的。