MACD技术指标应用 ppt课件

当DIF和DEA处于0 线附近时，DIF线 在0轴附近向上穿 越DEA线时，表示 行情将开始一轮大 的涨势，是中长线 买入信号，这是 MACD数据的强势 金叉
当DIF和DEA处于0线以下， DIF线向上穿越DEA线时， 表明行情经过一段低谷的 调整后，可能出现反弹， 但并不表示该行情的下跌 趋势已经结束
在判断形态时以 DIF线为主MACD 线为辅。当价格持 续升高，而MACD 指标走出一波比一 波低的走势时，意 味着顶背离出现， 预示着价格将很快 结束下跌，转头上 涨。
当价格持续降低， 而MACD 指标却 走出一波高于一 波的走势时，意 味着底背离现象 的出现，预示着 价格将很快结束 下跌，转头上涨。
1白线为DIF—短期与长期移动平均线间 的离差值。
2黄线为DEA 平滑移动平均线。 3红柱—表示正值。 4绿柱—表示负值
MACD指标的一般研判标准
❖ MACD指标是市场上绝大多数投资者熟知的 分析工具，但在具体运用时，投资者可能会 觉得MACD指标的运用的准确性、实效性、 可操作性上有很多茫然的地方，有时会发现 用从MACD指标的分析方法和技巧去研判行 情走势，所得出的结论往往和实际走势存在 着特别大的差异，甚至会得出相反的结果， 所以MACD指标要结合别的指标综合应用才 能发挥它的特性。
当绿柱状开始 收缩时，表示 行情下跌即将 结束，行情将 止跌向上或开 始盘整，这是 可以少量进行 中长期建仓而 不要轻易卖出
形态分析
❖ MACD指标也强调形态和背离现象。当形态上 MACD指标的DIF线与MACD线形成高位看跌形态， 如头肩顶、双头等，应当保持警惕；而当形态上 MACD指标DIF线与MACD线形成低位看涨形态时， 应考虑进行买入。在判断形态时以DIF线为主， MACD线为辅。当价格持续升高，而MACD指标走 出一波比一波低的走势时，意味着顶背离出现，预 示着价格将可能在不久之后出现转头下行，当价格 持续降低，而MACD 指标却走出一波高于一波的走 势时，意味着底背离现象的出现，预示着价格将很 快结束下跌，转头上涨。
❖ 但在一些时间周期不长的MACD指标使用过 程中，这一观点并不能完全成立。
当状红柱持续 放大时，行情 将继续上涨， 这是应该买入， 直到状红柱无 法放大时考虑 卖出
当绿柱状持续放 大时，表示行情 处于弱势阶段， 表示应该观望或 者卖出，直到绿 柱状缩小才考虑 买入
当红柱状开始缩 小时，表示牛市 行情即将结束或 者进入调整，行 情将，直到绿柱 状缩大幅下跌， 这是应该减仓而 不能买入
❖ 这两者结合起来判断市场的好处是：可以更为准确地 把握住KDJ指标短线买入与卖出的信号。同时由于 MACD指标的特性所反映的中线趋势，利用两个指标 将可以判定价格的中、短期波动。
当ＤＩＦ由下向上突破DEA，形成黄金交叉， 既白色的DIF上穿黄色的DEA形成的交叉。 .当 ＤＩＦ由上向下突破DEA，形成死亡交叉，既 白色的DIF下穿黄色的DEA形成的交叉
当DIF和DEA处于0轴 以上时，DIF线在0轴 上方穿越DEA线时， 表示新的一轮涨势开 始，是买入信号，这 是MACD数据的一般 金叉
MACD技术指标应用
❖ MACD指标又叫指数平滑异同移动平均线， 是由查拉尔·阿佩尔（Gerald Apple）所创造 的,是一种研判行情买卖时机、跟踪行情运行 趋势的技术分析工具。
❖ MACD指标是根据均线的构造原理，对每日价格的 收盘价进行平滑处理，求出算术平均值以后再进行 计算，是一种趋向类指标。 MACD指标是运用快速（短期）和慢速（长期） 移动平均线及其聚合与分离的征兆，加以双重平滑 运算。 MACD指标主要是通过EMA、DIF和DEA（或叫 MACD、DEM）这三值之间关系的研判。BAR柱状 图在技术软件上是用红柱和绿柱的收缩来研判行 情。
2.当DIF和DEA处于0 轴以下时，DIF线向 下穿越DEA线，表示 处于空头行情中，可 以选择进场做空或者 观望
当DIF和EDA线 处于0轴以上并 向下运动，一般 表示行情即将转 弱，行情即将下 跌，
当DIF和EDA线 处于0轴附近并 向上运动，一般 表示行情处于启 动阶段，行情即 将上涨，
❖ 目前市场最常用的技术指标是KDJ与MACD指标。 KDJ指标是一种超前指标，运用上多以短线操作为主； 而MACD又叫平滑异同移动平均线，是市场平均成本 的离差值，一般反映中线的整体趋势。
❖ 理论上分析，KDJ指标 的超前主要是体现在对股价的 反映速度上，在80附近属于强势超买区，股价有一定 风险；50为徘徊区；20附近则为较安全区域，属于超 卖区，可以建仓，但由于其速度较快而往往造成频繁 出现的买入卖出信号失误较多；MACD指标则因为基 本与市场价格同步移动，使发出信号的要求和限制增 加，从而避免了假信号的出现。
❖ 用DIF的曲线形状进行分析，主要是利用指标 相背离的原则。具体为：如果DIF的走向与行 情走向相背离，则是采取具体行动的时间。 但是，根据以上原则来指导实际操作，准确 性并不能令人满意。经过实践、摸索和总结， 综合运用5日、10日均价线，5日、10日均量 线和MACD，其准确性大为高。
MACD与KDJ的综合应用
利用MACD进行分析
❖ MACD指标的一般研判标准主要是围绕快速 和慢速两条均线及红、绿柱线状况和它们的 形态展开。
❖ 一般分析方法主要包括DIF和MACD值及它们 所处的位置、DIF和MACD的交叉情况、红柱 状的收缩情况和MACD图形的形态这四个大 的方面分析。
当DIF和MACD均大于0 （即在图形上表示为它 们处于零线以上）并向 上移动时，一般表示处 于多头行情中，可以进 场做多。
投资者应该谨慎短线介入， 这是MACD指标的弱势金 叉
当DIF和DEA处于0 线以上，DIF线向下 穿越DEA线时，表明 行情经过一段低谷的 调整后，可能出现反 弹，但并不表示该行 情的下跌趋势已经结 束
投资者应该谨慎短线 介入，这是MACD指 标的弱势死叉
柱状线收缩和放大
❖ 一般的说，柱状线的持续收缩表明趋势运行 的强度正在逐渐减弱，当柱状线颜色发生改 变时，趋势确定转折。