中级会计职称-财务管理计算公式汇总
中级会计职称财务管理所有计算公式
中级会计职称财务管理所有计算公式财务管理是企业中至关重要的一项工作，它涉及到各种计算公式的运用。
下面，我将为大家介绍一些与财务管理相关的计算公式。
一、利润率（Profit Margin）利润率是指企业在销售商品或提供服务后所获得的利润与销售额之间的比率。
利润率的计算公式如下：利润率 = (净利润÷ 销售收入) × 100%二、资产回报率（Return on Assets，ROA）资产回报率是衡量企业利用资产创造利润能力的指标。
资产回报率的计算公式如下：资产回报率 = (净利润÷ 总资产) × 100%三、负债比率（Debt Ratio）负债比率是指企业的负债总额与总资产之间的比率。
负债比率的计算公式如下：负债比率 = (总负债÷ 总资产) × 100%四、流动比率（Current Ratio）流动比率是衡量企业短期偿债能力的指标。
流动比率的计算公式如下：流动比率 = (流动资产÷ 流动负债)五、速动比率（Quick Ratio）速动比率是衡量企业流动性较高的指标，它排除了存货对流动性的影响。
速动比率的计算公式如下：速动比率 = (流动资产 - 存货) ÷流动负债六、应收账款周转率（Accounts Receivable Turnover）应收账款周转率是指企业在一定时间内应收账款的收回速度。
应收账款周转率的计算公式如下：应收账款周转率 = 营业收入÷ 平均应收账款余额七、应付账款周转率（Accounts Payable Turnover）应付账款周转率是指企业在一定时间内应付账款的支付速度。
应付账款周转率的计算公式如下：应付账款周转率 = 营业成本÷ 平均应付账款余额八、总资产周转率（Total Asset Turnover）总资产周转率是指企业在一定时间内利用总资产创造销售收入的能力。
总资产周转率的计算公式如下：总资产周转率 = 营业收入÷ 平均总资产九、存货周转率（Inventory Turnover）存货周转率是指企业在一定时间内存货的销售速度。
中级会计财务管理公式大全
中级会计财务管理公式大全在中级会计财务管理中，掌握一些重要的公式是非常重要的。
这些公式可以帮助会计师们更好地分析和解释企业的财务状况，为决策提供依据。
下面将介绍一些中级会计财务管理的常用公式大全。
1. 利润总额公式利润总额 = 主营业务收入 - 主营业务成本 - 管理费用 - 财务费用 - 营业外收入 + 营业外支出2. 净利润公式净利润 = 利润总额 - 所得税费用3. 总资产周转率公式总资产周转率 = 主营业务收入 / 总资产4. 资产负债率公式资产负债率 = 总负债 / 总资产5. 净资产收益率公式净资产收益率 = 净利润 / 净资产6. 应收账款周转率公式应收账款周转率 = 主营业务收入 / 平均应收账款余额7. 存货周转率公式存货周转率 = 主营业务成本 / 平均存货余额8. 应付账款周转率公式应付账款周转率 = 主营业务成本 / 平均应付账款余额9. 财务成本扣除公式财务成本扣除 = 利润总额 - (主营业务收入 ×经营税率)10. 销售毛利率公式销售毛利率 = (主营业务收入 - 主营业务成本) / 主营业务收入11. 营业利润率公式营业利润率 = 营业利润 / 主营业务收入12. 税前利润率公式税前利润率 = 利润总额 / 主营业务收入13. 资本金回报率公式资本金回报率 = 净利润 / 资本金14. 筹资活动现金流量净额公式筹资活动现金流量净额 = 筹资活动现金流入额 - 筹资活动现金流出额15. 投资活动现金流量净额公式投资活动现金流量净额 = 投资活动现金流入额 - 投资活动现金流出额16. 经营活动现金流量净额公式经营活动现金流量净额 = 经营活动现金流入额 - 经营活动现金流出额17. 现金流量比率公式现金流量比率 = 经营活动现金流量净额 / 负债总额18. 资本回报率公式资本回报率 = 净利润 / 平均资产总额以上是中级会计财务管理中一些常见的公式。
熟练掌握这些公式，并能准确运用，对于会计师们来说非常重要。
中级会计财务管理公式大全
中级会计财务管理公式大全一、会计基础公式1. 资产负债表公式：资产总额 = 负债总额 + 所有者权益2. 成本公式：成本 = 可变成本 + 固定成本3. 利润公式：利润 = 收入 - 成本4. 财务杠杆公式：财务杠杆 = 总资产 / 所有者权益5. 折旧公式：折旧 = (资产原值 - 残值) / 使用寿命6. 资产周转率公式：资产周转率 = 销售收入 / 总资产7. 负债比率公式：负债比率 = 总负债 / 总资产8. 盈利能力公式：盈利能力 = 净利润 / 营业收入二、财务报表分析公式1. 垂直分析公式：垂直分析 = 各项会计科目 / 总资产 (或总负债)2. 水平分析公式：水平分析 = （本期数 - 上期数） / 上期数 * 100%3. 财务比率分析公式：1) 流动比率 = 流动资产 / 流动负债2) 速动比率 = (流动资产 - 存货) / 流动负债3) 应收账款周转率 = 营业收入 / 应收账款4) 应付账款周转率 = 营业成本 / 应付账款4. 期末股东权益公式：期末股东权益 = 资产总额 - 负债总额5. 成本费用率公式：成本费用率 = (销售成本 + 经营费用) / 营业收入 6. 资本周转率公式：资本周转率 = 销售收入 / 总资产7. 财务杠杆效应公式：财务杠杆效应 = 总资产收益率 - 所有者权益收益率三、财务风险管理公式1. 杜邦分析公式：杜邦分析 = 盈利能力 * 资本周转率 * 杠杆系数2. 财务杠杆系数：财务杠杆系数 = 总资产 / 所有者权益3. 流动性比率公式：流动性比率 = 流动资产 / 流动负债4. 速动比率公式：速动比率 = (流动资产 - 存货) / 流动负债5. 利息保障倍数公式：利息保障倍数 = 经营利润 / 利息费用6. 应收账款周转率公式：应收账款周转率 = 信用销售 / 平均应收账款以上公式为中级会计财务管理常用的数学公式，可以在实际工作中帮助会计师更好地分析与处理财务数据。
《中级会计职称》财务管理公式大全
《中级会计职称》财务管理公式大全1、单利：I=P*i*n2、单利终值：F=P（1+i*n）3、单利现值：P=F/（1+i*n）4、复利终值：F=P（1+i）^n 或：P（F/P，i，n）5、复利现值：P=F/（1+i）^n 或：F（P/F，i，n）6、普通年金终值：F=A{（1+i）^n-1]/i 或：A（F/A，i，n）7、年偿债基金：A=F*i/[（1+i）^n-1] 或：F（A/F，i，n）8、普通年金现值：P=A{[1-（1+i）^-n]/i} 或：A（P/A，i，n）9、年资本回收额：A=P{i/[1-（1+i）^-n]} 或：P（A/P，i，n）10、即付年金的终值：F=A{（1+i）^（n+1）-1]/i 或：A[（F/A，i，n+1）-1]11、即付年金的现值：P=A{[1-（1+i）^-（n+1）]/i+1} 或：A[（P/A，i，n-1）+1]12、递延年金现值：第一种方法：P=A{[1-（1+i）^-n]/i-[1-（1+i）^-s]/i}或：A[（P/A，i，n）-（P/A，i，s）]第二种方法：P=A{[1-（1+i）^-（n-s）]/i*[（1+i）^-s]}或：A[（P/A，i，n-s）*（P/F，i，s）]13、永续年金现值：P=A/i14、折现率：i=[（F/p）^1/n]-1 （一次收付款项）i=A/P（永续年金）普通年金折现率先计算年金现值系数或年金终值系数再查有关的系数表求i，不能直接求得的通过内插法计算。
15、名义利率与实际利率的换算：i=（1+r/m）^m-1式中：r为名义利率；m为年复利次数16、期望投资报酬率=资金时间价值（或无风险报酬率）+风险报酬率17、期望值：（P43）18、方差：（P44）19、标准方差：（P44）20、标准离差率：（P45）21、外界资金的需求量=变动资产占基期销售额百分比x销售的变动额-变动负债占基期销售额百分比x销售的变动额-销售净利率x收益留存比率x预测期销售额22、外界资金的需求量的资金习性分析法：（P55）23、债券发行价格=票面金额x（P/F，i1，n）+票面金额x i2（P/A，i1，n）式中：i1为市场利率；i2为票面利率；n为债券期限如果是不计复利，到期一次还本付息的债券：债券发行价格=票面金额x（1+ i2 x n ）x （P/F，i1，n）24、放弃现金折扣的成本=CD/（1-CD）x 360/N x 100%式中：CD为现金折扣的百分比；N为失去现金折扣延期付款天数，等于信用期与折扣期之差25、债券成本：Kb=I（1-T）/B0（1-f）=B*i*（1-T）/B0（1-f）式中：Kb为债券成本；I为债券每年支付的利息；T为所得税税率；B为债券面值；i 为债券票面利率；B0为债券筹资额，按发行价格确定；f为债券筹资费率26、银行借款成本：Ki=I（1-T）/L（1-f）=i*L*（1-T）/L（1-f）或：Ki=i（1-T）（当f忽略不计时）式中：Ki为银行借款成本；I为银行借款年利息；L为银行借款筹资总额；T为所得税税率；i为银行借款利息率；f为银行借款筹资费率27、优先股成本：Kp=D/P0（1-T）式中：Kp为优先股成本；D为优先股每年的股利；P0为发行优先股总额28、普通股成本：Ks=[D1/V0（1-f）]+g式中：Ks为普通股成本；D1为第1年股的股利；V0为普通股发行价；g为年增长率29、留存收益成本：Ke=D1/V0+g30、加权平均资金成本：Kw=ΣWj*Kj式中：Kw为加权平均资金成本；Wj为第j种资金占总资金的比重；Kj为第j种资金的成本31、筹资总额分界点：BPi=TFi/Wi式中：BPi为筹资总额分界点；TFi为第i种筹资方式的成本分界点；Wi为目标资金结构中第i种筹资方式所占比例32、边际贡献：M=（p-b）x=m*x式中：M为边际贡献；p为销售单价；b为单位变动成本；m为单位边际贡献；x为产销量33、息税前利润：EBIT=（p-b）x-a=M-a34、经营杠杆：DOL=M/EBIT=M/（M-a）35、财务杠杆：DFL=EBIT/（EBIT-I）36、复合杠杆：DCL=DOL*DFL=M/[EBIT-I-d/（1-T）]37：每股利润无差异点分析公式：[（EBIT-I1）（1-T）-D1]/N1=[（EBIT-I2）（1-T）-D2]/N2当EBIT大于每股利润无差异点时，利用负债集资较为有利；当EBIT小于每股利润无差异点时，利用发行普通股集资较为有利38、经营期现金流量的计算：经营期某年净现金流量=该年利润+该年折旧+该年摊销+该年利息+该年回收额39、非折现评价指标：投资利润率=年平均利润额/投资总额x100%不包括建设期的投资回收期=原始投资额/投产若干年每年相等的现金净流量包括建设期的投资回收期=不包括建设期的投资回收期+建设期40、折现评价指标：净现值（NPV）=-原始投资额+投产后每年相等的净现金流量x年金现值系数净现值率（NPVR）=投资项目净现值/原始投资现值x100%获利指数（PI）=1+净现值率内部收益率=IRR （P/A，IRR，n）=I/NCF 式中：I为原始投资额41、短期证券收益率：K=（S1-S0+P）/S0*100%式中：K为短期证券收益率；S1为证券出售价格；S0为证券购买价格；P为证券投资报酬（股利或利息）42、长期债券收益率：V=I*（P/A，i，n）+F*（P/F，i，n）式中：V为债券的购买价格43、股票投资收益率：V=Σ（j=1~n）Di/（1+i）^j+F/（1+i）^n44、长期持有股票，股利稳定不变的股票估价模型：V=d/K式中：V为股票内在价值；d为每年固定股利；K为投资人要求的收益率45、长期持有股票，股利固定增长的股票估价模型：V=d0（1+g）/（K-g）=d1/（K-g）式中：d0为上年股利；d1为第一年股利46、证券投资组合的风险收益：Rp=βp*（Km - Rf）式中：Rp为证券组合的风险收益率；βp为证券组合的β系数；Km为所有股票的平均收益率，即市场收益率；Rf为无风险收益率47、机会成本=现金持有量x有价证券利率（或报酬率）48、现金管理相关总成本+持有机会成本+固定性转换成本49、最佳现金持有量：Q=（2TF/K）^1/2式中：Q为最佳现金持有量；T为一个周期内现金总需求量；F为每次转换有价证券的固定成本；K为有价证券利息率（固定成本）50、最低现金管理相关总成本：（TC）=（2TFK）^1/251、应收账款机会成本=维持赊销业务所需要的资金x资金成本率52、应收账款平均余额=年赊销额/360x平均收账天数53、维持赊销业务所需要的资金=应收账款平均余额x变动成本/销售收入54、应收账款收现保证率=（当期必要现金支出总额-当期其它稳定可靠的现金流入总额）/当期应收账款总计金额55、存货相关总成本=相关进货费用+相关存储成本=存货全年计划进货总量/每次进货批量x每次进货费用+每次进货批量/2 x 单位存货年存储成本56、经济进货批量：Q=（2AB/C）^1/2式中：Q为经济进货批量；A为某种存货年度计划进货总量；B为平均每次进货费用；C为单位存货年度单位储存成本57、经济进货批量的存货相关总成本：（TC）=（2ABC）^1/258、经济进货批量平均占用资金：W=PQ/2=P（AB/2C）^1/259、年度最佳进货批次：N=A/Q=（AC/2B）^1/260、允许缺货时的经济进货批量：Q=[（2AB/C）（C+R）/R]^1/2式中：S为缺货量；R 为单位缺货成本61、缺货量：S=QC/（C+R）62、存货本量利的平衡关系：利润=毛利-固定存储费-销售税金及附加-每日变动存储费x储存天数63、每日变动存储费=购进批量x购进单价x日变动储存费率或：每日变动存储费=购进批量x购进单价x每日利率+每日保管费用64、保本储存天数=（毛利-固定存储费-销售税金及附加）/每日变动存储费65、目标利润=投资额x投资利润率66、保利储存天数=（毛利-固定存储费-销售税金及附加-目标利润）/每日变动存储费67、批进批出该商品实际获利额=每日变动储存费x（保本天数-实际储存天数）68、实际储存天数=保本储存天数-该批存货获利额/每日变动存储费69、批进零售经销某批存货预计可获利或亏损额=该批存货的每日变动存储费x[平均保本储存天数-（实际零售完天数+1）/2]=购进批量x购进单价x变动储存费率x[平均保本储存天数-（购进批量/日均销量+1）/2]=购进批量x单位存货的变动存储费x[平均保本储存天数-（购进批量/日均销量+1）/2]70、利润中心边际贡献总额=该利润中心销售收入总额-该利润中心可控成本总额（或：变动成本总额）71、利润中心负责人可控成本总额=该利润中心边际贡献总额-该利润中心负责人可控固定成本72、利润中心可控利润总额=该利润中心负责人可控利润总额-该利润中心负责人不可控固定成本73、公司利润总额=各利润中心可控利润总额之和-公司不可分摊的各种管理费用、财务费用等74、定基动态比率=分析期数值/固定基期数值75、环比动态比率=分析期数值/前期数值76、流动比率=流动资产/流动负债77、速动比率=速动资产/流动负债78、现金流动负债比率=年经营现金净流量/年末流动负债*100%79、资产负债率=负债总额/资产总额80、产权比率=负债总额/所有者权益81、已获利息倍数=息税前利润/利息支出82、长期资产适合率=（所有者权益+长期负债）/（固定资产+长期投资）83、劳动效率=主营业务收入或净产值/平均职工人数84、周转率（周转次数）=周转额/资产平均余额85、周转期（周转天数）=计算期天数/周转次数=资产平均余额x计算期天数/周转额86、应收账款周转率（次）=主营业务收入净额/平均应收账款余额其中：主营业务收入净额=主营业务收入-销售折扣与折让平均应收账款余额=（应收账款年初数+应收账款年末数）/2应收账款周转天数=（平均应收账款x360）/主营业务收入净额87、存货周转率（次数）=主营业务成本/平均存货其中：平均存货=（存货年初数+存货年末数）/2存货周转天数=（平均存货x360）/主营业务成本88、流动资产周转率（次数）=主营业务收入净额/平均流动资产总额其中：流动资产周转期（天数）=（平均流动资产周转总额x360）/主营业务收入总额89、固定资产周转率=主营业务收入净额/固定资产平均净值90、总资产周转率=主营业务收入净额/平均资产总额91、主营业务利润率=利润/主营业务收入净额92、成本费用利润率=利润/成本费用93、总资产报酬率=（利润总额+利息支出）/平均资产总额94、净资产收益率=净利润/平均净资产x100%95、资本保值增值率=扣除客观因素后的年末所有者权益/年初所有者权益96、社会积累率=上交国家财政总额/企业社会贡献总额上交的财政收入包括企业依法向财政交缴的各项税款。
中级会计财务管理公式大全2023
中级会计财务管理公式大全2023一、资产负债表重要公式1. 总资产平均回报率（ROA）= 净利润 / 总资产2. 负债权益比率 = 负债 / 股东权益3. 流动比率 = 流动资产 / 流动负债4. 速动比率 = (流动资产 - 存货) / 流动负债5. 应收账款周转率 = 营业收入 / 应收账款6. 存货周转率 = 成本 of goods sold / 平均存货二、利润表重要公式1. 毛利率 = (销售收入–销售成本) / 销售收入2. 息税前利润率（EBIT） = 息税前利润 / 销售收入3. 税后利润率 = 税后利润 / 销售收入4. 盈余资本收益率（ROE）= 净利润 / 股东权益5. 现金收回率 = 现金流量 / 销售收入三、现金流量表重要公式1. 现金流量比率 = 现金流量 / 营业收入2. 现金流动负债比率 = (现金+应收票据+应收账款) / 流动负债3. 经营活动产生的现金流量净额 = 经营活动产生的现金流入 - 经营活动产生的现金流出4. 投资活动产生的现金流量净额 = 投资活动产生的现金流入 - 投资活动产生的现金流出5. 筹资活动产生的现金流量净额 = 筹资活动产生的现金流入 - 筹资活动产生的现金流出四、成本费用表重要公式1. 直接成本率 = 直接成本 / 主营业务收入2. 间接费用率 = 间接费用 / 主营业务收入3. 营运资金周转率 = 营运资金净额 / 营业收入五、税务表重要公式1. 所得税负担率 = 所得税 / 利润总额2. 税收负担率 = 税收 / 营业收入3. 净税率 = 所得税 / 净利润六、比率分析1. 财务杠杆倍数 = 总资产 / 股东权益2. 负债资产比率 = 负债 / 总资产3. 经营利润率 = 经营利润 / 应收账款4. 主营业务净利率 = 主营业务利润 / 主营业务收入七、其他重要公式1. 实际报酬率 = (收益 - 支出) / 支出2. 现值合计 = 各期现金流量现值之和3. 折现率 = 1 / (1 + 投资回报期限)^n以上是中级会计财务管理涉及到的一些重要公式，希望对广大会计人员有所帮助。
中级会计财务管理公式大全
中级会计财务管理公式大全
中级会计财务管理涉及的公式非常多，涵盖了财务会计、管理会计、财务管理等多个领域。
以下是一些常见的公式：
1. 财务会计方面：
总资产周转率 = 营业收入 / 总资产。
存货周转率 = 营业成本 / 平均存货。
负债权益比率 = 负债总额 / 股东权益。
息税前利润 = 税前利润 + 利息费用。
2. 管理会计方面：
成本费用总额 = 直接材料 + 直接人工 + 制造费用 + 销售费用 + 管理费用。
变动成本 = 变动制造成本 + 变动销售和管理成本。
边际贡献 = 销售收入变动成本。
投资回报率 = (净利润 + 利息) / 投资总额。
3. 财务管理方面：
现值 = 未来现金流× (1 + 折现率)的负n次方。
内部收益率 = 使净现值等于零的折现率。
杠杆比率 = 总资产 / 所有者权益。
期望收益率 = (预期收益风险无关收益) / 风险相关收益。
以上公式只是其中的一小部分，中级会计财务管理涉及的公式
非常广泛，需要根据具体的问题和情境进行具体的应用和分析。
希
望以上信息能够帮助您对中级会计财务管理公式有一个初步的了解。
中级财管公式大全
中级财管公式大全以下是一些常见的中级财务管理公式：1. 现值公式（Present Value Formula）：PV = CF / (1 + r)^n其中，PV为现值，CF为现金流，r为折现率，n为时间期数。
2. 未来值公式（Future Value Formula）：FV = PV * (1 + r)^n其中，FV为未来值，PV为现值，r为折现率，n为时间期数。
3. 净现值公式（Net Present Value Formula）：NPV = ∑ (CF / (1 + r)^n) - I其中，NPV为净现值，CF为现金流，r为折现率，n为时间期数，I为初始投资。
4. 内部收益率公式（Internal Rate of Return Formula）：∑ (CF / (1 + IRR)^n) - I = 0其中，IRR为内部收益率，CF为现金流，n为时间期数，I为初始投资。
5. 现金流折现率公式（Discount Rate Formula）：r = (FV / PV)^(1/n) - 1其中，r为现金流折现率，FV为未来值，PV为现值，n为时间期数。
6. 期望收益率公式（Expected Return Formula）：ER = ∑ (P * R)其中，ER为期望收益率，P为概率，R为收益率。
7. 风险调整收益率公式（Risk-Adjusted Return Formula）：RAR = ER - RF其中，RAR为风险调整收益率，ER为期望收益率，RF为无风险收益率。
8. 资本资产定价模型（Capital Asset Pricing Model）：ER = RF + β * (RM - RF)其中，ER为期望收益率，RF为无风险收益率，β为贝塔系数，RM为市场收益率。
这只是一些常见的中级财务管理公式，实际应用中可能还会有更多的公式。
请注意，公式的应用需要结合具体的情况和背景进行综合考虑。
2024会计职称《中级财务管理》公式总结
2024会计职称《中级财务管理》公式总结中级财务管理是2024年会计职称考试的一门科目，涵盖了财务管理的相关知识和技能。
在考试中，了解和掌握各种公式是非常重要的，可以帮助我们解决问题并提高答题效率。
下面是2024年中级财务管理考试中常用的一些公式总结：1.财务杠杆系数（FL）=EBIT/EBT财务杠杆系数用于衡量企业利用债务融资带来的收益增长。
EBIT表示企业税前利润，EBT表示税前收入。
2.资产负债率（DAR）=债务总额/资产总额资产负债率反映了企业的债务水平。
债务总额包括长期债务和短期债务，资产总额是企业所有的资产。
3.净资产收益率（ROE）=净利润/净资产净资产收益率是用来衡量企业的盈利能力和资产利用效率的指标。
净利润是企业税后利润，净资产是扣除负债后的所有者权益。
4.总资产收益率（ROA）=净利润/资产总额总资产收益率用于衡量企业利用全部资产获得的利润水平。
净利润表示企业税后利润，资产总额是企业所有的资产。
5.股东权益回报率（ROE）=净利润/股东权益股东权益回报率用来衡量企业利用股东权益获得的收益水平。
净利润是税后利润，股东权益是扣除负债后的所有者权益。
6.应收账款周转率（ART）=营业收入/平均应收账款余额应收账款周转率用于衡量企业应收账款的收回速度。
营业收入是企业销售商品或提供服务的收入，平均应收账款余额是一段时间内的平均应收账款余额。
7.存货周转率（ITR）=营业成本/平均存货余额存货周转率用于衡量企业存货的周转速度。
营业成本表示销售商品或提供服务的成本，平均存货余额是一段时间内的平均存货余额。
8.总资产周转率（ATR）=营业收入/平均总资产总资产周转率用于衡量企业利用全部资产进行经营的效率。
营业收入表示企业销售商品或提供服务的收入，平均总资产是一段时间内的平均总资产。
9.息税前利润增长率（NIAT）=净利润/纳税前利润息税前利润增长率用于衡量企业税后利润与税前利润之间的差异。
净利润表示企业税后利润，纳税前利润表示税前收入。
中级会计财管公式大全
中级会计财管公式大全
1.会计方面的公式：
-总资产=负债+所有者权益
-净资产=总资产-负债
-营业收入=销售收入+其他营业收入
-净利润=营业收入-营业成本-营业费用-税费
-存货成本=期初存货+进货-期末存货
-应收账款=期初应收账款+销售-收款
-销售利润率=(营业利润/营业收入)x100%
-总资产利润率=(净利润/总资产)x100%
2.财务管理方面的公式：
-现金流入（净现金流量）=经营活动现金流入-经营活动现金流出-财务杠杆比率=资产报酬率/净资产报酬率
-资本成本率=(股权资本成本/总资本)x100%
-自由现金流量=税前利润+折旧与摊销-资本支出-税费-净债务新增-净资本运作周期=存货周期+销售周期-应付账款支付周期
3.投资分析方面的公式：
-股票的收益率=(股息/股票价格)+公司的增长率
-市盈率（PE比率）=市价/每股盈利
-市净率=市值/净资产
-资本回报率（ROE）=净利润/净资产
-资本成本=投资风险成本+资本的机会成本
-内部收益率（IRR）=投资现金流量的现值/投资现金流量的初始投资。
中级会计财务管理计算公式
中级会计财务管理计算公式
一、财务比率
1.流动比率=流动资产/流动负债
2.速动比率=(流动资产-存货)/流动负债
3.现金比率=现金与现金等价物/流动负债
4.总负债比率=(总资产-所有者权益)/总资产
5.长期负债比率=长期负债/总资产
6.资产负债率=总负债/总资产
7.归属于母公司股东的权益比率=归属于母公司股东的权益/总资产
8.存货周转率=销售成本/存货
9.应收账款周转率=营业收入/平均应收账款余额
10.资产周转率=营业收入/平均总资产
二、财务分析
1.盈利能力分析
-毛利率=(销售收入-销售成本)/销售收入
-净利率=净利润/销售收入
-资产收益率=归属于母公司股东的净利润/平均总资产
2.偿债能力分析
-现金流量比率=经营活动产生的现金流量净额/流动负债
-利息保障倍数=利润总额+利息费用+营业外支出/利息费用
3.经营能力分析
-应收账款周转天数=365/应收账款周转率
-存货周转天数=365/存货周转率
三、投资评价
1.投资回报率=(投资收益-投资成本)/投资成本
2.净现值=每期现金流量/(1+投资回报率)^期数之和-投资成本
3.内部收益率=投资现金流量=0时，使净现值为0的收益率
以上只是一些常用的计算公式，实际中级会计财务管理还涉及到更多的计算公式和方法。
在实际应用过程中，需要根据具体情况选择合适的计算公式，并结合财务报表和数据进行分析和判断。
中级财务管理计算公式汇总
中级财务管理计算公式汇总
1.企业价值计算公式：
企业价值=净资产+(1-债务置换税率)*非经营性资产-净负债
2.投资回报率计算公式：
投资回报率=(投资收益-投资成本)/投资成本
3.资产负债率计算公式：
资产负债率=总负债/总资产
4.流动比率计算公式：
流动比率=流动资产/流动负债
5.速动比率计算公式：
速动比率=(流动资产-存货)/流动负债
6.应收账款周转率计算公式：
应收账款周转率=营业收入/平均应收账款余额
7.存货周转率计算公式：
存货周转率=营业成本/平均存货余额
8.资本成本计算公式（加权平均资本成本）：
资本成本=(权益资本的市场价值/总资本的市场价值)*权益资本的预期回报率+(债务资本的市场价值/总资本的市场价值)*债务资本的预期回报率*(1-债务置换税率)
9.净现值计算公式：
净现值=投资现金流的现值-投资成本
10.内部收益率计算公式：
将净现值公式中的净现值设为0，解方程得到的根即为内部收益率
11.股息支付比率计算公式：
股息支付比率=现金股利/净利润
12.ROE（净资产收益率）计算公式：
ROE=净利润/净资产
13.ROA（总资产收益率）计算公式：
ROA=净利润/总资产
14.EPS（每股收益）计算公式：
EPS=净利润/总股本
15.PE（市盈率）计算公式：
PE=市价/EPS
16.成本效益比（C/B）计算公式：
成本效益比=投资成本/年度收益
17.等额本金还款计算公式：
每期还款本金=总贷款金额/还款期数
每期还款利息=剩余本金*年利率/还款期数
每期还款金额=每期还款本金+每期还款利息。
中级财务管理所有知识点及公式汇总
中级财务管理所有知识点及公式汇总中级财务管理知识点及公式汇总。
一、财务管理基础。
1. 货币时间价值。
- 复利终值：F = P×(1 + i)^n，其中F为终值，P为现值，i为利率，n为计息期数。
- 复利现值：P = F×(1 + i)^-n。
- 普通年金终值：F = A×((1 + i)^n - 1)/(i)，A为年金。
- 普通年金现值：P = A×frac{1-(1 + i)^-n}{i}。
- 预付年金终值：F = A×((1 + i)^n - 1)/(i)×(1 + i)=A×<=ft[frac{(1 + i)^n + 1-(1 + i)}{i}]。
- 预付年金现值：P = A×frac{1-(1 + i)^-n}{i}×(1 + i)=A×<=ft[1-(1 + i)^-(n - 1)]÷i。
- 递延年金终值：与普通年金终值计算相同，F = A×((1 + i)^n - 1)/(i)，n为实际收付期数。
- 递延年金现值：P = A×frac{1-(1 + i)^-n}{i}×(1 + i)^-m（先将递延年金视为普通年金求现值，再复利折现m期）或者P = A×<=ft[frac{1-(1 + i)^-(m + n)}{i}-frac{1-(1 + i)^-m}{i}]（两次普通年金现值相减），m为递延期数，n为实际收付期数。
- 永续年金现值：P=(A)/(i)。
2. 风险与收益。
- 单项资产的预期收益率：E(R)=∑_i = 1^np_i× r_i，其中p_i为第i种情况发生的概率，r_i为第i种情况的收益率。
- 单项资产的方差：σ^2=∑_i = 1^np_i×(r_i - E(R))^2。
- 单项资产的标准差：σ=√(∑_i = 1)^np_i×(r_i - E(R))^2。
2024年中级财务管理公式汇总
●资产负债表指标公式：
总资产=流动资产+非流动资产
流动资产=货币资金+应收账款+存货+其他流动资产
非流动资产=固定资产+无形资产+其他非流动资产
总负债=流动负债+非流动负债
流动负债=短期借款+应付账款+短期应付职工薪酬+税费应付+其他流动负债
非流动负债=长期借款+长期应付账款+递延所得税负债+其他非流动负债
●损益表指标公式：
营业收入=销售收入+其他业务收入
营业成本=销售成本+管理费用+财务费用
税前利润=营业收入-营业成本-营业税金及附加
净利润=税前利润-所得税费用
●现金流量表指标公式：
经营活动产生的现金流量=经营活动现金流入-经营活动现金流出
经营活动现金流入=经营活动净收益+资产减值损失+无形资产和其他资产支出+债务负债支出+税费支出
经营活动现金流出=存货支出+账款支出+职工薪酬支出+其他支出
投资活动产生的现金流量=投资活动现金流入-投资活动现金流出投资活动现金流入=投资活动净收益+固定资产解质支出。
中级会计职称财务管理公式总结
中级会计职称财务管理公式总结财务管理是指通过科学的方法研究、分析和评价企业的财务状况和经营活动，以便为企业的决策和管理提供科学的依据和措施。
在财务管理中，有许多重要的公式被广泛应用于财务分析、经营决策和风险控制等方面。
以下是中级会计职称财务管理常用的公式总结：1.资本结构与财务杠杆(1)资本结构比率=长期负债/当前负债(2)自有资金比率=资本公积金/总资本(3)存货周转率=营业成本/平均存货(4)总资产周转率=营业收入/平均总资产(5)固定资产周转率=营业收入/平均固定资产(6)财务杠杆倍数=总资产/自有资本2.运营效率分析(1)应收账款周转率=营业收入/平均应收账款(2)应付账款周转率=营业成本/平均应付账款(3)存货周转天数=存货/营业成本*365天(4)固定资产周转天数=固定资产净额/营业收入*365天(5)总资产周转天数=总资产净额/营业收入*365天3.盈利能力分析(1)销售毛利率=（营业收入-营业成本）/营业收入(2)资产利润率=净利润/平均总资产(3)权益利润率=净利润/平均所有者权益(4)主营业务利润率=营业利润/营业收入(5)净资产收益率（ROE）=净利润/平均净资产4.偿债能力分析(1)流动比率=流动资产/流动负债(2)速动比率=（流动资产-存货）/流动负债(3)现金流量比率=经营活动现金净流量/流动负债(4)利息保障倍数=（利润总额+利息费用）/利息费用(5)财务杠杆倍数=1/净资产收益率5.现金流量分析(1)现金流入量=销售收入+其他经营活动收入+短期借款(2)现金流出量=销售成本+其他经营活动支出+短期贷款还款(3)经营活动现金净流量=现金流入量-现金流出量(4)投资活动现金净流量=购入固定资产和无形资产的现金-卖出固定资产和无形资产收到的现金(5)筹资活动现金净流量=筹集短期借款和长期借款收到的现金-偿还短期借款和长期借款支付的现金以上是中级会计职称财务管理常用的公式总结，这些公式可以帮助会计专业人员进行财务分析和决策，从而更好地管理企业的财务和运营情况。
2024中级会计财务管理公式汇总
2024中级会计财务管理公式汇总一、财务会计公式1.资产负债表公式：资产=负债+股东权益2.净资产公式：净资产=资产-负债3.资本公积公式：资本公积=净资产-实收资本4.收益公式：收益=收入-成本5.净利润公式：净利润=营业收入-营业成本-营业费用-营业税金及附加+营业外收入-营业外支出6.营业利润公式：营业利润=营业收入-营业成本-营业费用-营业税金及附加7.现金流量表公式：现金流入=销售商品、提供劳务收到的现金+收到的其他与经营活动有关的现金现金流出=购买商品、接受劳务支付的现金+支付的其他与经营活动有关的现金净现金流量=现金流入-现金流出8.财务杠杆效应公式：财务杠杆效应=影响净利润的费用/影响股东权益的资本成本9.销售收入公式：销售收入=销售量×单价10.应收账款公式：应收账款=销售量×单价×欠款比例11.应付账款公式：应付账款=采购量×单价×欠款比例12.库存公式：库存=采购量-销售量二、财务管理公式1.现金流量贴现因子公式：现金流量贴现因子=(1+投资回报率)^时间2.现金流量净现值公式：现金流量净现值=现金流量/(1+投资回报率)^时间3.投资回报率公式：投资回报率=(总收益-投资成本)/投资成本4.平均期限公式：平均期限=∑(每期现金流量×时间)/∑每期现金流量5.风险调整折现率公式：风险调整折现率=无风险利率+风险溢价6.成本资本公式：成本资本=权益资本×权益成本+债务资本×债务成本7.权益资本成本公式：权益资本成本=假设股息率/股票价格+假设利润增长率8.债务资本成本公式：债务资本成本=假设利率/(1-税率)9.资本资产定价模型公式：投资回报率=无风险利率+β(市场回报率-无风险利率)10.买卖差价公式：买卖差价=卖出价格-买入价格以上是2024中级会计财务管理公式的汇总，供参考使用。
请注意，在实际应用时，根据具体情况还需要考虑其他因素，并且公式的具体用途和计算方式可能因国家、地区和行业的不同而有所不同。
中级会计财管公式大全
中级会计财管公式大全一、会计公式：1. 资产=负债+所有者权益2. 营业利润=营业收入-营业成本-税金及附加-其他营业收入及支出3. 净利润=营业利润-所得税-其他收入4. 总资产周转率=营业收入÷平均总资产5. 存货周转率=营业成本÷平均存货6. 应收账款周转率=营业收入÷平均应收账款7. 总资产净利润率=净利润÷平均总资产8. 资产负债率=总负债÷总资产9. 流动比率=流动资产÷流动负债10. 速动比率=（流动资产-存货）÷流动负债二、财务管理公式：1. 现值PV=CF/（1+r）^n CF表示未来现金流量；r表示折现率；n表示现金流量到期日与当前日之间的时间间隔2. 未来值FV=PV×（1+r）^n3. 年金现值PVAn=PMT×（1-（1+r）^-n）/ r PMT表示每年的现金流量；r表示折现率；n表示年金期数4. 平均资产回报率ROA=净利润÷平均总资产5. 债权人权益比率=债权人权益÷股东权益6. 速动比率=（流动资产-存货）÷流动负债7. 资本回报率ROE=净利润÷平均股东权益8. 成本-收益分析：利润=收益-成本9. 投资回收期=初始投资÷年现金流量出现正值后停止时间并相加即可回收本金，负值即该项投资已实现盈利10. 经济价值Added-value=增加值=销售收入-生产成本，度量公司销售收入高于生产成本的能力和贡献力。
三、其他公式：1. 路程计算：路程=速度×时间2. 面积计算：面积=长×宽3. 体积计算：体积=长×宽×高4. 利息计算：利息=本金×年利率×时间5. 投资收益率=（投资期末价值-投资成本）÷投资成本6. 消费者物价指数CPI=（当前年物价总指数÷基期物价总指数）×100%7. 年利率复利计算器：A=P×（1+r/n）^(n×t) 其中，A是总金额；P是本金；r是年利率；n是计息周期数；t是投资年限。
中级会计财务管理公式大全记忆
中级会计财务管理公式大全记忆以下是中级会计财务管理常用的公式大全：1. 资产总额（Total Assets）= 负债总额（Total Liabilities）+所有者权益（Owner's Equity）2. 流动资产总额（Total Current Assets）= 货币资金（Cash）+ 应收账款（Accounts Receivable）+ 存货（Inventory）+ 其他流动资产（Other Current Assets）3. 流动负债总额（Total Current Liabilities）= 应付账款（Accounts Payable）+ 应付工资（Wages Payable）+ 短期借款（Short-term Loans）+ 其他流动负债（Other Current Liabilities）4. 成本费用比率（Cost-Expense Ratio）= 利润总额（Net Income）/ 营业成本（Operating Expenses）5. 总资产周转率（Total Asset Turnover）= 销售收入（Sales Revenue）/ 资产总额（Total Assets）6. 应收账款周转率（Accounts Receivable Turnover）= 销售收入（Sales Revenue）/ 应收账款（Accounts Receivable）7. 应付账款周转率（Accounts Payable Turnover）= 采购成本（Cost of Goods Sold）/ 应付账款（Accounts Payable）8. 存货周转率（Inventory Turnover）= 销售成本（Cost ofGoods Sold）/ 存货（Inventory）9. 销售毛利率（Gross Profit Margin）= （销售收入- 销售成本）/ 销售收入10. 净利率（Net Profit Margin）= 净利润（Net Profit）/ 销售收入11. 价值增长率（Return on Investment）= 净利润（Net Profit）/ 资本投资（Capital Investment）12. 权益回报率（Return on Equity）= 净利润（Net Profit）/ 所有者权益（Owner's Equity）13. 盈余现金保障倍数（Cash Flow Coverage Ratio）= 经营活动现金流量净额（Net Cash Flow from Operating Activities）/偿债现金流量净额（Net Cash Flow from Financing Activities）以上是部分中级会计财务管理的常用公式，希望对你有帮助！。
中级会计职称财务管理公式汇总
中级会计职称财务管理公式汇总一、财务分析相关公式1.盈利能力分析(1)总资产利润率=净利润/总资产(2)净资产收益率=净利润/净资产2.偿债能力分析(1)资产负债率=总负债/总资产(2)长期偿债能力=长期负债/净资产3.营运能力分析(1)应收账款周转率=营业收入/平均应收账款余额(2)存货周转率=营业成本/平均存货余额4.现金流量分析(1)现金流量比率=经营活动现金流量净额/资产负债总额二、财务决策相关公式1.投资决策(1)回收期=初始投资/年净现金流量(2)净现值=项目现金流量/(1+折现率)^n-初始投资(3)内部收益率=解使项目的净现值为0的折现率2.融资决策(1)利息保障倍数=(利润总额+利息费用)/利息费用(2)杠杆倍数=资产总额/净资产3.分红决策(1)现金分红率=现金股利/利润总额(2)每股股利=现金股利/总股数三、成本管理相关公式1.成本构成分析(1)直接材料成本率=直接材料成本/营业收入(2)直接人工成本率=直接人工成本/营业收入2.成本控制分析(1)劳动力生产率=产出数量/直接工资总额(2)设备利用率=（实际产量/标准产量）*100%3.工艺改善分析(1)工艺创新率=新产品销售收入/总销售收入(2)工艺创新贡献率=工艺创新利润/总利润四、预算管理相关公式1.预算执行分析(1)预算执行率=实际支出/预算支出(2)预算超支率=(实际支出-预算支出)/预算支出2.预算控制分析(1)盈余率=执行预算结果/预算盈余(2)范围效应=变动荷兰指数/变动成本指数五、绩效评价相关公式1.经济效益分析(1)利润弹性=利润增量/销售收入增量(2)造成弹性=（各成本要素的相对价格变动量/各要素占总成本的比例变动量）*100%2.投资回报率分析(1)初始投资回收期=初始投资/平均年净现金流入(2)投资回报率=年利润/初始投资以上只是财务管理中一部分常用的公式，不同情况下可能会有其他特殊的公式需要使用。
2024年中级会计职称公式总结《财务管理》
2024年中级会计职称公式总结《财务管理》2024年中级会计职称公式总结：《财务管理》中级会计职称考试是会计行业的重要考试之一，其中《财务管理》科目涉及大量的公式和计算。
为了帮助考生更好地备考，本文总结了2024年中级会计职称《财务管理》科目的常用公式，并附有应用举例。
一、资金时间价值计算公式1、现值（PV）：将未来一定时期的现金流量折算为现在的价值。
2、终值（FV）：在一定时期内，将一定数量的资金按一定的利率计算，到期后的价值。
3、年金（A）：一定时期内，每年等额收付的金额。
4、利率（r）：资金在一定时期内的利息与本金之比。
应用举例：某公司计划在未来5年内每年年初存入银行10万元，年利率为5%，则5年后这笔存款的终值是多少？（FV=10×(F/A,5%,6)=10×6.533=65.33万元）二、资本预算公式1、投资回收期（PP）：投资项目从开始到现金流量首次能够收回投资所需的时间。
2、净现值（NPV）：将项目各年的现金流量折现为现值后，相加得到的总和。
3、内含报酬率（IRR）：投资项目的净现值等于零时的折现率。
4、现值指数（PI）：现金流量现值与初始投资现值的比率。
应用举例：某公司计划投资一项新项目，初始投资为100万元，预计未来5年内每年现金流量分别为20万元、30万元、40万元、50万元和60万元，折现率为10%，则该项目的净现值是多少？（NPV=-100+20×(P/F,10%,1)+30×(P/F,10%,2)+40×(P/F,10%,3)+50×(P/F,10%,4)+60×(P/F,10%,5)=-100+20×0.9091+30×0.8264+40×0.7513+50×0.6830+60×0.6209=17.77万元）三、财务报表分析公式1、资产负债率（LAR）：负债总额与资产总额之比。
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内部真题资料，考试必过，答案附后第三节预算编制(目标利润预算方法)1•量本利分析法量本利分析法是根据有关产品的产销数量、销售价格、变动成本和固定成本等因素与利润之间的相互关系确定企业目标利润的方法。
(1)基本公式目标利润二预计产品产销数量X(单位产品售价-单位产品变动成本)-固定成本费用利润二销售收入-变动成本-固定成本二单价X销量-单位变动成本X销量-固定成本=P X Q-V X Q-F=(P-V)X Q-F2.比例预算法比例预算法是利用利润指标与其他经济指标之间存在的内在比例关系，来确定目标利润的方法。
(1)基本公式3.上加法它是企业根据自身发展、不断积累和提高股东分红水平等需要，匡算企业净利润，预算利润总额(及目标利润)的方法。
(1)基本公式企业留存收益二盈余公积金+未分配利润1•销售预算基本原则：收付实现制 关键公式：现金收入二当期现销收入+收回前期的赊销2•生产预算编制基础：销售预算 生产预算的编制的主要内容：确定预算期的产品生产量 预计生产量=预计销售量+预计期末结存量-预计期初结存量3. 材料采购预算某种材料耗用量 二产品预计生产量x 单位产品定额耗用量某种材料采购量二某种材料耗用量+该种材料期末结存量-该种材料期初结存量材料采购支出二当期现购支出+支付前期赊购4. 直接人工预算反映的内容：直接人工预算是一种既反映预算期内人工工时消耗水平，又规划 人工成本幵支的业务预算。
注意的问题：由于工资一般都要全部支付现金，因此直接人工预算表中预计直接人工成本总额就是现金预算中的直接人工工资支付额。
关键公式：某种产品直接人工总工时 二单位产品定额工时X 该产品预计生产量某种产品直接人工总成本 二单位工时工资率X 该种产品直接人工工时总数5•制造费用预算费用必须按成本习性划分为固定费用和变动费用。
净利润=本年新增留存收益 净利润=1股利分配比率净利润或：二本年新增留存收益+股利分配额目标利润=1所得税税率 （主要预算的编制）企业 〔其他预算的编制都必须以销售预算为基础，因此，销售预算是编制全面预算的起点。
基本公式:编制基础:生产预算关键公式:需要注意的是，制造费用中的非付现费用，如折旧费在计算现金支出时应予以扣除。
关键公式：某项目变动制造费用分配率该项目变动制造费用预算总额业务量预算总数6.单位生产成本预算编制基础：生产预算、直接材料消耗及采购预算、直接人工预算和制造费用预算关键公式:单位产品预计生产成本二单位产品直接材料成本+单位产品直接人工成本+单位产品制造费用期末结存产品成本二期初结存产品成本+本期产品生产成本-本期销售产品成本9.现金预算现金预算的编制依据：日常业务预算和专门决策预算现金预算的内容：期初现金余额、现金收入、现金支出、现金余缺与筹措五部分。
关系公式：现金余缺二期初现金余额+现金收入-现金支出期末现金余额二现金余缺+现金筹措（现金不足时）或二现金余缺-现金投放（现金多余时）第三章筹资管理第三节债务筹资3.融资租赁租金的计算租金的计算大多采用等额年金法。
等额年金法下，通常要根据利率和租赁手续费率确定一个租费率，作为折现率。
第四节衍生工具筹资一、可转换债券4.转换转换比率指每一份可转换债券在既定的转换价格下能转换为普通股股比率票的数量。
第五节资金需要量预测一、因素分析法含又称分析调整法，是以有关项目基期年度的平均资金需要量为基础，二、销售百分比法含义：销售百分比法，是根据销售增长与资产增长之间的关系，预测未来资金需要量的方法。
式中：A为随销售而变化的敏感性资产；B为随销售而变化的敏感性负债；S i为基期销售额; 预测期销售额；△ S为销售变动额；P为销售净利率；E为利润留存率；:A/S i为敏感资产与销售额的关系百分比；B/S i为敏感负债与销售额的关系百分比记忆公式：外部融资需求量二增加的资产-增加的负债-增加的留存收益二增加的资金需要量-增加的留存收益其中:（1）增加的资产二增量收入X基期敏感资产占基期销售额的百分比+非敏感资产的调整数或二基期敏感资产X预计销售收入增长率+非敏感资产的调整数（2）增加的自发负债二增量收入X基期敏感负债占基期销售额的百分比S2为或二基期敏感负债X预计销售收入增长率（3）增加的留存收益二预计销售收入X销售净利率X利润留存率三、资金习性预测法含义：资金习性预测法，是指根据资金习性预测未来资金需要量的一种方法。
总资金直线方程：Y二a+bX式中：a为不变资金；b为单位产销量所需变动资金根据资金占用总额与产销量的关系预测（回归直线法）是根据历史上企业资金占用总额与产销量之间的关系，把资金分为不变和变动两部分，然后结合预计的销售量来预测资金需要量口耳勺j或: b na x i2 ( x i)2 X i式中, y i为第i期的资金占用量；X i为第i期的产销量。
2.采用逐项分析法预测（高低点法）选择业务量最咼最低的两点资料:第六节资本成本与资本结构、资本成本（三）个别资本成本的计算1.资本成本计算的通用模式（1）一般模式为了便于分析比较，资本成本通常用不考虑时间价值的一般通用模型计算，用相对数即资本成本率表达。
【提示】分子的“年资金占用费用”是指筹资企业每年实际负担的资金占用费用，对于负债筹资而言，由于债务利息是在税前列支，因此实际承担的年资金占用费用二年支付的占用费用x（1-所得税率）。
对于权益筹资而言，由于股利等是在税后列支，不具有抵税效应，所以，实际承担的占用费用与实际支付的占用费用相等。
（2）折现模式对于金额大、时间超过一年的长期资本，更为准确一些的资本成本计算方式是采用折现模式，即债务未来还本付息或股权未来股利分红的折现值与目前筹资净额相等时的折现率为资本成本率。
即：由：筹资净额现值-未来资本清偿额现金流量现值=0得：资本成本率二所采用的折现率2.债务资金个别成本计算（1）借款和债券的个别资本成本计算点在于不考虑筹资费用（五）边际资本成本二、杠杆效应2.边际贡献和息税前利润之间的关系（1）边际贡献：边际贡献二销售收入-变动成本（2）息税前利润：是指不扣利息和所得税之前的利润。
息税前利润二销售收入-变动成本-固定生产经营成本注：一般对于固定的生产经营成本简称为固定成本。
（3）关系息税前利润二边际贡献-固定成本式中：EBIT为息税前利润；S为销售额；V为变动性经营成本；F为固定性经营成本；Q为产销业务量；P为销售单价；M为单位变动成本；M为边际贡献。
1.经营杠杆效应（1）经营杠杆的含义：是指由于固定性经营成本的存在，而使得企业的资产报酬（息税前利润）变动率大于业务量变动率的现象（2）经营杠杆效应的度量指标：2.财务杠杆效应(1)含义：是指由于固定性资本成本(利息等)的存在，而使得企业的普通股收益(或每股收益)变动率大于息税前利润变动率的现象。
(每股收益)EPS=( EBIT-1 ) X( 1-T ) /N (可理解为净利润除以股份数)(2)财务杠杆效应的度量指标财务杠杆系数定义公式DFLEPS/EPSEBIT / EBIT用于预3.总杠杆效应(1)含义是指由于固定经营成本和固定资本成本的存在，导致普通股每股收益变动率大于产销业务量的变动率的现象。
(2)总杠杆效应的度量指标大的资本结构。
(三)资本结构优化方法1.每股收益分析法决策：企业当采用乙筹资方案；EBIT预期为330万元以上时，应当采用丙筹资方案。
2.平均资本成本比较法第一节投资概述W 计算期、建设期和运营期之间有以下关系成立： 耳计算期是指从投资建设幵始到最终清理结束整个过程的全部时间W 计算期(n )二建设期(s ) +运营期(p )终结点建设期 运营期项目计算期其中：试产期是指项目投入生产，但生产能力尚未完全达到设计能力时的过渡阶段，达产期是指 生产运营达到设计预期水平后的时间原始投资与项目总投资的关系第二节 财务可行性要素的估无形资产投财务可行性要素包括投入类财务可建设投资的估算和产出资财务可行性要素的L 资本化利①在建设期发生的建设投资投入类财务可行性要素加和企业所得税）。
①在运营期发生的营业收入；④通常在项目计算期末回收的 流动资金0广L 固定资产投丿估算总投J （预备费投资―—L 流动资金投‘ -------------------②在运营期初期发生的垫支流动资金投资； ③在运营期发生的经营成本（付现成本）； ④在运营期发生的各种税金（包括营业税金及附产出类财务可行 ②在运营期发生的补贴收入；性要素③通常在项目计算期末回收的 固定资产余值；、投入类财务可行性要素的估算（一）建设投资的估算A.国产设备购置费用的估算设备购置费用二设备购买成本X（1+运杂费率）【提示1】固定资产原值二形成固定资产的费用+建设期资本化利息+预备费。
形成固定资产的费用二建筑工程费+设备购置费+安装工程费+其他费用B.进口设备购置费的估算进口设备购置费用二以人民币标价的进口设备到岸价+进口从属费+国内运杂费a.按到岸价结算时: 以人民币标价的进口设备到岸价二以外币标价的进口设备到岸价x人民币外汇牌价按离岸价结算时:以人民币标价的进口设备到岸价二（以外币标价的+国际运费+国际运输）乂人民币外汇牌价进口设备离岸价保险费其中：国际运费（外币）二离岸价（外币）X国际运费率或二单位运价（外币）运输量国际运输保险费（外币）二（以外币标价的+国际运费）X国际运输保险费率进口设备离岸价b.从属费公式:进口从属费二进口关税+外贸手续费+结汇银行财务费其中：进口关税二以人民币标价的进口设备到岸价X进口关税税率外贸手续费二以人民币标价的进口设备到岸价X外贸手续费率结汇银行财务费二以外汇支付的进口设备到货价X人民币外汇牌价X结汇银行财务费率c.国内运杂费公式: 国内运杂费二（以人民币标价的进口设备到岸价+进口关税）x运杂费率工具、器具和生产经营用家具购置费二狭义设备X标准的工具、器具和生产经营用家具购置费率购置费项目的广义设备购置费二狭义设备购置费+工具、器具和生产经营用家具购置费（二）流动资金投资的估算1.基本公式(1)本年流动资金需用额二该年流动资产需用额-该年流动负债需用额(2)某年流动资金投资额(垫支数)二本年流动资金需用额-截至上年的流动资金投资额或二本年流动资金需用额-上年流动资金需用额2.流动资产与流动负债的分项详细估算(1)【提示】最低周转天数则是在所有生产经营条件最为有利的情况下，完成一次周转所需要的数。
在确定各个流动项目的最低周转天数时，应综合考虑储存天数、在途天数，并考虑适当保险系数。
(2)1流动 债需用额工薪酬+年修理费+年其他制造费用其他制造费用是指从制造费用屮扣除了所含原 材料、外购燃料动力、职工薪酬、折旧费和修理 费以后的剩余部分。
产成品需用额 年经营成本-年销售费用应收账款需用额 年经营成本预付账款需用额外购商品或服务年费用金额现金需用额年职工薪酬+年其他费用其中：其他费用二制造费用+管理费用+销售费用- 以上三项费用中所含的职工薪酬、 折旧费、摊销费和修理费应付账款需用额年外购原材料、燃料动力及其他材料年费用预收账款需用额年预收的营业收入金额负 （三）经营成本的估算 f X 仃 ------加法估*某年经营成本二该年外购原材料燃料和动力（四）运营「期相关税 营业税金及附加二应交营业税+应交消费税+城 某年经营成本二该年不包括财务费用的总成<营业税减法估*、产出类财务可行性要素的估市维护建设税+教育费附加运要期 < ________ ）-其中：估算公式城市维护建设税=（应交营业税+应交消费税+调整所得税二息税前利润X 适用的企业所得营业收二、投资项目净现金流量的测算（一）投资项目净现金流量（NCF 的概念1.含义净现金流量是指在项目计算期内由建设项目每年现金流入量与同年现金流出量 之间的差额形成的序列指标。