证券投资学考试总结

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证券投资学复习汇总考试用

证券投资学复习汇总一.名词解释1、证券投资基金：指通过发售基金份额,将众多投资者的资金集中起来形成独立财产,由基金托管人托管基金管理人管理,以投资组合的方法进行证券投资的一种利益共享,风险共担的集合投资方式2.国债回购交易也称国债的现货交易,是指进行国债回购交易的市场,即卖出债券,并附加条件,于一定期间后,以预定的价格和收益,由最初出售者买回债券;还包括买入债,于一定期间后,以预定的条件和价格,再卖给最初出售者的反回购3证券交易所依据国家有关法律设定的,为证券集中竞价和有组织的交易提供场所、设施和有规则的特殊人4、二板市场又名创业板市场,它是专门为中小高新技术企业或快速成长的企业而设立的证券融资市场;上市标准较低,主要以高科技、高成长的中小企业为服务对象的证券市场;5.股票价格指数用以反映整个股票市场上各种股票市场价格的总体水平及其变动情况的指标6.公募发行指面向非特定投资者的一种发行方式,以公募方式发行债券可以有较多的投资者7、除权价登记日收盘价加上配股总额除以一加配股比例的商收盘价+配股总额/1+配股比例8.系统风险指由于某种因素使所有股票市场上所有的股票都出现价格变动的现象,它在不同程度上影响所有股票的收益9.市盈率一个考察期通常为12个月的时间内,股票价格和每股收益的比例10.可转换债券是一种可以在特定时间,按特定条件转换为普通股票的特殊企业债券11.股票股份公司发给股东作为投资入股的证书和借以取得股息的凭证;12.二级市场有价证券的交易场所、,证券发行后,各种证券在不同的投资者之间买卖流通而所形成的市场13.技术分析指用统计和图形的方法对过去和当前股票市场上的价格、时间、成交量等市场行为的不同方面进行记录和加工,并在此基础上总结和运用规律进而对未来股票价格走势加以预测的研究活动14.牛市称,指证券市场行情普遍看涨, 延续时间较长的大升市15.空头某投资者预料某种股票价格将下跌,于是将该股票抛出,日后,该股票价格一下跌,再次以比较便宜的价格买进,从中获得差价收益二、判断题1、如果投资者承担的风险越大,那么他受到的损失也就越多; ×2. 违约风险是系统性风险是非系统×3.在金融市场中,资本市场属于证券市场的一种;反了×4. 我国的证券交易所采取的是公司制; 会员制×5、虚拟资本是实际资本的反映,虽然两者之间有本质区别,但两者在量上是相等的;×6. 股价指数是衡量证券市场综合价格水平的指标; √7、一般来说,上市证券种类比非上市证券种类多; 反了×8. 市盈率高的股票投资价值大; ×9、开放式投资基金的收益凭证主要在场外交易市场交易; √10.场外交易市场实行竞价交易方式;协商定价×11.对于看涨期权的卖方来说,价格下跌有利; √12.某股票的贝他系数大于1,因此它的风险小于市场的平均风险;反了×13.利率的变动与股价的变动成正比;反比×14.证券投资基金的资产由基金管理人保管; 托管人×15.购买力风险属于系统风险; √16.可转换债券兼具债券和股票的特征; √17.银行信贷属于间接融资,证券融资属于直接融资; √18.送股和转增股本,不增加公司的资本金; ×19.股票和证券投资基金一样都属于权益类证券; √20.信用级别高的证券收益也高;低风险和收益正比×三、填空题1.在股息固定比率增长的情况下,股票理论价格公式为P=D/R-g;2.普通股的权利红利分配权、经营管理权、优先配股权、资产清理权;3.我国证券公司的种类综合类,经纪类;4.证券市场可分为股票市场,债券市场,基金市场;5.债券的基本要素包括发行数量,期限,票面利率,还本付息方式和发行价、信用等级;6.根据红利折现模型,股票理论价格公式为P=∑D/1+r i7.影响股票价格的基本因素宏观因素,微观因素;8.证券交易的程序开户,委托,成交,交割过户;9.证券的投资特征收益性,流动性,风险性;线反映了一段时间股票的开盘价,收盘价,最高价,最低价;四、选择题1、资本证券主要包括-------;AA 股票、债券和基金证券B 股票、债券和金融期货C 股票、债券和金融衍生证券D 股票、债券和金融期权2、证券交易所采取的交易组织方式是 AA 经纪制B 代理制C 做市商制D 自助制3、有价证券具有-----------的经济和法律特征;CA 产权性、收益性、变通性、风险性B 产权性、收益性、变通性、非返还性C 产权性、收益性、流动性、风险性D 产权性、期限性、收益性、风险性4、以有价证券形式存在,并能给持有人带来一定收益的资本是 ----B--;A 实际资本B 虚拟资本C 生产资本D 货币资本5、在我国,由于实施分业经营,不同的金融机构只能从事一定的业务;---C---是从事间接融资的金融机构;A 证券公司B 非银行金融机构C 商业银行D 保险公司6、股票种类有不同的分法,按照股东权益的不同的可以分为--B-------;A记名股票与不记名股票B 普通股票与优先股票C 有面额股票与无面额股票D A股与B股在我国的含义7、股票及其他有价证券的理论价格是根据现值理论,将股票的期值按---A-----利率和证券的有效期限折算今天的价值就是其理论价值;A 当前的市场利率B 同期银行贷款利率C 同期银行存款利率D 资本成本8、证券业协会和证券交易所在性质上是属于---B---;A 证券业的最高监督机构B 自律性组织C 政府组织D 民间组织9、中央银行在证券市场上买卖有价证券是在开展它的----D---业务;A 政策性B 投融资C 保值D 公开市场操作10、我国有关法律规定,公司缴纳所得税后的利润,按照---C----顺序分配;A 弥补亏损、提起法定盈余公积金、提起公益金、支付股利、提起任意盈余公积金B 弥补亏损、提起任意盈余公积金、支付股利、提起法定盈余公积金、提起公益金C 弥补亏损、提起法定盈余公积金、提起公益金、提起任意盈余公积金、支付股利D 弥补亏损、支付股利、提起法定盈余公积金、提起公益金、提起任意盈余公积金11、证券交易价格是通过---C-----来确定的;A 证券商与投资者协商B 一级市场上的公开竞价C 证券供求双方共同作用D 发行公司与证券商协商12、证券业协会性质上是一种----C-----;A 证券监督机构B 证券服务机构C 自律性组织D 证券投资人13、以银行等金融机构为中介进行融资的活动称为-----C-----;A 资本B 货币C 间接融资D 直接融资14、证券持有者可以获得一定数额的收益,这是投资者转让资金使用权的报酬;此报酬的最终源泉是---C-----;A 买卖差价B 利息或红利C 生产经营过程中的资产增殖D 虚拟资本价值15、债券年利息收入与债券面额之比率称为---A---;A 票面收益率B 持有期收益率C 到期收益率D 利息收益率16、一般而言,下列债券的信用风险依次从低到高排列的顺序为---C---;A 地方政府债券、公司债券、金融债券B 金融债券、公司债券、地方政府债券C 地方政府债券、金融债券、公司债券D 金融债券、地方政府债券、公司债券17、公司破产后,对公司剩余财产的分配顺序列为最后的是-----A---;A 普通股票B 优先股票C 银行债权D 普通债权18、股票的理论价值是--D------;A 票面价值B 帐面价值C 清算价值D 内在价值19、证券必须同时具有的两个最基本特征是---B----;A 法律特征与经济特征B 法律特征与书面特征C 经济特征与书面特征D 经济特征与权益特征20、股票实际上代表了股东对股份公司的--D-----;A 产权B 债权C 物权D 所有权21、债券按计息方式有多种分法,其中按一定期限将所生利息加入本金再计算利息,这种债券叫---B-----;A 单利债券B 复利债券C 贴现债券D 累进利率债券22、看涨期权的买方具有在约定期限内按----D------价格买入一定数量金融资产的权利;A 市场价格B 买入价格C 卖出价格D 约定价格23、兼有债权和股权的双重性质的公司债是---B---;A 优先股B 可转换公司债C 收益公司债D 信用公司债24、证券投资基金反映的是投资者和基金管理人之间的一种---D---关系;A 债权关系B 所有权关系C 综合权利关系D 委托代理关系25、资本市场是融通长期资金的市场,它又可以分为-----D------;A 股票市场和债券市场B 短期资金市场和长期资金市场C 证券市场和货币市场D 中长期信贷市场和证券市场26、帐面价值又称为---B---;A 票面价值B 股票净值C 清算价值D 内在价值27、封闭式基金的交易价格主要取决于-----B---;A 基金总资产B 供求关系C 基金净资产D 基金负债28、股票的未来收益的现值是---B-----;A 清算价值B 内在价值C帐面价值 D 票面价值29、优先股股息在当年未能足额分派时,能在以后年度补发的优先股,称为-----B---;A 参与优先股B 累积优先股C 可赎回优先股D 股息率可调整优先股30、股东大会是股份公司的----A-----;A 权力机构B 法人代表C 监督机构D 决策机构31、为了满足投资者中途抽回资金、实现变现的需要,-B-----一般在基金资产中保持一定比例的现金;A封闭式基金 B、开放式基金C、国债基金D、股票基金32、安全性最高的有价证券是------A------;A 国债B 股票C 公司债券D 企业债券33、证券投资基金通过发行基金凭证集中的资金,交由------C----管理和运作;A 基金托管人B 基金承销公司C 基金管理人D 基金投资顾问34、封闭式基金基金凭证的交易方式是----B-----;A 赎回B 证交所上市C 柜台交易D 场外交易35、基金管理人与托管人之间的关系是---D-----;A 所有人与经营者的关系B 经营与监管的关系C 持有与托管的关系D 委托与受托的关系36、债券利率在偿还期内不是固定不变,而是随着时间的推移,后期利率将比前期高,这种债券叫---D---;A 单利债券B 复利债券C 贴现债券D 累进利率债券37、可在期权到期日或到期日之前的任一个营业日执行的期权是----A-----;A 美式期权B 欧式期权C 看涨期权 D看跌期权38、金融期货的交易对象是---C-------;A 金融商品B 金融商品合约C 金融期货合约D 金融期权39、可转换证券实际上是一种普通股票的----A------;A 长期看涨期权B 长期看跌期权C 短期看涨期权 D短期看跌期权40、世界上最早、最有影响的股价指数是---A----;A 道-琼斯股价指数B 恒生指数C 日经指数D 纳斯达克指数41.在我国股票发行通常采用 B 方式;A、平价B、溢价C、时价D、贴现42．股份公司向股东送股体现了资本增值收益,这种送股的资金来源是 AA、公积金B、税后利润C、借入资金D、社会闲置资金43．优先股票的“优先”体现在DA、对企业经营参与权的优先B、认购新发行股票的优先C、公司盈利很多时,其股息高于普通股股利D、股利分配和剩余资产清偿的优先44.下列不属于固定收益证券的是 CA 优先股B 固定收益债券C 股票45.下列属于资本证券的是 DA 汇票B 存单C 提单D 股票46、某基金总资产为40亿元人民币,总负债为10亿元人民币,发行在外的基金份数为20亿份,则该基金的基金份额资产净值为 B ;A、2元B、1. 5元C、2. 5元D、1元47、下列是开放式基金特有风险的是 D ;A、市场风险B、管理风险C、技术风险D、巨额赎回风险48、基金资产的名义持有人是 C ;A、基金投资者B、基金管理人C、基金托管人D、基金发起人49、影响债券价格的内部因素之一是 D ;A．银行利率 B．外汇汇率风险C．税收待遇 D．市场利率50、影响债券定价的外部因素之一是 A ;A．通货膨胀水平 B．市场性C．提前赎回规定 D．拖欠的可能性五、简答题1、我国的股票价格指数及其内容;用以反映整个股票市场上各种股票市场价格的总体水平及其变动情况的指标我国的股票价格指数包括上证综合指数、深圳综合指数和成分股指数;2、移动平均线的含义及其特点;含义连续若干天市场价格通常指收盘价的算术平均线特点 a.追踪趋势 MA能够表示股价的波动趋势,并随这个趋势,不轻易改变;如果从股价的图表中能够找出上升或下降趋势线,那么移动平均线将保持与趋势线方向一致,消除股价在这个过程中出现的起伏对趋势的影响;b.滞后性在股价原有趋势发生反转时,由于MA的追踪趋势的特征,其行动往往过于迟缓,掉头速度落后于大趋势;c.稳定性 MA平滑地显示股价运行方向,减少短期振荡对判断趋势方向的干扰;d.助涨助跌性当股价突破MA时,无论是向上突破还是向下突破,股价有继续向突破方向前进的愿望;e.支撑和阻力作用 MA对股价具有支撑或阻力作用,当股价从MA上方下跌到MA位置,会受到MA的支撑；当股价从MA下方上涨到MA位置,会受到MA的阻力,这是利用MA操作的重要理论依据;3、什么是保证金交易,举例说明买空卖空的具体过程;保证金交易又称信用交易或垫头交易,它是指投资者在缺乏足够的资金以支付购买证券所需要的价款或没有足够的证券可以卖出但又存在投资需要时,可以在委托有效期内向经纪商支付一定比率的保证金进行交易,不足款项或证券由经纪商垫付,交易完成后,投资者必须支付佣金和垫款的利息;投资人在进行保证金交易之前,必须在证券经纪商处开立保证金帐户;买空交易：是指投资者出于对市场价格即将上扬的预期,通过支付一定比率的保证金,由经纪商垫付一定款项来购买股票或其他证券,并在价格上扬时将证券高价卖出,同时归还经纪商垫付款项并支付佣金和利息的一种信用交易方式,一般来说,买空者所购入的股票或其他证券必须存入证券商或相关机构,以此作为垫头交易的抵押;卖空交易是买空交易的对立面;4、影响股票价格的基本因素;宏观方面：1市场供求关系2市场利率3宏观经济状况4汇率的变动微观方面：上市公司的经营状况5、什么是基金证券它与股票、债券的区别基金证券是由投资基金发起人向社会公众公开发行,证明持有人按其所持份额享有资产所有权,资产收益权和剩余财产分配权的,它是股票,债券及其他金融产品的某些权益组合的产物;区别 a.发行的主体不同,体现的权利关系不同投资基金是由基金发起人按契约的形式发起的证券,股票是股份公司发行的,持有人是股份公司的股东,有权参与公司管理,是一种股权关系;债券是由政府、银行和企业发行的,体现的是债权债务关系;b.运行机制不同,投资人的经营管理权不同通过股票筹集的基金,完全由股份公司运用,股票持有人有权参与公司管理;通过债券筹集的资金,完全由债权人自主支配;而投资基金的运行机制则有所不同;不论哪种类型的投资基金,投资人和发起人都不直接从事基金的运营,而是委托管理人进行运营;c.风险程度不同股票在一般情况下,风险是大于基金的;基金的基本原则是组合投资、分散风险;把基金按不同比例分别投入不同期限、不同种类的有价证券,达到降低风险的目的;债券在一般情况下本金得到保证,收益相对固定,风险比基金要小得多;d.收益情况不同基金和股票的收益是不确定的,而债券的收益是确定的;一般情况下,基金的收益高于债券;e.投资回收的方式不同债券投资是有一定期限的,期满后收回本金;股票投资商无限期的,除非公司破产、进入清算,投资者不得从公司收回投资,若要收回,只能在证券交易市场上按市场价格将股票变现;投资基金则视所持有的基金形态不同而有所区别：封闭式基金有一定的期限,期满后,投资者可按持有的份额分的相应的剩余资产,在封闭期内还可以在交易市场上变相；开放式基金一般没有期限,但投资者可随时向基金管理人要求赎回;f.存续的时间不同6、证券市场的构成要素;证券市场的构成要素包括：投资者、发行人、交易所、证券商、其他中介机构、监管机构和自律组织等;证券投资者指通过证券进行投资的各类机构法人和自然人,他们是证券市场的资金供给者;包括个人投资者和机构投资者证券发行人指为筹集资金而发行债券、股票等证券的政府及其机构、金融机构、公司和企业等经济实体;它是证券发行的主体,是证券发行、交易和证券市场存在的前提;证券交易场所包括集中地场内交易市场和分散的场外交易市场;证券经营机构经证券监管机构批准成立的,在证券市场上经营证券业务的金融机构,其业务范围比较广泛,包括代理证券买卖或自营证券买卖、兼并收购业务、研究咨询服务、金融创新以及其他相关业务;其他证券中介机构是指除了证券经营机构外,在证券市场上为各类市场参与者提供服务的机构,包括从事证券业务的会计师事务所、律师事务所、资信评估机构、登记清算机构、证券投资咨询公司、证券金融公司等;证券监管机构根据证券法规对证券发行和交易以及各类市场主体的市场行为实施监督与管理,以维护市场秩序,促进证券市场的有序运行和健康发展;自律组织是资本市场监管体系中不可或缺的重要组成部分,它们根据证券法规和行业规定,履行法定职责,实施自我监管;其有两种形式,即社会性的监督组织和行业自律;7、开放式基金与封闭式基金的异同;a.发展的历史不同;封闭式基金的产生要早于开放式基金;b.基金规模的可变性不同;封闭式基金均有明确的存续期限,在此期限内已发行的基金单位不能被赎回;而开放式基金所发行的基金单位是可赎回的,而且投资者在基金的存续期间内也可以随意申购基金单位,导致基金总额每日均不断地变化;c.基金单位的买卖方式不同;封闭式基金发起设立时,投资者可以向基金管理公司或销售机构认购；当封闭式基金上市交易时,投资者又可委托证券商在证券交易所按市价买卖;而投资者投资于开放式基金时,可以随时向基金管理公司或销售机构申购或赎回;d、基金单位的买卖价格形成方式不同,封闭式基金在交易所上市,其买卖价格受市场供求关系影响较大,而开放的价格以基金单位的资产净值为基础计算的e.基金年度投资策略不同;封闭式基金募集到的资金多用于长期投资；开放式基金则必须保留一部分现金,以便投资者随时赎回,而不能尽数用于长期投资,因此一般投资与变现能力强的资产;8、股票的票面价值、帐面价值、理论价格、发行价、市场价分别是如何确定的,它们的关系;票面价格又称面值,即在股票票面上标明金额;有的股票有票面金额,叫面值股票；有的不标明票面金额,叫份额股票;账面价格又称股票净值或每股净资产,是指每股股票所代表的实际资产的价值;理论价格即股票的内在价值,也即股票未来收益的现值,它取决于股息的现值,它取决于股息收入和市场收益率;发行价向投资者出售公开发行的股票、债券的价格;市场价格一般指股票在二级市场上买卖的价格;关系当股票以面值发行时,则票面价值的总和为公司的资本金总和;这时的发行价就是票面价格;股票的理论价格受股息收入和市场收益率影响,而市场价格是由理论价格来决定的;当股票以高于面值的价格发行时,票面价格就没有很大的意义了;9. 简要说明发行市场与流通市场的关系不是相互割裂的,而是相互联系,相互影响的,发行市场是流通市场存在的前提和基础,发行市场的规模决定了流通市场规模,影响了流通市场的成交价格,而流通市场的交易规模和成交价格,又决定和影响了发行市场的规模、发行时机和发行价格,两者相互结合,构成证券市场不可分割的有机整体10. 证券投资基金有哪些特点及分类a.投资基金是一种间接地证券投资方式;投资者是通过购买基金而间接投资于证券市场的;b.投资基金具有投资小;费用低的优点;c.投资基金具有分散风险的特征;基金经理通常投资于多种不同的证券,寻求组合多元化;这样就可以有效的分散风险降低损失;d.投资者能够以最低费用享受专家服务;因为投资基金由投资专家经营管理,能使基金得到最佳运用;e.投资基金具有很高的流动性;投资基金的受益凭证可以流通,变现能力较强,并能获取价差收益;分类：1开放式基金和封闭式基金2契约型基金和公司型基金3股票基金、债券基金和其他基金4私募基金和公募基金5成长型基金、收入型基金、平衡性基金六、计算题1、某债券,面额1000元,期限三年,票面利率4%,到期一次还本付息,当市场利率为5%时,求它的发行价一年后投资者卖出该债券,他的卖价及收益率分别是多少解：发行价P=S/1+r N=F+I/1+r N=10001+4%3/1+5%3卖价=面值+收益/还需持有期=10001+4%3/1+5%2收益率=收益/本金100%=卖价—发行价/发行价100%/年数2、某股票2002年分红方案为每10股送2股、派现金1元,该股票股权登记日收盘价为14元,求它的除权价解：除权价=股权登记日收盘价—每股红利/1+送股比例=14-1/10/1+2/10=3、某债券面额100元,期限三个月,贴现发行,当市场利率为4%时,它的发行价投资者的到期收益率解：发行价P=100/1+4%3/12收益率=收益/本金=100—P/P/3/12100%4、某股票2002年分红派息方案为每10股送5股,配3股,配股价为8元,当股权登记日收盘价为24元时,计算它的除权价解：除权价=收盘价+配股价格配股比例/1+送股比例+配股比例=24+8/1++=七、论述题1.我国股票市场条件下,你认为投资者应采取的投资策略;A．远离地产股B.拒绝银行股C.选择医药股,节能环保股2.在全球金融危机下,如何发挥我国股市的融资功能a.改变股市融资功能至上的原则,对新股发行制度进行改革;减少对股市的行政干预,提高市场运行效率;b.在全球金融危机的影响下,我国应更加积极稳妥的推出创业板股票;以期充分发挥其融资能力;c.控制股票市场的股票规模,严格新股的市场准入制;用相对较精、运行较好的股票来吸引住投资者;使股市按照一种比较积极状态来发展;进而吸引更多的资金进入;最终达到充分融资的功能;3．人民币升值,汇率变动对证券投资市场的影响A．人民币汇率升值与上证指数收益率呈正相关关系B．人民币升值对证券市场估值水平的影响C．人民币升值对证券市场供求关系的影响机制在中国经济发展现阶段,人民币升值总体上促进了外汇储备的增加;由外汇储备增加导致的央行基础货币过度投放和人民币升值引发的国际资本流入则大大增加了股市的资金供给,导致股票价格飙升;而央行调控目标的多元化和稳定汇率、资本流动以及货币政策独立性的不可兼得,使得“金融压抑”加剧,利率的低企促使资产价格进一步上涨;就人民币升值对证券市场的影响来说,股票价格上涨是最为明显的特征;当然还存在其他的影响,但限于篇幅,不再赘述;虽然证券市场价格上涨促进了企业融资,但如果涨幅超出了一定范围,会导致资源配置的低下和股票市场风险的过度积累,必须有所警惕;我们可以看到,人民币升值和证券市场影响机制之间最为核心的传导机制在于外汇制度,包括汇率形成机制和外汇储备制度和资本管制制度4.利率上升对股市的影响以及投资者应采取什么手段来规避风险影响：利率是影响股价的基本因素;。

证券投资考试知识点总结

证券投资考试知识点总结一、证券市场基础知识1. 证券市场的定义及分类证券市场是指证券买卖的场所和机构的总称。

根据销售对象的不同，可以将证券市场分为一级市场和二级市场。

一级市场是指新股发行市场，即公司首次公开发行股票和债券的市场；二级市场是指股票和债券的二次转让市场，即投资者之间买卖证券的市场。

2. 证券投资的基本原则（1）风险与收益相对应：一般情况下，高风险投资具有高收益，低风险投资具有低收益；（2）多样化分散风险：通过投资多种不同类型的证券，来分散投资风险；（3）投资周期和目标相适应：投资者应根据自己的投资目标和周期，选择相适应的证券投资。

3. 证券投资的主要形式证券投资的主要形式包括股票投资、债券投资、基金投资、衍生品投资等。

4. 证券市场的投资者（1）机构投资者：主要包括证券公司、基金管理公司、养老基金、保险公司等金融机构；（2）个人投资者：包括个人投资者、家庭投资者等。

5. 证券投资的基本流程证券投资的基本流程包括：选择投资标的、下单交易、持有期管理和卖出交易。

二、证券市场监管机构1. 中国证监会中国证券监督管理委员会（以下简称证监会）是国务院直属的综合监管机构，主要负责对中国证券市场进行监督管理、执法监管和行政处罚。

2. 上交所和深交所上海证券交易所和深圳证券交易所是中国两大证券交易所，分别负责上市公司的登记、交易和监管工作。

3. 证券公司证券公司是指依法设立的从事证券经纪、证券投资咨询等业务的金融机构，主要受中国证监会监管。

4. 远期监管机构中国人民银行、银监会、保监会、国家外汇管理局等也通过各自的监管职责来对证券市场进行综合监管。

三、证券投资基本工具1. 股票股票是代表公司股份的证券，在公司盈利时可以分红，市值上涨时也可以卖出获利。

2. 债券债券是公司或政府在发行时向购买者承诺按一定期限支付利息和本金的证券。

3. 基金基金是一种集合投资方式，投资者购买基金份额，基金管理人将资金投资于股票、债券等证券上。

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证券投资学复习资料一．股票1.股票的定义：股票作为有价证券的一种主要形式，指的是股份有限公司发行的、用以证明投资者的股东身份和权利，并据以取得股息和红利的凭证。

2.股票的特征： 1.收益性 2.风险性3.流动性4.永久性5.参与性3.股票的种类： 1.按照代表的股东权利划分：普通股和优先股2.按照股东是否对股份有限公司的经营管理享有表决权：有表决权股票和无表决权股票3.按照是否在股票上记载股东姓名：记名股票和无记名股票4.按照是否有面值：有面值股票和无面值股票4.普通股与优先股： 1.普通股：普通股是公司最先发行、必须发行的股票，它构成了股份公司的资本基础。

按照《公司法》的规定，普通股股东可以享受下列法定的股东权利：公司重大决策的参与权、公司盈余和剩余资产的分配权、选择管理者、优先认购新股的权利。

2.优先股：优先股对应于普通股而言，是指股东享有某些优先权利（如优先分配公司盈利和剩余财产权）的股票。

其特征主要有：股息率固定、股息分派优先、剩余资产分配优先、一般无表决权等。

5.股利的构成及分配方式：股利由股息和红利两部分构成。

优先股股东获取的股利一般采用股息形式，股息率是固定的;而普通股股东的报酬一般采用分红形式。

3、公司股利的形式，一般有三种：1、现金股利（派）2、股票股利（送、转增）财产股利4、负债股利5、建业股利6.股票的除权除息及其价格（以书上P23面的例题为主，熟记上面的几个公式，这个主要考计算题）7．股票的价值： 1. 票面价格：股票的票面价格又称面值，即在股票票面上标明的金额。

有的股票有票面金额，叫面值股票；有的不标明票面金额，叫份额股票。

2.账面价格：账面价格又称股票净值或每股净资产，是指每股股票所代表/普通股的实际资产的价值。

普通股每股股票的账面价格 =（公司资产净值—优先股总面值）股数 3.清算价格：清算价格在公司清算时要用到，是指每一股份所代表的实际价格。

清算价格 =公司全部资产拍卖后净收入（减去负债后） /股票股数4.理论价格：股票的理论价格即内在价值，也即股票未来收益的现值，取决于股息收入和市场收益率。

2022年证券投资学期末复习知识点总结

一、名词解释1 、有价证券：是指标有票面金额，用千证明持有人对特定财产拥有所有权或债权的凭证。

有价证券是虚拟资本的一种形式，它本身没价值，但有价格。

证券是商品经济和社会化大生产发展的产物2、股票：是由股份有限公司发行的、用以证明投资者的股东身份和权益、并据以获得股息、红利及其他投资者权益的可转让凭证。

是一种资本权益凭证。

3、债券：债券是政府、企业、银行等债务人为筹集资金，按照法定程序发行并向债权人承诺千指定日期还本付息的有价证券。

由于债券的利息通常是事先确定的，所以债券是固定利息证券（定息证券）的一种。

4、金融衍生工具：是在债券、股票等传统金融工具的基础上衍化和派生的，以杠杆和信用交易为特征的金融工具。

特点：高风险性、未来性、杠杆性、高度的技术性和复杂性、表外性。

5、期货合约：是指买方同意在一段指定时间之后按特定价格接收某种资产，卖方同意在一段指定时间之后按特定价格交付某种资产的协议。

双方同意将来交易时使用的价格称为期货价格。

6、证券市场：广义上，指的是所有证券发行和交易的场所。

证券市场是资本市场的核心和基础，是金融市场最重要的组成部分。

是价值直接交换的场所，是风险直接交换的场所，交易对象具有虚拟性。

7、证券市场的基本特征：交易对象是股票、债券等有价证券。

证券市场的风险较大，影响因素复杂，具有波动性和不可预测性。

证券市场的股票、债券等有价证券具有多重职能，既可以用来筹措资金，又可以用来投资，为投资者带来收益，也可以用千保值。

8、公募发行：即公开发行，发行人向不特定的社会公众投资者发售证券的发行方式。

9、私募发行：即内部发行，是指面向少数特定的投资人发行证券的方式。

私募发行有确定的投资人，发行手续简单，可以节省发行时间和费用。

私募发行的不足之处是投资者数量有限，流通性较差，而且也不利千提高发行人的社会信誉。

10、直接发行：直接股票发行也被称为直接股票发行，指股份公司承担股票发行的全部事务和风险，并直接向认股人出售股票的方式。

证券投资学期末复习总结加思考题2

1．股票是一种有价证券，是股份公司在筹集资本时向出资人公开或私下发行的、用以证明出资人的股本身份和权利，并根据持有人所持有的股份数享有权益和承担义务的凭证。

2．股票价格指数简称为股票指数。

就是用以反映整个股票市场上各种股票市场价格的总体水平及其变动情况的指标。

3．有价证券，是指标有票面金额，证明持有人有权按期取得一定收入并可自由转让和买卖的所有权或债权凭证。

4．优先股是相对于普通股而言的。

主要指在利润分红及剩余财产分配的权利方面，优先于普通股。

5．开放式基金是指基金发起人在设立基金时，基金单位或者股份总规模不固定，可视投资者的需求，随时向投资者出售基金单位或者股份，并可以应投资者的要求赎回发行在外的基金单位或者股份的一种基金运作方式。

6．封闭式基金指有固定的存续期，在存续期间资金的总体规模固定，投资者通过二级市场买卖的基金。

7．证券上市是指发行人的股票、债券等按照法定条件和程序，在证券交易所或其他依法设立的证券交易所公开挂牌交易的行为，为上市证券。

8．衍生证券也称金融衍生工具，是一种或有权益合约，其合约价值取决于基础资产的价格及其变化。

9．可转换债券是指在特定时期内可以按某一固定的比例换成普通股的债券，它具有债务与权益双重属性，属于一种混合性筹资方式。

10．系统性风险又称为不可回避风险或不可分散风险，是指与整个市场波动相联系的风险，它由影响所有证券价格的因素所导致。

这些风险主要包括社会风险、政治风险和经济风险等各个方面的全局性风险。

11．国内生产总值GDP是指在一定时期内（一个季度或一年），一个国家或地区的经济中所生产出的全部最终产品和劳务的价值，常被公认为衡量国家经济状况的最佳指标。

12．汇率亦称“外汇行市”或“汇价”，是一国货币兑换另一国货币的比率，是以一种货币表示另一种货币的价格。

13．可转换公司债券是一种可以在特定时间、按特定条件转换为普通股股票的特殊企业债券14．通货膨胀：指因货币供给大于货币实际需求，即现实购买力大于产出供给，导致货币贬值，而引起的一段时间内物价持续而普遍上涨的现象。

证券投资学考点整理

证券投资学考点整理一．选择1. 按所有人性质不同可以将股票分为国家股，法人股，社会公众股和外资股。

2.按照购买时所使用的货币币种不同，将股票分为A股，B股，H股，N股，与S 股。

A 股：人民币普通股B 股：人民币特种股票H 股，N 股，S 股是指在中国境内注册，分别在香港联合证券交易所，美国纽约证券交易所和新加坡证券交易所发行上市的股票。

3．债券的特征：期限性、流动性、风险性、收益水平相对稳定性。

4. 股票的特征：不可偿还性、收益性、流通性、价格波动性和风险性、决策参与性。

5．信用级别：政府债券>金融债券>公司债券风险和收益：公司债券>金融债券> 政府债券利率水平:公司债券>金融债券>政府债券6.投资基金的特征：集合投资、分散风险、专业理财。

是间接的证券投资方式，流动性高，监督严格、信息透明，独立托管、保障安全。

7.投资银行的本源和核心业务是证券承销业务。

8.包销和代销的区别。

（P147）包销：售后剩余证券全部自行购入代销：结束后将未售出的证券全部退还给发行人。

9.场外市场的类型：柜台市场、二板市场、第三市场、第四市场。

10.行业的生命周期与宏观经济周期正相关11.财务会计报表主要包括资产负债表、利润及利润分配表和现金流量表。

12.K 线由日本人发明。

二．名词解释1.证券投资主体：是证券投资活动的直接参与者或当事人，是指基于盈利目的而进入证券市场进行证券投资活动，享受投资收益，同时承担投资风险的自然人或法人。

2.个人投资主体：又称个人投资者，散户投资者，是指在证券市场上通过买卖证券以获得投资收益的一般社会公众。

3.机构投资主体：机构投资者是指用自有资金或从分散的公众手中集中起来的资金专门进行有价证券投资活动的法人机构。

4.信用债券:指发行公司不以抵押品作担保，而仅凭公司的信用来保证按期还本付息的债券，只适用于信用等级较高的发行人。

5.担保债券：是指以抵押、质押、保证等方式发行的债券。

证券投资学复习汇总总结

证券投资学填空题___1952________年美国著名经济学家_______马柯维茨_____发表里程碑的论文，被认为是现代证券组合投资理论的开端。

___1995____年我国出台《票据法》。

___价格____、____成交量_______、______时间______和_____空间________是描述市场行为的四个要素。

___价格_____和______成交量_______是市场行为最基本的表现。

___趋势_______是证券价格的波动的方向或是证券市场运动的方向。

___循环周期理论_______是周期法最重要的代表。

___证券的市场行为_______是证券在市场中的表现，是对某个证券在市场中的具体表现发说明和描述。

《公司法》中规定，购并指吸收合并和新设合并。

K线据说起源于______日本______国家。

K线是由_____实体_______和______影线_______两部分组成。

K线只需要用四个证券价格即______开盘价_____、__收盘价____、___最高价____和____最低价___。

按道氏理论将趋势分为三个类型：_主要趋势____、____次要趋势____和_______短暂趋势______三种。

按所体现的内容不同，有价证券可以分为___货币证券_____证券、__资本证券__证券和___货物证券__证券。

按照经济结构不同产业基本可以分为完全竞争、___垄断竞争___、__寡头竞争__和___完全垄断_____四种市场类型。

波浪理论每个周期都是由上升的_____5__个过程和下降的___3____个过程。

波浪理论中，一个完整的下降周期由__ 8___浪组成，其中__5___浪是主浪，___3__浪是调整浪。

波浪理论走红于美国人______柯林斯_______发表的专著《___波浪理论__________》。

产业生命周期包括____初创阶段___、___成长阶段___、__成熟阶段___和___衰退阶段____四个阶段。

(完整word版)《证券投资学》题库试题及答案要点

二、单项选择题1.很多情况下人们往往把能够带来报酬的支出行为称为______。

A 支出B 储蓄C 投资D 消费答案: C2.证券投资通过投资于证券将资金转移到企业部门, 因此通常又被称为______。

A 间接投资B 直接投资C 实物投资D 以上都不正确答案: B3.直接投融资的中介机构是______。

A 商业银行B 信托投资公司C 投资咨询公司D 证券经营机构答案: D三、多项选择题1.投资的特点有_______。

A 投资是现在投入一定价值量的经济活动B 投资具有时间性C 投资的目的在于得到报酬D 投资具有风险性答案: ABCD2.证券投资在投资活动中占有突出的地位, 其作用表现在______促进经济增长等方面。

A 使社会的闲散货币转化为投资资金B 使储蓄转化为投资C 促进资金合理流动D 促进资源有效配置答案: ABCD3.间接投资的优点有______。

A 积少成多B 续短为长C 化分散为集中D 分散风险答案: ABCD1.进入证券市场进行证券买卖的各类投资者即是证券投资的______。

A 主体B 客体C 工具D 对象答案: A2.由于______的作用, 投资者不再满足投资品种的单一性, 而希望建立多样化的资产组合。

A 边际收入递减规律B 边际风险递增规律C 边际效用递减规律D 边际成本递减规律答案: C3.通常, 机构投资者在证券市场上属于______型投资者。

A 激进B 稳定C 稳健D 保守答案: C4.商业银行通常将______作为第二准备金, 这些证券䠠??______为主。

A 长期证券长期国债B 短期证券短期国债C 长期证券公司债D 短期证券公司债答案: B5.购买股票旨在长期参股并可能谋求进入公司决策管理层的投资者被称为______。

A 投机者B 机构投资者C QFIID 战略投资者答案: D6.有价证券所代表的经济权利是______。

A 财产所有权B 债权C 剩余请求权D 所有权或债权答案: D7、按规定, 股份有限公司破产或解散时的清偿顺序是______。

证券考试知识点总结

证券考试知识点总结证券是一种具有价值并可以交易的金融工具，包括股票、债券、基金等。

证券市场是一个重要的金融市场，是公司和政府筹集资金的重要途径。

证券市场的发展也对经济的发展起到了积极的推动作用。

在证券市场上，投资者可以通过买卖证券来获取投资收益。

然而，要在证券市场上取得成功，投资者必须具备一定的证券知识。

证券考试就是用来考察投资者的证券知识水平的考试。

下面我们来总结一下证券考试需要掌握的知识点。

1.证券市场基础知识：证券市场是指证券发行与交易活动进行的场所。

证券市场有两种基本形式：交易所市场和场外市场。

交易所市场是指证券交易所内进行证券交易业务的场所，是国家和地方政府机关负责监督管理的中央市场。

目前全国性的证券交易所有上海证券交易所和深圳证券交易所。

场外市场是指证券交易所以外的所有交易活动。

场外市场主要包括柜台交易和交易中心。

2.证券市场的基本功能：证券市场的基本功能包括融资功能、投资功能和风险管理功能。

融资功能是指证券市场通过发行证券来为企业和政府筹集资金的功能。

投资功能是指证券市场为投资者提供投资工具的功能。

风险管理功能是指证券市场为投资者提供投资风险管理的功能。

3.证券的基本特征：证券有四个基本特征：流动性、风险、收益和价值。

流动性是指证券能够快速转换成现金的能力。

风险是指投资证券存在的不确定性。

收益是指投资证券所能够产生的收益。

价值是指证券所代表的财产所有权。

4.证券的基本分类：证券根据市场表现可以分为股票和债券。

股票是一种表明公司所有权的证券，股票投资者的收益主要来自于企业利润的分红和股价的增长。

债券是一种表明债务关系的证券，债券投资者的收益主要来自于债券的利息和面值的偿还。

5.证券的基本发行方式：证券的发行方式包括公开发行和私募发行。

公开发行是指发行人向一般投资者公开发行证券，以筹集资金的方式。

私募发行是指发行人向一定范围的特定对象非公开发行证券，以筹集资金的方式。

6.股票投资知识：股票投资是指投资者通过买卖股票来获取投资回报的行为。

证券投资学知识点总结

证券投资学知识点总结第一篇：证券投资学知识点总结证券特征：1、法律特征。

2、书面特征。

证券基本分类：1、无价证券（1）证据证券（2）凭证证券2、有价证券（1）商品证券（2）货币证券（3）资本证券有价证券的类型：按上市与否分；按体现内容分（1）资本证券（2）商品证券（3）货币证券；按发行主体分（1）公司证券（2）金融证券（3）政府证券有价证券的特征：产权性；期限性；收益性；流动性；风险性证券投资的特点：高收益；高风险；可流通性社会性和广泛性股票的特征：风险性；稳定性；流通性；收益性；价格的波动性；经营决策的参与性股票的类型：按票面金额表示分（有无）按是否记名分（记不记）按股东享有权利分（普通优先）普通股票的功能：构成股份制企业的资本；为股份制企业利润分配提供依据；为投资者提供了投资工具；为证券市场发展提供了基础普通股特征：最普通最重要发行量最大的股票种类。

是标准股票。

是风险最大的股票。

优先股的特征：在发行时已约定股息率；优先分派股息和清偿剩余资产；表决权受到一定限制；股票可由公司赎回我国目前的股权结构：国家股；法人股（非、企业法人股）；公众股（社会公众股、公司职工股）；外资股（境内、外上市外资股）债券的类型：按发行主体分（政府、国际、金融公司债券）；按计息方式分（单利、复习、贴现、累进利率债券）；按利率浮动与否分（固定、浮动利率债券）；按债券形态分（实物式、凭证式债券、记账式凭证）债券的基本特征：偿还性；流动性；风险性；收益性国债的特点：自愿性；安全性；流动性；免税待遇；收益稳定公司债券的特征：风险性较大；收益性较高；债券比股票有优先权可转换债券的基本要素：基准股票；票面利率；转换比率和转换价格；转换期；赎回条款；回售条款可转换债券的特点：（1）有未上市公司发行的，没有具体上市时间表和转股时间表，其能否上市、转股时间、转股价格等均有很大的不确定性。

（2）票面利率低于银行存款利率，并且采取浮动的利率方式。

证券投资学总结,考试必备

证券投资学总结,考试必备证券投资学总结,考试必备1证券投资：是指投资者（法人或自然决策的科学性；科学的投资决策有助于人）购买股票，债券，基金等有价证券保证正确性。

但由于背景情况不同，不以及这些证券的衍生品以获取红利，利同的投资者，要努力寻找到相应的投资息，及资本利得的投资行为和投资过程。

对象。

相应：在风险性、收益性、流动2证券投资分析：包括证券价格、收益性和时间性方面的相应，相匹配。

（当与风险以及证券投资的分析方法等。

证幸福来敲门）（2）实现证券投资净效用券投资分析目前较为成熟且市场应用又最大化。

证券投资的目的：净效用（收最为广泛的方法主要有基本分析法、技益带来的正效应和风险带来的负效应术分析法以及投资组合分析法三大类的权衡）最大化。

在风险既定的条件下5基本分析法：证券投资的基本分析又投资收益率最大化和在收益率既定的称“基本面分析”是指证券分析师根据条件下风险最小化是证券投资的两大经济学，金融学，财务管理学及投资学具体目标。

a正确评估证券的投资价值。

等基本原理，对决定证券价值及价格的b.降低投资者的投资风险。

基本要素，如：宏观经济指标，及经济2、宏观经济分析的意义:1）．把握证券政策走势，行业发展状况，产品市场状市场的总体变动趋势；2）判断整个证况，公司销售和财务状况等进行分析，券市场的投资价值；3）掌握宏观经济评价证券的投资价值，判断证券的合理政策对证券市场的影响力度与方向。

4）价位，提出相应的投资建议的一种分析了解中国股市表现和宏观经济相背离6先行性指标：先行指标(Leading的原因Indicator)先行指标是对未来的经3.试分析国民经济总体指标与证券市济发展产生影响的经济指标的统场的关系:GDP 的变动是一国经济成就计。

市场分析者常参考这些指标分的根本反映，在探讨证券市场作为经济析未来经济发展的状况及其对今后的“晴雨表”如何对GDP的变动做出汇率发展方向的影响。

反应的时候，我们必须将GDP和经济7同步性指标：指国民经济周期波动特形势结合起来进行考察。

证券投资学试题及答案解析

证券投资学试题及答案解析1.证券投资的目标是什么？答：证券投资的目标是通过购买证券获得资本利润或者收益。

2.请说明基本面分析和技术分析的区别。

答：基本面分析是通过分析公司的财务状况、经营情况、行业前景等因素来评估证券的价值，以确定投资的时机和方向。

技术分析则是通过研究证券价格及其走势图形、交易量等技术指标来预测未来价格走势。

3.什么是股本合理收益模型（CAPM）？答：股本合理收益模型（CAPM）是一种用于计算资本资产定价的模型，根据资本成本和预期收益率之间的关系，通过考虑市场风险和无风险利率等因素来估算投资资产的预期回报率。

4.请说明什么是负债率？答：负债率是指企业的负债总额与总资产之比，表示企业运用借款资金进行投资和经营活动的程度。

负债率越高，表示企业财务风险越大。

5.请解释股票的市盈率和市净率。

答：市盈率是指股票的市价与每股收益之比，用来衡量投资者对公司未来收益的预期和偏好程度；市净率是指股票的市价与每股净资产之比，用来衡量投资者对公司股东权益的认可程度。

6.请解释止损和止盈策略。

答：止损是指在投资过程中，当股票价格下跌到事先设定的止损价位时，立即卖出股票以避免损失进一步扩大；止盈是指在投资过程中，当股票价格上涨到事先设定的止盈价位时，立即卖出股票以实现利润。

7.请解释投资组合的概念。

答：投资组合是指将不同的金融资产按一定比例进行组合，以达到资产配置、风险分散和收益最大化的目标。

8.请解释资本资产定价模型（CAPM）的基本假设。

答：资本资产定价模型（CAPM）的基本假设包括：投资者是理性的，追求风险和收益的最优组合；资本市场是完全竞争的，不存在任何卖空限制或流动性风险；投资者能够以无风险利率借贷或融资。

9.请解释动量效应和反转效应。

答：动量效应是指在一定期限内，股票价格的上涨趋势产生继续上涨的动力；反转效应是指在一定期限内，股票价格出现回调或下跌趋势后，往往会产生反转回升的可能。

10.请解释资本资产定价模型（CAPM）的应用价值。

证券投资学考试内容整理

1、有价证券：指标有票面金额证明持券人有权按期取得一定收入并可自由转让和买卖的所有权或债权凭证。

2、招标发行：是指通过招标方式确定债券承销商和发行条件的发行方式，可按照不同发行对象分为缴款期招标，价格招标，收益率招标三种。

3、包销：指证券承销机构将发行人的证券按照协议全部购入，或者在承销期结束时将售后剩余证券全部自行购入的承销方式；销售风险由承销商承担，发行人需支付较高的承销费。

可以分为全额包销和余额包销两种。

4、代销：指证券承销机构代发行人发售证券，在承销期结束时，将为售出的证券全部退还给发行人的承销方式；销售风险主要由发行人承担，所以支付的代销费也少。

5、第三市场：指上市证券在场外交易形成的市场。

6、第四市场：指机构投资者和筹资者的证券交易绕过证券经纪商，通过计算机网络直接进行大宗证券买卖形成的场外交易市场。

7、集合竞价：是指在规定时间内，对接收的累计买卖申报，实行一次性集中撮合成交的竞价方式。

8、连续竞价：是指在交易时段的任何时点，对买卖申报逐笔连续撮合成交的竞价方式。

9、普通股：是指在公司经营管理，盈利和财产的分配上享有普通权力的股份。

它是构成公司资本的基础，是股票的基本形式，也是发行量最大，最为重要的股票。

证券市场上流通的的股票都是普通股。

10、优先股：是指在分配公司收益和剩余资产两个方面，比普通股股票拥有优先权，但部分权利受到限制的股票。

11、市盈率：是指股票市场价格与每股年税后利润（净利润）的比率。

市盈率（PE）=股票市价P÷每股净利润E12、市净率：又称净资产倍率，是指每股市场价格与每股净资产的比率。

市净率（PB）=股票价格P÷每股净资产B13、流动比率：是企业的流动资产与流动负债的比率，是用来衡量企业资产变现能力和清偿短期负债的能力的指标。

流动比率=流动资产/流动负债14、速动比率：是指流动资产中扣除存货和预付费用的部分。

速动比率=流动资产-存货-待摊费用/ 流动负债15、权益乘数：是资产总额与股东权益的比率。

证券投资学考试重点整理

证券投资学考试内容整理一、名词解释。

1、股票价格指数：股票价格指数就是用以反映整个股票市场上各种股票市场价格的总体水平及其变动情况的指标，简称为股票指数。

它是由证券交易所或金融服务机构编制的表明股票行市变动的一种供参考的指示数字。

股票价格加权算术平均数的相对数。

2、投资基金：（investment funds）是一种利益共享、风险共担的集合投资制度。

投资基金集中投资者的资金，由基金托管人委托职业经理人员管理，专门从事投资活动。

人们平常所说的基金主要是指证券投资基金。

投资基金，就是众多投资者出资、专业基金管理机构和人员管理的资金运作方式。

投资基金一般由发起人设立，通过发行证券募集资金。

基金的投资人不参与基金的管理和操作，只定期取得投资收益。

基金管理人根据投资人的委托进行投资运作，收取管理费收入。

3、IPO：首次公开募股（Initial Public Offering，简称IPO）是指企业透过证券交易所首次公开向投资者发行股票，以期募集用于企业发展资金的过程。

或指某公司（股份有限公司或有限责任公司）首次向社会公众公开招股的发行方式。

有限责任公司IPO后会成为股份有限公司。

4、技术分析：通过分析证券市场的市场行为，对股票价格的未来趋势进行预测，即为技术分析。

（技术分析则是透过图表或技术指标的记录，研究市场过去及现在的行为反应，以推测未来价格的变动趋势。

老师教学平台上资料内容中的释义。

）百度百科释义：技术分析是指以市场行为为研究对象，以判断市场趋势并跟随趋势的周期性变化来进行股票及一切金融衍生物交易决策的方法的总和。

技术分析认为市场行为包容消化一切。

5、证券上市：证券上市是指发行人的股票、债券等按照法定条件和程序，在证券交易所或其他依法设立的证券交易所公开挂牌交易的行为，为上市证券。

证券上市是连接证券发行与证券场内交易的桥梁。

证券上市还确立了证券交易所与上市公司之间的自律监管关系。

6、市盈率：市盈率指在一个考察期（通常为12个月的时间）内，股票的价格和每股收益的比率。

证劵投资期末总结

证劵投资期末总结一、引言证券投资是一种较为常见的投资方式，投资者通过购买和持有股票、债券等金融工具，期望获得投资收益。

本文旨在对自己在本学期的证券投资经历进行总结，包括投资策略、投资组合构建、风险管理等方面的经验教训。

通过总结经验，提高自身的投资水平，减少投资风险。

二、投资策略的制定在投资证券之前，制定一套科学合理的投资策略非常重要。

首先要明确投资的目标和时间，是短期还是长期投资。

其次要根据自身的风险承受能力制定相应的投资风格，可以是价值投资、成长投资或是指数投资等。

最后，要根据市场状况和经济基本面进行分析，找出适合投资的行业和个股。

这样可以在一定程度上避免盲目投资和市场波动的风险。

三、投资组合构建构建投资组合是证券投资的基础工作之一。

投资者通常会选择多样化的证券进行配置，以降低整体投资风险。

在构建投资组合时，要注意行业的分散度，以及个股的选择。

同时，要合理配置资金，避免过度集中在某一行业或个股上，以减少不可抗力对投资的影响。

此外，还要根据市场趋势不断调整投资组合，及时买入和卖出股票，实现利益最大化。

四、风险管理证券投资存在风险，风险管理是保证投资者利益的重要环节。

首先，要学会控制自身的投资欲望，合理规划投资额度，避免过度投资。

其次，要学会仔细分析市场信息，做到心中有数。

如果市场出现异常波动，要及时采取相应措施，如止损和对冲等。

最后，要保持对市场的敏感度，密切关注股票和市场动态，以便及时调整投资策略。

五、实践经验与教训在本学期的证券投资实践中，我积累了一些经验与教训。

首先，要保持冷静的头脑，避免盲目跟风和冲动交易，减少情绪化投资的损失。

其次，要多方面了解和分析个股和行业，切勿盲目追逐热点。

再次，要注重风险管理，设置止损位并且严格执行，避免大额亏损。

最后，要持续学习，提高自身的投资水平，利用各种渠道获取市场信息和研究报告，以支撑投资决策。

六、总结与展望通过本学期的证券投资实践，我更深刻地认识到股市的变化无常，风险与机遇并存。

证券投资分析期末个人总结

k线理论组成-开盘价收盘价最高价最低价空方优势：上影线越长、下影线越短、阴线实体越长。

多方优势：上影线越短、下影线越长、阳线实体越长。

上影线长于下影线，利于空方下影线长于上影线，利于多方1 长实体表示当天的价格有大的移动，有反转或突破的作用！2 短实体表示交易不活跃，多空双方斗争不激烈3 光头光脚阳（阴)线被认为是极度强壮的k线通常称为牛市的继续或熊市反转的一部分4 收盘无影线-缺少收盘方向的影线（光头阳线-强势光脚阴线-弱势）5 开盘无影线-缺少开盘方向的影线（光脚阳线-强势秃头阴线-弱势）6 纺轴线--同时有上下影线小实体影线比实体长（多空双方不可靠性）7 无实体线--开盘和收盘相等（不可靠因素出现）8 墓碑线--没有下影线-强烈的下降含义9 蜻蜓线--没有上影线-出现在市场转折点k线组合形态1 锤形线& 上吊线4个特征：（1）小实体在交易区域的上面（2）下影线的长度比实体长度长得多，一般要求是实体的2～3倍（3）上影线基本没有（4）小实体的阴阳不重要锤形线处在下降趋势中。

疯狂地卖出行动被遏制、价格回升到或接近当天的最高点。

此时，投资者担心踏空。

如出现阳线，则更有利于上升。

第二天较高的开盘价和更高的收盘价将使得锤形线的牛市含义得到确认。

上吊线处在上升趋势中。

长下影线显示了一个疯狂卖出的开始。

如果市场第二天开盘较低，就有很多持有多头头寸而等待卖出时机的参与者在一旁观望。

如果小实体是阴线并且第二天开盘较低，将使得上吊线的熊市含义得到确认2 鲸吞性—牛市鲸吞线&熊市鲸吞线4个特征：1）形态出现之前一定有相当明确的趋势2）第二根实体必须完全包含前一根的实体3）第一根K线的阴阳反映趋势，阴线反映下降，阳线反映上升4）第二根实体的阴阳与第一根的相反熊市鲸吞型处在上升趋势中，只有小成交量配合和小阳线实体。

上升的趋势已经被破坏。

如果第三天价格仍然保持较低，上升将反转；牛市鲸吞型与熊市鲸吞型的的情况相反，看涨。

证券投资学期末考试总结

证券投资学期末考试总结证券投资学选择（10道左右）、名词解释、简答、论述优先股优先股对应于普通股票而言，是指股东享有某些优先权利（如优先分配公司盈利和剩余财产权）的股票。

上证综合指数上证综合指数是上海证券交易所编制的，以上海证券交易所挂牌上市的全部股票为计算范围，以发行量为权数计算的加权综合股价指数。

债券债券是一种有价证券，是社会各类经济主体为筹集资金而向债券投资者出具的、承诺按一定利率定期支付利息、到期偿还本金的债权债务凭证。

EFT（exchange traded fund）译为交易所交易基金，是一种跟踪某一指数进行指数化投资的开放式基金，在交易所上市交易。

股指期货股票指数期货简称股指期货，主要是以股票市场的价格指数作为交易标的物的期货证券的含义与特征证券是对各类经济权益凭证的统称，用以证明持有人有权按其所持凭证记载内容取得应有的权益。

从一般意义上来说，证券是指用以证明或设定权利而形成的书面凭证，它表明证券持有人或第三者有权取得该证券拥有的特定权益，或证明其曾经发生过的行为。

一般来说，证券具有两个方面的基本特征：法律特征和书面特征。

前者指证券所反映的某种法律行为的结果，其出现、存在、使用以及所包含的特定内容都由法律规定并受法律保护；后者指证券一般采用的书面形式，应具有一定的格式。

证券的市场功能（1）通融资金。

融通资金是证券市场的首要功能。

市场经济条件下社会再生产的顺进行，要求市场主体能够迅速地筹集到所需要的长期巨额资金。

对于企业来说，融资方式主要包括银行间接融资和发行证券直接融资。

（2）资本定价。

证券市场的第二个基本功能是为资本决定价格。

证券是资本的存在形式，所以，证券的价格实际上是证券所代表的资本的价格。

（3）配置资源。

证券市场的资源配置功能是指通过证券价格引导资源的流动而实现资源的合理配置功能。

（4）转换机制。

（5）宏观调控。

证券市场是国民经济的晴雨表，它能够灵敏地反映社会政治、经济发展的动向，为经济分析和宏观调控提供依据。