股权投资业务流程指引样本
股权投资--投资业务流程图
项目源 联系项目方
初步沟通与尽调
项目承揽 （投资业务部门 ，风控部门 ）
重新进入立项程序
整理总结沟通结果
反馈初步尽调结果 项目初步审议
立项报告Biblioteka 重新了解情况放弃项目 尽职调查 （投资业务部门 ）
项目终止
未通过
项目立项 （投资风控部）门
通过
深入尽调 /签订框架 协议
建立底稿
形成投资建议书
申报
未通过 签订最终投资协议
风控评审
反馈意见
项目决策 （投资决策人员 ，风控部门 ）
项目决策机构
通过
划款 / 工商变更
项目投后管理
项目实施 （投资业务部门 ，项
目管理部门 ）
企业业绩跟踪
企业业绩出现波动
根据合同进行投资 价格调整
项目退出
后续管理 （投资业务部门 ，项目管理部门 ）
股权投资业务流程指引
股权投资业务流程指引1、项目搜集创业投资公司的项目主要有三个来源：（1）依托创新证券投资银行业务、收购兼并业务、国际业务衍生出来的直接投资机会，投资对象为准三板企业、准二板上市企业、准主板上市企业。
它的特点是贴近资本市场，退出渠道畅通，资金回收周期短，回报较为丰厚；（2）与国内外创业投资公司结为策略联盟，互通信息，联合投资；（3）派出专门人员跟踪和研究国内新技术以及资本市场的新热点，通过项目洽谈、寄送资料、报刊资料、电话查询、项目库推荐、访问企业或网上搜索等方式寻找项目信息，作好项目储备。
2、项目初审项目投资经理在接到商业计划书或项目介绍的七个工作日内，对项目进行初步调查，提出可否投资的初审意见，编写《投资价值初步分析报告》并填制《项目概况表》。
项目经过初选后分类、编号、入库。
3、签署保密协议如有需要，在要求提供完整的商业计划书之前，项目投资经理应与企业签署保密协议。
若企业一开始提供的就是完整的商业计划书，则在接受对方的商业计划书之后就可与之签署保密协议。
4、立项申请与立项项目初审后认为需要对企业做进一步调查研究的，由研究员编写《项目前期调研报告》，并由项目投资经理填写《立项审批表》，一同报公司项目考评会批准立项。
经批准的项目可以进行尽职调查工作。
5、尽职调查立项批准后，组织尽职调查团队到项目企业进行尽职调查，并填写完成企业《尽职调查报告》。
尽职调查认为可以投资的企业与项目，项目组编写完整的《投资建议书》。
尽职调查一般应在二十个工作日内完成。
6、投资决策委员会审查董事会下设投资决策委员会，由该委员会代董事会行使投资决策权。
投资决策委员会采用会议及信函两种工作方式，投资项目应取得投资决策委员会简单多数通过，当投资决策委员会中对所提交讨论的投资项目赞成与反对票各占1/2时，由投资决策委员会主席做出投资决议。
所有内部审查工作自接到项目投资经理提交完整材料之日起十个工作日内完成，并形成《投资决策委员会决策意见表》。
私募股权投资基金的操作流程完整版
私募股权投资基金操作流程一项目选择和可行性核查（一）项目选择由于私募股权投资期限长、流动性低，投资者为了控制风险通常对投资对象提出以下要求:1、优质的管理，对不参与企业管理的金融投资者来说尤其重要；2、至少有2至3年的经营记录、有巨大的潜在市场和潜在的成长性、并有令人信服的发展战略计划；3、行业和企业规模（如销售额）的要求,投资者对行业和规模的侧重各有不同，金融投资者会从投资组合分散风险的角度来考察一项投资对其投资组合的意义.4、估值和预期投资回报的要求,由于不像在公开市场那么容易退出，私募股权投资者对预期投资回报的要求比较高，至少高于投资于其同行业上市公司的回报率。
5、3-7年后上市的可能性,这是主要的退出机制.6、另外，投资者还要进行法律方面的调查，了解企业是否涉及纠纷或诉讼、土地和房产的产权是否完整、商标专利权的期限等问题。
很多引资企业是新兴企业，经常存在一些法律问题，双方在项目考查过程中会逐步清理并解决这些问题。
（二）可行性核查对于PE，选择投资的目标企业，是整个基金投资行为的起点,这一“淘金"的过程主要包括两个方面：一是有足够多的项目可供筛选，二是用经济的方法筛选出符合投资标准的目标公司。
(1）项目来源项目中介：拥有大量客户关系的律师（事务所）、会计师(事务所）、咨询公司、投资银行、行业协会等等，PE也会积极主动的寻找潜在的合作伙伴（或目标公司)，例如，帮助其在海外的投资组合中的公司寻找在中国的战略合作伙伴。
(2)市场调研在获得项目信息后，PE团队中得分析员会着手进行调研，行业研究的首要工作是精确的定义目标公司的主营业务,从大行业到细分行业，再到商业模式、盈利模式，乃至目标客户,通过对产业链、市场容量、行业周期、技术趋势、竞争格局和政策等方面的分析，获得对目标公司所在行业的初步、全景式了解。
（3）公司调研主要包括：1、证实目标公司在商业计划书中所陈述的经营信息的真实性；2、了解商业计划书没有描述或是无法通过商业计划书表达的内容，如生产流程、员工精神面貌等；3、发现目标公司在当前经营中存在的主要问题，而能否解决这些问题将成为PE 前期投资决策的重要依据。
股权投资基金项目投资流程进度表
项目投资流程进度表
项目名称
项目经理（经办人）
分管投资总监
投资流程管理进度
1.初审阶段
时间：
商业计划书□ 项目概述（one page） □ 项目初审表 □
流程平台初核
项目经理意见
分管投资ห้องสมุดไป่ตู้监对本阶段的意见
2.复审阶段
时间：
保密协议□*尽职调查文件包□
项目投资建议书□
流程平台复核
项目经理意见
分管投资总监对本阶段的意见
投资决策委员会主席批示意见
3.投资决策阶段
时间：
投资项目专家咨询意见书 □ MDS □ 投资备忘录 □
投资意向书 □ 投资合同 □
流程平台复核
行业专家组意见
分管投资总监对本阶段的意见
投资决策委员会决议
投资决策委员会主席批示意见
填表说明
1.* 尽职调查文件包：包括商务尽职调查/财务尽职调查/法务尽职调查/人事尽职调查/技术尽职调查。
2.流程平台含公司财务、法务及人事等后台支持部门。
3.本表由项目经理经办，对表列文档在其选择框内打勾。并将本流程表送报主管投资总监、董事会主席及投资决策委员会审批。
投资业务操作流程图
投资业务操作流程第一章总则第一条为加强投资管理，规范投资行为，防范投资风险，提高投资资产质量和经营效益，促进投资工作规范化、制度化和科学化，根据国家有关法律法规和《投资管理基本制度》，制定本流程。
第二条本流程是公司办理投资业务必须遵循的基本规则，是规范投资业务运作程序的基本依据。
第三条投资业务操作遵循审投分离的原则，实行第一责任人和投资环节责任人制度。
第四条投资必须坚持以下原则：1、投资自主经营、自担风险的原则，不受任何单位和个人的干涉，不得接受任何单位和个人强令融资。
2、“安全性、流动性、效益性”协调统一的原则。
3、以服务中小企业为宗旨，坚持“小额、流动、分散”的投资原则。
第二章投资程序第五条投资业务的基本程序：客户申请→受理与调查→审查→审议与审批→与客户签订合同→投资款发放→投后管理→投资收回。
从申请到受理不得超过1个工作日；投资调查原则上不超过3个工作日；审查原则上不超过2个工作日；审批原则上不超过2个工作日；审批后的投资款须当日发放。
第六条投资业务流程：（一）受理与调查。
客户向市场部提出融资申请，市场部受理并进行初步认定，对符合基本条件的投资业务进行调查，调查结束后将调查材料送审查人审查。
（二）审查。
审查人对市场部提交的调查材料进行审查，提出审查意见，报评审会审议。
（三）审议与审批。
评审会审议后，有权审批人根据审议结果进行审批。
（四）总经理审批后，市场部与客户签订相关合同,完善相关手续后发放投资款，负责各项投后管理工作。
第三章项目投资责任人第七条项目投资业务管理实行第一责任人和投资环节主责任人制度。
第八条项目负责人为第一责任人；项目调查主责任人对投资业务投前调查的真实性负责；审查主责任人对投资业务审查的合规合法性和审查结论负责；审批主职责人对投资业务的审批负责；第一责任人对投资业务发生后监管、本息收回和债权保全负责。
第九条主责任人界定。
市场部负责人为调查主责任人和投后管理主责任人，参与调查人员为次要责任人；风控部门负责人为审查主责任人；评审会和总经理为审批主责任人。
企业内控手册之股权投资管理流程-手册模板
企业内控手册之股权投资管理流程-手册模板
内部控制手册（下册）
控制活动第XX号—股权投资管理
1 控制目标
投资管理的合法合规目标，是指投资活动符合国家法律法规要求，建立并执行有效的企业内部规章制度。
投资管理的经营效率与效果目标，是指投资决策有效，投资方案落实到位，实现预期投资目标。
2 流程目录与制度
2.1 流程目录
2.2相关规章制度
《制度名称》（文号）
3 工作界面与不相容职责
3.1 工作界面
3.2 不相容职责
投资申请与决策
投资实施与监督
投资实施与后评价
4 主要关注风险
1
内部控制手册（下册）
内部控制手册（下册）5 流程图与控制矩阵
5.1 LCXX.XX XXXX
5.1.1 LCXX.XX.XX XXXX
3。
股权投资业务尽职调查操作指引
第二章尽职调查工作的基本内容和方式第一条尽职调查一般应包括法律尽职调查、商业尽职调查、财务尽职调查和风控核查等四个方面内容。
第二条根据投资标的的实际情况，尽职调查可采取以下方式进行：1.查阅材料；2.委托律师事务所、会计师事务所、资产评估机构等中介机构对投资标的进行调查；3.赴工商行政管理部门等登记机构调取档案文件；4.实地或电话访谈；5.列席投资标的董事会、股东大会会议；6.实地查看重要实物资产；7.参考具有符合资质要求且具有市场公信力的外部机构出具的尽调报告文件，在开展审慎核查工作的基础上，提交符合公司要求的尽职调查报告。
8.其他有效可行的方式。
第三条项目团队成员应客观、公正、准确地提出尽职调查意见。
第四条对于外部专业机构出具的专业意见，项目团队应当结合获取的信息对其内容进行核查和分析，对专业意见存有异议的，应主动与中介机构进行协商，并可要求其作出解释或出具合理依据。
第三章投资标的法律尽职调查工作要点第五条法律尽调一般应包括以下基本要点：（一）了解投资标的历史沿革情况，包括投资标的的设立、历次股权变更等情况，并获取相关证明文件；（二）了解拟投资标的股权结构、主要股东及实际控制人情况，并获取相关证明文件；（三）投资标的组织结构；（四）主要高管和核心团队人员介绍。
第六条项目组可根据拟投资目标的特点和项目实际需要，有选择、有重点地开展以下事项的法律尽调。
（一）资质与资格1.投资标的生产经营过程中取得及必须的批文或许可证、资质证书，核查有效性及续展的可行性；2.投资标的或其主要负责人被认定的特殊资格。
（二）关联方及关联交易1.调查主要股东及实际控制人直接持股的子公司（包括全资、控股、参股、联营、合作、投资企业等，下同）、不具备法人资格的下属企业或职能部门（包括分公司、营业部、代表处、中心等）；2.调查投资标的关联交易是否按照公司章程履行了必要的批准程序，定价是否合理，分析关联交易的必要性和经常性。
3.核查控股股东或实际控制人及其控制的企业的业务范围、股权结构、关联关系或一致行动情况，核查同业竞争情况。
股权投资操作指引
工作步骤及内容
涉及文件
所属部门
备注
收到客户融资意向
《商业计划书》（1）
项目初选
资料收集
《项目初步调查报告》（2） 投研
与融资方实地交流
《访谈笔录》（3）
访谈笔录至少有三次记录，此过程为第一次
部门内部项目初评
《部门会议纪要》（4） 《立项申请报告》（5）
投研
对项目进项通过、否决、跟踪三阶段划分 确立项目第一责任人
尽调阶段 企业尽职调查（法律、财务等)
《访谈笔录》（11）
投研
企业真实情况详尽说明 内容以访谈清单为准
《尽调风控测试表》
风控
项目评审
草拟投资建议书
《投资建议书》（12）
投研
以企业情况研究项目投资可行性
投委会投票
对报告进行风险评估
提交经理办公会审议
召集投委会 提交投委会审议 根据决议补充材料
《访谈笔录》（13）
补充材料Βιβλιοθήκη 《投资风险评估报告》风控
《项目评审意见表》(14) 《项目评审会议纪要》
经理办公会
《项目评审通知》
《投委会决议》（15) 补充材料
投研
以风控要求针对性访谈 以风控要求针对性索要企业相关资料
做出是否上会说明
以投委会决议进行下一步工作
进项项目风控测试
《立项风控测试表》
风控
项目立项
对项目做立项审批
《经理办公会会议纪要》 《立项审批》（6）
经理办公会
对拟通过项目做问题及工作重点总结 项目立项报备且含尽调费用预算
《投资意向书》（7）
初步和企业达成投资意向框架
确定初步投资意向
《尽职调查清单》（8） 《保密协议》（9）
股权投资流程图
股权投资流程图（新设公司流程）各子公司投资部/职能部门总经理办公会/党委会董事会/股东会国资部门立项申请材料初步论证
形成正式立项报告
审批
1.编制可研报告
2.聘请专家论证并形成意见
3.拟定投资材料形成决议
成立项目工作小组
审议
形成决议审批
审批
批准同意
提交审批文件
项目实施项目后评价同意否决
如需政府审批
股权投资流程图（直接投资或收购其他公司股权）投资部/职能部门中介机构总经理办公会/党委会董事会/股东会国资部门
如需
政府
审批
否决
同意
公司解散与清算工作流程图
合资方 职能部门 总经理办公会/党委会 董事会/股东会。
股权投资业务操作细则（超详细）（律师审核版）
股权投资业务操作细则（超详细）（律师审核版）股权投资业务操作细则1.总则1.1 为保证公司股权投资业务规范、稳健地运作，有效规避和控制风险，保障公司的合法权益，特制定本实施细则。
1.2 这里所指的股权投资业务是指投出的期限在1年以上(不含1年)各种股权性质的投资业务。
1.3 该实施细则作为股权投资业务的工作指导，对投资业务开展过程中的具体流程、输出输入材料、项目开展里程碑、项目风险控制节点进行描述。
1.4 股权投资业务分为项目立项、尽职调研与决策、项目的合同签署及投资款支付、已投资项目后期管理、投资退出五个阶段。
1.5 本细则所涉及的单位、部门的简称：投资决策委员会简称投委会风险控制部简称风控部2.项目立项为保证项目选择的科学性，对拟投资项目的选择采用立项制度，即项目组将认为具有投资价值项目的基本情况、行业状况、投资思路等提请总裁审议，判断项目的投资价值并决定是否对该项目展开深入调研，从而保证业务人员将有效的精力投入到优质的项目上，保证各部门之间有效沟通与协作。
2.1 工作流程2.2 流程描述2.2.1 投资部根据初步调研对项目进行筛选，指定项目负责人，项目负责人填写《项目立项申请表》（格式见附件一），编制《项目立项报告》和《尽职调查工作方案》（格式见附件二）。
2.2.2 项目负责人按要求提交《项目立项申请表》，经投资部负责人、主管副总审批后，报总裁申请立项。
2.2.3 总裁在收到立项申请后，原则上在5个工作日做出是否通过立项的项目立项决策表（附件三）。
2.2.4 项目立项结果分不同情况按照以下流程进行：（1）总裁审议通过，项目进入尽职调查流程；（2）总裁暂缓审议，要求进一步了解该项目情况并完善材料的，由项目负责人继续调研，重新履行程序；（3）总裁否决该项目，项目中止。
2.2.5 项目立项通过后，项目负责人在1个工作日内将立项资料报风控部备案，风控部在收到上述立项资料后3个工作日内制定风控调研需求并反馈给项目负责人。
股权投资操作规程
股权投资操作规程
《股权投资操作规程》
股权投资是一项非常重要的投资方式，它涉及到投资者对企业股权的购买、持有和出售等操作。
为了规范股权投资行为，降低投资风险，制定一套科学的股权投资操作规程显得尤为重要。
首先，投资者应该对待股权投资行为进行充分的调查和分析。
在选择投资标的时，要充分了解企业的经营情况、发展前景、财务状况等信息，以便能够做出正确的决策。
其次，投资者在进行股权投资时应该根据自身的风险承受能力和投资目标，制定具体的投资计划和投资策略。
这包括确定投资的金额、投资的时间、投资的方式等方面。
然后，投资者在持有股权期间应该与企业保持密切的联系，关注企业的经营状况和市场动态，及时调整投资策略，以充分保护自己的权益。
最后，投资者在进行股权出售时要对出售对象进行充分的评估，并根据市场情况和自身目标，选择合适的出售时机和方式，以取得最大的收益。
总之，股权投资操作规程的制定和遵循对于投资者来说至关重要。
只有遵循科学的规程，才能够保证投资的安全性和收益性。
希望各位投资者能够认真遵循《股权投资操作规程》，保护好自己的投资权益。
信托公司私人股权投资信托业务操作指引
信托公司私人股权(ɡǔ quán)投资信托业务操作指引信托公司私人股权投资信托业务操作(cāozuò)指引信托公司私人(sīrén)股权投资信托业务操作指引一、为进一步标准(biāozhǔn)信托公司(xìn tuō ɡōnɡ sī)私人股权投资信托业务的经营行为，保障私人股权投资信托各方当事人的合法权益，根据《信托公司管理方法》、《信托公司集合资金信托方案管理方法》等监管规章，制定本指引。
二、本指引所称私人股权投资信托业务是指信托公司将信托方案项下资金投资于未上市企业股权、上市公司限售流通股或者银监会批准可以投资的其他股权的信托业务。
信托公司以信托资金投资于境外未上市企业股权的，应经中国银监会及相关监管部门批准；私人股权投资信托投资于金融机构和拟上市公司股权的，应遵守相关金融监管部门的规定。
三、信托公司从事私人股权投资信托业务，应当符合以下规定：〔1〕具有完善的公司治理结构〔2〕具有完善的内部控制制度和风险管制制度〔3〕为股权投资信托业务配备与业务相适应的信托经理及相关工作人员，负责股权投资信托的人员到达5人以上，其中至少3名具备2年以上股权投资及相关业务经验。
〔4〕固有资产状况和流动性良好，符合监管要求。
〔5〕中国银监会规定的其他条件。
四、信托公司应当制定私人股权投资信托业务流程和风险管理制度，经公司董事会批准后执行。
五、私人股权投资信托风险管理制度包括但不限于以下内容：〔1〕目标企业的投资立项；〔2〕目标企业的实地尽职调查；〔3〕投资决策流程及限额管理；〔4〕目标企业的投资实施；〔5〕目标企业的管理；〔6〕目标企业股权的退出机制六、信托公司应建立与私人股权投资信托业务相适应的员工约束和鼓励机制。
七、信托公司开展私人股权投资信托业务应当遵循以下规定：〔1〕遵守有关法规的规定，不得损害社会公共利益；〔2〕按照私人股权投资信托文件的约定处理信托业务；〔3〕信托期限与股权推出安排相匹配，持股期限相对稳定，并在信托文件中明确股权退出安排；〔4〕以固有资金参与私人股权信托方案的，应当遵守信托公司净资本管理的有关规定，且在信托存续期间不转让收益权，也不得直接或间接以该受益权为标的进行融资。
省管企业长期股权投资项目管理流程指引
省管企业长期股权投资项目管理流程指引第一篇：省管企业长期股权投资项目管理流程指引山东省省管企业长期股权投资项目管理流程指引第一章总则第一条为规范省管企业（以下简称企业）长期股权投资行为，提高投资决策的科学性，防范投资风险，促进企业持续健康发展，根据有关法律法规，结合实际，制定本指引。
第二条本指引适用于企业长期股权投资项目（以下简称投资项目）管理，即企业以其自有资金或资产向其他单位进行投资以期在未来获得投资收益的经济行为。
包括以通过被投资企业利润分配或股权退出获取收益的股权投资项目，以设立子公司或对子公司进行增资、收购股权控股或参股其他企业进行产业经营的项目等。
第三条企业投资业务采用“主体清晰、权责明确、制度完备、流程严密、决策科学、追究到位”的管理模式，遵循下列原则：（一）健全性原则：投资管理须覆盖企业投资相关的各部门和各级岗位，并渗透到投资业务的全过程，涵盖决策、执行、监督、跟踪管理、获取收益、考核评价、责任追究等各个环节；（二）有效性原则：通过科学的内控手段和方法，建立合理适用的投资决策流程，并适时调整和持续完善，维护投资决策的有效执行；（三）制衡原则：企业部门和岗位的设置权责分明、相互牵制；业务部门运作与管理支持适当分离，确保授权审批、执行、法务、审计等不相容岗位相互分离、制约和监督；（四）成本效益原则：企业运用科学化的经营管理方法降低运作成本，提高经济效益，以合理的投资管理成本实现最大的投资产出。
第四条企业应根据第三条的原则在各级企业建立健全投资管理制度，形成包括企业章程、投资管理基本制度、专项制度和相应实施细则、流程等分层次的投资管理制度体系。
第二章投资决策机构第五条企业应注重投资项目前期工作流程设计和执行，突出投资项目立项、尽职调查、可行性研究、风险评估、专家论证等关键环节。
集团母公司应建立完善的投资论证制度和方法体系，对投资项目进行全方位论证，包括战略相符性、技术可行性、经济可行性、市场前景、资金保障、投资架构设计、风险控制等各个方面。
私募股权投资基金财务顾问业务操作指引模版
银行私募股权投资基金财务顾问业务操作指引目录第一章总则第二章开展业务基本规定第三章业务流程第一节总体业务流程第二节业务申请第三节募集资金第四节设立基金第五节项目投资第六节投后管理第七节投资退出与清算第四章收入分配第五章附则第一章总则第一条为大力发展银行私募股权投资基金财务顾问业务，规范业务流程，指导分行开展业务及防范业务开展中的相关风险，根据《中华人民共和国商业银行法》、《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》等法律、法规和规章制定本指引。
第二条银行私募股权投资基金（包括“产业基金”）财务顾问业务指总行和分行通过独立地或与其他机构合作的方式为私募股权投资基金或基金管理公司提供财务顾问服务（服务内容包括：基金方案设计、资金募集、基金设立、投资管理和运作等咨询建议），并针对以上一揽子服务内容或其中部分服务内容收取相应的顾问费以及参与投资收益分成的业务模式。
第三条全国性的基金原则上由总行直接牵头负责，区域性的基金原则上由分行为主负责。
第四条分行参与牵头设立基金可采取财务顾问的形式为客户提供相关服务，并按照本办法执行。
第五条总行投资银行部为私募股权投资基金财务顾问业务的归口管理部门，其职责为：指导分行开展私募股权投资基金财务顾问业务，在合作机构、业务申请、方案设计、基金组建、项目投资等方面对分行开展此项业务进行审核。
第六条一级分行投资银行部为分行私募股权投资基金财务顾问业务的牵头部门，其主要职责为具体提供和实施各项财务顾问业务服务内容。
第七条各一级分行应按照符合客户利益与风险承受能力的原则，同时兼顾分行自身对于该类业务的经营条件，审慎地开展私募股权投资基金财务顾问相关业务。
第八条我行提供服务的私募股权投资基金所投资行业应为国家鼓励的产业，项目退出方式原则上应以IPO或重组上市为首要退出方式。
第二章开展业务基本规定第九条申请开展私募股权投资基金财务顾问业务的分行，应具备下列条件：(一) 已设立投资银行部，每支基金均需根据基金的特点组成专门的基金财务顾问团队；(二) 每支基金财务顾问团队的人员安排均需做到专人专岗，岗位的设置应能够保证基金的专业运营需要。
股权投资运作流程是怎样的
股权投资运作流程是怎样的一、项目搜集；二、项目初审；三、签署保密协议；四、立项申请与立项；五、尽职调查；六、投资决策委员会审查；七、签订投资协议；八、对项目企业的跟踪管理；九、投资的退出。
股权转让是有一定的法定流程的，要求我们按照相关法律法规的规定办理相应的流程，以此减少在股权转让的过程中出现的法律风险，确保股权转让的合法性。
因此我们需要了解▲股权投资运作流程方面的知识，在办理股权转让的时候严格的按照股权转让的流程进行，增强办理股权转让流程的熟练度。
▲一、股权投资运作流程▲1、项目选择和可行性核查由于私募股权投资期限长、流动性低，投资者为了控制风险通常对投资对象提出以下要求：优质的管理，对不参与企业管理的金融投资者来说尤其重要。
至少有2至3年的经营记录、有巨大的潜在市场和潜在的成长性、并有令人信服的发展战略计划。
行业和企业规模(如销售额)的要求。
投资者对行业和规模的侧重各有不同，金融投资者会从投资组合分散风险的角度来考察一项投资对其投资组合的意义。
估值和预期投资回报的要求。
由于不像在公开市场那么容易退出，私募股权投资者对预期投资回报的要求比较高，至少高于投资于其同行业上市公司的回报率。
3-7年后上市的可能性，这是主要的退出机制。
另外，投资者还要进行法律方面的调查，了解企业是否涉及纠纷或诉讼、土地和房产的产权是否完整、商标专利权的期限等问题。
很多引资企业是新兴企业，经常存在一些法律问题，双方在项目考查过程中会逐步清理并解决这些问题。
▲2、投资方案设计、达成一致后签署法律文件投资方案设计包括估值定价、董事会席位、否决权和其他公司治理问题、退出策略、确定合同条款清单并提交投资委员会审批等步骤。
由于投资方和引资方的出发点和利益不同、税收考虑不同，双方经常在估值和合同条款清单的谈判中产生分歧，解决这些分歧的技术要求高，所以不仅需要谈判技巧，还需要会计师和律师的协助。
退出策略是投资者在开始筛选企业时就十分注意的因素，包括上市、出让、股票回购、卖出期权等方式，其中上市是投资回报最高的退出方式，上市的收益来源是企业的盈利和资本利得。
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在项目立项之初，项目投资经理即要为项目设计退出手段，然后随着项目进展及时修订。详细退出方式涉及三种：IPO（初次公开发行）、出售、清算或破产。初次公开发行涉及全国中小公司股权交易系统（新三板）、国内二板上市、主板上市，国外主板上市、创业板上市等；出售分为向管理层出售和向其她公司出售；当风险公司经营状况不好且难以扭转时，解散或破产并进行清算是可选取退出方式。新三板挂牌，IPO及转出售将是我司重要退出渠道。
5、公司近来两年及近来一期资产负债表、损益表、利润分派表、钞票流量表；
6、公司重要债务人、债权人及担保抵押状况；
三、公司治理构造及对外投资状况
1、公司组织构造图（涉及参控股公司）；
2、公司参控股公司业务、股权构造、经营状况等简介；
3、公司董事、高档管理人员、重要技术专家简介；
四、公司关联交易及同业竞争状况
2、项目初审
项目投资经理在接到商业筹划书或项目简介七个工作日内，对项目进行初步调查，提出可否投资初审意见，编写《投资价值初步分析报告》并填制《项目概况表》。项目通过初选后分类、编号、入库。
3、订立保密合同
如有需要，在规定提供完整商业筹划书之前，项目投资经理应与公司订立保密合同。若公司一开始提供就是完整商业筹划书，则在接受对方商业筹划书之后就可与之订立保密合同。
股权投资业务流程指引
1、项目收集
创业投资公司项目重要有三个来源：（1）依托创新证券投资银行业务、收购兼并业务、国际业务衍生出来直接投资机会，投资对象为准三板公司、准二板上市公司、准主板上市公司。它特点是贴近资我市场，退出渠道畅通，资金回收周期短，回报较为丰厚；（2）与国内外创业投资公司结为方略联盟，互通信息，联合投资；（3）派出专门人员跟踪和研究国内新技术以及资我市场新热点，通过项目洽谈、寄送资料、报刊资料、电话查询、项目库推荐、访问公司或网上搜索等方式寻找项目信息，作好项目储备。
1、公司股东从事业务状况简介，与否从事或投资于与我司业务有竞争关系业务；
2、公司重要客户清单，公司产品销售方式；
3、公司重要原料供应商名单，公司原材料采购方式，公司重要设备采购方式；
五、公司对外重大合伙合同、法律诉讼状况；
六、公司设立以来资产重组（资产出让、资产收购、股权转让、收购等状况）
七、公司发展规划，近期资金需求，拟投资项目状况。
业务档案三：审慎调查提纲
审慎调查提纲
一、行业调查
1、行业整体发展趋势是什么（行业市场走向）
2、行业总市场容量、其增长率及其判断根据
3、行业内影响公司利润因素
二、产品市场状况
1、产品市场规模、增长潜力及市场份额分布
2、公司产品重要竞争对手名单及对竞争对手占有市场份额分析
3、公司在产品技术、价格、分销渠道及促销手段等方面与竞争对手比较（互相优势所在，公司优势判断根据、对方优势相应对策）
图示：工作流程图
业务档案参照
业务档案一：项目概况表
项目概况表
项目人员 日期
项目名称
项目来源
行业板块
项目所在地区
联系方式
主营业务或重要产品简介
项目优势
项目现状
备注
业务档案二：公司所需提供资料清单
公司基本状况调查资料提纲
一、公司基本状况、历史沿革、股东构造
1、公司设立时间、注册资本、股东名单、出资方式及出资额、出资比例；
2、公司历次股权变更状况、当前注册资本、股东构造；
3、提供资料：营业执照、公司章程复印件，如设立或变更时经政府部门批准，提供批准文献；
二、公司资产及经营状况
1、公司重要产品及业务；
2、公司重要产品生产工艺流程；
3、公司重要资产状况：土地、房产、重要设备等数量、购买价格；
4、土地、房产、商标、专利等产权证明文献及生产允许、技术质量认证、GMP认证等文献（复印件）；
6、投资决策委员会审查
董事会下设投资决策委员会，由该委员会代董事会行使投资决策权。投资决策委员会采用会议及信函两种工作方式，投资项目应获得投资决策委员会简朴多数通过，当投资决策委员会中对所提交讨论投资项目赞成与反对票各占1/2时，由投资决策委员会主席做出投资决策。所有内部审查工作自接到项目投资经理提交完整材料之日起十个工作日内完毕，并形成《投资决策委员会决策意见表》。在项目投资详细实行过程中，若因客观因素遇与投资决策委员会通过之有关投资决策不符状况，应撰写书面报告并提交投资决策委员会重新决策。
4、公司产品可代替性分析、进入壁垒与退出壁垒（潜在竞争对手及其也许进入时间分析）
5、公司如何与正在研制同类产品大公司竞争
三、销售方略
1、公司当前销售体系是直销还是通过代理商，与代理商关系如何
2、现阶段销售战略或筹划，该筹划中要点是什么？如遇较大阻力将如何调节？
3、产品或服务推出到形成实际销售时滞有多长？（产品推销周期）
4、立项申请与立项
项目初审后以为需要对公司做进一步调查研究，由研究员编写《项当前期调研报告》，并由项目投资经理填写《立项审批表》，一同报公司项目考核会批准立项。经批准项目可以进行尽职调查工作。
5、尽职调查
立项批准后，组织尽职调查团队到项目公司进行尽职调查，并填写完毕公司《尽职调查报告》。尽职调查以为可以投资公司与项目，项目组编写完整《投资建议书》。尽职调查普通应在二十个工作日内完毕。
7、订立投资合同
投资决策委员会审查批准进行投资公司或项目，经公司法律顾问审核有关合同合同后，由董事长或董事长授权代表与合伙对方订立《投资合同》。
8、对项目公司跟踪管理
在投资合同生效后，项目投资经理详细负责项目跟踪管理，除了监控公司经营进展外，还应为公司提供战略性或方略性征询等增值服务，使公司在尽量短时间内迅速增值。跟踪管理详细内容有：a、定期（每月或每季，视项目公司详细状况而定）获得公司财务报表、生产经营进度表、重要销售合同等，并分析整顿为《公司状况月度分析表》；b、参加公司重要会议，涉及股东会、董事会、上市工作项目协调会以及《投资合同》中规定公司拥有知情权有关会议并形成《会议纪录》；c、每季度对公司进行至少一次访谈，理解公司经营状况、存在问题、提出有关征询意见并形成《公司状况季度报告》。
4、既有市场对产品认知度有多少，如何开发潜在消费需求？
5、产品或服务步入成熟期后营方略
6、既有营销人员专业素质及经验
7、产品定价方略及公司既有产品定价与否考虑了竞争市场因素