《公司理财》简答题汇总(大学期末复习及答案)

《公司理财》简答题汇总

【题型介绍】·填空题（10 题10 分，非死题）·单选题（10 题20 分）·多选题（5 题10 分）

·简答题（2 题 25 分，课件第一、四、五章）·计算题（2 题 35 分，课件第五、六章）·课后习题有原题

【简答题汇总】

第一章总论：财务管理的内容；财务管理的目标

复习思考题：

1、财务管理包括哪些主要内容？

2、企业的主要财务关系有哪些？企业应该如何处理与各方的财务关系？

3、阐述财务管理目标的观点有哪些？各有何优点和不足。

4、财务管理的基本环节有哪些？

5、什么是财务管理原则？具体有哪些？

第一节财务管理的概述

财务管理是企业组织资金筹集、投资、使用和分配等财务活动，处理相关财务关系的一项

综合性管理工作

1、财务管理的内容

（1）筹资活动：指企业为了满足投资和用资的需要，筹措和集中所需资金的过程。

·分类：1、按产权关系：权益资金；负债资金。

2、按使用期限：长期资金；短期资金。

（2）投资活动：指企业资金的运用，是为了获得收益或避免风险而进行的资金投放活动。·分类1、按其方式：直接投资（投资生产经营性资产）；间接投资（证券投资）。

2、按其影响期限长短：长期投资；短期投资。

3、按其活动范围：对内投资；对外投资。

（3）资金运营活动：主要是对企业流动资产的管理，包括对现金、应收账款、交易性金融

资产和存货的管理。企业必须对其流动资产周转速度和使用效率进行管理。

（4）收益分配活动：分配是指对投资收入和利润进行分割和分派的过程。

2、企业财务关系

财务关系：指企业组织财务活动所发生的企业与各方面的经济利益关系

1、与投资者和受资者之间（投资-受资）

2、与债权人、债务人之间（债权-债务）

3、与政府之间（纳税-征税）

4、内部各单位之间（往来结算）

5、与职工之间（费用-薪酬）

3、财务管理的特征【书本无】

财务管理是一种综合性的价值管理

财务管理与企业各方面具有广泛联系

财务管理能迅速反映生产经营状况的财务信息

四、财务管理的环节

财务预测——财务决策——财务预算——财务控制——财务分析——业绩评价

第2 节财务管理目标

财务管理的目标是企业财务活动所要达到的根本目的，它决定企业财务管理的基本方向。

一、财务管理的总体目标

（1）利润最大化：一般指税后利润总额的最大化

（2）资本利润率或每股利润最大化：资本利润率是利润额与资本额的比率；每股利润是利

润额与普通股股数的比值。这里的利润额指税后净利润。

（3）企业价值最大化：企业价值，即企业的市场公允价值，是指企业未来收益的现值，其

大小取决于企业未来的获利能力及风险的大小。

2、具体财务管理目标【书本无】

1、企业筹资管理目标:在满足生产经营需要的情况下，以较低的筹资成本付出，较小的筹资风险，获取同样多的资金（或较多资金）

2、企业投资管理目标:以较低的投资风险与较少的投资投放和使用，获取同样多的投资收益，或者较多的投资收益。

3、企业营运资金管理的目标:加速资金周转，提高资金利用效果。

4、企业利润分配管理的目标:合理确定分配规模和分配方式,以使企业的长期利益最大。

第3 节财务管理的环境

1、经济环境

2、法律环境

3、金融市场环境

（一）金融市场：资金供应者和资金需求者双方通过信用工具进行交易而融通资金的市场

1、金融市场的种类P23

2、金融市场对企业财务管理的影响P23

（二）金融机构P23

（三）金融工具

1、基础性金融工具：票据、股票、债券、基金

2、衍生金融工具：远期合约、期货、期权

（四）利息率P25

1、利率的种类

（1）按利率的基本确定方式分：基准利率、套算利率

（2）按利率与市场资金供求情况分：固定利率、浮动利率

（3）按利率变动与市场关系分：市场利率、官定利率

（4）按是否包含通货膨胀因素分：名义利率、实际利率

2、利率的确定：利率=纯利率+通货膨胀补偿率+风险报酬率

=纯利率+通货膨胀补偿率+违约风险报酬率+流动性风险报酬率+期限风险报酬率-纯利率即没有风险和通货膨胀情况下的均衡点利率，即货币的纯时间价值。P25

-通货膨胀补偿率由于持续的通货膨胀会不断降低货币的实际购买力，为了补偿购买力损失而要求提高的利率。P25

-违约风险报酬率为了弥补因债务人无法按时还本付息而带来的风险，债权人要求的补偿。-流动性风险报酬率由于债务人资产的流动性不好会给债权人带来风险，为补偿这种风险而提高的利率。

-期限风险报酬率为补偿由于到期期间长短不同而形成的利率变化风险而提高的利率。

第4 节财务管理的原则【课件无】

第4 章筹资管理

【复习思考题】

1、简述权益资金与债务资金的主要差异

2、简述企业筹资的目的

3、简述吸收直接投资的优缺点

4、普通股股东有哪些权利？

5、简述股份有限公司股票发行有哪几种方式？

6、简述融资租赁的优缺点

7、商业信用筹资的优劣体现在哪些方面？

第1 节企业筹资概述

一、企业筹资的概念与动机

（一）企业筹资的概念

企业筹资：是指企业根据其生产经营、对外投资及调整资金结构的需要，通过一定的渠道，采取适当的方式，获取所需资金的一种行为。P95

（二）企业筹资的动机:生产经营筹资动机（新建）；经营扩大筹资动机（扩张）；到期偿债

筹资动机；财务困境筹资动机

（3）企业筹资的目的【课件无】

1、满足企业创建对资金的需要;

2、满足企业发展对资金的需要

3、保证日常经营活动顺利进行；

4、调整资本（金）结构

二、企业筹资渠道与方式

（一）筹资渠道：筹措资金来源的方向与通道，体现资金的来源与供应量。P100

我国现有的筹资渠道主要有：P100

1、政府财政资金

2、银行信贷资金

3、非银行金融机构资金

4、其他法人资金

5、民间资金

6、企业内部资金

7、外商资金

（二）筹资方式

1、权益融资：吸收直接投资；发行股票；留存收益

2、债务融资：银行借款；商业信用；发行公司债券；融资租赁；发行商业本票

三、企业筹资的基本原则【书本无】：效益性、合理性、及时性、合法性

四、企业筹资的种类

（一）按资金的权益性质不同：

1、权益资金：指企业依法筹集并长期拥有，自主支配使用的资金，包括投资者投入企业的资本及持续经营中形成的经营积累。通过发行股票、吸收直接投资、内部积累等方式筹集。自有资金筹资财务风险小，但资金成本较高。

2、负债资金：是企业依法筹集并使用，应按期归还的资金。通过发行债券、银行借款、融资租赁等方式筹集。借入资金一般风险较大，但付出的资金成本较低。

（二）按期限不同：

1、短期资金：指供一年内使用的资金一般通过商业信用、银行借款等方式来筹集。

2、长期资金：指供一年以上使用的资金一般通过吸收投资、发行股票、发行债券、长期借款、融资租赁、留存收益等方式来筹集。风险较大，成本较高。。

（三）按资金的来源分类：

1、内部筹资：把企业计提折旧形成的资金和企业长期的留存收益作为企业的资金来源。内部筹资是企业内部自然形成的，一般不需支付费用

2、外部筹资：向本企业以外的经济主体筹措的资金。

（四）按筹资活动是否通过金融机构分类：

1、直接筹资：企业不经过银行等金融机构，直接与资金供应者发生的筹资行为，通过资金市场上发行股票和债券等来筹集资金。直接筹资手续复杂，筹资费用较高。

2、间接筹资：企业借助于银行等金融机构进行的筹资，主要形式为银行借款、非银行金融机构借款、融资租赁等。简介筹资是目前我国企业最重要的，也是相对节约的筹资方式。五、企业资金需要量预测【书本无，计算型，见课件】

（一）定性预测法（二）销售百分比预测法（比率预测法）