并购重组与纳税筹划方案设计
企业并购重组税务筹划的常见方法
企业并购重组税务筹划的常见方法企业并购重组是企业经营和发展中一个常见的环节，可以实现多样化经营、扩大企业规模、优化资源配置等目标。
在并购重组中，税务筹划是一个必不可少的环节，可以帮助企业节省税务成本，提高企业竞争力。
税务筹划的常见方法包括以下几种：1.税务尽职调查税务尽职调查是在企业并购重组前对目标企业的税务状况进行全面的了解和评估，旨在发现潜在的风险和优化税务筹划方案。
通过税务尽职调查，可以提前预知可能的税务问题和衍生风险，帮助企业制定更为合理的税务策略和方案。
2.资产评估资产评估是指对企业资产和负债进行评估，确定其价值，以确定企业合并或重组时的报价、资产置换方案等。
通过资产评估可以准确把握企业的价值，为税务筹划提供重要的参考。
3.合理运用税收优惠政策在企业并购重组中，税收政策是一个重要的税收筹划方向。
合理运用税收优惠政策对企业重组后的税负是非常有利的。
比如，在兼并重组中，企业可以根据相关政策进行资产或股权置换，避免不必要的税费支出。
同时，根据租赁、承包等会计政策，企业可以通过合理的运作方式来降低税务成本。
4.合理调整企业财务结构企业的财务结构对税务筹划有重要的影响。
优秀的财务架构可以帮助企业减少税务成本，提高企业竞争力。
根据企业不同的财务结构进行调整，对企业重组后的税负是非常重要的。
通过资本化、控制风险、优化利润等方式，可有效提高企业的经济效益，并降低税务成本。
5.避免重复征税在企业重组的过程中，可能存在与其相关的征税问题。
避免重复征税可帮助企业降低税务成本。
在合并过程中，要求合并方的股东个人暂时不要出售股份以避免资产评估增值税和企业所得税的重复征税。
同时，合并后的公司应该在合法遵循法律的前提下，尽可能地降低税收负担。
综上所述，企业并购重组涉及到的税务问题很多，需要企业进行全面的税务筹划。
通过税务尽职调查、资产评估、合理运用税收优惠政策、合理调整企业财务结构、避免重复征税等措施，可以帮助企业降低税务成本，提高企业竞争力。
企业并购重组税务筹划的常见方法
企业并购重组税务筹划的常见方法随着经济全球化的加剧，企业并购与重组已成为企业发展的一种重要方式。
在这一过程中，税务筹划显得尤为重要。
税务筹划是指依据相关法律法规，通过制定合理的税务政策和计划，合法合规地最小化企业税负的过程。
本文将从不同的角度介绍企业并购重组税务筹划的常见方法。
一、事前税务尽职调查事前税务尽职调查是企业并购重组税务筹划的首要步骤。
在这一阶段，企业需要对被收购方或重组方的税务情况进行全面、深入的调查。
重点包括：企业的税务登记情况、税务纳税情况、遗留税务风险等。
还需要对重组或并购后企业可能面临的税务风险进行评估，以及合理确定价值变化对税务影响。
这一阶段的工作可以有效地帮助企业识别潜在的税务风险点，并为后续的税务筹划提供有力的依据。
二、选择合适的交易结构在完成事前税务尽职调查后，企业需要根据收购或重组的具体情况，在法律、税务和商业之间进行权衡，选择合适的交易结构。
合适的交易结构可以有效地减少税务风险。
如果被收购方是一家上市公司，可以选择进行资产收购而非股权收购，以减少税务风险。
还可以通过合理安排交易结构，利用税收优惠政策，最大限度地降低税务成本。
三、优化资本结构在企业并购重组过程中，合理的资本结构可以为企业带来巨大的税务优惠。
优化资本结构可以通过内部债务和股权结构的合理调整来实现。
内部债务是指企业通过向子公司或关联企业提供融资，从而实现税务优惠的一种方式。
在境外并购重组中，企业可以通过境外资本金注入、境外利润外流等方式，实现资本结构的优化，达到最大程度地减少税务负担的目的。
四、跨境税务筹划在跨境并购重组中，涉及到不同国家的税收政策和法规，税收筹划显得尤为重要。
针对不同国家的税务政策，企业可以通过合理安排跨境交易中的收入、支出、资产和负债等项目，从而使全球营运中达到税务优化。
可以通过跨国税务协议或双重征税协定，避免重复征税或减少税收税率的方式，达到降低税务成本的目的。
五、纳税筹划在完成并购重组后，企业需要针对新的税务环境，进行纳税筹划。
企业并购重组过程中的税收筹划探讨
企业并购重组过程中的税收筹划探讨随着全球经济一体化和市场化程度的不断提高，企业并购重组成为了企业发展的一种主要策略。
企业并购重组不仅可以实现规模的扩大、进一步完善产业链、促进技术进步和人才集聚等优势，更可以实现税收效益的最大化。
企业并购重组过程中，运用税收筹划可以有效地降低税负、提高竞争力和经济效益。
本文将结合实例对企业并购重组过程中的税收筹划进行探讨。
税收筹划是一个复杂的课题，需要企业在税收法规框架下，有计划地规避或减少税收风险，实现税收目标的最优化。
在企业并购重组中，税收筹划涉及多个方面，包括：1. 财务结构优化：企业并购重组后的财务结构应该是平衡和合理的。
首先要通过实施资产置换、债权重组和股权结构调整等方式，优化公司的资本结构，使公司资金使用效率得到最大化；其次，要注意利用外部资本市场因素，通过发行债券、优先股、增加资本金、公司债等方式，有效利用财务杠杆，降低企业成本，扩大企业规模。
2. 税法优惠规避：企业并购重组过程中，利用税法规定中各种税收优惠政策，获得实质性减免税收的目的。
常用的税法优惠包括资产重组、企业重组、企业所得税、增值税等，通过转移定价、利润调整等合理操作，进一步降低企业税负。
3. 合规纳税：企业并购重组中的税收风险和税务纠纷都会对企业的成长产生巨大的影响。
因此，企业需充分了解并遵循税务规定，确保合规纳税，尽量避免税务风险。
二、税收筹划案例分析1. 资本增值税减免优惠策略企业并购重组过程中，往往会发生资产重组等变更交易。
按照我国的税收法律规定，各个地方的地方税法对资产转让、房产转移等均有明确的规定，往往需要缴纳20%的资本增值税。
如采取合规的筹划方案，企业可以利用政策免税或减税优惠，实现降低税负的效果。
例如，多数城市允许在重组之后的12个月内转移资产，而免征资本增值税。
企业可以在计划中充分考虑资产收购和资产转移的时间，以获得最大的资本增值税免税优惠。
还可以通过巧妙的方式在资产收购和转移之间的时间差内获得资本增值税的减免。
公司并购重组税务筹划案例版
公司并购重组税务筹划案例版公司并购重组是企业在发展过程中常见的一种经营策略。
而税务筹划作为其中的重要环节，可以帮助企业最大化地实现税收优惠，提高经济效益。
下面是一个关于公司并购重组税务筹划案例的2000字版本。
案例公司A是一家制造业企业，经营多年来取得了较好的发展，但由于生产规模有限，想要进一步扩大市场份额，提升竞争力。
与此同时，公司A发现一家同行业的公司B也面临着同样的问题，于是双方决定通过并购重组的方式合并，共同实现规模经济效益。
在决定进行并购重组之前，公司A委托了一家专业税务咨询公司进行税务筹划。
税务咨询公司的专家进行了详细的分析，并给出了以下的建议和方案。
首先，根据公司A和公司B的实际情况，税务咨询公司建议将并购重组采用资产重组的方式进行。
这样做的好处是可以通过资产重组实现对企业固定资产的合理配置，提高整体效率。
此外，在税务方面，资产重组可以获得较低的税负，减少税务风险。
其次，针对并购重组后的企业整体纳税筹划，税务咨询公司提出了几点建议。
首先，在并购后的整体结构设计上，应根据不同的税务政策进行合理规划，实现最佳的税收效益。
例如，根据税法规定，企业在收购后可以选择利用差额损失结转和利润结转等方式进行税务优化。
公司A和公司B的利润结构和税负情况也有所不同，可以通过合理配置资产和利润，最大化地实现税收优惠。
其次，税务咨询公司提出了在并购重组后的企业合并申报方面的建议。
合并申报是商业合并后的重要环节，直接影响到企业的税务计划。
针对公司A和公司B的并购，税务咨询公司指出需要细化企业的资产负债表和损益表，准确清晰地记录并购重组前后的相关数据，在合并申报中尽可能地利用税务政策规定的优惠措施，减少企业的税务负担。
最后，税务咨询公司结合公司A和公司B的实际情况，提出了进一步抵扣利润的建议。
根据税收法规定，企业可以选择利用研发费用、技术服务费用等抵扣利润，降低应纳税所得额。
对于公司A和公司B来说，两家企业在研发和技术方面都有一定的优势，可以通过合理设计抵扣利润的方案，进一步降低纳税负担，提升企业竞争力。
关于企业并购重组过程中的税收筹划研究
关于企业并购重组过程中的税收筹划研究企业并购重组是指企业为了拓展经营规模、整合资源、提高市场竞争力等目的而进行的一种组织形式的变更。
在这个过程中，税收筹划是一个非常重要的环节。
好的税收筹划可以最大化地利用税收规则，减少税务负担，提高企业的经济效益。
在企业并购重组过程中，税收筹划无疑是一个非常重要的环节。
首先，税务成本是企业并购重组中重要的成本之一，占比较大。
其次，各国的税收规则千差万别，如果能够合理利用各种税收政策，可以大大降低企业的税收负担。
最后，税收筹划可以为企业重组后的业务结构、运作方式等方面的安排提供有力的支持。
在企业并购重组中，税收筹划的主要内容包括以下几个方面。
1、企业重组过程中所涉及的各种税收政策的研究和分析：国家和地区的税收政策千差万别，如果能够根据实际情况，制定出最佳的税收筹划方案，可以极大地降低税收负担。
2、企业重组的方式和形式：包括收购、合并、分立、重组等方式。
利用不同的重组方式，可以最大化地利用税收政策，减少税务成本。
3、企业并购后的税务结构：重组后的税务结构应该是合理的、合法的，并能够最大限度地减少税务成本。
4、税务规划：应该制定出合理的税务规划，选择合适的税务筹划方案，降低税务成本，提高企业的经济效益。
1、选择合适的税务结构：企业并购重组之前，应该制定出最佳的税务结构，选择合适的企业形态。
比如，可以通过设立控股公司的方式，完成多家企业的合并重组，实现利润的合并计算，从而最大限度地减少税务负担。
2、利用税收优惠政策：企业并购重组过程中，各国的税收优惠政策也是重要的利润来源。
比如，我国在资本重组方面的税收政策是很优惠的。
企业可以根据自己的实际情况，制定出最佳的税务优惠政策。
3、把握税收时机：企业重组需要选择最佳的税收时机。
比如，在收购过程中，可以尽可能地分散支付时间，最大限度地减少税务负担。
4、缩短税收结算时间：企业并购重组过程中，可以通过加速税收结算过程，减少税务成本。
企业并购重组的税收筹划分析
企业并购重组的税收筹划分析并购重组是公司资本运作的一种重要方式，是市场配置资源的有效手段。
在这个过程中，税收筹划是并购成本的重要部分，影响着并购决策和支付方式选择等诸多方面。
本文以苏州新区高新技术产业股份有限公司收购东菱振动为例，简单研究了企业并购重组中的税收筹划问题，以期能对企业实现并购重组利益最大化有所帮助。
标签：并购；税负分析；所得税一、案例背景1.公司概况苏州新区高新技术产业股份有限公司（以下简称苏州高新）于1994年6月28日成立，经营范围包括高新技术产品的投资开发及生产，工程设计、施工，科技咨询服务，能源、交通、通讯等基础产业、市政基础设施的投资等。
苏州东菱振动试验仪器有限公司（以下简称东菱振动）1996年8月8日成立，经营范围包括振动、冲击、碰撞、功放（电源）、各类传感器、环境试验、疲劳试验设备及其测试仪器的开发、设计、制造、销售和维修服务，以及本企业自产产品及技术的出口业务和所需的机械设备、零配件等的进口业務。
2.收购动因本次交易完成后，公司将涉足先进制造业领域，并以此为基础逐步提升该领域业务规模，打造先进制造业业务板块，推动公司向“高”、“新”产业转型。
二、不同重组方案税负分析1.原并购方案并购过程及税负分析根据中联资产评估集团有限公司出具的评估报告可知，东菱振动的股东全部权益的账面值为6，428.74万元，评估后的股东全部权益价值为36，116.20万元，评估增值29，687.46万元，增值率461.79%。
参考前述评估结果并与交易对方王孝忠、吴国雄、吴斌、金林生、陈冬良、江运泰、肖仲义协商一致，东菱振动股东全部权益整体价格为36，000万元，公司本次收购东菱振动73.53%股权的交易价格为26，470.80万元，全部按股东持股比例以现金对价支付。
依据《个人所得税法》中个人转让非上市公司股票所得属于“财产转让所得”应税项目应按20%的税率计征个人所得税的规定，东菱振动转让股权的交易方都为自然人，按照一般性纳税处理交易双方的纳税情况，从理论上来说，本次东菱振动的交易股东的个人所得税额总计为（36，000-6，428.74）*73.53%*20%=4348.7495万元，再按照股东的持股比例分摊税。
企业并购重组案例及税收筹划
企业并购重组案例及税收筹划企业并购重组是指企业通过合并、收购、重组等方式，实现企业资产、股权的重组与整合。
并购重组可以帮助企业拓展市场、优化资源配置、提高经济效益，同时也需要进行合理的税收筹划，从而减少税务风险、降低税负，提升企业竞争力。
下面以公司并购重组案例为例，介绍税收筹划的相关内容。
公司是一家生产车零部件的企业，其经营规模持续扩大，希望通过并购重组来提高市场份额和降低成本。
该公司计划收购同行业的一家竞争对手，从而实现规模效应和资源整合，增强企业竞争力。
同时，该公司也希望通过税收筹划来降低税负，减少并购重组过程中的税务风险。
首先，在并购重组前，该公司可以进行资产重组筹划。
通过评估两家企业的资产负债结构、资产价值和税收状况，确定合理的资产转让方案。
在资产转让过程中，可以采取差价计税方法，合理确定转让价格，从而最大程度地降低税负。
其次，在公司股权重组过程中，可以采取优化股权结构的方法，降低企业的整体税负。
比如，将一些高税率的子公司或部门分离出去，以减少整体利润的纳税额。
同时，通过合理设计股权交易的时间、结构等方面的安排，可以降低资本利得税的负担。
另外，对于跨境并购，应注意国际税务规则的适用。
在合规的前提下，可以通过选择合适的投资主体或投资方式，结合各国税收政策和税务协定，来优化税务结构，减少跨境并购过程中的税务风险和税收负担。
综上所述，企业在进行并购重组时，除了考虑市场战略和经济效益外，也需要进行税收筹划，以减少税务风险、降低税负。
通过资产重组筹划、股权优化和合规的操作，可以合理降低企业的税收负担，提升企业的竞争力和盈利能力。
现行政策下我国企业并购重组的纳税筹划分析
一
在 并 购 后 财 务 整 合 环 节 ， 由于 税 收 依 据 的 影 响 ，并 购 后 企 业 业 绩不 同。 冈 此 ，在 制 定 企 业 并 购 重 组 计划 时 ，充 分 进 行 纳 税 筹 划 ， 可 以 降 低 税 收 成 本 ， 合 理 减 少 或 延 缓 企 业 税 费 支 出 ，从 而 增 加
纵 向并 购 即 选 择 与 供 应 商 或 者 客 户 的 作 为 目标 企 业 。其 能 （ 转第 ５ 下 ９页 ）
财 会 天 地
３ 明确会计 责任 主体 ，提高 企业 负责人 的监 督意识 和重视 ． 企业 的外部 监督
有 些 单 位 负 责 人 授 意 指 使 或 强 令 会 计 机 构 、 会 计 人 员 按 照 会 计 活 动 和 经 济 活 动 进 行 监 督 的 是 企 业 会 计 人 员 。 任 国 家 会 计 法律体 系 卜 行会计 人员的职责 ， 必须具有较强的法制观念 ， 履 就 优 秀 的 会 计 人 员 任 处 理 会 计 事 务 中 坚 持 秉 公 的原 则 ，他 们 职 业 道 德 良 好 、责 任 感 和 荣 誉 感 强 ，有 自己 的 原 则 且 敢 丁 执 法 。 为 了 适 应 现 代 企 业 管 理 的 需 求 ，会 计 人 员 既 要 懂 得 业 务 知 识 ， 义
企业并购重组税务筹划的常见方法
企业并购重组税务筹划的常见方法企业并购重组是指企业通过合并、收购、分立或重组等方式来实现资源整合、规模扩张和市场竞争优势的战略行为。
在进行企业并购重组时，税务筹划是非常重要的一环。
税务筹划可以通过合理利用税收政策和法规，实现最大化减少税负、降低税收成本的目的。
下面介绍一些常见的企业并购重组税务筹划的方法。
1. 资产置换：企业并购重组通常涉及到双方资产的整合或置换。
通过采取资产置换的方式，可以实现对原有资产的部分或全部转移，并以更加优惠的税务方式进行结算。
2. 重组亏损的利用：在企业并购重组中，合并方往往会承担较大的亏损。
在税务筹划中，可以通过利用并购双方已经发生的亏损，以减少合并方在合并后的利润中缴纳的税款。
3. 利润转移：在企业并购重组中，可以通过调整合并方和被并方之间的利润分配，合理地安排利润的转移，从而灵活运用税收政策，降低合并后的税负。
4. 分红筹划：在企业并购重组后，合并方可能会面临较高的税务负担。
通过采取合理的分红筹划，可以将部分利润以股息的形式返还给股东，减少合并方所得税的税负。
5. 资产评估的合理调整：在企业并购重组过程中，需要对被并方的资产进行评估。
通过合理调整资产评估价格，可以实现企业并购后更为优惠的税收政策，减少合并方的税负。
6. 关联交易的安排：在企业并购重组中，关联交易是常见的一种行为。
通过合理安排关联交易的方式，可以调整交易价格，减少税务风险，实现税务优惠。
7. 税源的调整：在企业并购重组中，可以通过调整税务居民地的安排，利用不同地区的税收政策差异，实现税务筹划的目的。
8. 税务协议的谈判：在企业并购重组过程中，可以通过谈判税务协议的方式，与税务部门达成合理的共识，实现税收优惠。
9. 海外投资的筹划：在企业并购重组中，如果涉及到海外投资，可以通过合理筹划海外投资的方式，实现税务的优化。
10. 融资结构的筹划：在企业并购重组过程中，融资是常见的需求。
通过设计合理的融资结构，可以降低融资成本，减少税务风险。
A公司并购B公司税收筹划案例分析
A公司并购B公司税收筹划案例分析随着全球经济的发展和企业之间的竞争日益激烈，企业并购已成为一种常见的发展战略。
在并购过程中，税收筹划是一个非常重要的环节，能够在一定程度上减少税收成本，提高企业的竞争优势。
本文将从税收筹划的角度，以A公司并购B公司为案例，分析其中的税收筹划策略。
一、A公司并购B公司的背景A公司是一家规模较大的跨国企业，主营业务涵盖多个国家和地区，具有较强的市场竞争力和品牌影响力。
为了进一步扩大市场份额和优化产业布局，A公司决定收购B公司，并且在并购前进行了详细的尽职调查和财务分析。
B公司是一家在本地市场具有一定知名度和客户资源的中小型企业，主要从事相关行业的制造和销售业务。
受到市场竞争压力和发展困难的影响，B公司对于A公司的并购计划表示了积极的态度。
二、税收筹划的基本原则税收筹划是指企业为了降低税负、提升竞争力而采取的一系列合理合法的税务安排与布局。
它通过选择合适的税收政策和战略，利用税收优惠政策，合理规划税务结构，优化税务成本等手段，来达到最大程度地减少税收支出的目的。
在税收筹划中，企业应遵守法律法规的规定，合理合法地运用税收政策，避免违法违规操作导致的不良后果。
1. 资本结构优化在A公司并购B公司过程中，可以通过资本结构优化来实现税收筹划。
具体而言，A公司可以通过适当调整债务资本与股权资本的比例，来减少税负。
通过增加债务融资的方式收购B公司，利用利息支出对应的税收抵免或减免，实现税收成本的降低。
A公司还可以通过境外投资等方式，来实现资本结构的优化。
通过跨境融资、外币贷款等手段，调整资本结构来实现跨境资金的有效配置，降低税收负担。
2. 跨境支付的优化在A公司并购B公司的过程中，跨境支付也是一个需要重点关注的税收筹划环节。
A公司可以通过合理的跨境支付规划，来优化税收成本。
通过合理安排跨境利息、技术转让、知识产权使用费等支出，来减少税负。
A公司还可以通过外汇管理和汇兑风险管理等手段，来降低跨境支付的成本，达到税收筹划的目的。
企业并购重组的税务规划策略
企业并购重组的税务规划策略企业并购重组是指两个或多个企业合并或重组，以达到扩大规模、优化资源配置、提高市场竞争力的目的。
在并购重组过程中，如何进行税务规划是企业需要重视的关键因素之一。
税务规划策略的合理运用不仅可以最大限度地降低企业在并购重组中可能面临的税务风险，还可以有效提升企业的经营效益与竞争优势。
一、企业并购重组的税务尽职调查税务尽职调查是并购重组前的必要环节，通过对目标企业的税务情况进行全面深入的调查，可以识别潜在的税务风险与机会。
首先，需要对目标企业的税务合规情况进行审查，包括税务登记、税收申报和缴纳情况等。
其次，要对目标企业的主要税收风险进行识别与评估，比如是否存在未缴纳的税款、是否存在未披露的关联交易等。
最后，还要对目标企业的税务优惠政策享受情况进行核查，以确定是否可以利用相关政策来减少税负。
二、税务筹划与重组结构设计在并购重组过程中，合理的税务筹划和重组结构设计可以帮助企业最大化地运用税收优惠政策和减少潜在的税务风险。
首先，需要根据国家和地方的税收政策，选择适合的重组方式和结构，比如股权转让、资产置换、附条件重组等。
其次，要考虑税务影响因素，比如是否触及企业重组红线，是否会产生兼并收购所得税等。
此外，还可以通过合理的跨国税务筹划，利用国际双重征税协定等方式降低跨国并购重组中可能产生的税费负担。
三、资产评估与价格确定的税务影响分析在并购重组过程中，资产评估和价格确定是关键环节，同时也对企业税务产生重大影响。
合理的资产评估可以合规地确定交易价格，避免涉嫌偷税漏税和虚假交易；同时，也可以在重组后的企业运营过程中合理享受税收优惠政策。
因此，需要进行全面准确的资产评估和价格确定的税务影响分析，确保交易公正合理、符合法律法规要求。
四、资产重组与亏损资金的税务优化很多企业在并购重组过程中可能会涉及到亏损资金的处理，合理利用亏损资金进行税务优化是一种常见的税务规划策略。
首先，要对亏损资金进行清查，确保其来源合法，亏损计算正确。
上市公司并购 税务筹划案例
上市公司并购税务筹划案例近年来，随着市场竞争的日益激烈，许多公司选择通过并购来实现快速扩张和资源整合。
在并购过程中，税务筹划是一项重要的工作，可以帮助公司降低税负、提高竞争力。
以下是十个税务筹划案例，旨在帮助企业在并购中合理规划税务风险和优化税务利益。
1. 纳税主体选择：在并购过程中，选择合适的纳税主体结构是至关重要的。
通过合理规划纳税主体结构，可以在合并后最大限度地减少税务负担。
2. 资产重组：并购中，企业可以通过资产重组来实现税务筹划。
例如，通过资产置换等方式，将高税负的资产进行转移，以降低整体税负。
3. 跨境并购税务筹划：在跨境并购中，税务筹划更为复杂。
企业可以通过合理利用双重税收协定、转让定价等方式，降低跨国并购的税务风险。
4. 欠税清缴：在并购前，企业应及时清缴欠税，以避免并购过程中的税务纠纷和风险。
及时清缴欠税可以减少税务处罚和利息等额外费用。
5. 资本金的优化：在并购过程中，企业可以通过调整资本结构，实现税务筹划。
例如，通过合理安排股权融资和债权融资比例，降低企业的税务负担。
6. 捐赠和赠与：在并购过程中，企业可以通过捐赠和赠与等方式，实现税务优惠。
例如，企业可以将合并前的资产进行捐赠，以享受相关税收优惠政策。
7. 并购前的税务尽职调查：在并购前，进行全面的税务尽职调查是必要的。
通过对目标公司的税务风险进行评估，可以为并购提供可靠的税务策略和决策支持。
8. 遗产税规划：在并购中，遗产税规划也是一项重要的税务筹划工作。
企业可以通过合理规划继承人、遗嘱等方式，降低遗产税的负担。
9. 利润分配策略：在并购后，企业可以通过合理制定利润分配策略，实现税务筹划。
例如，通过合理安排利润分配比例，可以降低企业的税务负担。
10. 合并业务亏损的利用：在并购后，如果目标公司存在亏损，企业可以通过合并业务亏损，减少合并后的税务负担。
例如，利用目标公司的亏损进行税前抵扣，降低合并后的纳税额。
通过以上税务筹划案例，企业可以在并购中合理规划税务风险，实现税收优化。
并购重组中的纳税筹划
并购 重组 中的纳税筹划
于 红 中国 运 载 火箭 技 术 研 究 院 北 着的市场 经济 中 ， 运 用 高效的财 务管理 办法减轻 企业税 负水平 是企业增 强 自身竞争 力的一种 重要 手段 ， 如何 在 国家相 关法律 允许 的情 况下 ， 实现 企业 税 负的最轻化 是各 个企业一 直 争相 努 力的方 向， 也是 企业提 高 自身综合 管理 能 力的重要 措施 之一 。 本文主要 通过对 于新 的 企业 所得税 法下 ， 企业合理应 对进行 纳税 筹划可 能存
在 风 险 以 及 防 范措 施 进 行 分 析 和 讨 论 。 关键 词 ： 企业 纳税筹 划 ； 风险； 防 范
本文阐述了在企业纳税筹划中存在风险的种类 ， 分析了影响纳税 划人员把握不准正确的边界线。另外 ， 我们国 家的国 情处于及其复杂 筹划风险的相关因素以及指出了纳税筹划风险的管理对策， 分别对其 的现象 ， 再加上税务执法工作人员的素质不一样， 因而， 在执行税收政 策时存在差异陛， 简单地说 ， 也就是即使纳税筹戈 ４ 行为符合法律要求规 边行 了如— 寸 ｊ 开究 定， 但是结果也会因为税务执法工作人员的低素质在执行税收政策时 在企业纳税筹划中存在的风险的种类 存在偏差的观念， 受到他们的阻碍 ， 也就产生了企业纳税筹划方案没有 （ 一） 政策风险 得到成功运用、行不通的现象 ， 存在风险， 最终成为了—纸空文。 政策风险主要由政策选择风险以及政策变化风险这两种风险组 ２ 。 外部经济环境因素。企业纳税筹划方案在实施过程 中， 也受到 成。其中， 在进行企业纳税筹划中， 由于企业对国家的政策精神没有充 了外部经济环境的影响。本来一些企业已经得到了税收优惠的政策， 分的认识、理解不 匕 去以及没有准确的把握 ， 所 陂称之为政策选择 但是由于受到投资环境不够完善的影响 ， 所 以存在了经营的风险。如 风险。那么， 政策变化风险就是指政策时效的不能确定 陛。当前， 在我 果企业要想顺利的进行纳税筹划， 在纳税筹划的过程中—定要考虑到 国市场经济不稳定的隋况下， 法律法规也还不够健全， 由于在税收的法 夕 因素的问题。 规中缺少相应的法律法规以及税收的规菏 敝 件较多， 所以就导致了 由于政策的改变， 使原有的策略就失去了作 三 ．纳税筹划风险的管理对策 用 （ 一） 企业要树立风险的意识 ， 建立有效的风险预警机制 （ 二） 经营风险 企业在进行实施 内 税筹划的过程中要清醒｝ Ｉ ！ 意识到风险的存在， 当今， 在市场经济条件的作用下 ， 企业已发展成—个自生自灭的独 提高警 惕。 袒这还不够， 要通过先进的网 络建立—个纳税筹戈 峋｛ 警系 立主体 ， 那么 ， 纳税筹划对于—个企 业来讲， 简单地说也就是对企业的 统 ， 这样 ， 对于在纳税筹划过程 中 存在的风险由 始至终都可以 得到控 未来的—种提前安排同时具有很强的计划性。企业 自身在经营的过程 制， 预防风险的产生。 ， 中发生的变化， 或是 由于对未来经营的判断不准确， 就会形成失去纳税 （ 二） 企业要明确纳税筹划责任 ， 规范纳税筹划程序 筹划的条件。 刘于企业纳税筹划部门的责任要落实到位 ， 还要对纳税筹划的流 （ 三） 信誉风险 程进行相应的规范。与此同时 ， 要求企业坚持依法纳税的原则， 对于财 当前， 在市场经济的发展簇拥下企业的信誉经济也在不断的壮大 和发展 ， 逐渐提高了品牌的意识。如果企 业的整个税务筹划过程被国 企业实施纳税筹划的Ｊ Ｉ ０ 进行。 家认为是违法的行为 ， 那么， 直接影响到了企业 的信誉发展和品牌形 （ 三） 企业要注重筹划方案的综合考虑 象， 这样企业就很难再继续 去， 所 以说， 在企业的税务筹 简单地说 ， 企业的纳税筹划的目标也就是由企业的财务管理的 目 划中， 存在一定的信誉风险。 标， 那么就是企业价值最大化所决定的， 所以纳税筹划必须围绕这一总 体 目标进行。如果把其列 人 企业的投资以及企业的经营战略， 不能受 二 ，影 响纳税筹划风险相关因素分析 个别税种的限制， 也不要着眼于节税。若是可以提供多种的筹划方案， （ 一） 内部风险因素 就要选择最优的那种方案也就是整体利益最大的方案， 却不是税负最 １ ． 筹划人员的素质。在纳税筹划过程中， 对于纳税筹划的人员提 轻的方案。所以说， 企业在实施纳税筹划方案的时候， 一定要注重筹划 出了更高的素质要求， 要求他们掌握财务、税收、相关法律知识 ， 同时 方案的综合考虑。 还要掌握与生产经营活动有关的信 息， 对于这些掌握的知识以及信 息 由此可见， 企业在进行纳税筹戈 ０ 方案实施的过程中， 会有—些风险 要综合的会运用。因为， 纳税筹划方案的好坏与纳税等－ 戈 ０ 人员掌握的 因素问题的存在 ， 但只要我们能够充分的认识存在的—些风险问题， 然 知识 以及信 亩的多少有直接的关系。也就是说， 高素质的纳税筹划人 后采取—个很好的处理措施来进行相应的列其解决， 相信， 做好完善的 员所拟定的纳税筹划方案的成 功率会高—些， 反之 ， 素Ｊ 氐 的纳税筹划 企业纳税筹划工作对于企业今后的发展会有很大的帮助。同时， 在企 人员所拟定的纳税筹划方案的成功率也就会降低。 业 实施纳税筹划 方案这—过程中， 我们一定要提高警踢， 做好防范的工 ２ ． 企业 自 身的经济活动。企业经营生产的整个 过程中 都存在着税 作。 圈 收现象。那么 企业的纳税筹划过程实际 匕 就是指在企业的经营生产 活动 中 对不同的税收政策进行选择的过程。有一定的 特殊 陛。另外， 参考文献 企业在取得税收利益的时候， 他所活动的 ［ １ 】 周采 ． 加 强 企业 纳税 筹 划 的 意 义 及 操 作 方 式［ Ｊ 】 ， 企 业 研 要求 ， 否则就会存在一定的风险。 税收政策的 特点虽然为企业 提供了 究， ２ ０ １ ２ （ ０ ６ ） ， 可靠的纳税筹划， 但是 ， 企业的个别的地方也爱到了其影响。如果企业 ［ ２ 】 陈桂 兰． 加 强企业纳税筹划实际应 用 中的 几点建议行政 事业 资 在投资项目的经济活动 Ｅ 有所改变或是判断失误 ， 那么， 就会失去税收 产与财务［ Ｊ ］ ． ２ ０ １ ２ （ ０ ２ ） 优惠的条件 ， 不仅不会减轻税负， 而目 还会增加税负。 （ 二） 外部风险因素 作者简介 ： １ ． 执法 因素。由于企业的许多纳税筹划活动都是围绕在法律的 于红（ １ ￣ ６ ａ － ） ， 女， 汉族， 高级会计师， 研究方向： 财务管理。 边界在进行， 所 Ｉ 浏于有些问题盼既仓 就 不是很清楚 ， 进而 亭
某物资集团资产重组税收筹划案
某物资集团资产重组税收筹划案近年来，随着中国经济的快速发展和改革开放的深入推进，资产重组成为了企业发展和优化资源配置的重要手段。
在资产重组中，如何进行税收筹划，最大限度地减少企业的税负，提高企业利润，成为了企业管理者关注的焦点。
本文将以某物资集团的资产重组为例，探讨其税收筹划案的具体实施方案。
一、资产重组的背景和目标某物资集团是一家在物资行业领域内具有较高知名度和影响力的企业，公司经营规模逐年扩大，资产规模也相应增长。
为了提高资本效率、实现资源优化配置、拓展市场份额，某物资集团决定进行资产重组，从而提高整体经济效益。
在此背景下，税收筹划成为了关键一环，以实现企业发展目标。
其次，某物资集团资产重组的目标是为了减少合并后企业的税负，优化整体税务负担结构，提高企业利润。
通过合理的税收筹划方案，在确保合法合规的前提下，实现最大利益最大化。
二、税收筹划的途径和手段1. 税收优惠政策的应用在资产重组过程中，可以利用国家税收优惠政策，合理规划企业的税收问题。
例如，对于重组后形成的不动产、无形资产等可以享受超额抵扣、免税或减税政策的资产，可以通过合理的安排和合同设计，将其合法转移至享受优惠政策的子公司名下，以最大限度减少合并后企业的税负。
2. 资本结构的优化调整资本结构的优化调整是税收筹划的重要手段之一。
通过将债务和股权进行合理的配置，可以降低企业资本成本，减少纳税额。
例如，通过债务重组、减少融资成本，从而减少财务费用的支出，间接地减少企业的所得税负担。
此外，通过进行股权重组、收购或处置股权，也可以合理优化资本结构，降低企业整体的税收负担。
3. 税收亏损的利用在资产重组过程中，可以通过合理利用纳税主体和纳税区间的不同，合理安排损益的结转和申报，以实现税收亏损的利用。
例如，对于合并前债权和债务较大的企业，可以利用亏损企业的税收亏损额度，抵扣合并后企业的应纳税所得额。
三、税收筹划案的实施方案1. 税收规划咨询某物资集团在资产重组过程中，可以请相关专业人士或税务咨询公司提供税务规划方面的咨询服务。
企业并购纳税筹划案例分析
企业并购纳税筹划案例分析1. 案例背景- 企业A是一家在电子行业领先的公司，拥有庞大的市场份额和强大的技术实力。
- 企业B是一家新兴的创业公司，专注于研发新型电子产品，并具有创新优势。
- 由于市场竞争激烈，企业A决定收购企业B，以扩大自己的市场份额和技术优势。
2. 税务问题与挑战企业并购涉及到许多税务问题和挑战，包括：a. 资产转让税在并购过程中，企业A需要向企业B支付一定的资产转让费用。
如何最大限度地减少资产转让税的负担，成为企业A面临的首要挑战。
b. 跨国并购的税务问题企业A和企业B分别位于不同的国家，跨国并购必然涉及到国际税务问题。
如何合理规划税务结构，降低并购过程中可能产生的税务风险，对企业A至关重要。
c. 企业重组税并购完成后，企业A需要对合并后的组织进行重组，此过程涉及到企业重组税。
如何合理规划企业重组架构，以最小化企业重组税的风险和成本，是企业A需要考虑的重要问题。
3. 纳税筹划方案针对上述税务问题和挑战，我们为企业A提供以下纳税筹划方案：a. 利用跨国税务协定通过充分利用两国之间的跨国税务协定，企业A可以合理规避双重征税的问题。
在资产转让过程中，可以通过适当的结构安排，最大化减少资产转让税的负担。
b. 合理调整利润分配在跨国并购中，合理调整相关公司间的利润分配，可以优化整个集团的税务负担。
通过合理的转让定价政策，避免出现利润外流和税务风险。
c. 高效利用税务优惠政策在企业重组过程中，合理利用税务优惠政策可以降低企业重组税的负担。
通过完成股权转让、资产置换等合规操作，最大限度地减少重组税的风险和成本。
4. 案例分析结论通过采取上述税务筹划方案，企业A可以在并购过程中最大限度地降低税务风险和成本。
在资产转让税、跨国并购和企业重组税等方面，企业A可以实现合规操作，避免不必要的税务纠纷，为企业并购提供有利的税务环境。
5. 参考文献- Smith, J. (2018). Tax Planning for Mergers and Acquisitions. International Journal of Taxation and Economic Development, 10(2), 67-89.- Johnson, S. (2019). Cross-Border Mergers and Acquisitions: Tax Planning and Mitigation Strategies. Journal of International Taxation, 15(3), 130-150.- 企业并购纳税筹划指南. (2020). 财务与税务研究, 25(4), 56-78.以上是关于企业并购纳税筹划的案例分析，希望对贵公司的并购计划有所帮助。
企业并购重组税务筹划的常见方法
企业并购重组税务筹划的常见方法企业并购重组通常会涉及到一系列涉税问题，如资产重组、股权转让、债权重组、资产减值等，如果不慎处理，可能会导致企业承担较高的税负，因此需要进行税务筹划。
本文将介绍企业并购重组税务筹划的常见方法。
一、资产重组资产重组是指企业通过收购或出售旧资产和购置新资产，对企业资产结构、规模、质量、效益等进行调整和优化的过程。
在税务筹划中，资产重组常常采用资产置换的方式来减少企业的税负。
资产置换是指企业通过出售一定价值的资产，再以同等价值的资产购置，从而减少税费。
此外，企业还可以通过资产抵押贷款的方式来减少税负。
二、股权转让股权转让是指企业股权的转让和交割。
在税务筹划中，股权转让一般采用税务优惠政策来降低与资本收益相关的税费。
例如，企业可以通过长期股权投资、股权重组等方式来避免资产增值所带来的税负。
三、债权重组债权重组是指企业债务的调整和优化。
在税务筹划中，债权重组一般采用债务重组、资本增值等方式来降低企业的税负。
债务重组是企业通过财务工具的调整和优化，包括债务减免、债务重构等，以实现债务减轻和企业财务状况的提升。
资本增值是指企业通过增加权益资本的价值，从而实现减税的效果。
四、资产减值综上所述，企业在进行并购重组时，需要进行税务筹划，以降低企业的税负。
常见的税务筹划方法包括资产重组、股权转让、债权重组和资产减值。
企业应根据自身情况选取适合自己的筹划方法，以最大程度地减少税费。
同时，企业应时刻关注税务政策的变化，以及尽可能地遵守税法和税务规定，避免因违规而导致额外的税负。
A公司并购B公司税收筹划案例分析
A公司并购B公司税收筹划案例分析介绍在国际商业领域中，收购和并购交易已经成为企业发展战略中的常见手段。
对于收购和并购交易的各个方面，企业必须考虑多个因素，其中最重要的因素之一是税收筹划。
本文将以A公司收购B公司的案例为例，分析并说明税收筹划在收购和并购交易中的应用。
案例简介A公司决定收购B公司，该交易的总价值为10亿美元。
交易将涉及股权转让和债权转让。
A公司希望通过税收策略最大化收益，降低税务负担。
1. 组织架构重组在进行交易之前，A公司和B公司的组织架构需要进行重组。
A公司可能会重新组织自己的业务，以在整个交易过程中最大化收益。
同样，B公司可能也需要一个新的组织结构，这将更好地适应交易带来的变化。
在进行这种组织架构的变化时，税务相关的因素也需要考虑在内。
有些组织架构重组可能具有明显的税务优势，如采用一家新的实体来完成交易。
这些策略通常能够降低税务负担，并在长远看来提高利润率。
2. 税务尽职调查在收购和并购交易中，税务尽职调查也是非常重要的。
税务尽职调查的目的是识别目标公司的税务风险和机会。
A公司需要了解B公司的所有税务问题，如税务欠款和逾期的纳税申报。
A公司将要求B公司向他们提供税务文件，这是确定B公司税务状况的关键。
A 公司需要进行彻底的调查，以便真正了解B公司的情况。
税务尽职调查通常是由专家团队来完成，这有助于最大限度地消除风险。
3. 税务合规一旦A公司完成了税务尽职调查，他们需要采取行动解决任何问题，以确保交易能够顺利完成。
这可能涵盖多种领域，如FATCA合规性和海外资产申报。
FATCA是美国《海外账户税收遵从法案》(Foreign Account Tax Compliance Act)的缩写，这是一项防范和惩治海外逃税行为的法案。
这个法案要求在美国有资产或收入的机构必须向美国政府报告其所持有的在海外的账户信息。
在本例中，A公司需要确保他们适当地合规，以避免可能的罚款和其他法律后果。
除了FATCA之外，海外资产申报也需要斟酌。
并购重组与纳税筹划方案设计
权益联合法仅适用于发行普通股票换取被 兼职的普通股。参与合并的各公司资产、 负债都以原来帐面价值入帐，并购公司支 付的并够价格等于目标公司净资产的帐面 价值，不存在商誉的确定、摊销和资产升 值折旧问题，所以没有对并够公司未来收 益减少的影响。吸收合并与新设合并以及 股票交换方式并采用的就是这种会计处理 方法。
并购重组与纳税筹划方案设计
一、企业并购 合并筹划一般应用于以下几个方面 1.合并重组后可以进入新的领域，享受 优惠政策； 2.并购大量亏损企业，纳税额得到减免， 实行低资本扩张； 3.并购可以实现关联性企业或上下游企 业流通环节减少，规避流转税和印花 税； 4.企业并购可以改变纳税主体的性质； 5.并购因规模扩张能够提高提取折旧资 产总额。
M企业是一家小型制药企业，属增值税一般纳 税人，除生产常规药品外，还从事免税避孕药 品等项目的生产经营。该企业2004年工实现 销售额100万元（不含税），企业购进生产用 料的进项税额为10万元；2004年企业应纳税 所得额为13万元。经过内部大概核算，其中 免税项目的销售额为30万元，应纳税所得额 为2.94万元。因为财务管理和生产工艺等原因， 未能准确规划分应税和免税项目的进项税额、 销售额，因此，本来应免的部分一并缴纳了增 值税。 • 具体缴纳的税款为： • 应纳增值税额=100×7%—10=7（万元） • 企业所得税=13×33%=4.29（万元），应纳 增值税和所得税额合计为11.29万元。
• 负债最重要的杠杆作用则在于提高权益资 本的收益率水平及普通股的每股收益率方 面，这可以从下面公式得以充分的反映：
• 权益资本收益率（税前）=息税前投资收益 率+负债资本*（息税投资收益率-负债成本 率）
• 若甲公司为实行并购需要融资400万元，假 设融资后息税前利润有80万元。现在有3种 可供选择： • 方案1，完全以权益资本融资：方案2。债 务资本与权益资本融资比例10：90；方案3 债务资本与权益资本融资比例是50：50。 假设债务资金成本率为10%，企业所得税 率为30%，在这种情况下如何选择？ • 当息税前利润额为80万元时，税前投资回 报率=80/400*100%=20%大于10%（债务 资金成本率），税后投资回报率会随着企 业债务融资比例的上升而上升。因此。选 择方案3，即50%的债务资本融资和50%的 权益资本融资，这种方案下的纳税额最小， 即： • 应纳税=（80-400*50%*10%）*30%=18
企业并购重组税务筹划的常见方法
企业并购重组税务筹划的常见方法企业并购重组是企业进行战略调整、加强竞争力的重要方式。
然而，税务问题往往是企业并购重组中需要重点考虑的问题之一，因为一旦税务问题处理不当或没有进行充分的税务筹划，可能会带来财务风险。
因此，企业在进行并购重组时，需要了解一些常见的税务筹划方法。
1. 利用合理的资本结构优化税收利益企业通过资本结构调整来优化税收利益的方法被称为资本结构优化。
该方法的基本思路是通过合理的融资方式和资本结构调整，最大限度地实现税务筹划的效果。
资本结构的调整主要包括股权融资、债务融资和并购等方面。
通过选择合适的融资渠道和融资结构，可以实现最大限度的税收优惠。
2. 合理规避税收风险合理规避税收风险是税务规划的重要内容之一。
企业可借鉴税收法规、行业经验和相关规定，制定一套合理的管理制度和操作流程，以规避可能发生的税收风险。
比如，企业可通过裁员等方式消减税收成本，抑制税金的支出。
3. 建立税务合规体系建立税务合规体系是一项系统性的工作，旨在确保企业合法合规运营。
通过建立合规机制、规范税务管理流程、规避税收风险等措施，可确保企业不出现税务违法、税收争议等问题，维护企业的合法权益。
4. 通过税收协议降低税收负担税收协议通常是由国家签署的双边或多边协定，旨在避免企业之间的重复征税。
企业可以通过利用税收协定中相关的待遇条款，来减少或免除在对方国家缴纳的税金。
这就为企业降低了税收负担，为企业增加了更多的利润空间。
5. 重组中保留核心资产在企业并购重组中，要保证核心资产的完整性，以便在税务上进行优化。
重组后，企业将成为一个全新的实体，这就意味着要对资产进行重新评估，并确定哪些资产是有前景的。
通过保留核心资产，企业可以最大程度地保障其竞争力和利润空间，同时减少税收风险。
6. 合理选择税务管辖权在企业并购重组中，税务管辖权是一个重要的考虑因素。
充分了解税法规定，选择最优的税务管辖权地，对企业合并后的税务优化有很大的帮助。
城市更新、旧改项目并购方案设计及税务筹划【范本模板】
城市更新、旧改项目并购方案设计及税务筹划目录一、城市更新/旧改项目并购的套路型方案设计二、交易方案设计及税筹分析（一）方案一：拆迁/搬迁安置补偿（二）方案二:股权转让（三)方案三：资产转让（四）方案四：以不动产出资入股后转让股权（五)方案五：企业分立后转让股权（六）方案六：企业合并（合并目标企业）（七）方案七:境外股权转让三、操作模式及税费对比笔者按为响应小伙伴们的呼声，西政房地产人俱乐部专家人才库第七期的培训专题将暂定为《深圳城市更新项目并购税务筹划及房地产开发建设全程的核心税筹要点》（分享课程时间为2017年10月份,具体时间请关注本公众号后续通知),以呼应上月《广东省“三旧”改造税收指引》(粤地税发〔2017〕68号)的出台(注：该文件不适用于深圳地区）。
根据小伙伴的提议,笔者特在课前就本公众号“西政资本"有关城市更新项目的交易方案设计及税务筹划进行整体总结，以期为读者提供实操参考。
一、城市更新/旧改项目并购的套路型方案设计城市更新或旧改属于政策性搬迁的范畴，除增值税的缴纳存在地方差异外，被拆迁方在满足政策性搬迁的前提下需缴纳的税费最少，也即税收优惠最多，因此拆迁安置补偿一般都会成为获取更新项目的首选方式。
尽管如此，因拆补方式无法直接对房地产权取得控制权，因此产证的抵押、注销或公章、证照、产证的监管自然就成为了必要的风控措施。
与被拆迁方在满足政策性搬迁的情况下可直接免缴土地增值税不同,其他的交易方式一般都需考虑通过交易方式的调整或者操作模式的变通进行合理筹划。
实务中，如转让方的配合意向较高,则以企业分立的方式剥离资产至新分立的公司后转让股权可成为首选，以避开增值税、土地增值税和契税的缴纳。
除此之外，以土地或房产出资入股后转让股权业可以避开土地增值税的缴纳，因此在交易模式方面也可以成为不错的备选。
笔者曾多次被同行问及资产交易和股权交易的优劣，其实就实务而言，两者因项目而异，并无绝对的优劣之分.从并购和后期开发的联动来看，资产并购很多时候可能会明显优于股权并购，最直接的反应就是完成更新改造后因历史成本的差异对土地增值税汇算清缴造成的重大影响。
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• 从企业所得税角度考虑，假如2005年生产 销售情况和2004年一样，则可以获得以下 好处：分立出的生产经营免税项目的企业的 应纳税所得额为2.94万元，适用18%的优惠 税率；对于非免税项目，其应纳税所得额为 10.06万元，适用33%的税率，但因为其处 于10万元的临界点，可以筹划使其适用税 率降到27%。企业若通过希望工程基金会向 贫困地区捐赠1000元，由于捐赠部分可以 扣除，于是扣除捐赠后的应纳税所得额为 9.96万元，适用27%的所得税税率。 • 该企业2005年增值税和企业所得税的具体 税负为： • 应纳增值税额=70×6%=4.2（万元） • 应纳企业所得税额=9.96 +2.94×18%=3.22 （万元）
（3）并购会计处理方法的纳税筹划
并购会计处理方法有购买法和权益法 两种。两种会计处理方法下，对重组 资产确认、市价与帐面价值的差额有 着不同的规定，影响到重组后企业的 整体纳税状况。
在购买法下，并购企业支付目标企业的购 买价格不等于目标企业的净资产帐面价值。 在购买日将构成净资产价值的各个资产项 目，按评估的公允市价入帐，公允市价超 过净资产帐面价值以上的差额在会计上作 为商誉处理。商誉和固定资产由于增值而 提高的折旧费用或摊销费用，减少 税前利 润，会产生节税作用，其数额为折旧或摊 销费用的增加数中相应的所得税费用减少。
• 企业应在2005年将生产避孕药品及用 具的部门分离出来设立企业。从增值 税角度分析，M企业生产经营的避孕 药品及用具，属于增值税免税项目， 在企业分立前往往会因为未独立核算 等问题而一并征收增值税，没有享受 到应有繁荣税收优惠，这对于企业来 讲是不利的。当免税项目的生产部门 分立出来成立独立企业后，实行独立 核算，这样免税项目的产品便不用再 因“无法单独核算”而缴纳增值税了。 因为分立后，两个企业的销售额都没 有达到100万元，已属于小规模纳税 人。
（1）选择并购目标的纳税筹划
• 目标企业所在地与纳税筹划
对方是：税收优惠政策实施地
（从税收角度考察，在其他条件相同的情况下，税负 最低的是经济特区、经济技术开发区、高新技术开发 区、沿海开放城市等等）
（2）选择并购出资方式的纳税筹划 • 并购按出资方式可分为现金购买 资产式并购、现金购买股票式并 购、股票换取资产式并购、股票 换取股票式并购。后两种并购以 股票方式出资，对目标企业股东 来说，在并购过程中，不需要立 即确认其因交换而获得并购企业 股票所形成的资本利得，即使在 以后出售这些股票需要就资本利 得缴纳所得税，也已起到了延迟 纳税的效果。
M企业是一家小型制药企业，属增值税一般纳 税人，除生产常规药品外，还从事免税避孕药 品等项目的生产经营。该企业2004年工实现 销售额100万元（不含税），企业购进生产用 料的进项税额为10万元；2004年企业应纳税 所得额为13万元。经过内部大概核算，其中 免税项目的销售额为30万元，应纳税所得额 为2.94万元。因为财务管理和生产工艺等原因， 未能准确规划分应税和免税项目的进项税额、 销售额，因此，本来应免的部分一并缴纳了增 值税。 • 具体缴纳的税款为： • 应纳增值税额=100×7%—10=7（万元） • 企业所得税=13×33%=4.29（万元），应纳 增值税和所得税额合计为11.29万元。
购买法与权益联合法相比，资 产被确认的价值较高，并且由 于增加折旧和摊销商誉引起的 净利润减少，形成节税效果。 但是购买法增加企业的现金流 出或者负债增加，从而相对地 降低了资产的回报率，降低了 资本的利用率，因此纳税筹划 要全面衡量得失。
（4）选择并购融资方式的纳税筹划 • 企业并购通常需要筹措大量的资金，其融资方式 主要有债务融资和股权融资。债务融资利息允许 在税前列支，而股权融资股息只能在税后列支。 因此，企业并购采用债务融资方式会产生利息抵 税效应，这主要体现在节税利益及提高权益资本 收益率方面。 • 在息税前收益率不低于负债成本率的前提下，债 务融资比率较高，额度越大，其节税效果也就越 显著。
并购重组与纳税筹划方案设计
一、企业并购 合并筹划一般应用于以下几个方面 1.合并重组后可以进入新的领域，享受 优惠政策； 2.并购大量亏损企业，纳税额得到减免， 实行低资本扩张； 3.并购可以实现关联性企业或上下游企 业流通环节减少，规避流转税和印花 税； 4.企业并购可以改变纳税主体的性质； 5.并购因规模扩张能够提高提取折旧资 产总额。
• 增值税企业所得税合计金额为7.42 万元，比企业未分立时降低税负 3.87万元。 • 但是学员应注意两个问题：一是企 业分立需要办理各种手续，同时会 打破原企业的生产格局；二是企业 分立后，失去了增值税一般纳税人 资格，会给企业的生产经营造成影 响。因此对分立的利弊要仔细衡量， 以免得不偿失。
二、企业分立的纳税筹划
分立筹划利用分拆手段，可以有效地改变企业组织 形式，降低企业整体税负。分立筹划一般应用于以下方 面： 一是企业分立为多个纳税主体，可以形成有关联关系的企 业群，实施集团化管理和系统化筹划； 二是企业分立可以将兼营或混合销售中的低税税率业务或 零税率业务独立出来，单独计税降低税负； 三是企业分立适用累进税率的纳税主体分化成两个或多个 适用低税率的纳税主体，税负自然降低；四是企业分立 可以增加一道流通环节，有利于流转税抵扣及转让定价 策略的运用。
• 负债最重要的杠杆作用则在于提高权益资 本的收益率水平及普通股的每股收益率方 面，这可以从下面公式得以充分的反映：
• 权益资本收益率（税前）=息税前投资收益 率+负债资本*（息税投资收益率-负债成本 率）
• 若甲公司为实行并购需要融资400万元，假 设融资后息税前利润有80万元。现在有3种 可供选择： • 方案1，完全以权益资本融资：方案2。债 务资本与权益资本融资比例10：90；方案3 债务资本与权益资本融资比例是50：50。 假设债务资金成本率为10%，企业所得税 率为30%，在这种情况下如何选择？ • 当息税前利润额为80万元时，税前投资回 报率=80/400*100%=20%大于10%（债务 资金成本率），税后投资回报率会随着企 业债务融资比例的上升而上升。因此。选 择方案3，即50%的债务资本融资和50%的 权益资本融资，这种方案下的纳税额最小， 即： • 应纳税=（80-400*50%*10%）*30%=18
（1）选择并购目标的纳税筹划
• 并购类型选择中的纳税筹划
横向并购：选择同行业的企业 纵向并购：选择供应商或客户
（1）选择并购目标的纳税筹划
• 目标企业性质与纳税筹划
对方是：内资或外资
（1）选择并购目标的纳税筹划
• 目标企业财务状况与纳税筹划
对方是：盈利或亏损 （如对方是亏损企业，合并是不要采 取新机构类型： 分公司 子公司
权益联合法仅适用于发行普通股票换取被 兼职的普通股。参与合并的各公司资产、 负债都以原来帐面价值入帐，并购公司支 付的并够价格等于目标公司净资产的帐面 价值，不存在商誉的确定、摊销和资产升 值折旧问题，所以没有对并够公司未来收 益减少的影响。吸收合并与新设合并以及 股票交换方式并采用的就是这种会计处理 方法。
股票换取资产式并购也称为“股权置换式 并购”，这种模式在整个资本运作过程中。 没有出现现金流，，也没有实现资本收益， 因而这一 过程是免税的。企业通过股权置 换式并购，可以在不纳税的情况下，实现 资产的流动与转移，并达到追加投资和资 产多样化的理财目的。
某企业A想兼并企业B，已知A共有已发行 的股票3000万股，股票面价值1.5元每股， 市场面价值为4元每股，该企业这几年的 奶奶应纳税额比较稳定，估计合并后每年 约为1000万元。A合并前帐面净资产帐面 净资产为500万元，去年亏损50万元，以 前年度无亏损，该企业经评估确认的价值 为800万元。已知合并后A企业的股票面价 值基本不会发生变化，增值后的资产平均 折旧年限为5年。以下有2方案可供选择请 分析那种更合适。 • 方案1企业A用175万股和100万元购买企 业B • 方案2企业A以160万股和160万元购买B