企业经营状况的财务指标及公式

合集下载

企业经营状况的财务指标以及计算公式

企业经营状况的财务指标以及计算公式

企业经营状况的财务指标以及计算公式1. 资产负债率(Asset-Liability Ratio)资产负债率是评估企业负债水平的指标,表示企业债务占总资产的比例。

计算公式:资产负债率=总负债/总资产。

2. 资产净值率(Net Asset Ratio)资产净值率是评估企业净值比例的指标,表示企业净值占总资产的比例。

计算公式:资产净值率=资产净值/总资产。

3. 流动比率(Current Ratio)流动比率是评估企业偿债能力的指标,表示企业流动资产与流动负债之间的比例关系。

计算公式:流动比率=流动资产/流动负债。

4. 速动比率(Quick Ratio)速动比率是评估企业即时偿债能力的指标,排除了存货对偿债能力的影响。

计算公式:速动比率=(流动资产-存货)/流动负债。

5. 应收账款周转率(Accounts Receivable Turnover Ratio)应收账款周转率是评估企业应收账款回收速度的指标,表示企业每年通过销售转化的应收账款次数。

计算公式:应收账款周转率=营业收入/平均应收账款。

6. 库存周转率(Inventory Turnover Ratio)库存周转率是评估企业存货利用效率的指标,表示企业每年通过销售转化的存货次数。

计算公式:库存周转率=营业成本/平均存货。

7. 毛利率(Gross Profit Margin)毛利率是评估企业销售利润率的指标,表示企业销售收入中的毛利占比。

计算公式:毛利率=(销售收入-销售成本)/销售收入。

8. 净利率(Net Profit Margin)净利率是评估企业净利润率的指标,表示企业净利润占销售收入的比例。

计算公式:净利率=净利润/销售收入。

9. 总资产收益率(Return on Assets, ROA)总资产收益率是评估企业整体资产利用效率的指标,表示企业净利润与总资产的比例。

计算公式:总资产收益率=净利润/总资产。

10. 净资产收益率(Return on Equity, ROE)净资产收益率是评估企业股东权益利润率的指标,表示企业净利润与净资产的比例。

主要财务指标公式

主要财务指标公式

主要财务指标公式
在财务管理领域中,主要的财务指标对于评估公司的经营状况和财务
表现至关重要。

各种指标可以提供有关公司盈利能力、偿债能力、流动性
和资产效率等方面的信息。

下面将介绍一些主要的财务指标及其计算公式。

1.盈利能力指标
盈利能力是企业实现利润的能力,通常通过以下指标来评估:
毛利润率=毛利润/销售收入×100%
净利润率=净利润/销售收入×100%
每股盈利=净利润/流通股数
2.偿债能力指标
偿债能力指标可以反映企业偿还债务的能力,通常通过以下指标来评估:
流动比率=流动资产/流动负债
速动比率=(流动资产-库存)/流动负债
负债比率=总负债/资产总额
3.流动性指标
流动性是企业资产可以转化为现金的能力,通常通过以下指标来评估:流动比率=流动资产/流动负债
速动比率=(流动资产-库存)/流动负债
现金比率=现金及现金等价物/流动负债
4.资产效率指标
资产效率指标可以评估企业有效利用资产的能力,通常通过以下指标来评估:
总资产周转率=销售收入/平均总资产
存货周转率=销售成本/平均存货
固定资产周转率=销售收入/平均固定资产
以上是一些主要的财务指标及其计算公式,了解这些指标可以帮助投资者和管理者更好地了解公司的财务状况,并做出相应的决策。

它们可以作为评估公司绩效和风险的重要工具,应该在公司财务报告中得到充分的关注和应用。

各项经营指标解释及计算公式

各项经营指标解释及计算公式

各项经营指标解释及计算公式经营指标是用来评估企业经营状况和绩效的量化指标。

通过分析和计算这些指标,可以帮助企业管理者了解企业的财务状况、盈利能力、运营效率等关键方面,以便做出正确的经营决策。

下面将介绍几个常见的经营指标,并说明其计算公式。

1. 销售额(Sales):销售额是企业在一定时间段内通过销售产品或提供服务所获得的总收入。

销售额可以衡量企业的市场份额和销售业绩。

计算公式如下:销售额=单位售价×销售数量2. 毛利润(Gross Profit):毛利润是企业销售额减去与销售直接相关的成本,用来评估企业的盈利能力。

计算公式如下:毛利润=销售额-销售成本3. 净利润(Net Profit):净利润是企业在一定时间段内,扣除销售成本、管理费用、税收等后所得到的盈利额。

净利润是衡量企业盈利能力的重要指标。

计算公式如下:净利润=毛利润-营业费用-税收4. 资产回报率(Return on Assets,ROA):资产回报率是用于评估企业资产利用效率和盈利能力的指标。

计算公式如下:资产回报率=净利润/总资产5. 存货周转率(Inventory Turnover):存货周转率是用来衡量企业存货管理和资金利用效率的指标。

计算公式如下:存货周转率=销售额/平均存货6. 应收账款周转率(Accounts Receivable Turnover):应收账款周转率是衡量企业应收账款管理和资金回收能力的指标。

计算公式如下:应收账款周转率=出售商品或服务所得的收入/平均应收账款余额7. 总资产周转率(Total Asset Turnover):总资产周转率是用来衡量企业资产利用效率的指标,即衡量企业每单位资产产生的销售收入。

计算公式如下:总资产周转率=销售额/平均总资产8. 资本收益率(Return on Equity,ROE):资本收益率是用来衡量企业投资回报的指标,即衡量企业在投入一单位资金后所获得的收益。

计算公式如下:资本收益率=净利润/净资产以上是一些常见的经营指标及其计算公式,不同企业和行业可能会有其他特定的指标和公式。

基本财务指标大全

基本财务指标大全

基本财务指标大全一、盈利能力指标1. 营业利润率=(营业收入-营业成本-期间费用)/营业收入2. 成本费用利润率=利润总额/成本费用总额3. 净资产收益率ROE(杜邦公式计算)=净利润/所有者权益平均余额二、偿付能力指标1. 流动比率=流动资产/流动负债2. 速动比率=(流动资产-存货-预付费用)/流动负债3. 现金比率=(货币资金+交易性金融资产)/流动负债4. 资产负债率=负债总额/资产总额5. 产权比率=负债总额/所有者权益总额6. 已获利息倍数=息税前利润/利息费用=(利润总额+利息费用)/利息费用7. 现金流动负债比率=经营现金流量净额/流动负债三、营运能力指标1. 应收账款周转率(应收账款周转次数)=营业收入/应收账款平均余额2. 应收账款周转天数=365/应收账款周转次数3. 存货周转率(存货周转次数)=营业成本/存货平均余额4. 存货周转天数=365/存货周转次数5. 总资产周转率(总资产周转次数)=营业收入/总资产平均余额四、成长性指标1. 销售增长率=(本期营业收入-上期营业收入)/上期营业收入×100%2. 净利润增长率=(本期净利润额-上期净利润额)/上期净利润额×100%3. 总资产增长率=总资产增长额/基期资产总额×100%五、综合性指标1. EBITDA利润率=EBITDA利润/利润总额×100% (EBITDA为正现金流)利润和现金流比传统的净利润更能反映企业的经营状况。

而且其不包含长期债务及租赁,消除部分资本化处理长期资产带来的影响,比较真实地反应了企业获取现金流入,偿还债务的能力)2. 营业现金流量净额增长率=(本期营业现金净流量-上期营业现金净流量)/上期营业现金净流量×100%。

衡量企业本期营业现金净流量相对于上期营业现金净流量的增长情况,该指标越大说明企业营业现金净流量的增长越多,越有利于扩大再生产,提高市场竞争能力。

财务指标计算公式(超全)

财务指标计算公式(超全)

财务指标计算公司公式一、盈利能力分析1.销售净利率=(净利润÷销售收入)×100% 该比率越大,企业的盈利能力越强2.资产净利率=(净利润÷总资产)×100% 该比率越大,企业的盈利能力越强3.权益净利率=(净利润÷股东权益)×100% 该比率越大,企业的盈利能力越强4.总资产报酬率=(利润总额+利息支出)/平均资产总额×100% 该比率越大,企业的盈利能力越强5.营业利润率=(营业利润÷营业收入)×100% 该比率越大,企业的盈利能力越强6.成本费用利润率=(利润总额÷成本费用总额)×100% 该比率越大,企业的经营效益越高二、盈利质量分析1.全部资产现金回收率=(经营活动现金净流量÷平均资产总额)×100% 与行业平均水平相比进行分析2.盈利现金比率=(经营现金净流量÷净利润)×100% 该比率越大,企业盈利质量越强,其值一般应大于13.销售收现比率=(销售商品或提供劳务收到的现金÷主营业务收入净额)×100% 数值越大表明销售收现能力越强,销售质量越高三、偿债能力分析1.净运营资本=流动资产-流动负债=长期资本-长期资产对比企业连续多期的值,进行比较分析2.流动比率=流动资产÷流动负债与行业平均水平相比进行分析3.速动比率=速动资产÷流动负债与行业平均水平相比进行分析4.现金比率=(货币资金+交易性金融资产)÷流动负债与行业平均水平相比进行分析5.现金流量比率=经营活动现金流量÷流动负债与行业平均水平相比进行分析6.资产负债率=(总负债÷总资产)×100% 该比值越低,企业偿债越有保证,贷款越安全7.产权比率与权益乘数产权比率=总负债÷股东权益,权益乘数=总资产÷股东权益产权比率越低,企业偿债越有保证,贷款越安全8.利息保障倍数=息税前利润÷利息费用=(净利润+利息费用+所得税费用)÷利息费用利息保障倍数越大,利息支付越有保障9.现金流量利息保障倍数=经营活动现金流量÷利息费用现金流量利息保障倍数越大,利息支付越有保障10.经营现金流量债务比=(经营活动现金流量÷债务总额)×100% 比率越高,偿还债务总额的能力越强四、营运能力分析1.应收账款周转率应收账款周转次数=销售收入÷应收账款应收账款周转天数=365÷(销售收入÷应收账款)应收账款与收入比=应收账款÷销售收入与行业平均水平相比进行分析2.存货周转率存货周转次数=销售收入÷存货存货周转天数=365÷(销售收入÷存货)存货与收入比=存货÷销售收入与行业平均水平相比进行分析3.流动资产周转率流动资产周转次数=销售收入÷流动资产流动资产周转天数=365÷(销售收入÷流动资产)流动资产与收入比=流动资产÷销售收入与行业平均水平相比进行分析4.净营运资本周转率净营运资本周转次数=销售收入÷净营运资本净营运资本周转天数=365÷(销售收入÷净营运资本)净营运资本与收入比=净营运资本÷销售收入与行业平均水平相比进行分析5.非流动资产周转率非流动资产周转次数=销售收入÷非流动资产非流动资产周转天数=365÷(销售收入÷非流动资产)非流动资产与收入比=非流动资产÷销售收入与行业平均水平相比进行分析6.总资产周转率总资产周转次数=销售收入÷总资产总资产周转天数=365÷(销售收入÷总资产)总资产与收入比=总资产÷销售收入与行业平均水平相比进行分析五、发展能力分析1.股东权益增长率=(本期股东权益增加额÷股东权益期初余额)×100% 对比企业连续多期的值,分析发展趋势2.资产增长率=(本期资产增加额÷资产期初余额)×100% 对比企业连续多期的值,分析发展趋势3.销售增长率=(本期营业收入增加额÷上期营业收入)×100% 对比企业连续多期的值,分析发展趋势4.净利润增长率=(本期净利润增加额÷上期净利润)×100% 对比企业连续多期的值,分析发展趋势5.营业利润增长率=(本期营业利润增加额÷上期营业利润)×100% 对比企业连续多期的值,分析发展趋势1、备付金比例=备付金余额÷各项存款余额×100%——法定存款准备金比例;(标准:不得低于3%)备付金包括:现金、业务周转金、缴存存款准备金、存农业银行款项、存放其他同业款项、存放联社款项。

财务分析公式大全

财务分析公式大全

财务分析公式大全一、财务健康度分析公式1. 企业财务健康度指标- 流动比率 = 流动资产 / 流动负债- 速动比率 = (流动资产 - 存货) / 流动负债- 现金比率 = 现金及现金等价物 / 流动负债- 利息保障倍数 = (利润总额 + 利息费用) / 利息费用- 资产负债率 = 负债总额 / 资产总额- 负债比率 = 负债总额 / 所有者权益总额- 产权比率 = 所有者权益总额 / 资产总额2. 还债能力指标- 偿债比率 = (长期负债 + 短期负债) / 净资产- 利息支付倍数 = 经营利润 / 利息费用- 现金流量比率 = 经营活动现金流量净额 / 当期债务- 现金流动负债比率 = 经营活动现金流量净额 / 流动负债3. 盈利能力指标- 净利润率 = 净利润 / 营业收入- 毛利率 = (营业收入 - 营业成本) / 营业收入- 营业利润率 = 营业利润 / 营业收入- 总资产收益率 = 净利润 / 资产总额- 净资产收益率 = 净利润 / 净资产4. 运营能力指标- 应收账款周转率 = 营业收入 / 平均应收账款余额- 存货周转率 = 营业成本 / 平均存货余额- 固定资产周转率 = 营业收入 / 平均固定资产净值- 总资产周转率 = 营业收入 / 平均总资产二、财务风险分析公式1. 偿债能力风险指标- 长期负债比率 = 长期负债 / 资产总额- 短期偿债能力 = (流动资产 - 存货) / 流动负债- 资本结构比率 = 长期负债 / (长期负债 + 所有者权益)2. 盈利能力风险指标- 营业利润率 = 营业利润 / 营业收入- 资产周转率 = 营业收入 / 资产总额- 净利润率 = 净利润 / 营业收入3. 运营能力风险指标- 应收账款周转率 = 营业收入 / 平均应收账款余额- 存货周转率 = 营业成本 / 平均存货余额- 总资产周转率 = 营业收入 / 平均总资产三、财务投资分析公式1. 资本预算分析指标- 净现值 = 现金流入 - 现金流出- 内部收益率 = 使净现值等于零的折现率- 投资回收期 = 投资金额 / 年现金流入2. 股票投资分析指标- 市盈率 = 股价 / 每股盈利- 市净率 = 市值 / 净资产- 股息率 = 每股股息 / 股价3. 债券投资分析指标- 当期收益率 = 年息票利率 / 债券市场价格- 债券久期 = (每期现金流量 ×期数) / 债券市场价格四、财务评估指标1. 资产评估指标- 资产负债率 = 负债总额 / 资产总额- 所有者权益比率 = 所有者权益 / 资产总额- 资本回报率 = 净利润 / 资产总额2. 经营评估指标- 营业利润率 = 营业利润 / 营业收入- 销售增长率 = (本期销售额 - 上期销售额) / 上期销售额- 资本周转率 = 营业收入 / 资产总额3. 盈利评估指标- 净利润率 = 净利润 / 营业收入- 每股收益 = 净利润 / 总股本- 每股净资产 = 净资产 / 总股本以上是财务分析中常用的一些公式和指标,通过对这些指标的计算和分析,可以全面了解企业的财务状况、风险和投资价值,为决策提供参考依据。

企业财务部门考核指标及计算公式

企业财务部门考核指标及计算公式

企业财务部门考核指标及计算公式
1.利润指标:
利润是衡量企业经营效益的重要指标之一,财务部门的考核就离不开利润的计算和分析。

常用的利润指标包括净利润、毛利润和营业利润等。

计算公式如下:
净利润=营业收入-营业成本-营业费用
毛利润=营业收入-营业成本
营业利润=营业收入-营业成本-营业费用-管理费用-销售费用-财务费用
2.资产利润率:
资产利润率是衡量企业资产运营效益的指标,可以了解企业在投资和资产使用方面的效益状况。

计算公式如下:
资产利润率=净利润/平均资产总额
3.资金利润率:
资金利润率是衡量企业资金运用效益的指标,可以了解企业在运营资金使用方面的效益状况。

计算公式如下:
资金利润率=净利润/平均投入资金
4.成本控制指标:
成本控制是财务部门的重要职责之一,因此成本控制水平也是考核的重点指标之一、可以通过计算各项成本占比和成本控制目标的完成情况来评估成本控制水平。

5.资金运作指标:
资金运作指标反映了企业财务部门的资金管理水平。

可以通过计算资产负债率、流动比率、速动比率等指标来评估企业的资金运作情况。

6.预算执行情况:
预算执行情况是考察财务部门对企业预算的执行情况,包括预算执行率、各项费用支出是否超出预算等。

7.财务报告准确性:
财务报告准确性是财务部门工作的关键之一,可以通过评估财务报表编制的准确性和及时性来衡量。

总体而言,财务部门的考核指标应该综合考虑企业的财务目标、成本控制、资金运作、预算执行和财务报告准确性等方面的指标,以反映财务部门对企业整体运营的支持和贡献。

具体的指标和计算公式应根据企业的实际情况进行调整和制定。

财务绩效评价四大指标计算公式

财务绩效评价四大指标计算公式

财务绩效评价四大指标计算公式
财务绩效评价是企业管理中至关重要的一环,通过对财务数据的分析和评估,
可以帮助企业更好地了解自身的经营状况,制定合适的战略方向。

在财务绩效评价中,有四大关键指标,分别是盈利能力、偿债能力、活动能力和成长能力。

下面将介绍这四大指标的计算公式。

1. 盈利能力指标计算公式
盈利能力是企业经营状况的核心指标之一,可以通过利润率和盈利能力指标计
算公式来评估。

利润率指标反映了企业每一元销售收入的盈利能力,计算公式如下:利润率 = (净利润 / 销售收入) × 100%
2. 偿债能力指标计算公式
偿债能力评价企业在到期时是否能按时偿还债务的能力,重要的指标包括资产
负债率和流动比率。

资产负债率指标反映了企业在融资中资产与负债的比例,计算公式如下:
资产负债率 = (总负债 / 总资产) × 100%
3. 活动能力指标计算公式
活动能力指标衡量企业资产的有效利用程度,其中存货周转率和总资产周转率
是重要指标之一。

存货周转率指标反映了企业存货的周转速度,计算公式如下:存货周转率 = 销售成本 / 平均存货
4. 成长能力指标计算公式
成长能力指标评价企业在未来发展的潜力,其中收入增长率和净利润增长率是
重要的衡量指标。

收入增长率指标反映了企业营业收入的增长速度,计算公式如下:收入增长率 = (本年度营业收入 - 上年度营业收入) / 上年度营业收入 × 100%
通过以上四大指标的计算公式,可以全面评估企业的财务绩效情况,为企业管
理者提供重要的参考依据,帮助企业实现持续健康发展。

企业财务指标常用分析公式

企业财务指标常用分析公式

1、资产负债率=(负债总额÷资产总额)×100% (也称举债经营比率)2、流动比率=流动资产÷流动负债3、速动比率=速动资产÷流动负债即:(流动资产-存货)÷流动负债4、现金流动负债比率=经营现金净流入÷流动负债5、利息保障倍数=(利润总额+当年利息支出)÷当年利息支出>=41、主营业务利润率=(主营业务收入-主营业务成本-主营业务税金及附加)÷主营业务收入2、总资产报酬率=(利润总额+当年利息支出)÷平均资产总额×100%3、净资产收益率=净利润÷平均净资产(即所有者权益)(或年末净资产)×100%或=销售净利率×资产周转率×权益乘数1、应收账款周转率(次)=销售收入÷平均应收账款其中:销售收入为扣除折扣与折让后的净额;应收账款是未扣除坏账准备的金额应收账款周转天数=360÷应收账款周转率=(平均应收账款×360)÷销售收入净额2、存货周转率(次数)=销售成本÷平均存货其中:平均存货=(存货年初数+存货年末数)÷23、流动资产周转率(次数)=销售收入÷平均流动资产4、总资产周转率=销售收入÷平均资产总额1、销售收入增长率=今年销售收入-去年销售收入÷去年销售收入2、资本积累率=当年所有者权益增长额/年初所有者权益×100%3、总资产增长率=本年总资产增长额÷年初资产总额×100%本年总资产增长额=年末资产总额-年初资产总额保守速动比率=(现金+短期证券+应收票据+应收账款净额)÷流动负债5、净利润增长率=(今年净利润-去年净利润)÷去年净利润X100%7、净利润率=(净利润÷平均资产总额)×100%8、资产收益率=利润÷总资产9、带息负债比%=(短期借款+一年内到期的长期负债+长期借款+应付债券+应付利息)/负债总额*100%13、销售利润率=总利润÷销售收入14、销售净利率=(净利润÷销售收入)×100%15、销售毛利率=[(销售收入-销售成本)÷销售收入]×100%。

财务分析指标计算公式

财务分析指标计算公式

财务分析指标计算公式财务分析是指通过对企业财务数据的分析,评估企业的财务状况和经营绩效,以辅助决策和风险管理。

在财务分析中,常用的指标计算公式可以匡助我们对企业的财务状况进行量化分析。

下面是一些常用的财务分析指标及其计算公式。

1. 资产负债率(Asset Liability Ratio,ALR)资产负债率是衡量企业资产负债结构的指标,计算公式如下:资产负债率 = 总负债 / 总资产2. 流动比率(Current Ratio,CR)流动比率是衡量企业短期偿债能力的指标,计算公式如下:流动比率 = 流动资产 / 流动负债3. 速动比率(Quick Ratio,QR)速动比率是衡量企业短期偿债能力的更严格指标,计算公式如下:速动比率 = (流动资产 - 存货) / 流动负债4. 应收账款周转率(Accounts Receivable Turnover Ratio,ART)应收账款周转率是衡量企业应收账款管理效率的指标,计算公式如下:应收账款周转率 = 营业收入 / 平均应收账款5. 存货周转率(Inventory Turnover Ratio,ITR)存货周转率是衡量企业存货管理效率的指标,计算公式如下:存货周转率 = 营业成本 / 平均存货6. 总资产周转率(Total Asset Turnover Ratio,TATR)总资产周转率是衡量企业资产利用效率的指标,计算公式如下:总资产周转率 = 营业收入 / 平均总资产7. 净资产收益率(Return on Equity,ROE)净资产收益率是衡量企业盈利能力的指标,计算公式如下:净资产收益率 = 净利润 / 平均净资产8. 总资产收益率(Return on Assets,ROA)总资产收益率是衡量企业资产利用效率和盈利能力的指标,计算公式如下:总资产收益率 = 净利润 / 平均总资产9. 销售净利率(Net Profit Margin,NPM)销售净利率是衡量企业销售利润能力的指标,计算公式如下:销售净利率 = 净利润 / 销售收入10. 资产回报率(Return on Investment,ROI)资产回报率是衡量企业资产利用效率和盈利能力的综合指标,计算公式如下:资产回报率 = 净利润 / 平均总资产以上是一些常用的财务分析指标及其计算公式,通过对这些指标的计算和分析,可以匡助我们了解企业的财务状况、盈利能力、偿债能力和资产利用效率等方面的情况。

企业经营状况财务指标有哪些

企业经营状况财务指标有哪些

企业经营状况财务指标有哪些1、变现能力比率变现能力是企业产生现金的能力,它取决于可以在近期转变为现金的流动资产的多少。

(1)流动比率公式:流动比率=流动资产合计/流动负债合计意义:体现企业的偿还短期债务的能力。

流动资产越多,短期债务越少,则流动比率越大,企业的短期偿债能力越强。

分析提示:低于正常值,企业的短期偿债风险较大。

一般情况下,营业周期、流动资产中的应收账款数额和存货的周转速度是影响流动比率的主要因素。

(2)速动比率公式:速动比率=(流动资产合计-存货)/流动负债合计保守速动比率=0.8(货币资金+短期投资+应收票据+应收账款净额)/流动负债意义:比流动比率更能体现企业的偿还短期债务的能力。

因为流动资产中,尚包括变现速度较慢且可能已贬值的存货,因此将流动资产扣除存货再与流动负债对比,以衡量企业的短期偿债能力。

分析提示:低于1的速动比率通常被认为是短期偿债能力偏低。

影响速动比率的可信性的重要因素是应收账款的变现能力,账面上的应收账款不一定都能变现,也不一定非常可靠。

变现能力分析总提示:(1)增加变现能力的因素:可以动用的银行贷款指标;准备很快变现的长期资产;偿债能力的声誉。

(2)减弱变现能力的因素:未作记录的或有负债;担保责任引起的或有负债。

2、资产管理比率(1)存货周转率公式:存货周转率=产品销售成本/[(期初存货+期末存货)/2]意义:存货的周转率是存货周转速度的主要指标。

提高存货周转率,缩短营业周期,可以提高企业的变现能力。

分析提示:存货周转速度反映存货管理水平,存货周转率越高,存货的占用水平越低,流动性越强,存货转换为现金或应收账款的速度越快。

它不仅影响企业的短期偿债能力,也是整个企业管理的重要内容。

(2)存货周转天数公式:存货周转天数=360/存货周转率=[360*(期初存货+期末存货)/2]/产品销售成本意义:企业购入存货、投入生产到销售出去所需要的天数。

提高存货周转率,缩短营业周期,可以提高企业的变现能力。

财务指标分析公式汇总

财务指标分析公式汇总

财务指标分析公式汇总一、财务指标分析概述财务指标分析是通过对企业的财务报表数据进行计算和比较,以评估企业的财务状况和经营绩效的方法。

财务指标分析可以帮助投资者、管理者和其他利益相关者更好地了解企业的经营情况,从而做出更明智的决策。

下面是一些常用的财务指标分析公式,用于评估企业的财务健康状况和经营绩效。

二、财务健康状况指标1. 速动比率(Quick Ratio)速动比率是用于评估企业短期偿债能力的指标,计算公式为:速动比率 = (流动资产 - 存货) / 流动负债该指标反映了企业在不考虑存货的情况下,能够偿还所有短期负债的能力。

一般来说,速动比率高于1表示企业具有较好的短期偿债能力。

2. 资产负债率(Debt-to-Asset Ratio)资产负债率是用于评估企业负债水平的指标,计算公式为:资产负债率 = 总负债 / 总资产该指标反映了企业资产由债务资金所占比例的大小。

资产负债率越低,表示企业的债务风险越小。

3. 利息保障倍数(Interest Coverage Ratio)利息保障倍数是用于评估企业偿付利息能力的指标,计算公式为:利息保障倍数 = 经营利润 / 利息费用该指标反映了企业经营利润能够覆盖利息费用的能力。

利息保障倍数越高,表示企业偿付利息的能力越强。

三、经营绩效指标1. 资产收益率(Return on Assets,ROA)资产收益率是用于评估企业资产利用效率的指标,计算公式为:资产收益率 = 净利润 / 总资产该指标反映了企业每一单位资产所创造的净利润。

资产收益率越高,表示企业资产利用效率越好。

2. 股东权益收益率(Return on Equity,ROE)股东权益收益率是用于评估企业股东权益利用效率的指标,计算公式为:股东权益收益率 = 净利润 / 股东权益该指标反映了企业每一单位股东权益所创造的净利润。

股东权益收益率越高,表示企业股东权益利用效率越好。

3. 销售净利率(Net Profit Margin)销售净利率是用于评估企业销售利润水平的指标,计算公式为:销售净利率 = 净利润 / 销售收入该指标反映了企业每一单位销售收入所创造的净利润。

财务分析公式大全

财务分析公式大全

财务分析公式大全一、财务健康度分析公式1. 企业偿债能力分析公式:- 流动比率 = 流动资产 / 流动负债- 速动比率 = (流动资产 - 存货) / 流动负债- 现金比率 = 现金及现金等价物 / 流动负债2. 企业盈利能力分析公式:- 销售毛利率 = (销售收入 - 销售成本) / 销售收入- 净利润率 = 净利润 / 销售收入- 资产收益率 = 净利润 / 总资产3. 企业运营能力分析公式:- 应收账款周转率 = 销售收入 / 平均应收账款- 存货周转率 = 销售成本 / 平均存货- 总资产周转率 = 销售收入 / 平均总资产二、财务风险分析公式1. 企业杠杆比率分析公式:- 负债比率 = 总负债 / 总资产- 资本结构比率 = 长期负债 / (长期负债 + 股东权益) - 股东权益比率 = 股东权益 / 总资产2. 企业偿债能力分析公式:- 利息保障倍数 = (利润总额 + 利息费用) / 利息费用- 现金流量比率 = 经营活动现金流量净额 / 流动负债3. 企业经营风险分析公式:- 应收账款占比 = 平均应收账款 / 平均总资产- 存货占比 = 平均存货 / 平均总资产- 现金流动负债比 = 经营活动现金流量净额 / 流动负债三、财务效率分析公式1. 资产利用效率分析公式:- 固定资产周转率 = 销售收入 / 平均固定资产- 总资产周转率 = 销售收入 / 平均总资产- 净资产收益率 = 净利润 / 平均净资产2. 资金利用效率分析公式:- 应收账款周转天数 = 365 / 应收账款周转率- 存货周转天数 = 365 / 存货周转率- 资本周转天数 = 365 / 总资产周转率3. 盈利能力分析公式:- 每股收益 = 净利润 / 总股本- 每股净资产 = 净资产 / 总股本- 每股现金流量 = 经营活动现金流量净额 / 总股本以上是一些常用的财务分析公式,可以匡助企业对自身的财务状况进行全面的分析和评估。

财务指标计算公式(超全)

财务指标计算公式(超全)

财务指标计算公式(超全)财务指标计算公司公式一、盈利能力分析企业的盈利能力是衡量企业经营状况的重要指标。

以下是几个常用的盈利能力指标:1.销售净利率=(净利润÷销售收入)×100%。

该比率越大,企业的盈利能力越强。

2.资产净利率=(净利润÷总资产)×100%。

该比率越大,企业的盈利能力越强。

3.权益净利率=(净利润÷股东权益)×100%。

该比率越大,企业的盈利能力越强。

4.总资产报酬率=(利润总额+利息支出)/平均资产总额×100%。

该比率越大,企业的盈利能力越强。

5.营业利润率=(营业利润÷营业收入)×100%。

该比率越大,企业的盈利能力越强。

6.成本费用利润率=(利润总额÷成本费用总额)×100%。

该比率越大,企业的经营效益越高。

二、盈利质量分析企业的盈利质量是指企业盈利的真实性和稳定性。

以下是几个常用的盈利质量指标:1.全部资产现金回收率=(经营活动现金净流量÷平均资产总额)×100%。

与行业平均水平相比进行分析。

2.盈利现金比率=(经营现金净流量÷净利润)×100%。

该比率越大,企业盈利质量越强,其值一般应大于1.3.销售收现比率=(销售商品或提供劳务收到的现金÷主营业务收入净额)×100%。

数值越大表明销售收现能力越强,销售质量越高。

三、偿债能力分析企业的偿债能力是指企业偿还债务的能力。

以下是几个常用的偿债能力指标:1.净运营资本=流动资产-流动负债=长期资本-长期资产。

对比企业连续多期的值,进行比较分析。

2.流动比率=流动资产÷流动负债。

与行业平均水平相比进行分析。

3.速动比率=速动资产÷流动负债。

与行业平均水平相比进行分析。

4.现金比率=(货币资金+交易性金融资产)÷流动负债。

与行业平均水平相比进行分析。

企业财务分析四大能力指标体系公式大全

企业财务分析四大能力指标体系公式大全

企业财务分析四大能力指标体系 (请同学们收藏) 偿债能力(一)(一)短期偿债能力短期偿债能力指标指标1、流动比率、流动比率==流动资产÷流动负债流动资产÷流动负债2、速动比率=(流动资产(流动资产--存货存货--其他流动资产)÷流动负债其他流动资产)÷流动负债3、现金流动负债比率=经营经营现金净流量现金净流量÷流动负债÷流动负债(二)(二)长期偿债能力长期偿债能力指标指标1、资产负债率(或(或负债比率负债比率)=负债总额÷负债总额÷资产总额资产总额2、产权比率=负债总额÷负债总额÷所有者权益所有者权益3、已获利息倍数=息税前利润÷利息费用息税前利润÷利息费用4、长期资产适合率=(所有者权益+长期负债)÷非流动资产)÷非流动资产2营运能力(一)流动资产周转情况指标(一)流动资产周转情况指标1、应收账款、应收账款(1)应收账款周转率(次)(次)==营业收入净额÷营业收入净额÷平均应收账款平均应收账款(2)应收账款周转天数(平均应收账款回收期)=360÷回收期)=360÷应收账款周转率应收账款周转率=(平均应收账款×360)÷营业收入净额×360)÷营业收入净额2、存货、存货(1)存货周转率(次))存货周转率(次)==营业成本÷平均存货营业成本÷平均存货(2)存货周转天数=360÷存货周转率=360÷存货周转率==(平均存货×360)÷营业成本(平均存货×360)÷营业成本3、流动资产、流动资产(1)流动资产周转率(次)(次)==营业收入净额÷平均流动资产营业收入净额÷平均流动资产(2)流动资产周转天数=360÷)流动资产周转天数=360÷流动资产周转率流动资产周转率=(平均流动资产×360)÷营业收入净额(二)固定资产周转情况指标(二)固定资产周转情况指标1、固定资产周转率(次)(次)==营业收入净额÷平均固定资产营业收入净额÷平均固定资产 (三)总资产周转情况指标(三)总资产周转情况指标1、总资产周转率(次)(次)==营业收入净额÷营业收入净额÷平均资产总额平均资产总额3盈利能力(一)(一)主营业务利润率主营业务利润率=主营业务利润÷主营业务收入×100%×100%(二)(二)成本费用利润率成本费用利润率=利润总额÷企业利润总额÷企业成本费用总额成本费用总额×100%×100%(三)(三)总资产报酬率总资产报酬率=(利润总额(利润总额++利息支出)÷利息支出)÷平均资产总额平均资产总额×100%×100%(四)(四)净资产收益率净资产收益率=(净利润÷(净利润÷平均净资产平均净资产)×100%)×100%(五)(五)社会贡献率社会贡献率=社会贡献总额÷平均资产总额×100%×100%其中:其中:社会贡献总额社会贡献总额包括包括工资工资、劳保退休统筹及其他社会福利支出、劳保退休统筹及其他社会福利支出、利息支出净利息支出净额、应交或已交的各项税款;额、应交或已交的各项税款;(六)社会积累率(六)社会积累率==上交国家财政总额÷企业上交国家财政总额÷企业社会贡献总额社会贡献总额×100%×100%4发展能力(一)(一)营业收入增长率营业收入增长率=营业收入增长额÷营业收入总额×100%(二)(二)总资产增长率总资产增长率=(本期总资产增长额÷年初(本期总资产增长额÷年初资产总额资产总额)×100%)×100%(三)(三)固定资产成新率固定资产成新率=(平均(平均固定资产净值固定资产净值÷平均÷平均固定资产原值固定资产原值)×100%)×100% 5分析体系(一)(一)净资产收益率净资产收益率(自有资金利润率)(自有资金利润率)==总资产净利率×权益乘数×权益乘数(二)(二)总资产净利率总资产净利率=销售净利率×销售净利率×总资产周转率总资产周转率(三)权益乘数=1÷((三)权益乘数=1÷(11-资产负债率)6价值分析(一)市盈率(倍数)(一)市盈率(倍数)市盈率(倍数)(倍数)==每股市价每股市价//每股收益每股收益=净利润净利润//年末年末普通股普通股股数股数(二)(二)股利收益率股利收益率股利收益率=每股股利/每股市价每股市价每股股利=股利总额/年末年末普通股普通股股数股数(三)(三)市净率市净率(倍数)(倍数)市净率(倍数)(倍数)==每股市价每股市价//每股净资产每股净资产=期末期末所有者权益所有者权益/年末年末普通股普通股股数股数。

财务分析的30个基本指标和计算公式

财务分析的30个基本指标和计算公式

财务分析的30个基本指标和计算公式1、盈利能力分析1.销售净利率=(净利润÷销售收入)×100%;该比率越大,企业的盈利能力越强。

2.资产净利率=(净利润÷总资产)×100%;该比率越大,企业的盈利能力越强。

3.权益净利率=(净利润÷股东权益)×100%;该比率越大,企业的盈利能力越强。

4.总资产报酬率=(利润总额+利息支出)/平均资产总额×100%;该比率越大,企业的盈利能力越强。

5.营业利润率=(营业利润÷营业收入)×100%;该比率越大,企业的盈利能力越强。

6.成本费用利润率=(利润总额÷成本费用总额)×100%;该比率越大,企业的经营效益越高。

2、盈利质量分析1.全部资产现金回收率=(经营活动现金净流量÷平均资产总额)×100%;与行业平均水平相比进行分析。

2.盈利现金比率=(经营现金净流量÷净利润)×100%;该比率越大,企业盈利质量越强,其值一般应大于1。

3.销售收现比率=(销售商品或提供劳务收到的现金÷主营业务收入净额)×100%;数值越大表明销售收现能力越强,销售质量越高。

3、偿债能力分析1.净运营资本=流动资产-流动负债=长期资本-长期资产;对比企业连续多期的值,进行比较分析。

2.流动比率=流动资产÷流动负债;与行业平均水平相比进行分析。

3.速动比率=速动资产÷流动负债;与行业平均水平相比进行分析。

4.现金比率=(货币资金+交易性金融资产)÷流动负债;与行业平均水平相比进行分析。

5.现金流量比率=经营活动现金流量÷流动负债;与行业平均水平相比进行分析。

6.资产负债率=(总负债÷总资产)×100%;该比值越低,企业偿债越有保证,贷款越安全。

7.产权比率与权益乘数:产权比率=总负债÷股东权益,权益乘数=总资产÷股东权益;产权比率越低,企业偿债越有保证,贷款越安全。

企业经营状况的财务指标有哪些

企业经营状况的财务指标有哪些

企业经营状况的财务指标有哪些?以及这些指标的计算公式?1、变现能力比率变现能力是企业产生现金的能力,它取决于可以在近期转变为现金的流动资产的多少。

(1)流动比率公式:流动比率=流动资产合计/ 流动负债合计意义:体现企业的偿还短期债务的能力。

流动资产越多,短期债务越少,则流动比率越大,企业的短期偿债能力越强。

分析提示:低于正常值,企业的短期偿债风险较大。

一般情况下,营业周期、流动资产中的应收账款数额和存货的周转速度是影响流动比率的主要因素。

(2)速动比率公式:速动比率=(流动资产合计—存货)/ 流动负债合计保守速动比率=0。

8(货币资金+短期投资+应收票据+应收账款净额)/ 流动负债意义:比流动比率更能体现企业的偿还短期债务的能力.因为流动资产中,尚包括变现速度较慢且可能已贬值的存货,因此将流动资产扣除存货再与流动负债对比,以衡量企业的短期偿债能力。

分析提示:低于1 的速动比率通常被认为是短期偿债能力偏低。

影响速动比率的可信性的重要因素是应收账款的变现能力,账面上的应收账款不一定都能变现,也不一定非常可靠。

变现能力分析总提示:(1)增加变现能力的因素:可以动用的银行贷款指标;准备很快变现的长期资产;偿债能力的声誉。

(2)减弱变现能力的因素:未作记录的或有负债;担保责任引起的或有负债。

2、资产管理比率(1)存货周转率公式:存货周转率=产品销售成本/ [(期初存货+期末存货)/2]意义:存货的周转率是存货周转速度的主要指标。

提高存货周转率,缩短营业周期,可以提高企业的变现能力。

分析提示:存货周转速度反映存货管理水平,存货周转率越高,存货的占用水平越低,流动性越强,存货转换为现金或应收账款的速度越快。

它不仅影响企业的短期偿债能力,也是整个企业管理的重要内容。

(2)存货周转天数公式:存货周转天数=360/存货周转率=[360*(期初存货+期末存货)/2]/ 产品销售成本意义:企业购入存货、投入生产到销售出去所需要的天数。

财务指标计算公式及分析运用

财务指标计算公式及分析运用

财务指标计算公式及分析运用
一、财务指标计算公式
1、净利润
净利润=营业收入-营业成本-营业税金及附加-销售费用-管理费用-财务费用
2、营业利润
营业利润=营业收入-营业成本-营业税金及附加-销售费用-管理费用
3、息税前利润
息税前利润=营业利润+营业外收入-营业外支出
4、净资产收益率
净资产收益率=净利润/(资产总计-负债总计)
5、营业收入增长率
营业收入增长率=(本期营业收入-上期营业收入)/上期营业收入
6、销售净利率
销售净利率=净利润/营业收入
7、毛利率
毛利率=(营业收入-营业成本)/营业收入
8、存货周转率
存货周转率=营业成本/(期初存货+期末存货)/2
9、流动比率
流动比率=流动资产/流动负债
10、债务资产比率
债务资产比率=负债总计/资产总计11、资产负债率
资产负债率=负债总计/资产总计12、股东权益比率
股东权益比率=净资产/资产总计13、总资产周转率
总资产周转率=营业收入/资产总计14、应收账款周转率
应收账款周转率=营业收入/应收账款15、存货周转天数
存货周转天数=360/存货周转率。

经营指标计算公式大全

经营指标计算公式大全

经营指标计算公式大全经营指标是用于度量企业经营绩效的重要工具,能够帮助企业了解其业务状况和发展趋势。

不同的经营指标适用于不同的行业和企业类型,以下是一些常用的经营指标计算公式。

1.销售收入=单价×销量销售收入是企业销售产品或服务所获得的总收入,可以通过单价和销量来计算。

2.毛利润=销售收入-成本毛利润是企业销售产品或服务所获得的收入减去直接成本后的净利润。

3.净利润=销售收入-成本-营销费用-管理费用-财务费用-税金净利润是扣除所有费用和税金后的最终利润,是评估企业经营状况的关键指标之一4.毛利率=毛利润/销售收入×100%毛利率表示企业从销售中获得的毛利润占销售收入的比例,可以反映企业的盈利能力。

5.净利率=净利润/销售收入×100%净利率表示企业从销售中获得的净利润占销售收入的比例,是评估企业盈利能力的重要指标。

6.流动比率=流动资产/流动负债流动比率是用于衡量企业支付短期债务能力的指标,反映企业的流动性状况。

7.速动比率=(流动资产-存货)/流动负债速动比率是一种严格衡量企业支付短期债务能力的指标,与流动比率相比更加保守。

8.存货周转率=销售成本/平均库存存货周转率表示企业存货的周转速度,可以评估企业存货的管理效率。

9.应收账款周转率=销售收入/平均应收账款应收账款周转率表示企业应收账款的周转速度,可以评估企业收款效率。

10.资本回报率=净利润/总资产×100%资本回报率表示企业每个投入的资本所创造的利润,可以评估企业的投资回报效果。

11.人均产值=销售收入/员工数量人均产值表示每个员工所创造的平均销售收入,可以评估企业的生产效率和员工创造价值能力。

12.客户满意度=提供满意服务的客户数量/总客户数量×100%客户满意度是评估企业产品或服务质量的重要指标,也反映了企业的市场声誉和竞争力。

以上是一些常用的经营指标计算公式,不同企业可以根据自身业务情况选择适合的指标进行计算,以评估经营状况并进行决策分析。

  1. 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性,平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
  2. 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
  3. 3、如文档侵犯您的权益,请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间:9:00-18:30)。

企业经营状况的财务指标及公式————————————————————————————————作者:————————————————————————————————日期:企业经营状况的财务指标及公式1、变现能力比率变现能力是企业产生现金的能力,它取决于可以在近期转变为现金的流动资产的多少。

(1)流动比率公式:流动比率=流动资产合计 / 流动负债合计意义:体现企业的偿还短期债务的能力。

流动资产越多,短期债务越少,则流动比率越大,企业的短期偿债能力越强。

分析提示:低于正常值,企业的短期偿债风险较大。

一般情况下,营业周期、流动资产中的应收账款数额和存货的周转速度是影响流动比率的主要因素。

(2)速动比率公式:速动比率=(流动资产合计-存货)/ 流动负债合计保守速动比率=0.8(货币资金+短期投资+应收票据+应收账款净额)/ 流动负债意义:比流动比率更能体现企业的偿还短期债务的能力。

因为流动资产中,尚包括变现速度较慢且可能已贬值的存货,因此将流动资产扣除存货再与流动负债对比,以衡量企业的短期偿债能力。

分析提示:低于1 的速动比率通常被认为是短期偿债能力偏低。

影响速动比率的可信性的重要因素是应收账款的变现能力,账面上的应收账款不一定都能变现,也不一定非常可靠。

变现能力分析总提示:(1)增加变现能力的因素:可以动用的银行贷款指标;准备很快变现的长期资产;偿债能力的声誉。

(2)减弱变现能力的因素:未作记录的或有负债;担保责任引起的或有负债。

2、资产管理比率(1)存货周转率公式:存货周转率=产品销售成本 / [(期初存货+期末存货)/2]意义:存货的周转率是存货周转速度的主要指标。

提高存货周转率,缩短营业周期,可以提高企业的变现能力。

分析提示:存货周转速度反映存货管理水平,存货周转率越高,存货的占用水平越低,流动性越强,存货转换为现金或应收账款的速度越快。

它不仅影响企业的短期偿债能力,也是整个企业管理的重要内容。

(2)存货周转天数公式:存货周转天数=360/存货周转率=[360*(期初存货+期末存货)/2]/ 产品销售成本意义:企业购入存货、投入生产到销售出去所需要的天数。

提高存货周转率,缩短营业周期,可以提高企业的变现能力。

分析提示:存货周转速度反映存货管理水平,存货周转速度越快,存货的占用水平越低,流动性越强,存货转换为现金或应收账款的速度越快。

它不仅影响企业的短期偿债能力,也是整个企业管理的重要内容。

(3)应收账款周转率定义:指定的分析期间内应收账款转为现金的平均次数。

公式:应收账款周转率=销售收入/[(期初应收账款+期末应收账款)/2]意义:应收账款周转率越高,说明其收回越快。

反之,说明营运资金过多呆滞在应收账款上,影响正常资金周转及偿债能力。

分析提示:应收账款周转率,要与企业的经营方式结合考虑。

以下几种情况使用该指标不能反映实际情况:第一,季节性经营的企业;第二,大量使用分期收款结算方式;第三,大量使用现金结算的销售;第四,年末大量销售或年末销售大幅度下降。

(4)应收账款周转天数定义:表示企业从取得应收账款的权利到收回款项、转换为现金所需要的时间。

公式:应收账款周转天数=360 / 应收账款周转率=(期初应收账款+期末应收账款)/2] / 产品销售收入意义:应收账款周转率越高,说明其收回越快。

反之,说明营运资金过多呆滞在应收账款上,影响正常资金周转及偿债能力。

分析提示:应收账款周转率,要与企业的经营方式结合考虑。

以下几种情况使用该指标不能反映实际情况:第一,季节性经营的企业;第二,大量使用分期收款结算方式;第三,大量使用现金结算的销售;第四,年末大量销售或年末销售大幅度下降。

(5)营业周期公式:营业周期=存货周转天数+应收账款周转天数={[(期初存货+期末存货)/2]* 360}/产品销售成本+{[(期初应收账款+期末应收账款)/2]* 360}/产品销售收入意义:营业周期是从取得存货开始到销售存货并收回现金为止的时间。

一般情况下,营业周期短,说明资金周转速度快;营业周期长,说明资金周转速度慢。

分析提示:营业周期,一般应结合存货周转情况和应收账款周转情况一并分析。

营业周期的长短,不仅体现企业的资产管理水平,还会影响企业的偿债能力和盈利能力。

(6)流动资产周转率公式:流动资产周转率=销售收入/[(期初流动资产+期末流动资产)/2]意义:流动资产周转率反映流动资产的周转速度,周转速度越快,会相对节约流动资产,相当于扩大资产的投入,增强企业的盈利能力;而延缓周转速度,需补充流动资产参加周转,形成资产的浪费,降低企业的盈利能力。

分析提示:流动资产周转率要结合存货、应收账款一并进行分析,和反映盈利能力的指标结合在一起使用,可全面评价企业的盈利能力。

(7)总资产周转率公式:总资产周转率=销售收入/[(期初资产总额+期末资产总额)/2]意义:该项指标反映总资产的周转速度,周转越快,说明销售能力越强。

企业可以采用薄利多销的方法,加速资产周转,带来利润绝对额的增加。

分析提示:总资产周转指标用于衡量企业运用资产赚取利润的能力。

经常和反映盈利能力的指标一起使用,全面评价企业的盈利能力。

3、负债比率负债比率是反映债务和资产、净资产关系的比率。

它反映企业偿付到期长期债务的能力。

(1)资产负债比率公式:资产负债率=(负债总额 / 资产总额)*100%意义:反映债权人提供的资本占全部资本的比例。

该指标也被称为举债经营比率。

分析提示:负债比率越大,企业面临的财务风险越大,获取利润的能力也越强。

如果企业资金不足,依靠欠债维持,导致资产负债率特别高,偿债风险就应该特别注意了。

资产负债率在60%—70%,比较合理、稳健;达到85%及以上时,应视为发出预警信号,企业应提起足够的注意。

(2)产权比率公式:产权比率=(负债总额 /股东权益)*100%意义:反映债权人与股东提供的资本的相对比例。

反映企业的资本结构是否合理、稳定。

同时也表明债权人投入资本受到股东权益的保障程度。

分析提示:一般说来,产权比率高是高风险、高报酬的财务结构,产权比率低,是低风险、低报酬的财务结构。

从股东来说,在通货膨胀时期,企业举债,可以将损失和风险转移给债权人;在经济繁荣时期,举债经营可以获得额外的利润;在经济萎缩时期,少借债可以减少利息负担和财务风险。

(3)有形净值债务率公式:有形净值债务率=[负债总额/(股东权益-无形资产净值)]*100%意义:产权比率指标的延伸,更为谨慎、保守地反映在企业清算时债权人投入的资本受到股东权益的保障程度。

不考虑无形资产包括商誉、商标、专利权以及非专利技术等的价值,它们不一定能用来还债,为谨慎起见,一律视为不能偿债。

分析提示:从长期偿债能力看,较低的比率说明企业有良好的偿债能力,举债规模正常。

(4)已获利息倍数公式:已获利息倍数=息税前利润 / 利息费用=(利润总额+财务费用)/(财务费用中的利息支出+资本化利息)通常也可用近似公式:已获利息倍数=(利润总额+财务费用)/ 财务费用意义:企业经营业务收益与利息费用的比率,用以衡量企业偿付借款利息的能力,也叫利息保障倍数。

只要已获利息倍数足够大,企业就有充足的能力偿付利息。

分析提示:企业要有足够大的息税前利润,才能保证负担得起资本化利息。

该指标越高,说明企业的债务利息压力越小。

4、盈利能力比率盈利能力就是企业赚取利润的能力。

不论是投资人还是债务人,都非常关心这个项目。

在分析盈利能力时,应当排除证券买卖等非正常项目、已经或将要停止的营业项目、重大事故或法律更改等特别项目、会计政策和财务制度变更带来的累积影响数等因素。

(1)销售净利率公式:销售净利率=净利润 / 销售收入*100%意义:该指标反映每一元销售收入带来的净利润是多少。

表示销售收入的收益水平。

分析提示:企业在增加销售收入的同时,必须要相应获取更多的净利润才能使销售净利率保持不变或有所提高。

销售净利率可以分解成为销售毛利率、销售税金率、销售成本率、销售期间费用率等指标进行分析。

(2)销售毛利率公式:销售毛利率=[(销售收入-销售成本)/ 销售收入]*100%意义:表示每一元销售收入扣除销售成本后,有多少钱可以用于各项期间费用和形成盈利。

分析提示:销售毛利率是企业是销售净利率的最初基础,没有足够大的销售毛利率便不能形成盈利。

企业可以按期分析销售毛利率,据以对企业销售收入、销售成本的发生及配比情况作出判断。

(3)资产净利率(总资产报酬率)公式:资产净利率=净利润/ [(期初资产总额+期末资产总额)/2]*100%意义:把企业一定期间的净利润与企业的资产相比较,表明企业资产的综合利用效果。

指标越高,表明资产的利用效率越高,说明企业在增加收入和节约资金等方面取得了良好的效果,否则相反。

分析提示:资产净利率是一个综合指标。

净利的多少与企业的资产的多少、资产的结构、经营管理水平有着密切的关系。

影响资产净利率高低的原因有:产品的价格、单位产品成本的高低、产品的产量和销售的数量、资金占用量的大小。

可以结合杜邦财务分析体系来分析经营中存在的问题。

(4)净资产收益率(权益报酬率)公式:净资产收益率=净利润/ [(期初所有者权益合计+期末所有者权益合计)/2]*100% 意义:净资产收益率反映公司所有者权益的投资报酬率,也叫净值报酬率或权益报酬率,具有很强的综合性。

是最重要的财务比率。

分析提示:杜邦分析体系可以将这一指标分解成相联系的多种因素,进一步剖析影响所有者权益报酬的各个方面。

如资产周转率、销售利润率、权益乘数。

另外,在使用该指标时,还应结合对“应收账款”、“其他应收款” 、“ 待摊费用”进行分析。

5、现金流量分析现金流量表的主要作用是:第一,提供本企业现金流量的实际情况;第二,有助于评价本期收益质量,第三,有助于评价企业的财务弹性,第四,有助于评价企业的流动性;第五,用于预测企业未来的现金流量。

流动性分析流动性分析是将资产迅速转变为现金的能力。

(1)现金到期债务比公式:现金到期债务比=经营活动现金净流量 / 本期到期的债务本期到期债务=一年内到期的长期负债+应付票据意义:以经营活动的现金净流量与本期到期的债务比较,可以体现企业的偿还到期债务的能力。

分析提示:企业能够用来偿还债务的除借新债还旧债外,一般应当是经营活动的现金流入才能还债。

(2)现金流动负债比公式:现金流动负债比=年经营活动现金净流量 / 期末流动负债意义:反映经营活动产生的现金对流动负债的保障程度。

分析提示:企业能够用来偿还债务的除借新债还旧债外,一般应当是经营活动的现金流入才能还债。

(3)现金债务总额比公式:现金流动负债比=经营活动现金净流量/ 期末负债总额意义:企业能够用来偿还债务的除借新债还旧债外,一般应当是经营活动的现金流入才能还债。

相关文档
最新文档