香港MPF制度介绍

*有关入息： 雇员：现金收入，包括任何薪金、工资、假期津贴、费用、佣金、花红、合约酬金、津贴等（房屋津 贴/利益除外） 自雇人士：源自在香港生产货品或提供服务的收入 雇主可选择为全部或部分雇员提供额外供款，例如按雇员职级制定不同供款率。 附注：雇主并无责任作出与雇员自愿供款相同的供款，但若雇员选择作出自愿供款，雇主必须在其入 息中扣除，并支付供款于强积金计划。
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香港退休养老保障制度概况
概况描述 •属于个人自愿行为，不享受税收优惠政策。
个人储蓄
•通过政府强制性法规的出台强制推行强积金计划（完全积累制）， 纳入强制供款范围的企业、雇员范围较广，香港所有符合供款条件的 雇主、雇员、自雇人士从2000年12月1日起必须参与供款。 •职业退休计划为推行强积金制度前的企业雇员补充养老计划（完全 积累制），但属企业雇主自愿行为，故覆盖面很狭窄，大多数中小企 业的雇员得不到退休计划保障。 •根据MPF条例，已建立ORSO计划并符合豁免规定的企业，可以申请 MPF豁免，但获豁免的雇主必须给现有雇员和新雇员一次选择机会— —选择参加MPF或ORSO计划。 •综援计划仅为退休后收入低于规定较低生活水平以下人士提供的基 本社会保障，属于救济性质，与严格意义上人人享有的基本统筹养老 有较大的不同。
资料来源：香港MPF考察资料
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香港强积金计划（MPF）推出的背景原因及目的 香港强积金计划（ ）
推出的背景原因 目 的
•香港的人口老龄化加剧： 香港的人口老龄化加剧： 香港的人口老龄化加剧 目前65岁以上的人口约占总人口的10%， 预计到2016年，这比率将升至13%，到 2036年，更将高达20% 建立以强积金制度为主，综援计划和个人储 蓄为辅的具香港特色的三大安老支柱
强积金计划
强制设立 信托形式 有，由强积金管理局负责 完成60天的雇用期后开始（从事饮食或建筑业的 临时雇员则在雇佣期的首日开始） 在整段雇用期内最低供款5% 在整段雇用期内（不包括首30天）最低供款5% 所有以金钱形式支付的收入，但不包括房屋津贴 每月4000港元——雇主必须供款，而雇员则可选 择供款与否 每月20000港元——可自愿增加供款 65岁 60岁 完全及时归属权（强制供款部分） 较严谨 退休、身故、完全丧失工作能力、小额节余（不 多于5000港元）或永久离开香港
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主要内容： 主要内容：
–概况介绍 –强积金监管主体及经营主体 –强积金条例要点 –强积金计划的税收优惠 –强积金计划的投资政策监管 –强积金计划条款 –强积金的销售和培训
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强积金监管主体及其职能、 强积金监管主体及其职能、相关法规
香港强积金管理局 （MPFA）
香港证券及期货事务 监察委员会（SFC） •负责审批投资经理及获 其转授权力的人士（投 资顾问、证券交易商、 投资顾问代表、交易商 代表）的资格及经验 •负责强积金计划产品的 销售文件的披露规定 •负责审批强积金计划广 告的认可申请 *《证监会强积金产品守 则》99/6 *《只限于在推销强制性 公积金计划时附带提供 关于证券投资的意见的 中介人注册指引》99/7
就证券及保险单提供 意见的强积金中介人须 同时符合SFC和OCI所 定的牌照规定
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强积金管理局架构
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强积金计划中对于受托人及投资经理的有关规定
强积金管理局 自雇人士 雇员 雇主 投资经理 受托人 •受托人必须符合严谨的标准，包括具有稳健 的财政状况、合适的资格及经验，以及足够 的内部控制措施以托管计划资产 --1.5亿港元的实收资本及净资产 --3，000万港元的实收资本及净资产，如果 母公司是银行、保险公司或信托公司实收资 本达1.5亿港元 •维护累算权益，依据审慎管理者原则管理强 积金资金 •受托人有责任确保获委任的投资经理及其他 服务提供者遵守强积金的各项规定、标准及 指引 •明确计划运行及资产独立等详细要求 •向MPFA汇报 保管人 投资经理 •强积金计划的主要投资经理必须是在香港成立的投资管 理有限公司，并至少拥有1，000万元的缴足款股本及至少 相同款项的净资产 •该投资管理有限公司须获证监会注册，并符合积金局认 可单位信托基金或汇集退休基金所需的资格。如涉及投资 金融衍生工具，投资经理也须另备有关的专业知识 •投资经理可委任其他投资经理代为管理海外证券。该等 投资经理必须为认可监管机构所授权，并与香港的投资经 理保持联系 •投资经理及其获转授人必须独立于强积金计划的受托人 及保管人 •投资经理必须依循审慎管理者原则管理及投资强积金资 金 •协助受托人制定投资政策陈述书，公开投资管理的支出 13 由核准受托人 管理的强积金 计划 退休时所得的 权益
香港保险业监理处 （OCI） •负责审批和监管保 险人（长期及综合 业务）、人寿保险 代理人、保险经纪 、或上述各方的雇 员 •保险中介人有关强 积金计划的资格认 证考试规定
香港金融管理局 （HKMA） 负责监管经 MPFA注册认可 的强积金中介机 构及其雇员，按 MPFA规则和指 引进行定期审查 ，并为需要资本 金担保的中介机 构提供咨询
主要内容： 主要内容：
–概况介绍 –强积金监管主体及经营主体 –强积金条例要点 –强积金计划的税收优惠 –强积金计划的投资政策监管 –强积金计划条款 –强积金的销售和培训
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强积金条例要点
供款率 雇主/雇员 强制性供款率 强制性供款之有 关入息*下限 强制性供款之有 关入息*上限 雇主及雇员均按雇员有关入 息*之5%作出供款 雇主—无论雇员的入息有多少 ，雇主均须作出强制性供款 雇员—每月港币4，000元 雇佣双方均为每月港币20，000 元 自雇人士 有关入息之5% 每月港币4，000元或 每年港币48，000元 每月港币20，000元或 每年港币240，000元
300%
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强积金制度实施时间表
2000年12月1日 2000年初 2000年1月3日 2000年5月3日 2000年10月12日 2000年11月1日
开始销 售强积 金产品 及合资 格人士 加入计 划
开始接 受强积 金豁免 申请
截止接 受强积 金豁免 申请
雇主向 雇员提 供选择 职业退 休计划/ 强积金 计划资 料的最 后限期
机密
香港MPF制度介绍 制度介绍 香港
中国平安保险公司团体退休金项目小组 2000/10/8
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主要内容： 主要内容：
–概况介绍 –强积金监管主体及经营主体 –强积金条例要点 –强积金计划的税收优惠 –强积金计划的投资政策监管 –强积金计划条款 –强积金的销售和培训
21个核准信托人
盈科（PACIFIC CENTURY） •8家由银行发起：HSBC、BCT、东亚、交通银行、中银保诚、RBC、花 旗、渣打、 •2家由资产管理公司发起：Bermuda、 Butterfield
300000个MPF计划
•香港现有30万家公司，其中：100人以上的公司占3%，10-100人的公司 占10%，少于10人的公司占87%
强积金计划 （MPF）/ 职业退休计划 （ORSO）
综合社会保障 援助计划
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职业退休计划（ORSO）和强积金计划（MPF）的不同特点 职业退休计划（ ）和强积金计划（ ）
职业退休计划
性质 成立形式 受托人审核 参与资格 雇主供款率 雇员供款率 入息定义 最低入息水平 最高入息水平 退休年龄 提早退休年龄 权益归属 投资限制 支付权益 自愿设立 信托或保险形式 无 由雇主订立，一般为三个月的 试用期过后开始 通常为5%—15% 通常为0%—5% 通常为基本月薪，有时包括房 屋津贴 无 无 通常为60—65岁 通常为55岁以上 归属比例按年资而定 较少 退休、身故、伤残覆盖面太低 现有的职业退休保障计划覆盖面太低： 现有的职业退休保障计划覆盖面太低 在目前约300多万工作人口中，只有 20—30%获得职业退休计划的保障
强 积 援 金 制 度 划 计
综 人 储 蓄
个
•世界银行倡议的三大安老支柱： 世界银行倡议的三大安老支柱： 世界银行倡议的三大安老支柱 香港政府认识到，最佳的退休保障制 度，便是利用三大安老支柱为市民提 供全面的退休保障
旇
：
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香港强积金计划（MPF）的市场状况 香港强积金计划（ ）
MPF监管线 监管线 主要说明
1个强积金管理局
•强积金管理局主要负责强积金计划及合格受托人的注册核准、并监管核 准受托人的事务及活动，以确保受托人审慎地管理所负责的注册计划 •从2000年1月10日起，强积金管理局担任职业退休计划注册处处长职能 •11家由寿险公司发起：AIA、AETNA、AXA、CEF、PRINCIPAL、CMG、 CHINA LIFE、CRC、MANULIFE、EAGLE STAR
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各家核准受托人对强积金计划（MPF）市场的目标份额 各家核准受托人对强积金计划（ ）
目标市场份额 汇丰银行（HSBC） AIA MANULIFE AXA BCT CEF EAGLE STAR …... TOLAL 40% 30% 20% 10-15% 5% 5% 5% …...
•各家信托人的目标市 场总额累计已达300%， 300% 为现有市场份额的3倍 之多，竞争之激烈可 见一斑
雇员提 交职业 退休计 划/强积 金计划 决定的 最后限 期
开始 强积 金供 款
附注：上述时间表可因强积金管理局的修订而改变
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强积金计划适用对象及豁免对象
合资格人士 所有雇主必须为以下雇员向强积金计划供款 ： •雇员年龄介乎18至65岁，并雇佣满60天或以 上，不论其为全职、兼职或合约雇员 •任何属于行业计划的行业之临时雇员（建议 中为饮食和建筑业），并按日雇佣或雇佣期 少于60天的固定期间 所有自雇人士如符合以下定义，亦必须为强 积金计划进行供款： •入息来自其在本港生产的货品或提供的服务 或向本港或以外地方提供货品或服务 •（独资经营者或合伙业务的合伙人均属于自 雇人士） 获豁免人士 凡属以下类别的人士，则无须参与强积金计 划： •当强积金条例执行时，已年届64岁或以上的 雇员及自雇人士 •受雇期不足60天的雇员（临时雇员除外） •受雇于欧洲联盟属下欧洲委员会驻港办事处 的人士 •家务雇员 •公务员 •补助或津贴学校的教员 •自雇小贩 •来港工作不超过12个月的海外人士 •属香港以外地方的公积金或退休计划成员 •为强积金条例列明并获得强积金管理局核准 的豁免计划成员